公司整体财务数据关键指标变化 - 2023年第一季度公司收入为12.11亿美元，较2022年同期的11.72亿美元增长3.4%[117] - 2023年第一季度运营收入占收入的百分比降至9.9%，2022年同期为11.0%[117] - 2023年第一季度成本收入比（不包括折旧和摊销）为70.7%，2022年同期为66.6%[121] - 2023年第一季度销售、一般和行政费用占比为17.5%，2022年同期为20.3%[121] - 2023年第一季度有效税率为19.6%，2022年同期为15.6%[121] - 2023年第一季度，收入成本（不包括折旧和摊销）为8.559亿美元，较2022年同期的7.808亿美元增长9.6%，占收入的比例从66.6%升至70.7%[131][132] - 2023年第一季度，销售、一般和行政费用为2.119亿美元，较2022年同期的2.373亿美元下降10.7%，占收入的比例从20.2%降至17.5%[134][135] - 2023年第一季度，折旧和摊销费用为2280万美元，较去年同期的2430万美元有所下降，占收入的比例从2.1%降至1.9%[136] - 利息和其他收入/（损失）净额从2022年第一季度的20万美元损失增至2023年第一季度的1150万美元收益[137] - 2023年和2022年第一季度的有效税率分别为19.6%和15.6%，2023年第一季度和2022年第一季度基于股票奖励归属或行使记录的超额税收优惠分别为600万美元和1310万美元[141] - 2023年第一季度，北美、欧洲和俄罗斯三个可报告业务部门的总营收为12.10941亿美元，较2022年同期的11.71614亿美元有所增长；总运营利润为1.7973亿美元，较2022年同期的1.63961亿美元有所增长[146] - 2023年第一季度经营活动提供的净现金为8730万美元，较2022年同期增加1.392亿美元[157][158] - 2023年第一季度投资活动使用的净现金为1770万美元，低于2022年同期的3460万美元[157][159] - 2023年第一季度融资活动使用的净现金为1530万美元，高于2022年同期的960万美元[157][160] - 2023年和2022年截至3月31日的三个月内，公司有效税率分别为19.6%和15.6%，2023年同期超额税收优惠分别为600万美元和1310万美元[141] - 2023年3月31日止三个月，经营活动提供净现金8733.4万美元，较2022年同期使用的5184.8万美元增加1.392亿美元[157][158] - 2023年3月31日止三个月，投资活动使用净现金1771.7万美元，低于2022年同期的3456.3万美元，其中2023年资本支出790万美元，低于2022年的2330万美元，2022年有820万美元业务收购现金流出，2023年无此类流出[157][159] - 2023年第一季度，融资活动使用净现金1531.8万美元，高于2022年同期的960.4万美元，2023年回购3万股普通股，花费850万美元，支付限制性股票单位预扣税320万美元，结算或有对价义务470万美元，偿还债务140万美元；2022年支付限制性股票单位预扣税390万美元，结算或有对价义务20万美元，偿还债务680万美元；2023年收到股票期权行权现金250万美元，低于2022年的340万美元[160] 各地区收入数据关键指标变化 - 2023年第一季度美洲地区收入为7.098亿美元，占比58.6%；EMEA地区收入为4.639亿美元，占比38.3%；APAC地区收入为2681万美元，占比2.2%；CEE地区收入为1039万美元，占比0.9%[124] - 2023年第一季度美国收入从2022年同期的6.57亿美元增长3.4%至6.794亿美元[126] - 2023年第一季度EMEA地区前三大收入贡献国英国、瑞士和荷兰收入分别为1.553亿美元、8990万美元和5910万美元[127] - 2023年第一季度APAC地区收入较2022年同期减少280万美元，降幅9.4%[128] - 2023年第一季度，中东欧地区收入较2022年同期减少2290万美元，其中来自俄罗斯客户的收入为590万美元[129] - 2023年和2022年截至3月31日的三个月内，北美地区营收分别为7.09957亿美元和6.87711亿美元，增长3.2%，运营利润分别为1.22831亿美元和1.26734亿美元，下降3.1%[146][147] - 