首次公开募股 - 公司拟发售4000万单位（若承销商超额配股权全部行使则为4600万单位），每单位10美元，含1股A类普通股和1/5份可赎回认股权证[105] - 承销商有45天选择权，可额外购买最多600万单位以应对超额配售[12] - 公开发行价格为每股10美元，总发行额4亿美元，承销折扣和佣金为每股0.55美元，总计2200万美元[21] - 发行所得款项在扣除费用前为每股9.45美元，总计3.78亿美元[21] - 若承销商超额配售权全部行使，发行所得存入信托账户的金额为4.6亿美元，否则为4亿美元[22] 股权结构 - 本次发行前普通股数量为1150万，发行后为5090万[106] - 私募认股权证数量为18万，发行及私募后认股权证总数为818万[106] - 发起人获1.15亿股创始人股份，其中150万股可能被没收，价格约2.5万美元，约0.0022美元/股[84] - 独立董事提名人获3万股创始人股份，价格约65.22美元或0.0022美元/股[84] - B类普通股将在初始业务合并时自动转换为A类普通股，转换后A类普通股数量将占发行和流通普通股总数（不包括私募股份）的20%[15] 资金与费用 - 公司预计在信托账户年利率4.5%的情况下，每年利息收入约为1800万美元[124,126] - 公司此次发行和私募所得在支付约70万美元发行费用后，可用于运营的资金约为130万美元[126] - 公司预计每月向赞助商支付2万美元用于办公空间、秘书和行政服务[15] - 赞助商可能提供高达150万美元的贷款，可按每私募单位10美元的价格转换为私募单位[15] 业务合并 - 初始业务组合需满足目标业务总公允价值至少达到信托账户价值（不包括信托中递延承销折扣和信托账户利息应付税款）的80%[70] - 公司完成初始业务合并后，后合并公司需拥有目标公司50%以上的有表决权证券[126] - 公司预计不会将完成首次业务合并的时间延长至此次发行结束后的27个月之后[124] - 若寻求股东批准，需本次发行的4000万份公众股份中的14550001份（36.4%）投票赞成，才能使首次业务合并获批[172] - 公众股东赎回股份的能力可能使公司财务状况对潜在业务合并目标缺乏吸引力，增加业务合并难度[174] 公司背景 - 截至2024年12月31日，贝恩资本管理资产超1850亿美元[37] - BCSS管理资产超220亿美元[38] - BCSS团队有超140名专业人员分布在16个全球办事处[40] - 自成立以来，公司已投入超过170亿美元资金[47] - 公司是行业内最大且经验丰富的另类资产管理公司之一[53] 风险与稀释 - 创始人股份和私募单位发行可能导致公众股东重大稀释，营运资金贷款转换和私募认股权证行使也可能造成稀释[87] - 假设公司估值4亿美元，每股隐含价值约7.86美元，较初始隐含价值10美元下降约21.6%[182] - 创始人股份的反稀释条款可能导致更大程度的稀释，且公众股东赎回股份会加剧这种情况[186] - 公司管理层团队和董事会成员可能对其他实体有信托和合同义务，可能导致利益冲突[51] - 公司可能批准协议修订或豁免，允许发起人在确定业务合并前转让创始人股份和私募单位等，可能导致关键人员流失[81]

