（文章来源：证券日报） 证券日报网讯 12月30日，万隆光电发布公告称，万隆光电第五届董事会第十四次会议于2025年12月30 日召开，审议通过《关于豁免第五届董事会第十四次会议通知期限的议案》等多项议案。 ...

北 京大 成律 师 事 务 所 关 于 杭 州万 隆 光 电 设备 股 份 有限 公 司 2025 年 第二 次临 时 股东 大 会 之 法 律意 见 书 北 京 大 成 律 师 事 务 所 www.dentons.cn 北京市朝阳区朝阳门南大街 10 号兆泰国际中心 B 座 16-21 层 16-21F, Tower B, ZT INTERNATIONAL CENTER, No.10, Chaoyangmen Nandajie, Chaoyang District, Beijing Tel: +86 10-58137799 Fax: +86 10-58137788 北京大成律师事务所 关于杭州万隆光电设备股份有限公司 本所律师根据《股东会规则》第六条的要求，按照律师行业公认的业务标准、 道德规范和勤勉尽责的精神，对本次股东大会所涉及的有关事项和相关文件进行 了必要的核查和验证，出席了本次股东大会，出具法律意见如下： 1 一、本次股东大会的召集、召开的程序 （一）本次股东大会的召集程序 本次股东大会由公司董事会提议并召集。2025 年 12 月 12 日，公司召开第 五届董事会第十二次会议，审议通过了《关于提 ...

证券代码：300710 证券简称：万隆光电 公告编号：2025-058 杭州万隆光电设备股份有限公司 第五届董事会第十四次会议决议公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，不存在 虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、董事会会议召开情况 会议审议并通过了如下议案： 1、审议通过《关于豁免第五届董事会第十四次会议通知期限的议案》 经董事会审议表决，同意豁免公司第五届董事会第十四次会议的通知期限， 并于 2025 年 12 月 30 日召开第五届董事会第十四次会议。 表决结果：同意票 7 票，反对票 0 票，弃权票 0 票。 2、审议通过《关于选举代表公司执行事务的董事的议案》 董事会拟选举董事长付小铜先生为代表公司执行公司事务的董事，并担任公 司法定代表人，任期自本次董事会审议通过之日起至第五届董事会任期届满之日 止。 表决结果：同意票 7 票，反对票 0 票，弃权票 0 票。 3、审议通过《关于补选董事会审计委员会成员的议案》 杭州万隆光电设备股份有限公司（以下简称"公司"）第五届董事会第十四 次会议于 2025 年 12 月 30 日在公司会议室以现场会议及通讯形式召开，经全体 董事一 ...

关于董事辞职暨选举职工董事、补选 董事会专门委员会成员的公告 证券代码：300710 证券简称：万隆光电 公告编号：2025-059 杭州万隆光电设备股份有限公司 二、选举职工董事情况 为保障公司董事会构成符合《中华人民共和国公司法》（以下简称《公司法》） 及《公司章程》的相关规定，公司于 2025 年 12 月 30 日召开 2025 年第一次职工 代表大会，选举李月婷女士（简历详见附件）为公司第五届董事会职工代表董事， 任期自本次职工代表大会审议通过之日起至第五届董事会届满时止。李月婷女士 符合《公司法》《公司章程》规定的有关职工代表董事任职资格和条件。李月婷 女士当选公司职工代表董事后，公司董事会中兼任公司高级管理人员以及由职工 代表担任的董事人数未超过公司董事总数的二分之一，符合相关法律法规的要求。 三、关于补选董事会专门委员会成员的情况 鉴于周峰先生与王诚先生因公司治理结构调整申请辞去相关职务，为保证董 事会专门委员会正常有序开展工作，根据《公司法》和《公司章程》等相关规定， 公司于 2025 年 12 月 30 日召开第五届董事会第十四次会议，会议审议通过《关 于补选董事会薪酬与考核委员会成员的议 ...

证券代码：300710 证券简称：万隆光电 公告编号：2025-057 杭州万隆光电设备股份有限公司 2025 年第二次临时股东大会决议公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，不存在 虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 1、会议召开日期和时间： （1）现场会议时间：2025 年 12 月 30 日（星期二）下午 14:30； （2）网络投票时间：2025 年 12 月 30 日。其中，通过深圳证券交易所交易 系统进行网络投票的具体时间为：2025 年 12 月 30 日上午 9:15-9:25，9:30-11:30， 下午 13:00-15:00；通过深圳证券交易所互联网投票系统投票的具体时间为：2025 年 12 月 30 日 9:15-15:00 期间的任意时间。 2、现场会议召开地点：浙江省杭州市萧山区瓜沥镇建设四路 11809 号 2 幢， 杭州万隆光电设备股份有限公司会议室 特别提示： 1、本次股东大会无否决议案的情况。 2、本次股东大会未涉及变更前次股东大会决议的情况。 一、会议召开和出席情况 3、会议召开方式：本次会议采取现场表决及网络投票表决相结合的方式 4、召集人：公司 ...

