分组1：公司业务布局 - 年初成功控股浙江洛克能源有限公司进军能源领域，洛克能源与八方物流、奎克石化等签订合作协议，开展天然气加气站建设经营、天然气贸易等业务 [2] - 拥有10余个房地产项目，分布在长三角二三线城市，集中在杭州区域，包括在售的西溪玫瑰等及认筹阶段的高运·莱茵传奇等 [2][3] - 矿业项目收购后因天气等因素进展延期，目前已无影响正常进展的因素 [3] 分组2：公司融资情况 - 非公开发行程序基本完成，股份登记到户并披露上市公告书等文件，发行价格4.45元/股，募集资金10.2亿元 [3] 分组3：公司发展战略 - 明确一体两翼发展战略，管理层将执行董事会战略方针，开拓市场，实现股东利益最大化 [3] 分组4：投资者关系活动相关 - 2014年9月25日下午进行特定对象调研，地点为公司证券事务部办公室，接待人员为董事会秘书徐超、证券事务代表李钢孟 [2] - 接待过程保证信息披露真实、准确、完整、及时、公平，未出现未公开重大信息泄露情况，已按深交所要求签署调研《承诺书》 [3]

公司转型与战略布局 - 莱茵体育年初宣告向体育产业转型，战略为“一体两翼”，以上市公司为主体，向天然气和体育发展 [3] - 董事长确立体育产业“四化”方针，即市场化、国际化、网络化、证券化（金融化），打造体育生态圈 [4] 地产与能源业务情况 - 地产主业已剥离，商业地产为优质资产自持获利，住宅性地产 15 个项目中 8 个尾盘待清算，7 个待售在建，5 个将剥离给控股集团 [3] - 天然气产业链雏形基本具备，进入正常产业循环，能源事业通过基金公司并购布局产业链 [3][4] 体育平台生态圈构建 竞技体育 - 拥有斯杯等赛事资源，产业链要素包括优质赛事资源、赛事运营策划能力、经纪公司环节和获利途径（门票和广告赞助收入） [4] 群众体育 - 收购运动世界，业务指标有日订单、日活跃数、用户数、排他性场馆，可通过广告收入、举办业余赛事、电子商务、运动医学和整合私人教练等方式创收 [4][5] 体育场馆 - 若杭州申办亚运会成功，预计投资至少 2000 亿，公司入主中国体育产业规划院，在体育场馆规划方面有优势 [6] 体育传媒 - 竞争激烈，公司采取差异化竞争，结合群众体育、竞技体育、体育场馆发展 [6] 万航信息发展情况 产品定位 - 运动世界是 O2O 中的 B2C 产品，针对体育场馆、从业人员和用户，解决场馆经营痛点 [7] 市场分析 - 中国运动人群占比 39.8%，其中 80% 为 18 周岁以下无效消费人群，18 - 55 岁占 30%，愿意去场馆消费的占 38 - 44%，导致 90% 体育场馆经营停滞 [7][8] 产品功能 - 1.0 版本有场馆预定和运动社交功能，后续将推出超值体验券和全国健身卡，还将升级运动医学和在线课程功能 [9][10][11] 团队与发展 - 团队在体育互联网领域较强势，项目发展速度快，2014 年成立，2015 年获 A 轮 6500 万和 1.84 亿投资，全国布局已开始 [14] 集团支持与提问环节 集团支持 - 莱茵体育控股集团为民营企业，由董事长和其女儿控股，支持上市公司发展，帮助引进战略合作 [15][16] 提问解答 - 体育场馆建设由上市公司负责，轻资产运营，合适业务可由控股集团地产团队投资，上市公司拿经营权 [16] - 公司未来着重发展群众体育和体育场馆，2015 - 2016 年不谈利润，目标是 1000 万激活用户、200 万日活跃用户和 2 万订单 [16] - 浙江市占率 50% - 60%，北上广深 20% - 30%，有先发优势，签订排他性协议，解决 B 端管理问题 [17] - 体育场馆违约有明确违约金条款，目前未出现违约情况 [17] - 活跃用户一周运动 2 次，每次消费 50 - 100 元，杭州 39.8% 运动人群中 25% 每年运动消费 2000 - 3000 元，占人均收入 7 - 8% [17] - 研发的场馆 ERP 系统为场馆安装零成本，排他性协议 5 年以上企业可延伸 ERP 端到电脑 [17] - 国内无相同模式竞争对手，国外 O2O 模式不流行，公司与场馆签 5 年排他性协议，补贴用户而非场馆 [18] - 排他性协议不限制场馆与其他公司合作，但公司价格便宜 10% [18] - 针对用户预定时间无空位问题，先整合空余时间做培训，再考虑建设场馆 [18]