公司股价表现 - 公司股价在周二触及了其第18个52周新低 [1] - 公司股价在过去一年下跌了25% [2] - 公司股票历史交易区间在10美元至31.85美元之间 其中31.85美元为2021年5月31日创下的历史最高价 [2] - 自2014年以10美元发行价上市以来 股价在十年间仅上涨了15% [5] 公司发展历程 - 公司于2014年4月作为特殊目的收购公司上市 筹集了5亿美元资金 [3] - 2015年6月 公司以26亿欧元（约合30.4亿美元）收购了欧洲领先的冷冻食品公司Iglo Food Holdings Limited 从而获得了Birds Eye和Iglo品牌 [3] - 2015年11月 公司以5亿英镑（约合6.77亿美元）收购了Findus Group 其中支付了4.15亿英镑（约合5.62亿美元）现金并发行了838万股股票 从而获得了Findus品牌 [4] - 公司股票于2016年1月11日从伦敦证券交易所退市 并于次日转至纽约上市 上市首日收盘价为12.30美元 [5] 公司品牌与业务 - 公司是一家英国冷冻食品生产商 旗下品牌包括Birds Eye、Findus和Iglo [1] 公司管理层背景 - 特殊目的收购公司的创始人之一为Martin Franklin 其曾担任Jarden Corp的首席执行官并在14年内将公司从零发展壮大 [6] - Jarden Corp于2016年4月以154亿美元（每股60美元）的价格出售给Newell Brands 交易包括22亿美元的可转换债务 [6] - Martin Franklin因与管理层和董事会存在分歧 于2017年和2018年股价远高于当前水平时出售了其持有的公司股份 [7]

发行与募集 - 公司拟公开发行4000万股，发行价每股10美元，募集资金4亿美元[8][9][11] - 承销商有45天选择权，可额外购买最多600万股[11] - 公司发起人同意以每股10美元购买90万股私募股份，总购买价900万美元[13] - 公开发行价每单位10美元，总发行额4亿美元[20] - 承销折扣和佣金每单位0.55美元，总计2200万美元[20] - 发行前公司所得收益每单位9.45美元，总计3.78亿美元[20] - 若承销商超额配售权全部行使，存入信托账户资金为4.6亿美元；若不行使，为4亿美元[21] 公司资产与团队 - 截至2024年12月31日，贝恩资本管理资产超1850亿美元[36] - BCSS管理资产超220亿美元[37] - BCSS团队有超140名专业人员分布在16个全球办事处[39] - 公司全球特殊情况业务自成立以来已部署超170亿美元资本[46] 人员任职 - 安杰洛·鲁菲诺自2025年3月起担任首席执行官和董事会成员[43] - 帕特里克·杜里自2025年7月起担任公司首席财务官[45] - 巴纳比·莱昂斯自2025年7月起担任公司董事会主席[46] - 大卫·J·格林沃尔德同意加入公司董事会[47] 业务目标与要求 - 公司计划追求在公开市场有长期增长潜力的优质业务[51] - 初始业务合并需满足目标业务总公允价值至少达到信托账户价值（不包括信托中持有的递延承销折扣和信托账户利息应付税款）的80%[69] - 初始业务合并后公司可拥有或收购目标业务100%的股权或资产，也可低于100%，但需拥有或收购目标公司50%以上的有表决权证券或获得控制权[73] 股份与权证 - 公司发起人和独立董事目前持有1150万股B类普通股，每股面值为0.0001美元，最多15万股可能被没收，B类股将在公司完成首次业务合并时自动转换为A类股，转换比例为1:1[13][14] - 认股权证行使价格为每股11.50美元，特定条件下将调整[107] - 认股权证在公司完成首次业务合并30天后可行使，有效期至完成合并后五年，或提前赎回或清算[108][109][112] 财务状况 - 截至2025年6月30日，实际营运资金赤字240,825美元，调整后为764,832美元[163] - 截至2025年6月30日，实际总资产240,257美元，调整后为401,274,432美元[163] - 截至2025年6月30日，实际总负债265,825美元，调整后为14,509,600美元[163] - 截至2025年6月30日，可赎回A类普通股价值调整后为4亿美元[163] - 截至2025年6月30日，实际股东权益赤字25,568美元，调整后为13,235,168美元[163] 未来展望 - 公司预计完成首次业务合并的时间不超过本次发行结束后27个月[95][150][193] - 公司自2025年3月24日起30年内，可获开曼群岛政府税收豁免[99] - 公司拟利用新兴成长公司的过渡期，推迟采用某些会计准则[101]

