财务数据和关键指标变化 - 2021财年第一季度营收3690万美元，较上一季度增长13%，但同比下降15% [7] - 毛利润率为38.6%，上年同期为26.3% [8] - 2021财年第一季度运营亏损360万美元，去年第一季度亏损1130万美元 [8] - 调整后息税折旧摊销前利润为负50万美元，上年同期为负490万美元 [8] - 第一季度净亏损690万美元，即每股基本亏损11美分，上年同期为1180万美元或每股基本亏损20美分 [35] - 截至2020年9月30日，公司持有现金及现金等价物3470万美元 [35] - 公司预计2021年全年营收在1.7亿至1.8亿美元之间，调整后息税折旧摊销前利润在200万至500万美元之间，归属于普通股股东的净亏损在1110万至1410万美元之间 [36] 各条业务线数据和关键指标变化 - 2021财年第一季度许可和交易收入总计3310万美元，较上年第一季度下降4.3%，较2020财年第四季度增长18.9% [27] - 本季度设备销售额为380万美元，较上年同期的800万美元下降56.9% [28] - 本季度许可和交易利润率提高至41.6%，上年第一季度为36.2% [29] - 设备利润率本季度为正12.4%，上年为负12.6% [31] 各个市场数据和关键指标变化 无 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司战略举措包括推动可持续有机增长、调整公司成本结构、投资人才和文化以实现卓越 [9] - 公司升级机场产品组合，接受EMP接触式和非接触式支付，还推出现金设备升级计划以应对2G和3G网络的停用 [10] - 公司继续执行营销举措，展示平台即服务，强调Seed系列产品的优势 [10] - 公司努力成为以客户为中心的组织，建立客户服务团队，增加账户经理和区域销售总监 [11] - 公司在推动客户全面部署Seed和无现金解决方案方面取得进展，将现有客户中的Seed渗透率作为业务重点 [17] - 公司新赢得三个客户，包括中西部大型运营商、洛杉矶最大独立供应商Continental Bending和休斯顿最大独立运营商Fresh Group，这些客户将全面转向公司平台 [20][21][22] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 疫情仍影响企业，但公司在当前COVID - 19环境下，无摩擦商务成为消费者日常生活重要部分，公司有能力利用这些趋势，对所服务市场至关重要 [6] - 本财年上半年受COVID - 19和业务转型影响较大，下半年将开始看到投资和销售努力的成果，且下半年办公室、学校和酒店客流量将更强劲 [37] 其他重要信息 - 本月Dennis Connects重新加入公司，担任首席架构师 [23] - 公司聘请Scott Stewart为首席会计官，致力于减少对外部顾问的依赖并降低专业服务费用 [24] - 公司纳斯达克重新上市申请仍在审核中，与纳斯达克组织保持定期沟通 [24] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 目前交易 volume 情况及是否有环比改善 - 从营收看有环比改善，但同比仍下降10 - 13%，交易仍在增长，每周同比约下降10 - 12% [38] 问题2: 新连接数是否会逐季增长 - 预计会看到连接数持续增长，虽不是最佳衡量指标，但公司会继续关注 [39] 问题3: 如何定义实质性有机增长以及何时能实现 - 公司寻求持续有机增长，目前处于COVID - 19环境中，本季度较上一季度有良好增长，要达到指导目标会继续看到环比增长；要实现类似疫情前的增长，需人们100%回到办公室、学校等恢复正常 [42][43][44] 问题4: 批发式客户转换的驱动因素是什么 - 一方面很多公司看到在单一平台上实现无现金和物流软件的价值，公司平台能满足这一需求；另一方面公司宣布了MBM、2G和3G网络的升级，而很多竞争对手的设备也需要升级，公司拥有市场上一流的解决方案，吸引客户从竞争对手处转换过来 [46][47] 问题5: 公司的长期利润率机会如何 - 这是公司正在努力的方向，团队新加入了一些人员，虽认为有积极的利润率，但目前还不能给出具体数字，随着对明年情况更清晰，会进一步考虑 [50][51] 问题6: 在拓展核心自动售货市场之外的进展如何 - 公司继续寻找相关机会并进行销售，本季度在气囊领域达成一笔交易，短期内自动售货领域也有良好的增长机会 [52] 问题7: 合理的SG&A基线数字是多少 - 专业服务费用减少280万美元是实际节省，但股票薪酬方面有持续费用，还有约150万美元的网络事件一次性费用，可据此计算SG&A [55] 问题8: 营收指引中硬件占比情况以及2G、3G升级是否带来替换竞争对手无现金设备的新机会 - 公司不想细分硬件占比，但2G、3G升级涉及的硬件规模可观，升级成功将推动硬件收入；这是一个机会，公司会与每个有规模的客户进行评估，对自身产品和销售团队有信心 [56][58]

业务收入结构 - 2020年第三季度，公司约90%的收入来自ePort Connect服务的经常性许可和交易费用，约10%来自设备销售[123] 客户与服务连接数据 - 截至2020年9月30日，公司约有23,700个客户和1,335,000个服务连接[124] - 截至2020年9月30日季度净新增连接数15000个，总连接数1335000个，较去年同期增加120000个，增幅9.9%[141][142] 业务处理量变化 - 2020年3月中旬，公司平均每日处理量下降约40%；截至9月30日，较4月低点增长53%[126] 公司人力成本调整 - 公司高级领导团队在2020年12月前减薪20%，现金董事费递延至2021年，约10%的员工临时休假[127] 财务数据 - 收入 - 2020年第三季度，公司收入36,877,000美元，较2019年同期的43,359,000美元下降15.0%[131] - 2020年第三季度总营收36877000美元，较2019年同期减少6500000美元，降幅15.0%[145] 财务数据 - 销售成本 - 2020年第三季度，公司销售成本22,637,000美元，较2019年同期的31,943,000美元下降29.1%[131] - 2020年第三季度销售成本22637000美元，较2019年同期减少9300000美元，降幅29.1%[145][146] 财务数据 - 毛利润 - 2020年第三季度，公司毛利润14,240,000美元，较2019年同期的11,416,000美元增长24.7%[131] - 2020年第三季度总毛利率从2019年的26.3%增至38.6%[147] 财务数据 - 运营费用 - 2020年第三季度，公司运营费用17,848,000美元，较2019年同期的22,694,000美元下降21.4%[131] - 2020年第三季度销售、一般和行政费用16780000美元，较2019年同期减少约400000美元，降幅2.4%[149] - 