招商证券股份有限公司 关于广东坚朗五金制品股份有限公司 向特定对象发行股票 之 证券发行保荐书 （注册稿） 保荐机构（主承销商） （深圳市福田区福田街道福华一路 111 号） 二〇二四年四月 3-1-1 坚朗五金向特定对象发行股票申请文件 证券发行保荐书 声 明 招商证券股份有限公司（以下简称"招商证券"或"保荐机构"）接受广 东坚朗五金制品股份有限公司（以下简称"发行人"、"公司"或"坚朗五金"） 的委托，就发行人向特定对象发行股票事项（以下简称"本次发行"）出具本发 行保荐书。 本保荐机构及保荐代表人根据《公司法》、《证券法》、《证券发行上市保荐 业务管理办法》（下称"《保荐管理办法》"）、《上市公司证券发行注册管理办 法》（以下简称"《注册管理办法》"）等有关法律、法规和中国证监会的有关 规定，诚实守信，勤勉尽责，严格按照依法制订的业务规则、行业执业规范和 道德准则出具本发行保荐书，并保证所出具文件的真实性、准确性和完整性。 本发行保荐书中所有简称和释义，如无特别说明，均与募集说明书一致。 3-1-2 坚朗五金向特定对象发行股票申请文件 证券发行保荐书 第一节 本次证券发行基本情况 （一）保荐机构、保荐 ...

| 3、问：直销渠道方面有哪些优势，公司如何进一步发挥这些优势 | | --- | | 来提升市场份额？ | | 答：投资者您好！公司销售模式以直销为主，并结合网络销售平台 | | 的线上辅助销售。销售团队在市场开拓业务中，公司能够充分发挥 | | 团队协同平台优势，将销售人员与产品经理相结合，通过专业的技 | | 术支持、良好的营销服务能力，发挥信息化管理工具的优势，形成 | | 销售业务前端、订单处理、生产交付、售后服务等整个业务链条的 | | 大协同，解决不同类型客户在项目跟进过程中的需求。未来仍将发 | | 挥公司直销渠道的优势，利用信息化平台和组织化运营的管理优 | | 势，持续围绕建筑和居住领域拓展产品和服务。 | | 4、问：公司在网络销售平台的线上辅助销售方面有哪些具体的战 | | 略和成效？ | | 答：投资者您好！2023 年度公司国内云采平台的使用率在进一步 | | 提高，目前占整体营收接近 50%，其中 80%为大门窗类这类标准化 | | 程度较高的产品，该类产品基本达成自主下单，极大提高了销售效 | | 率。对于工程类、精装集成类、智能化集成等产品，通过云采下单 | | 的占比较低。 ...

证券代码：002791 证券简称：坚朗五金 公告编号：2024-023 广东坚朗五金制品股份有限公司 第四届董事会第十五次会议决议公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完 整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、董事会会议召开情况 广东坚朗五金制品股份有限公司（以下简称"公司"）第四届董 事会第十五次会议于2024年4月3日在广东省东莞市塘厦镇坚朗路3号 公司总部会议室，采取通讯方式召开。会议通知于2024年3月29日以 电子邮件等方式向全体董事发出。应出席会议董事11人，实际出席会 议董事11人。公司监事及高级管理人员列席了会议，会议的召开符合 《公司法》《公司章程》的有关规定。会议由董事长白宝鲲先生主持。 二、董事会会议审议情况 本次会议审议通过了以下议案： 鉴于公司向特定对象发行A股股票的决议有效期即将届满，而公 司尚未完成向特定对象发行A股股票事宜，为保证公司本次发行后续 工作持续、有效、顺利地进行，根据《公司法》《证券法》等有关法律 法规和规范性文件的规定，并结合公司实际情况，提请股东大会将授 权董事会及其授权人士全权办理本次向特定对象发行A股股票相关事 宜的有效期自前次有 ...

