财务数据关键指标变化 - 截至2019年6月30日止六个月，公司收入为5110万港元，较去年同期的5030万港元增长2%[7] - 截至2019年6月30日止六个月，公司投资物业公允价值收益为3260万港元，较去年同期的1.36亿港元下跌[7] - 截至2019年6月30日止六个月，股东应占期间盈利减至7770万港元，去年同期为1.71亿港元[7] - 扣除丽晶中心公允价值变动后，公司于期间内的相关盈利为4520万港元，较去年同期的3500万港元增长29%[8] - 2019年6月30日，公司于该等联营公司投资总额约为3.308亿港元，较2018年12月31日的3.464亿港元减少[18] - 期间内，公司应占联营公司盈利约为1450万港元，较2018年同期的80万港元增长[19] - 期间内，总办事处及企业开支为1790万港元，较2018年同期的550万港元增加[23] - 期间内，融资收入约为1470万港元，较2018年同期的740万港元增加[24] - 2019年6月30日，公司股东应占权益为37.095亿港元，较2018年12月31日的36.668亿港元增加[33] - 2019年6月30日，集团计息银行及其他借贷约为11.651亿港元，2018年12月31日无此项借贷[33] - 2019年6月30日，集团银行结余及现金为93450万港元，2018年12月31日为14.251亿港元[35] - 期间内员工成本增至约430万港元，截至2018年6月30日止六个月为320万港元[42] - 期间内应付万科香港之费用总额约为100万港元，截至2018年6月30日止六个月为130万港元，减幅因香港办事处雇员平均人数跌至5名，此前为6名[42] - 截至2019年6月30日止六个月，公司收入为51,136千港元，较2018年同期的50,328千港元增长1.6%[56] - 2019年上半年毛利为40,622千港元，2018年同期为39,623千港元，同比增长2.5%[56] - 2019年上半年经营盈利为54,705千港元，2018年同期为169,486千港元，同比下降67.7%[56] - 2019年上半年除税前盈利为83,822千港元，2018年同期为177,682千港元，同比下降52.8%[56] - 2019年上半年公司股东应占盈利及全面收益总额为77,762千港元，2018年同期为170,964千港元，同比下降54.5%[56] - 2019年6月30日非流动资产为4,203,331千港元，2018年12月31日为2,306,572千港元，增长82.2%[60] - 2019年6月30日流动资产为957,410千港元，2018年12月31日为1,439,959千港元，下降33.5%[60] - 2019年6月30日流动负债为622,141千港元，2018年12月31日为38,798千港元，增长1503.5%[60] - 2019年上半年经营活动所得现金净额为30,427千港元，2018年同期为 - 16,583千港元[72] - 2019年上半年投资活动所耗现金净额为851,908千港元，2018年同期所得现金净额为441,094千港元[72] - 2019年上半年投资物业租金收入为43347千港元，2018年同期为42649千港元[89] - 2019年上半年物业管理费收入为7789千港元，2018年同期为7679千港元[89] - 2019年上半年手续费收入为0（2018年为111,000港元），提前终止租约补偿等其他收入为355,000港元（2018年为51,194,000港元）[99] - 2019年上半年银行存款等利息收入为 - 14,666,000港元（2018年为 - 7,440,000港元），薪金等福利为4,258,000港元（2018年为3,260,000港元）[99] - 2019年上半年税项支出为6,060,000港元（2018年为6,718,000港元），香港利得税按16.5%计提[102] - 2019年上半年每股基本盈利按公司股东应占盈利77,762,000港元及已发行股份389,527,932股计算（2018年盈利为170,964,000港元）[104] - 2019年上半年不建议派付中期股息，已批准及派付过往财政年度末期股息35,058,000港元（2018年为11,686,000港元）[105][106] - 2019年上半年添置物业、机器及设备9,656,000港元，为租赁办公室物业使用权资产[109] - 