深圳市普路通供应链管理股份有限公司 向特定对象发行 A 股股票方案论证分析报告 证券简称：普路通 证券代码：002769 深圳市普路通供应链管理股份有限公司 2024 年度向特定对象发行 A 股股票方案 论证分析报告 二〇二四年五月 深圳市普路通供应链管理股份有限公司 向特定对象发行 A 股股票方案论证分析报告 深圳市普路通供应链管理股份有限公司（以下简称"本公司"、"公司"或"普路 通"）加快实施自身发展战略，推动各项业务快速发展，进一步增强公司综合竞 争力，提升盈利能力，根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》 和《上市公司证券发行注册管理办法》（以下简称"《注册管理办法》"）等相关 法律、法规和规范性文件的规定，拟通过向特定对象发行 A 股股票（以下简称 "本次发行"）的方式募集资金总额不超过 548,777,538.40 元（含本数）。 一、本次向特定对象发行的背景和目的 （一）本次发行的背景 当前，全球主要国家和地区都将发展新能源作为能源革命中的重要环节，将 发展可再生能源的发电及储能作为重要的国家发展策略，并将"碳达峰"和"碳 中和"的理念纳入新的发展规划。目前全球已有 100 多个国 ...

股东分红规划 - 制定2024 - 2026年股东分红回报规划[1] - 利润分配优先现金分红，可采取现金、股票或两者兼有方式[3] - 原则上每年度至少分红一次，董事会可提议中期分红[4][5] 分红比例 - 每年现金分配利润不少于当年度可供分配利润的20%[6] - 成熟期无重大资金支出安排，现金分红比例最低80%[6] - 成熟期有重大资金支出安排，现金分红比例最低40%[6] - 成长期有重大资金支出安排，现金分红比例最低20%[6] 其他规定 - 至少每三年重新审议一次股东分红回报规划[8] - 调整现金分红政策需经出席股东大会股东所持表决权三分之二以上通过[9] - 规划自公司股东大会审议通过之日起生效并实施[10]

或采取监管措施情况的公告 股票代码：002769 股票简称：普路通 公告编号：2024-038 号 深圳市普路通供应链管理股份有限公司 关于最近五年不存在被证券监管部门和交易所处罚 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确、完整，没有虚假记载、 误导性陈述或重大遗漏。 深圳市普路通供应链管理股份有限公司（以下简称"公司"）自上市以来，严格按照 《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《深圳证券交易所股票上市规则》 等法律、法规、规范性文件及《公司章程》的规定，不断完善公司治理，建立健全内部 控制制度，规范公司运作，促进公司持续、稳定、健康发展。鉴于公司拟申请向特定对 象发行股票，根据相关规定，现将公司最近五年被证券监管部门和交易所采取处罚或监 管措施的情况公告如下： 一、最近五年被证券监管部门和交易所处罚的情况 经自查，公司最近五年不存在被证券监管部门和交易所采取监管措施的情况。 特此公告。 深圳市普路通供应链管理股份有限公司 董事会 2024 年 5 月 20 日 经自查，公司最近五年不存在被证券监管部门和交易所处罚的情况。 二、最近五年被证券监管部门和交易所采取监管措施及整改情况 ...

深圳市普路通供应链管理股份有限公司 向特定对象发行 A 股股票募集资金使用可行性分析报告 股票简称：普路通 股票代码：002769 深圳市普路通供应链管理股份有限公司 2024 年度向特定对象发行 A 股股票 募集资金使用可行性分析报告 二〇二四年五月 （二）降低资产负债率，优化财务结构，增强资本实力，强化业务承接能力 近年来，公司资产负债率相对较高，亟需优化资本结构、提升抗风险能 力、降低利息支出对公司整体盈利能力的影响。本次募集资金到位后，公司的 资产负债率将有望降低，财务结构将得以优化，偿债能力提升，有利于促进公 司的健康可持续发展。同时，可靠的资本实力是供应链服务行业的竞争力体 现，随着未来公司业务规模的进一步扩大，对资金的开支需求预计仍将较大， 深圳市普路通供应链管理股份有限公司 向特定对象发行 A 股股票募集资金使用可行性分析报告 本报告中如无特别说明，相关用语具有与《深圳市普路通供应链管理股份有 限公司 2024 年度向特定对象发行 A 股股票预案》中相同的含义。） 一、本次募集资金使用计划 公司为加快实施自身发展战略，推动在新能源领域的深入布局，进一步增 强综合竞争力，提升盈利能力，根据发展需 ...

