腾讯微保2025年理赔服务年度报告核心数据 - 截至2025年12月31日，平台累计理赔金额达84亿元，累计服务理赔案件数量突破2576万件，累计服务理赔人数达1090万人 [1] 理赔服务模式创新 - 2025年试点上线微信支付场景全国首个“商保直付”快捷通道，用户在深圳市南山区4家指定试点医院使用微信支付出院结算时，可同步完成医保报销和商业保险理赔 [1] - “商保直付”将原先串联的医保报销和商保理赔流程革新为并联的“医保+商保”同步结算，实现“一站式结算”，将理赔周期从数天或数周缩短至“秒级” [1] - 该模式免除了用户垫付资金和提交纸质材料的环节，提升了服务体验 [1] 线上理赔服务升级 - “微信快赔”服务已覆盖全国超1.2万家二级及以上公立医院，用户通过微信支付医疗费后可在支付成功页面直接申请理赔 [2] - 2025年，“微信快赔”对部分微医保产品明确了“门诊1日赔、住院3日赔”的理赔服务时效承诺 [2] 用户理赔数据揭示的风险特征 - 2025年，青少年群体中过敏性鼻炎的理赔案件同比增长176.4% [2] - 中年人群的肝病、高血压风险呈现上升趋势 [2] - 老年群体的癌症理赔案件同比增加39.4% [2]

公司业务表现与规模 - 截至2025年12月31日，公司平台累计理赔金额达84亿元 [1] - 截至2025年12月31日，公司平台累计服务理赔案件数量突破2576万件 [1] - 截至2025年12月31日，公司平台累计服务理赔人数达1090万人 [1] 行业政策背景 - 2025年7月，国家金融监督管理总局发布通知，明确要推动商业医疗保险可及可信、可保可赔、可感可知 [1] - 公司将政策导向转化为用户可感知的保障体验，推动理赔服务模式系统性再升级 [1] 产品与服务创新 - 2025年，公司联手微信支付等多方试点上线微信支付场景全国首个“商保直付”快捷通道 [2] - “商保直付”将原先“医保报销”和“商保理赔”两个串联流程革新为出院时“医保+商保”同步结算的并联流程 [2] - “商保直付”实现了真正意义上的“一站式结算”，将理赔周期从数天甚至数周缩短至“秒级” [2] - “商保直付”模式下，患者出院时无需垫付资金、无需提交任何纸质材料 [2] - 公司“微信快赔”服务已覆盖全国34个省级行政区、超1.2万家二级及以上公立医院 [2] - 用户通过微信支付医疗费后，可在支付成功页面点击“去报销”申请理赔 [2] - 2025年，“微信快赔”服务对部分微医保产品承诺“门诊1日赔、住院3日赔”的理赔服务时效 [2] 服务模式与用户体验 - 公司“微保安心赔”在线理赔服务基于用户理赔全流程体验中的各项“痛点” [1] - “商保直付”服务模式实现了“数据多跑路，群众少跑腿” [2]

