公司董事会会议决议 - 中航重机第八届董事会第二次临时会议于2026年2月26日以现场加视频方式召开 应参会董事9人 实际参会9人 会议召集、召开及表决符合相关法规 [1] - 董事长冉兴因工作原因以视频方式参会 委托胡灵红董事代为主持会议 [1] 豁免会议通知程序 - 鉴于“航空云铸-锻-热处理一体化模拟仿真软件研发应用及中试验证项目”申报工作时间紧迫 为保障项目推进并提高决策效率 董事会一致同意豁免提前五日发出会议通知的要求 [2] - 该议案表决结果为9票同意、0票反对、0票弃权 [3] 关键研发项目立项 - 董事会审议通过了“基于航空云铸-锻-热处理一体化模拟仿真软件研发应用及中试验证项目”的立项议案 该议案已提前经公司战略投资与ESG专门委员会审议通过 [4] - 项目旨在助力公司航空装备核心制造技术升级 突破航空铸锻热一体化模拟仿真关键技术瓶颈 提升公司数字化、智能化研发制造水平 [4] - 项目契合国家航空装备产业发展战略需求 董事会授权公司经营管理层办理项目后续实施事宜 [4] - 该议案表决结果为9票同意、0票反对、0票弃权 [5]

核心业绩表现 - 2025年度公司净利润出现较大幅度亏损 [1] - 归属于母公司所有者的净利润及扣非后净利润均出现较大幅度亏损 [2] 主要业务板块状况 - 反射膜业务基本盘稳定 [1] - 锂电隔膜、胶膜、光学基膜等产品市场竞争激烈 [1][2] - 2025年公司收缩了锂电隔膜、胶膜等低毛利率产品的销售和生产 [1] - 锂电隔膜、胶膜等产线停产 [2] 业绩变动主要原因 - 宏观环境和市场供需情况对部分业务造成影响 [1][2] - 对锂电隔膜、胶膜、光学基膜等相关固定资产及在建工程计提的减值损失增加 [1][2]

公司治理与人事变动 - 公司第九届董事会第三次会议于2026年2月26日以通讯表决方式召开，应出席董事9人，实际出席9人，会议由董事长柯善良主持 [22][23][24] - 董事会审议通过多项议案，所有议案表决结果均为同意9票，反对0票，弃权0票 [26][29][31][33][37][38][39][40][44][46] - 同意柯善良辞去公司董事长和法定代表人职务，选举何宇城为公司第九届董事会董事长并担任法定代表人 [25][58] - 同意刘文壮辞去公司总经理职务，聘任张志刚为公司总经理 [27][58] - 同意柯善良、刘文壮辞去公司董事职务，提名张志刚为第九届董事会非职工董事候选人 [41][48] - 新董事长何宇城生于1971年，研究生学历，正高级会计师，曾任武汉钢铁有限公司副总经理、中国宝武财务部总经理、八一钢铁副董事长，现任八一钢铁董事长，未持有公司股份 [59] - 新任总经理兼董事候选人张志刚生于1974年，研究生学历，高级工程师，拥有丰富的内部管理经验，曾任公司多个厂部及销售部门负责人，现任八一钢铁党委常委，未持有公司股份 [50][60] 规章制度修订 - 董事会审议通过关于修订《八一钢铁董事会议事规则》及《八一钢铁股东会议事规则》的议案，修订是为适应中国证监会、上海证券交易所等监管机构法律法规的更新 [30][52] - 董事会审议通过关于修订《八一钢铁董事会审计委员会工作细则》等4项董事会专门委员会工作细则的议案，包括审计委员会、战略与ESG委员会、提名委员会、薪酬与考核委员会的工作细则 [36][52] - 修订后的《董事会议事规则》和《股东会议事规则》两项子议案均需提交公司股东会审议 [32][34][35] 股东会安排 - 公司决定于2026年3月17日召开2026年第一次临时股东会，会议将采用现场投票和网络投票相结合的方式 [2][45] - 现场会议于2026年3月17日10点30分在新疆乌鲁木齐市头屯河区新钢路公司三楼会议室召开 [2] - 网络投票通过上海证券交易所股东会网络投票系统进行，投票时间为会议当日9:15至15:00 [3] - 本次股东会股权登记日为2026年3月16日，登记时间为当日10:00至17:00，登记地点为公司董事会办公室 [10][13][14] - 本次股东会议案包括审议修订后的《董事会议事规则》、《股东会议事规则》以及选举张志刚为公司第九届董事会非职工董事等 [6][32][34][43] 财务与退市风险 - 公司预计2025年度经审计的期末净资产为负值，范围在**-17.60亿元到-19.50亿元**之间 [53][54] - 根据《上海证券交易所股票上市规则》规定，若2025年年报披露后期末净资产为负值，公司股票将被实施退市风险警示（冠以“*ST”）[53][54] - 公司股票将在2025年年度报告披露日起开始停牌，上海证券交易所将在停牌后5个交易日内决定实施退市风险警示，公司股票复牌后将实施退市风险警示 [54][55] - 此为公司第二次发布关于可能被实施退市风险警示的提示性公告，首次提示公告于2026年1月26日披露 [54][55]