2019年6月30日投资物业价值为3,136,799,000港元（2018年12月31日为1,968,000,000港元）[110] - 2019年6月30日应占联营公司资产净值等权益为481,574,000港元（2018年12月31日为338,435,000港元）[111] - 2019年6月30日应收账款为89.1万港元，较2018年12月31日的53万港元增长68.11%[119] - 2019年6月30日未摊销应收租金为6127.6万港元，较2018年12月31日的94.4万港元增长6391.1%[119] - 2019年预收款项为1385.7万港元，较2018年的51万港元增长2617.06%[124] - 2019年银行贷款总额为7.38654亿港元，其中有抵押银行贷款为7.41786亿港元[133] - 2019年上半年应付一间中介控股公司之管理及行政费103.7万港元，2018年为128.4万港元[147] - 2019年上半年主要管理人员薪酬95万港元，2018年为123.8万港元[147] 投资物业相关数据 - 2019年6月30日，公司于丽晶中心的投资公允价值为20.015亿港元，较2018年12月31日的19.68亿港元增长2%[7] - 公司于丽晶中心及Ryder Court分别拥有总建筑面积约65.7万平方呎及约7.6万平方呎，相当于总建筑面积分别64%及100%[11] - 2019年6月30日，丽晶中心的出租率维持在98%，去年同期为97%；平均租金为每平方呎9.9港元，去年同期为9.6港元[12] - 截至报告日期，柏傲灣逾99%单位已售出，所得款项总额约为100亿港元[17] 公司收购事项 - 2019年6月30日，公司完成收购英国伦敦、美国旧金山及纽约若干物业的股权或投资工具[9] - 2019年3月7日公司以4099.7万英镑（相当于约4.06643亿港元）收购Lithium Topco Limited约99.95%实际权益[137] - 2019年3月7日公司以2011.1万美元（相当于约1.57096亿港元）收购657–667 Mission Limited全部已发行股本[138] - 2019年3月7日公司以6692.7万美元（相当于约5.22798亿港元）收购Supreme J Limited全部已发行股本[139] - 收购附属公司后已识别资产及负债净额总计10.87亿港元，总代价10.87亿港元，已付现金代价10.50亿港元，现金流出净额10.21亿港元[142] - 若收购事项于2019年1月1日发生，期间公司权益股东应占收入及盈利分别为7736.8万港元及1.57亿港元[142] - 集团就收购事项产生收购相关成本909.3万港元，计入「行政开支、租务及市场推广开支」[143] 公司业务合作与服务 - 自2019年下半年起，公司将为万科香港订约各方提供资产管理服务，收取按投资资本总额每年1.25%计算的服务费[22] 公司债务与融资相关 - 2019年6月30日，公司银行融资为7500万英镑（约7.439亿港元），其中7480万英镑（约7.417亿港元）已动用[34] - 2019年6月30日，公司债务对权益比率为31.4%，债务净额除以权益总额之比率为6.2%，2018年12月31日无相关数据[35] - 2019年6月30日，集团并无任何重大资本承担和未偿还或然负债及财务担保，2018年12月31日无相关数据[40] - 投资工具按年利率14.15厘计息，2020年12月20日到期，抵押结馀341,305,000港元，无抵押181,493,000港元[117] - 2019年6月30日银行融资7500万英镑（相当于7.4391亿港元），已动用结余为7478.5万英镑（相当于7.41786亿港元）[134] 公司人员相关 - 2019年6月30日，集团有33名雇员，2018年12月31日为3名[42] - 李先生和Lin女士自2019年8月15日起由非执行董事调任为执行董事[154] - 李先生和Lin女士自2019年8月15日起将收取固定年度薪酬20万港元[155] - 陈志裕先生自2019年8月15日起将收取年度薪酬，包括15万港元固定董事袍金及会议津贴[155] - 陈维曦先生、罗芷妍女士及张安志先生自2019年8月15日起将收取年度薪酬，包括20万港元固定董事袍金及会议津贴[155] 公司股权相关 - 2019年6月30日，董事张旭持有万科A股904,039股，占已发行A股股本0.009%；关东武持有万科A股150,700股，占已发行A股股本0.002%；陈志裕持有万科H股500,203股，占已发行H股股本0.032%[157] - 