杭州万隆光电设备股份有限公司 章程 二〇二五年十二月 | | | | 第一章 | | 总则 | 1 | | --- | --- | --- | --- | | 第二章 | | 经营宗旨和范围 2 | | | 第三章 | 股 | 份 | 3 | | 第一节 | | 股份发行 3 | | | 第二节 | | 股份增减和回购 5 | | | 第三节 | | 股份转让 6 | | | 第四章 | | 股东和股东会 7 | | | 第一节 | | 股东 | 7 | | 第二节 | | 控股股东和实际控制人 10 | | | 第三节 | | 股东会的一般规定 12 | | | 第四节 | | 股东会的召集 14 | | | 第五节 | | 股东会的提案与通知 16 | | | 第六节 | | 股东会的召开 18 | | | 第七节 | | 股东会的表决和决议 21 | | | 第五章 | | 董事会 | 26 | | 第一节 | | 董事的一般规定 26 | | | 第二节 | | 董事会 | 30 | | 第三节 | | 独立董事 36 | | | 第四节 | | 董事会专门委员会 39 | | | 第六章 | | 高 ...

通信设备板块市场表现 - 12月30日，通信设备板块整体上涨0.48%，表现强于上证指数（下跌0.0%），但弱于深证成指（上涨0.49%）[1] - 板块内个股表现分化，鼎通科技以10.28%的涨幅领涨，东方通信上涨10.03%，而通宇通讯下跌6.54%，长江通信下跌5.94%[1][2] - 板块当日主力资金净流出27.81亿元，但游资资金净流入2.69亿元，散户资金净流入25.13亿元，显示市场资金存在分歧[2] 领涨个股详情 - 鼎通科技收盘价为129.61元，上涨10.28%，成交量为13.72万手，成交额达18.09亿元，并获得主力资金净流入7921.42万元，主力净占比为4.38%[1][3] - 东方通信收盘价为16.89元，上涨10.03%，成交量为72.23万手，成交额为11.97亿元，并获得主力资金净流入3.27亿元，主力净占比高达27.31%[1][3] - 其他涨幅居前的个股包括*ST天喻（上涨5.54%）、长盈通（上涨4.69%）、万隆光电（上涨3.78%）[1] 领跌个股详情 - 通宇通讯收盘价为39.70元，下跌6.54%，成交量为135.18万手，成交额为55.24亿元[2] - 长江通信收盘价为31.51元，下跌5.94%，成交量为26.09万手，成交额为8.42亿元[2] - 其他跌幅较大的个股包括鼎信通讯（下跌4.99%）、富士达（下跌4.96%）、非麦科思（下跌4.63%）[2] 个股资金流向 - 天孚通信获得主力资金净流入3.55亿元，主力净占比为5.74%，但游资和散户资金均为净流出[3] - 中际旭创获得主力资金净流入1.70亿元，主力净占比为1.03%，收盘价为632.00元，上涨2.27%，成交额高达164.61亿元[1][3] - 新易盛获得主力资金净流入1.28亿元，主力净占比为1.11%[3] - 剑桥科技虽然股价上涨2.46%，成交额达46.74亿元，但主力资金仅净流入1990.02万元，主力净占比为0.43%，同时游资净流出1.19亿元[1][3]

证券代码：300710 证券简称：万隆光电 公告编号：2025-056 杭州万隆光电设备股份有限公司 关于对外担保的进展公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，不存在 虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、担保情况概述 杭州万隆光电设备股份有限公司（以下简称"公司"）分别于 2025 年 4 月 28 日、2025 年 5 月 22 日召开第五届董事会第九次会议、2024 年年度股东大会， 审议通过了《关于 2025 年对外担保额度预计的议案》，为满足公司及控股子公 司生产经营需要，保障公司及控股子公司申请综合授信或其他经营业务顺利开展， 2025 年预计公司为子公司、子公司为公司、及子公司之间拟提供不超过 2 亿元 的担保额度，该担保额度包括新增担保及原有担保的展期或者续保，期限自股东 大会审议通过之日起至 2025 年年度股东大会为止，期限内额度可循环使用。公 司提请股东大会授权公司及控股子公司董事长或其指定的授权代理人根据实际 情况在上述担保额度内，办理担保相关事宜并签署相关各项法律文件。具体内容 详见公司于 2025 年 4 月 29 日披露于巨潮资讯网（http://www. ...

