主力合约PTA2509市场表现 - 截至4月28日收盘，主力合约PTA2509价格上涨1.91% [1] - 主力合约当日成交量为169.41万手 [1] - 主力合约前20席位持仓呈现净空状态，净空头寸为126,676手 [1] 全合约市场交易概况 - PTA期货全合约总计成交244.64万手，较上一交易日增加81.61万手 [1] - 全合约前20席位多头持仓为104.40万手，较上一日增加3.01万手 [1] - 全合约前20席位空头持仓为118.70万手，较上一日增加2.08万手 [1] 主要机构持仓排名（全合约） - 全合约多头持仓前三席位为国泰君安（175,104手）、中信期货（89,883手）、东吴期货（75,975手） [1] - 全合约空头持仓前三席位为国泰君安（180,191手）、中信期货（153,598手）、摩根大通（110,925手） [1] 主力合约机构持仓变动（多头） - 主力合约前20席位中，多头增仓前三名分别为国泰君安（增仓10,010手至111,953手）、中粮期货（增仓7,945手至62,212手）、新湖期货（增仓5,197手至22,486手） [1] - 主力合约前20席位中，多头减仓前三名分别为银河期货（减仓7,631手至37,098手）、华泰期货（减仓6,191手至37,197手）、光大期货（减仓4,172手至20,888手） [1] 主力合约机构持仓变动（空头） - 主力合约前20席位中，空头增仓前三名分别为国泰君安（增仓35,930手至135,365手）、国贸期货（增仓8,721手至59,091手）、中信期货（增仓6,196手至105,413手） [1] - 主力合约前20席位中，空头减仓前三名分别为乾坤期货（减仓8,366手至95,284手）、永安期货（减仓6,839手至22,860手）、南华期货（减仓4,118手至15,900手） [1]

总体财务关键指标变化 - 2025年第一季度公司营业总收入为6.4268217343亿元，同比增长259.09%[5][12] - 2025年第一季度归属上市公司股东净利润为120.315163万元，同比增长109.07%[5][12] - 2025年第一季度经营活动产生的现金流量净额为 -32.4561360762亿元，同比下降291.00%[12] - 2025年3月末总资产为92.4304369844亿元，较上年度末下降21.00%[12] - 2025年3月末归属上市公司股东的所有者权益为18.8006917573亿元，较上年度末增长0.18%[12] - 2025年第一季度非经常性损益合计 -9.544603万元[13] - 营业总收入本期为642,682,173.43元，上期为178,976,300.11元[35] - 营业总支出本期为641,337,262.77元，上期为195,445,557.48元[35] - 净利润本期为1,203,151.63元，上期为 - 13,266,963.32元[36] - 其他综合收益的税后净额本期为2,087,370.77元，上期为58,443.48元[36] - 综合收益总额本期为3,290,522.40元，上期为 - 13,208,519.84元[37] - 基本每股收益本期为0.0012，上期为 - 0.0132[37] - 稀释每股收益本期为0.0012，上期为 - 0.0132[37] - 经营活动现金流入小计本期为836,219,650.10元，上期为2,483,579,242.18元[39] - 经营活动现金流出小计本期为4,081,833,257.72元，上期为784,292,353.16元[39] - 经营活动产生的现金流量净额本期为 - 3,245,613,607.62元，上期为1,699,286,889.02元[39] - 投资活动现金流入小计本期为47.021744632亿美元，上期为19.690243836亿美元[40] - 投资活动现金流出小计本期为46.8979993952亿美元，上期为22.885877106亿美元[40] - 投资活动产生的现金流量净额本期为1237.452368万美元，上期为 - 3.19563327亿美元[40] - 筹资活动现金流入小计本期为1.017328亿美元，上期为500万美元[40] - 筹资活动现金流出小计本期为8207.451975万美元，上期为2024.2242万美元[40] - 筹资活动产生的现金流量净额本期为1965.828025万美元，上期为 - 1524.2242万美元[40] - 汇率变动对现金的影响本期为 - 55.970084万美元，上期为21.99511万美元[41] - 现金及现金等价物净增加额本期为 - 32.1414050453亿美元，上期为13.6470127112亿美元[41] - 期初现金及现金等价物余额本期为70.3646083563亿美元，上期为48.1244483369亿美元[41] - 期末现金及现金等价物余额本期为38.223203311亿美元，上期为61.7714610481亿美元[41] 资产负债项目变化 - 2025年3月货币资金为42.5038788124亿元，较2024年12月下降41.04%，因客户权益规模下降[16] - 2025年3月应收质押保证金为1.68583152亿元，较2024年12月下降41.49%，因仓单质押业务规模下降[16] - 2025年3月融出资金为465.933022万元，较2024年12月增长31.70%，因子公司证券经纪融资业务规模增长[16] - 2025年3月短期借款为5402.9625万元，较2024年12月增长86.19%，因子公司新增银行短期借款[16] - 