2020年第三季度调查、代理征集和重述费用为0，2019年同期为4476000美元[149] - 2020年第三季度折旧和摊销费用1068000美元，较2019年同期增长4.5%[149] 财务数据 - 运营亏损 - 2020年第三季度，公司运营亏损3,608,000美元，较2019年同期的11,278,000美元收窄68.0%[131] 财务数据 - 净亏损 - 2020年第三季度，公司净亏损6,613,000美元，较2019年同期的11,508,000美元收窄42.5%[131] - 2020年第三季度净亏损661.3万美元，2019年同期为1150.8万美元；EBITDA为 - 200.1万美元，2019年同期为 - 962.2万美元；调整后EBITDA为 - 49.2万美元，2019年同期为 - 485.6万美元[156] 财务数据 - 其他收入（支出）净额 - 2020年第三季度其他收入（支出）净额为 - 2965000美元，较2019年同期减少约2800000美元，增幅1633.9%[152] 网络事件相关成本 - 2020年第三季度网络事件相关成本约1400000美元，其中1100000美元计入销售、一般和行政费用，300000美元计入销售成本，预计交易收入减少约400000美元[144] 调整后EBITDA定义 - 调整后EBITDA定义为净亏损前剔除多项费用及非经常性费用和收费后的指标，用于财务和运营决策及高管激励补偿计划[153][155] 现金流量数据 - 经营活动 - 2020年第三季度经营活动提供的现金为520万美元，2019年同期为20万美元，主要因净亏损减少490万美元和非现金经营费用增加450万美元，但被各种经营资产和负债变动使用的440万美元现金部分抵消[157] 现金流量数据 - 投资活动 - 2020年第三季度投资活动使用的现金为50万美元，2019年同期为40万美元[158] 现金流量数据 - 融资活动 - 2020年第三季度融资活动使用的现金为170万美元，2019年同期为180万美元[159] 现金及现金等价物与信贷额度 - 截至2020年9月30日，公司手头现金及现金等价物为3470万美元，2021年摩根大通循环信贷额度最多可提取500万美元[160] - 2020年8月14日，公司与摩根大通签订信贷协议，获得500万美元有担保循环信贷额度和1500万美元有担保定期信贷额度，2021年12月31日前适用利率为伦敦银行同业拆借利率加4.75%[168] 债务偿还与费用支出 - 2020年第三季度，公司偿还2020年安塔拉定期贷款所有未偿金额，支付120万美元承诺终止费和提前还款溢价，支付260万美元用于解决股东集体诉讼[161] 潜在负债 - 截至2020年9月30日，公司估计并记录潜在销售税及相关利息和罚款负债总计2110万美元[163] 薪资保护计划贷款 - 2020财年第四季度，公司获得约310万美元薪资保护计划贷款，固定利率为1%，期限两年[164] 内部控制缺陷弥补计划 - 公司预计在2020年12月31日前弥补财务报告内部控制重大缺陷[173]

业绩总结 - 截至2020年6月30日，公司收入为1.63亿美元，同比增长13%[5] - 2020财年总收入为1.632亿美元，同比增长12.9%[21] - 2020财年第四季度收入为3260万美元，同比下降15.2%[20] - 设备收入为3000万美元，同比增长39.1%[21] 用户数据 - 截至2020年6月30日，公司客户数量为23,000[5] - 连接设备数量达到130万，同比增长13%[5] 未来展望 - 预计2021财年收入将在1.7亿至1.8亿美元之间[23] - 预计2021财年调整后EBITDA将在200万至500万美元之间[23] - 公司计划在2021财年专注于可持续的有机增长和国际扩展[22] 现金流和储备 - 现金储备为3200万美元[5]

财务数据关键指标变化 - 收入与亏损 - 2020财年公司收入1.63153亿美元，运营亏损3959.2万美元，净亏损4059.5万美元[244] - 2020年6月30日止年度总营收1.632亿美元，其中许可和交易费1.332亿美元、设备销售3000万美元，较上一财年增加1870万美元；2020年6月30日前因COVID - 19给予客户的费用减免约70万美元[277][279] - 2019年6月30日止年度总营收1.445亿美元，较2018财年增加1200万美元，主要因许可和交易费增加2600万美元，设备销售减少1410万美元[280] - 公司2019财年年度财务报表调整，使2019年6月30日止年度净亏损减少210万美元[274] 财务数据关键指标变化 - 客户与连接 - 截至2020年6月30日，公司拥有超2.3万名客户和132万个服务连接[248] - 2020财年公司净新增连接15.1万个，总连接达132万个[244] - 2020财年公司新增客户3600个，总客户数达2.3万个[244] 财务数据关键指标变化 - 交易情况 - 2020财年公司交易总数达8.811亿笔，交易总额达17.294亿美元[244] 财务数据关键指标变化 - 疫情影响 - 2020年3月中旬，公司平均每日处理量下降约40%，4月中旬开始回升，较3月中旬水平提高约30%[249] - 公司采取多项措施应对疫情，包括高级领导团队降薪20%、延期支付董事现金费用等[252] - 若疫情近期未得到有效控制，2021财年公司营收增长和盈利能力可能受重大不利影响[254] 财务数据关键指标变化 - 贷款情况 - 公司已收到薪资保护计划贷款310万美元，贷款及豁免取决于是否符合相关标准[255] 财务数据关键指标变化 - 运营亏损结转 - 2020年6月30日和2019年6月30日，公司联邦和州净运营亏损结转额分别为4.03亿美元和3.49亿美元，多数将于2039年到期[261] 财务数据关键指标变化 - 商誉减值 - 截至2020财年年度减值测试日，公司报告单元公允价值超过账面价值约3.5亿美元；截至2020年6月30日，若报告单元公允价值估计降低10%，也不会存在商誉减值[263] 财务数据关键指标变化 - 坏账准备 - 2020年6月30日和2019年6月30日，公司坏账准备分别为770万美元和490万美元；若2020年6月30日应收账款实际可收回性与估计相差10%，税后净收入将增减约80万美元[265] 财务数据关键指标变化 - 存货准备金 - 2020年6月30日和2019年6月30日，公司存货准备金分别为280万美元和590万美元；若2020年6月30日存货实际陈旧情况与估计相差10%，税后净收入将增减约30万美元[267] 财务数据关键指标变化 - 销售成本 - 2020年6月30日止年度销售总成本1.169亿美元，较上一财年增加1260万美元，主要因服务成本增加300万美元、设备成本增加960万美元[281] - 2019年6月30日止年度销售总成本1.043亿美元，较2018财年增加740万美元，主要因服务成本增加1880万美元，设备成本减少1140万美元[282] 财务数据关键指标变化 - 毛利率 - 