2023年和2022年截至3月31日的三个月内，欧洲地区营收分别为4.93147亿美元和4.5197亿美元，增长9.1%，运营利润分别为5990万美元和5671万美元，增长5.6%[146][151] - 2023年和2022年截至3月31日的三个月内，俄罗斯地区营收分别为78.37万美元和319.33万美元，下降75.5%，运营亏损分别为30.05万美元和194.84万美元[146][153] - 2023年第一季度，北美、欧洲和俄罗斯地区总营收为12.10941亿美元，总运营利润为1.7973亿美元[146] 各业务部门数据关键指标变化 - 2023年第一季度，北美业务部门收入较去年同期增加2220万美元，增幅3.2%；运营利润较去年同期减少390万美元，降幅3.1%；收入占总业务部门收入的比例从58.7%降至58.6%；运营利润率从18.4%降至17.3%[147] - 2023年第一季度，北美业务部门各行业垂直领域中，金融服务增长19.5%，新兴垂直领域增长20.1%，商业信息与媒体增长4.7%，旅游与消费增长1.2%，软件与高科技下降4.1%，生命科学与医疗保健下降13.3%[148] - 2023年第一季度欧洲业务收入4.931亿美元，同比增加4120万美元，增幅9.1%，占总业务收入的40.7%；运营利润5990万美元，同比增长5.6%，占收入的百分比降至12.1%[151] - 2023年第一季度俄罗斯业务收入占总业务收入的0.7%，同比减少2410万美元，降幅75.5%；运营亏损改善至300万美元[153] 各行业收入数据关键指标变化 - 2023年第一季度旅游与消费行业收入1.53055亿美元，同比增长11.9%；金融服务行业收入1.23608亿美元，同比增长5.4%[152] - 2023年第一季度软件与高科技行业收入3868.2万美元，同比增长19.2%；生命科学与医疗保健行业收入1452.6万美元，同比增长18.3%[152] - 2023年第一季度新兴行业收入7716.8万美元，同比增长9.9%；商业信息与媒体行业收入8610.8万美元，同比增长3.9%[152] - 2023年第一季度，北美地区软件与高科技行业营收下降4.1%，金融服务行业增长19.5%，生命科学与医疗保健行业下降13.3%，新兴行业增长20.1%[148] - 2023年第一季度，欧洲地区旅游与消费行业营收增长11.9%，金融服务行业增长5.4%，软件与高科技行业增长19.2%，新兴行业增长9.9%[152] - 2023年3月31日止三个月俄罗斯各行业板块收入与2022年同期相比，金融服务收入从2239.8万美元降至320.7万美元，降幅85.7%；旅游与消费从628.4万美元降至164.6万美元，降幅73.8%；软件与高科技从74.7万美元降至71.1万美元，降幅4.8%；生命科学与医疗保健从15万美元降至13.5万美元，降幅10.0%；商业信息与媒体从45.6万美元降至11.4万美元，降幅75.0%；新兴板块从189.8万美元增至202.4万美元，增幅6.6%；总收入从3193.3万美元降至783.7万美元，降幅75.5%[154] 公司流动性与资金需求 - 截至2023年3月31日，公司主要流动性来源包括17.49亿美元现金及现金等价物、6040万美元短期投资和6.75亿美元循环信贷额度可用借款[156] - 公司认为现有现金、现金等价物和短期投资，加上预期经营现金流，至少未来十二个月能满足运营和资本支出需求，但乌克兰局势影响不确定[161] - 公司业务扩张和满足长期资本需求取决于现金流增减率、公私债务和股权融资可得性，若现有资金不足，可能需通过股权或债务融资筹集资金，可能导致股权稀释或增加债务合同限制[162] 公司业务相关事件 - 公司维持向乌克兰员工提供1亿美元人道主义援助的承诺[111] - 公司于2022年3月4日宣布停止向俄罗斯客户提供服务，2023年4月7日修订并重申将俄罗斯剩余大部分资产出售给第三方的协议，且已获得俄罗斯政府批准[129][144] - 2022年3月4日公司宣布停止为俄罗斯客户提供服务，2023年4月7日修订并重新签署出售俄罗斯剩余资产协议，已获俄罗斯政府批准[144] 税务相关事项 - 2022年第一季度公司采用离散法记录中期税务拨备，第二、三、四季度采用估计年度有效税率法，该变更对合并中期财务报表无重大影响[139] - 