市场趋势分析 - 沪指在10日均线附近获得支撑并展开反弹 基本收复5日均线 [1] - 科创50和创业板指收盘创出近期新高 市场沿短期均线震荡盘升态势明确 [1] - 上证指数突破过去10年高点3731点 但沪深300和创业板等分类指数距2021年高点仍有较大距离 [1] 板块机会展望 - 人工智能方向因昇腾384超节点、物理AI等新热点涌现 预计8月迎来主题性机会 [2] - 机器人国产化趋势明确 产品从人形向四足及功能型扩展 带动传感器/控制器/灵巧手等板块机会 [2] - 半导体国产化关注设备/晶圆制造/材料/IC设计领域 [2] - 军工板块2025年订单预期回升 地面装备/航空装备/军工电子等子板块一季报已现触底迹象 [2] - 创新药经历近4年调整后迎来收获期 2024年三季度起连续三个季度净利润增速转正 预计2025年迎基本面拐点 [2] 盘面表现特征 - 通信/电子/国防军工/计算机/非银金融成为领涨板块 [3] - 煤炭/农林牧渔/纺织服饰/食品饮料/医药生物等板块表现落后 [3] - 市场个股涨跌家数基本持平 呈现结构性分化特征 [3] 催化因素汇总 - 雅鲁藏布江下游电站启动、H20芯片可能恢复出口、机器人/低空飞行器获订单等事件推动风险偏好上升 [1] - 世界人工智能大会与世界机器人博览会成为科技板块重要催化事件 [1][2] - 特斯拉人形机器人版本更新预期可能成为机器人板块新催化剂 [2]

市场表现与趋势 - 沪指盘中创近期新高后震荡 收盘仍保持红盘且位于5日均线之上 [1] - 个股表现跌多涨少 下跌家数超过3000家 显示市场存在分歧 [1][3] - 市场沿短期均线震荡盘升态势明确 上行趋势保持良好 [1] - 上证指数突破过去10年高点3731点 但沪深300、创业板等分类指数距2021年高点仍有较大距离 [1] - 沪指作为领涨指数率先突破 判断沪深300、创业板、科创50等落后指数存在补涨空间 [1] 行业催化与机会 - 雅鲁藏布江下游电站启动、H20芯片可能恢复出口、机器人/低空飞行器获订单、世界人工智能大会、世界机器人博览会等事件推动市场风险偏好上升 [1] - 8月科技方向热度可能上升 市场风格预计从银行/高股息防御品种转向科技成长领域 [2] - 人工智能大会涌现昇腾384超节点、物理AI等新热点 AI方向8月将迎主题性机会 [2] - 世界机器人博览会召开 机器人国产化及生活化趋势明确 产品从人形机器人向四足/功能型机器人扩展 [2] - 特斯拉人形机器人版本可能更新 或成机器人板块新催化剂 传感器/控制器/灵巧手等板块将现阶段性机会 [2] - 半导体国产化是大势所趋 关注半导体设备/晶圆制造/半导体材料/IC设计等领域 [2] - 军工板块2025年存在订单回升预期 地面装备/航空装备/军工电子等子板块一季报已现触底迹象 [2] - 创新药经历近4年调整后迎来收获期 自2024年三季度起连续三个季度净利润增速为正 预计2025年迎基本面拐点 [2] 板块表现分化 - 北证50下跌超1%领跌市场 [3] - 领涨板块包括农林牧渔、石油石化、美容护理、公用事业、传媒等 [3] - 领跌板块包括机械设备、电力设备、军工、电子、汽车等 [3]

市场趋势分析 - 短期震荡后展开反弹，中期方向未变，上证指数突破2024年11月8日高点，横盘震荡告一段落 [1] - 指数沿短期均线震荡盘升，上行趋势良好，科技股活跃推动反弹 [1] - 市场对贸易冲突担忧缓解，7月政策窗口期临近，预计维持缓慢盘升格局 [1] 后市展望 - 市场突破3500点后可能路径：延续上升趋势挑战2024年10月8日高点，或震荡蓄势消化套牢盘 [2] - 挑战前高需满足三条件：财政加码政策落地、全球环境缓和、成交量持续放大 [2] - 7月中下旬科技行业催化剂较多，如英伟达H20芯片供货、大模型融资、低空飞行器订单等 [2] 热点板块 - 7月A股或延续事件驱动主题行情，板块高低切换，TMT、先进制造超跌反弹 [3] - 大消费方向关注乳制品、IP消费、休闲旅游、医美等景气度较高板块 [3] - 机器人国产化趋势明确，关注传感器、控制器、灵巧手等板块机会，特斯拉财报或成催化剂 [3] - 半导体国产化大势所趋，关注设备、晶圆制造、材料、IC设计等 [3] - 军工板块2025年订单回升预期，地面装备、航空装备、军工电子等一季报触底 [3] - 创新药经历4年调整后迎来收获期，2024年三季度以来连续三个季度净利润增速为正 [3] 盘面回顾 - 周四A股止跌企稳，创业板指数上涨1.7%领涨，超3500家个股上涨 [4] - 领涨板块：国防军工、通信、电子、医药生物、钢铁 [4] - 领跌板块：银行、交运、环保、公用事业、建筑装饰 [4]