减持情况 - 减持前深圳纳微持股78,096,992股，占比19.3398%[2][4] - 陈荣华计划2024年9月25日后3个月内大宗交易减持不超680万股，比例不超1.6839%[2] - 截至2024年12月17日减持比例达1%，计划未完毕[3] - 2024/9/26 - 2024/12/17减持4,124,000股，比例1.0213%[6] - 减持价格区间16.80 - 19.10元/股，总金额73,678,983.29元[6] - 深圳纳微当前持股73,972,992股，比例18.3185%[6] 其他 - 江必旺等一致行动人合计持股107,466,235股，比例26.6127%[5] - 本次减持不影响控股股东、实际控制人及持续稳定经营[7] - 减持计划时间、数量、价格存在不确定性[8]

业绩展望 - 大分子填料业务有机会恢复增长，抗体类新药项目研发需求未明显回升，需拓展重组蛋白等应用项目，前期导入新药项目获批转入商业化生产或带来填料重复采购订单，国产替代趋势增强使已上市药物项目商业化变更机会增加 [2] - 小分子方向预计保持较快增长，GLP - 1类药物需求旺盛，胰岛素集采使国产色谱填料替代机会增加，协助抗生素原料药项目升级工艺，小核酸领域研发需求快速增长且产品已实现项目导入 [2] 产品相关 - 软胶应用广泛，公司持续增加研发投入，今年推出的第三代Protein A软胶产品NMab Titan实现从基球制备到配基的全部自主化，以高度交联琼脂糖微球为基质，有卓越耐压等性能，处于市场推广阶段且已有小规模客户应用 [3][4] - 高性能微球材料门槛与技术壁垒高，公司突破并掌握微球精准制备底层技术，拥有先发优势，产品技术门槛高、客户黏性强，国产色谱填料和层析介质龙头地位会不断巩固 [3] 市场布局 - 加快海外市场布局，参加海外展会，子公司纳谱分析色谱分析业务国际业务增长显著，填料业务通过跟着客户海外许可药物项目、与战略合作伙伴共同开发、海外子公司加强团队建设等方式布局海外业务，今年海外业务预计实现翻倍经营目标 [3] 生产基地 - 常熟18000平方米大规模生产基地自2020年12月试生产，后转入正式生产，持续通过技改优化生产工艺和提升生产能力 [3] - 常熟生产基地软胶技改项目已转入正式生产，上半年推出NW Rose Ni FF等软胶新产品 [4] 收购业务 - 2022年收购赛谱仪器，无对赌条款，近两年因行业需求减少和竞争导致营收下滑并计提商誉减值准备，去年四季度推动“填料 + 耗材”营销团队整合，今年仪器销售数量有成效，后续将优化研发资源，争取明年扭亏为盈 [3] 市值管理 - 本年1月份制定并发布使用5000万元 - 1亿元自有资金回购公司股份方案，截至2024年11月30日，回购股份306.66万股，累计回购金额6099.45万元，如有进一步回购计划将及时披露 [4] 应收账款和存货 - 2024年降本增效目标为压降存货及应收账款规模，加强销售预测管理，合理制定生产计划和采购计划，降低库存规模；受生物医药行业投融资趋紧影响，部分客户流动资金周转困难，逾期应收账款比例增加 [4]

回购方案 - 首次披露日为2024/1/31，由江必旺博士提议[2] - 实施期限为董事会审议通过后12个月内[2] - 预计回购金额5000 - 10000万元[2] - 用途为员工持股计划或股权激励[2] 回购进展 - 截止2024年11月30日，累计回购306.6622万股，占比0.76%[2][5] - 累计回购金额6099.45万元[2][5] - 实际回购价格区间15.52 - 22.18元/股[2][5] 方案审议 - 2024年1月29日董事会审议通过回购议案[3] - 回购资金5000 - 10000万元，价格不超35元/股[3]

