业务布局与战略 - 公司切入航空领域的原因是基于多年零部件定制业务的技术积累，看好航空零部件定制领域的发展空间，并围绕国家重大装备需求逐步拓展业务 [3] - 在泰国设立子公司是为了优化供应链，基于效率和成本优先原则，增强国际业务客户的协同效应，未来核心产业仍以国内生产基地为主 [3] - 公司采取"自主生产+协同制造"的柔性制造模式，满足多行业、多领域、多应用场景的需求，未来将继续推进制造能力建设 [13] 研发与技术创新 - 公司重视技术研发和创新，截至2021年底累计获得专利85项，其中发明专利6项，参与4项国家或行业标准制定 [4] - 2019-2021年每年研发投入约2000万元，2022年上半年研发费用为1221.29万元，同比增长35.49% [4] - 未来将加大研发投入，引入高端技术人才，提升技术实力和先进制造水平，增强综合竞争力和市场占有率 [4] 市场拓展与客户开发 - 2022年公司新增客户30余家，成功进入葡萄牙、希腊、非洲等新市场，并拓展至建筑机械、印刷设备等新领域 [5] - 公司在油气化工领域的主要客户包括中海油、中石油及国家管网，通过专业技术和工程应用业绩赢得项目 [6] - 国内外机械零部件定制市场规模巨大，公司未来将在页岩油开采设备零件、破碎设备零件、冶金设备零件等领域取得增长 [12] 财务状况与运营效率 - 2021年公司实现营业收入70600.20万元，同比增长24.57%，应收账款增加主要集中于油气化工和航空业务板块 [7] - 截至2022年9月末，公司存货金额为12910.12万元，较年初增幅较大，主要因销售收入增加和原材料库存加大 [8] - 公司通过批量生产和适当备货降低固定成本，随着业务规模扩大，可实现降本增效，提升产品毛利率 [10] 供应链与质量管理 - 公司拥有超300家协同制造商，提供铸件、锻件制造、机械加工等专业服务，通过信息化和供应链平台进行高效管理 [14] - 公司制定了《供方选择、评价和管理程序》，建立了合格供应商体系，定期或不定期组织合格供方评审 [14] 产品与服务 - 公司油气流体控制类产品80%以上用于新建项目，工程和矿山机械零部件中，采矿设备零部件更换频率高 [11] - 公司将继续加大对高端油气化工阀门、海洋风电产品以及航空零部件精密加工工艺的研发投入 [12]

营业收入变化 - 2022年公司营业收入801,159,458.64元，较上年同期增长13.48%[3][5] 净利润变化 - 2022年归属于上市公司股东的净利润61,330,721.39元，较上年同期增长49.00%[3][5] - 2022年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润54,981,960.92元，较上年同期增长68.88%[3][5] 每股收益变化 - 2022年基本每股收益0.86元，较上年同期增长36.51%[3][5] 总资产变化 - 2022年末公司总资产893,162,082.00元，较报告期初增长23.05%[3][5] 所有者权益变化 - 2022年末归属于上市公司股东的所有者权益499,664,193.98元，较报告期初增长31.48%[3][5] 股本总额变化 - 2022年股本总额78,093,368元，较报告期初增长19.89%[4][5] 加权平均净资产收益率变化 - 2022年加权平均净资产收益率（扣非前）为13.77%，上年同期为11.30%[3] - 2022年加权平均净资产收益率（扣非后）为12.35%，上年同期为8.94%[3] 每股净资产变化 - 2022年归属于上市公司股东的每股净资产6.40元，较上年同期增长9.78%[4]

业绩预告期间 - 业绩预告期间为2022年1月1日至12月31日[2] 净利润关键指标变化 - 归属于上市公司股东的净利润预计为5500 - 6100万元，上年同期为4116.03万元，变动比例为33.62% - 48.20%[2] - 归属于上市公司股东扣除非经常性损益后的净利润预计为5030 - 5630万元，上年同期为3255.70万元，增长比例为54.50% - 72.93%[2] - 预计本报告期内归属于上市公司股东的净利润较去年同期增加1383.97 - 1983.97万元，增长33.62% - 48.20%[3] 营收增量来源 - 公司近五成营收增量来自新市场和新开发产品带来的收入[4] 业绩影响因素 - 疫情防控常态化使海外订单顺利发货[4] - 2022年二季度以来人民币兑美元贬值使部分海外销售产品毛利提升，财务费用降幅明显[4] 业绩预告说明 - 本次业绩预告未经审计或审阅，不构成盈利预测或业绩承诺[5] - 2022年度业绩具体数据将在2022年年度报告中详细披露[5]

