可转债发行审核进展 - 公司于2025年7月1日提交向不特定对象发行可转换公司债券的申请文件 [1] - 深交所于2025年7月30日出具审核问询函（审核函〔2025〕020036号） [1] - 公司会同中介机构对审核问询函所列问题进行了逐项落实和回复，并更新了募集说明书等申请文件 [1] 申请文件更新情况 - 根据已公开披露的2025年半年度报告，对申请文件中涉及的财务数据等内容进行了更新 [1] - 近期根据深交所进一步审核意见，并结合已公开披露的2025年三季度报告，对募集说明书进行了补充和更新 [1]

公司股东减持计划 - 徐晓巧与王凤的减持计划时间区间已届满 期间未减持公司股份 [1] 公司财务与业务构成 - 2024年1至12月份营业收入中 汽车零部件行业占比96.04% 其他业务占比3.96% [1] 公司市值 - 截至发稿时 公司市值为92亿元 [2]

减持情况 - 2025年8月6日徐晓巧、秦慈、王凤拟减持股份[2] - 8月29日秦慈减持计划实施完成[2] - 徐晓巧、王凤减持期限届满未减持[3][4] 股份变化 - 徐晓巧减持后持股占比从0.51%降至0.48%[5] - 王凤减持后持股占比从0.10%降至0.06%[5] 股本变动 - 2025年8月6日总股本188,469,836股，公告日为188,175,836股[5] - 8月15日公司回购注销294,000股限制性股票[5] 影响说明 - 本次减持不影响公司控制权、治理等[6]

分红与股本 - 2022 - 2024年分别以59143766股、88880649股、133796740股为基数分红转增[22][24][26] - 2024 - 2022年现金分红分别为4013.9万元、4444.03万元、2957.19万元，占净利润比例分别为24.83%、26.78%、21.11%[29] - 截至2025年9月30日，公司总股本188175836股，限售股7307002股，占比3.88%[181] 可转债发行 - 拟发行可转债募集资金不超60000万元，存续期6年，面值100元按面值发行[64][65][66] - 发行主体和债项信用等级均为A+，评级展望稳定[9][179] - 转股期自发行结束满六个月后首个交易日至到期日，初始转股价格有规定[74][76] 募投项目 - 募投项目新增汽车线缆产能273.32万公里，占2024年总产能超20%，墨西哥项目占新增超90%[34][149][151] - 募投项目建成年均新增折旧摊销超四千万元，占2024年营收超1%、营业利润超20%[33][153] - 募集资金用于上海高速铜缆等三个项目，总投资76873.20万元，拟用募资60000万元[100][101][156] 经营数据 - 报告期各期对前五客户销售占营收均值超60%，对前十大客户销售占比均值80%[132][133] - 报告期各期经营活动现金流量净额分别为 - 1799.68万元、5120.68万元、 - 8532.04万元和16645.50万元[137] - 报告期各期新能源线缆毛利率分别为20.81%、19.64%、16.76%和15.32%，呈下降趋势[147] 子公司情况 - 截至募集说明书签署日，公司有18家全资子公司[186][187] - 宁波卡倍亿铜线等多家子公司披露2024年末资产、营收、利润等数据[189][192][193][195][196][198] 其他 - 高速铜缆应用于数据中心等领域，产品需通过认证审核[35][38] - 控股股东及董监高对可转债认购有相关承诺[41][42] - 公司现有高新技术企业认定部分将到期[142]

股本与股东 - 公司股本为188,175,836股[11] - 截至2025年9月30日，有限售条件股份7,307,002股，占比3.88%；无限售条件股份180,868,834股，占比96.12%[12][13] - 截至2025年9月30日，公司前十名股东合计持股116,231,541股，占比61.77%[14] - 截至2025年9月30日，公司回购专用账户持股数为5,099,944股，占总股本比例为2.71%[14] 财务状况 - 2025年9月30日资产总额414,571.18万元，较2024年12月31日的374,696.60万元有所增长[20] - 2025年1 - 9月营业收入285,421.79万元，2024年度为364,801.63万元[21] - 2025年1 - 