公司融资与资金用途 - 公司完成数千万人民币A轮融资，由东方嘉富领投、嘉溢创投跟投，点石资本担任独家财务顾问 [1] - 所融资金将主要用于滚珠及行星滚柱丝杠的规模化量产能力建设、新产品研发、以及拓展人形机器人与汽车等战略性行业的市场应用 [1] 公司概况与市场定位 - 公司成立于2021年，是一家面向全球市场的智能传动系统供应商，专注于高精度丝杠及相关机电一体化组件的研发、生产与销售 [1] - 公司从微型滚珠丝杠领域切入，构建了以“微型滚珠丝杠+行星滚柱丝杠”为核心的产品矩阵，并向直线模组、伺服电缸等产品延伸 [1] - 公司客户已广泛覆盖激光切割、3C电子、半导体、医疗、人形机器人、焊接机器人、汽车等多类高端精密传动场景 [1] - 高精度微型滚珠丝杠和行星滚柱丝杠作为基础核心零部件，对综合要求极高，市场过去基本被国外厂商掌握 [1] 核心技术优势与产品性能 - 在高精度微型滚珠丝杠领域，公司实现了国内领先的C0级精度，重复定位精度高达±0.0003mm，市占率国内领先 [2] - 在行星滚柱丝杠领域，公司首创冷轧工艺，显著降低量产成本并大幅缩短交付周期 [2] - 公司自制了包括数控外螺纹磨、数控内螺纹磨、数控滚丝机、检测仪器、滚丝模具等核心设备，打通从工艺到装备的垂直链条 [2] - 公司已实现自动化上下料及在线检测，自动化装配，持续通过技术迭代提升效能 [2] 团队背景与研发能力 - 公司核心团队拥有超40年理论研究基础和超20年螺纹产业实践 [2] - 创始人兼总经理伍健为高级工程师、国内螺纹行业技术专家，曾主导参与医疗器械及人形机器人丝杠行业标准的起草工作 [2] - 公司与合肥工业大学建立了长期的产学研合作，通过联合培养机制持续吸纳和培养高端技术人才 [2]

融资计划 - 公司拟向特定对象发行A股股票募集资金总额不超过8亿元 [1] 资金用途 - 募集资金净额将全部用于智能传动系统核心零部件产业化项目 [1] - 募集资金净额将全部用于装备开发及产业化项目 [1] - 募集资金净额将全部用于技术研究和应用中心建设项目 [1] - 募集资金净额将全部用于补充流动资金及偿还债务 [1]

公司重要事项 - 公司计划投资不超过10亿元建设"智能传动系统核心零部件产业化及装备协同开发建设项目"，已以8029万元竞拍取得宁波市镇海区相关地块 [5] - 公司实施限制性股票激励计划，首次授予107名激励对象85.06万股限制性股票，已完成登记上市 [6] - 公司在越南投资建设年产100万套精密传动结构产品项目，计划投资不超过1500万美元，部分设备已安装完成进入试生产阶段 [6] 公司治理变更 - 公司注册资本由6200万元变更为6285.06万元，因限制性股票激励计划股份登记完成 [8] - 公司修订《公司章程》，由审计委员会行使监事会职权，相关议案需提交临时股东大会审议 [7][8] 股东及股权结构 - 公司报告期内控股股东和实际控制人均未发生变更 [4] - 公司无优先股股东持股情况 [4]

公司业务规划 - 紧抓人形机器人发展机遇，依托现有技术和设备布局核心零部件领域，加大研发投入，开发新型行星滚柱丝杠加工设备，实现规模量产并降低成本，加强与行业厂家沟通，推动小模数齿轮、减速机等产品在人形机器人中的应用，实现业务第二增长曲线 [2] - 聚焦主业，以客户需求为研发方向，提升核心部件竞争力，加大对机器人行业从零件到部件产品的供应量 [6] 各业务板块情况 汽车齿轮业务 - 2024 年汽车消费市场竞争激烈，挤压汽车部件供应商利润空间，公司汽车齿轮业务受影响，毛利率降低，公司将提高生产效率、优化产品结构、加强成本控制应对竞争，扩大市场份额，提升毛利率 [2] - 目前汽车齿轮业务营业收入已超 50%，随着国内汽车价格竞争加剧，下游客户压缩价格致毛利率降低，预计未来汽车齿轮毛利率将趋于平稳 [5][6] 电动工具齿轮业务 - 2024 年公司电动工具齿轮业务板块实现营业收入约 1.40 亿元，同比增长 48.25%，随着行业回暖，公司将进一步提升市场份额、巩固和提升行业地位 [3] 减速机及其配件业务 - 2024 年该业务板块毛利率下降，原因一是市场竞争加剧，公司为巩固市场份额适当减低毛利率；二是产品结构调整，减速机整机业务占比升高，其毛利率相对较低 [4] 公司财务情况 - 2024 年公司营业收入增长但净利润下降，一是汽车齿轮业务毛利率降低，二是研发费用投入增加，2024 年度研发费用投入 4,152.69 万元，较上年同期增加 26.40% [5] 公司项目建设 越南生产基地 - 公司拟在越南投资建设年产 100 万套精密传动结构产品项目，目前生产设备在安装调试中，预计今年下半年实现收入 [6] 10 亿元生产基地 - 公司拟投建项目聚焦智能传动系统核心零部件研发与制造，服务于精密齿轮、行星滚柱丝杠等核心业务，预计投产后增强公司在高端传动领域的全球竞争力 [6]