公司业务与结构 - NMP Acquisition Corp是一家开曼群岛豁免公司 作为空白支票公司成立 通常称为特殊目的收购公司(SPAC) 旨在通过合并 股份交换 资产收购 股份购买 重组或类似业务组合与一个或多个企业合作 [5] - 公司可能在任何行业或领域寻求初始业务组合机会 管理团队由首席执行官Melanie Figueroa和首席财务官Nadir Ali领导 二人在运营和资本市场交易执行方面均拥有丰富经验 [5] 股权结构安排 - 每个单位由一股A类普通股和一份权利组成 每份权利使持有人在公司完成初始业务组合时有权获得五分之一(1/5)股A类普通股 [3] - 未分离的单位将继续以代码"NMPAU"在纳斯达克交易 单位持有人需要通过其经纪人与公司转让代理 Continental Stock Transfer & Trust Company联系以分离单位 [2] 交易安排 - 从2025年9月3日开始 单位持有人可选择单独交易A类普通股和权利 [1] - 分离后的A类普通股和权利预计将分别在纳斯达克全球市场以代码"NMP"和"NMPAR"进行交易 分离单位时不发行零碎权利 只有完整权利可以交易 [2] 发行信息 - 单位最初通过承销首次公开发行出售 Maxim Group LLC担任该发行的唯一账簿管理人 [3] - 涉及发行证券的S-1表格注册声明修订版于2025年6月30日被美国证券交易委员会宣布生效 [3]

发行信息 - 公司拟公开发售2000万份单位，每份售价10美元，总金额2亿美元[9][12] - 承销商有45天超额配售选择权，可额外购买最多300万份单位[12] - 公开发行价格为每单位10美元，承销折扣和佣金为每单位0.6美元，总计1200万美元[31] - 发行前公司所得款项为每单位9.4美元，总计1.88亿美元[31] 股份与权证 - 发起人已购766.6667万股B类普通股，总价2.5万美元，每股约0.003美元，最多10万股将在发售结束后无偿交回[17] - 每份单位包含1股A类普通股和半份可赎回认股权证，每份完整认股权证有权以每股11.50美元的价格购买1股A类普通股[12] - 认股权证在公司完成初始业务合并30天后可行使，有效期至初始业务合并完成五周年，或按招股书所述提前赎回或清算[12] - 私募认股权证行权时，公司将发行总计350,000股A类普通股（若承销商超额配售权全部行使，则为402,500股）[19] 业务合并 - 公司需在发行结束后24个月内完成首次业务合并，可经股东批准延长，预计不超过36个月[25][27] - 若未能在24个月内完成业务合并且未获延期，公司将100%赎回公开发行股份[26] - 首次业务合并目标企业的公平市场价值至少为信托账户资产（不包括应付利息税）的80%[111] - 公司目前预计收购目标企业100%的股权或资产，也可少于100%，但交易后公司需拥有目标企业50%以上有表决权证券[113] 资金与费用 - 公司将2亿美元（若承销商超额配售选择权全部行使则为2.3亿美元）存入美国信托账户[32] - 发行完成后，公司将偿还保荐人最多300,000美元贷款，并每月支付20,000美元行政服务费[21][23] - 发行后若获得营运资金贷款，最多1,500,000美元贷款可按保荐人选择，以每股10美元转换为业务合并后实体的私募单位[21][23] - 基于当前利率，预计信托账户每年产生约900万美元利息（若全额行使超额配售权则为1035万美元，假设年利率为4.50%）[159] 其他要点 - 公司是新组建的空白支票公司，旨在与一家或多家企业进行初始业务合并，重点关注数字资产领域[10] - 公司拟在招股说明书日期或之后尽快申请将公开发行单位在纳斯达克全球市场挂牌，代码为“BIXIU”[28] - 构成公开发行单位的A类普通股和公开发行认股权证将在招股说明书日期后第52天开始分开交易，代码分别为“BIXI”和“BIXIW”[28] - 公司是“新兴成长型公司”和“较小报告公司”，适用简化的上市公司报告要求[29]