投资者关系活动基本信息 - 活动类别为特定对象调研 [2] - 参与单位及人员有开源证券余汝意、中欧基金邵洁和尹为醇 [2] - 时间是2024年11月27日 [2] - 地点在公司会议室 [2] - 上市公司接待人员有董事长江必旺博士、董事会秘书兼财务总监赵顺、证券事务代表马佳荟、证券事务专员魏骁 [2] 商业化项目相关 - 半年度报告中，应用于药企正式生产或三期临床项目的填料收入约占半年度填料收入的58%，以三期项目为主，商业化项目占比不高 [2] - 医药项目在三期或放大报批后生产工艺一般不变，已导入研发项目有机会进入商业化生产，国产替代趋势下国产填料占比将提高，公司作为行业领先厂商有机会扩大应用，未来商业化项目应用收入占比会持续提高 [2] 填料替换周期相关 - 公司提供的填料在药物商业化大规模生产中的替换周期与客户生产条件、生产频次等因素有关，不同步骤的填料产品使用寿命不同，客户一般分步更换 [2] - 公司在做好已有项目技术服务的同时，更关注产品迭代创新和生物药新项目导入 [2]

业绩说明会信息 - 2024年12月5日14:00 - 15:00召开2024年第三季度业绩说明会[3] - 地点为价值在线（www.ir - online.cn），方式为网络互动[5] - 参加人员含董事长江必旺博士，可能调整[6] 投资者参与方式 - 2024年12月5日14:00 - 15:00通过指定网址或小程序码互动[6] - 2024年12月5日14:00前可会前提问，公司解答[2] - 可通过价值在线或易董app查看情况及内容[8] 其他信息 - 2024年10月30日发布2024年第三季度报告[3] - 公告2024年11月28日发布[10] - 会前提问网址为https://eseb.cn/1jLUzXK9J1m[2] - 联系人是证券事务部，电话0512 - 62956018，邮箱ir@nanomicro.com[7]

投资者关系活动基本信息 - 活动类别为特定对象调研，形式是线上会议 [2] - 参与单位及人员包括浙商证券、民生证券、天弘基金等多家机构的相关人员 [2] - 时间为2024年11月19日 - 2024年11月21日 [2] - 地点在公司会议室 [2] - 上市公司接待人员有董事会秘书、财务总监赵顺，证券事务代表马佳荟，证券事务专员魏骁 [2] 公司业务展望 大分子应用方向 - 抗体类新药项目研发需求未明显回升，需拓展重组蛋白、核酸、血液制品等大分子项目机会 [2] - 前期导入新药项目陆续获批转入商业化生产阶段，有机会带来填料重复采购订单 [2] - 国产填料在新药项目持续导入，国产替代趋势增强，已上市药物项目商业化变更机会增加，填料业务有机会恢复增长趋势 [2] 仪器业务 - 收购赛谱仪器和福立仪器是为打造整体色谱技术平台，提供更有竞争力的整体解决方案 [2] - 整合“填料 + 仪器”营销团队，通过仪器设备全程服务了解客户需求，拓展耗材“后市场”应用机会 [2]

投资者关系活动基本信息 - 活动类别为特定对象调研（线上会议） [1] - 参与单位及人员包括东吴证券张坤、华商基金孙蔚等多家机构人员 [1] - 时间为2024年11月11日 - 2024年11月12日 [1] - 地点在公司会议室 [1] - 上市公司接待人员有董事会秘书、财务总监赵顺等 [1] 公司业务交流内容 GLP - 1相关 - GLP - 1类药物研发投入快速增加，对优化分离纯化放大工艺需求强烈，给国产填料供应商带来更多机会 [1] - 公司在GLP - 1类药物方向拥有较完整、有竞争力的产品线，应用案例持续增加，是推动公司前三季度小分子业务增长的重要力量 [1] 赛谱仪器业务 - 去年和今年生物医药和IVD客户群添置仪器设备需求减少，行业竞争使仪器销售价格下降，导致营收下滑 [1] - 公司从去年四季度开始推动“填料 + 耗材”营销团队整合，今年从仪器销售数量角度已见成效 [1] - 后续将优化研发资源，聚焦当前关键产品升级，适当控制长线研发项目投入，争取明年实现业务扭亏为盈 [1]

