（问题征集专题页面二维码） 欢迎广大投资者积极参与本次网上业绩说明会。 证券代码：001368 证券简称：通达创智 公告编号：2024-028 通达创智（厦门）股份有限公司 关于举行 2023 年度网上业绩说明会的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 通达创智（厦门）股份有限公司（以下简称"公司"）于 2024 年 3 月 28 日 在巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）披露了《2023 年年度报告》。为了便于 广大投资者深入了解公司 2023 年年度业绩和经营情况，公司定于 2024 年 4 月 8 日（星期一）15:00-16:00 在全景网举行 2023 年度业绩说明会。本次年度业绩说 明会将采用网络远程的方式举行，投资者可登陆全景网"投资者关系互动平台" （https://ir.p5w.net）参与本次年度业绩说明会。 出席本次说明会的人员有：公司总经理尤军峰先生，董事会秘书陈雪峰先生， 财务总监张芸彬先生，独立董事沈哲先生，保荐代表人林海峰先生。 为充分尊重投资者、提升交流的针对性，现就公司 2023 年度业 ...

报告公司投资评级 - 买入（维持评级）[1] 报告的核心观点 - 预计公司24 - 26年归母净利为1.35、1.63、2.07亿元，同比+34%/+21%/+27%，凭借产品稳定性和个性化服务能力助力客户成长，五金拓品类有望打开增量空间，当前股价对应24 - 26年PE分别为18、15、12X，维持“买入”评级 [13] 根据相关目录分别进行总结 业绩简评 - 23全年营收8亿元，同比-14.2%，归母净利润1.01亿元，同比-23.2%；23Q4营收2.2亿元，同比+48.4%，归母净利润0.2亿元，同比-8.2%；23年每股派息0.8元（含税），股利支付率90.09% [3] 经营分析 - 4Q下游客户去库存结束恢复下单，开拓五金品类逐步放量；1Q/2Q/3Q/4Q营收增速-18.6%/-41.3%/-13.8%/+48.4%，呈环比逐季修复趋势 [3] - 体育户外/家居生活/健康护理业务营收3/4.2/0.51亿元，同比-25%/-2.5%/-21.7%，2H23营收同比持平/+21%/+3% [3] - 23年毛利率27.3%（+2.2pct），体育户外/家居生活/健康护理业务毛利率32.4%/25.5%/9%，同比+2.9/+3/-2.1pct，4Q毛利率23.2%（-3.2pct） [13] - 23年销售/管理&研发费用率0.69%/14.1%，同比+0.2/+4.3pct，净利率12.65%（-1.5pct） [13] 成长空间 - 作为优质户外&家居用品代工平台，产品设计、多制程整合优势突出，未来成长看点在拓客户&提份额 [13] - 新拓零售&品牌商客户，新拓展客户订单逐步放量，马来布局保证供应链安全，深化客户绑定 [13] 盈利预测、估值与评级 - 预计24 - 26年归母净利为1.35、1.63、2.07亿元，同比+34%/+21%/+27% [13] - 当前股价对应24 - 26年PE分别为18、15、12X，维持“买入”评级 [13] 附录：三张报表预测摘要 - 展示2021 - 2026E主营业务收入、成本、毛利等损益表数据，以及货币资金、应收款项等资产负债表数据 [15] - 呈现2021 - 2026E每股指标、净资产收益率等比率分析数据，还有主营业务收入增长率、净利润增长率等增长率数据 [15] - 给出2021 - 2026E应收账款周转天数、存货周转天数等资产管理能力数据，以及净负债/股东权益、资产负债率等偿债能力数据 [15]

