What we do… Provide mission-critical services to blue chip customers with multi-year contracts Our culture – Safety, quality, accountability and excellence ~$33 billion TAM(2) and growing (1) This is a non-GAAP financial measure. Please refer to Non-GAAP Financial Measures provided in the Appendix. (2) 2019 Management estimated total addressable markets for in-house and outsourced terminal sterilization and outsourced medical device and pharmaceutical lab testing. Global scale with integrated facility netwo ...

财务数据和关键指标变化 - 第四季度总收入同比增长4.3%至2.52亿美元，按固定汇率计算增长7.2% [2] - 第四季度调整后EBITDA同比增长4%至1.3亿美元，调整后EBITDA利润率为51.5%，较2021年第四季度略有下降 [2] - 第四季度调整后每股收益为0.25美元，较去年同期增长0.02美元 [35] - 2022年全年收入同比增长7.8%，调整后EBITDA同比增长5.2% [35] - 第四季度净亏损3.2亿美元（每股亏损1.14美元），其中包括为伊利诺伊州环氧乙烷诉讼和解计提的4.08亿美元法律准备金，而2021年第四季度净利润为3600万美元（每股收益0.13美元） [85] - 2022年全年产生运营现金流2.78亿美元 [93] - 截至2022年12月31日，公司拥有现金3.96亿美元，可用流动性超过4.75亿美元，净杠杆率降至调整后EBITDA的3.2倍 [41] - 2023年全年指引：总收入预计在10.55亿至10.9亿美元之间（增长5%至9%），调整后EBITDA预计在5.3亿至5.5亿美元之间（增长5%至9%），调整后每股收益预计在0.78至0.86美元之间（下降10%至19%） [118][142] - 2023年预计有效税率（调整后净收入适用）在30%至33%之间，主要由于利息扣除限制和利率上升导致利息费用增加 [142] - 2023年预计现金利息支出在1.6亿至1.67亿美元之间 [130] - 2023年资本支出指引在1.85亿至2.15亿美元之间，其中约70%用于增长性资本支出 [71][94] - 2023年预计加权平均完全稀释股数在2.83亿至2.85亿股之间 [94] 各条业务线数据和关键指标变化 Sterigenics - 第四季度收入增长7.6%至1.62亿美元，按固定汇率计算增长超过10% [82][92] - 第四季度部门收入增长7%至8900万美元 [92] - 第四季度部门收入利润率收缩20个基点至55.1%，主要由于定价行动与已实现通胀的时间差，但2022年各季度利润率连续改善 [119] - 2022年全年收入增长9.6% [82] - 公司正在推进全球7个产能扩张项目 [82] - 预计2023年将实现稳定、强劲和一致的业务，全年销量将增长，利润率在第一季度通常较低，但将在全年逐步提升 [46] Nelson Labs - 第四季度收入同比增长2.7%至5600万美元，按固定汇率计算增长5.3% [11] - 第四季度部门收入为2000万美元，较2021年第四季度增长不到1% [11] - 第四季度收入增长受到5.5%的有利定价推动，但被2.6%的外汇汇率不利变动部分抵消 [11] - 第四季度利润率收缩至36.3%，较2021年第四季度下降约90个基点，主要受通胀、为预期增量业务增加人员配备影响，部分被定价改善所抵消 [11] - 2022年全年收入同比增长约2%，按固定汇率计算增长4.4% [88] - 预计2023年第一季度利润率较低，但将在下半年恢复到30%中高段的正常水平 [95][102] - 管理层对长期增长前景保持信心，预计为高个位数至低双位数增长，其中定价贡献约3.5%至4%，加上销量和产品组合贡献 [131] Nordion - 第四季度收入同比下降约7%至3400万美元，主要受钴-60供应时间安排影响 [116][120] - 第四季度部门收入同比下降超过5%至2000万美元 [120] - 按固定汇率计算，第四季度收入同比下降3% [120] - 收入变化主要由销量下降近14%驱动，外汇汇率不利变动超过4%抵消了11%的有利定价影响 [120] - 第四季度利润率为59.5%，较2021年第四季度提升130个基点，主要受定价贡献推动，部分被产品组合抵消 [120] - 2022年全年收入增长9.3% [116] - 2023年收入将非常集中，上半年大部分收入和部门收入将发生在第二季度，约75%的收入和80%的部门收入将在下半年实现 [13][46] - 2023年第一季度预计Nordion收入非常少 [76] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司业务受外汇汇率影响，第四季度Sterigenics按固定汇率计算收入增长超过10%，Nelson Labs按固定汇率计算增长5.3%，Nordion按固定汇率计算下降3% [11][92][120] - 2023年指引假设2022年底汇率在全年保持相对稳定 [95] - 俄罗斯钴-60供应存在地缘政治风险，但2022年成功避免了潜在的收入影响，目前继续从俄罗斯获得供应 [96][116] - 如果俄罗斯钴-60供应完全中断，预计对2023年总收入的影响在0%至3%之间，与2022年提供的指引相同 [30][96] - 公司已对最新的欧盟制裁进行初步审查，目前认为不会影响继续供应钴的能力 [30] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司战略重点包括：投资有机增长（增加产能、增强基础设施、投资钴开发项目）、继续投资北美环氧乙烷排放控制系统升级、专注于运营卓越以改善客户服务、保持资本纪律并在年内降低资产负债表杠杆 [84] - 正在对Sterigenics进行重大投资，在全球推进7个产能扩张项目，并推进北美环氧乙烷排放控制增强 [82] - 2022年部署了公司历史上最大金额的资本，用于产能扩张、钴开发、环氧乙烷排放控制增强和运营卓越项目 [36] - 资本部署优先顺序为：有机增长、降低杠杆、长期战略性收购，但2023年指引未假设任何收购 [137] - Nelson Labs将制药领域作为战略重点，正在该领域进行投资并看到良好增长 [73] - 在生物工艺一次性用品领域，公司承认市场份额低于部分竞争对手，近期该领域增长放缓对公司影响相对较小，但长期仍视其为战略增长领域 [139][144] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 2022年是表现良好的一年，尽管存在宏观经济压力和地缘政治事件带来的不确定性 [36] - 预计2023年劳动力市场和通胀压力将持续，供应链中断的间接影响也将继续 [122] - 预计俄罗斯将继续面临更多制裁，但相信Nordion能够继续应对挑战，全球当局理解俄罗斯产钴-60对全球医疗系统的重要性 [122] - 