2025年3月31日较2024年12月31日，衍生金融负债从9,859,658.01降至537,220.00，降幅94.55%[17] - 2025年3月31日较2024年12月31日，卖出回购金融资产从4,298,255.52降至0，降幅100%[17] - 2025年3月31日货币资金期末余额为4,250,387,881.24元，期初余额为7,208,804,109.21元[29] - 2025年3月31日期货保证金存款期末余额为3,790,702,865.10元，期初余额为6,778,156,567.10元[29] - 2025年3月31日应收货币保证金期末余额为3,367,639,880.35元，期初余额为2,848,560,087.28元[29] - 2025年3月31日资产总计期末余额为9,243,043,698.44元，期初余额为11,699,369,620.88元[30] - 2025年3月31日负债合计期末余额为7,362,974,522.71元，期初余额为9,822,590,967.55元[31] - 2025年3月31日归属于母公司所有者权益合计期末余额为1,880,069,175.73元，期初余额为1,876,778,653.33元[31] - 2025年3月31日负债和所有者权益总计期末余额为9,243,043,698.44元，期初余额为11,699,369,620.88元[31] 收入收益项目变化 - 2025年1 - 3月较2024年1 - 3月，利息净收入从25,726,973.00降至12,358,396.42，降幅51.96%[18] - 2025年1 - 3月较2024年1 - 3月，投资收益从14,844,223.71增至21,567,833.73，增幅45.29%[18] - 2025年1 - 3月较2024年1 - 3月，其他业务收入从106,013,351.83增至560,281,868.05，增幅428.50%[18] 股东相关信息 - 报告期末普通股股东总数为48,944，表决权恢复的优先股股东总数为0[20] - 江苏省苏豪控股集团有限公司持股比例27.33%，持股数量275,456,777股[21] - 香港中央结算（代理人）有限公司持股比例24.78%，持股数量249,691,239股[21] - 苏豪弘业股份有限公司持股比例14.68%，持股数量147,900,000股[21] - 江苏汇鸿国际集团股份有限公司持股比例6.34%，持股数量63,930,134股[21] 公司人事变动 - 2025年2月18日，原非执行董事姜琳先生届满离任，蒋海英女士被选举为非执行董事[25] - 2025年2月18日，章蕾女士因换届离任职工代表监事职务，龚琦女士被选举为职工代表监事[26] 利润分配情况 - 2025年3月28日公司审议通过2024年度利润分配预案，以1,007,777,778股为基数，每10股派发现金红利0.1元（含税），共计10,077,777.78元（含税），占2024年度归母净利润的比例为33.79%[27]

价格表现与成交量 - 主力合约铜2506收盘上涨1.71%，成交量达12.25万手 [1] - 全合约总成交量23.91万手，较前一日增加6.69万手 [1] 持仓结构分析 - 主力合约前20席位净空头差额头寸为1466手 [1] - 全合约前20席位多头持仓32.26万手（较前日增3500手），空头持仓33.17万手（较前日增2870手） [1] 机构持仓集中度 - 全合约多头前三席位：中信期货（49,470手）、国泰君安（33,434手）、金瑞期货（29,041手） [1] - 全合约空头前三席位：中信期货（54,709手）、金瑞期货（36,623手）、国泰君安（33,052手） [1] 主力合约多头动态 - 多头增仓前三：国泰君安（+1,948手至15,957手）、永安期货（+814手至7,078手）、银河期货（+486手至8,044手） [1] - 多头减仓前三：中信期货（-2,471手至21,207手）、中财期货（-1,639手至5,974手）、弘业期货（-345手至2,371手） [1] 主力合约空头动态 - 空头增仓前三：国信期货（+1,000手至3,791手）、申万期货（+965手至2,421手）、金瑞期货（+439手至14,509手） [1] - 空头减仓前三：中信期货（-1,936手至16,618手）、东证期货（-476手至7,285手）、光大期货（-200手至2,979手） [1] 全合约持仓数据 - 全合约前20席位成交量双边合计273,316手，较前日增77,123手 [4] - 全合约前20席位持买单287,663手（较前日增2,723手），持卖单298,219手（较前日增1,941手） [4]

公司表现 - 4月16日收盘价8.32元 单日下跌3 03% 滚动市盈率281 12倍 总市值83 85亿元 [1] - 2024年年报显示营业收入28 76亿元 同比增长47 99% 净利润2982 62万元 同比增长282 80% [1] - 股东户数40409户 较上次减少517户 户均持股市值35 28万元 户均持股数量2 76万股 [1] - 主营业务包括商品期货经纪 金融期货经纪 期货投资咨询 资产管理 基金销售等 获得上期所橡胶项目二等奖等荣誉 [1] 行业对比 - 公司PE 281 12倍 显著高于行业平均37 85倍和行业中值19 00倍 在多元金融行业PE排名第20位 [1] - 公司市净率4 47倍 高于行业平均2 93倍和行业中值1 35倍 [2] - 行业总市值平均193 71亿元 中值173 42亿元 公司总市值83 85亿元低于平均水平 [2] - 同行业可比公司PE范围从负值(爱建集团-58 60倍)到300 05亿市值的江苏金租10 54倍 [2]