股票代码：002769 股票简称：普路通 公告编号：2024-036 号 深圳市普路通供应链管理股份有限公司 关于向特定对象发行股票摊薄即期回报及填补措施和相关 主体承诺的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确、完整，没有虚假记载、 误导性陈述或重大遗漏。 根据《国务院办公厅关于进一步加强资本市场中小投资者合法权益保护工作的意见》 （国办发[2013]110 号）、《国务院关于进一步促进资本市场健康发展的若干意见》（国发 [2014]17 号）和《关于首发及再融资、重大资产重组摊薄即期回报有关事项的指导意见》 （中国证券监督管理委员会公告[2015]31 号）等相关文件的要求，为保障中小投资者利 益，深圳市普路通供应链管理股份有限公司（以下简称"公司"）就本次向特定对象发行 A 股股票对即期回报摊薄的影响进行了认真分析，并结合实际情况制定了具体的填补回 报措施，相关主体对公司填补回报措施能够得到切实履行作出了承诺，具体如下： 一、本次向特定对象发行 A 股股票摊薄即期回报对公司主要财务指标的影响 （一）主要测算假设及前提条件 以下假设仅为测算本次向特定对象发行股票摊薄即期回报对公司主要财务指 ...

关于与特定对象签署附生效条件的股份认购合同 暨关联交易的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确、完整，没有虚假记载、 误导性陈述或重大遗漏。 特别提示： 1、深圳市普路通供应链管理股份有限公司（以下简称"公司"）本次向特定对象 发行股票的认购对象为公司控股股东广东省绿色投资运营有限公司（以下简称"绿色投 资"），其认购公司本次向特定对象发行股票以及与公司签署附生效条件的股份认购合 同构成关联交易。 股票代码：002769 股票简称：普路通 公告编号：2024-035 号 深圳市普路通供应链管理股份有限公司 2、本次向特定对象发行股票事宜已经公司第五届董事会第十九次会议和第五届监 事会第十四次会议审议通过，尚需取得有权国有资产监督管理机构批准、公司股东大会 审议通过、深圳证券交易所审核通过及中国证监会同意注册发行。在通过深交所审核， 并获得中国证监会作出同意注册的决定后，公司将向深圳证券交易所和中国证券登记结 算有限责任公司深圳分公司办理股票发行、登记和上市事宜，完成本次发行股票全部相 关程序。上述呈报事项能否获得同意注册，以及获得同意注册的时间，均存在不确定性。 一、关联交易概述 本次向特定 ...

"在本次发行过程中，公司不存在向发行对象作出保底保收益或变相保底保收益承 诺的情形，且不存在直接或通过利益相关方向发行对象提供财务资助、补偿或其他协议 安排的情形，亦不存在以代持、信托持股等方式谋取不正当利益或向其他相关利益主体 输送利益的情形。" 特此公告。 深圳市普路通供应链管理股份有限公司 董事会 2024 年 5 月 20 日 深圳市普路通供应链管理股份有限公司 关于本次向特定对象发行股票不存在直接或通过利益相关 方向参与认购的投资者提供财务资助或补偿的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确、完整，没有虚假记载、 误导性陈述或重大遗漏。 深圳市普路通供应链管理股份有限公司（以下简称"公司"）于 2024 年 5 月 20 日 召开第五届董事会第十九次会议和第五届监事会第十四次会议，审议通过了关于公司向 特定对象发行 A 股股票的相关议案，现就公司本次向特定对象发行股票不存在直接或 通过利益相关方向参与认购的投资者提供财务资助或补偿事宜承诺如下： 股票代码：002769 股票简称：普路通 公告编号：2024-039 号 ...