对2023年公司增长前景感到乐观，并感谢客户长期合同和高客户满意度评级带来的业务粘性 [140][44] - 伊利诺伊州环氧乙烷诉讼和解进程按计划进行，预计参与率将在4月下旬或5月初确定，5月1日需将4.08亿美元存入托管账户，若几乎所有符合条件的索赔人都参与，预计和解将于7月下旬或8月初完成，案件将被驳回 [49][89] - 关于佐治亚州的诉讼，有一宗人身伤害案件将在2023年审理，其余案件时间线较长，将分两阶段进行审理 [57][128] 其他重要信息 - 公司完成了5亿美元Term Loan B的发行，所得款项连同现有现金将用于支付伊利诺伊州4.08亿美元环氧乙烷诉讼和解金、偿还循环信贷额度并用于一般公司用途 [83] - 新的借款将使净杠杆率暂时略高于4倍，但预计到2023年底将回落至2-4倍的长期目标区间内 [7][122] - 在环境、社会和治理方面取得进展，包括建立全球EHS指标和政策、投资环氧乙烷设施排放控制、完成全球员工敬业度调查、发布首份企业责任报告等 [8][37][38][90] - 2023年预计环氧乙烷排放控制增强方面的资本支出约为3200万至3400万美元 [71] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 关于2023年下半年业绩集中度的可见性，特别是Sterigenics和Nelson Labs的增长是纯粹来自销量增长，还是也包括定价行动或新产能 [16][124] - 回答: Sterigenics全年将保持稳定强劲增长，销量和利润率将逐步提升 Nelson Labs的增长将随季度推进，第一季度通常较弱，第二至第四季度将有良好销量和增长 部分合同在不同时间点续签，相关定价将在全年逐步体现 下半年集中度主要与Nordion的钴-60收获和运输时间表有关，而非Sterigenics和Nelson Labs [46][125] 问题: 关于伊利诺伊州诉讼和解的流程、时间线以及其他诉讼的更新 [127] - 回答: 伊利诺伊州和解金额为4.08亿美元，原告代表承诺98.6%的参与率 已任命索赔管理人，公司预计在4月下旬或5月初收到评估结果，随后原告有30天评估期 公司需在5月1日将资金存入托管账户，预计和解在7月下旬或8月初完成 新墨西哥州没有人身伤害案件 佐治亚州有1宗案件在2023年审理，其余案件因需分两阶段证明因果关系，时间线较长 [49][100][128] 问题: 关于Nelson Labs利润率回升至正常水平的原因以及2023年利息费用 [101] - 回答: Nelson Labs利润率在过去三个季度稳定在30%中段，第四季度较第三季度环比改善180个基点 第一季度因销量和季节性影响通常利润率最低，预计业务将恢复到30%中高段的正常水平 2023年现金利息支出预计在1.6亿至1.67亿美元之间 [129][130] 问题: 关于Nelson Labs的长期增长前景以及当前制约因素 [104][105] - 回答: 长期仍预计Nelson Labs为高个位数至低双位数增长，其中定价贡献约3.5%至4%，加上销量和产品组合贡献 2022年制约因素包括个人防护设备相关高增长高利润业务逐渐平缓，以及验证测试量放缓 验证测试量已开始回升，劳动力挑战是行业普遍问题 [131][132] 问题: 关于佐治亚州诉讼案件的时间安排，以及是否有其他类似亚特兰大设施相关的未决法律程序 [25][59] - 回答: 佐治亚州一宗案件目前定于2023年10月审理 未来其他案件将需要更长时间，因为它们在不同县审理且分两阶段进行 关于亚特兰大设施，法院已裁决公司可继续运营，没有其他类似未决事项 [57][28] 问题: 关于俄罗斯钴-60供应风险、与供应商及政府的对话，以及若2023年供应中断对2024年的影响 [60] - 回答: 团队已对最新制裁进行初步审查，目前认为不影响继续供应钴的能力 团队与全球监管机构保持良好沟通以应对挑战 如果出现影响，预计对2023年总收入影响在0%至3% 目前（2023年2月28日）未提供2024年的前瞻性指引 [30] 问题: 关于税率和利息费用不可抵扣问题的正常化水平 [62] - 回答: 未来几年税率预计将维持在当前区间 随着公司偿还债务，利息费用下降，不可抵扣利息限额问题的影响将减弱，从而影响税率 [32] 问题: 关于2023年第一季度企业调整后EBITDA的目标，考虑到Nordion收入因收获时间安排较低 [64] - 回答: 上半年大部分Nordion收入将落在第二季度，因此第一季度Nordion收入将非常少 公司不提供具体的季度指引，但提醒注意Nordion业务不均衡性对上半年特别是第一季度业绩的影响 [76] 问题: 关于2023年资本支出在环氧乙烷排放增强、产能扩张和钴开发之间的分配，以及NESHAP指南发布时间 [135] - 回答: 2023年资本支出指引为1.85亿至2.15亿美元，其中约70%用于增长性资本支出 环氧乙烷排放增强方面预计支出约3200万至3400万美元 未提及NESHAP指南的具体发布时间 [71] 问题: 关于Nelson Labs在制药领域的投入是否属于资本支出和人员提前配备的一部分 [136] - 回答: 制药是Nelson Labs及整个公司多年的战略重点 Nelson Labs的大部分资本支出针对制药领域 在人员配备上，大部分与医疗器械相关，但在制药业务占比较大的部门，员工人数在过去2-3年显著增加 [73] 问题: 关于资本部署策略，增长性资本支出是否主要指有机投资，以及收购是否仍是当前选项 [113] - 回答: 2023年指引中的资本支出全部围绕有机增长，未假设任何并购 资本部署优先顺序是：有机增长、降低杠杆、战略性并购 公司继续构建并购渠道并关注市场机会，但2023年指引中未包含任何并购 [137] 问题: 关于Sterigenics在生物工艺一次性用品领域的市场地位、近期趋势及展望 [144] - 回答: 公司参与该市场，但过去几年竞争对手增长更快，市场份额较高 随着生物工艺领域增长放缓，公司受到的影响可能相对较小，这是市场份额较低带来的好处 该领域仍是战略重点，公司看到增长机会，预计长期市场份额会发生变化 [139]

公司战略与收购 - 公司通过垂直整合Nordion和Sterigenics，增强了在医疗产品灭菌行业中对Co-60供应的长期投资信心[51] - 公司在2018年12月收购了专利，可能显著增加Co-60的供应选项并扩大伽马灭菌市场[51] - 2020年2月，公司与Westinghouse Electric Company合作，进一步开发在压水反应堆中生产Co-60的技术[51] - 公司在2021年3月8日收购了BioScience Laboratories, LLC，增强了在抗菌和病毒测试方面的能力[76] - 公司于2021年3月26日修改了循环信贷额度协议，将适用利率从ABR加2.50%至3.00%降至ABR加1.75%，并将到期日从2024年12月13日延长至2026年6月13日[434] - 公司于2023年1月9日达成协议，以4.08亿美元解决伊利诺伊州EO诉讼中的870多起待决和威胁索赔[479] 财务状况与资本支出 - 2022年12月31日，公司有200.0百万美元的循环信贷额度未偿还[425] - 2022年资本支出为182.4百万美元，相比2021年的102.2百万美元有所增加[427] - 2023年预计资本支出在185.0百万美元至215.0百万美元之间，其中33.2百万美元用于环境设施改进[429] - 2023年预计环境设施改进的资本支出约为33.2百万美元[429] - 