公司基本信息 - 公司于2012年11月29日在江苏成立，H股于2015年12月30日在港交所上市，A股在深交所上市[17] - 公司首次公开发行100,777,778股A股股份，并于2022年8月5日在深圳证券交易所主板上市[16] - 截至报告期末，公司共发行758,077,778股A股[16] - A股为公司股本中每股面值人民币1.00元的境内上市普通股，股票代码为001236[16] - 公司注册资本为人民币100,777.7778万元[28] - 1995年7月31日成立，成立时注册资本为人民币1,000万元，江苏省冶金物资交易市场和江苏省有色金属工业公司分别持股60%和40%[33] - 1999年，江苏省工艺品进出口集团股份有限公司持股90%，江苏鹏程国际储运有限公司持股10%，注册资本为人民币1,000万元[33] - 1999年，公司更名，注册资本增加至人民币3,000万元，江苏省工艺品进出口集团股份有限公司占94%，江苏鹏程国际储运有限公司占6%[34] - 2001年，弘业投资出资人民币1,440万元，占48%；弘业股份出资人民币1,380万元，占46%；鹏程国际出资人民币180万元，占6%[34] - 2006年，公司注册资本增加至人民币3,800万元，弘业投资占48%，弘业股份占46%，鹏程国际占6%[34] - 2007年，公司注册资本增加至人民币5,000万元，弘业投资和弘业股份各占42.87%，鹏程国际占4.56%，弘瑞科技创业投资占4.90%，上海铭大占4.80%[36] - 2008年，公司注册资本增加至人民币10,800万元，各股东投资比例不变[36] - A股在深圳证券交易所上市，证券代码为001236；H股在香港联交所上市，证券代码为03678[32] - 2009年公司注册资本增至1.38亿元，弘业投资和弘业股份各出资6129.96万元，占比44.42%[37] - 2011年公司注册资本增至3.8亿元，更名江苏弘业期货有限公司，苏豪控股出资8108.12万元，占比21.34%[38] - 2012年弘业投资21.75%股权转给苏豪控股，苏豪控股持股变为43.09%，公司整体变更为股份有限公司，总股本6.8亿股[39] - 2015年汇鸿国际被汇鸿集团吸收合并，汇鸿集团承继6800万股股份，公司发行不超2.6105亿股境外上市外资股并在港上市，上市后总股本9.07亿股[40][41] - 2022年公司获批发行不超1.00777778亿股A股并在深交所上市，完成发行后注册资本及股本为10.07777778亿元[42] - 2022年发行A股后，苏豪控股持股275456777股，占比27.33%；弘业股份持股147900000股，占比14.68%[42] - H股发行包括公司发售的2.27亿股及售股股东发售的2270万股，报告期末共发行2.497亿股H股[19] - 弘业国际资管于2016年7月7日在香港注册成立，2019年12月更名[21] - 弘业国际金融于2011年10月20日在香港注册成立，2019年12月更名[21] - 弘业物流于1996年2月12日在中国成立，是公司发起人之一及股东[21] - 弘苏实业于2011年2月23日在中国成立，是公司发起人之一及股东[21] - 弘瑞科技创业投资于2002年9月29日在中国成立，是公司发起人之一及股东[23] - 上海铭大实业于2002年12月26日在中国成立，是公司发起人之一及股东[26] - 弘业资本2013年6月25日成立，注册资本5亿元，公司持股100%，主营基差贸易等业务[45] - 弘业国际金融2011年10月20日成立，注册资本2.4亿港元，公司持股100%，主营期货合约交易等业务[45] - 弘业国际资管2016年7月7日成立，注册资本2000万港元，由弘业国际金融出资成立并100%持股，主营资产管理等业务[45] - 公司组织架构包括运营部、交易投资部等多个部门及股东大会、董事会等治理机构[44] - 公司拥有位于中国的营业部33家、分公司5家[47] - 截至2024年12月31日，公司营业网点及分公司共38家[75] 公司经营方针与未来工作重点 - 2024年公司制定“稳收入、控成本、防风险、强考核”的经营方针[13] - 2025年公司将着重抓好强党建、明方向、搭队伍、勇担当、重合规等方面工作[15] 公司业务发展举措 - 公司立足“对标”与“提升”，持续夯实传统经纪业务基础，拓展创新业务领域[14] - 公司积极响应国家乡村振兴战略，创新推出“保险 + 期货 + N”模式[14] - 公司不断完善治理体系，加强团队建设，全面加强党的领导[14] 公司财务数据关键指标变化 - 2024年公司营业总收入为人民币28.76亿元，同比增长48%[13] - 2024年公司净利润为人民币2,982.62万元，同比增长283%[13] - 2024年营业总收入287,579万元，较2023年的194,322万元增加93,257万元，增幅48%[51] - 2024年利润总额3,829万元，较2023年的1,047万元增加2,782万元，增幅266%[51] - 2024年净利润归属本公司股东为2,983万元，较2023年的779万元增加2,204万元，增幅283%[51] - 2024年经营活动产生的净现金流入234,808万元，较2023年的流出161,715万元增加396,523万元，增幅245%[51] - 2024年基本每股收益和稀释每股收益均为0.0296元/股，2023年为0.0077元/股[51] - 