2019年6月30日，万科已发行普通A股总数为9,724,196,533股，已发行普通H股总数为1,577,946,468股[157] - 万科根据2014年事业合伙人计划，部分雇员成为合伙人，张旭、关东武、李凯彦和Lin Lily是受益人[158] - 期间内公司未设立任何购股权计划[159] - 2019年6月30日，万科透过间接全资附属公司持有本公司普通股292,145,949股，股权百分比为75.0%[162][163] - 2019年6月30日，中信证券股份有限公司透过附属公司持有本公司普通股30,080,000股，股权百分比为7.72%[162][164] 公司运营其他事项 - 董事不建议就期间派付中期股息，截至2018年6月30日止六个月无派息[43] - 2019年上半年香港楼价录得升幅，美国及英国楼价维持稳定[47] - 集团香港投资物业丽晶中心及伦敦投资物业Ryder Court出租率及平均租金预期2019年下半年维持高水平[47] - 集团新收购之英国及美国投资物业及投资工具预期2019年下半年带来收入及盈利[47] - 期间公司及其附属公司无买卖或赎回公司股份[153] - 中期报告中英文版有印刷本，可在公司网站和香港联交所网站浏览[165] 各条业务线数据关键指标变化 - 2019年上半年物业投资收入为51136千港元，物业发展收入为0千港元，总计51136千港元[96] - 2019年上半年物业投资投资物业公允价值变动前的分部业绩为40045千港元，物业发展为18001千港元，总计58046千港元[96] - 2019年上半年物业投资投资物业公允价值增加32564千港元[96] - 2019年上半年物业投资分部业绩为72609千港元，物业发展为18001千港元，总计90610千港元[96] - 2019年上半年总办事处及企业开支（扣除未分配收入）为17904千港元[96] - 2019年上半年融资收入（银行利息收入）为11116千港元[96] - 2019年上半年除税前盈利为83822千港元[96] - 2019年上半年税项支出为6060千港元，期间盈利为77762千港元[96] - 公司2019年上半年收入为50,328,000港元，投资物业公允价值增加136,005,000港元，期间盈利170,964,000港元[97] 物业按金相关 - 物业收取的租务及其他按金1637.9万港元（2018年12月31日：1501.5万港元）预期将在一年后偿还[124] 租赁负债相关 - 2019年6月30日租赁负债现值为6047万港元，最低租赁付款总额为3.1471亿港元[130]

公司管理层及董事会 - 公司执行董事张旭先生于2019年2月获委任为主席，并担任万科企业股份有限公司执行副总裁兼首席运营官[12] - 公司执行董事阙东武女士于2019年2月获委任为首席执行官，负责管理万科的海外投资及发展平台[13] - 非执行董事李凯彦先生于2018年10月获委任，负责领导Vanke Holdings (USA) LLC的成立、扩张及运营[15] - 非执行董事Lin Lily女士于2018年10月获委任，负责Vanke Holdings (UK) Limited在英国投资的整体管理[16] - 公司董事李凯彦和Lin Lily于2018年10月23日获委任为非执行董事[108] - 公司董事张旭和岑信江于2018年5月18日股东周年大会上退任并获重选[108] - 公司董事陈维曦和罗芷妍将于2019年度股东周年大会上轮值退任并符合资格重选连任[109] - 公司董事会由两名执行董事、三名非执行董事及三名独立非执行董事组成[170] - 截至2018年12月31日，董事会共召开四次会议，并在2019年2月27日召开一次会议批准经审计财务报表及业绩公布[174] - 公司于2019年2月13日委任张旭先生为主席，阙东武女士为首席执行官[163] - 公司独立非执行董事均符合上市规则要求，且服务年资不超过九年[174] - 公司董事会定期检阅及监察董事的培训及持续专业发展[175] - 执行董事每年袍金为港币200,000元[178] - 非执行董事每年袍金为港币150,000元，部分非执行董事每次会议津贴为港币10,000元[178] - 薪酬委员会由独立非执行董事岑信江担任主席，成员包括独立非执行董事陈维曦和执行董事阙东武[179] - 薪酬委员会在2018年召开两次会议，审阅并厘定全体董事及高级管理人员的薪酬待遇[182] - 