证券代码：002791 证券简称：坚朗五金 公告编号：2024-025 广东坚朗五金制品股份有限公司 关于延长公司向特定对象发行A股股票股东大会决议 有效期及相关授权有效期的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确和 完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 广东坚朗五金制品股份有限公司（以下简称"公司"）于2023年 5月9日，公司召开2023年第一次临时股东大会，审议通过了《关于公 司2023年度向特定对象发行A股股票方案的议案》《关于提请股东大会 授权董事会全权办理公司2023年度向特定对象发行A股股票相关事宜 的议案》等与本次向特定对象发行A股股票相关的议案。根据上述决 议，公司本次向特定对象发行A股股票方案的决议有效期和股东大会 授权董事会及其授权人士全权办理本次向特定对象发行A股股票相关 事宜的授权有效期为自公司股东大会审议通过之日起12个月，即有效 期至2024年5月9日。 2024 年 4 月 3 日，公司召开第四届董事会第十五次会议，审议 通过了《关于延长公司向特定对象发行 A 股股票股东大会决议有效期 的议案》《关于提请股东大会延长授权董事会全权办理公司向特定对 象发行 ...

证券代码：002791 证券简称：坚朗五金 公告编号：2024-026 广东坚朗五金制品股份有限公司 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完 整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 关于增加临时提案暨召开 2023 年年度股东大会的 补充通知 经广东坚朗五金制品股份有限公司（以下简称"公司"）于 2024 年 3 月 27 日披露了《关于召开 2023 年年度股东大会的通知》，公司 定于 2024 年 4 月 17 日（星期三）下午 14:00 召开 2023 年年度股东 大会。2024 年 4 月 3 日，公司第四届董事会第十五次会议审议通过 了《关于延长公司向特定对象发行 A 股股票股东大会决议有效期的议 案》《关于提请股东大会延长授权董事会全权办理公司向特定对象发 行 A 股股票相关事宜有效期的议案》《关于修订公司〈未来三年分红 回报规划（2023 年-2025 年）〉的议案》，上述议案尚须提交至公司股 东大会审议，详见公司同日登载于巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn） 的《第四届董事会第十五次会议决议公告》（公告编号：2024-023）。 为提高决策效率，公司控股股东、实 ...

证券代码：002791 证券简称：坚朗五金 公告编号：2024-024 广东坚朗五金制品股份有限公司 第四届监事会第十四次会议决议公告 即延长至2025年5月9日。除延长前述有效期外，其他事项保持不变。 本议案尚需提交股东大会审议。 本议案表决情况：3票同意，0票反对，0票弃权，表决通过。 本公司及监事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完 整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、监事会会议召开情况 广东坚朗五金制品股份有限公司（以下简称"公司"）第四届监 事会第十四次会议于2024年4月3日在广东省东莞市塘厦镇坚朗路3号 公司总部会议室以通讯方式召开，会议通知于2024年3月29日以电子 邮件等方式向全体监事发出，应出席会议监事3人，实际出席会议监 事3人，公司董事会秘书殷建忠先生列席了本次会议。会议由监事会 主席马龙先生主持。本次会议的召集、召开符合《公司法》《公司章 程》的有关规定。 二、监事会会议审议情况 本次会议审议通过了以下议案： （一）关于延长公司向特定对象发行A股股票股东大会决议有效 期的议案 鉴于公司向特定对象发行A股股票的决议有效期即将届满，而公 司尚未完成向特定对象发行A股股票 ...

未来三年分红回报规划 1、公司的利润分配政策应保持连续性和稳定性，应重视对投资 1 / 4 广东坚朗五金制品股份有限公司 未来三年分红回报规划（2023年-2025年） 为进一步完善和健全广东坚朗五金制品股份有限公司（以下简 称"公司"）利润分配决策和监督机制，保障股东的合法权益，增 强现金分红的透明度，根据中国证监会《关于进一步落实上市公司 现金分红有关事项的通知》、《上市公司监管指引第3号——上市公 司现金分红》、《公司章程》等相关文件规定，制定《广东坚朗五 金制品股份有限公司未来三年分红回报规划（2023年-2025年）》（ 以下简称"本规划"）。 一、本规划的考虑因素及制定原则 公司着眼于长远和可持续发展，在综合分析企业发展战略、社 会资金成本、外部融资环境等因素的基础上，充分考虑公司目前及 未来盈利规模、现金流量状况、发展所处阶段、项目投资资金需求 、银行信贷等情况，平衡股东的短期利益和长期利益，对利润分配 做出制度性安排，从而建立对投资者持续、稳定、科学的分红回报 机制，以保证公司利润分配政策的连续性和稳定性。 二、未来三年（2023年-2025年）具体股东回报规划 未来三年分红回报规划 者的合理 ...