9月经营活动现金流量净额16,645.50万元，2024年度为 - 8,532.04万元[23] - 2025年9月30日资产负债率（合并）为65.55%，2024年12月31日为64.15%[24] - 2025年1 - 9月归属于公司股东的净利润13,752.70万元，2024年度为16,165.45万元[24] - 2025年1 - 9月加权平均净资产收益率为9.18%，基本每股收益和稀释每股收益均为0.87元/股[26] 募集资金 - 2020年8月24日首次公开发行，募集资金净额21,588.37万元[16] - 2021年12月27日向不特定对象发行可转债，募集资金27,162.22万元[16] - 2024年1月11日向不特定对象发行可转债，募集资金52,108.52万元[16] - 本次向不特定对象发行可转换债券计划募集资金总额不超过60,000.00万元[78] 募投项目 - 募集资金拟投入上海高速铜缆项目12,000.00万元、墨西哥汽车线缆及高速铜缆生产基地项目31,000.00万元、宁波汽车线缆改建项目17,000.00万元[79] - 募投项目合计新增汽车线缆产能273.32万公里，占2024年汽车线缆总产能比例超20%[124] - 墨西哥汽车线缆及高速铜缆生产基地项目新增产能占本次新增汽车线缆总产能比例超90%[125] - 募投项目投资总金额76,873.20万元，计划使用募集资金60,000.00万元[129] 市场与行业 - 2022 - 2024年我国传统汽车线缆和新能源汽车线缆整体市场规模从184.51亿元增长至246.63亿元[154] - 2023 - 2027年全球高速铜缆市场将以25%的年复合增长率持续扩张[156] 可转债相关 - 本次可转债发行主体信用等级为A +，评级展望为稳定，债项信用等级为A +[151] - 可转债期限为6年，每张面值100元，按面值发行[84] - 可转债自发行结束之日起6个月后方可转换为公司股票，转股期至到期日止[87] 其他 - 国联民生完成发行股份购买民生证券99.26%股份并募集配套资金相关事项[32] - 新协实业因“短线交易”违法行为被宁波证监局给予警告，并处以80万元罚款[64]

资产情况 - 2025年9月30日公司合并资产总计41.46亿元，较2024年12月31日增长10.64%[3] - 2025年9月30日公司合并流动资产合计25.18亿元，较2024年12月31日下降1.79%[3] - 2025年9月30日公司合并非流动资产合计16.28亿元，较2024年12月31日增长37.57%[3] - 2025年9月30日公司母公司资产总计33.67亿元，较2024年12月31日增长16.65%[6] - 2025年9月30日公司母公司流动资产合计18.07亿元，较2024年12月31日增长4.63%[6] - 2025年9月30日公司母公司非流动资产合计15.59亿元，较2024年12月31日增长34.49%[6] 负债与权益情况 - 2025年9月30日公司合并负债合计27.17亿元，较2024年12月31日增长13.05%[4] - 2025年9月30日公司合并所有者权益合计14.28亿元，较2024年12月31日增长6.34%[4] - 2025年9月30日公司合并短期借款13.47亿元，较2024年12月31日增长13.66%[4] - 2025年9月30日公司合并长期借款5.49亿元，较2024年12月31日增长64.87%[4] - 2025年9月30日流动负债合计18.9003619185亿美元，较2024年12月31日增长约30.64%[8] - 2025年9月30日非流动负债合计5.49432875亿美元，较2024年12月31日增长约8.70%[8] - 2025年9月30日负债合计24.3946906685亿美元，较2024年12月31日增长约24.96%[8] - 2025年9月30日所有者权益合计9.2717916272亿美元，较2024年12月31日下降约0.71%[8] 营收与利润情况 - 2025年1 - 9月营业总收入28.5421785502亿美元，较上年同期增长约11.11%[10] - 2025年1 - 9月营业总成本27.1446948042亿美元，较上年同期增长约11.90%[10] - 2025年1 - 9月营业利润1.5509094339亿美元，较上年同期增长约7.56%[10] - 2025年1 - 