调研概况 - 调研时间：2023年2月8日 [2] - 调研形式：现场调研 [2] - 调研机构：开源证券、中泰证券、安信证券、晨鸣资管 [2] - 上市公司接待人员：董事长罗辑、董事会秘书米霞、财务总监刘平 [2] 协同制造模式 - 公司采用“自主生产+协同制造”的柔性制造模式，以满足多行业、多领域、多品种、多应用的产品需求 [3] - 协同制造商超300家，提供铸件、锻件、机械加工、焊接、热处理、表面处理、组装等服务 [4] - 公司通过信息化和供应链平台进行质量管理与生产进度协调 [4] - 协同制造的毛利率低于自主制造，但公司计划通过募投项目提升自主加工占比 [4] 募投项目与产能规划 - 募投项目“航空零部件智能制造基地建设项目”达产后，新增产能3.2万套/年 [5] - 航空液压系统零部件：1.40万套/年 [5] - 起落架零部件：1.00万套/年 [5] - 航空零件工装型架：0.80万套/年 [5] - 未来公司将继续推进“自主生产+协同制造”模式，增加自主制造能力投入 [5] 业务扩展与技术积累 - 公司从阀门等流体控制设备扩展到航空零部件，得益于多年积累的工艺技术 [6] - 公司在复合材料加工工艺上取得突破 [6] 产品应用与市场需求 - 油气、通用流体控制类产品80%以上用于新建项目，其余用于日常维护、替换 [7] - 长输管线阀门要求30年使用寿命，其他阀门无明确使用寿命规定 [7] 订单与收入展望 - 公司目前在手订单充足，通用流体控制零部件销售收入增速显著 [8] - 航空零部件领域产能将在2023年大幅提升，预计经营业绩提高 [8] - 公司通过技术研发投入，储备新产品开发项目，谋求各业务板块均衡发展 [8] 合同负债与运费影响 - 合同负债主要来自风电行业和油气化工行业的项目制客户预付款 [9] - 2022年运费总成本同比下降5-10%，2023年基本恢复至往年正常水平 [9]

公司基本信息 - 公司注册资本为78,093,368元[14] - 报告期末总股本为78093368股，较期初增加1453368股[24] - 报告期末普通股股东人数为4760人[24] - 持股5%以上股东或前十名股东期末合计持股64159720股，占比82.16%[26] 公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2022年9月30日，资产总计835,332,715.06元，较上年期末增长15.08%[16] - 2022年1 - 9月，营业收入562,821,256.96元，较上年同期增长17.05%[16] - 2022年1 - 9月，归属于上市公司股东的净利润37,778,659.86元，较上年同期增长57.01%[16] - 2022年7 - 9月，营业收入190,767,711.67元，较上年同期减少6.22%[16] - 2022年7 - 9月，归属于上市公司股东的净利润16,356,403.39元，较上年同期增长209.17%[17] - 应收票据比上年末减少1,024.45万元，减少72.91%[18] - 预付款项比上年末增加1,492.03万元，增加72.19%[18] - 存货比上年末增加4,372.21万元，增长51.21%[18] - 资本公积比上年末增加6,182.49万元，增加167.66%[18] - 2022年1 - 9月销售费用比上年同期增加415.09万元，增长32.28%[19] - 2022年1 - 9月研发费用比上年同期增加658.17万元，增长44.09%[19] - 2022年1 - 9月财务费用为 - 455.14万元，较上年同期减少982.94万元，减少186.23%[19] - 2022年1 - 9月经营活动现金流量净额为 - 3834.13万元，较上年同期增加净流出2843.97万元，增加287.22%[20] - 2022年1 - 9月投资活动现金流量净额为 - 4277.61万元，较上年同期增加净流出1278.75万元，增长42.64%[20] - 2022年1 - 9月筹资活动现金流量净额为9523.85万元，较上年同期增加净流入9665.90万元，增长6804.42%[20] - 2022年1 - 9月非经常性损益合计1826482.29元，净额为1457868.16元[22] - 2022年9月30日货币资金为134,199,200.34元，较2021年12月31日的106,798,328.41元有所增加[36] - 2022年9月30日应收票据为3,807,089.47元，较2021年12月31日的14,051,540.82元减少[36] - 2022年9月30日应收账款为258,026,519.92元，较2021年12月31日的264,017,431.37元略有减少[36] - 