UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION WASHINGTON, D.C. 20549 For the transition period from______to_______ FORM 10-K Commission file number: 1-1169 ☒ ANNUAL REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 THE TIMKEN COMPANY For the fiscal year ended December 31, 2023 (Exact name of registrant as specified in its charter) OR (State or other jurisdiction of incorporation or organization) ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT ...

财务数据和关键指标变化 - 第四季度营收为11亿美元,同比增长1% [32] - 第四季度调整后EBITDA利润率为17.9%,同比提高70个基点 [32] - 第四季度调整后每股收益为1.37美元,同比增长2% [32] - 全年营收同比增长6%,创历史新高 [15] - 全年每股收益同比增长9%,创历史新高 [15] - 全年EBITDA利润率同比提高70个基点 [15] 各条业务线数据和关键指标变化 工程轴承业务 - 第四季度销售额为7.24亿美元,同比下降2.4% [45] - 第四季度有机销售额同比下降6.4% [45] - 第四季度调整后EBITDA为1.33亿美元,同比下降 [45] - 第四季度调整后EBITDA利润率为18.3%,同比提高20个基点 [45] 工业运动业务 - 第四季度销售额为3.67亿美元,同比增长8% [48] - 第四季度有机销售额同比下降3% [48] - 第四季度调整后EBITDA为8200万美元,同比增长26% [48] - 第四季度调整后EBITDA利润率为22.2%,同比提高310个基点 [48] 各个市场数据和关键指标变化 美洲 - 第四季度有机销售额同比下降 [36] 亚太地区 - 第四季度有机销售额同比下降两位数,主要受中国影响 [36] 欧洲、中东和非洲(EMEA) - 第四季度有机销售额基本持平 [36] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 通过有机和无机增长推进战略举措 [16] - 继续推动通过创新产品解决方案、客户工程领导力、渠道卓越和卓越服务实现有机增长 [16] - 2023年完成了6项收购,扩大了现有产品和市场,并进入新产品和新市场 [17] - 专注于运营卓越,推动安全、质量、生产力和资本效率 [18] - 2023年投资超过1.8亿美元用于资本项目,并将三个制造设施整合到现有工厂 [19] - 2023年回购了超过4%的已发行股票,并连续第10年增加年度股息 [19] - 2024年计划收入同比下降2.5%至4.5%,有机收入同比下降6.5% [55] - 2024年计划调整后每股收益在5.80至6.20美元之间,调整后EBITDA利润率在18%左右 [55] - 2024年计划自由现金流约为4.25亿美元,资本支出约为销售额的4% [55] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管风能和其他许多工业市场需求疲软,但公司仍表现出色 [10] - 尽管销量下降,但价格成本保持正增长,成本增长继续放缓 [10] - 继续调整库存和生产水平,以适应供应链正常化和需求疲软 [10] - 第四季度完成了两项收购和一项剥离,并回购了45万股 [12] - 尽管资本配置活跃,但年末债务/EBITDA比率接近目标范围的中点 [12] - 对风能市场的长期增长前景持乐观态度 [20] - 预计2024年第一季度将是收入同比最困难的季度 [26] - 预计2024年第一季度收入环比增长将低于往年,主要受风能和中国市场影响 [26] - 预计2024年第一季度调整后EBITDA利润率和每股收益将环比增长,但不足以恢复到2023年水平 [26] - 预计2024年第二季度收入环比增长将持平 [26] - 预计2024年下半年收入环比增长将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26] - 预计2024年下半年收入同比将持平 [26]

UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION WASHINGTON, D.C. 20549 FORM 10-Q ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended September 30, 2023 OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to Commission file number: 1-1169 THE TIMKEN COMPANY (Exact name of registrant as specified in its charter) Ohio 34-0577130 (State or other jurisdiction of incorpora ...

The Timken Company (NYSE:TKR) Q3 2023 Earnings Conference Call November 1, 2023 11:00 AM ET Company Participants Neil Frohnapple - Director, IR Richard Kyle - President & CEO Philip Fracassa - EVP & CFO Conference Call Participants Stephen Volkmann - Jefferies David Raso - Evercore ISI Robert Wertheimer - Melius Research Jacob Moore - KeyBanc Capital Markets Timothy Thein - Citi Michael Feniger - Bank of America Operator Good morning and welcome to Timken's Third Quarter Earnings Release Conference Call. My ...

▪ Updated outlook reflects softer 2H-23 demand and continued inventory reductions $6.85 to $6.95 ▪ Unfavorable impact from lower production volumes and continued inflation in manufacturing and SG&A, partially offset by cost control actions >$400M Free cash flow outlook of ~$425M (up from prior outlook) Key Takeaways 11 ▪ Continued balanced and disciplined approach to capital allocation ▪ Updated 2023 outlook ▪ Close on iMECH acquisition; integrate other recent acquisitions and drive synergies ▪ Continue to ...

UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION WASHINGTON, D.C. 20549 FORM 10-Q ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended June 30, 2023 OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to Commission file number: 1-1169 THE TIMKEN COMPANY (Exact name of registrant as specified in its charter) Ohio 34-0577130 (State or other jurisdiction of (I.R.S. Employ ...

2Q 2023 Earnings Investor Presentation August 3, 2023 The Timken Company Agenda Neil Frohnapple Director, Investor Relations Introduction Overview and Business Update Rich Kyle President and Chief Executive Officer Phil Fracassa Executive Vice President and Chief Financial Officer Financial Review Q&A Question and Answer Session 2 Forward-Looking Statements Safe Harbor and Non-GAAP Financial Information 3 Certain statements in this presentation (including statements regarding the company's forecasts, belief ...

The Timken Company (NYSE:TKR) Q2 2023 Earnings Conference Call August 3, 2023 11:00 AM ET Company Participants Neil Frohnapple - Director, IR Richard Kyle - President & CEO Philip Fracassa - EVP & CFO Conference Call Participants Stephen Volkmann - Jefferies Bryan Blair - Oppenheimer Robert Wertheimer - Melius Research Stephen Barger - KeyBanc Capital Markets Michael Feniger - Bank of America Operator Good morning. My name is Brika, and I will be your conference operator for today. At this time, I would lik ...

KeyBanc Industrials & Basic Materials Conference May 31, 2023 The Timken Company Forward 2 -Looking Statements Safe Harbor and Non-GAAP Financial Information Certain statements in this presentation (including statements regarding the company's forecasts, beliefs, estimates and expectations) that are not historical in nature are "forward-looking" statements within the meaning of the Private Securities Litigation Reform Act of 1995. In particular, the statements related to Timken's plans, outlook, future fina ...

UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION WASHINGTON, D.C. 20549 FORM 10-Q ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended March 31, 2023 OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to Commission file number: 1-1169 THE TIMKEN COMPANY (Exact name of registrant as specified in its charter) Ohio 34-0577130 (State or other jurisdiction of (I.R.S. Emplo ...