提名委员会由独立非执行董事罗芷妍担任主席，成员包括独立非执行董事岑信江和执行董事张旭[185] - 提名委员会在2018年召开两次会议，审阅董事会架构并建议委任李凯彦和Lin Lily为非执行董事[191] - 公司采纳董事会成员多元化政策，考虑技术、区域、行业经验、背景、种族、性别等因素[188] - 提名委员会评估董事候选人时，考虑个性、技能、知识、经验及上市规则第3.08所载准则[190] - 董事确认负责编制真实公平反映状况的财务报表，并确保采用适当的会计政策[193] - 董事会负责监察集团风险管理及内部监控制度，并每年至少检讨一次其成效[195] - 集团管理层定期评估并向审核委员会呈交对集团主要风险及整体内部监控制度优劣的评估，并附有解决缺失的行动计划[195] - 董事会已检讨集团风险管理及内部监控制度的成效，并信纳其在2018年度内维持有效及充足[196] - 审核委员会由独立非执行董事陈维曦先生担任主席，其他成员包括非执行董事陈志裕先生及独立非执行董事罗芷妍女士[197] - 审核委员会的主要职责包括建议委任、再度委任及罢免外聘核数师，批准其酬金及评估其独立性[198] - 审核委员会负责审阅集团的中期及年度财务报表，并监察财务汇报制度、内部监控及风险管理制度[198] - 审核委员会的最新职权范围已在公司及联交所网站登载[199] 公司财务及运营状况 - 公司2018年收入为1.018亿港元，同比增长5%，主要由于丽晶中心出租率提升及平均租金增长[23] - 丽晶中心投资公允价值为19.68亿港元，同比增长8%，年内公允价值收益为1.36亿港元[23] - 扣除公允价值变动后，公司相关盈利为5.408亿港元，同比增长898%，主要由于租务及物业管理业务收入、利息收入及应占联营公司盈利上升[23] - 丽晶中心出租率维持在99%，每月平均租金升至每平方英尺9.7港元[24] - 公司经营毛利增至7900万港元，主要由于收入增加[24] - 公司升级丽晶中心空调系统，总开支为3100万港元，工程已于2018年第一季度完成[24] - 公司联营公司Ultimate Vantage的TW6项目已售出超过99%单位，总销售额约为100亿港元[27] - TW6项目大部分已售出单位已于2018年第四季度交付给买家[27] - 公司对Ultimate Vantage及金滙隆的投资总额在2018年12月31日约为港币346,400,000元，较2017年的港币372,700,000元有所减少，主要由于偿还应收Ultimate Vantage款项约港币207,100,000元及向Ultimate Vantage收取股息约港币325,000,000元[28] - 2018年公司应占联营公司盈利为港币465,700,000元，较2017年的港币46,000元大幅增长，主要由于确认Ultimate Vantage有关销售柏傲湾的盈利[29] - 2018年公司总办事处及企业开支约为港币10,200,000元，较2017年的港币12,200,000元减少，主要由于员工成本下跌[30] - 2018年公司融资收入约为港币20,800,000元，较2017年的港币5,600,000元大幅增加，主要由于银行利率及银行结余均有所上升[31] - 公司于2015年通过供股筹集所得款项净额港币1,032,200,000元，截至2018年12月31日，供股剩余所得款项净额约为港币392,900,000元，拟用于收购土地或物业项目[33][34] - 2018年公司股东应占权益约为港币3,666,700,000元，较2017年的港币3,001,600,000元增加，主要由于年内盈利约港币676,800,000元[37] - 2018年公司银行结余及现金约为港币1,425,100,000元，较2017年的港币865,900,000元增加，主要由于收取联营公司付款约港币552,800,000元[37] - 2018年公司物业出租率为99%，较2017年的97%有所提升，显示租赁表现良好[45] - 公司目前并无任何计息债务及未提用银行融资，显示财务状况稳健[37][39] - 公司并无任何重大资本承担及或然负债，显示财务风险较低[40] - 2014年至2018年每月平均租金从每平方呎港币8.7元增长至9.7元，增长率为11.5%[52] - 2014年至2018年服务成本收入比率在22.3%至23.2%之间波动，2018年为22.4%[58] - 2014年负债比率为21%，2015年至2018年负债比率为零[65] - 