确定所得税费用、递延所得税资产和负债及相关估值备抵涉及判断，需考虑法定税率、税法变更等因素[140] 公司其他信息 - 公司除合并财务报表附注13披露外，无重大担保合同或其他合同安排下的义务，未与非合并实体进行有重大持续风险、或有负债等的交易[164] - 本季度报告包含依据1995年《私人证券诉讼改革法案》安全港条款作出的估计和前瞻性陈述，受乌克兰战争、政治动荡、资本市场和外汇市场状况等因素影响，实际结果可能与预期有重大差异[166] - 用于识别估计和前瞻性陈述的词汇包括“可能”“将”等，此类陈述仅代表作出时的情况，公司除法律要求外无义务更新，因存在风险和不确定性，不应过度依赖[168]

税收政策相关 - 公司在白俄罗斯的一家当地子公司作为高科技园区成员，在2049年前可免交白俄罗斯所得税和增值税，强制性社会缴款和其他多种税按较低金额征收[97] - 若白俄罗斯或其他运营所在国家的税收政策发生变化、终止、未延期或未引入类似新税收激励措施，公司运营费用和/或实际所得税税率可能大幅增加[97] - 公司有效税率可能受多种因素不利影响，税务调整可能对业务和盈利能力产生负面影响[143] 市场与竞争风险 - 公司新兴市场业务面临更大经济、金融和银行风险，多数收入来自北美和西欧，但人员和交付中心多位于新兴市场，面临外汇风险[90] - 公司面临来自国内外IT服务和咨询公司的激烈竞争，若无法成功竞争，定价压力或市场份额流失将对业务产生重大不利影响[91] 法规与政策风险 - 公司全球运营需遵守多种外国法律法规，若未能遵守，可能导致当地子公司被强制清算，对财务状况和经营成果产生重大不利影响[95] - 客户、投资者、员工和监管机构对ESG战略和承诺的关注度不断提高，公司可能需遵守相关政策和法律，否则可能面临市场受限、罚款或声誉损害[96] - 美国政策变化，包括国际贸易协定、离岸业务、通胀缓解等方面，可能对公司业务产生积极或消极影响[98] - 美国国会可能提出立法限制离岸外包和员工赴美工作签证，对公司业务产生不利影响[99] 业务运营风险 - 公司项目依赖签证安排员工工作，签证获取过程漫长且困难，可能导致服务延迟或无法及时提供，对业务产生重大不利影响[100] - 公司一般没有来自客户的长期承诺，客户可能提前终止合同或不续约，且公司不能保证服务款项的支付，重大客户业务流失或欠款可能对经营成果产生重大影响[104] - 行业低迷、监管政策、美国主权债务违约等因素可能导致公司服务需求下降，影响业务和财务状况[107] - 行业发展可能使客户需求转向新服务，公司在新领域可能缺乏竞争力或需大量投资[108] - 公司定价依赖内部预测和假设，不准确的定价可能导致合同无利可图，大型复杂项目会增加定价风险[110] - 公司业务受经济环境影响，北美和欧洲经济衰退可能导致服务定价下降、客户减少技术支出，影响收入和盈利能力[111] - 公司服务销售和实施周期长，需提前投入大量资源，周期延长会影响收入和增长[112][113] - 公司若无法适应技术和行业标准变化，可能失去客户，影响业务[115][116] - 公司若导致客户业务中断、服务不足或违约，可能面临巨额索赔，损害声誉，保险可能无法覆盖所有风险[117][118] - 公司系统、电信或IT基础设施故障可能损害服务模式，减少收入，扰乱业务[120] - 公司软件开发可能存在难以检测的缺陷，导致业务损失和责任，影响公司业务[137] 声誉与知识产权风险 - 公司声誉易受损害，可能影响业务、招聘和投资者信心[121][122] - 公司可能面临知识产权侵权索赔，辩护耗时且成本高，若失败可能失去重要知识产权，无法继续提供现有服务[126][127][128] 信息安全与合规风险 - 公司面临信息安全威胁，包括个人、团体和有组织的黑客攻击，可能导致信息泄露、运营中断和声誉受损[130][132] - 公司需不断投入资源保护信息安全，成本可能影响盈利能力，安全漏洞会损害声誉并导致客户流失[133][134] - 公司受多种隐私和数据保护法规约束，违规可能面临罚款和索赔，合规成本可能增加[135][136] 股票与资本风险 - 公司股票价格波动，受财务结果、市场因素和预期等影响，股价波动会影响运营结果[138][139] - 公司可能需要额外资本，若无法以有利条件筹集，可能限制业务增长和服务提升[140] 外汇交易风险 - 公司外汇远期合约存在交易对手违约风险，违约可能导致重大损失[141] 外部突发事件风险 - 战争、恐怖主义、灾害等可能影响公司市场、客户和服务交付，增加运营成本和风险[142]