公司整体毛利率从2019财年的27.8%增至2020财年的28.4%，主要因许可和交易费利润率从2019财年的34.9%增至2020财年的37.7%[283] 财务数据关键指标变化 - 各项费用 - 2020年销售、一般和行政费用为6030万美元，较2019年的4650万美元增长29.5%，主要因员工相关成本、专业费用和销售税负债增加[285][287] - 2020年调查、代理征集和重述费用为2130万美元，较2019年的1610万美元增长32.5%，与2019年调查和财务报表重述等相关[285][291] - 2020年未产生整合和收购成本，2019年为130万美元，较2018年的700万美元下降81.0%，2018年收购Cantaloupe产生主要成本[285][292] - 2020年折旧和摊销费用为430万美元，较2019年的440万美元下降2.8%，2019年较2018年的320万美元增长38.3%，2019年增长因收购Cantaloupe的无形资产摊销[285][293][294] - 2020年总运营费用为8586.5万美元，较2019年的6836.8万美元增长25.6%，2019年较2018年的4489.9万美元增长52.3%[285] - 2020年利息收入为159.5万美元，较2019年的155.5万美元增长2.6%，2019年较2018年的94.3万美元增长64.9%[296] - 2020年利息费用为259.7万美元，较2019年的299.2万美元下降13.2%，2019年较2018年的310.5万美元下降3.6%[296] - 2020年总其他费用净额为100.2万美元，较2019年的143.7万美元下降30.3%，2019年较2018年的216.2万美元下降33.5%[296] 财务数据关键指标变化 - EBITDA - 2020财年调整后EBITDA为 - 830万美元，2019财年为 - 150万美元，2018财年为740万美元[301] - 2020年第二季度调整后EBITDA为 - 10万美元，2019年第二季度为 - 460万美元[301] 财务数据关键指标变化 - 现金情况 - 截至2020年6月30日和2019年6月30日，公司现金分别为3170万美元和2750万美元[304] - 2017年7月25日和2018年5月25日，公司公开发行股票，毛收入分别约为4310万美元和6960万美元[304] - 2019年10月，公司向Antara出售股票获毛收入2000万美元，并从2020 Antara Term Facility提取1500万美元[304] - 2020年8月14日，公司偿还2020 Antara Term Facility全部欠款，与摩根大通签订信贷协议，包括500万美元循环信贷和1500万美元定期贷款，可额外增加不超500万美元[305][322] - 2020财年经营活动净现金使用1410万美元，2019财年为2820万美元，2018财年经营活动提供净现金1240万美元[306][308][309] - 2020财年投资活动使用现金250万美元，2019财年为480万美元，2018财年为6890万美元[310][311] - 2020财年融资活动提供净现金2090万美元，2019财年使用2360万美元，2018财年提供12760万美元[312][313][314] 财务数据关键指标变化 - 负债与义务 - 截至2020年6月30日，公司预计销售税及相关利息和罚款负债总计2000万美元[323] - 2020财年，公司解决股东集体诉讼，保险公司支付1270万美元，公司支付260万美元[324] - 截至2020年6月30日，公司合同义务总计2650.8万美元，其中2021年到期597.2万美元[326] 各条业务线数据关键指标变化 - 收入来源占比 - 2020财年约82%的收入来自ePort Connect服务的经常性许可和交易费用，约18%来自设备销售[247]

财务数据和关键指标变化 - 第四季度营收3260万美元，同比下降15.2% [7][25] - 总毛利率为34%，上年同期为25.3% [7][25] - 调整后EBITDA为负10万美元，上年同期为负460万美元 [7][28] - 运营费用为2150万美元，较上年增长11.7% [27] - 净亏损为1140万美元，合每股基本亏损0.18美元，上年同期净亏损为990万美元，合每股基本亏损0.16美元 [28] - 预计2021财年营收在1.7亿 - 1.8亿美元之间，调整后EBITDA在200万 - 500万美元之间 [32][33] 各条业务线数据和关键指标变化 - 许可和交易收入为2780万美元，较2019财年第四季度减少1560万美元，主要因交易量下降 [25] - 设备销售额为480万美元，较上年同期下降13%，主要受COVID对销售和发货的影响 [25] - 许可和交易利润率从33.8%提高到42.3%，设备利润率为负14.1%，上年同期为负25.6% [26] 各个市场数据和关键指标变化 - 2020年7月，超过60%的无人零售销售通过无现金支付完成，高于1月的53% [13] - 无现金支付的消费者平均消费比现金支付多约43% [14] - 与季度环比相比，交易量每周下降10% - 15%，与2月的高点相比，交易量下降20% - 25% [38][39] - 无接触交易在交易中的占比从年初的约9%增长到前两个日历季度的高个位数 [81] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 战略目标为推动可持续有机增长、调整公司成本结构、投资人才和文化以实现卓越 [12] - 推动有机增长的举措包括让所有客户全面部署Seed和无现金解决方案、选择性进入或拓展新垂直领域或无人市场、进行国际扩张 [15][17][18] - 新平台销售方法将使公司能够以任何解决方案作为进入平台的切入点，而非仅以无现金支付为先导 [17] - 国际战略是利用SaaS平台，与现有支付提供商合作，避免支付认证的成本和延迟，目前专注于亚洲和拉丁美洲市场 [18] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - COVID - 19疫情对公司第四季度产生重大影响，但公司在控制成本方面表现良好 [7] - 随着市场在疫情后重新开放，无现金支付趋势将推动业务增长，公司有望从中受益 [15] - 预计2021财年上半年受疫情和业务转型影响，下半年经营环境将改善，投资和销售努力的成效将开始显现 [32] 其他重要信息 - 推出新公司网站，举办首届无人零售峰会，宣布远程价格变更功能并进行客户测试 [8] - 组建团队改善营运资金，推出一系列营销举措 [9] - 增加销售和客户支持人员，以提高客户保留率和价值主张 [10] - 开始定期举行全体员工会议，改善沟通和团队建设 [11] - 与摩根大通达成新的债务融资协议，降低利率 [11] - 处理器向辉瑞的迁移按计划进行，预计年底完成 [11] - 过去两年在调查、代理征集和重述费用上花费3700万美元，目前这些成本已过去，公司将重新分配资金用于产品开发和客户服务 [11] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 许可和交易毛利率在交易量恢复和新处理器启用后会稳定在什么水平 - 预计随着交易量增长，该毛利率会从第四季度的水平有所下降，因为交易业务的利润率不如许可业务 [37] 问题: 近期交易音量与疫情前水平的对比数据 - 夏季交易量增长有所平缓，与季度环比相比，交易量每周下降10% - 15%，与2月高点相比，交易量下降20% - 25% [38][39] 问题: 9月季度的运营费用是否以第四季度的SG&A和D&A为基准 - 目前处于早期阶段，2021财年上半年的投资会影响EBITDA和SG&A成本，下半年会进行调整 [41] 问题: Cantaloupe的交叉销售渗透率现状及提高渗透率的信心来源 - 目前在美国市场的渗透率约为50%，公司重组了销售组织，将Seed平台纳入销售补偿计划，预计上半年销售管道增长，下半年实现增长 [44] 问题: 公司的资本状况是否达到预期，是否需要进一步融资以实现重新上市 - 认为目前的资本可以支持业务，重新上市不受资本状况影响，暂无进一步融资决策 [45] 问题: 公司业务的潜在市场空间和当前市场份额 - 认为Seed平台在现有客户中有很大渗透空间，无现金业务和整体平台也有扩张空间，受疫情影响，一些相邻行业业务停滞，公司将专注于平台解决方案销售和国际扩张 [47] 问题: 如何规划设备与许可和交易业务的未来发展，是否考虑引入融资合作伙伴以改善收入流和利润率 - 正在从成本角度审视供应链业务，有硬件租赁和融资合作伙伴，将寻求更多选择，但暂无具体决策 [50] 问题: 销售团队的重新调整情况 - 将销售、营销、客户服务、实施团队和运营整合到一个组织下，加强沟通和协作；重新调整销售团队层级，针对不同规模的运营商配置合适的人员 [51][52] 问题: 国际扩张的目标市场和平台适用性 - 目标市场为亚洲和拉丁美洲，平台可以在这些地区使用，将利用物联网和软件服务进入市场，无现金支付方面将依靠合作伙伴 [58][59] 问题: 销售策略是否从以无现金支付为主转变为以企业解决方案为主 - 是的，整合后的平台提供多种服务，可根据客户需求以任何服务作为切入点，逐步引导客户使用全平台服务 [61] 问题: 远程定价功能是否是市场上唯一具备的 - 远程定价功能在行业中已被讨论多年，但公司是目前唯一将其融入运营工作流程并实现规模化应用的 [62] 问题: 客户基础的健康状况 - 部分小客户出售业务或倒闭，不同业务受疫情影响程度不同，如办公室咖啡业务、学校和酒店业务受影响较大，需要人们返回办公室、学校、酒店和体育赛事恢复才能改善 [65][66] 问题: 技术方面的投资和升级方向 - 正在梳理之前对合作伙伴和客户的承诺，优先推进能带来高收入的项目；专注于远程价格变更功能与ePort设备的适配，以及平台与其他软件的集成，这可能成为新的收入来源 [67][68] 问题: 拉丁美洲市场的计划、费用、时间框架和机会 - 新聘请的Fernando将评估市场并寻找合作机会，预计2022年开始产生影响，软件可能需要本地化和集成工作 [69][70] 问题: 是否考虑收购其他平台或小企业 - 收购是进入新市场的战略之一，但近期首要任务是确保公司财务稳定，以便有能力把握机会 [71] 问题: 第四季度的总连接数、交易数量和交易金额 - 总连接数为3.5万，使总连接数达到130万，暂无交易数量和交易金额数据 [77] 问题: 客户反馈的痛点和改进方向 - 客户服务需要改进，增加人员并优化服务；销售组织的承诺缺乏协调，正在解决遗留问题，加速能带来收入的项目交付 [76] 问题: Seed平台进一步渗透的增量中，绿地市场和替换遗留系统的比例 - 暂无具体比例数据，但大型运营商通常使用竞争软件，是替换目标；小型运营商市场是绿地市场，将加大投资 [80] 问题: 当前交易中无接触信用卡或Apple Pay的占比 - 无接触交易在交易中的占比从年初的约9%增长到前两个日历季度的高个位数 [81]

财务数据和关键指标变化 - 第三季度总营收增长14%至4310万美元，其中许可和交易收入增长11%，设备销售增长31%；毛利率维持在26%，设备利润率下降1个百分点至负21%，许可和交易利润率保持36% [27] - 年初至今总营收增长23%至1.305亿美元，主要增长驱动因素是设备销售，增长67%；毛利率下降2个百分点至27%，设备利润率下降5个百分点至负13%，许可和交易利润率提高至36% [28] - 第三季度运营费用增长55%，即750万美元，其中SG&A增长890万美元，主要因专业服务、就业相关成本和法律费用增加；年初至今运营费用为6440万美元，增长31%，即1530万美元 [29][30] - 第三季度运营亏损为1020万美元，去年同期亏损370万美元；9个月运营亏损增长56%至2920万美元；净亏损为960万美元，即每股基本亏损0.15美元，去年同期净亏损460万美元，即每股基本亏损0.08美元；年初至今净亏损增长44%至2980万美元 [33] - 非GAAP净亏损为700万美元，即每股亏损0.11美元，去年同期非债务净亏损150万美元，即每股亏损0.02美元；EBITDA为负740万美元，去年同期为负180万美元；调整后EBITDA为负590万美元，去年同期为正200万美元 [34] - 季度末现金及现金等价物为2590万美元 [35] 各条业务线数据和关键指标变化 - 许可和交易业务：第三季度收入增长11%，年初至今利润率提高至36% [27][28] - 设备销售业务：第三季度增长31%，年初至今增长67%，但设备利润率有所下降，第三季度降至负21%，年初至今降至负13% [27][28] 各个市场数据和关键指标变化 - 3月中旬平均每日处理量下降约40%，4月中旬开始恢复，较3月中旬水平稳步提高约30%，即恢复至以往水平的78% [35] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司认为无人零售行业在疫情后将加速发展，公司作为行业领先者将从中受益，计划执行相关机会 [10] - 重组公司为三个汇报小组，分别由首席营收官、首席运营官和首席财务官领导，以提升团队绩效 [17] - 建立以销售为重点的企业文化，专注服务客户，实现客户零流失率 [13] - 解决Cantaloupe收购后的执行问题，包括内部系统集成、自动化流程和客户服务等方面 [45][46][47] - 重新评估运营指标和KPI披露，关注增加连接数量、增长经常性软件收入和提高毛利率，以实现盈利性增长 [43] - 从行业竞争来看，过去两年公司技术解决方案优势明显，客户流失率低，但需提供完整平台解决方案，而非仅销售无现金设备 [49] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 疫情在第三季度影响较小，但在第四季度对公司产生重大影响，公司采取了一系列成本节约措施，包括高管减薪、暂停401(k)匹配、整合岗位和推迟董事现金费用等 [20] - 公司预计在2020财年第四季度末可能无法遵守与Antara现有定期贷款安排的某些契约，正在评估多种融资替代方案，相信现有财务资源和运营产生的资金以及投资者可能提供的融资将足以支持未来12个月的运营预算 [38][39] - 尽管面临短期挑战，但公司认为业务有未开发的潜力，未来有望实现30%的营收增长和20%左右的运营利润率 [66] 其他重要信息 - 公司与Hudson Executive Capital达成和解协议，4月底董事会进行了重大改组，并于5月初任命Sean Feeney为首席执行官 [23] - 公司收到股东集体诉讼，本月初法院初步批准了一项1530万美元的和解协议，预计大部分费用将由保险公司承担，公司需支付260万美元，该负债已反映在季度财务报表中 [40] - 公司回应了美国司法部的传票，正在全力配合调查 [41] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 请详细说明Cantaloupe收购未充分执行的方面以及公司的市场份额和竞争格局 - 未充分执行方面包括内部系统集成不足、缺乏自动化流程和客户服务下降等；市场份额和竞争格局方面，公司技术解决方案优势明显，客户流失率低，但需提供完整平台解决方案 [44][45][49] 问题2: 之前团队在销售方面对市场的覆盖情况如何，公司计划如何改变 - 目前无法提供具体数据，但公司正在重组团队，制定销售激励计划，与合作伙伴合作，以拓展市场机会，提高平台渗透率 [51][52][53] 问题3: 公司销售设备亏损的原因是什么，如何解决 - 可能是为了获取长期收益而在前期接受亏损，公司将评估库存管理、硬件制造等方面，寻求改进方法 [57][58] 问题4: 公司在平衡增长与盈利时，是否有市场从战略角度看不再有意义 - 目前没有业务需要退出，但受疫情影响，娱乐和国际市场可能需要暂停一段时间，公司将专注于北美市场 [61][62] 问题5: 过去6周订单势头如何 - 订单在3月中旬开始下降，4月中旬触底，之后每周有所回升，目前恢复到去年同期的70%多，若疫情不再复发，预计在2021财年恢复到年初水平 [63] 问题6: 吸引您加入USAT的原因是什么，公司未来3 - 7年的发展前景如何 - 公司是美国国内支付领域的增长亮点，即使在之前的管理和代理战期间仍保持30%的增长，未来有望实现30%的营收增长和20%左右的运营利润率，还有国际发展机会 [65][66] 问题7: 公司希望的资产负债表状况如何，能否实现现金流为正，需要增加多少资本 - 公司正在与现有贷款方和其他潜在融资伙伴进行讨论，有信心在短期内获得必要的资本，以支持业务发展 [67][68] 问题8: 公司如何重新在纳斯达克上市 - 公司已对董事会和高级管理团队进行了重大调整，正在与纳斯达克合作，展示公司的改进措施，争取重新上市 [71] 问题9: Cantaloupe的机会是绿地市场、替代遗留系统还是其他，在自动售货机以外的机会有多大 - Cantaloupe在现有USAT客户中有很大的空白市场，还有其他相邻市场的增长机会，可能需要与合作伙伴合作 [74] 问题10: 疫情对公司的中长期好处有哪些 - 疫情使人们减少使用现金，增加了对公司无现金解决方案的需求；公司的解决方案还能帮助客户管理库存和服务，降低成本，提高效率，因此需求在增加 [75][76][77] 问题11: SG&A费用增加890万美元的具体构成，其中非经常性、非运营性费用有多少 - 增加的890万美元主要来自专业服务，其中450万美元是与重述项目相关的遗留费用，包括会计和合规方面的外部资源费用，还包括法律费用；公司计划通过内部化这些活动来降低成本 [79]

公司业务结构与规模 - 2020年3月31日止的三个月和九个月，公司约81%的收入来自ePort Connect服务的经常性许可和交易费用，约19%来自设备销售[168] - 截至2020年3月31日，公司拥有超150名员工、超22000个客户和约128.9万个服务连接[169] 公司上市与治理变动 - 2020年2月18日，公司证券从纳斯达克摘牌，目前已申请重新上市，申请正在审核中[170] - 2020年4月26日，公司与Hudson Executive Capital LP达成协议，任命8人进入董事会，接受5人辞职，Hudson报销费用请求待董事会决定[171] 业务运营受疫情影响情况 - 2020年3月中旬，公司平均每日处理量下降约40%，4月中旬开始回升，较3月中旬水平提高约30%[172] - 公司采取流动性保护和成本节约措施，包括高级领导团队降薪20%至2020年12月、推迟现金董事费至2021年、临时休假约10%员工等[174] - 公司同意对受疫情影响的客户进行价格和付款条款修改，可能会有更多协商[175] - 若疫情近期未得到控制，可能对公司2020年6月30日及以后季度的收入增长和盈利能力产生重大不利影响[176] 公司资金相关情况 - 公司已获得薪资保护计划贷款310万美元，贷款及豁免取决于公司是否符合条件[177] 会计政策情况 - 公司关键会计政策与2019年10 - K表披露相比无重大变化[178] 连接数数据变化 - 截至2020年3月31日季度净新增连接数34,000个，总连接数1,289,000个，较去年同期增加163,000个，增幅14%[189] - 2020年前九个月新净连接数为12万个，较2019年同期的9.8万个增加2.2万个，同比增长22%[211] 第一季度财务数据关键指标变化 - 2020年第一季度总营收43,098千美元，较2019年同期的37,704千美元增长14.3%，其中许可和交易费收入34,961千美元，增长10.9%，设备销售收入8,137千美元，增长31.5%[191] - 2020年第一季度销售成本32,100千美元，较2019年同期的27,751千美元增长15.7%，其中服务成本22,244千美元，增长9.5%，设备成本9,856千美元，增长32.4%[191] - 2020年第一季度总毛利率25.5%，较2019年同期的26.4%下降0.9%，设备利润率从-20.3%降至-29.0%，许可和交易利润率从35.6%升至36.4%[193] - 2020年第一季度销售、一般和行政费用20,069千美元，较2019年同期的11,156千美元增长79.9%，主要因专业服务成本、就业相关成本和法律应急应计增加[194][196] - 2020年第一季度未产生整合和收购成本，2019年同期为24千美元[198] - 2020年第一季度折旧和摊销费用1,107千美元，较2019年同期的1,083千美元增长2.2%[194] - 2020年第一季度其他收入（费用）净额798千美元，较2019年同期的-565千美元增长241.2%，主要因衍生品公允价值变动[200] - 2020年第一季度记录税收优惠85千美元，2019年同期记录税收准备金23千美元，变化率-469.6%[201] - 2020年第一季度净亏损929.5万美元，2019年同期为430.6万美元；调整后EBITDA分别为-591.9万美元和24.8万美元[204] 前九个月财务数据关键指标变化 - 2020年前九个月总营收为1.30508亿美元，较2019年同期的1.05958亿美元增长23.2%，增加2460万美元[211] - 