2023年预计钴开发项目的资本支出约为31.6百万美元[429] - 2022年12月31日和2021年12月31日，定期贷款的未偿还总额分别为1,763.1百万美元[430] - 2022年12月31日和2021年12月31日，循环信贷额度的未偿还总额分别为200.0百万美元和0[430] - 2022年定期贷款的加权平均利率为4.63%，2021年为3.44%[430] - 2023年2月23日，公司签订了新的第一留置权信贷协议，提供500.0百万美元的定期贷款B设施[431] - 2021年1月20日，公司对定期贷款进行了重新定价，将利率降低了225个基点[432] - 截至2022年12月31日，公司有6600万美元的信用证发行，导致循环信贷额度下的总可用性为8150万美元[437] - 2020年，公司偿还了3.41亿美元的定期贷款，并赎回了7.7亿美元的第二留置权票据，总计注销了2890万美元的债务发行和折扣成本，并支付了1540万美元的提前赎回溢价[442] - 2022年，公司经营活动提供的净现金为2.78亿美元，较2021年的2.815亿美元有所减少[443] - 2022年，公司投资活动使用的净现金为1.819亿美元，较2021年的1.598亿美元有所增加[444] - 2022年，公司融资活动提供的净现金为1.978亿美元，主要来源是2亿美元的循环信贷额度借款[445] - 截至2022年12月31日，公司长期债务总额为24.377亿美元，其中1年内到期1.202亿美元，2-3年内到期2.564亿美元，4-5年内到期2.061亿美元[446] - 截至2022年12月31日，公司有1.015亿美元的备用信用证、担保债券和其他银行担保，主要用于未来退役成本和未资助的养老金义务[451] - 公司使用利率衍生工具来减少由于LIBOR变动导致的定期贷款利息支付的现金流波动[438] - 公司于2020年7月31日发行了1亿美元的优先担保第一留置权票据，并于2021年8月27日全额赎回，支付了300万美元的提前赎回溢价，并注销了340万美元的债务发行和折扣成本[438] 业务运营与客户 - Nordion为约40家客户提供产品和服务，包括医疗设备制造商和伽马灭菌服务提供商[53] - Co-60的年度自然衰减率为约12%，创造了稳定的重复需求[53] - 2022年，Nelson Labs服务了超过3000家客户，包括许多领先的医疗设备制造商和制药公司[72] - Nelson Labs提供超过900项测试服务，并提供收费的咨询服务[62] - 截至2022年12月31日，公司在全球雇佣了超过3000名员工[83] 税务与法律 - 公司使用负债法核算所得税，2022年和2021年分别建立了9020万美元和4480万美元的估值准备金[472] - 公司对2022年和2021年的长期债务在美国超额利息费用分别建立了9020万美元和4480万美元的估值准备金，以及对州税务属性的800万美元估值准备金[472] - 公司对2022年和2021年的外国净营业亏损结转分别建立了300万美元和320万美元的估值准备金[472] - 公司根据技术优势评估税务立场，以确定是否更有可能超过50%的税务立场将在审查中得以维持[474] - 公司面临来自联邦、州和地方以及外国司法管辖区的税收，税务立场主要通过完成各司法管辖区的审计或关闭时效来解决[476] 收入确认与会计政策 - 公司主要在控制权转移给客户时确认收入，对于包含多个履约义务的合同，根据各项目在单独交易中的相对价格分配销售价格[455] - 公司不将销售佣金资本化，因为几乎所有销售佣金计划的分摊期都在一年或更短时间内[460] - 公司每年10月1日对商誉和其他无限期无形资产进行年度减值测试，2021年12月31日，商誉和无形资产总计15.93亿美元，占公司总资产的51.1%[469] - 2022年12月31日，商誉分配如下：Sterigenics 6.57亿美元，Nordion 2.71亿美元，Nelson Labs 1.73亿美元，总计11.02亿美元[470]

业绩总结 - 公司自2005年以来每年实现收入增长，调整后的EBITDA利润率在50%以上[40] - 2021年净收入为818,158万美元，2022年净收入为931,478万美元[45] - 2021年调整后的净收入为245,782万美元，2022年调整后的净收入为264,487万美元[45] - 2021年调整后的EBITDA为481,229万美元，2022年调整后的EBITDA为501,311万美元[50] - 2021年12月31日的净收入为117,121万美元，2022年9月30日的净收入为122,146万美元[45] 用户数据 - 公司在医疗器械和制药行业的客户包括大多数全球最大的公司[20] - 公司在2022年超过90%的灭菌服务销售（超过6.6亿美元）是基于多年合同[38] 财务状况 - 公司在行业中享有强大的财务状况，自2005年以来实现了超过50%的收入增长[40] - 截至2022年9月30日，总债务为1,803,081千美元，较2021年12月31日的1,785,571千美元有所增加[85] - 2022年9月30日的净负债为1,655,115万美元，净杠杆率为3.3倍[50] - 自2020年第四季度首次公开募股以来，公司的净杠杆率减少了约54%[21] 产能与市场 - 公司在2022年完成了3项产能扩张，并持续推进乙烯氧化物（EO）排放控制的改进[21] - 公司总可寻址市场（TAM）约为330亿美元，服务可寻址市场（SAM）约为110亿美元[35] - 公司在全球拥有50个灭菌设施和15个实验室及专家咨询服务设施[40] 战略与展望 - 公司预计将继续追求价值创造的战略收购，以扩大可寻址市场并增强全球能力[42] - 公司在运营卓越和价格方面受益于经营杠杆和运营卓越计划[20] 费用与支出 - 2021年12月31日的摊销费用为86,742万美元，2022年9月30日为83,039万美元[45] - 2021年12月31日的利息费用为74,192万美元，2022年9月30日为69,581万美元[45] - 2021年12月31日的税收费用为97,095万美元，2022年9月30日为103,044万美元[45] - 2021年12月31日的COVID-19相关费用为761万美元，2022年9月30日为319万美元[45]

Q3 2022 Earnings Results November 2, 2022 Forward Looking Statements and Non-GAAP Financial Measures Unless expressly indicated or the context requires otherwise, the terms "Sotera Health," "Company," "we," "us," and "our" in this document refer to Sotera Health Company, a Delaware corporation, and, where appropriate, its subsidiaries on a consolidated basis. This presentation contains forward-looking statements that reflect management's expectations about future events and the Company's operating plans and ...