公司控股股东股份质押变动 - 控股股东、实际控制人梁耀铭于2026年2月26日解除了9,500,000股股份的质押，占其直接持股的12.80%，占公司总股本的2.05% [1][2][3] - 在2026年2月24日前，梁耀铭及其一致行动人进行了新的股份质押，数量为9,500,000股，占其直接持股的12.80%，占公司总股本的2.05% [7][8] - 本次解除质押的股份暂无后续质押计划，公司将根据相关法律法规及时履行信息披露义务 [3] 控股股东累计质押情况 - 截至2026年2月26日（解除质押后），梁耀铭及其一致行动人累计质押股份31,580,000股，占其合计持有公司股份总数的19.14%，占公司总股本的6.82% [2][4] - 截至2026年2月24日（新质押后），梁耀铭及其一致行动人累计质押股份41,080,000股，占其合计持有公司股份总数的24.90%，占公司总股本的8.87% [9][10] - 梁耀铭直接持有公司股份74,191,907股，占公司总股本的16.02% [2][8] 公司工商信息变更 - 公司于近日完成了工商变更登记及《公司章程》的备案手续，并取得了换发的新《营业执照》 [6] - 公司经营范围已变更，新增内容包括以自有资金从事投资活动、技术服务与开发、软件开发、信息技术咨询、大数据服务、人工智能理论与算法软件开发等 [6] - 公司注册资本为人民币463,258,275元，法定代表人为梁耀铭，公司类型为股份有限公司(上市、自然人投资或控股) [6]

核心业绩表现 - 2025年公司营业收入为903,124.04万元，同比增长51.32% [3] - 2025年归属于母公司所有者的净利润为100,136.19万元，实现大幅上升 [3] - 2025年基本每股收益为2.50元，实现大幅上升 [3] - 截至2025年末，公司总资产为1,082,272.15万元，较期初增长38.21% [3] - 截至2025年末，归属于母公司的所有者权益为522,244.94万元，较期初增长24.67% [3] 分业务领域经营情况 - 智能手机领域：与多家客户合作全面加深，基于Lofic HDR? 2.0技术的主摄高阶5000万像素产品出货量大幅上升，新开发的中高端HS系列5000万像素产品量产出货，带动该领域收入大幅增长 [4] - 汽车电子领域：应用于智能辅助驾驶（环视、周视、前视）和舱内等新一代产品出货量同比大幅上升，推动该领域收入实现跨越式增长 [4] - 智慧安防与机器视觉领域：高端安防和智能家居安防应用份额持续提升，同时作为机器视觉领域的先行者，新兴机器视觉领域收入持续增长 [4] 业绩增长驱动因素 - 公司加强在智能手机、汽车电子、智慧安防、机器视觉等领域的多元业务布局 [5] - 技术和产品创新促进了销售规模高速成长，人均创收持续增长 [5] - 盈利能力大幅提升，推动营业收入、营业利润、利润总额、净利润等多项指标实现大幅增长 [5] - 报告期内公司经营性现金流为正，经营能力持续提升，各项运营指标持续改善 [4]

