关联交易 - 2025年向四川明珠购原材料预计9500万元，实际3804.90万元[6] - 2025年向深圳南海和望变万家销售预计2000万和500万，实际为0[6] - 2026年向四川明珠购原材料、服务预计7200万元[8] 关联方情况 - 四川明珠2024 - 2025年9月营收、利润、资产负债率等数据[10] - 截止2025年11月30日，四川明珠因夏强持股成关联人[10] 其他 - 2025年12月9日通过2026年度日常关联交易议案[3] - 2026年日常关联交易不影响独立性和持续经营能力[14]

现金管理计划 - 2026年度现金管理总额不超12亿元[2] - 有效期为2026年1月1日至12月31日[4] - 投资品种为不超1年低风险短期产品或结构性存款[5] 管理安排 - 董事会授权总经理行使投资决策权[6] - 财务部门实时跟踪分析并建台账核算[8][9] - 独立董事及审计委员会有权监督检查[10]

担保额度 - 2026年度公司为子公司新增担保额度总计30亿元，云变电气18亿、望来充6亿、惠泽电器4亿、黔南望江2亿[2][4] - 担保额度有效期自2026年1月1日至2026年12月31日[3] 担保余额 - 截至2025年11月30日，公司为云变电气、望来充、惠泽电器、黔南望江担保余额分别为59078.21万元、0万元、1000.19万元、4094.19万元[2] - 截至2025年11月30日，公司及子公司担保总额为150,000万元，已签署担保合同的担保总额为129,474.10万元，担保余额为64,172.59万元[19] 资产负债率与占比 - 黔南望江资产负债率75.84%（未经审计），新增担保额度2亿元，占上市公司最近一期经审计净资产比例为8.29%[5] - 云变电气资产负债率65.41%，新增担保额度18亿元，占上市公司最近一期经审计净资产比例为74.59%[7] - 望来充资产负债率0.09%，新增担保额度6亿元，占上市公司最近一期经审计净资产比例为24.86%[7] - 惠泽电器资产负债率52.19%，新增担保额度4亿元，占上市公司最近一期经审计净资产比例为16.58%[7] 子公司业绩 - 云变电气2025年1 - 9月营业收入89093.03万元，净利润3718.50万元，负债总额138571.00万元，净资产65254.30万元[10] - 望来充2025年9月30日资产总额499.79万元，负债总额0.87万元，净资产498.91万元；2025年1 - 9月营业收入为负，净利润 - 1.09万元[12] 公司财务数据对比 - 2025年9月30日资产总额7468.15，2024年12月31日为4769.74[14] - 2025年9月30日负债总额3897.98，2024年12月31日为956.67[14] - 2025年9月30日净资产3570.17，2024年12月31日为3813.08[14] - 2025年1 - 9月营业收入4214.00，2024年1 - 12月为5775.55[14] - 2025年1 - 9月净利润 - 279.23，2024年1 - 12月为 - 311.09[14] - 2025年9月30日公司资产总额18,581.49，2024年12月31日为18,438.98[19] - 2025年9月30日公司负债总额14,092.22，2024年12月31日为14,025.05[19] - 2025年9月30日公司净资产4,489.26，2024年12月31日为4,413.92[19] - 2025年1 - 9月公司营业收入6,777.33，2024年1 - 12月为10,800.54；2025年1 - 9月净利润 - 16.40，2024年1 - 12月为38.61[19] 其他 - 本次担保无反担保，公司无逾期对外担保情况[6]

关于预计 2026 年度开展外汇套期保值业务的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 证券代码：603191 证券简称：望变电气 公告编号：2025-065 重庆望变电气（集团）股份有限公司 重要内容提示： 特别风险提示：公司开展外汇套期保值业务遵循锁定汇率风险、套期保值的 原则，不做投机性、套利性的交易操作，但外汇套期保值业务也会存在汇率波动、 内部控制、交易违约等风险，敬请广大投资者充分关注投资风险 重庆望变电气（集团）股份有限公司（以下简称"公司"）于2025年12月09 交易目的：套期保值 交易品种：远期结售汇 交易场所：国家外汇管理局和中国人民银行批准、具有外汇衍生品交易业务 经营资格的银行等金融机构 交易金额：预计 2026 年度公司全年出口销售业务收汇和设备进口业务付汇 总金额为不超过 100,000 万元或等值外币，公司计划在上述实际交易业务总 额范围内开展外汇套期保值业务，上述额度可循环使用，任一时点的交易金 额将不超过上述额度，计划任一时点使用保证金为不超过人民币 5,000 万元 （授权期限 ...