特殊目的收购公司上市情况 - 2家特殊目的收购公司登陆美股 共募资3.5亿美元 [1] - McKinley Acquisition募资1.5亿美元 Highview Merger募资2亿美元 [2][5] McKinley Acquisition(MKLYU) - 以每股10美元发行1500万个单位 每个单位包括一股普通股和十分之一股份权利 [2] - 总部位于马萨诸塞州 目标行业包括金融科技、交通科技、清洁技术、太空技术、人工智能和农业科技 [4] Highview Merger(HVMCU) - 以每股10美元发行2000万个单位 每个单位包括一股普通股和一半认股权证 行使价为11.50美元 [5] - 总部位于佛罗里达州 由David Boris发起 目标为北美或欧洲的中端市场企业 [8] - 首日交易最高价10.04美元 最低价10.01美元 成交额1.08亿美元 总市值2.06亿美元 [6]

股价下跌原因 - Archer Aviation股价周一大幅下跌10.9%，而标普500指数和纳斯达克综合指数分别小幅上涨0.14%和0.38% [1] - 股价下跌主要受两方面因素影响：一是法院允许股东诉讼继续进行，二是大股东Stellantis公布不佳的初步业绩 [1] 股东诉讼进展 - 股东指控Archer Aviation在通过SPAC上市时存在误导行为，包括夸大股票价值和飞机研发进展 [2] - 特拉华州衡平法院周一裁定该诉讼可以继续进行，公司需对指控进行辩护 [4] 大股东Stellantis业绩问题 - Stellantis预计上半年亏损26.8亿美元，并因关税不确定性继续暂停发布业绩指引 [5] - 投资者担忧Stellantis可能为削减成本而减少对Archer Aviation的支持 [5] 行业竞争格局 - 尽管eVTOL行业前景广阔，但Archer Aviation的竞争对手Joby Aviation被认为更有可能率先进入市场 [6] - Joby Aviation与丰田的合作关系被视为重要竞争优势 [6]

文章核心观点 公司宣布首次公开募股承销商全额行使额外购买900,000个单位的选择权 额外单位以每股10美元价格发售 发行和销售于今日完成 [1] 公司情况 - 公司是新成立的特殊目的收购公司 即空白支票公司 旨在与一家或多家企业进行合并等业务合并 [5] - 公司虽不局限于特定业务领域寻找目标公司 但计划重点在亚洲寻找目标业务 且不会与中国实体或通过可变利益实体结构合并中国业务的实体进行首次业务合并 [5] 发行情况 - 首次公开募股承销商全额行使额外购买900,000个单位的选择权 额外单位以每股10美元价格发售 发行和销售于今日完成 [1] - ThinkEquity担任此次发行的唯一簿记管理人 [2] - 与单位相关的S - 1表格注册声明于2025年7月1日生效 此次发行仅通过招股说明书进行 最终招股说明书已提交美国证券交易委员会并可在其网站获取 [3] 联系方式 - 首席执行官为Edward Chang 联系电话+65 7825 - 5768 邮箱eychang@originequity.partners [6]