回购方案 - 2024年2月18日审议通过回购方案，资金3000 - 5000万元，价不超10元/股，期限不超12个月[3] 回购进展 - 截至2024年4月30日，回购4776389股，占总股本1.28%[4] - 最高成交价6.34元/股，最低5.73元/股，成交金额28809595.29元[4] 后续计划 - 后续根据市场情况在期限内继续实施回购计划[6] - 按规定及时履行信息披露义务[6]

财务数据 - 公司2024年第一季度营业收入为128,321,899.54元，同比下降14.95%[5] - 公司2024年第一季度归属于上市公司股东的净利润为-21,971,977.66元，同比下降83.88%[5] - 公司2024年第一季度经营活动产生的现金流量净额为-202,375,596.32元，同比下降41.39%[5] - 公司2024年第一季度基本每股收益为-0.06元，同比下降100.00%[5] - 公司2024年第一季度总资产为6,889,308,056.24元，较上年度末增加12.38%[5] - 公司2024年第一季度货币资金为1,437,182,440.33元，较上年度末下降45.43%[8] - 公司2024年第一季度交易性金融资产为79,772,217.87元，较上年度末增加1447.05%[8] - 公司2024年第一季度其他应收款为4,401,619,660.16元，较上年度末增加70.97%[8] - 公司2024年第一季度短期借款为761,928,604.59元，较上年度末下降55.26%[8] - 公司2024年第一季度其他应付款为4,114,527,473.91元，较上年度末增加69.62%[8] - 公司2024年第一季度营业收入为1.283亿元[17] - 公司2024年第一季度营业成本为8,332.98万元[17] - 公司2024年第一季度管理费用为2,049.31万元[17] - 公司2024年第一季度研发费用为508.79万元[17] - 公司2024年第一季度财务费用为6,246.47万元[17] - 公司2024年3月31日货币资金余额为14.37亿元[16] - 公司2024年3月31日其他应收款余额为44.02亿元[16] - 公司2024年3月31日短期借款余额为7.62亿元[16] - 公司2024年3月31日其他应付款余额为41.15亿元[16] - 公司2024年3月31日未分配利润为5.46亿元[18] - 公司2024年第一季度净利润为-28,529,274.18元，同比下降76.11%[19] - 公司2024年第一季度营业收入为275,140,561.76元，同比下降23.87%[21] - 公司2024年第一季度经营活动产生的现金流量净额为-202,375,596.32元[21] - 公司2024年第一季度资产减值损失为-1,514,704.15元[19] - 公司2024年第一季度信用减值损失为-14,061,074.72元[19] - 公司2024年第一季度归属于母公司所有者的净利润为-21,971,977.66元[19] - 公司2024年第一季度归属于母公司所有者的其他综合收益为-4,910,382.06元[19] - 公司2024年第一季度基本每股收益为-0.06元[19] - 公司2024年第一季度筹资活动产生的现金流量净额为-69,354,937.12元[22] - 公司2024年第一季度期末现金及现金等价物余额为229,903,619.93元[22] 股权变更 - 公司控股股东和实际控制人发生变更，绿色投资公司将通过协议转让方式取得公司5%股份并获得控制权[13] - 公司收到国家市场监督管理总局和广州市国资委关于控股股东变更的批复[13] - 公司控股股东变更为绿色投资公司，实际控制人变更为广州市花都区国有资产监督管理局[13] - 公司自然人股东张云女士和赵野先生承诺不会形成一致行动关系以谋求公司控制权[13] 股份回购 - 公司回购股份计划已实施，截至2024年3月31日回购股份4,776,389股，占公司总股本的1.28%[14,15]