2024年加权平均净资产收益率为1.60%，2023年为0.42%[51] - 截至2024年12月31日，资产总额1,169,937万元，较2023年的931,308万元增加238,629万元，增幅26%[51] - 截至2024年12月31日，负债总额982,259万元，较2023年的746,558万元增加235,701万元，增幅32%[51] - 截至2024年12月31日，资产负债率为34%，2023年为25%[51] - 2020 - 2024年资产总额分别为116.99、63.49、80.83、104.84、93.13（单位未明确），归属公司股东权益分别为18.77、16.47、16.82、18.37、18.47（单位未明确）[55] - 2020 - 2024年净利润归属公司股东分别为1.24、0.78、2.98、8.02、6.63千万元[57] - 2020 - 2024年相关比例分别为0.71%、0.42%、1.60%、4.84%、4.07%，2024年相关金额为28.76亿元[58] - 2024年末公司净资本为9.14亿元，较2023年末的8.41亿元同比增加0.73亿元[59] - 截至2024年12月31日，集团资产总额为116.99亿元，较期初增长25.62%；归属集团净资产为18.77亿元，较期初增长1.59%[74] - 2024年度公司实现营业总收入28.76亿元，同比增长47.99%；利润总额3828.90万元，同比增长265.63%；净利润2982.62万元，同比增长282.80%[74] - 2024年末集团资产总额116.99亿元，同比增长26%；负债总额98.23亿元，同比增长32%；净资产18.76亿元，同比增长2%[87] - 2024年末扣除应付客户权益的负债为9.84亿元，较2023年末增长57%，资产负债率为34%，较2023年末增长9个百分点；经营杠杆率为1.52倍，较2023年末增长13%[88] - 2024年末集团借款总额为2901.86万元，年利率介于2.60%至3.45%之间，报告期内提前偿还全部长期借款[91] - 2024年现金及现金等价物净增加额为22.24亿元，同比增加37.28亿元，主要源于经营活动现金流量净额增长[92] - 2024年经营活动现金流量净额为23.48亿元，较2023年增加39.65亿元；投资活动现金流量净额为0.38亿元，较2023年减少0.84亿元；筹资活动现金流量净额为 - 1.57亿元，同比减少1.47亿元；汇率变动影响为 - 471万元，同比减少575万元[92] - 2024年集团实现净利润2983万元，同比增加2204万元，增长282.80%[93] - 2024年营业总收入287579万元，同比增加93257万元，增长48%[93] - 2024年手续费及佣金净收入和利息净收入合计29068万元，同比减少1406万元，下降5%[94] - 2024年手续费及佣金净收入17932万元，同比减少2382万元，下降12%[95] - 2024年利息净收入11136万元，同比增加976万元，增长10%[104] - 2024年金融资产收益11163万元，同比增加11157万元[106] - 2024年投资收益7286万元，同比增加9924万元，增长376%[107] - 2024年公允价值变动收益3877万元，同比增加1233万元，增长47%[106] - 2024年集团公允价值变动收益为3877万元，同比增加1233万元，增长47%[110] - 2024年度集团其他业务收入24.73亿元，同比增加8.35亿元，增长51%[111] - 2024年度集团其他收入76万元，同比增加11万元，增长17%[112] - 2024年度集团业务及管理费用30999万元，同比增加2048万元，增长7%[116] - 2024年度集团其他业务成本25.09亿元，同比增加8.74亿元，增长53%[120] - 2024年度集团其他资产减值损失1137.69万元[121] - 截至2024年12月31日，集团资产总额为116.99亿元，同比增加23.86亿元，增长26%[122] - 截至2024年12月31日，集团现金类资产为103.46亿元，占资产总额的88%，同比增加20.70亿元，增长25%[128] - 截至2024年12月31日，集团金融投资类资产为4.36亿元，占资产总额的4%，同比减少0.16亿元，下降4%[129] - 2024年集团汇兑收益为 - 31万元，未使用财务工具对冲汇率波动风险[114] - 截至2024年12月31日，集团其他资产为9.18亿元，占资产总额8%，同比增加3.32亿元，增长57%[131] - 截至2024年12月31日，集团负债总额为98.23亿元，同比增加23.57亿元，增长32%[132] - 截至2024年12月31日，集团应付客户权益为88.39亿元，占负债总额90%，同比增加19.98亿元，增长29%[138] - 截至2024年12月31日，集团其他运营负债为9.84亿元，占负债总额10%，同比增加3.59亿元，增长57%[139] - 截至2024年12月31日，集团所有者权益总额为18.77亿元，同比增加0.29亿元，增长2%[140] 行业市场数据关键指标变化 - 2024年全国期货市场累计成交量77.29亿手，同比下降9.08%，累计成交额619.26万亿元，同比增长8.93%[67] - 截至2024年12月底，全市场有效客户总数首超250万个，同比增长13%，2024年全年期货开户量87万个，同比增长18%[67] - 法人客户总数较5年前增长116%，2024年当年法人客户开户量较5年前增长61%[67] - 