2022年9月30日预付款项为35,586,912.03元，较2021年12月31日的20,666,652.53元增加[36] - 2022年9月30日存货为129,101,208.33元，较2021年12月31日的85,379,069.80元增加[36] - 2022年9月30日其他流动资产为1,930,682.89元，较2021年12月31日的5,841,812.65元减少[36] - 2022年9月30日流动资产合计为578,110,609.48元，较2021年12月31日的506,375,205.77元增加[36] - 公司资产总计从725,845,157.09元增长至835,332,715.06元，涨幅约15.08%[37] - 公司负债合计从311,545,853.97元降至306,416,834.53元，降幅约1.65%[38] - 公司所有者权益合计从414,299,303.12元增长至528,915,880.53元，涨幅约27.66%[38] - 2022年7 - 9月营业总收入为190,767,711.67元，2021年同期为203,413,700.70元，降幅约6.21%[44] - 2022年1 - 9月营业总收入为562,821,256.96元，2021年同期为480,850,565.00元，涨幅约17.05%[44] - 2022年7 - 9月营业总成本为170,534,221.90元，2021年同期为187,651,657.83元，降幅约9.12%[44] - 2022年1 - 9月营业总成本为518,353,365.69元，2021年同期为451,835,336.53元，涨幅约14.72%[44] - 2022年7 - 9月营业成本为144,171,543.82元，2021年同期为157,500,157.28元；2022年1 - 9月为438,088,294.23元，2021年同期为373,533,385.11元[45] - 2022年7 - 9月净利润为17,373,603.65元，2021年同期为6,998,337.46元；2022年1 - 9月为40,783,142.10元，2021年同期为27,564,392.37元[46] - 2022年7 - 9月归属于母公司所有者的净利润为16,356,403.39元，2021年同期为5,290,444.20元；2022年1 - 9月为37,778,659.86元，2021年同期为24,061,056.81元[46] - 2022年7 - 9月综合收益总额为17,835,044.79元，2021年同期为4,313,072.86元；2022年1 - 9月为40,888,779.76元，2021年同期为24,666,780.33元[47] - 2022年7 - 9月基本每股收益为0.21元/股，2021年同期为0.08元/股；2022年1 - 9月为0.55元/股，2021年同期为0.37元/股[47] - 2022年营业利润为16,033,876.64元，2021年为6,299,539.20元[50] - 2022年净利润为14,851,780.00元，2021年为651,785.42元[50] - 2022年1 - 9月销售商品、提供劳务收到现金571,842,202.66元，2021年同期为440,807,399.07元[53] - 2022年1 - 9月经营活动现金流入小计585,653,119.36元，2021年同期为472,877,674.11元[53] - 2022年1 - 9月经营活动现金流出小计623,994,437.50元，2021年同期为482,779,320.51元[53] - 2022年1 - 9月经营活动产生的现金流量净额为 - 38,341,318.14元，2021年同期为 - 9,901,646.40元[53] - 2022年1 - 9月投资活动现金流入小计394,950.00元，2021年同期为4,028,544.40元[54] - 2022年1 - 9月投资活动现金流出小计43,171,013.01元，2021年同期为34,017,066.71元[54] - 2022年1 - 9月筹资活动现金流入小计169,682,791.68元，2021年同期为72,950,370.97元[54] - 2022年1 - 9月现金及现金等价物净增加额为14,443,866.91元，2021年同期为 - 43,445,447.76元[54] 母公司财务数据关键指标变化 - 母公司资产总计从530,897,964.61元增长至619,245,817.46元，涨幅约16.64%[41] - 母公司负债合计从193,006,967.97元降至173,816,768.18元，降幅约9.94%[42] - 母公司所有者权益合计从337,890,996.64元增长至445,429,049.28元，涨幅约31.83%[42] - 