2020年前九个月销售成本为9533.2万美元，较2019年同期的7551.2万美元增长26.2%，增加1980万美元[211] - 2020年前九个月总毛利率为27.0%，较2019年同期的28.7%下降1.8%；许可和交易费用毛利率从35.3%增至36.5%[213] - 2020年前九个月销售、一般和行政费用为5687.6万美元，较2019年同期的3153.7万美元增长80.3%，增加约2530万美元[214] - 2020年前九个月调查和重述费用为430.3万美元，较2019年同期的1312.2万美元下降67.2%[214] - 2020年前九个月未产生整合和收购成本，2019年同期为112.7万美元[214] - 2020年前九个月折旧和摊销费用为320.9万美元，较2019年同期的335.9万美元下降4.5%[214] - 2020年前九个月其他收入（支出）净额为7.7万美元，较2019年同期的-127.3万美元增长106.0%，增加约140万美元[220] - 2020年3月31日止九个月所得税拨备为4.6万美元，较2019年的6万美元减少23.3%[221] - 2020年九个月净亏损2918.1万美元，2019年为2003.2万美元；调整后EBITDA分别为-1389.6万美元和313.1万美元[224] - 2020年九个月非GAAP净亏损为1776万美元，2019年为171.8万美元[228] - 2020年3月31日止九个月经营活动使用现金1760万美元，2019年同期为2570万美元[230] - 2020年3月31日止九个月投资活动使用现金170万美元，2019年同期为310万美元[231] - 2020年3月31日止九个月融资活动提供现金1770万美元，2019年同期使用现金2240万美元[232] 2019年公司融资情况 - 2019年公司向Antara出售380万股普通股，总价1995万美元，支付配售费120万美元[235] - 2019年公司与Antara签订3000万美元定期贷款安排，支付承诺费120万美元和配售费75万美元，已提取1500万美元，年利率9.75%[236] 定期贷款安排相关情况 - 若不进行再融资或修改条款，公司预计2020年6月30日很可能不满足定期贷款安排的最低固定费用覆盖率和最低合并EBITDA要求，届时1500万美元本金及应计利息和80万美元提前还款溢价将立即到期[239] - 若定期贷款安排按类似提款条款修改，2020年7月31日至2021年4月30日期间可提取总计1500万美元[243] - 公司正在评估多种融资方案，包括协商修改现有定期贷款安排[244] - 若公司与Antara未能就修改现有定期贷款安排达成一致且其他融资方案未落实，投资者将提供足够融资[244] 公司负债与现金情况 - 截至2020年3月31日，公司估计潜在销售税及相关利息负债总计1820万美元[241] - 2020年3月31日结束的三个月内，公司预计支付约260万美元用于解决股东集体诉讼[242] - 截至2020年3月31日，公司手头现金及现金等价物为2590万美元[243] - 公司认为现有财务资源、运营产生的现金以及必要时投资者提供的融资，足以满足合并财务报表发布之日起十二个月的运营预算[244] 市场风险情况 - 公司现金投资受利率变化的市场风险影响，因新冠疫情金融市场波动大，但货币市场基金利率变化风险不重大[245] - 外币汇率波动带来的市场风险不重大[247] 疫情对公司业务的总体影响 - 新冠疫情可能对公司业务产生影响[246]

财务数据和关键指标变化 - 第二财季总营收同比增长27.7%，环比增长1.6%，达到4410万美元 [43] - 许可和交易费收入同比增长20.3%，达到3580万美元，占第二财季总营收的81.2% [43] - 设备收入同比增长74.6%，达到830万美元 [44] - 总毛利率从去年第二财季的27.4%提升至29% [45] - 许可和交易利润率从去年同期的34.5%提升至36.8%，预计未来将保持在35% - 38%的区间 [46] - 设备利润率从去年同期的 - 17.6%改善至 - 5%，预计未来将处于盈亏平衡至低个位数负利润率区间 [46] - 调整后息税折旧摊销前利润（EBITDA）从去年同期的盈亏平衡降至 - 230万美元 [47] - 销售、一般和行政费用（SG&A）为1870万美元，占营收的42.5%，去年同期为1090万美元，占营收的31.7% [48] - 非公认会计准则（Non - GAAP）净亏损为400万美元，合每股亏损0.06美元，去年同期净亏损为160万美元，合每股亏损0.03美元 [53] - 第二季度末现金余额为3750万美元，上一季度末为2550万美元 [53] - 第二季度末净营运资金为1760万美元，去年第二季度末为1570万美元 [54] - 2020财年营收指引上调至1.75亿 - 1.85亿美元，此前为1.65亿 - 1.75亿美元 [15] - 若能在2020财年第四季度消除非经常性费用，预计正常化调整后EBITDA约为350万美元 [52] 各条业务线数据和关键指标变化 - 连接基数和客户数量持续增长，第二季度新增4万个净新连接，总数超过125万个，同比增长16% [44] - 新增900个新客户，季度末客户总数达到2.12万个，同比增长20% [45] 各个市场数据和关键指标变化 文档未提及相关内容 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司使命是成为无人零售市场领先的集成软件解决方案和支付提供商 [19] - 市场策略是作为集成软件和支付解决方案提供商推进销售工作，通过实现消费者的数字和卡支付来将软件货币化，目标是在五年内成为营收达5亿美元的企业，实现超过25%的同比营收增长 [20] - 战略的四个组成部分包括：继续向现有自动售货机客户部署Seed服务的全套服务；拓展解决方案适用的类别，尤其是平均客单价较高的市场；将国际业务拓展至日本等有大量自动售货机但缺乏强大集成软件解决方案的市场；继续向现有1.9万个客户销售产品 [21][23][25] - 行业存在竞争，公司专注于执行自身的市场策略，提供软件解决方案并通过支付网络实现货币化 [114] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司在实现上季度设定的战略目标方面取得了持续良好的进展，有信心在未来18个月内实现净营收基础上30%的EBITDA利润率目标 [9][14] - 持续监控冠状病毒对增长目标的潜在影响，贸易展推迟可能会延迟国际扩张工作，但目前客户流失率为零 [28][29] - 尽管此前因未能及时提供财务报表导致部分大客户暂停采购，但现在这些客户已恢复采购 [31] - 董事会和管理团队致力于继续推进公司发展，相信公司将继续成功执行各项举措，为股东创造长期价值 [36][41] 其他重要信息 - 公司已实现通过一系列举措将SG&A费用年化减少800万美元的目标，包括谈判新的交易处理协议、减少对第三方分销商的依赖、改善设备供应链管理、减少销售和使用税应计额、与专业服务提供商达成新协议以及合理化运营成本等 [9][10] - 公司在本季度财务报表结账过程中发现了前期财务报表的错误，并进行了有利的调整，这些调整增加了经营收入，但公司认为对2019财年财务报表影响不大，但对2020财年第一季度的申报进行了重述 [17][54] - 公司正在努力重新获得纳斯达克上市资格，新的上市申请仍在审核中，同时也在与顾问探讨在其他交易所上市的可能性 [26][27] - 公司正在考虑出售约1200万美元的租赁应收款以改善流动性 [33] - 公司与Hudson Executive Capital存在代理权之争，董事会认为若董事会多数成员发生变更，股东应获得控制权变更溢价，且Hudson触发了宾夕法尼亚州法律的相关条款，需向公司交出出售股份的利润 [37][38] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1：实现1250万美元SG&A费用的时间线 - 未来六个月逐步实现，部分在第三季度立即实现，希望所有改进能在第四季度实施完成 [63] 问题2：是否需要扩充销售团队以应对新的增长机会 - 目前认为销售团队足以应对市场机会，但未来12个月可能会根据情况增加销售资源 [64][65] 问题3：Ingenico收购是否会对业务产生影响 - 短期内认为不会有影响，过去一年半与Ingenico的关系非常有限，若收购导致其方向改变，可能会有合作机会 [67] 问题4：五年后达到5亿美元营收时，互换成本大致是多少 - 目前互换成本约为8000万美元，预计达到5亿美元营收时，互换成本约为2.2亿美元，可能会略多一些 [71] 问题5：30% EBITDA利润率目标的实现轨迹以及2021财年的预期 - 预计在18个月内实现30%的利润率，即下一财年第四季度达到该目标 [72][73] 问题6：对25%以上营收增长的可见性以及许可和交易收入（L&T）的占比 - 对该增长率的可见性约为75% - 80%，预计L&T占比将继续保持在80%左右 [75] 问题7：2021 - 2022年的增长中，来自相邻市场、国际市场等举措的贡献有多少 - 国际市场贡献较小，相邻市场有望继续推动增长，但未来一年的增长主要来自自动售货机市场 [76][77] 问题8：交易量增长加速的原因以及是否会环比下降 - 交易量增长可能是由于公司持续增加连接数，以及客户对平台资产的使用；预计不会环比下降 [92][93] 问题9：产品组合对毛利率的影响 - 毛利率受服务费用和交易处理费用的组合以及交易量驱动的产品组合影响，波动较大，交易服务利润率指导在35% - 40%之间 [94] 问题10：自动售货机管理解决方案（Seed）的表现以及与现金less业务的比较 - 表现良好，集成工作进展顺利且受客户欢迎；增长速度可能略低于交易收入，但仍是战略增长的重要部分 [95][96] 问题11：达到30%利润率后，未来几年利润率的发展轨迹 - 支付公司达到30%利润率后，EBITDA利润率通常会在33% - 35%的较窄范围内，市场竞争和客户期望会对利润率增长形成自然限制；公司处于微支付领域，提高运营杠杆较具挑战性，若能进入客单价更高的市场，可能会有所改善 [99][100][103] 问题12：未来几年设备利润率和L&T利润率的预期 - 设备利润率将趋于盈亏平衡或略有亏损，供应链举措可能会带来一定改善；若将预计的350万美元处理成本节省计入，2020年上半年L&T利润率将从36.5%提升至38.6%，未来有望接近40% [104][107][108] 问题13：Cantaloupe的交叉销售进展如何 - 交叉销售进度约为50%，公司有战略计划进一步推进该业务 [110][111] 问题14：担任CEO几个月的感受，是否需要扩充团队，以及中长期的并购想法 - 暂无扩充管理团队的计划，认为现有团队实力较强；目前没有并购计划，但市场可能会有整合和竞争，公司专注于市场策略，会考虑与其他有不同市场策略的公司进行潜在交易 [113][114][115]

业务收入来源占比 - 2019年3个月和6个月，公司约81%和80%的收入来自ePort Connect服务的经常性许可和交易费用，约19%和20%来自设备销售[132] 公司人员与客户规模 - 截至2019年12月31日，公司超120名员工，超21000名客户，约125.5万个服务连接[133] 第四季度业务数据 - 2019年第四季度，公司新增净连接4万个，服务总连接达125.5万个，较去年同期增加17.5万个，增幅16%[142] - 2019年第四季度，公司新客户增加900个，客户总数达21200个[142] - 2019年第四季度，交易总数2.776亿笔，交易总额5.299亿美元[142] - 2019年第四季度，JumpStart融资结构占比4.3%，QuickStart及其他占比95.7%[142] 第四季度财务数据关键指标变化 - 2019年第四季度，公司总营收4405.1万美元，较2018年同期增加960万美元，增幅27.7%[144] - 2019年第四季度，公司销售成本3128.9万美元，较2018年同期增加620万美元，增幅24.9%[144] - 2019年第四季度，公司总毛利1276.2万美元，较2018年同期增加332.7万美元，增幅35.3%[144] - 2019年第四季度新净连接较2018年同期增加7000个，增幅21%[144] - 2019年第四季度总毛利率从27.4%增至29.0%，提升1.6%，主要因交易处理利润率提高2.3%[146] - 2019年第四季度销售、一般和行政费用为1.87亿美元，较2018年的1.0931亿美元增长71.1%，约增加780万美元[147][149] - 2019年第四季度调查和重述费用为73.8万美元，2018年为718.8万美元[147] - 2019年第四季度折旧和摊销费用为108万美元，较2018年的114.3万美元下降5.5%[147] - 2019年第四季度其他费用净额为55万美元，较2018年的41.1万美元增长33.8%[153] - 2019年第四季度所得税拨备为7.2万美元，较2018年的1.9万美元增长278.9%，截至2019年12月31日，公司未确认所得税利益为30万美元[154] - 2019年第四季度净亏损为837.8万美元，调整后EBITDA为 - 232.4万美元，非GAAP净亏损为399.4万美元[157][159] 下半年财务数据关键指标变化 - 2019年下半年总收入为8741万美元，较2018年的6825.4万美元增长28.1%，增加1920万美元[161] - 2019年下半年销售成本为6323.2万美元，较2018年的4776.1万美元增长32.4%，增加1550万美元[161][162] - 2019年下半年总毛利率从30.0%降至27.7%，下降2.4%[163] 上半年财务数据关键指标变化 - 2019年上半年销售、一般及行政费用为3.6807亿美元，2018年为2.0381亿美元，同比增长80.6%[164] - 2019年上半年调查和重述费用为430.3万美元，2018年为1171.4万美元[164] - 