财务数据和关键指标变化 - 2022年全年营收48.25亿美元，报告增长率28.4%，按固定汇率计算为32.4%；收购贡献约5%的增长；排除俄罗斯营收，报告同比营收增长约32.1%，固定汇率增长约36.3% [8] - 2022年GAAP摊薄每股收益7.09美元，非GAAP摊薄每股收益10.90美元，较2021财年增长20.4%；2022年加权平均摊薄流通股约5920万股 [9] - 2022年经营活动现金流4.64亿美元，自由现金流3.82亿美元，调整后净收入转化率59.3% [10] - Q4营收12.3亿美元，报告基础上同比增长11.2%，固定汇率下增长14.4%，外汇负面影响320个基点，退出俄罗斯市场使客户营收减少对营收增长有440个基点的负面影响；排除俄罗斯营收，报告同比营收增长15.6%，固定汇率增长近19% [41] - Q4 GAAP营业利润率13.8%，非GAAP营业利润率17.8%；GAAP有效税率22.9%，非GAAP有效税率23.5%；GAAP摊薄每股收益2.61美元，非GAAP摊薄每股收益2.93美元，较2021年同期增长6.2%；Q4稀释流通股约5930万股 [64][65] - Q4经营活动现金流1.86亿美元，自由现金流1.65亿美元；期末现金及现金等价物约17亿美元；DSO为70天 [66] - 预计2023年全年GAAP摊薄每股收益在8.64 - 8.84美元之间，非GAAP摊薄每股收益在11.15 - 11.35美元之间，加权平均流通股5960万股 [16] - 预计2023年Q1营收在12 - 12.1亿美元之间，同比增长率约3%，固定汇率下同比增长率约5%，收购对营收增长贡献可忽略不计；排除退出俄罗斯市场影响，固定汇率营收增长约8% [17] - 预计2023年Q1 GAAP营业利润率在9.5% - 10.5%之间，非GAAP营业利润率在14% - 15%之间；GAAP有效税率约18%，非GAAP有效税率约23%；GAAP摊薄每股收益在1.66 - 1.74美元之间，非GAAP摊薄每股收益在2.30 - 2.38美元之间，加权平均流通股5950万股 [18][19] - 预计2023年全年股票薪酬费用约1.52亿美元，无形资产摊销约2200万美元，外汇影响较小，非GAAP税收有效调整约4400万美元 [44] - 预计2023年全年超额税收优惠约2300万美元，Q1约800万美元，Q2约600万美元，其余季度约900万美元 [20] 各条业务线数据和关键指标变化 - 金融服务增长2.4%，资产管理和保险增长强劲；排除俄罗斯客户营收，增长率为17.8%，固定汇率下为20.8% [2] - 软件和高科技业务Q4增长10.3%，反映了前20大客户之一的营收减少以及该垂直领域客户营收整体增长放缓 [2] - 旅游和消费业务增长16%，受旅游和酒店业强劲增长推动，零售和消费品行业有所放缓；排除俄罗斯市场影响，增长率为19%，固定汇率下为25.4% [42] - 生命科学和医疗保健业务增长11.5%，受一大型转型项目意外缩减影响；预计2023年Q1该客户支出将进一步缩减 [43] - 商业信息和媒体业务Q4增长10.9% [43] - 新兴业务增长20.8%，受制造业、汽车和能源领域客户推动 [43] 各个市场数据和关键指标变化 - 美洲地区是最大市场，占Q4营收59%，同比增长14.7%，固定汇率下增长15.6% [1] - EMEA地区占Q4营收37%，同比增长18%，固定汇率下增长25.7%，增长加速部分归因于近期收购 [1] - CEE地区占Q4营收1%，同比收缩71.8%，固定汇率下收缩72.6%，受退出俄罗斯市场及减少对俄客户服务影响 [1] - APAC地区同比持平，固定汇率下增长3.8%，占营收2% [1] - Q4前20大客户营收同比增长8%，前20大以外客户营收同比增长13% [1] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 2023年将恢复提供全年展望和下一季度指引，假设乌克兰交付中心能继续运营，生产率与2022年持平或略低 [11] - 2023年上半年预计员工人数因招聘减少和正常人员流失而继续下降，下半年计划恢复增长；预计上半年利用率在70%多，下半年恢复到77% - 79% [13] - 