财务数据和关键指标变化 - 第三季度总收入为2.49亿美元，同比增长10%，按固定汇率计算增长13.2% [9][25] - 第三季度调整后EBITDA为1.25亿美元，同比增长7.3% [9][26] - 第三季度调整后EBITDA利润率为50.3%，同比下降127个基点 [26] - 第三季度调整后每股收益为0.23美元，同比增长0.02美元 [9][27] - 第三季度稀释后每股收益为0.09美元，同比下降0.01美元 [28] - 前三季度总收入同比增长9%，按固定汇率计算增长11.3% [9] - 前三季度Sterigenics业务实现了收入和利润的双位数增长 [11] - 前三季度Nordion业务在第三季度和年初至今均实现了收入和利润的双位数增长 [12] - 公司更新2022年全年指引：预计净收入增长7%至8%，调整后EBITDA增长4%至6% [17][38][39] - 公司收窄2022年资本支出指引至1.5亿至1.7亿美元 [18][37] - 截至2022年9月30日，公司拥有1.65亿美元现金及超过4.4亿美元可用流动性，净杠杆率降至3.3倍调整后EBITDA [37][40] 各条业务线数据和关键指标变化 Sterigenics - 第三季度收入为1.58亿美元，同比增长9%，按固定汇率计算增长12% [29] - 第三季度部门收入为8600万美元，同比增长8%，按固定汇率计算增长11% [29] - 收入增长由6%的有利定价和近6%的有利销量与产品组合推动，但被3.3%的不利外汇影响部分抵消 [30] - 部门收入利润率为54.3%，同比下降30个基点，主要受合同定价行动与已实现通胀的时间错配影响 [30] - 所有主要灭菌模式（医疗设备和生物工艺产品）需求稳固 [10][30] - 2022年已完成三项产能扩张，另有七项（包括两个新建工厂）预计在未来24个月左右陆续投产 [11] Nordion - 第三季度收入约为3500万美元，同比增长22%，按固定汇率计算增长25% [30][31] - 第三季度部门收入为2000万美元，同比增长超过24%，按固定汇率计算增长27% [31] - 收入增长由近18%的销量与产品组合增长和7%的定价推动，但被2.8%的外汇逆风部分抵消 [31] - 部门收入利润率为57.9%，同比提升110个基点，得益于销量增长、更优的产品组合和定价 [32] - 收入因核反应堆供应计划的时间安排而呈现波动性 [13][32] - 已完全化解2022年俄罗斯钴-60供应中断的风险 [13] Nelson Labs - 第三季度收入为5600万美元，同比增长7.3%，按固定汇率计算增长11% [14][33] - 第三季度部门收入为1900万美元，同比下降8%，按固定汇率计算下降4% [33] - 收入增长得益于6.3%的定价收益和近6%的近期收购贡献，但被3.5%的外汇逆风部分抵消 [34] - 部门收入利润率为34.5%，同比下降约580个基点 [35] - 利润率下降主要因预期增量需求而增加员工，但需求未达预期，导致生产率压力，此外近期收购的稀释效应和不利的收入组合也产生影响 [15][27][35] - 某些测试服务（如验证和更复杂的测试）的需求复苏慢于预期，而常规批次放行和可提取物与浸出物测试表现良好 [14][79][93] - 员工队伍稳定后，客户服务指标和整体客户满意度得分有所改善 [16] 各个市场数据和关键指标变化 - 外汇汇率持续成为重大逆风，按固定汇率计算的收入增长高于报告增长 [9][25] - 更新的全年指引中，外汇对收入的负面影响比上一季度沟通的增加了一个百分点 [39] - 在EO诉讼案中，首个审判（伊利诺伊州库克县）的陪审团裁决公司子公司需赔偿原告3.587亿美元，公司已提出审后动议并计划上诉 [43][44][45] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司战略保持不变，专注于长期增长执行 [18] - 公司在保障全球健康方面扮演关键角色，其服务是许多医疗保健公司的必需品 [18] - 持续投资于产能扩张和设施升级，以满足客户增长需求 [11][94] - 在EO灭菌领域，公司投资于美国网络的“任务控制”增强项目，以维持最佳运营水平 [12] - Nelson Labs在可提取物与浸出物测试这一增长领域处于领先地位 [20] - 公司预计美国环境保护署关于EO的新规则可能要到2023年才会出台 [100] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管宏观环境某些领域有所改善，但其他领域仍不稳定，使得实现持续增长更具挑战性 [7] - 公司团队在当前的宏观经济环境下执行良好 [7] - 对Sotera Health的增长前景持续感到乐观 [18] - Nelson Labs已做好充分准备，以应对客户继续应对宏观经济逆风时可能产生的增量需求 [16] - 预计Nordion业务在2023年将继续呈现收入波动性 [13][72] - 公司致力于通过所有适当的审后救济动议和上诉，对首个EO诉讼案的裁决和赔偿金额进行激烈抗辩 [44][61] 其他重要信息 - 公司新任命了总法律顾问Alex Dimitrief，以加强法律团队应对EO诉讼案 [59][60] - 关于EO诉讼，第二个审判正在进行中，预计2022年11月中旬结束；第三个和第四个审判分别定于2023年1月和4月开始 [55] - 此前定于2023年1月开始的五个伊利诺伊州个体审判预计不会在彼时进行，法院指示将小群体原告的索赔合并审理，可能从2023年5月底开始 [56][57] - 如果审后动议不成功，公司需要为上诉提供保证金，金额可能高达判决金额的150% [52][53] - 公司认为在此案中承担赔偿责任的可能性不大，因此未计提准备金 [52] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 关于Nelson Labs因预期更高销量而增加员工的问题，公司对此销量增长的可见度如何？ [65] - Nelson业务的可见度不如其他业务部门高，尤其是与Nordion相比 [67] - 劳动力挑战导致公司增加了员工，但销量未达预期，造成生产率损失和利润率压力 [67] - 业务整体表现良好，客户服务指标（如净推荐值）和周转时间已大幅改善 [67] 问题: 目前对Nelson Labs利润率拖累最大的是什么？ [68] - 最大的拖累是劳动力生产率问题，其次是产品组合和外汇影响 [68] - 此外，防护屏障产品收入同比下降50%，尽管目前已趋于正常化，但在本季度对产品组合产生了影响 [70] 问题: 关于Nordion业务，2023年从俄罗斯等地采购钴的潜在风险如何？ [72] - 公司对2022年的钴供应感到放心，但不会详细说明2023年情况 [72] - 2023年的供应将像今年一样呈现波动性，并非每个季度都平稳一致 [73] 问题: 关于伊利诺伊州Willowbrook以外的诉讼，应如何看待未来几个月的其他审判？ [74] - 佐治亚州有一个案件预计在明年晚些时候开庭，其余佐治亚州和新墨西哥州的案件将在2024年之后审理 [75] 问题: 希望更详细地了解Nelson Labs复苏受限的系统性原因，以及客户需求重新加速需要什么条件？ [78] - 增长未恢复到预期水平，常规测试和可提取物与浸出物测试表现良好，但一些更复杂的验证测试复苏较慢 [79] - 客户在新产品开发或产品重新认证方面的进展较慢，此外有一家客户正在处理FDA相关问题，也带来了一些挑战 [80][81] 问题: 对南加州两家工厂收到的违规通知有何评论？