莱茵置业转型背景 - 莱茵置业1992年上市，曾是中国房地产业第一股[2] - 2004年预测中国房地产2023年进入行业拐点，基于人口老龄化，消费结构将变化，房地产发展压力源于人口结构变化，三年前提出且战且退战略[2] - 探索过矿业、类金融业务，2014年下半年提出中国房地产进入白银时代，后发现体育市场潜力巨大决定转型[3] 体育产业市场潜力 - 中国体育产业到2025年将达5万亿市场规模，官方预计相对保守，实际可能远超此规模[3] - 国务院出台46号文件，地方也出台相关政策推动体育产业发展，要发挥政府领导推动和市场资源配置决定性作用，扩大产品和服务供应[4] 莱茵置业在体育行业布局与规划 - 莱茵置业目标是成为A股上市企业中体育行业劲旅，要成为有影响力企业需具备内生性能力，包括理论研究等[4] - 提出中国体育产业“四化”（市场化、网络化、证券化、国际化）是发展成熟之路[5][7] - 已在横琴申请体育资源交易中心，成立基金公司，收购万航信息公司、亚洲职业篮球管理有限公司55%股权[6][7] - 愿景是让人们在蓝天白云下健康幸福生活，目标是建设全国有影响力的体育生态圈，主要控制体育互联网和重大体育投资，吸引各方力量共同发展[8] - 在三大球领域，亚洲篮球管理公司资源丰富，可开发商业赛事体系、体育教育、体育产品研发等，还将通过收购兼并外延式发展，且需要优秀领导和专业队伍[9][10] 万航信息情况 - 万航信息总经理缪亮认为是体育加互联网，公司是痛点解决商，产品依据“让运动触手可及”理念[10] - 中国目前运动人群占比约39.8%，欧美为77%，中国运动人群18岁以下占80%，18 - 55岁占28%左右，愿意去场馆消费的人不到40%，90%的体育场馆经营停滞不前[11] - 互联网网民规模达6.32亿，普及率16.9%，手机网民规模达5.27亿，普及率83.4%，移动支付用户数每年以336%比例增长，体育APP下载用户仅0.26%[12] - 运动世界目标人群是18 - 55岁，产品连接体育、互联网、移动互联网、O2O，有场地预订、超级体验券、全国健身卡、运动社交等功能，还有用户运动轨迹记录、在线课程、运动医学等功能[12][13][14] - 运动世界预计5年之内使运动人群增长75%，还能增加场馆营收和就业人口，如使场馆房租金减少60%左右[14] - 团队成员包括有经验的创始人、副总、商务总监、产品经理、技术经理、事业发展总监等[15] - 2014年4月成立，12月app上线，发展历程包括举办论坛、路演、融资、全国布局等，目前激活用户793,658位，活跃用户达12.5%，有信心今年做到500万用户且日均订单100万单以上，目前全国合作场馆1000家以上[15][16] - 目前核心模块包括明星教练资源、优质课程开发、运动医学数据库等[16]