并购交易概述 - 万隆光电正在筹划以发行股份及支付现金方式收购中控信息的控制权 此次收购预计构成重大资产重组 公司股票处于停牌状态 [1] - 由于双方体量相差巨大 市场普遍视此次并购为“蛇吞象”式并购 [1] - 收购计划采取“分步走”策略 首先收购中控信息53.0397%的控制权 已与持有合计53.04%股权的三家股东签署意向书 [5] - 收购将采用“发行股份+支付现金”的组合支付方式 并募集配套资金 此举将缓解现金压力但会大幅稀释现有股东股权 [5] 收购方（万隆光电）财务状况与业务挑战 - 万隆光电主营业务为广电网络设备及数据通信系统的研发、生产与销售 [3] - 受“三网融合”技术迭代、5G冲击及行业竞争加剧影响 公司经营陷入持续困境 [3] - 公司营业收入从2022年的5.31亿元滑落至2024年的3.46亿元 [3] - 归母净利润已连续三年亏损 分别为-0.22亿元、-0.10亿元及-1.99亿元 累计亏损额超过2.3亿元 [3] - 2025年前三季度 公司实现营业收入2.01亿元 同比下降23.52% 归母净利润亏损0.10亿元 同比由盈转亏 [3] - 2022年公司曾尝试跨界新能源汽车领域 投资2亿元与北京宏瑞汽车合作 但最终失败 并在2024年计提了1.96亿元减值准备 [5] - 公司自身现金流紧张 货币资金仅1.23亿元 与收购标的巨大估值相比资金缺口巨大 [5] 标的公司（中控信息）业务与财务概况 - 中控信息是国内领先的基础设施数智化服务商 业务涵盖城市交通、轨道交通、公路交通、水环境、建筑智能体等领域 [6] - 公司拥有授权发明专利103件、软件著作权602项 具备机电工程施工总承包一级、电子与智能化工程专业承包一级、CMMI5级等顶级资质 [6] - 在智慧交通领域 其自主研发的信号控制机及管控平台已应用于全国100多个城市 [6] - 2021年至2023年 公司营收维持在30亿元以上 分别为30.85亿、33.25亿、31.85亿 [6] - 2021年至2023年 归母净利润保持在1.5亿元左右 分别为1.50亿、1.59亿、1.46亿 [6] - 中控信息的业绩规模约为万隆光电的10倍 [6] 标的公司（中控信息）潜在风险与历史 - 公司业务高度集中在浙江省内 2021年至2023年 省内收入占比分别为62.43%、71.90%和71.21% [7] - 公司应收账款高企 2023年末达19.55亿元 占当期营收的61.39% 回款效率较低 对现金流管理能力形成较大考验 [8] - 中控信息曾于2023年6月递交创业板IPO申请 拟募资10.08亿元 但在经历深交所两轮问询后 于2024年8月主动撤回申请 [6]

市场整体表现 - 12月24日，A股主要指数全线上涨，沪指收报3940.95点，上涨20.97点，涨幅0.53%；深成指收报13486.42点，上涨117.43点，涨幅0.88%；创业板指收报3229.58点，上涨24.57点，涨幅0.77% [1] 个股活跃度分析 - 当日市场交投活跃，共有89只A股换手率超过20% [1] - 其中，C健信、C纳百川、C锡华、C天溯、南王科技、C优迅等6只个股换手率超过50%，意味着半数以上筹码在当日易手 [1] - C健信换手率最高，达77.25%，收盘大涨212.81% [1] - 多只新股或次新股（代码带“C”）出现在高换手率榜单前列，显示市场对新股关注度较高 [1][2][3] 高换手率个股价格表现 - 高换手率个股涨跌互现，部分个股波动剧烈，例如C纳百川换手率达67.98%，但股价下跌28.06%；C锡华换手率57.63%，股价下跌29.34% [1] - 涨幅榜中，新劲刚、超捷股份、正和生态、航天动力、浙江世宝等多只个股涨停（涨幅10.00%或20.00%）且换手率均超过20% [2][3] - 跌幅榜中，楚环科技、庄园牧场等个股在换手率超过25%的同时，股价接近跌停（跌幅-9.98%、-9.96%） [2]