2014年至2018年股本回报率从9.2%增长至20.3%，2018年显著上升[71] - 公司通过投资联营公司在香港持有一项物业发展项目，截至2018年已售出979个住宅单位中的977个[77] - 公司预留港币392,900,000元用于收购土地或物业项目[79] - 公司依赖合营伙伴管理香港物业发展项目，合营伙伴表现不佳可能影响投资回报[78] - 公司业务受香港经济状况及房地产市场影响，尤其是政府政策和物业供应增加[77] - 公司获取物业收购及发展资金的能力受整体经济状况和银行放贷意愿影响[81] - 公司员工流失率在2018年达到89%，较2017年的17%大幅上升，主要归因于正常员工更换和提升工作效率[92] - 公司2018年员工成本降至约540万港元，较2017年的780万港元有所减少，主要由于员工人数从6名减少至3名[93] - 公司2018年应付万科香港的行政及管理支援费用总额约为220万港元，较2017年的260万港元减少，主要由于办公室管理开支减少[93] - 公司预计2019年香港及全球经济将充满不明朗因素，主要受中美贸易战、中国内地经济放缓、英国脱欧及加息趋势影响[94] - 公司计划继续在香港及海外市场发掘商机，以实现业务多元化发展[94] - 公司预计2019年香港投资物业丽晶中心的出租率及平均租金将维持高水平[94] - 公司将继续与物业管理公司紧密合作，以保持租赁表现[94] - 公司已制定风险管理政策并建立风险管理系统，以有效监控和减轻关键风险[84] - 公司致力于环保方针，目标在经营业务时做到减排及善用资源[86] - 公司优先选用遵循环保规范的服务供应商、承建商、供应商及业务伙伴[87] - 公司建议派发末期股息每股港币0.09元，合共约港币35,058,000元，较2017年的每股港币0.03元（合共约港币11,686,000元）大幅增加[102] - 公司于2018年12月31日可供分派的储备总额为港币1,378,656,000元[105] - 公司董事张旭持有904,039股A股，占已发行A股总数的0.009%[113] - 公司董事阙东武持有150,700股A股，占已发行A股总数的0.002%[113] - 公司董事陈志裕持有500,203股H股，占已发行H股总数的0.038%[113] - 公司年内未进行任何慈善捐献[106] - 公司年内股本无变动[104] - 万科通过其间接全资附属公司Wkland Investments Company Limited持有公司292,145,949股普通股，占公司总股本的75.0%[119] - 中信证券股份有限公司通过其全资附属公司CSI Capital Management Limited持有公司30,080,000股普通股，占公司总股本的7.72%[120] - 公司与万科香港续签了为期三年的行政服务协议，年费用为港币2,211,000元[125] - 公司最大客户占销售总额的9.7%，五大客户合计占销售总额的26.4%[135] - 公司最大供应商占采购总额的72.4%，五大供应商合计占采购总额的88.3%[135] - 公司截至2018年12月31日无任何未偿还银行贷款及其他计息借贷[136] - 公司全年投购董事责任保险，为董事提供适当保障[124] - 公司遵守环境、社会及管治报告指引所载的“不遵守就解释”条文[141] - 公司投资3500万港元用于升级丽晶中心的空调系统，以提高能源效率和环保性能[144] - 公司年耗电量约为2,526,000千瓦时，导致二氧化碳排放量约为1,389.3吨[149] - 公司年用水量约为19,762立方米，耗水强度为每平方米0.6立方米[150] - 公司年回收纸张约69,000公斤，日常业务中使用打印纸张约204公斤[151] - 公司2018年员工流失率为89%，主要归因于正常更换员工及提升工作效率[152] - 公司为员工提供内部培训及在线学习素材，并根据绩效发放培训津贴[155] - 公司丽晶中心物业自2005年起获得ISO 9001认证，水管系统自2014年起获得优质供水认可[158] - 公司年参与慈善活动，表达对儿童的关怀及爱护，并计划加强社区服务赞助[160] - 公司外聘核数师已在年报第40至43页的独立核数师报告中声明其对集团财务报表的申报责任[195] - 集团已制定详细风险记录册及主要风险指标，以评估及管理相关风险[196] - 集团已制定附设监控功能的标准营运程序，如授权及批准、验证、对账及职责区分，以规管主要经营活动[196]