2024年期货市场资金总量约1.63万亿元，同比增长8.3%[67] - 2024年我国期货市场新上市品种15个，目前已上市近150个期货和期权品种[68] - 2024年末境外有效客户数同比增长17%，境外客户持仓量同比增长28%[69] - 2024年全国期货公司营业收入412.93亿元，同比上升约3%；净利润94.71亿元，同比下降约4%；全市场总管理规模1.54万亿元，较2023年底增长8.1%[178] 各条业务线数据关键指标变化 - 2024年公司日均客户权益同比增长11.30%，期末客户权益较期初增长29.21%；代理成交額同比上升37.82%，代理成交量同比上升8.36%[74] - 2024年公司开户数同比增长19.2%，法人和机构客户日均权益占比59%[75] - 2024年集团经纪业务手续费净收入为1.73亿元，较2023年下降12.04%；客户资金存款利息收入为8536.1

股价表现与估值水平 - 4月14日收盘价8.76元 单日上涨5.93% 总市值88.28亿元 [1] - 滚动市盈率达295.99倍 显著高于行业平均39.13倍和行业中值19.52倍 [1][2] - 市净率4.70倍 高于行业平均2.89倍和行业中值1.38倍 [2] 行业地位与机构持仓 - 在多元金融行业市盈率排名中位列第20位 [1] - 71家机构合计持股1.51亿股 持股市值14.59亿元 [1] - 持仓机构包括65家基金、3家其他机构、2家QFII和1家券商 [1] 财务业绩表现 - 2024年营业收入28.76亿元 同比增长47.99% [1] - 净利润2982.62万元 同比大幅增长282.80% [1] 业务构成与行业认可 - 主营业务涵盖商品期货经纪、金融期货经纪、期货投资咨询、资产管理及基金销售 [1] - 主要产品包括期货经纪、资产管理、基金销售、风险管理等七大业务板块 [1] - 荣获上期所橡胶项目二等奖和"强源助企——提高期权成交量活动"三等奖 [1] 同业比较数据 - 行业总市值平均197.24亿元 中值175.95亿元 [2] - 同业公司中江苏金租市盈率10.40倍 市净率1.27倍 总市值295.99亿元 [2] - 南华期货市盈率17.05倍 市净率1.90倍 总市值78.09亿元 [2]

财务数据关键指标变化 - 公司2024年营业总收入为人民币28.76亿元，同比增长48%[14] - 公司2024年净利润为人民币2,982.62万元，同比增长283%[14] - 2024年营业总收入28.76亿元，较2023年的19.43亿元增加9.33亿元，增幅48%[52] - 2024年利润总额3829万元，较2023年的1047万元增加2782万元，增幅266%[52] - 2024年净利润归属于本公司股东为2983万元，较2023年的779万元增加2204万元，增幅283%[52] - 2024年经营活动产生的净现金流入23.48亿元，较2023年的流出16.17亿元增加39.65亿元，增幅245%[52] - 2024年末资产总额116.99亿元，较2023年末的93.13亿元增加23.86亿元，增幅26%[52] - 2024年末负债总额98.23亿元，较2023年末的74.66亿元增加23.57亿元，增幅32%[52] - 2024年末应付客户权益88.39亿元，较2023年末的68.41亿元增加19.98亿元，增幅29%[52] - 2024年末归属于本公司股东权益18.77亿元，较2023年末的18.47亿元增加2929万元，增幅2%[52] - 2024年末公司净资本为9.14亿元，较2023年末的8.41亿元，同比增加0.73亿元[61] - 2024年加权平均净资产收益率为1.60%，较2023年的0.42%有所提升[52] - 截至2024年12月31日，集团资产总额116.99亿元，较期初增长25.62%，归属集团净资产18.77亿元，较期初增长1.59%[77] - 2024年度公司实现营业总收入28.76亿元，同比增长47.99%，利润总额3828.90万元，同比增长265.63%，净利润2982.62万元，同比增长282.80%[77] - 2024年公司开户数同比增长19.2%，法人和机构客户日均权益占比59%[78] - 2024年集团经纪业务手续费净收入1.73亿元，较2023年下降12.04%[80] - 2024年客户资金存款利息收入8536.16万元，较2023年增长2.30%[80] - 2024年公司代理成交额71306.23亿元，较2023年增长37.82%[80] - 截至2024年12月31日，公司资产管理规模161.12亿元，较2023年末减少12.54%[81] - 2024年弘业资本实现营业总收入25.64亿元，利润总额2082万元[84] - 2024年弘业资本场外业务名义本金规模达369.1亿元，同比增长82.3%[84] - 2024年公司金融资产投资收益和公允价值变动收益合计2809.37万元，同比增长183.26%[85] - 截至2024年12月，境外期货业务收入同比增长18.63%，日均客户权益同比增长130.75%[87] - 2024年公司上线17家基金公司的2357只公募基金产品，新增210只，新增58户基金客户，销售规模8829万元[88] - 2024年度公司实现营业总收入28.76亿元，同比增长48%；归属股东净利润2983万元，同比增长283%[89] - 2024年末公司资产总额116.99亿元，同比增长26%；负债总额98.23亿元，同比增长32%；净资产18.76亿元，同比增长2%[90] - 