文章核心观点 腾讯微保作为腾讯官方保险代理平台，通过“商保直付”快捷通道、大模型技术平台和“AI+人工”客服体系等创新，实现了从理赔服务升级到全周期保障生态的跨越式发展，成为推动中国健康保险高质量发展的标杆力量 [1][11] 服务模式创新：商保直付 - 公司联合深圳市南山区政府、医院、数据交易所及微信支付等多方机构，在深圳南山区落地首个“商保直付”快捷通道，打通“医保+商保”结算最后一公里 [2] - 该服务通过安全的数据流转机制，在用户授权后，医院数据经加密脱敏定向流转至保险公司，实现“患者知情授权—数据合规共享—智能实时核赔”闭环，用户出院时扫码即可同步完成医保与商保结算 [2] - 该模式将结算时间从传统理赔的平均3-7个工作日压缩至分钟级，大幅降低用户垫付压力与流程复杂度 [2][3] - 目前服务已覆盖深圳市南山区4家核心医院，支持“微医保・百万医疗险（普惠版）”用户，未来将扩展至更多医院和保险产品 [3] 技术驱动：大模型平台 - 公司推出覆盖“开发-部署-调度-知识-交互”全链路的大模型基础设施平台，以解决保险行业AI应用“开发难、精准低、安全弱”的痛点 [4] - 该平台实现了大模型应用开发流程的标准化、模块化和高效化，广泛支撑售前咨询、内容运营、客诉分析、辅助质检等多类场景 [4] - 该平台对内提升业务运用AI效率，对外以安全可控的技术底座支撑智能服务升级，并为行业提供了可复制的大模型应用范式 [5] 客户服务革新：AI+人工协同 - 公司推出“按需、恰时、一站式”线上客服体系，通过“AI+人工”深度协同，破解用户“对比难、决策难、理赔难”痛点 [7] - 智能客服机器人承接大部分常规咨询，释放人工客服资源专注于处理复杂问题和高情感价值服务，如在复杂理赔中提供“一对一”全程协办、主动指导材料补充、精准识别未发现的理赔权益等 [7] - 自2022年起至今，公司线上客服已累计服务超1190万用户；2024年上线的微保专属客服用户满意度达97% [8] - “理赔协办”服务使客户获赔率较整体同期提升6%，“1次补材”成功率比同期未获帮助客群提高12% [8] 生态拓展与社会价值 - 在“保险+公益”领域，“爱心保障公益计划”已覆盖超45万人次困难群众，腾讯公益捐赠资金超2493万元，赔付金额超2528万元，资金利用率超101%，有效防止了450多户患病农户返贫 [10] - 针对灵活就业群体，“微工卡+灵工保险”方案服务近2000万零工群体，日结保险覆盖超880万人次，为零工群体创造超400亿元收入 [10] - “微信快赔”服务已覆盖全国34个省级行政区、超1.2万家二级以上公立医院，并对部分微医保产品承诺“门诊1日赔、住院3日赔” [10] - 公司正构建覆盖全人群、全场景的保障服务网络，推动保险从“事后报销”转向“事前预防、事中保障、事后便捷”的全周期服务 [11]

政策与模式创新 - 深圳市南山区通过公共数据整合推出商业保险理赔双快捷通道“商保直付”和“商保快赔” [1] - 新模式允许用户在出院结算时使用微信支付授权“商保直付”享受医保和商业保险实时同步结算服务 [1] 服务流程与覆盖 - 用户在深圳市南山区4家指定公立医院住院就医后可使用该服务 4家医院为南山区人民医院、南山区妇幼保健院、前海蛇口自贸区医院和南方科技大学医院 [1] - 用户使用微信支付完成入院押金支付时会收到直付服务提醒 出院时通过直付二维码在窗口或自助机完成付款 [1] - 用户首次使用“商保直付”服务需在微信支付授权开通此功能 [1] 产品合作与拓展 - “商保直付”快捷通道目前支持腾讯微保联合泰康在线推出的“微医保·百万医疗险（普惠版）”产品理赔 [1] - 未来该服务将逐步扩展至更多保险渠道和产品 [1]

股价表现 - 6月30日平安好医生(01833)逆势上涨近6%至9.07港元 创2月末以来新高 连续第三日上涨 [1] 品牌升级与产品发布 - 6月10日公司宣布品牌升级为"平安好医生" 发布年度医健服务名片 聚焦"省心 省时 省钱"服务理念 [1] - 首次推出"7+N+1"AI医疗产品矩阵：7项原生AI医疗产品 N项升级AI Agent智能体 1个行业赋能平台 [1] 战略合作 - 6月18日与美团达成合作 覆盖商保用户健康服务升级和下沉市场两大场景 [1] - 合作计划2025年底前实现O2O服务覆盖超100城 提供问诊 处方 商保直付 送药上门一站式服务 [1] 行业趋势 - AI赋能医疗成为必然方向 人口老龄化和慢性病增长推动传统医疗体系转型 [2] - 公司凭借先发优势和技术积累在AI医疗赛道占据领先地位 [2] 机构观点 - 花旗认为品牌重塑体现公司专注C端体验 坚定执行F2C/B2C战略 看好其AI技术 财务表现和业务战略 [2] - 高盛指出拥有庞大客户群和数据的企业更可能通过AI转型成为长期赢家 [2]