董事局及监事会会议情况 - 第九届董事局第二十五次会议于2025年8月14日以通讯形式召开，应出席董事9人，实际出席9人，审议通过《关于转让控股子公司股权被动形成对外财务资助的议案》《关于担保延续构成对外担保的议案》《关于暂不召开股东大会的议案》，表决结果均为9票同意[2][4][5][7][8][9] - 第九届监事会第二十一次会议同日召开，应出席监事3人，实际出席3人，审议通过上述两项议案，表决结果均为3票同意[13][14][16][17][19] - 两项议案需提交股东大会审议，但基于工作安排暂不召开股东大会[3][6][8][15][18] 担保事项 - 因股权转让导致公司对广西海王650万元担保被动延续为对外担保，担保期限至义务履行完毕，被担保方需在2025年12月15日前解除担保责任[23][24][27][28] - 被担保方广西海王注册资本3000万元，主营医药商业流通，股权转让后实际控制人变更为朱翰浩，与公司无关联关系[25][26][27] - 反担保措施包括：被担保方承诺不新增担保债务，若未按时解除担保需赔偿损失并按年化12%支付利息，朱翰浩及小股东提供连带责任保证[28][30] - 公司累计担保余额49.76亿元，占2024年净资产174.96%，其中广西海王担保占比0.13%[32][40] 财务资助事项 - 因转让广西海王65%股权被动形成270万元借款及利息的财务资助，实质为原合并范围内子公司经营性资金延续[46][47] - 资助期限至2025年12月15日，若被资助方完成工商变更、清偿债务及解除担保则豁免债务，否则需按日万分之三支付逾期利息[52] - 资金来源为公司自有资金，朱翰浩及小股东提供连带责任保证，保证期3年[52] - 公司累计对外财务资助余额11,467.13万元，占2024年净资产4.03%[54] 交易背景及影响 - 股权转让及后续安排旨在处置非核心子公司，优化资产结构，交易对手方朱翰浩为独立第三方[23][46][53] - 担保及财务资助风险通过反担保措施控制，决策程序符合规定，不会对公司经营产生重大影响[29][53][55] - 陕西海王、湖北德明等此前类似对外担保已全部解除[38]

控股权变更终止 - 海王生物终止筹划近三年的控股权变更计划 引入广东省属国有资本的重组努力暂时告一段落 [1] - 公司与控股股东海王集团及广东省丝绸纺织集团无条件解除股份转让协议及表决权放弃协议 同时终止定向增发计划 [4] - 海王集团将无息退还丝纺集团此前支付的1000万元意向金 [4] - 原计划通过分步操作实现国资入主 广东省人民政府将成为新的实际控制人 [4] - 终止原因未披露具体细节 公告强调系各方友好协商决定且互不追责 [4] 财务表现 - 海王生物已连续三年亏损 2022年至2024年累计亏损额超过37亿元 [4] - 2025年第一季度归母净利润同比下降44.38%至2372万元 扣非后实际亏损7474万元 [4] - 资产负债率攀升至89.76% 显著高于医药流通行业平均水平 [6] - 短期债务规模达130.43亿元 账面广义货币资金仅45.65亿元 [6] - 应收账款规模达153.67亿元 相当于当期营业收入的200%以上 [6] 经营挑战 - 2024年上半年公司涉及109起应收账款相关诉讼 涉案金额超过5.35亿元 [7] - 历史并购形成的商誉仍存减值压力 2023年计提商誉减值超过8亿元 2024年预计继续计提4亿至5.7亿元 [7] - 医药商业流通板块占收入六成以上 在医保控费、带量采购政策深化背景下利润空间被持续压缩 [7] - 医疗机构资金压力传导至供应链 导致应收账款周转效率降低 [7] 未来发展 - 公司将继续寻求战略合作机会 与有意向的国资主体洽谈股权合作 [8] - 计划聚焦医疗器械板块的资源整合与市场拓展 优化产业布局和深化战略合作 [8] - 海王集团仍为公司控股股东 终止事项未对公司正常经营造成影响 [8]

公司动态 - 海王生物终止2024年度向特定对象发行A股股票计划 经与战略投资者深圳海王集团 广东省丝绸纺织集团友好协商后决定 同时解除与广东省广新控股集团及丝纺集团的股份认购协议 [1] - 终止定增不会对公司正常经营产生实质性影响 也不会损害股东利益 公司将继续深耕医药商业流通和医疗器械等核心业务 [1] - 此次终止定增是公司战略调整的重要一步 未来将重点发展医疗器械等高毛利业务板块 提升资金使用效率 [2] 业务发展 - 公司持续推进业务结构调整 重点布局医疗器械板块 有序剥离非核心资产和不良资产 提升整体运营效率 [1] - 医疗器械业务已建立覆盖全国20多个省市的供应链网络 与西门子 迈瑞医疗等国际品牌保持长期稳定合作 [2] - 计划进一步扩大器械代理业务规模 深化与国内外优质供应商的战略合作 提升市场竞争力 [2] 财务表现 - 2024年实现营业收入303 17亿元 在复杂市场环境下保持稳健发展 [1] - 截至2024年底商誉账面价值约3 79亿元 已完成商誉减值计提工作 为未来发展奠定基础 [1][2] - 年内成功完成多家子公司股权转让 有效盘活存量资产 优化资产结构 [2] 战略规划 - 通过优化资源配置推动企业高质量发展 [1] - 借助政策红利改善应收账款管理 [2] - 随着商誉风险释放和核心业务强化 经营状况有望稳步改善 为投资者创造可持续价值回报 [2]