2022年7 - 9月母公司营业收入为135,788,834.02元，2021年同期为124,470,963.55元；2022年1 - 9月为391,708,807.18元，2021年同期为308,609,034.05元[49] - 2022年7 - 9月母公司营业成本为108,855,065.10元，2021年同期为108,970,974.78元；2022年1 - 9月为320,972,332.54元，2021年同期为264,569,626.31元[49] - 2022年7 - 9月母公司财务费用为 - 4,110,175.10元，2021年同期为1,134,770.10元；2022年1 - 9月为 - 4,482,825.26元，2021年同期为4,941,153.62元[49] - 2022年7 - 9月母公司投资收益为1,805,041.32元，2021年同期为1,814,836.49元；2022年1 - 9月为3,169,140.70元，2021年同期为2,410,491.45元[49] - 2022年7 - 9月母公司公允价值变动收益为 - 284,000.00元，2022年1 - 9月为 - 477,800.00元[49] 公司特殊事项 - 公司存在对外担保事项，公告编号为2022 - 039[29][30] - 公司控股股东、实际控制人等作出同业竞争、减少和规范关联交易等承诺，且截至报告期末承诺人均严格履行承诺[30][31] - 公司多项资产被抵押、质押或冻结，账面价值总计71,865,341.78元，占总资产的8.60%[32] 外币财务数据关键指标变化 - 经营活动现金流出小计为4.3762909563亿美元，较之前的3.1722224229亿美元有所增加[57] - 经营活动产生的现金流量净额为 - 3052.122843万美元，而之前为1484.686487万美元[57] - 投资活动现金流入小计为317.394238万美元，之前为517.760847万美元[57] - 投资活动现金流出小计为5191.568023万美元，之前为4111.213855万美元[57] - 投资活动产生的现金流量净额为 - 4874.173785万美元，之前为 - 3593.453008万美元[57] - 筹资活动现金流入小计为1.6968279168亿美元，之前为5797.961341万美元[57] - 筹资活动现金流出小计为6939.650845万美元，之前为5622.571482万美元[57] - 筹资活动产生的现金流量净额为1.0028628323亿美元，之前为175.389859万美元[57] - 现金及现金等价物净增加额为2123.881133万美元，之前为 - 2023.550869万美元[57] - 期末现金及现金等价物余额为7253.947057万美元，之前为1210.553855万美元[57]

公司基本信息 - 公司成立于2001年12月13日[21] - 2001年12月13日优机贸易成立，注册资本300万元，罗辑、欧毅、唐明利、顾立东、廖为分别持股28%、28%、18%、13%、13%[159] - 公司控股股东和实际控制人及其一致行动人均为罗辑、欧毅[22] - 公司共有合格供应商超300家[12][69] - 公司业务覆盖全球40多个国家和地区，形成五大业务体系，产品规格型号上万种[34] - 公司采取“前瞻研发 + 客户需求导向”研发模式，累计开发上万个机械零部件产品型号[36] - 公司合并财务报表范围包括母公司及8家子公司[164] - 公司将所有控制的子公司纳入合并财务报表范围[173] - 公司会计期间为公历1月1日至12月31日[169] - 公司以一年12个月作为正常营业周期[170] - 公司以人民币为记账本位币[171] - 公司现金流量表之现金等价物持有期限不超过3个月[180] 公司上市及股本信息 - 2022年6月24日公司在北京证券交易所上市[5] - 公司普通股总股本为76,640,000股，优先股总股本为0股[21][22] - 公司注册资本为7664万元，报告期内有变更[23] - 2022年7月23日，公司发行总股数扩大至1295.3368万股，总股本由7664万股增加至7809.3368万股[25] - 期初总股本65,140,000股，本期增加11,500,000股，期末总股本76,640,000股，无限售股份占比从9.74%升至19.91%，有限售股份占比从90.26%降至80.09%[94] - 罗辑、欧毅分别持股16,317,000股和16,316,000股，各占21.29%，二人合计控制公司45.52%的表决权，为控股股东和实际控制人[97][98] - 持股5%以上股东或前十名股东期末合计持股64,219,047股，占比83.79%[97] - 