证券代码：002791 证券简称：坚朗五金 公告编号：2024-022 广东坚朗五金制品股份有限公司 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、 完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 广东坚朗五金制品股份有限公司（以下简称"公司"）《2023 年 年度报告》及摘要经第四届董事会第十四次会议和第四届监事会第十 三次会议审议通过后，已于 2024 年 3 月 27 日在巨潮资讯网 （www.cninfo.com.cn）披露。为便于投资者进一步了解公司 2023 年 度经营管理情况，公司拟举办 2023 年度网上业绩说明会，具体安排 如下： 一、召开时间与方式 公司 2023 年度业绩说明会定于 2024 年 4 月 10 日（星期三）下 午 15:00 至 17:00，以网络远程文字交流的形式进行。 二、出席人员 公司董事长兼总裁白宝鲲先生、董事会秘书殷建忠先生、独立 董事赵正挺先生、财务总监邹志敏先生。 三、参与方式 （一）在微信小程序中搜索"约调研"； 1 / 2 关于举行2023年度网上业绩说明会的公告 （二）微信扫一扫以下二维码： 为充分尊重投资者、提升交流的针对性，现就公司 2023 年 ...

证券代码：002791 证券简称：坚朗五金 公告编号：2024-021 广东坚朗五金制品股份有限公司 关于回购公司股份进展的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确和 完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 广东坚朗五金制品股份有限公司（以下简称"公司"）于2024年 3月25日召开了第四届董事会第十三次会议，审议通过了《关于回购 公司股份方案的议案》，同意公司使用总额不低于人民币10,000万元 （含）且不超过人民币20,000万元（含）的自有资金，不超过人民币 56.11元/股（含），以集中竞价交易方式回购公司部分人民币普通股 （A股）股份，用于未来实施股权激励或员工持股计划。详见公司同 日登载于巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）的《关于回购公司股份 方案的公告》（公告编号：2024-004）。 根据《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第9号——回购股 份》等相关规定，公司在回购期间应当在每个月的前三个交易日内公 告截至上月末的回购进展情况，现将公司回购股份进展情况公告如下： 一、 公司股份回购的进展情况 1 / 2 公司后续将根据市场情况在回购期限内实施本次回购计划，并 ...

报告公司投资评级 - 买入（维持）[2] 报告的核心观点 - 坚朗五金2023年年报显示收入约78亿元同比增长2%归属净利润约3.2亿元同比增长394%扣非净利润同比增长651% 2023Q4收入约22.5亿元同比增长1%归属净利润约1.8亿元同比增长194%扣非净利润同比增长270% [2] - 收入增长源于新品是前期投入正反馈2023年新产品收入占比提至40%（2019年不到20%）同比增长6%公司会开拓新市场未来渠道有望下沉 [2] - 公司直销模式经营有波动收入对外部环境更敏感费用对收入更敏感 [3] - 2023年盈利能力和现金流改善毛利率约32.3%同比提升2.1个百分点期间费用率约25.1%同比降1.0个百分点预计今年仍以提升人均产出为经营目标 [9] - 预计公司24 - 25年归属净利润为5.8、7.4亿元对应估值19、15倍底部价值显著 [10] - 公司此前收缩应收账款进行品类投入和渠道下沉费用投入进入回报期2023年收入增长核心动力来自县城及新品净利率连续两季度环比上升说明渠道建设有效 [22] - 4季度收入同比增1%延续前三季度趋势毛利率逐步改善期间费率有下降空间4季度扣非净利率同比和环比均提升 [43] 根据相关目录分别进行总结 财务数据 - 2023 - 2026年营业总收入预计分别为78.02亿、85.65亿、98.63亿、115.67亿元归属母公司所有者的净利润预计分别为3.24亿、5.84亿、7.39亿、9.91亿元 [16] - 2023 - 2026年经营活动现金流净额预计分别为4.99亿、6.31亿、8.39亿、8.62亿元投资活动现金流净额预计分别为 - 4.41亿、 - 6.78亿、 - 4.91亿、 - 5.20亿元筹资活动现金流净额预计分别为 - 5.20亿、 - 0.28亿、0.14亿、0.75亿元 [16] 公司基础数据 - 当前股价35.43元（2024年3月28日收盘价）总股本32154万股流通A股16430万股每股净资产15.82元近12月最高/最低价88.33/30.00元 [39]