是否造成或预计会造成运营中断？ [82] - 公司正与南海岸空气质量管理局合作，在洛杉矶地区有一个商定的进程和计划，在安大略省也持续进行讨论 [83] - 设施继续运营并为客户提供服务 [84] - 目前没有迹象表明南加州的工厂存在法律风险，但法律风险始终存在 [85] 问题: 量化指引调整的构成，其中多少是外汇影响，多少是有机影响？ [89] - 收入方面的影响约60%来自外汇，EBITDA方面的影响约20%来自外汇 [91][92] 问题: Nelson Labs测试服务放缓的真正驱动因素是什么？ [92] - 主要驱动因素是客户在更复杂的验证测试方面进展放缓，涉及新产品开发活动以及监管挑战（包括客户自身问题） [93] 问题: 考虑到诉讼，资本配置策略有何变化？未来几年将如何考虑投资？ [94] - 资本支出指引范围已收窄至1.5亿至1.7亿美元 [94] - 正在制定2023年计划，将继续投资产能扩张以满足客户需求，同时会非常审慎 [94] - 长期来看，将继续寻求去杠杆化机会并关注并购 [95] 问题: 在Kamuda裁决后，客户有何反应？与重要客户的对话基调如何？ [97] - 客户认识到EO灭菌至关重要且无可替代，继续支持该业务并依赖Sterigenics [98] - 客户对法院处理此案的方式有更广泛的担忧，但Sterigenics本季度和今年表现依然强劲，需求旺盛 [99][102] 问题: 为何略微下调了今年的杠杆率降低目标？ [103] - 主要是基于全年EBITDA的减少 [103] 问题: 能否就2023年外汇对收入和盈利的潜在影响给出初步估计？ [110] - 公司目前不准备就2023年的外汇影响发表评论 [111]

财务数据关键指标变化：收入与利润 - 2022年第三季度净收入为2.487亿美元，同比增长10.0%，其中服务收入2.167亿美元（增长8.1%），产品收入3200万美元（增长24.7%）[169][171] - 2022年第三季度净收入为2509万美元，同比下降8.6%；调整后净收入为6450.8万美元，同比增长9.9%[169] - 2022年第三季度净收入为2510万美元，较2021年同期的2740万美元下降8.4%[189] - 2022年前九个月总净收入为7.52097亿美元，同比增长9.0%（按固定汇率计算增长11.3%）[191][193] - 2022年前九个月服务收入为6.44451亿美元，同比增长7.8%；产品收入为1.07646亿美元，同比增长16.6%[193] - 公司2022年前九个月净利润为8610万美元，较2021年同期的8110万美元增长6.2%[211] - 公司2022年前九个月调整后净利润为2.006亿美元，较2021年同期的1.819亿美元增长10.3%[211] 财务数据关键指标变化：盈利能力指标 - 2022年第三季度调整后EBITDA为1.25152亿美元，同比增长7.3%[169] - 2022年第三季度调整后EBITDA为1.252亿美元，较2021年同期的1.167亿美元增长7.3%[189] - 公司2022年前九个月调整后EBITDA为3.766亿美元，较2021年同期的3.566亿美元增长5.6%[211] - 公司第三季度调整后净利润为6451万美元，调整后EBITDA为1.2515亿美元[217] 成本和费用 - 2022年第三季度总营收成本为1.12691亿美元，同比增长12.0%，占净收入比例从44.5%升至45.3%[169][175] - 2022年第三季度运营费用为7281.8万美元，同比增长21.5%，占净收入比例从26.5%升至29.3%[169][178][180] - 2022年前九个月总营业成本为3.36813亿美元，同比增长10.2%，占收入比例从44.3%升至44.8%[191][199] - 2022年前九个月营业费用为2.27102亿美元，同比增长16.8%，占收入比例从28.2%升至30.2%[191][202] - 2022年前九个月销售、一般及行政费用（SG&A）为1.79765万美元，同比增长22.8%，主要受诉讼费用等增加驱动[202][203][209] 各条业务线表现：Sterigenics部门 - Sterigenics部门第三季度净收入为1.577亿美元，同比增长8.5%，其中价格因素贡献6.0%，销量增长贡献5.8%，汇率变动带来3.3%的负面影响[228][229] - Sterigenics部门第三季度部门收入为8559万美元，同比增长7.9%，部门利润率为54.3%[228] - Sterigenics第三季度分部收入为8560万美元，同比增长620万美元或7.9%[232] - 前三季度Sterigenics净收入为4.65亿美元，同比增长4330万美元或10.3%，销量增长6.8%，定价有利影响5.9%，汇率不利影响2.4%[235][236] 各条业务线表现：Nordion部门 - Nordion部门第三季度净收入为3510万美元，同比增长21.9%，主要由销量增长17.7%和价格因素7.0%推动，汇率变动带来2.8%的负面影响[228][230] - Nordion部门第三季度部门收入为2029万美元，同比增长24.3%，部门利润率为57.9%[228] - Nordion第三季度分部收入为2030万美元，同比增长400万美元或24.3%[233] - 前三季度Nordion净收入为1.196亿美元，同比增长1570万美元或15.2%，销量增长11.0%，定价有利影响6.5%，汇率不利影响2.3%[235][237] 各条业务线表现：Nelson Labs部门 - Nelson Labs部门第三季度净收入为5590万美元，同比增长7.3%[228] - Nelson Labs部门第三季度部门收入为1927万美元，同比下降8.2%，部门利润率为34.5%[228] - Nelson Labs第三季度净收入为5590万美元，同比增长380万美元或7.3%，主要由有利定价（6.3%）和收购贡献（5.8%）驱动，但被汇率变动（-3.5%）部分抵消[231] - Nelson Labs第三季度分部收入为1930万美元，同比减少170万美元或8.2%[234] - 前三季度Nelson Labs净收入为1.676亿美元，同比增长280万美元或1.7%，收购贡献增长6.7%，定价有利影响5.3%，但疫情相关检测需求下降导致收入减少6.5%，汇率不利影响2.5%[235][238] - 前三季度Nelson Labs分部收入为5737万美元，同比减少1053万美元或15.5%，分部利润率下降7.0个百分点至34.2%[235][241] 其他财务数据 - 2022年前九个月利息费用净额减少1070万美元，同比下降18.3%[205] - 2022年前九个月所得税准备金为4920万美元，较2021年同期的3590万美元增加1340万美元[209] - 2022年前九个月记录了一笔960万美元的合资企业投资减值费用[206] - 截至2022年9月30日，公司现金及等价物为1.65亿美元，较2021年底增加5800万美元；前三季度资本支出为1.106亿美元，同比增加4970万美元[242][243] - 前三季度经营活动现金流为1.760亿美元，同比减少3920万美元，主要因所得税和利息现金支付分别增加2460万美元和1130万美元[248][249] - 2022年前九个月经营活动现金流为1.76035亿美元，同比减少3920万美元，主要因所得税和利息现金支付分别增加2460万美元和1130万美元[248][249] - 