9月净利润1.3752697509亿美元，较上年同期增长约4.93%[10] - 2025年1 - 9月综合收益总额1.4743808314亿美元，较上年同期增长约17.54%[10] - 2025年基本每股收益和稀释每股收益均为0.87元/股，较上年同期增长约16.00%[10] - 2025年1 - 9月母公司营业收入为17.53亿元，上期为14.58亿元[11] - 2025年1 - 9月母公司营业利润为5781.99万元，上期为5387.21万元[11] - 2025年1 - 9月母公司净利润为5567.58万元，上期为5570.32万元[11] - 2025年1 - 9月基本每股收益为0.35元/股，上期为0.32元/股[11] 现金流量情况 - 2025年1 - 9月合并报表销售商品、提供劳务收到现金为35.00亿元，上期为27.17亿元[13] - 2025年1 - 9月合并报表经营活动现金流量净额为1.66亿元，上期为 - 2873.28万元[13] - 2025年1 - 9月合并报表投资活动现金流量净额为 - 4.93亿元，上期为 - 2.85亿元[13] - 2025年1 - 9月合并报表筹资活动现金流量净额为2.21亿元，上期为3.51亿元[13] - 2025年1 - 9月合并报表现金及现金等价物净增加额为 - 1.06亿元，上期为3921.28万元[13] - 2025年1 - 9月合并报表期末现金及现金等价物余额为2.80亿元，上期为3.10亿元[13] - 经营活动现金流入小计本期为32.1872891733亿美元，上期为23.8580182035亿美元[15] - 经营活动现金流出小计本期为29.8894139024亿美元，上期为21.481109782亿美元[15] - 经营活动产生的现金流量净额本期为2.2978752709亿美元，上期为2.3769084215亿美元[15] - 投资活动现金流入小计上期为4.936683万美元，本期为0[15] - 投资活动现金流出小计本期为4.4203037782亿美元，上期为5.1133447107亿美元[15] - 投资活动产生的现金流量净额本期为 -4.4203037782亿美元，上期为 -5.1128510424亿美元[15] - 筹资活动现金流入小计本期为13亿美元，上期为15.7137536862亿美元[15] - 筹资活动现金流出小计本期为12.0685851795亿美元，上期为13.1145795346亿美元[15] - 筹资活动产生的现金流量净额本期为0.9314148205亿美元，上期为2.5991741516亿美元[15] - 现金及现金等价物净增加额本期为 -1.1905723464亿美元，上期为 -0.1279585421亿美元[15]

可转换公司债券发行进展 - 2025年7月1日提交发行申请文件[1] - 7月30日收到深交所审核问询函[1] - 9月19日更新申请文件[2] - 因三季度报告披露补充和更新募集说明书[3][4] - 发行需通过深交所审核并获证监会同意注册[4]

公司架构 - 新协实业是卡倍亿的控股股东[12] - 卡倍亿有卡倍亿铜线、卡倍亿新材料等多家全资子公司[12] - 墨西哥卡倍亿工业和墨西哥卡倍亿电气是卡倍亿通过香港卡倍亿实业控股的子公司[12] 财务数据 - 2022 - 2024年度及2025年1 - 9月，扣非净利润分别为14162.71万元、15778.67万元、15767.30万元和13170.53万元[19] - 2022 - 2024年度及2025年1 - 9月，资产负债率（合并）分别为66.98%、57.03%、64.15%和65.55%[19] - 2022 - 2024年度及2025年1 - 9月，经营活动现金流量净额分别为 - 1799.68万元、5120.68万元、 - 8532.04万元和16645.50万元[19] - 2025年1 - 9月主营业务收入272391.29万元，2024年度350370.54万元，2023年度330497.17万元，2022年度284135.36万元[33] - 2025年1 - 9月营业收入285421.79万元，主营业务收入占比95.43%；2024年度营业收入364801.63万元，主营业务收入占比96.04%；2023年度营业收入345193.07万元，主营业务收入占比95.74%；2022年度营业收入294840.82万元，主营业务收入占比96.37%[33] 股权结构 - 