公司基本信息 - 公司股票简称普路通，代码002769，上市于深圳证券交易所[9] - 公司法定代表人是陈书智，注册及办公地址均为深圳市福田区深南大道1006号深圳国际创新中心A栋21楼[9] 公司业务布局 - 公司2021年开始布局新能源赛道，目前业务包括供应链管理、光伏能源服务平台等[9][10] - 公司光伏业务运营主体为普瑞时代，业务包括分布式光伏项目投资及运营、电力市场化交易、综合能源服务等[23] - 分布式光伏电站投资运营业务通过销售发电量获电费收入，有BAPV与BIPV两种形式[23] - 公司获广东省售电牌照SD539、绿色电力证书等，提供多层次市场交易[23] - 公司采用融合运营模式，发挥核心优势，推动光伏电站装机规模增长[23] - 公司打造储能生态运营模式，推进“源 - 网 - 荷 - 储”一体化发展体系[23] - 公司从多功能维度开展新型储能规划建设，降低客户电力运营成本[23] - 公司储能业务运营主体普裕时代可开发涵盖工商业储能等多种场景的储能电站项目，新型储能电池研发运营主体普钠时代专注钠离子电池产品研发[24] - 公司供应链业务包括ICT领域B2B供应链业务等多个板块，凭借专业优势提供一体化供应链解决方案[24] - 公司储能业务拥有年产能1GWh以上的自动化储能生产工厂，为运营业务提供支持[25] - 公司光伏业务团队核心成员有超10年电力、光伏行业经验，制定了光伏电站运营业务管理制度[25] 控股股东变更 - 2018年11月19日，陈书智与绿色投资签署《表决权委托协议》，将71,559,567股股份（占公司股份总数的19.18%）表决权委托给绿色投资，2019年3月12日生效，控股股东变更为绿色投资[11] - 2022年3月11日，绿色投资可支配表决权股份39,810,538股，占比10.66%，陈书智可支配64,149,567股，占比17.18%，控股股东变更为陈书智[12] - 2024年3月25日股份转让完成，绿色投资持有公司58,476,441股，占比15.66%，控股股东变更为绿色投资[13] - 2023年9月12日，陈书智拟转让18,665,903股股份（占公司股份总数的5%）给绿色投资，并放弃45,483,664股股份（占公司股份总数的12.18%）表决权[157] - 2024年3月25日，陈书智协议转让股份过户完成，绿色投资合计持有58,476,441股股份，占公司股份总数的15.66%[158] - 公司控股股东变更为绿色投资，实际控制人变更为广州市花都区国有资产监督管理局[159] 财务数据关键指标变化 - 2023年营业收入616,437,876.02元，较2022年调整后1,500,324,137.31元减少58.91%[14][15] - 2023年归属于上市公司股东的净利润100,317,576.49元，较2022年调整后82,866,061.39元减少21.06%[15] - 2023年归属于上市公司股东扣除非经常性损益的净利润103,352,907.67元，较2022年调整后103,415,138.75元增加0.06%[15] - 2023年经营活动产生的现金流量净额241,950,580.75元，较2022年调整后493,285,782.52元减少50.95%[15] - 2023年末总资产6,130,146,743.09元，较2022年末调整后7,056,819,433.97元减少13.13%[15] - 2023年末归属于上市公司股东的净资产1,278,848,274.82元，较2022年末调整后1,374,560,103.83元减少6.96%[15] - 2023年非经常性损益合计3,035,331.18元，2022年为20,549,077.36元，2021年为22,465,326.92元[18] - 2023年第一至四季度营业收入分别为150,879,606.99元、177,867,570.62元、159,542,581.07元、128,148,117.34元[17] - 2023年公司实现营业收入61,643.79万元，同比下降58.91%[27] - 2023年公司实现营业利润 - 12,081.67万元，同比下降9.15%；实现归属于上市公司股东的净利润 - 10,031.76万元，同比下降21.06%[27] - 2023年营业收入6.16亿元，较2022年下降58.91%[28] - 2023年销售费用8269.82万元，同比下降55.52%；管理费用8482.61万元，同比增长9.82%；财务费用1.51亿元，同比增长53.10%；研发费用2063.15万元，同比增长51.74%[37] - 2023年经营活动现金流入131.95亿元，同比下降74.82%；经营活动现金流出129.53亿元，同比下降75.04%；经营活动产生的现金流量净额2.42亿元，同比下降50.95%[37] - 2023年投资活动现金流入301.83万元，同比下降14.27%；投资活动现金流出1.50亿元，同比增长288.12%；投资活动产生的现金流量净额-1.47亿元[37] - 2023年筹资活动现金流入24.61亿元，同比下降45.13%；筹资活动现金流出25.71亿元，同比下降46.41%；筹资活动产生的现金流量净额-1.10亿元[37] - 2023年末货币资金263387129元，占总资产比例42.97%，较年初比重减少9.97%[40] - 2023年末应收账款177313399.61元，占总资产比例2.89%，较年初比重减少1.99%[40] - 2023年末存货91494244.7元，占总资产比例1.49%，较年初比重增加0.89%[40] - 2023年末固定资产138648936.47元，占总资产比例2.26%，较年初比重增加2.05%[40] - 2023年末短期借款1702978764.65元，占总资产比例27.78%，较年初比重减少0.80%[40] - 