未来展望 - 公司预计2026年向金融机构申请不超80亿元综合授信额度[2] - 综合授信有效期自2026年1月1日至12月31日[2] 其他新策略 - 综合授信品种包括银行贷款、融资租赁等信贷业务[3][4] - 授信机构包括国家银行、政策性银行等[4] - 公司授权管理层在额度、有效期及资产负债率70%以内实施授信事宜[4] - 本事项需提交公司股东会审议批准[6]

募集资金情况 - 公司首发募投项目全部结项，将4916.36万元节余募集资金永久补充流动资金，占募资净额5.75%[2] - 公司公开发行83291852股，发行价11.86元，募资987841364.72元，净额854561800元[3] - 截至2025年11月30日，募集资金专户余额1万元，虚拟账户4915.36万元[6][15] 项目投资情况 - 智能成套电气设备产业基地建设项目拟投24268.47万元，已投21020.72万元[7] - 110kV及以下节能型变压器智能化工厂技改项目拟投7330.59万元，已投6062.70万元[7] - 低铁损高磁感硅钢铁心智能制造项目拟投12832.68万元，已投13007.87万元[7] - 研发中心及信息化建设项目拟投6250万元，已投3686.11万元[7] - 智控设备及金属制品智能工厂建设项目（一期）拟投14774.44万元，已投19522.58万元[7] - 补充流动资金拟投20000万元，已投20000万元[7] 其他事项 - 截至2025年11月30日，预计节余资金2364.83万元，待支付尾款2551.53万元[10] - 公司承诺用自有资金支付尾款及质保金[13] - 2025年12月9日会议通过募投项目结项及注销专户议案[16] - 保荐机构中信证券对募投项目结项等事项无异议[18]

股东大会信息 - 2025年第一次临时股东大会于12月26日14点30分在重庆长寿区化北路18号望变电气研发大楼606会议室召开[4] - 网络投票起止时间为2025年12月26日[5][6] - 会议审议约20项议案，部分议案于12月11日在上海证券交易所官网披露[8][9] 股票与登记信息 - A股股票代码为603191，股票简称为望变电气，股权登记日为2025/12/19[15] - 会议登记时间为2025年12月22 - 23日，登记地点在重庆江北区交通银行12层望变电气证券部[17] 公司新策略 - 公司将修订多项制度，终止2024年限制性股票激励计划，注销已回购未使用股票[22] - 公司预计2026年度申请综合授信额度及为子公司提供融资担保额度[22]

会议情况 - 公司第四届监事会第十四次会议于2025年12月9日现场召开，3名监事均出席[2] 决策事项 - 监事会同意取消监事会及监事设置，由董事会审计委员会行使相关职权[3] - 监事会同意修订《公司章程》及其附件部分条款，修订后自股东会审议通过后生效[5] 表决结果 - 表决结果为同意3票，反对0票，弃权0票，议案尚需提交股东会审议[6][7]

证券代码：603191 证券简称：望变电气 公告编号：2025-055 重庆望变电气（集团）股份有限公司 第四届董事会第十五次会议决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 一、 董事会会议召开情况 重庆望变电气（集团）股份有限公司（以下简称"公司"或"望变电气"） 第四届董事会第十五次会议通知于2025年12月4日以邮件的方式发出，会议于 2025年12月9日以现场结合通讯方式在公司会议室召开。本次会议应出席董事9 人，实际出席董事9人（其中以通讯方式出席7人），公司董事长杨泽民先生主持 本次董事会会议，公司监事及部分高级管理人员列席了会议，会议召集、召开、 表决程序及审议事项符合《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》 等相关法律法规、规范性文件及《重庆望变电气（集团）股份有限公司章程》的 规定，会议形成的决议合法、有效。 二、 董事会会议审议情况 （一）审议通过《关于取消监事会并修订<公司章程>及其附件的议案》 公司董事会同意取消监事会及监事设置，由董事会审计委员会行使监事会的 相关职权，《监事会议 ...

公司近期动态 - 公司于2025年12月9日召开第四届第十五次董事会会议，审议了包括《关于2026年度财务预算报告的议案》在内的文件 [1] 公司业务构成 - 2024年1至12月份，公司营业收入主要来源于输配电及控制设备制造，占比57.67% [1] - 钢压延加工业务是公司第二大收入来源，占比39.82% [1] - 其他业务收入占比2.51% [1] 公司市值 - 截至新闻发稿时，公司市值约为49亿元 [1]