截至2025年9月30日，新协实业持股98784000股，占比52.50%，为控股股东[24][26] - 截至意见书出具日，林光耀、林光成、林强合计控制发行人57.14%股份，为实际控制人[27][28] - 截至2025年9月30日，限售条件流通股/非流通股7307002股，占比3.88%；无限售条件流通股180868834股，占比96.12%；总股本188175836股[29] 资质许可 - 2025年7 - 9月，境内子公司取得辐射安全许可证等资质许可[30] - 2025年7 - 9月，境外子公司墨西哥卡倍亿工业取得建设许可证等资质许可[31] 公司变更 - 卡倍亿新材料住所变更为“浙江省宁波市宁海县桥头胡街道汶溪周村1006号1号楼”[34][35] - 宁波卡倍亿智联实收资本变更为4471万元[37] - 上海卡倍亿智联实收资本变更为1531万元[38] 不动产与租赁 - 2025年7 - 9月发行人及其子公司新增1处中国境外不动产权，土地面积分别有29432.22㎡、13970.02㎡、15304.44㎡、13781.67㎡、89370.09㎡[43] - 截至2025年9月30日，发行人及其子公司承租外部房屋/土地1项，面积14302㎡，租赁期2021.07.01 - 2031.06.30，第3、5年比前一年单价递增6%[44] - 截至2025年9月30日，公司及其子公司对外出租房屋/土地合计4项[46] 商标与专利 - 2025年7 - 9月期间，公司及其子公司有1项新取得的中国境外注册商标，核定使用期限为2025.07.01 - 2035.06.30[49] - 2025年7 - 9月期间，公司及其子公司有1项新取得的专利，有效期限为2020.05.19 - 2040.05.18[50] 业务合同 - 截至2025年9月30日，与前十大供应商签订多项正在履行的框架协议或金额500万元以上订单，如与常州同泰高导新材料签订金额为6507336.28元的订单[53] - 截至2025年9月30日，与安费诺汽车连接系统（常州）有限公司签订的电线订单金额分别为203707.82元和243538.53元[55] 借款与授信 - 2025年7 - 9月，公司新增主要借款合同总金额达43800万元，涉及多家银行，利率在LPR - 0.6%到2.5%之间[56][57] - 2025年7 - 9月，公司新增中国民生银行宁波分行授信合同，最高授信额度为10000万元[58] - 2025年7 - 9月，公司新增主要银行承兑合同金额共13000万元，涉及中国邮政储蓄银行等[60] 其他财务 - 截至2025年9月30日，公司其他应收款总额为5009404.26元，其他应付款总额为1424866.07元[62] - 2025年7 - 9月公司计入当期损益的政府补助金额为7895275.06元[64] 项目进展 - 公司本次募集资金投资项目包括上海高速铜缆项目、墨西哥汽车线缆及高速铜缆生产基地项目和宁波汽车线缆改建项目[68] - 上海高速铜缆项目、宁波汽车线缆改建项目已取得环评批复，墨西哥汽车线缆及高速铜缆生产基地项目墨西哥当地环评正在办理中[68] - 截至2025年9月30日，首次公开发行股票募集资金承诺投资21588.37万元，实际累计投资21655.61万元，项目已建成投产[75] - 新能源汽车线缆及智能网联汽车线缆产业化项目承诺投资12400万元，累计实际投资9609.63万元，已建成投产[77] - 新能源汽车线缆生产线建设项目承诺投资14762.22万元，累计实际投资17756.49万元，已投产[77] - 湖北卡倍亿生产基地项目承诺投资24433.86万元，累计实际投资25414.44万元，已建成投产[80] - 宁海汽车线缆扩建项目承诺投资20000万元，累计实际投资16740.69万元，处于试生产[80] - 汽车线缆绝缘材料改扩建设项目承诺投资7900万元，累计实际投资7919.90万元，尚未正式投产[80] 员工情况 - 2025年9月公司员工总数1192人[82] - 2025年9月养老保险缴纳人数1146人，占比96.14%；失业保险缴纳人数1146人，占比96.14%；工伤保险缴纳人数1147人，占比96.22%；医疗保险缴纳人数1145人，占比96.06%；生育保险缴纳人数1145人，占比96.06%；住房公积金缴纳人数1121人，占比94.04%[83] 发行方案 - 本次发行方案为向不特定对象发行可转换公司债券，不涉及配股或向不特定对象发行优先股[88]