2022年前九个月投资活动现金流为-1.10158亿美元，资本支出同比增加4970万美元[248][250] - 2021年前九个月融资活动现金流为-1.15504亿美元，主要用于赎回1亿美元优先留置权票据及支付相关费用[248][251] 债务与融资 - 公司循环信贷额度下的信用证为6760万美元，导致循环信贷额度可用总额为2.799亿美元[259] - 截至2022年9月30日，高级担保信贷安排的资本化债务发行成本为230万美元，债务折扣为1470万美元[256] - 截至2022年9月30日，定期贷款借款总额为17.631亿美元，加权平均利率在2022年第三季度为4.96%，前九个月为3.92%[252] - 2021年8月公司赎回1亿美元优先留置权票据，支付300万美元提前赎回溢价，并注销340万美元债务发行和折扣成本[261] - 循环信贷额度修订后，利率从ABR加2.50%-3.00%降至ABR加1.75%，欧元贷款从调整后LIBOR加3.50%-4.00%降至加2.75%，并将到期日从2024年12月延长至2026年6月[255] - 2021年1月定期贷款重新定价，LIBOR利差从450个基点降至275个基点，LIBOR下限从100个基点降至50个基点，导致当前利率有效降低225个基点[253][254] - 循环信贷额度修订后，适用利率从ABR加2.50%-3.00%降至ABR加1.75%，欧元贷款从调整后LIBOR加3.50%-4.00%降至加2.75%，并将到期日从2024年12月13日延长至2026年6月13日[255] - 与债务再融资相关，公司注销了1130万美元未摊销债务发行及折价成本，并产生了290万美元额外费用[255] - 截至2022年9月30日，与高级担保信贷安排相关的资本化债务发行成本为230万美元，债务折价为1470万美元[256] - 截至2022年9月30日，公司有6760万美元信用证占用了循环信贷额度，导致该额度总可用金额为2.799亿美元[259] - 2021年8月27日，公司全额赎回1亿美元本金的高级担保第一留置权票据，并支付了300万美元提前赎回溢价，注销了340万美元债务发行及折价成本[261] - 在赎回前，第一留置权票据的加权平均利率为7.00%[262] - 公司利用利率衍生品来管理定期贷款因LIBOR变动引起的利息支付现金流波动[260] 诉讼相关事项 - 2022年第三季度与诉讼相关的成本为1450万美元[166] - 截至2022年9月30日，公司剩余约250万美元的保险覆盖可用于部分环氧乙烷侵权诉讼索赔[166] - 公司子公司收到3.587亿美元不利判决，公司评估此案损失范围可能在0至3.587亿美元之间，外加潜在判决后利息[245][257] - 高级担保信贷安排规定，若公司或其子公司收到超过1亿美元的可执行支付判决且未在60天内解决，将构成违约事件[257] - 2022年9月20日，公司子公司收到与伊利诺伊州环氧乙烷侵权诉讼相关的3.587亿美元判决（含判决前利息）[257] 其他重要内容 - 剔除汇率影响，2022年第三季度净收入同比增长约13.2%[171] - 服务收入增长主要由Sterigenics部门有利定价贡献880万美元及销量增长830万美元，以及Nelson Labs部门有利定价贡献330万美元推动[172] - 产品收入增长主要得益于销量增长510万美元及有利定价贡献200万美元[173] - 自2021年12月31日以来，公司的重要会计政策、管理层估计或会计政策未发生重大变化[264]

财务数据和关键指标变化 - 2022年第二季度总收入为2.67亿美元，同比增长5.8% [11][34] - 2022年第二季度调整后EBITDA为1.36亿美元，同比增长1.2% [11][34] - 按固定汇率计算，第二季度收入增长约9% [11] - 2022年第二季度调整后每股收益为0.27美元，较去年同期增加0.01美元 [12][37] - 2022年上半年总收入增长8.5%，调整后EBITDA增长4.8% [12] - 按固定汇率计算，上半年收入增长约11% [13] - 第二季度调整后EBITDA利润率为51.1%，较2021年第二季度下降240个基点 [35] - 第二季度稀释后每股收益为0.11美元，较去年同期下降0.04美元，部分原因是与合资企业相关的960万美元减值损失 [37][38] - 2022年第二季度资本支出为3600万美元，全年指引维持在1.4亿至1.7亿美元不变 [27][49] - 截至2022年6月30日，公司拥有1.4亿美元现金，净杠杆率为调整后EBITDA的3.4倍 [50] 各条业务线数据和关键指标变化 - **Sterigenics（灭菌业务）**：第二季度收入1.58亿美元，同比增长9% [40]；部门收入8500万美元，同比增长7% [40]；收入增长由6%的有利定价和5%的有利销量及产品组合推动，但被2.5%的不利外汇影响部分抵消 [40]；部门收入利润率53.9%，同比下降90个基点，主要受外汇和定价行动与通胀实现的时间差影响 [41] - **Nordion（钴-60业务）**：第二季度收入约5100万美元，同比增长3% [42]；部门收入3000万美元，同比下降4% [42]；收入增长主要由6%的定价推动，但被3%的外汇逆风抵消 [43]；部门利润率59.4%，同比下降410个基点，主要受产品组合不如去年同期有利及外汇影响 [44] - **Nelson Labs（测试实验室）**：第二季度收入5800万美元，同比增长1.3% [45]；部门收入2100万美元，同比下降12% [45]；收入较2022年第一季度增长500万美元（9%）[45]；收入增长受到近期收购贡献6%和定价贡献5%的有利影响，但被疫情相关检测量下降5%和外汇逆风2.6%部分抵消 [46]；部门利润率36%，较2021年第二季度下降约500个基点，主要因疫情相关高利润检测减少及收购稀释 [47]；但利润率较2022年第一季度改善了400个基点 [47] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司业务受全球宏观经济和地缘政治不确定性影响，包括高通胀、汇率波动、劳动力限制和持续的供应链挑战 [9] - 外汇波动对第二季度各业务线收入均产生负面影响 [40][43][46] - 俄罗斯钴-60供应潜在中断的风险，目前估计为公司2022年总收入的1%或更低 [23] - 美国环保署（EPA）关于环氧乙烷（EO）的新规预计将在2023年第二或第三季度最终确定 [91] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司致力于通过积极的定价行动来抵消通胀压力，尽管根据客户合同续签时间可能存在滞后效应 [27] - Sterigenics正在推进产能扩张计划和设施升级，预计在2022年晚些时候及未来24个月内，将有7个产能扩张项目和2个绿地投资投产 [18] - 公司持续投资于行业领先的EO处理设施排放控制升级 [19] - Nelson Labs正在实施全球实验室信息管理系统，旨在提高生产力、数字化和标准化，并为未来并购提供平台 [115] - 公司通过其专家顾问服务团队，与客户合作优化EO循环效率，减少EO使用和循环时间，同时不损害无菌保证水平 [16] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管面临挑战，公司对2022年下半年的发展势头保持乐观 [26] - 2022年全年收入增长指引收窄至7%至10%，调整后EBITDA增长指引收窄至7%至9%，与长期增长目标一致 [27][51] - 更新后的全年收入指引范围为10亿至12.2亿美元，调整后EBITDA范围为5.15亿至5.25亿美元 [51] - 调整后每股收益指引范围收窄至0.93至0.97美元 [53] - 手术量已恢复至疫情前基线水平的约90%-95% [102] - 医疗系统劳动力短缺限制了医院运营，对住院患者的影响大于门诊患者 [103] - 客户仍面临零部件短缺和产品制造方面的挑战，这可能间歇性影响其交付产品进行灭菌的能力 [79][107] 其他重要信息 - 关于环氧乙烷（EO）诉讼：伊利诺伊州的首场审判已从7月18日推迟至8月12日 [55]；一家联邦法院裁定，保险公司有义务为Sterigenics辩护，公司可能因此收回部分辩护成本 [56]；公司打算积极为自己辩护 [57] - 在佐治亚州的一起诉讼中，公司因客户赔偿而提出的驳回动议获得法院批准，被移出该案 [120][121] - 公司任命Michael Biehl为临时首席财务官 [31] - 公司展示了其履行“保障全球健康”使命的具体案例，包括支持新型基因疗法、测试针对猴痘病毒的消毒剂、为创新心脏瓣膜导管建立灭菌流程，以及投资钴-60回收以减少浪费 [28][29][30] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 下半年收入与盈利的节奏如何，特别是第三季度和第四季度？ [60] - 全年收入指引为10亿至12.2亿美元，调整后EBITDA为5.15亿至5.25亿美元 [61] - Sterigenics预计将持续良好增长 [61] - Nordion通常上下半年规模相当，但由于部分发货提前至第二季度，下半年将略轻于上半年，但全年预期不变 [61][62] - Nelson Labs下半年销量预计将超过去年同期 [62] 问题: 定价展望如何？预计下半年及明年能否继续提价？ [63] - 公司通常每年实现3.5%至5%的定价增长，Nelson Labs通常处于该范围低端，Nordion处于高端 [64] - 第二季度及年初至今，所有三个业务的定价表现均超过该范围 [64] - 公司对继续通过提价抵消通胀压力抱有信心，但一些长期大合同的续签时间可能导致滞后效应 [65] 问题: 下调业绩指引的原因中，供应链和外汇各占多少？ [68] - 销售额指引下调的800万美元全部归因于外汇 [68] - 调整后EBITDA指引上限下调的1000万美元中，略少于一半来自通胀，略少于一半来自外汇，其余为销量和产品组合影响 [68] 问题: Nelson Labs的利润率扩张情况如何？疫情相关逆风是否在后半年消退？劳动力利用率情况如何？ [69] - 2021年强劲的PPE（个人防护装备）检测量在2022年第二季度已显著下降，预计今年剩余时间将保持更常态化的水平 [70] - Nelson Labs的利润率预计将继续反弹 [71] - 公司已稳定了劳动力队伍，提高了生产力和培训水平，客户反馈指标（如净推荐值、周转时间）正在改善 [72] 问题: 下半年Nelson Labs的疫情检测逆风从百分比角度看预计如何？ [74][75] - 公司未提供下半年详细数据 [76] - 上半年，PPE检测量较去年同期造成约8%的拖累，第二季度拖累约为5%，预计未来将保持更常态化的速率 [77] 问题: 下半年Sterigenics业务有何值得关注之处？增长趋势是否稳定？ [78] - Sterigenics增长趋势预计将保持稳定，但由于去年第三季度基数强劲，同比增速可能面临挑战 [78] - 团队对下半年增长机会感到乐观，但承认客户仍面临零部件短缺和劳动力挑战 [79] 问题: 上半年业务表现是否超出预期，从而抵消了部分宏观挑战？ [80] - 总体而言，Sterigenics和Nelson Labs持续表现良好，Nordion也表现良好，但需考虑部分Nordion发货从下半年提前至第二季度的影响 [81] - Nordion团队在执行复杂的全球供应链方面表现出色 [82] 问题: 关于南加州（弗农）EO设施的审查情况如何？ [86][87] - 该设施每年灭菌超过4000万件医疗器械，运营符合现行法规 [87] - 公司已与当地监管机构就设施升级时间表达成协议，该计划是公司全美EO设施积极升级计划的一部分 [88][89] 问题: 关于EPA制定新规的最新时间表预期？ [90] - 预计新规（NESHAP）将在2022年底前公布征求意见，最终确定可能在2023年第二或第三季度，但这不是公司的预测，只是根据EPA沟通的预期 [91][92] 问题: 提到的保险覆盖是针对柳树溪（Willowbrook）诉讼吗？ [96][97] - 是的，保险覆盖是针对柳树溪诉讼，该诉讼占公司EO侵权诉讼成本的绝大部分 [97] 问题: 在谈到下半年展望时提到的“宏观”因素具体指什么？ [98] - “宏观”因素指的是外汇、通胀以及销量和供应链方面的问题 [98] 问题: 手术量相对于疫情前基线的恢复情况如何？ [102] - 手术量可能仍略低于基线，恢复程度大约在90%至95%之间 [102] - 医疗系统劳动力短缺是当前的一个制约因素，对住院患者的影响大于门诊患者 [103] 问题: Nordion利润率的产品组合影响具体指什么？ [104] - 产品组合影响指的是工业用钴-60、医用钴-60以及利润率较低的服务和设备业务之间的比例变化 [104] - 第二季度和第三季度服务与设备业务的占比通常略高，这在全年预测中并不意外 [104] 问题: 客户零部件采购问题是否有具体领域？是否看到复苏迹象？ [107] - 公司没有详细的能见度，只是间歇性地看到客户在获取某些零部件或交付产品进行灭菌方面遇到挑战 [107] - 公司灭菌的产品组合非常多样化，涉及眼科、骨科、心脏、泌尿科等多个领域，因此单一品类的影响有限 [108] 问题: Nelson Labs业务是否存在去年那样的需求前置？下半年权重是否仍符合指引？ [109] - 公司仍预期下半年表现强劲，不存在需求前置现象 [109] - 在Nordion业务中，发货时间是与客户、监管机构和安全委员会协调确定的，并非简单的“提前发货” [109] - Nelson Labs的业务中，需求前置现象并不明显，公司正努力改善周转时间以满足客户要求 [110] 问题: 考虑到钴-60的收获计划，2023年来自俄罗斯的供应份额预计如何？ [113] - 公司目前不讨论2023年指引，将在适当时候提供公司整体及Nordion业务的展望 [113] 问题: Nelson Labs全球实验室信息管理系统的最新进展、时间表和潜在效益？ [115] - 该系统的实施进展顺利，旨在提高生产力、实现测试和报告的数字化、提升一致性并推动标准化，同时也为未来并购提供平台 [115] 问题: 佐治亚州法院六月有利裁决的详情及其对伊利诺伊州诉讼的潜在影响？ [119] - 该案涉及一家客户的员工就其灭菌实践提出的索赔，公司因客户赔偿而被卷入 [120] - 公司提出的驳回动议获得批准，被移出该案，公司对此结果感到满意 [121] - 公司将继续应对伊利诺伊州的诉讼，对自身立场抱有信心 [122] 问题: 关于Iotron合资企业减值损失的更多细节？ [123] - 减值损失为960万美元，影响稀释后每股收益约0.03美元 [125] - 业务战略已发生变化，原合资企业计划进行的灭菌和净化业务将并入现有的Sterigenics设施中，公司对此结果感到满意 [124][126]