发售与收益 - 公司拟发售1000万单位，总价1亿美元，每单位10美元[9] - 承销折扣和佣金为600万美元，公司所得收益为9400万美元[12] - 若承销商超额配售选择权全部行使，公司将获1.15亿美元存入信托账户[13] 股份赎回 - 公众股东可在完成初始业务合并时赎回部分或全部A类普通股，赎回比例受限15%[16] - 若未在18个月内完成初始业务合并，公司将赎回100%公众股份[16] 私募单位购买 - 公司发起人及CCM承诺购买33万私募单位，总价330万美元[16] - 若承销商行使超额配售选择权，发起人及CCM将额外购买最多3万私募单位[16] 股份情况 - 初始股东目前持有3833333股B类普通股，最多50万股可能被没收[18] - B类普通股将在初始业务合并时按1:1转换为A类普通股，可能调整转换比例[18] 人员补偿与权益 - 公司独立董事将获185,000股B类普通股作为补偿[21] - 赞助商以25,000美元收购3,833,333股B类普通股[23] - 赞助商每月获10,000美元用于提供办公等服务[23] 贷款与本票 - 赞助商可提供最高1,500,000美元可转换贷款，每股转换价10美元[23] - 赞助商提供200,000美元（2024年9月18日）和100,000美元（2025年6月13日）无担保本票[23] 上市相关 - 公司申请将单位在纳斯达克全球市场以“LKSPU”符号上市，A类普通股和公共权利预计分别以“LKSP”和“LKSPR”符号上市[29] - A类普通股和公共权利构成的单位将在招股说明书日期后的第52天开始单独交易，除非CCM允许提前单独交易[29] 财务数据 - 截至2025年3月31日，发行价格为8.57美元（调整后排除权利价值）[28] - 假设全额行使超额配售权，不同赎回比例下NTBV与发行价格差值不同[28] - 假设不行使超额配售权，不同赎回比例下NTBV与发行价格差值不同[28] - 创始人股份购买价格约为每股0.0065美元[28] 业务目标 - 公司是空白支票公司，尚未选定具体业务合并目标，最早在完成初始业务合并后才可能产生运营收入[41] - 公司识别潜在初始业务合并目标重点是特定类型目标业务[43] 人员经验 - 公司发起人有超过15年全球并购经验[44] - 公司首席执行官有丰富的金融和企业管理经验[51] - 公司首席财务官有近10年A股投资银行领域经验[52] - 公司新董事有21年高科技和快消品企业财务和管理经验[54] 市场规模 - 2034年全球储能市场规模将超5690亿美元[64] - 2029年全球社交媒体市场规模预计达4660亿美元，2025 - 2029年复合年增长率为13.0%[64] - 2027年社交媒体预计有超59亿用户[64] - 预计2026年标准普尔1500消费者必需品板块销售额超2.7万亿美元[64] 过往合并案例 - 2024年6月红杉收购公司与ANEW医疗9400万美元业务合并[72] - 2022年12月太平洋收购公司与Caravelle 5.27亿美元业务合并[72] - 2024年8月医疗人工智能收购公司与领先集团4.3亿美元业务合并及5000万美元私募配售[72] 收购目标 - 公司寻求收购企业价值在5亿美元至10亿美元之间的企业[70] 融资方式 - 公司若需额外融资，可能采用可转换债务交易或PIPE交易发行A类普通股[77] 业务合并时间 - 公司有18个月时间完成首次业务合并，可通过股东投票修改该时间[80] 业务合并条件 - 首次业务合并目标的公平市场价值需至少达到信托账户资产的80%[83] - 公司预计构建业务合并使交易后公司持有目标业务100%股权，最低为50%[84] 财务状况 - 截至2025年3月31日，营运资金（缺口）实际为-210,319美元，调整后为514,045美元[171] - 截至2025年3月31日，总资产实际为173,312美元，调整后为100,514,045美元[171] - 截至2025年3月31日，总负债实际为259,267美元，调整后为4,138,384美元[171] - 截至2025年3月31日，可能赎回的普通股价值实际为0美元，调整后为1亿美元[171] - 截至2025年3月31日，股东赤字实际为-85,955美元，调整后为-3,624,339美元[171] 投票与决策 - 初始业务合并若需股东投票批准，除初始股东的创始人股份外，还需一定比例公开发行股份投票赞成[107] 资金安排 - 70万美元用于支付发行结束相关费用，60万美元用于发行后的营运资金[118] - 假设承销商超额配售选择权未行使且年利率为5%，信托账户预计每年产生约500万美元利息[119] 交易限制 - 创始人股份在初始业务合并完成前，只有创始人股份持有人有权投票任命董事[106] - 创始人股份将在初始业务合并时自动转换为A类普通股，或应持有人要求提前转换[109] - 私募单位及其相关的A类普通股或权利在公司初始业务合并完成180天后才能转让[113]

(Exact name of registrant as specified in its charter) ________________ British Virgin Islands 6770 N/A (State or other jurisdiction of incorporation or organization) As filed with the Securities and Exchange Commission on July 9, 2025. Registration No. 333-287505 UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 Form S-1 (Amendment No. 2) REGISTRATION STATEMENT UNDER THE SECURITIES ACT OF 1933 ________________ A Paradise Acquisition Corp. (Primary Standard Industrial Classification Co ...