股本结构 - 公司股本总额为188,175,836股[8] - 2020年首次公开发行股票1,381万股，发行后注册资本由4,142万元变为5,523万元，股本由4,142万股变为5,523万股[11] - 截至2025年9月30日，前十名股东合计持股116,231,541股，持股比例61.77%，限售股数6,519,450股[14] - 截至2025年9月30日，回购专用账户持股数为5,099,944股，占总股本比例2.71%[14] - 新协实业截至2025年9月30日持股98,784,000股，持股比例52.50%[13] - 林光耀截至2025年9月30日持股6,197,520股，持股比例3.29%，限售股数4,633,440股[13] 财务数据 - 2025年9月30日资产总额414,571.18万元，较2024年末增长10.64%[19] - 2025年1 - 9月营业收入285,421.79万元，2024年度为364,801.63万元，2023年度为345,193.07万元，2022年度为294,840.82万元[21] - 2025年1 - 9月经营活动现金流量净额16,645.50万元，2024年度为 - 8,532.04万元[22] - 2025年9月30日流动比率1.18倍，2024年末为1.39倍[23] - 2025年9月30日资产负债率（母公司）72.46%，2024年末为67.64%[23] - 2025年1 - 9月应收账款周转率2.09次，2024年度为2.95次[23] - 2025年1 - 9月研发投入占营业收入的比例2.55%，2024年度为3.08%[23] - 2025年1 - 9月归属于公司普通股股东的加权平均净资产收益率9.18%，基本每股收益0.87元/股[25] - 2025年1 - 9月扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的加权平均净资产收益率8.79%，基本每股收益0.83元/股[25] - 2025年1 - 9月非经常性损益总额为815.38万元，归属于公司股东的非经常性损益为582.17万元[28] 业务数据 - 报告期各期，公司对前五名客户销售金额占营业收入的比例均值超60%[30] - 报告期各期，公司对前五大供应商采购金额占原材料采购总额的平均占比超70%[33] - 报告期各期末，公司应收账款账面价值分别为88259.24万元、102369.31万元、132326.10万元及127636.40万元，占流动资产的比例分别为52.31%、54.04%、51.61%和50.69%[36] - 报告期各期末，公司存货账面价值分别为35762.05万元、34432.38万元、46404.15万元及52193.23万元，占流动资产的比重分别为21.19%、18.88%、18.10%及20.73%[37] - 报告期各期主营业务外销收入分别为31,627.09万元、30,800.12万元、32,168.56万元及29,548.12万元，占比分别为11.13%、9.32%、9.18%和10.85%[41] - 报告期各期汇兑损益分别为 - 954.69万元、 - 208.52万元、 - 236.61万元及307.34万元[41] - 报告期各期新能源线缆毛利率分别为20.81%、19.64%、16.76%和15.32%，呈下降趋势[44] 研发与项目 - 2024年起公司投入高速铜缆线材产品研发[16] - 截至2025年9月30日，公司已获得47项专利、3项软件著作权[15] - 募投项目合计新增汽车线缆产能273.32万公里，占2024年汽车线缆总产能比例超20%[46] - 墨西哥汽车线缆及高速铜缆生产基地项目占新增汽车线缆总产能比例超90%[47] - 募投项目建成后年均新增折旧摊销超四千万元，占2024年营业收入比例超1%，占2024年营业利润比例超20%[49] - 募投项目投资总金额76,873.20万元，计划使用募集资金60,000.00万元[51] - 上海铜缆项目、宁波基地项目已完成境内审批程序[52] - 墨西哥基地项目已取得发改委备案、商务局备案、外汇管理局《业务登记凭证》[52] - 墨西哥卡倍亿工业已取得二期工程《建设许可证》，提交环保文件待审批，三期取得《临时建设许可证》[53] 风险与展望 - 前次募投多个项目效益未达考核指标，未来效益实现仍有不达预期风险[54] - 