公司向不特定合格投资者公开发行股票1,150.00万股，发行后总股本由6,514.00万股变为7,664.00万股[95] - 2022年6月13日申购，拟发行和实际发行数量均为1150万股，定价发行，发行价格7元，募集金额8050万元[100] - 截至2022年3月31日，公司注册资本及实收股本为65140000元[160] - 2022年6月公司向不特定合格投资者公开发行股票11500000股，变更后注册资本为76640000元[161] 公司荣誉信息 - 2022年6月公司取得四川省诚信示范企业称号[6] - 2022年1月控股子公司精控阀门被确定为2021年度四川省“专精特新”中小企业[6] 公司收购及资产相关信息 - 公司2012年收购恒瑞机械100%股权，其持有的5处房产尚未取得房屋产权证书[13] - 公司2012年收购恒瑞机械100%股权，其5处房产未取得房产证[72] - 受限资产账面价值总计81,544,968.59元，占总资产的9.99%，包括子公司房产、土地抵押，设备抵押，应收款项质押，货币资金冻结和质押等[88][91] - 子公司恒瑞机械房产账面价值11,158,316.68元，占总资产1.37%，因银行抵押贷款受限[88] - 子公司恒瑞机械土地账面价值4,278,446.12元，占总资产0.52%，因银行抵押贷款受限[88] - 子公司精控阀门房产账面价值9,448,463.47元，占总资产1.16%，因银行抵押贷款受限[88] - 子公司精控阀门土地账面价值5,919,481.07元，占总资产0.73%，因银行抵押贷款受限[88] - 应收款项融资账面价值16,457,295.71元，占总资产2.02%，因银行质押借款受限[91] 公司风险及应对措施 - 公司业务面临业绩下滑、供应商管理、质量控制等多种风险，且本期重大风险未发生重大变化[12][13] - 公司面临业绩下滑、供应商管理、质量控制等多种风险[69] - 公司针对各类风险采取了强化市场开发、规范供应商评审等应对措施[69][70][71][72][73] 公司财务关键指标变化 - 本期营业收入为3.7205354529亿元，上年同期为2.774368643亿元，同比增长34.10%[28] - 本期归属于上市公司股东的净利润为2142.225647万元，上年同期为1877.061261万元，同比增长14.13%[28] - 本期资产总计为8.1594921965亿元，上年期末为7.2584515709亿元，同比增长12.41%[29] - 本期负债总计为3.1324747636亿元，上年期末为3.1154585397亿元，同比增长0.55%[29] - 本期经营活动产生的现金流量净额为 - 250.225596万元，上年同期为 - 456.177765万元，同比增长45.15%[30] - 非经常性损益合计为164.612669万元，净额为118.905588万元[33] - 报告期内公司营业收入37,205.35万元，同比增长34.10%；净利润2,142.23万元，同比增长14.13%[39,40] - 截至2022年6月30日，公司资产总额81,594.92万元，较期初增长12.41%；净资产46,712.27万元，较期初增长22.92%；资产负债率38.39%[40] - 货币资金期末165,728,249.19元，占总资产20.31%，较上年末增加5,892.99万元，增长55.18%[43,44] - 应收票据期末9,578,182.88元，占总资产1.17%，较上年末减少447.34万元，减少31.84%[43,44] - 存货期末98,288,130.83元，占总资产12.05%，较上年末增加1,290.91万元，增长15.12%[43,45] - 在建工程期末42,735,797.78元，占总资产5.24%，较上年末增加1,370.75万元，增长47.22%[43,45] - 应付票据期末14,275,691.88元，占总资产1.75%，较上年末增加859.86万元，增长151.46%[43,45] - 应交税费期末9,110,041.25元，占总资产1.12%，较上年末减少2,864.66万元，减少75.87%[43,45] - 营业成本293,916,750.41元，占营业收入79.00%，较上年同期增长36.05%[47] - 营业利润25,606,494.41元，占营业收入6.88%，较上年同期增长69.18%[47] - 营业收入、营业成本分别增加9461.67万元和7788.35万元，增长34.10%和36.05%[48] - 销售费用增加389.20万元，增长51.09%；研发费用增加319.91万元，增长35.49%[48] - 财务费用减少432.37万元，减少115.02%，汇兑收益由损失200.40万元变为收益207.76万元[48] - 