2023年全年营收增长至少9%，外汇影响可忽略不计，无无机营收贡献；排除退出俄罗斯市场影响，报告营收增长预计约11%；上半年营收个位数增长，下半年双位数增长，Q4预计高个位数增长 [14][15] - 董事会批准了一项5亿美元的股票回购计划，授权公司在未来24个月内回购公司普通股，以抵消员工股权发行带来的稀释 [45] - 公司致力于成为客户的全球协调者，持续进行地理扩张、提升能力和商业服务，以更具多元化和能力的形象服务客户 [37] - 投资于客户和合作伙伴关系，通过咨询、客户数据和客户体验等增值服务建立差异化优势，为下半年需求增长创造动力 [31] - 稳定全球交付平台，在新地区培养人才，恢复各主要交付中心的成本结构平衡，同时关注投资与当前和可见需求的平衡 [32] - 利用数字平台指导决策，实时调整业务，保护核心人才，追求历史增长和盈利水平 [33] - 预计全球IT服务市场需求放缓仅持续几个季度，需求回落将促使新玩家进入市场，推动企业投资，公司将受益于专注于提供新战略和实施的业务模式 [34] - 未来几个季度将专注于稳定全球运营，持续投资于新人才、新能力、新市场，保持强大的工程基因，成为更具全球多元化的公司 [35] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 2022年是极具挑战的一年，公司成功保障了乌克兰员工安全，调整业务连续性战略退出俄罗斯市场，提升客户服务水平，实现了全球交付足迹的多元化 [56][57][58] - 2023年初营收增长低于历史预期，主要原因包括部分客户提前选择替代供应商、成本结构调整、特定行业和大客户受影响、新客户获取优先级降低等 [24][26][28][29] - 预计2023年上半年增长较慢，下半年加速，Q4可能接近高个位数增长，之后有望恢复到20%以上的有机增长 [30] - 尽管面临挑战，但公司对未来充满信心，相信凭借已建立的基础和持续努力，能够应对挑战，实现10亿美元的营收目标 [38] 其他重要信息 - 截至2022年12月31日，公司已为乌克兰员工及其家属支出约4500万美元，作为1亿美元人道主义承诺的一部分，预计2023年将有进一步支出 [20] - Q4末公司拥有超过52850名顾问、设计师、工程师、培训师和架构师，生产人员数量与2021年Q4基本持平，总员工数超过59250人，利用率为73.6%，低于2021年Q4的76.8%和2022年Q3的73.5% [7] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 关于部分客户将工作负载转移出EPAM的情况是否结束以及如何赢回工作负载 - 难以衡量客户转移工作负载的情况，目前认为是由于客户在东欧局势不确定时提前选择了替代供应商；多数客户未流失，公司认为客户现在对其多元化交付足迹感到满意，愿意继续合作，但此前的决策影响现在才显现 [24][26] 问题: 2023年增长展望的基础以及与以往相比的可见度 - 预测环境更具挑战性，2022年底和2023年初需求放缓，但目前开始看到一些需求增长的迹象，如客户发出更多的RFP和讨论请求；公司对实现全年营收增长有信心，预计能实现与过去类似的连续增长 [90][91] 问题: 利润率下降受低增长、全球投资和定价工资压力的影响程度以及利润率结构是否有变化 - 上半年利润率较低主要是由于需求意外下降导致利用率降低，下半年将匹配成本与需求，预计毛利率和SG&A将有所改善；整体利润率呈现前低后高的态势 [93] 问题: 采取什么措施来恢复新业务管道 - 关注市场动态，为特定客户和交易实时决策；公司在过去一年克服了诸多挑战，让客户对其能力更有信心；目前业务发展和销售团队积极参与大型交易，有一些潜在机会 [120][125] 问题: 资本配置方面如何考虑收购，收购目标和当前潜在交易情况 - 收购重点倾向于咨询导向或具有平台特色的业务，关注欧洲大陆的增长机会；2023年将比2022年更积极地进行收购，同时实施股票回购计划 [102][122] 问题: 新地理区域的利用率、流失率趋势以及招聘模式 - 印度和拉丁美洲地区增长显著，公司对这些地区的发展有信心；在一些新地区同时引入本地人才和有经验的人才，质量结果符合传统EPAM标准；公司有能力在需求增长时加快发展速度 [141][142] 问题: 如何重新吸引和重建与客户的关系以及工作流，是否会调整定价或交付策略 - 