2024年末扣除应付客户权益的负债为9.84亿元，较2023年末增长57%；资产负债率为34%，较2023年末增长9个百分点；经营杠杆率为1.52倍，较2023年末增长13%[91] - 2024年末公司借款总额为2901.86万元，均为一年内须偿还借款，年利率在2.60% - 3.45%之间，报告期内提前偿还全部长期借款[94] - 2024年现金及现金等价物净增加额为22.24亿元，同比增加37.28亿元，主要源于客户权益增长[95] - 2024年经营活动现金流量净额为23.48亿元，较2023年增加39.65亿元；投资活动现金流量净额为0.38亿元，较2023年减少0.84亿元；筹资活动现金流量净额为 - 1.57亿元，同比减少1.47亿元；汇率变动影响为 - 471万元，同比减少575万元[95] - 2024年度公司手续费及佣金净收入和利息净收入合计29068万元，同比减少1406万元，下降5%[97] - 2024年度公司手续费及佣金净收入为17932万元，同比减少2382万元，下降12%[98] - 2024年度公司投资收益为7286万元，较2023年的 - 2638万元增加9924万元，增长376%[96] - 2024年度公司营业利润为3464万元，较2023年的655万元增加2809万元，增长429%[96] - 公司2024年利息净收入1.1136亿元，同比增加976万元，增长10%，主要因自有资金存款利息收入增加[106] - 2024年经纪业务收入1.7332亿元，同比减少2372万元，降幅12%；资产管理业务收入600万元，同比减少10万元，降幅2%[107] - 2024年金融资产收益1.1163亿元，同比增加1.1157亿元，其中投资收益7286万元，增长376%；公允价值变动收益3877万元，增长47%[108] - 2024年金融工具持有期间收益318万元，同比减少720万元，下降69%；处置收益6922万元，同比增加1.0598亿元，增长288%[111] - 2024年其他业务收入24.73亿元，同比增加8.35亿元，增长51%，含弘业资本期现基差贸易业务现货销售收入等[113] - 2024年其他收入76万元，同比增加11万元，增长17%，主要因政府补助增长使其他收益增长[114] - 2024年业务及管理费用3.0999亿元，同比增加2048万元，增长7%，各项费用有不同增减变动[118] - 2024年其他业务成本25.09亿元，同比增加8.74亿元，增长53%，含弘业资本期现基差贸易业务现货销售成本等[122] - 2024年其他资产减值损失1137.69万元，均为子公司弘业资本期现基差贸易业务现货计提跌价准备[123] - 2024年汇兑收益为 - 31万元，因汇率波动且未使用财务工具对冲风险[116] - 截至2024年12月31日，集团资产总额为116.99亿元，同比增加23.86亿元，增长26%[124] - 截至2024年12月31日，集团现金类资产为103.46亿元，占资产总额88%，同比增加20.70亿元，增长25%[130] - 截至2024年12月31日，集团金融投资类资产为4.36亿元，占资产总额4%，同比减少0.16亿元，下降4%[131] - 截至2024年12月31日，集团其他资产为9.18亿元，占资产总额8%，同比增加3.32亿元，增长57%[133] - 截至2024年12月31日，集团负债总额为98.23亿元，同比增加23.57亿元，增长32%[134] - 截至2024年12月31日，集团应付客户权益为88.39亿元，占负债总额90%，同比增加19.98亿元，增长29%[140] - 截至2024年12月31日，集团其他运营负债为9.84亿元，占负债总额10%，同比增加3.59亿元，增长57%[141] - 截至2024年12月31日，集团所有者权益总额为18.77亿元，同比增加0.29亿元，增长2%[142] - 2024年货币资金为72.09亿元，占集团资产总额62%，较2023年增加23.68亿元，增长49%[130] - 2024年存货为4.0963亿元，较2023年增加3.4561亿元，增长540%[133] - 2024年全国期货公司营业收入412.93亿元，同比上升约3%；净利润94.71亿元，同比下降约4%；全市场总管理规模1.54万亿元，较2023年底增长8.1%[179] - 2024年公司境内代理期货成交总额71306.23亿元，市场份额0.58%，较2023年的51739.20亿元和0.46%有所增长[182] 业务发展战略与方针 - 公司2024年制定“稳收入、控成本、防风险、强考核”经营方针[14] - 公司立足“对标”与“提升”，夯实传统经纪业务，拓展创新业务领域[15] - 公司针对大型产业客户实行“一企一组一策”，定制风险管理方案[15] - 公司创新推出“保险 + 期货 + N”模式助力乡村振兴[15] - 公司2025年将着重抓好强党建、明方向、搭队伍、勇担当、重合规等工作[16] - 公司将坚守服务实体经济初心，秉持创新、协同、共赢理念[16] - 公司未来以「科技驱动、专业深耕、创新突破」为发展主轴[200] - 公司未来构建「以期现为牵引、以交易为核心、以投研为驱动」新模式[200] 公司历史沿革与股权变动 - 公司前身金陵期货于1995年7月31日成立，成立时注册资本为人民币1,000万元，冶金物資市場和江蘇有色分别持股60%和40%[33] - 1999年股权变更后，公司注册资本仍为人民币1,000万元，江蘇工藝出资人民币900万元，占90%；鵬程國際出资人民币100万元，占10%[33] - 