公司基本信息 - 公司股票简称通达创智，代码001368，上市于深圳证券交易所[18] - 公司法定代表人为王亚卡，注册及办公地址为厦门市海沧区东孚街道鼎山中路89号，邮编361000[18] - 董事会秘书为曾祖雷，证券事务代表为察标，联系电话和传真均为0592 - 6899399，邮箱为czstock@xmcz.cn[19] - 公司披露年度报告的证券交易所网站为深圳证券交易所http://www.szse.cn，媒体包括《中国证券报》等，网址为巨潮资讯网www.cninfo.com.cn[20] - 公司年度报告备置地点为公司证券部办公室[20] - 公司统一社会信用代码为91350200MA345X951A[21] 财务数据关键指标变化 - 2023年营业收入799,111,041.94元，较2022年减少14.19%[22] - 2023年归属于上市公司股东的净利润101,111,709.99元，较2022年减少23.18%[22] - 2023年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润89,362,585.59元，较2022年减少28.14%[22] - 2023年末总资产1,666,661,181.59元，较2022年末增长83.96%[22] - 2023年末归属于上市公司股东的净资产1,407,788,805.59元，较2022年末增长99.71%[22] - 2023年第一至四季度营业收入分别为206,640,227.28元、179,412,333.19元、192,209,712.09元、220,848,769.38元[26] - 2023年非经常性损益合计11,749,124.40元，2022年为7,267,819.05元，2021年为8,919,530.31元[28] - 2023年计入当期损益的政府补助（特定除外）为5,779,607.64元，2022年为8,504,874.47元，2021年为10,361,330.09元[28] - 2023年除套期保值外金融资产和负债相关损益为8,448,970.02元[28] - 2023年公司实现营业收入79,911.10万元，较上年同期下降14.19%[68] - 2023年归属于上市公司股东的净利润10,111.17万元，较上年同期下降23.18%[68] - 2023年扣除非经常性损益后归属于上市公司股东的净利润8,936.26万元，较上年同期下降28.14%[68] - 截至2023年12月31日，公司总资产166,666.12万元，较上年同期增长83.96%[68] - 截至2023年12月31日，归属于上市公司股东的所有者权益140,778.88万元，较上年同期增长99.71%[68] - 2023年营业收入799,111,041.94元，较2022年的931,285,894.34元减少14.19%[71] - 2023年橡胶和塑料制品制造业营业成本581,009,303.23元，较2022年的697,551,811.81元减少16.71%[73] - 2023年境内收入176,926,720.55元，同比减少17.08%；境外收入622,184,321.39元，同比减少13.33%[71] - 2023年直接销售营业收入799,111,041.94元，较2022年减少14.19%[71] - 2023年销售费用为5,523,734.14，较2022年的4,505,150.80同比增长22.61%[79] - 2023年管理费用为68,976,096.77，较2022年的49,177,673.59同比增长40.26%[79] - 2023年财务费用为 - 6,821,852.47，较2022年的 - 6,614,625.90同比减少3.13%[79] - 2023年研发费用为44,006,899.13，较2022年的42,070,192.83同比增长4.60%[79] - 2023年经营活动现金流入小计869871553.90元，同比减少19.87%；经营活动现金流出小计740927340.78元，同比减少18.25%[84] - 2023年投资活动现金流入小计1569731747.55元，同比增加121780.27%；投资活动现金流出小计1935018690.30元，同比增加1341.35%[84] - 2023年筹资活动现金流入小计643830600.00元，同比增加3241.47%；筹资活动现金流出小计39219014.64元，同比增加80.29%[84] - 投资活动产生的现金流量净额减少174.73%，主要因新增购买和卖出结构性存款支付和收到的现金[84] - 筹资活动产生的现金流量净额增加24431.96%，主要因收到IPO募集资金和新增IPO相关发行费用支付的现金[85] - 投资收益5038618.54元，占利润总额比例4.47%；公允价值变动损益4528693.15元，占利润总额比例4.01%[86] - 2023年末货币资金529,110,085.88元，占总资产31.75%，较年初比重增加14.31%，因公司公开发行股票收到募集资金所致[89] - 2023年末应收账款161,735,638.24元，占总资产9.70%，较年初比重减少5.20%[89] - 2023年末存货100,588,949.37元，占总资产6.04%，较年初比重减少3.66%[89] - 2023年末固定资产444,411,372.14元，占总资产26.66%，较年初比重减少17.45%，因募投项目投资及马来西亚制造基地建设所致[89] - 交易性金融资产期末数为224,528,693.15元，本期公允价值变动损益4,528,693.15元，本期购买金额1,785,410,000.00元，本期出售金额1,565,410,000.00元[91] - 受限制的货币资金期末余额为7,438,002.42元，为银行承兑汇票保证金[93] - 报告期投资额为134,250,494.85元，变动幅度为1,341.35%[94] 各条业务线数据关键指标变化 - 2023年体育户外产品收入301,352,426.52元，同比减少25.04%；家居生活产品收入424,536,671.97元，同比减少2.46%[71] - 