实时关注市场和客户情况，为特定客户和交易做出决策；公司在过去一年的表现让客户对其克服挑战的能力更有信心，但仍需谨慎对待重建信任的问题 [120][121] 问题: 全球交付足迹成本的结构变化以及对竞争力的影响 - 公司仍在东欧地区开展业务，同时印度和拉丁美洲地区增长迅速；公司认为一些新地区具有成本竞争力，且人才水平符合要求，将在未来几个季度管理好成本结构 [126] 问题: 2023年营收增长面临的地理多元化担忧、客户需求和利率收益降低的逆风因素的规模 - 难以精确拆分各因素对营收增长的影响，公司正在努力解决这些问题，客户对公司从新地理区域交付的能力感到满意，同时公司继续拓展具有成本竞争力的地区 [113][114][131] 问题: 客户是否比12月和1月更乐观，以及对2023年下半年增长的信心来源 - 1月需求放缓，部分大客户项目缩减，但目前已开始看到需求改善的迹象，这让公司对全年营收指引有信心；尽管难以预测Q4的具体情况，但需求的改善趋势是积极的 [135][136] 问题: 2023年影响营收增长的因素中最令人惊讶的是什么，以及营收指引的保守程度 - 未明确指出最令人惊讶的因素；营收指引考虑了当前的低起点和需求改善的迹象，公司有信心实现全年营收增长目标 [135][136]

业绩总结 - GAAP稀释每股收益为2.61美元，同比增长8.7%[1] - 非GAAP稀释每股收益为2.93美元，同比增长6.2%[1] - 2022年公司总收入为48.25亿美元[37] - 过去五年收入年复合增长率为27%[22] - 公司在2022年的强劲收入增长，年复合增长率（CAGR）为28%（3年）和27%（5年）[103] - 公司在2022年的非GAAP稀释每股收益（EPS）年复合增长率为26%（3年和5年）[115] - 公司全年收入可见性达到80%[109] - 超过85%的收入来自于时间和材料计费[109] 用户数据 - 2022年各行业收入：金融服务261百万美元，同比增长2.4%[39] - 2022年各行业收入：生命科学与医疗125百万美元，同比增长11.5%[38] - 2022年各行业收入：旅行与消费270百万美元，同比增长16.0%[38] - 2022年各行业收入：新兴软件与高科技163百万美元，同比增长20.8%[38] 财务状况 - 公司在过去12个月的运营现金流为4.64亿美元[115] - 公司现金余额为17亿美元，负债名义上为零[109] 社会责任 - 公司宣布对乌克兰员工及其家庭提供1亿美元的人道主义支持[45] - 公司在2022年承诺提供1亿美元的人道主义援助[124] 市场地位 - 公司在2022年被评为全球前25大代理公司之一[100] - 公司在2022年被《巴伦周刊》评为100家最可持续公司之一[128] - 公司在2022年获得了咨询杂志评选的快速增长公司称号[100] 未来展望 - 公司在全球超过50个国家和地区运营[45]

财务数据和关键指标变化 - 第三季度营收12.3亿美元，同比增长24.1%，按固定汇率计算增长29.8%，外汇负面影响570个基点，退出俄罗斯市场使营收增长减少470个基点，调整后营收增长约29% [23][32][33] - 第三季度GAAP毛利率32.6%，去年同期33.9%；非GAAP毛利率34.4%，去年同期35.1% [39] - 第三季度GAAP SG&A占营收16.1%，去年同期17.1%；非GAAP SG&A占营收14.1%，去年同期15.3% [41] - 第三季度GAAP运营收入1.8亿美元，占营收14.7%，去年同期1.44亿美元，占营收14.6%；非GAAP运营收入2.32亿美元，占营收18.9%，去年同期1.8亿美元，占营收18.2% [42] - 第三季度GAAP有效税率18.4%，非GAAP有效税率23.1% [43] - 第三季度GAAP摊薄后每股收益2.63美元，同比增长34.9%；非GAAP摊薄后每股收益3.10美元，同比增长28.1%，约有5940万股摊薄股份流通在外 [44] - 第三季度运营现金流2.52亿美元，去年同期2.06亿美元；自由现金流2.34亿美元，去年同期1.85亿美元，季度末现金及现金等价物约15亿美元 [45] - 第三季度末DSO为69天，第二季度为71天，去年同期为70天 [46] - 预计第四季度营收在12.2 - 12.3亿美元之间，按报告基础计算同比增长约11%，按固定汇率计算增长15%，包含约100个基点的收购收入，退出俄罗斯市场使预期营收增长率降低约500个基点 [52] - 预计第四季度GAAP运营收入在12% - 13%之间，非GAAP运营收入在16% - 17%之间 [53] - 预计第四季度GAAP有效税率约21%，非GAAP有效税率约23%，GAAP摊薄后每股收益在2.02 - 2.10美元之间，非GAAP摊薄后每股收益在2.62 - 2.70美元之间，预计加权平均流通股数为5960万股 [54] 各条业务线数据和关键指标变化 - 旅游和消费业务增长41.9%，主要由零售客户有机增长和近期收购贡献 [35] - 生命科学和医疗保健业务增长35%，医疗保健和生命科学行业均有增长 [35] - 金融服务业务增长10.4%，来自资产管理、银行和保险，排除俄罗斯客户后增长25.4%，按固定汇率计算增长29.9% [35] - 商业信息和媒体业务增长20.8%，主要由商业信息行业客户推动 [36] - 软件和高科技业务增长17.8% [36] - 新兴业务增长26.6%，由能源、制造和汽车行业客户推动，排除俄罗斯客户后增长29.5%，按固定汇率计算增长39.4% [36] 各个市场数据和关键指标变化 - 美洲市场是最大区域，占第三季度营收61%，同比增长26.3%，按固定汇率计算增长27.7% [37] - EMEA市场占第三季度营收36%，同比增长35.3%，按固定汇率计算增长50.3%，由有机增长和近期收购贡献 [37] - CEE市场占第三季度营收1%，同比收缩77.2%，按固定汇率计算收缩80.2%，受退出俄罗斯市场影响 [38] - APAC市场增长10.5%，按固定汇率计算增长15.4%，占营收2% [38] - 第三季度前20大客户营收同比增长22%，前20大客户以外营收同比增长25% [38] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司采取四阶段方法应对俄乌战争影响，包括保障乌克兰员工安全和稳定运营、加速全球多元化、服务和拓展全球客户需求、关注盈利能力 [8] - 持续推进综合咨询业务，拓展市场切入点，加深与客户关系，现场业务占比达13.6%，为系统内最高 [20] - 加强生态系统合作伙伴关系，凭借产品和平台优势为客户提供解决方案 [20] - 大力投资教育平台，保持员工技术领先，吸引和培养全球人才，为客户提供教育服务 [21] - 公司致力于在新老市场保持工程和技术优势，提升在价值链中的地位，提供战略和实施一体化服务，优于多数竞争对手 [22] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 战争仍在持续，对全球各行业和地区产生影响，公司持续为乌克兰员工及其家人提供支持，确保服务质量 [7][9] - 公司在全球多元化方面取得进展，交付地点和地理分布更加平衡，预计年底受影响地区人才占比降至27% - 28% [12][62] - 客户需求环境依然活跃，但部分客户因预期全球需求放缓而调整业务，公司开始看到增长放缓迹象，将适度控制招聘支出，平衡供需 [25][26] - 公司预计2022年能控制战争的初步影响，但难以在年内完全消除其影响，对未来增长有信心，目标成为100亿美元公司 [27][29] - 第四季度展望反映需求环境良好，运营表现改善，公司有望提前回到16% - 17%的调整后运营收入范围 [57] 其他重要信息 - 截至9月30日，公司已为乌克兰员工及其家人的人道主义承诺支出超3900万美元，预计第四季度和2023年将有更多支出 [51] - 公司在第四季度的GAAP到非GAAP调整包括预计约3300万美元的股票薪酬费用、约570万美元的无形资产摊销、可忽略不计的外汇影响、约960万美元的税收有效非GAAP调整和约430万美元的超额税收优惠，还包括因俄乌战争产生的持续非GAAP调整 [55][56] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 如何预测第四季度增长 - 第四季度计费天数减少会使营收自然减少2%，退出俄罗斯市场也会影响增长，同时客户支出和投资增速较年初有所放缓 [60][61] 问题2: 俄罗斯市场退出对交付足迹和员工水平的影响，以及对在其他地区扩大业务的信心和交付组合计划 - 公司按计划推进交付能力平衡，年底受影响地区占比将进一步下降，公司在新地区建立运营，目前一切平衡，对在新地区找到合适人才有信心 [62][78][79] 问题3: 