1999年公司注册资本增至3000万元，江苏工艺出资2820万元占94%，鹏程国际出资180万元占6%[34] - 2001年弘业股份转让48%股权给弘业投资，转让后弘业投资出资1440万元占48%，弘业股份出资1380万元占46%，鹏程国际出资180万元占6%[34] - 2006年公司将800万元未分配利润转增实收资本，注册资本增至3800万元，弘业投资出资1824万元占48%，弘业股份出资1748万元占46%，鹏程国际出资228万元占6%[34] - 2007年公司注册资本增至5000万元，弘业投资、弘业股份、弘瑞科技创业投资、上海铭大分别认缴319.5万元、395.5万元、245万元、240万元，增资后弘业投资和弘业股份各出资2143.5万元占42.87%，鹏程国际出资228万元占4.56%，弘瑞科技创业投资出资245万元占4.90%，上海铭大出资240万元占4.80%[36] - 2008年公司注册资本增至10800万元，由资本公积492万元与未分配利润1508万元转增2000万元，股东现金增资3800万元，各股东投资比例不变[36] - 2009年公司注册资本增至1.38亿元，弘业投资和弘业股份各出资6129.96万元占44.42%，鹏程国际出资492.48万元占3.57%，弘瑞科技创业投资出资529.2万元占3.83%，上海铭大出资518.4万元占3.76%[37] - 2011年公司注册资本增至3.8亿元，弘业投资和弘业股份各出资8265万元占21.75%，苏豪控股出资8108.12万元占21.34%，弘苏实业出资8021.8万元占21.11%，汇鸿国际出资3800万元占10.00%，弘瑞科技创业投资出资529.2万元占1.39%，上海铭大出资518.4万元占1.36%，弘业物流出资492.48万元占1.30%[38] - 2012年弘业投资21.75%股权转由苏豪控股持有，变更后苏豪控股持股43.09%，整体变更后公司总股本6.8亿股，苏豪控股持有2.92992674亿股占43.09%，弘业股份持有1.479亿股占21.75%等[39] - 2015年公司发行不超26105万股境外上市外资股并在港交所上市，上市后总股本9.07亿股，苏豪控股持有2.75456777亿股占30.37%，弘业股份持有1.479亿股占16.31%等[41] - 2022年公司发行不超1.00777778亿股A股并在深交所上市，发行后注册资本及股本为10.07777778亿元，苏豪控股持有2.75456777亿股占27.33%，弘业股份持有1.479亿股占14.68%等[42] - 公司于2022年8月5日完成A股发行，首次公开发行100,777,778股A股股份，全部657,300,000股内资股转换为A股，报告期末共发行758,077,778股A股[17] - 公司于2015年12月30日完成H股发行，发售227,000,000股H股及售股股东发售22,700,000股H股，报告期末共发行249,700,000股H股[20] 公司组织架构与人员变动 - 赵伟雄先生于2024年9月6日获委任为

董事会换届 - 2024年12月30日审议通过第五届董事会换届选举议案[1] - 第五届董事会由7名董事组成，任期三年[1][4] 人员任职 - 储开荣任党委书记、执行董事、董事长[9] - 赵伟雄任党委副书记、执行董事、总经理[10] 独立董事情况 - 张洪发和卢华威有独立董事资格且无持股及关联关系[17][20]

财务数据关键指标变化 - 2024年7 - 9月公司营业总收入为9.5904156716亿元，归属上市公司股东净利润为361.930661万元[3] - 本报告期营业总收入同比增长432.68%，年初至报告期末同比增长82.17%[6] - 本报告期归属上市公司股东净利润同比增长158.22%，年初至报告期末同比增长1702.66%[6] - 本报告期归属上市公司股东扣除非经常性损益的净利润同比增长148.72%，年初至报告期末同比增长2338.26%[6] - 年初至报告期末经营活动产生的现金流量净额为24.3694945219亿元，同比增长206.84%[6] - 本报告期基本每股收益为0.0036元/股，同比增长158.06%；年初至报告期末为0.0163元/股，同比增长1711.11%[6] - 本报告期加权平均净资产收益率为0.19%，同比增加0.53%；年初至报告期末为0.89%，同比增加0.84%[6] - 本报告期末总资产为119.9986871445亿元，较上年度末增长28.85%[6] - 本报告期末归属上市公司股东的所有者权益为18.5855610875亿元，较上年度末增长0.60%[6] - 本报告期非经常性损益合计45.764572万元，年初至报告期末合计251.575598万元[7] - 净利润为16,419,986.60元，较上年同期910,875.82元增长1702.66%[12] - 其他综合收益的税后净额为 -1,326,072.24元，较上年同期4,410,230.28元下降130.07%[12] - 综合收益总额为15,093,914.36元，较上年同期5,321,106.10元增长183.66%[12] - 截至2024年9月30日，公司资产总计11,999,868,714.45元，较期初9,313,077,143.89元增长约28.85%[23] - 本期营业总收入为1,987,514,255.44元，较上期1,091,026,704.03元增长约82.17%[25] - 本期投资收益为60,215,659.89元，上期为 - 11,161,429.38元，扭亏为盈[25] - 