公司战略 - 年初宣告向体育产业转型，实施“一体两翼”战略，以上市公司为投资控股主体，向天然气和体育发展，尤其注重体育产业 [2][3] - 提出体育产业“国际化、市场化、证券化、网络化”四化指导方针 [3] 体育产业布局举措 国际化布局 - 在澳门设立子公司，拓展体育赛事与传播国际市场，学习先进赛事运营技术和经验，引进国际赛事 [3] - 全资子公司香港莱茵达投资有限公司收购亚洲职业篮球管理公司，运营两大赛事，贯彻“国际化”方针，为群众赛事组织运营提供经验 [5] 市场化与证券化布局 - 在横琴自贸区发起设立横琴体育产业交易中心，打造体育产业交易平台，对接体育与资本市场，增强公司竞争力 [3][4] 网络化布局 - 全资子公司横琴莱茵达投资基金管理有限公司发起股权投资基金，增资浙江万航信息科技有限公司获35%股权，通过“运动世界”平台布局全国，开拓体育产业“O2O”新模式 [4] 产业链合作布局 - 与中国体育报业总社签署合作协议，以体育场馆设计、建设、运营为起点，拓展体育产业链布局，提升市场影响力 [4] - 全资子公司莱茵国际体育投资管理有限公司与健与美（北京）文化发展有限公司合作开展全国家庭健身挑战赛，扩大市场影响力 [5] - 与杭州市余杭区文化广电新闻出版局（体育局）合作举办“2015中国•余杭WBC世界拳王争霸赛”，增强赛事运作经验，获后续同类赛事优先合作权 [6] - 与浙江黄龙体育发展有限公司围绕体育产业商业开发合作，开展资源交易平台建立、赛事开发运营、场馆运营管理等事项，提升品牌影响力 [6]

公司战略 - 提出“一体两翼”发展战略，以上市公司为投资控股主体，一翼发展文化、体育产业，创造有影响力的文化体育赛事组织、传播品牌；另一翼以横琴莱茵达基金公司为核心，拓展天然气终端市场，建设清洁能源上下游产业链布局 [2] 体育产业发展 - 提出体育产业“市场化、网络化、国际化、证券化”四化方针 [3] - 3月在澳门设立子公司，拓展体育赛事与传播国际市场，加强与境外交流协作 [3] - 3月在横琴自贸区发起设立横琴体育产业交易中心，对接体育与资本市场，向体育产业纵深扩张 [3] - 4月全资子公司发起股权投资基金，增资浙江万航信息技术有限公司获35%股权，布局体育互联网服务平台，开拓“O2O”联动新模式 [3] - 5月28日与威尼斯人澳门股份有限公司签署战略合作框架协议，共同开拓境内外体育市场 [3][4] 天然气业务发展 - 2014年初控股浙江洛克能源集团有限公司，后续与多家企业合作设立子公司发展天然气业务 [4] - 2014年在扬州、南京设立天然气子公司发展江苏地区业务，下半年推进业务发展速度，落地多个项目合作 [4] - 未来以基金公司为核心积极拓展天然气上下游产业链 [4]

公司战略 - “一体两翼”战略以上市公司为投资控股主体，发展文化、体育产业，创造文化体育赛事组织、传播品牌为一翼；以横琴莱茵达基金公司为核心，拓展天然气终端市场，建设清洁能源上下游产业链布局为另一翼 [2] 体育事业发展 - 今年3月在澳门设立子公司，拓展体育赛事与传播国际市场，加强与境外文化体育运营公司交流协作，引进国际赛事，推进国内体育产业发展 [2] - 今年3月在横琴自贸区发起设立横琴体育产业交易中心，打造体育产业交易平台，对接体育与资本市场，向体育产业纵深扩张，增强综合竞争力 [3] - 全资子公司横琴莱茵达投资基金管理有限公司发起股权投资基金，募集资金对浙江万航信息科技有限公司增资获35%股权，万航信息从事体育产业资源与移动互联网行业整合开发，通过“运动世界”布局全国，打造体育互联网服务平台，开拓“O2O”联动新模式 [3] 天然气业务发展 - 2014年初成功控股浙江洛克能源集团有限公司，后续与省内多家企业合作设立子公司发展天然气业务 [3] - 在扬州、南京设立天然气子公司发展江苏地区业务，下半年推进天然气发展，落地与安徽国皖、湖州宏业等企业的天然气母站等项目合作 [3] 房地产项目情况 - 公司目前地产项目主要位于杭州，有矩阵国际、西溪玫瑰、绅华府、泊悦府、莱茵知己等盘，均开盘在售，详细情况已在年度报告披露 [4]