2023年体育户外产品营业成本203,857,280.71元，同比减少28.14%；家居生活产品营业成本316,213,644.53元，同比减少6.20%[74] - 2023年橡胶和塑料制品销售量7,300.08万个、万套，同比增长0.83%；生产量7,539.65万个、万套；库存量604.19万个、万套，同比增长55.33%[72] 行业政策与市场规模 - 公司所处行业处于上升发展阶段，未来将向自动化、数字化等方向发展[32] - 《扩大内需战略规划纲要（2022－2035年）》于2022.12由国务院颁布，推动实施扩大内需战略、培育完整内需体系[33] - 《关于恢复和扩大消费的措施》于2023.07由国家发展改革委颁布，把恢复和扩大消费摆在优先位置[33] - 《商务部等13部门关于促进家居消费若干措施的通知》于2023.07由商务部等13部门颁布，激发家居消费潜力[33] - 《全民健身计划(2021 - 2025年)》于2021.07由国务院颁布，大力发展运动项目产业[34] - 《塑料加工业“十四五”发展规划指导意见》于2021.06由中国塑料加工工业协会颁布，推动塑料加工业转型发展[34] - 《塑料加工业“十四五”科技创新指导意见》于2021.06由中国塑料加工工业协会颁布，明确行业技术进步方向[34] - 《中华人民共和国国民经济和社会发展第十四个五年规划和2035年远景目标纲要》于2021.03由第十三届全国人民代表大会颁布，扩大体育消费等[34] - 《中共中央关于制定国民经济和社会发展第十四个五年规划和二〇三五年远景目标的建议》于2020.11由中国共产党第十九届中央委员会颁布，明确“十四五”主要目标[34] - 《关于促进全民健身和体育消费推动体育产业高质量发展的意见》于2019.09由国务院颁布，促进体育消费[34] - 《中国制造2025》于2015.05由国务院颁布，促进制造业转型升级[34] - 2021年全球塑料制品市场规模达5930亿美元，预计2027年增长至7543亿美元；2018 - 2022年全球塑料产量从3.7亿吨增至4.0亿吨，年化复合增长率约2%[35] - 2023年橡胶和塑料制品收入占全国工业收入比例为2.11%，排名16位；2010 - 2023年我国塑料制品产量由5831万吨增长至7489万吨[36] - 力争到2025年我国体育产业总规模超5万亿元[37] - 预计我国2025年户外运动产业总规模超3万亿元[38] - 预计2025年全球家居用品消费需求达8519.84亿美元，欧洲和美国市场规模将分别达2552.44亿美元、2100.68亿美元[39] - 2021年全球个人护理电器市场规模达204亿美元，2022 - 2027年年均复合增长率为6%，预计2027年达291亿美元[41] - 2021年全球电动牙刷市场价值达31.2亿美元；2021年冲牙器全球市场规模达7.034亿美元，2022 - 2030年复合年增长率8.6%，2030年达14.859亿美元[41] - 我国个护家电保有量仅135.6台/千人，远低于美国的481.2台/千人[42] - 我国口腔清洁护理用品行业市场规模从2017年的388亿元增长至2022年的482亿元[42] 公司业务模式与合作关系 - 公司致力于成为全球领先的消费品整体解决方案供应商，未来将在体育户外、家居生活、健康护理三大赛道发力[49] - 公司以JDM和ODM为主要模式，与迪卡侬、宜家等全球领先跨国企业建立长期稳定合作关系，是迪卡侬、YETI重点供应商等[51] - 2023年公司获得迪卡侬“最佳弹性供应链管理奖”[52] - 公司已通过ISO9001:2015等多个体系认证，建成CNAS国家级实验室，产品获众多地区和国家相关认证[52] - 公司产品包括体育户外、家居生活、健康护理等领域消费品，如跳绳、喷枪、电动牙刷等[54][55] - 公司与核心客户合作模式包括OEM、JDM和ODM模式，采购、生产和销售计划与核心客户战略规划匹配[56] - 公司采购主要原材料为塑料米、橡塑制品等，建立了完善供应商管理体系并定期评审[57] - 公司强化“产品设计 + 智能制造”体系建设，推进“塑料 + 五金”双制程联合发展[49] - 公司坚持ESG可持续发展理念，定位为契合ESG理念的一站式综合技术解决方案供应商[50] - 公司将深化与现有客户合作，开发新客户，推进国际化生产基地布局[53] - 公司采用“以销定产”生产模式，建立智能制造体系[58] - 公司采取直接销售模式，与迪卡侬、宜家等客户保持长期稳定合作[60] - 迪卡侬2023年世界品牌500强企业第489位，全球门店数达1,751家，2020 - 2022年营业收入分别为114亿欧元、139亿欧元和154亿欧元[62] - 宜家2023年世界品牌500强企业排名第39名，全球累计开设400余家门店，2021 - 2023财年零售额分别为419亿欧元、446亿欧元和476亿欧元[62] - YETI 2020 - 2023年营业收入分别为10.92亿美元、14.11亿美元、15.95亿美元和16.59亿美元[62] - 2023年公司与西班牙MERCADONA合作加深，取得Helen of Troy多个项目立项，向瑞幸发货，与登康口腔、贝医生合作，获塔吉特供应商代码[107][120] - 公司向迪卡侬、宜家、Wagner、YETI合计销售额占当期营业收入比重较高，存在客户集中风险[119] 研发情况 - 基于MCU和传感器的蒸汽稳定输出控制技术研发预计蒸汽输出量达60 + 1g/min，产品使用寿命超1000H[80] - 可拆装手柄的电子计数跳绳研发产品具有倒计数等三种模式及卡路里计算功能[80] - 新型多功能易拆装拳击速度球研发产品折叠后体积减小70%[80] - 高流动塑胶困气复合型排气技术研发将提升产品良率至99.9%以上[80] - 双组份CPU弹性体浇注工艺技术研发耐磨循环12000±50圈后重量损失<5g[80] - 双组份CPU弹性体浇注工艺技术研发快速夹具装拆效率提升60%，生产效率提升40%，人员减少50%[80] - 多点热嘴IML贴膜工艺技术生产产品合格率达100%[81] - 低成本高压柱塞泵产品工作寿命超1000H[81] - 滑板车一体成型方向杆降低超8%零件重量，满足100kg负载测试要求[81] -