2023年末合同负债19680224.92元，占总资产比例0.32%，较年初比重减少0.31%[40] - 2023年末长期借款19276361.39元，占总资产比例0.24%，较年初比重增加0.23%[40] - 2023年末租赁负债14566760.88元，占总资产比例0.31%，较年初比重减少0.08%[40] - 报告期投资额为555600元，上年同期投资额为16000000元，变动幅度为 -96.53%[43] - 2023年公司年度收入金额为616,437,876.02元，较上年同期1,500,324,137.31元降低比例为58.91%[177] - 2023年末公司货币资金为26.34亿元，较年初37.36亿元减少约29.5%[187] - 2023年末公司应收账款为1.77亿元，较年初3.45亿元减少约48.8%[187] - 2023年末公司存货为9149.42万元，较年初4213.19万元增加约117.2%[187] - 2023年末公司流动资产合计为56.21亿元，较年初66.87亿元减少约16%[187] - 2023年末公司固定资产为1.39亿元，较年初1502.10万元增加约825.4%[187] - 2023年末公司非流动资产合计为5.09亿元，较年初3.69亿元增加约37.8%[187] - 2023年末公司资产总计为61.30亿元，较年初70.57亿元减少约13.1%[188] - 2023年末公司短期借款为17.03亿元，较年初20.17亿元减少约15.5%[188] - 2023年末公司应付账款为1.41亿元，较年初8539.61万元增加约64.7%[188] - 2023年末公司流动负债合计为48.22亿元，较年初56.43亿元减少约14.6%[188] - 2023年负债合计48.60亿元，较2022年的56.78亿元下降14.40%[189] - 2023年所有者权益合计12.70亿元，较2022年的13.79亿元下降8.20%[189] - 2023年母公司流动资产合计55.50亿元，较年初的70.54亿元下降21.32%[189] - 2023年母公司非流动资产合计7.35亿元，较年初的6.70亿元增长9.66%[190] - 2023年资产总计62.85亿元，较2022年的77.24亿元下降18.63%[190] - 2023年流动负债合计51.53亿元，较2022年的65.04亿元下降20.77%[190] - 2023年非流动负债合计0.72亿元，较2022年的0.89亿元下降19.14%[190] - 2023年营业总收入6.16亿元，较2022年的15.00亿元下降59.05%[191] - 2023年营业总成本8.28亿元，较2022年的15.89亿元下降47.90%[191] - 2023年未分配利润5.68亿元，较2022年的6.68亿元下降14.97%[189] - 2023年利息费用101,786,995.46元，2022年为47,008,560.29元[192] - 2023年利息收入87,610,563.80元，2022年为26,874,704.32元[192] - 2023年投资收益103,746,530.28元，2022年为6,867,347.75元[192] - 2023年营业利润为 -120,816,675.39元，2022年为 -110,692,399.03元[192] - 2023年净利润为 -122,662,427.25元，2022年为 -84,657,455.83元[192] - 2023年基本每股收益 -0.27元，2022年为 -0.22元[193] - 2023年母公司营业收入297,106,786.52元，2022年为986,746,607.11元[194] - 2023年母公司营业利润为 -95,780,740.57元，2022年为 -92,828,621.88元[195] - 2023年母公司净利润为 -86,529,331.23元，2022年为 -68,993,514.48元[195] - 2023年销售商品、提供劳务收到的现金1,956,053,478.74元，2022年为2,839,966,646.81元[195] - 2023年经营活动现金流入小计131.95亿元，2022年为523.95亿元；经营活动现金流出小计2023年为129.53亿元，2022年为519.01亿元；经营活动产生的现金流量净额2023年为2.42亿元，2022年为4.93亿元[196] - 2023年投资活动现金流入小计301.83万元，2022年为352.07万元；投资活动现金流出小计2023年为1.496亿元，2022年为3854.5万元；投资活动产生的现金流量净额2023年为 - 1.47亿元，2022年为 - 3502.43万元[196] - 2023年筹资活动现金流入小计24.61亿元，2022年为44.85亿元；筹资活动现金流出小计2023年为25.71亿元，2022年为47.96亿元；筹资活动产生的现金流量净额2023年为 - 1.10亿元，2022年为 - 3.11亿元[196][197] - 2023年汇率变动对现金及现金等价物的影响为98.96万元，2022年为614.99万元；现金及现金等价物净增加额2023年为 - 1322.49万元，2022年为1.53亿元；期末现金及现金等价物余额2023年为5.23亿元，2022年为5.36亿元[196][197] - 母公司2023年经营活动产生的现金流量净额为2.43亿元，2022年为4.25亿元；投资活动产生的现金流量净额2023年为 - 8572.22万元，2022年为 - 4028.93万元；筹资活动产生的现金流量净额2023年为 - 1.35亿元，2022年为 - 2.87亿元[197] - 母公司2023年现金及现金等价物