公司战略 - 公司采用“416 体育发展战略”，以“四化方针”为指引，从六大平台切入体育产业，打造莱茵体育产业生态圈 [2][3] 产业布局 国际市场拓展 - 在澳门设立子公司，拓展体育赛事与传播国际市场，学习先进赛事运营经验 [3] - 全资子公司香港莱茵达投资有限公司收购亚洲职业篮球管理公司，推进体育事业“国际化” [5] 交易平台搭建 - 在横琴自贸区发起设立横琴体育产业交易中心，对接体育与资本市场 [3][4] 股权投资 - 全资子公司横琴莱茵达投资基金管理有限公司发起股权投资基金，增资浙江万航信息科技有限公司获 35%股权，布局体育互联网服务平台 [4] 媒体合作 - 与中国体育报业总社签署合作协议，拓展体育产业链布局 [4] - 全资子公司莱茵国际体育投资管理有限公司与健与美（北京）文化发展有限公司合作开展全国家庭健身挑战赛 [5] 赛事运营 - 主办“2015 中国·余杭 WBC 世界拳王争霸赛”，增强国际赛事运作经验，获后续同类赛事优先合作权 [6] 企业合作 - 与浙江黄龙体育发展有限公司围绕体育产业商业开发合作，发挥协同效应 [6] - 与浙江黄龙体育发展有限公司和建银国际财富管理（天津）有限公司共同出资 50 亿元设立体育产业基金，落实体育金融平台布局 [9] 政企合作 - 与黄山市人民政府在户外运动基地建设、体育品牌赛事打造及体育旅游领域全面合作，设立全资子公司“黄山莱茵体育发展有限公司” [7][8] - 与杭州市体育局直属单位杭州市体育发展集团合作开展女足俱乐部混改，发展女足运动项目 [7][8]

公司战略 - 公司实施“416 体育发展战略”，以“四化方针”为指引，从六大平台切入体育产业，打造莱茵体育产业生态圈，实现“蓝天白云下让人们健康快乐地生活”的愿景 [2][3] 产业布局 国际市场拓展 - 在澳门设立子公司，拓展体育赛事与传播国际市场，学习先进赛事运营经验，引进国际赛事 [3] 交易平台建设 - 在横琴自贸区发起设立横琴体育产业交易中心，对接体育与资本市场，助力公司向体育产业纵深扩张 [4] 股权投资 - 全资子公司发起股权投资基金，增资浙江万航信息技术有限公司获 35%股权，布局体育互联网服务平台，开拓“O2O”联动新模式 [4] 媒体合作 - 与中国体育报业总社签署合作协议，拓展体育产业链布局，提升体育市场影响力 [4] - 全资子公司与健与美（北京）文化发展有限公司合作开展全国家庭健身挑战赛，扩大体育行业市场影响力 [5] 赛事收购 - 全资子公司收购亚洲职业篮球管理公司，获取赛事运营经验，完善体育产业生态圈 [5][6] 赛事主办 - 与杭州市余杭区文化广电新闻出版局（体育局）合作举办 2015 中国·余杭 WBC 世界拳王争霸赛，增强国际赛事运作经验，储备项目资源 [6] 商业合作 - 与浙江黄龙体育发展有限公司围绕体育产业商业开发合作，发挥资源优势，推动体育生态圈打造 [6][7] 政企合作 - 与黄山市人民政府在户外运动基地建设、赛事打造和体育旅游领域全面合作，布局体育产业链，提升业务范围和市场影响力 [7] - 与杭州市体育发展集团合作开展女足项目混改，发展浙江女足运动，提升公司品牌影响力和市场竞争力 [7][8] 子公司设立 - 在黄山市设立全资子公司“黄山莱茵体育发展有限公司”，落实与黄山市战略合作协议，打造新发展平台 [8][9] 基金设立 - 与浙江黄龙体育发展有限公司和建银国际财富管理（天津）有限公司共同出资设立基金管理公司，发起 50 亿元体育产业基金，落实体育金融平台布局 [9]