业绩总结 - 公司2023年全年实现收入799亿元，同比下降14.2%[1] - 公司2023年毛利率提升，但管理费用增加拖累盈利，归母净利率为9.1%[1] - 公司2024年预计EPS为1.23元，市净率为1.7，净负债率为-53.42%[1] - 公司2023年第四季度实现收入2.21亿元，同比增长48.4%[1] 用户数据 - 2024年1-2月家具及零件出口同比增长28.7%[1] - 美国2月成屋销售环比增长9.5%[1] 评级和比较 - 通达创智2024年目标价为23.4元，维持“谨慎增持”评级[3] - 可比公司2024年平均PE约为19.2倍，玉马遮阳、舒华体育、共创草坪为可比公司[4] 报告相关 - 作者具有中国证券业协会授予的证券投资咨询执业资格，保证报告数据来源合规[5] - 报告提醒投资者在决策前需谨慎，不应将报告作为唯一参考因素[9] - 报告版权仅为公司所有，未经书面许可不得翻版、复制、发表或引用[10] - 投资者通过其他机构获取报告需自行联系该机构获取更详细信息[11] - 评级说明中，增持评级相对沪深300指数涨幅15%以上，减持评级相对沪深300指数下跌5%以上[12]

通达创智(厦门)股份有限公司 审计报告 大华审字[2024]0011002011 号 大华会计师事务所(特殊普通合伙) Da Hua Certified Public Accountants (Special General Partnership) 您可使用手机"扫一扫"或进入"注册会计师行业统一监管平台（http://acc.mof.gov.cn）"进 报告编码:京24JB2 通达创智(厦门)股份有限公司 审计报告及财务报表 (2023年1月1日至2023年12月31日止) 大华审字[2024]0011002011 号 通达创智(厦门)股份有限公司全体股东: 一、审计意见 我们审计了通达创智(厦门)股份有限公司(以下简称"通达创 智")财务报表,包括 2023年 12月 31 日的合并及母公司资产负债 表,2023年度的合并及母公司利润表、合并及母公司现金流量表、合 并及母公司股东权益变动表以及相关财务报表附注。 我们认为,后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的 规定编制,公允反映了通达创智 2023年 12月 31日的合并及母公司 财务状况以及 2023年度的合并及母公司经营成果和现金流量。 二 ...

通达创智（厦门）股份有限公司董事会审计委员会 对会计师事务所 2023 年度履职情况评估及 审计委员会履行监督职责情况报告 根据《公司法》《证券法》《上市公司治理准则》《国有企业、上市公司选聘会 计师事务所管理办法》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 1 号——主板 上市公司规范运作》《公司章程》《审计委员会议事规则》等规定和要求， 通达创智（厦门）股份有限公司（以下简称"公司"）董事会审计委员会本着 勤勉尽责的原则，恪尽职守，认真履职。现将审计委员会对大华会计师事务所（特 殊普通合伙）（以下简称"大华会计师事务所"）2023 年度履职情况评估及审计委 员会履行监督职责的情况汇报如下： 一、2023 年度会计师事务所基本情况 机构名称：大华会计师事务所（特殊普通合伙） 首席合伙人：梁春 截至 2023 年 12 月 31 日，大华会计师事务所合伙人数量为 270 人，注册会 计师人数 1,471 人，其中：签署过证券服务业务审计报告的注册会计师人数 1,141 人。 二、聘任会计师事务所履行的程序 公司于 2023 年 4 月 27 日召开第一届董事会第十九次会议和第一届监事会第 十九次会议，并于 202 ...