财务数据关键指标变化：收入与利润 - 2022年第二季度净收入为2.666亿美元，同比增长5.8%[163][165] - 2022年第二季度净利润为3040万美元，同比下降28.6%[163] - 2022年第二季度调整后EBITDA为1.361亿美元，同比增长1.2%[163] - 2022年第二季度净利润为3040万美元，较2021年同期的4260万美元下降28.6%[184] - 2022年第二季度调整后净利润为7580万美元，调整后EBITDA为1.361亿美元，分别较2021年同期增长5.7%和1.1%[184] - 2022年上半年总净收入为5.03393亿美元，同比增长8.5%，按固定汇率计算增长约10.4%[187][189] - 2022年上半年净利润为6105.9万美元，同比增长13.7%；调整后净利润为1.36079亿美元，调整后EBITDA为2.51484亿美元，分别增长10.5%和4.8%[187][206] - 公司2022年第二季度调整后净利润为7582.5万美元，调整后息税折旧摊销前利润为1.36135亿美元[211] - 公司2022年上半年调整后净利润为1.36079亿美元，调整后息税折旧摊销前利润为2.51484亿美元[211] 财务数据关键指标变化：成本与费用 - 总营收成本为1.162亿美元，同比增长7.5%，占收入比例升至43.6%[163][171] - 运营费用为7890万美元，同比大幅增长20.5%，主要受诉讼费用增加影响[163][174][175] - 与环氧乙烷设施相关的诉讼成本在2022年第二季度为1770万美元[161] - 2022年上半年总营业成本为2.24122亿美元，同比增长9.4%，占收入比例约为44.5%[187][193] - 2022年上半年营业费用为1.54284亿美元，同比增长14.7%，占收入比例约为30.6%[187][196] - 2022年上半年销售、一般及行政费用为1.22674亿美元，同比增长19.9%[187][196] 各条业务线表现：第二季度 - Sterigenics部门第二季度净收入为1.57792亿美元，同比增长8.7%，部门利润为8509.8万美元，同比增长6.9%[220][221][224] - Nordion部门第二季度净收入为5047.8万美元，同比增长2.8%，部门利润为2998.2万美元，同比下降3.8%[220][222][225] - Nelson Labs部门第二季度净收入为5836.9万美元，同比增长1.3%，部门利润为2105.5万美元，同比下降11.6%[220][223][226] - 第二季度Sterigenics收入增长主要由6.1%的有利定价和5.1%的销量增长驱动，但被2.5%的汇率不利影响部分抵消[221] - 第二季度Nordion收入增长主要受6.1%的有利定价驱动，但被3.1%的汇率不利影响部分抵消[222] - 第二季度Nelson Labs收入增长中，收购RCA贡献5.7%，有利定价贡献5.4%，但疫情相关检测需求下降导致收入减少5.0%，汇率影响带来2.6%的负增长[223] - 第二季度Sterigenics部门利润率为53.9%，Nordion为59.4%，Nelson Labs为36.1%[220] - Nelson Labs部门利润下降主要因高利润率的疫情相关检测需求下降，部分被RCA收购贡献和有利客户定价所抵消[226] 各条业务线表现：上半年 - Sterigenics部门上半年净收入为3.073亿美元，同比增长11.2%，部门利润为1.645亿美元，同比增长11.1%，利润率53.5%[227][228][231] - Nordion部门上半年净收入为8450万美元，同比增长12.6%，部门利润为4889万美元，同比增长8.7%，利润率57.9%[227][229][232] - Nelson Labs部门上半年净收入为1.117亿美元，同比下降0.9%，部门利润为3810万美元，同比下降18.8%，利润率34.1%[227][230][233] - Nelson Labs收入下降主因疫情相关检测需求减少导致收入下降7.8%，部分被收购贡献增长7.0%和定价正面影响4.8%所抵消[230] - Nordion收入增长由销量增长8.4%和定价正面影响6.4%驱动，部分被外汇负面影响2.2%所抵消[229] 收入构成分析 - 服务收入为2.215亿美元，同比增长6.1%，主要由定价提升和Sterigenics销量增长驱动[165][166] - 产品收入为4510万美元，同比增长4.4%[165][169] - 2022年上半年服务收入为4.27747亿美元，同比增长7.6%；产品收入为7564.6万美元，同比增长13.5%[189] 其他财务数据：现金流与资本支出 - 2022年上半年资本支出同比增加2690万美元[160] - 公司上半年经营活动现金流为1.083亿美元，同比减少2600万美元，主要因税费和利息支出增加[238][239] - 公司上半年资本支出为7160万美元，同比增加2690万美元[236][240] - 截至2022年6月30日，公司现金及现金等价物为1.406亿美元，较2021年底增加3370万美元[235] 其他财务数据：债务与融资 - 2022年上半年净利息支出减少1600万美元，降幅39.6%，加权平均债务利率为3.81%[200] - 公司循环信贷额度总额为3.475亿美元，截至2022年6月30日，已使用信用证7010万美元，可用额度为2.774亿美元[242][248] - 公司定期贷款余额为17.631亿美元，上半年加权平均利率为3.39%[242] - 公司使用利率衍生品管理定期贷款因LIBOR变动带来的现金流波动[249] - 公司于2020年7月31日发行了1亿美元优先担保第一留置权票据[249] - 该票据于2021年8月27日被全额赎回，公司支付了300万美元的提前赎回溢价[249] - 公司同时注销了340万美元的债务发行和折价成本，计入债务清偿损失[249] - 赎回前，票据利率为LIBOR（下限1.00%）加年利率6.00%[250] - 2021年直至赎回日（8月27日），该票据的加权平均利率为7.00%[250] 其他重要事项 - 2022年第二季度因合资企业战略调整确认960万美元资产减值损失[179] - 2022年第二季度所得税拨备为1770万美元，较2021年同期的1920万美元减少150万美元[182] - 截至2022年6月30日的期间，公司的市场风险未发生重大变化[254]

Q2 2022 Earnings Results August 4, 2022 Forward Looking Statements and Non-GAAP Financial Measures Unless expressly indicated or the context requires otherwise, the terms "Sotera Health," "Company," "we," "us," and "our" in this document refer to Sotera Health Company, a Delaware corporation, and, where appropriate, its subsidiaries on a consolidated basis. This presentation contains forward-looking statements that reflect management's expectations about future events and the Company's operating plans and p ...