主营业务收入、成本分别为36792.29万元和29075.47万元，增长34.21%和35.77%；其他业务收入、成本分别为413.06万元和316.20万元，增长25.03%和67.83%[51] - 境外销售增长41.11%，境内销售增长16.54%[55] - 经营活动现金流量净额净流出减少205.95万元，减少45.15%；投资活动现金流量净额变动9.45%；筹资活动现金流量净额由净流出309.93万元变为净流入7026.88万元，增长2367.28%[58][59] - 信用减值损失由非损失73.46万元转为损失25.23万元[48] - 资产减值损失减少4.71万元，减少120.24%；投资收益由亏损100.63万元变为0[48][49] - 资产处置收益减少288.21%，营业外收入减少237.03万元，减少98.24%；营业外支出减少11.81万元，减少90.19%[49] - 2022年6月30日货币资金为165728249.19元，较2021年12月31日的106798328.41元有所增加[120] - 2022年6月30日应收票据为9578182.88元，较2021年12月31日的14051540.82元有所减少[120] - 2022年6月30日应收账款为260414893.49元，较2021年12月31日的264017431.37元略有减少[120] - 2022年6月30日流动资产合计为581609802.39元，较2021年12月31日的506375205.77元有所增加[120] - 2022年6月30日投资性房地产为49579840.87元，较2021年12月31日的50768202.29元有所减少[120] - 公司资产总计从725,845,157.09元增长至815,949,219.65元，增幅约12.41%[121] - 非流动资产合计从219,469,951.32元增长至234,339,417.26元，增幅约6.77%[121] - 流动负债合计从291,541,119.76元增长至297,670,607.61元，增幅约2.10%[121] - 非流动负债合计从20,004,734.21元降至15,576,868.75元，降幅约22.13%[122] - 所有者权益（或股东权益）合计从414,299,303.12元增长至502,701,743.29元，增幅约21.34%[122] - 母公司资产总计从530,897,964.61元增长至610,080,936.05元，增幅约14.91%[125] - 母公司流动资产合计从274,242,824.57元增长至324,774,567.90元，增幅约18.43%[125] - 母公司非流动资产合计从256,655,140.04元增长至285,306,368.15元，增幅约11.17%[125] - 母公司流动负债合计从187,833,844.20元降至183,613,950.82元，降幅约2.24%[126] - 母公司非流动负债合计从5,173,123.77元降至5,069,938.87元，降幅约2.00%[126] - 2022年1 - 6月营业总收入372,053,545.29元，2021年同期为277,436,864.30元，同比增长约34.11%[128] - 2022年1 - 6月营业总成本347,819,143.79元，2021年同期为264,183,678.70元，同比增长约31.66%[129] - 2022年1 - 6月营业利润25,606,494.41元，2021年同期为15,135,223.11元，同比增长约69.2%[129] - 2022年1 - 6月净利润23,409,538.45元，2021年同期为20,566,054.91元，同比增长约13.82%[129] - 2022年1 - 6月归属于母公司所有者的净利润21,422,256.47元，2021年同期为18,770,612.61元，同比增长约14.12%[129] - 2022年1 - 6月综合收益总额23,053,734.97元，2021年同期为20,353,707.47元，同比增长约13.26%[130] - 2022年1 - 6月基本每股收益0.33元/股，2021年同期为0.29元/股，同比增长约13.79%[130] - 2022年1 - 6月母公司营业收入255,919,973.16元，2021年同期为184,138,070.50元，同比增长约39%[132] - 2022年1 - 6月母公司营业利润17,616,428.07元，2021年同期为7,533,257.87元，同比增长约133.85%[133] - 2022年1 - 6月母公司净利润17,908,006.92元，2021年同期为13,223,659.56元，同比增长约3