文章核心观点 - 迈得医疗2025年度业绩表现强劲，实现扭亏为盈，营业收入同比大幅增长62.79% [3] - 业绩增长主要得益于公司生产计划有效落地、产品竞争力提升，特别是药械组合类智能装备业务发展良好，市场需求旺盛 [4][5] 2025年度主要财务数据和指标 - 公司2025年实现营业收入44，741.90万元 [3] - 实现归属于母公司所有者的净利润6，525.99万元，归属于母公司所有者的扣除非经常性损益的净利润5，329.23万元 [3] - 报告期末，公司总资产为118，704.03万元，归属于母公司的所有者权益为86，239.57万元，归属于母公司所有者的每股净资产为5.19元 [3] 经营业绩和财务状况情况说明 - 2025年公司营业收入同比上升62.79% [3][5] - 营业利润5，969.89万元，利润总额6，122.32万元，与去年同期相比变动较大，实现扭亏为盈 [3] - 报告期末总资产同比上升12.69%，归属于母公司的所有者权益同比上升6.46%，每股净资产同比上升6.57% [3] 影响经营业绩的主要因素 - 公司统筹推进生产计划有序落地，保障了产品有效交付 [4][5] - 坚持技术创新与工艺迭代双轮驱动，持续强化产品竞争力与市场影响力 [4][5] - 血液净化类和药械组合类智能装备业务发展良好 [4][5] - 药械组合类医用耗材在终端市场需求增长，带动对应智能装备市场需求乐观，公司重点围绕此类装备进行研发和市场开拓，本期收入实现较大增长 [4][5] - 营业利润、净利润等指标变动较大，主要系营业收入增长所致 [5]

公司银团贷款违约及法律执行进展 - 公司于2022年12月27日首次披露向银团申请授信额度，用于借新还旧及日常经营周转 [1] - 2025年3月，公司因流动资金紧张出现银团贷款还款逾期 [1] - 2025年5月末，公司因未按期归还贷款本息，导致银团贷款被宣布提前到期 [1] - 近日，公司收到深圳中级人民法院的《执行裁定书》，因与银团借款合同纠纷，法院裁定查封、冻结、扣押公司及相关担保人财产，限额为人民币890,957,852.18元及迟延履行利息 [2] 公司应对措施及后续计划 - 公司将持续与银团及相关各方协商，争取银行谅解 [2] - 公司下一步计划加强应收账款催收工作和资金回笼力度，以妥善处理该事项 [2] - 公司表示将积极采取合法合理措施维护公司和全体股东权益 [2] - 公司将根据相关进展情况及时履行信息披露义务 [2] 公司面临的风险状况 - 公司因该执行裁定面临资产被查封、冻结、扣押及处置的相关风险 [2]

股票交易异常波动情况 - 公司股票于2026年2月24日、2月25日、2月26日连续三个交易日内收盘价格涨幅偏离值累计超过20%，构成股票交易异常波动 [2][4] 公司自查与核实情况 - 经公司自查，目前生产经营正常，无其他应披露而未披露的重大信息 [5] - 经向控股股东及实际控制人核实，截至公告披露日，不存在关于公司的应披露而未披露的重大事项，包括重大资产重组、股份发行、重大交易、业务重组、股份回购、股权激励、破产重整、重大业务合作、引进战略投资者等 [5] - 公司未发现需要澄清或回应的媒体报道或市场传闻，前期披露的信息不存在需要补充、更正之处 [6] - 在上述股价波动期间，未发现公司董事、高级管理人员、控股股东及其一致行动人买卖公司股票的情况 [7] 董事会声明与信息披露 - 公司董事会确认，目前不存在应披露而未披露的事项或相关筹划、商谈、意向、协议等 [9] - 董事会也未获悉根据相关规定应披露而未披露的、对公司股票及衍生品种交易价格产生较大影响的信息 [9] - 公司所有公开披露的信息均以指定信息披露报刊和网站刊登的公告为准 [8]