投资者关系活动基本信息 - 活动类别为证券公司策略会、线下会议 [1] - 参与单位及人员包括招商证券、太平洋资管等多家机构人员 [1] - 活动时间为2024年11月6日 - 2024年11月7日 [1] - 活动地点为光大证券策略会举办地、招商证券策略会举办地、公司会议室 [1] - 上市公司接待人员有董事会秘书、财务总监赵顺等 [1] 公司业务优势与产品情况 - 公司在GLP - 1项目竞争上优势明显，小分子方向产品种类丰富，硬胶产品优势突出，有针对GLP - 1的应用技术团队且经验丰富，能帮助客户开发纯化方案 [1] - 公司软胶产品迭代更新慢是因希望第三代软胶产品具市场竞争力，需实现基球到功能化改造及配基全部自主化，今年上半年已发布第三代软胶产品，处于市场推广阶段且已有小规模客户应用 [2]

经营情况 - 公司前三季度营业收入5.5亿元同比增长21.85% 内生口径营业收入4.47亿元与上年同期基本持平[1] - 核心业务色谱填料产品销售收入约3.16亿元同比减少1.74% 单季度数据环比同比均增长[1] - 色谱分析耗材保持30%以上增速光电业务和IVD业务基本稳定蛋白层析仪器业务面临较大困难[1] - 公司前三季度综合毛利率为71.06%同比减少近8个百分点[1] - 公司前三季度销售管理和研发等三项费用总额为3.17亿元同比减少约1.2%[1] - 本期摊销股份支付费用4,619万元较上年同期减少约5,100万元[1] - 本期新增合并福立仪器其3月 - 9月三项期间费用为4,205万元[1] - 剔除两个影响因素公司前三季度三项期间费用合计2.3亿元同比增长2.6%[1] - 前三季度公司实现归母净利润4,200万元同比增长[1] - 实现扣非归母净利润2,688万元同比增长27.32%[1] - 公司在三季度计提了赛谱仪器商誉减值准备2,300万元[1] 投资者问答 - 大分子填料业务海外客户药企为主的终端客户占海外业务收入80% 战略合作伙伴业务占20%[2] - 出海产品以聚合物基质的填料为主今年海外业务预计能实现翻倍经营目标[2] - 国内填料市场竞争加剧公司聚焦产品迭代更新和创新产品开发[2] - 公司采取大区经理制开拓战略客户战略客户业务占比不断增加[2] - 剔除仪器产品影响公司填料产品毛利率基本稳定[2] - 2024年前三季度实际摊销股份支付费用为4619万元第四季度2387万元[2] - 若2024年限制性股票激励计划业绩考核目标不能达成年底需冲回2024年摊销金额约1404万元[2] - 2025年预计摊销股份支付费用6463万元[2] - 2026年预计摊销股份支付费用[2] - 营业费用率约18% 管理费用率约13% 研发费用率约21%[3] - 赛谱仪器存在减值迹象已计提2,300万元商誉减值准备[3] - 公司将在年终聘请机构评估和审计[3] - 福立仪器出现商誉减值风险很小[3] - 赛谱仪器将调整营销策略带动实验室耗材业务增长[3] - 赛谱仪器与福立仪器将做好研发协同[3] - 福立仪器将发布液相色谱仪新产品[3] - 公司会积极跟进有战略协同价值的并购标的但更重视内生业务增长与创新成果转化[3] - 纳谱分析专注于色谱分析柱产品开发技术优势明显品类齐全[3] - 纳谱分析初期关注小分子市场完善国内销售网络布局[3] - 近几年重点拓展生物分离柱产品抓住大分子市场机遇[3] - 纳谱分析去年开始参加海外展会海外业务增长明显[3] - 公司软胶系列产品占填料产品收入比例大约为1/3[4] - 随着研发投入新产品推出软胶产品收入会有较大增长[4] - 公司有信心回到快速增长轨道[4]

回购方案 - 2024年1月31日首次披露，由江必旺博士提议[2] - 实施期限为董事会审议通过后12个月内[2] - 预计回购金额5000 - 10000万元[2] - 用途为员工持股计划或股权激励[2] 回购进展 - 累计已回购股数304.8822万股，占比0.76%[2] - 累计已回购金额6064.28万元[2] - 实际回购价格区间15.52 - 22.18元/股[2] 其他 - 2024年1月29日董事会审议通过回购议案[3] - 截止2024年10月31日，成交最高价22.18元/股、最低价15.52元/股[5]