通达创智(厦门)股份有限公司 控股股东及其他关联方资金占用情况的 专项说明 大华核字[2024]0011001563 号 大华会计师事务所(特殊普通合伙) Da Hua Certified Public Accountants (Special General Partnership) 通达创智(厦门)股份有限公司 控股股东及其他关联方资金占用情况的专项说明 (截止 2023年 12月 31 日) 页 次 目 录 控股股东及其他关联方资金占用情况的专项 1-2 说明 通达创智(厦门)股份有限公司 2023 年度非经 1 i í 营性资金占用及其他关联资金往来情况汇总 表 您可使用手机"扫一扫"或进入"注册会计师行业统一监管平台《http://acc.mof.gov.cn) 报告编码:京24TJW 控 股 股 东 及 其 他 关 联 方 资 金 占 用 情 况 的 专 项 说 明 大华核字[2024]0011001563 号 通达创智(厦门) 股份有限公司全体股东: 我们接受委托,依据《中国注册会计师执业准则》审计了通达创 智(厦门)股份有限公司(以下简称通达创智)2023年度财务报表, 包括 2023年 12 ...

证券代码：001368 证券简称：通达创智 公告编号：2024-027 关于召开 2023 年年度股东大会的通知 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 通达创智（厦门）股份有限公司（以下简称"公司"、"本公司"或"通达创智"） 决定于 2024 年 4 月 17 日召开 2023 年年度股东大会（以下简称"股东大会"或"会 议"）。现将会议有关事项通知如下： 一、召开会议的基本情况 1、股东大会届次：2023 年年度股东大会。 2、股东大会召集人：公司董事会。 公司第二届董事会第八次会议审议通过了《关于召开 2023 年年度股东大会 的议案》并决议召开本次股东大会。 3、会议召开的合法合规性：本次股东大会会议的召集、召开程序，符合有 关法律法规、中国证监会及深圳证券交易所等发布的相关规定和《公司章程》、 公司《股东大会议事规则》的规定。 通达创智（厦门）股份有限公司 4、会议召开日期和时间： （1）现场会议召开时间：2024 年 4 月 17 日（周三）下午 14:30。 （2）网络投票时间： 通过深圳证券交易所交易系统进行网络投票的具体时间为：20 ...

关于通达创智（厦门）股份有限公司 2023 年度内部控制自我评价报告的核查意见 国金证券股份有限公司 国金证券股份有限公司（ 以下简称"国金证券"或"保荐机构"）作为通达创智 厦门）股份有限公司（ 以下简称"通达创智"或"公司"）首次公开发行股票并上 市的保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》《深圳证券交易所股票 上市规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 1 号——主板上市公司规 范运作》等有关法律法规的要求，对通达创智《2023 年度内部控制自我评价报 告》进行了核查，并出具核查意见如下： 二、通达创智内部控制评价工作情况 一、保荐机构进行的核查工作 保荐机构指派担任通达创智持续督导工作的保荐代表人及项目组成员通过 查阅各项业务和管理规章制度，董事会相关会议记录、年度内部控制评价报告， 并与公司高级管理人员、内部审计人员等相关人员沟通等方式，在对公司内部控 制的完整性、合理性及有效性进行合理评价基础上，对公司董事会出具的内部控 制自我评价报告进行了核查。 一）内部控制评价范围 公司按照风险导向原则确定纳入评价范围的主要单位、业务和事项以及高风 险领域。 1.纳入评价范围的主要单位 评价范围包 ...

通达创智(厦门)股份有限公司 募集资金存放与使用情况鉴证报告 大华核字[2024]0011001562 号 大华会计师事务所(特殊普通合伙) Da Hua Certified Public Accountants (Special General Partnership) 您可使用手机"扫一扫"或进入"注册会计师行业统一监管平台（http://acc.mof.gov.cn） 报告编码:京24UE 通达创智(厦门)股份有限公司 募集资金存放与使用情况鉴证报告 (2023年度) | 日 - 1 录 | 页 次 | | --- | --- | | 募集资金存放与使用情况鉴证报告 | 1-2 | | 通达创智(厦门)股份有限公司 2023年度募 | 1-6 | 一、 ii 大华核字[2024]0011001562 号 通达创智(厦门) 股份有限公司全体股东: 我们审核了后附的通达创智(厦门)股份有限公司(以下简称通 达创智)《2023年度募集资金存放与使用情况的专项报告》(以下简 称"募集资金专项报告")。 一、董事会的责任 通达创智董事会的责任是按照中国证券监督管理委员会《上市公 司监管指引第 2 号 -- 上市公 ...