股东会会议情况 - 中闽能源于2026年2月26日在福建省福州市五四路128号恒力城写字楼39层会议室召开了2026年第一次临时股东会 [2] - 会议采取现场投票与网络投票相结合的方式 由董事会召集、董事长郭政主持 公司全体9名董事及董事会秘书均出席会议 [2][3] - 会议的召集、召开、表决程序及结果经福建君立律师事务所律师现场见证 被认定为合法有效 [2][6] 议案审议结果 - 股东会审议通过了《关于公司收购福建永泰闽投抽水蓄能有限公司51%股权暨关联交易的议案》 [4] - 股东会审议通过了《关于公司向厦门国际银行股份有限公司申请并购贷款暨关联交易的议案》 [4] - 两项议案均涉及关联交易 关联股东福建省投资开发集团有限责任公司（持股1,220,547,834股）、福建华兴创业投资有限公司（持股18,641,243股）、福建省铁路投资有限责任公司（持股16,101,977股）均回避表决 由非关联股东表决通过 [5] 公司战略动向 - 公司通过收购福建永泰闽投抽水蓄能有限公司51%股权 将业务拓展至抽水蓄能领域 [4] - 为完成上述收购 公司计划向厦门国际银行申请并购贷款 以支持该笔交易 [4]

2025年度主要财务数据 - 营业总收入为54,279.25万元，同比增长19.66% [3] - 归属于母公司所有者的净利润为6,328.95万元，同比大幅增加451.85% [3] - 归属于母公司所有者的扣除非经常性损益的净利润为4,966.71万元，与上年同期相比实现扭亏为盈 [3] - 基本每股收益同比增长375.00% [7] - 总资产为237,682.69万元，较期初增加3.04% [3] - 归属于母公司的所有者权益为210,488.68万元，较期初增加10.10% [3] 经营业绩驱动因素 - 在带量采购全面执行压力下，公司利用创新疗法优势，通过新产品开发和合作丰富产品线，促进终端销售持续扩展和渠道下沉，实现销售业绩稳定增长 [4] - 全资子公司水木天蓬的超声能量平台（如超声骨刀和超声吸引设备）创新技术得到加强，实现了无源和有源产品在疗法上的有机配合，为市场提供更多一体化解决方案 [4] - 水木天蓬合并层面收入同比增长38.85%，净利润随之显著提升 [7] - 超声骨刀业务在销售业绩和净利润上均取得快速增长 [4] 研发投入情况 - 研发费用为8,371.08万元，研发投入占营业总收入比例为15.42% [3] 国际化业务进展 - 控股公司Implanet实现营业收入1,247.39万欧元，同比增长32.62% [4] - 美国市场表现优异，同比增长49.30% [4] - 由于国际化业务处于销售推广和市场拓展前期，Implanet报告期内仍处于亏损状态，对公司2025年归属于母公司净利润的影响约为-2,600.00万元 [4][7] 影响利润的其他因素 - 公司推出股权激励计划，确认股份支付费用约为840.00万元 [5] - 公司计提资产减值损失和信用减值损失等约3,400.00万元 [5] - 公司孵化并投资的春风化雨脊柱手术机器人及其相关智能化产品在中国、美国及欧盟市场尚处于注册审批阶段，未开始销售且仍处于亏损状态 [5] 股本变动说明 - 报告期内公司股本同比增长34.22% [7] - 增长原因包括实施2024年度权益分配（以资本公积金转增股本，每10股转增2股），以及完成收购水木天蓬剩余少数股权项目的发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易的股份登记 [7]