2019年上半年折旧和摊销费用为210.2万美元，2018年为227.6万美元，同比下降7.6%[164] - 2019年上半年总运营费用为4321.2万美元，2018年为3547.4万美元，同比增长21.8%[164] - 2019年上半年利息收入为57.7万美元，2018年为89.7万美元，同比下降35.7%[170] - 2019年上半年利息支出为129.8万美元，2018年为160.5万美元，同比下降19.1%[170] - 2019年上半年净其他费用为72.1万美元，2018年为70.8万美元，同比增长1.8%[170] - 2019年上半年所得税拨备为13.1万美元，2018年为3.7万美元，同比增长254.1%[171] - 2019年上半年经营活动使用现金为980万美元，2018年同期为1660万美元[177] 2019年股权与贷款融资情况 - 2019年10月9日，公司向Antara Capital Master Fund LP出售380万股普通股，每股价格5.25美元，总收益1995万美元[183] - 2019年10月9日公司与Antara签订承诺函，获得3000万美元优先担保定期贷款安排，支付120万美元不可退还承诺费，Blair获75万美元现金配售费[184] - 2019年10月31日公司与Antara签订融资协议，提取1500万美元贷款，可在2020年7月31日至2021年4月30日提取另外1500万美元[184] 定期贷款安排相关条款 - 定期贷款安排未偿还金额年利率为9.75%，按月支付[184] - 提前还款需支付的溢价为：2020年12月31日前为5%，2021年1月1日至12月31日为3%，2022年1月1日至12月31日为1%，之后为0%[184] - 年度强制提前还款比例为超额现金流的0% - 75%，取决于财年末合并总杠杆率[184] 公司资金状况与负债情况 - 截至2019年12月31日，公司现金及现金等价物为3750万美元[185] - 定期贷款安排下可用额度为1500万美元[185] - 2020财年剩余时间，公司需支付的销售税负债估计不超过1800万美元[186] 公司资金支持与市场风险情况 - 公司认为现有现金及可用现金资源足以支持未来12个月业务运营[186] - 自2019年6月30日以来，公司市场风险敞口无重大变化[187]

公司基本情况 - 公司财年于6月30日结束[126] - 截至2019年9月30日，公司拥有超120名员工、超20000名客户以及约121.5万个服务连接[125] 业务收入结构 - 2019年第三季度，公司约80%的收入来自ePort Connect服务的经常性许可和交易费用，约20%来自设备销售[124] 服务连接数据 - 2019年9月30日止季度，新增净连接46000个，服务总连接数达121.5万个，较去年同期增加168000个，增幅16%[132] 收入关键指标变化 - 2019年第三季度，许可和交易费用收入3383.3万美元，较2018年同期的2897.1万美元增长16.8%；设备销售收入831.3万美元，较2018年同期的455.1万美元增长82.7%；总收入4214.6万美元，较2018年同期的3352.2万美元增长25.7%[134] - 2019年第三季度与2018年同期相比，总收入增加860万美元，其中许可和交易费用收入增加490万美元，设备收入增加380万美元[134] 成本关键指标变化 - 2019年第三季度，服务成本2164.6万美元，较2018年同期的1854.4万美元增长16.7%；设备成本1044.8万美元，较2018年同期的486.8万美元增长114.6%；销售总成本3209.4万美元，较2018年同期的2341.2万美元增长37.1%[134] - 2019年前九个月与2018年同期相比，销售成本增加870万美元，其中服务成本增加310万美元，设备销售成本增加560万美元[135] 毛利润关键指标变化 - 2019年第三季度，许可和交易费用毛利润1218.7万美元，较2018年同期的1042.7万美元增长16.9%；设备销售毛利润 - 213.5万美元，较2018年同期的 - 31.7万美元增长573.5%；总毛利润1005.2万美元，较2018年同期的1011万美元下降0.6%[134] 毛利率变化 - 总毛利率从2018年三季度的30.2%降至2019年三季度的23.9%，降幅6.3%[136] 运营费用关键指标变化 - 2019年三季度销售、一般和行政费用为1817.1万美元，2018年同期为945万美元，增长92.3%[137] - 2019年三季度调查和重述费用为369.9万美元，2018年同期为452.6万美元，下降18.3%[137] - 2019年三季度折旧和摊销费用为102.2万美元，2018年同期为113.3万美元，下降9.8%[137] - 2019年三季度总运营费用为2289.2万美元，2018年同期为1603.1万美元，增长42.8%[137] 其他收入（费用）及所得税变化 - 2019年三季度其他收入（费用）净额为2000美元，2018年同期为 - 38.1万美元，下降100.5%[142] - 2019年三季度所得税拨备为5.9万美元，2018年同期为1.8万美元，增长227.8%[143] 现金流量关键指标变化 - 2019年三季度经营活动提供现金0.2百万美元，2018年同期使用现金14.1百万美元[149] - 2019年三季度投资活动使用现金0.4百万美元，2018年同期使用现金0.7百万美元[150] - 2019年前九个月融资活动使用现金1.8百万美元，2018年同期使用现金0.9百万美元[150] 证券交易及上诉情况 - 2019年9月26日，公司证券在纳斯达克暂停交易，目前在OTC Markets报价；10月8日，公司向纳斯达克上市和听证审查委员会提出上诉[126] 股份出售与贷款安排 - 2019年10月9日，公司以每股5.25美元的价格向Antara出售380万股普通股，总收益1995万美元[155] - 2019年10月9日，Antara承诺向公司提供3000万美元的高级有担保定期贷款安排[155] - 2019年10月31日，公司与Antara签订融资协议，提取1500万美元定期贷款，并可在2020年7月31日至2021年4月30日期间再提取1500万美元[155] - 定期贷款未偿还金额按年利率9.75%计息，每月后付[155] - 初始提款用于偿还欠摩根大通银行的1010万美元循环信贷余额及支付交易费用[155] 现金及现金等价物情况 - 截至2019年9月30日，公司手头现金及现金等价物为2550万美元[156] - 公司向Antara发行股份获得总现金收益1995万美元[156] 销售税负债情况 - 2020财年剩余时间，公司需满足不超过2000万美元的销售税负债，其中2020财年新增不超过400万美元[157] 业务运营资金支持情况 - 公司认为现有现金及可用现金资源足以支持未来12个月业务运营[158] 市场风险敞口情况 - 自2019年6月30日以来，公司市场风险敞口无重大变化[159]