体育发展方针 - 提出“市场化、国际化、网络化、证券化”发展方针 [2] - 市场化方面，申报建立体育产业交易中心，谋划布局群众性赛事 [3] - 国际化方面，通过赛事运作获国际影响力，收购斯杯和ABA，举办WBC世界拳王争霸赛 [3] - 网络化方面，收购万航信息公司运营“运动世界”，提供一站式服务体验 [4] - 证券化方面，设立横琴基金，与黄龙体育公司和建银国际成立50亿体育产业基金 [4] 体育生态圈平台 - 通过切入体育金融、体育赛事、体育传媒、体育地产、体育网络、体育教育六个平台打造体育生态圈 [4] 体育产业布局 - 2015年3月，在澳门设立文化体育赛事传播有限公司，拓展国际运作；在珠海横琴申报设立体育产业交易中心，推进市场化、证券化 [5] - 2015年4月，设立横琴投资基金管理有限公司，收购万航信息35%股权，后续将收购不少于25%股权达到控股，剥离非经营性地产 [5] - 2015年7月，香港莱茵达收购亚洲职业篮球管理发展有限公司55%股权，加速国际化；与中国体育报业总社合作开展体育规划设计业务；变更注册名称；承办全国家庭健身挑战赛；总经理离职，启动体育事业部设置等事宜 [5][6] - 2015年9月，携手WBC切入拳击领域，携手黄龙体育公司切入场馆领域布局杭州亚运会 [7] - 2015年10月，携手黄山市打造政企合作新模式，切入浙江女足俱乐部运营，打造50亿体育产业基金 [7] - 2015年11月，参股子公司万航信息携手小斑科技搭建国内时尚健身平台 [7]

体育发展方针 - 提出“市场化、国际化、网络化、证券化”发展方针 [2] - 市场化方面，申报建立体育产业交易中心，谋划布局群众性赛事 [3] - 国际化方面，通过赛事运作获国际影响力，收购斯杯和ABA，举办WBC世界拳王争霸赛 [3] - 网络化方面，收购万航信息公司运营“运动世界”，提供一站式服务体验 [4] - 证券化方面，设立横琴基金，与黄龙体育和建银国际成立50亿体育产业基金 [4] 体育产业平台 - 通过切入体育金融、体育赛事、体育传媒、体育地产、体育网络、体育教育六个平台打造体育生态圈 [4] 体育产业布局 - 2015年3月，在澳门设文化体育赛事传播公司，在横琴申报设立体育产业交易中心 [5] - 2015年4月，设立横琴投资基金管理公司，收购万航信息35%股权，后续将收购不少于25%股权 [5] - 2015年6月，公告剥离部分非经营性地产 [5] - 2015年7月，香港莱茵达收购亚洲职业篮球管理发展有限公司55%股权；与中国体育报业总社合作；变更注册名称；与健与美公司合作承办全国家庭健身挑战赛；总经理离职，启动体育事业部设置等事宜 [5][6][7] - 2015年9月，携手WBC切入拳击领域，携手黄龙体育切入场馆领域布局杭州亚运会 [7] - 2015年10月，携手黄山市打造政企合作新模式；切入浙江女足俱乐部运营；打造50亿体育产业基金 [7] - 2015年11月，参股子公司万航信息与小斑科技合作搭建时尚健身O2O平台；公告剥离部分非经营性地产 [7]