若美国加征关税政策调整致美墨加协定零关税优惠失效，墨西哥基地项目效益将受间接不利影响[56] - 公司主营产品受汽车行业周期性波动影响大，宏观经济波动或影响公司经营业绩[57] - 2018 - 2020年我国汽车产、销量连续下滑，未来行业景气度下降将对公司经营不利[59] - 报告期内我国自主品牌汽车销量占比逐年提升，外资（含合资）品牌销量占比下滑，公司需及时应对[60] 可转债相关 - 公司发行可转换公司债券600.00万张，每张面值100元，按票面金额平价发行，募集资金总额60000万元，债券期限6年[75] - 上海新世纪评定公司发行主体信用等级为A+，评级展望为稳定，本次可转债债项信用等级为A+[73] - 可转债定期跟踪评级每年进行一次，跟踪评级结果和报告于发行人年度报告披露后3个月内出具，且不晚于每一会计年度结束之日起7个月内[74] - 当公司股票在任意三十个连续交易日中至少十五个交易日收盘价低于当期转股价格的85%，董事会有权提出转股价格向下修正方案[61] - 若可转债到期未转股，公司需偿还本息，将增加资金负担和生产经营压力[63] - 转股期内达到赎回条件，公司有权赎回未转股可转债，投资者面临存续期缩短和利息收入减少风险[64] - 可转债转股后公司可能面临每股收益和净资产收益率被摊薄的风险[66] - 可转债交易价格可能异常波动或价值背离，甚至低于面值[67] - 公司可能面临可转债本息兑付风险[68] - 市场利率上升时，可转债价值可能降低[70] - 公司本次发行可转债未提供担保[71] 决策与保荐 - 2025年4月18日公司第三届董事会第三十四次会议审议通过多项向不特定对象发行可转换公司债券相关议案[84][85] - 2025年5月12日公司2024年年度股东会审议通过多项向不特定对象发行可转换公司债券相关议案[86] - 保荐机构认为公司本次发行已获必要授权和批准，决策程序合法有效[87] - 公司本次向不特定对象发行可转换公司债券符合法定发行条件[88] - 保荐机构将在本次发行结束当年的剩余时间及以后2个完整会计年度内对公司进行持续督导[89] - 保荐机构认为卡倍亿本次向不特定对象发行可转换公司债券具备在深交所上市条件[92] - 保荐机构同意推荐卡倍亿可转换公司债券在深交所上市交易并承担相关保荐责任[92]

委员会构成 - 董事会审计委员会由三名董事组成，两名独立董事，至少一名会计专业人士[5] - 成员任期每届不超三年，独立董事连续任职不超六年[6] - 设主任委员一名，由独立董事中会计专业人士担任[7] 职责权限 - 负责审核财务信息及其披露等工作，事项经全体成员过半数同意后提交董事会[9][10] - 监督评估内外部审计、协调内外部审计等[9] - 聘用或解聘会计师事务所等经全体成员过半数同意后提交董事会[10] - 监督外部审计机构聘用，定期向董事会提交履职评估报告[12][16] - 监督评估内部审计工作，内部审计机构须向其报告工作[13][14][15] - 监督指导内部审计机构至少每半年对重大事件实施情况等进行检查[15] 会议相关 - 每季度至少召开一次会议，可开临时会议[25] - 定期会议提前五天通知，临时会议提前三天通知，全体委员同意可豁免[26] - 会议需三分之二以上委员出席，决议经全体委员过半数通过[26] - 会议记录等资料由董事会秘书保存十年[27] 其他规定 - 披露年度报告时应披露本委员会年度履职情况[7] - 董事会收到召开临时股东会会议提议后，十日内书面反馈，同意则五日内发通知，会议在提议之日起两个月内召开[18] - 连续一百八十日以上单独或合计持有公司百分之一以上股份的股东可请求起诉违规董高人员[19] - 委员会、董事会收到股东书面请求后，三十日内未诉讼，股东可自行起诉[20] - 公司应不迟于会议召开前三日提供相关资料和信息[25] - 委员及相关方与议题有利害关系时须回避，无法形成有效审议意见时提交董事会[30] - 会议记录及决议应写明有利害关系委员未计入法定人数、未参加表决情况[30] - 议事规则术语含义若无特别说明与公司章程相同[32] - 规则中“以上”“以内”含本数，“过”“低于”不含本数[32] - 议事规则自董事会审议通过之日起执行[32] - 议事规则未尽事宜按国家法律、法规和公司章程规定执行[32] - 议事规则与国家法律、法规或修改后公司章程抵触时按规定执行并修订，报董事会审议通过[32] - 议事规则解释权及修订权归属董事会[32]