本期其他业务收入为1,693,546,386.86元，较上期867,340,552.10元增长约95.26%[25] - 本期营业总支出为1,968,292,877.76元，较上期1,089,693,764.49元增长约79.71%[25] - 本期信用减值损失为 - 307,153.19元，上期为657,349.03元，由损失转为收益[25] - 营业利润本期发生额为19,221,377.68元，上期为1,332,939.54元[26] - 净利润本期为16,419,986.60元，上期为910,875.82元[26] - 其他综合收益的税后净额本期为 - 1,326,072.24元，上期为4,410,230.28元[26] - 综合收益总额本期为15,093,914.36元，上期为5,321,106.10元[27] - 基本每股收益本期为0.0163，上期为0.0009；稀释每股收益本期为0.0163，上期为0.0009[27] - 销售商品、提供劳务收到的现金本期为1,910,946,174.05元，上期为993,865,309.02元[29] - 经营活动现金流入小计本期为5,163,680,068.13元，上期为1,324,416,199.06元[29] - 经营活动现金流出小计本期为2,726,730,615.94元，上期为3,605,378,271.73元[29] - 经营活动产生的现金流量净额本期为2,436,949,452.19元，上期为 - 2,280,962,072.67元[29] - 投资活动现金流入小计本期为134.420792409亿元，上期为114.884078394亿元[30] - 投资活动现金流出小计本期为136.2030826448亿元，上期为116.3206818139亿元[30] - 投资活动产生的现金流量净额本期为 - 1.7822902358亿元，上期为 - 1.4366034199亿元[30] - 筹资活动现金流入小计本期为500万元，上期为9636.233526万元[30] - 筹资活动现金流出小计本期为1.5490566804亿元，上期为9441.04773万元[30] - 筹资活动产生的现金流量净额本期为 - 1.4990566804亿元，上期为195.185796万元[30] - 汇率变动对现金及现金等价物的影响本期为 - 527.351537万元，上期为455.997319万元[31] - 现金及现金等价物净增加额本期为21.035412452亿元，上期为 - 24.1811058351亿元[31] - 期初现金及现金等价物余额本期为48.1244483369亿元，上期为63.1644589254亿元[31] - 期末现金及现金等价物余额本期为69.1598607889亿元，上期为38.9833530903亿元[31] 资产项目关键指标变化 - 货币资金从2023年12月31日的48.41亿元增长至2024年9月30日的69.38亿元，增幅43.32%，主要因客户保证金存款增长[8] - 应收质押保证金从2023年12月31日的7961.33万元增长至2024年9月30日的1.71亿元，增幅114.53%，因公司质押业务规模增长[8] - 买入返售金融资产从2023年12月31日的194.84万元增长至2024年9月30日的7530.00万元，增幅3764.67%，因上年末国债逆回购操作规模较小[8] - 存货从2023年12月31日的6401.85万元增长至2024年9月30日的1.52亿元，增幅137.15%，因子公司弘业资本期现业务持有存货规模增长[9] - 应付货币保证金从2023年12月31日的67.79亿元增长至2024年9月30日的93.57亿元，增幅38.02%，因公司客户权益规模增长[9] - 应付货币保证金期末余额为9,356,536,730.21元，较期初6,779,281,113.85元增长约38.02%[23] - 买入返售金融资产期末余额为75,300,046.92元，较期初1,948,419.75元增长约3764.88%[23] - 其他权益工具投资期末余额为19,723,681.94元，较期初1,853,110.00元增长约964.41%[23] - 无形资产期末余额为1,099,337.06元，较期初543,732.00元增长约102.18%[23] 股东相关信息 - 报告期末普通股股东总数为56,500人，表决权恢复的优先股股东总数为0人[13] - 江苏省苏豪控股集团有限公司持股比例27.33%，持股数量275,456,777股[13] - 香港中央结算（代理人）有限公司持股比例24.78%，持股数量249,690,049股[13] - 苏豪弘业股份有限公司持股比例14.68%，持股数量147,900,000股[13] 公司人事变动 - 2024年7月4日，储开荣先生获委任为董事长[16] - 2024年9月6日，赵伟雄先生被选举为执行董事并聘任为总经理[16][18] 公司分红情况 - 2024年8月9日，公司委托中国结算深圳分公司代派的A股股东现金红利划入股东资金账户[20] 合并方净利润情况 - 本期和上期被合并方实现的净利润均为0元[27]

股份变动 - 2024年8月1日至10月8日，弘苏实业被动减持公司A股11,616,110股，减持比例1.1526%[1][2] - 减持前弘苏实业持股86,357,346股，占比8.5691%；减持后持股74,741,236股，占比7.4164%[2] - 减持计划已预先披露，未全部实施完毕，且无违规[2][4] - 本次减持不影响公司控制权、治理结构及持续经营[4] - 公司董事会将关注进展，督促弘苏实业信息披露[4]