第三季度营收略超预期但利润率在利用率下降情况下表现良好的原因，以及对明年恢复正常利润率并维持的看法 - 员工重新定价方面表现好于预期，外汇对盈利能力有积极影响，去年可变薪酬成本高，今年更稳定；目前难以谈论2023年盈利能力，但对第三季度盈利水平和第四季度指导有信心 [65][66][70] 问题4: 除消费领域外，其他垂直领域是否有类似需求放缓动态 - 市场上很多行业都很谨慎，节约成本成为优先事项，零售行业反应较快，其他行业也会受到影响 [72] 问题5: 俄罗斯相关转型计划的完成进度，新地区的员工增长能力 - 公司按投资者日分享的计划推进，对在新地区增加员工有信心，能应对未来需求增长，目前更关注提高利用率 [75][78] 问题6: 客户是否转向成本削减计划或效率提升项目 - 目前数字转型和成本节约是两个平衡的优先事项，而两三个季度前增长和数字转型是首要任务 [81] 问题7: 明年规划假设，以及对数字转型潜在需求的看法 - 公司正在进行标准规划流程，目前无法提供2023年指导，但预计未来会恢复超过20%的增长率，不太可能在2023财年上半年实现，更可能在下半年 [85][86] 问题8: 高科技垂直领域的疲软对公司客户和业务的影响 - 市场上大家都更谨慎，决策变慢，公司仍看到客户支出和投资，但增速放缓；公司有应对困难时期的经验，会专注于咨询与工程整合和人才培养 [87][88][90] 问题9: 定价环境的影响因素和变化情况 - 第三季度在员工重新定价方面取得进展，预计会继续看到价格改善；下半年可能有额外定价，但难以预测明年情况 [93][94][95] 问题10: 宏观环境对并购活动的影响 - 公司不根据经济环境调整并购活动，一直在寻找合适的收购机会，未来几个季度可能有更好的定价机会，但目前有其他优先事项 [96] 问题11: 2023年下半年恢复20%以上增长的驱动因素和规划假设 - 2022年第一季度俄罗斯市场有可观营收，2023年该季度对比基数高，外汇仍有不利影响；公司对增加员工有信心，新地区运营经验增加，预计下半年有机会实现超过20%的增长 [100][101] 问题12: 利用率是否在更成熟地区较高，改善是否主要来自新地区 - 受影响地区利用率较低，新地区也有提高利用率的机会，第四季度目标是适度提高利用率，明年上半年继续关注改善 [103] 问题13: 客户对当前交付区域风险的接受程度，是否有进一步降低风险的机会 - 客户对当前风险水平基本满意，但风险是动态的，若风险升高会调整分布；公司通过人才重新平衡管理全球交付，目前受影响地区占比30%，员工利用率良好 [107][108] 问题14: 与客户的可见度，项目延迟或取消率与历史相比情况，以及2023年预算确定后客户决策的风险 - 目前判断还为时过早，市场情况动态变化，即使在正常年份这个阶段也不做评论 [110] 问题15: 现场业务占比增加的原因 - 这是公司品牌发展的延续，为支持新的业务合作而增加招聘 [112] 问题16: 100亿美元目标在当前情况下的可行性 - 尽管当前情况特殊，但从过去几个季度的业绩和行业竞争来看，100亿美元目标是现实且有抱负的 [113][114]

公司整体收入情况 - 2022年前九个月公司收入为35.93亿美元，较2021年同期的26.51亿美元增长35.6%[154][155] - 2022年第三季度收入为12.27亿美元，较去年同期的9.885亿美元增长24.1%，受外汇汇率变化影响减少5640万美元或5.7%[155] - 2022年前九个月收入受外汇汇率变化影响减少1.191亿美元或4.5%，收购分别为三个月和九个月贡献4170万美元和1.739亿美元收入[155] - 2022年第三季度总营收达12.27亿美元，同比增长24.1%；前九个月总营收同比增长35.6%[168][169] - 2022年前九个月，收购使营收增长6.6%，退出俄罗斯市场和汇率波动使营收减少1.191亿美元，降幅4.5%[169] - 2022年第三季度收入同比增长24.1%，按固定汇率计算增长29.8%；运营收入同比增长25.0%，按固定汇率计算增长21.4%[238] 公司运营收入情况 - 2022年9月30日止三个月运营收入增至1.802亿美元，增长25.0%；九个月增至4.025亿美元，增长6.9%[156] - 2022年第三季度运营收入占收入百分比增至14.7%，前九个月降至11.2%[156] 公司有效税率情况 - 2022年9月30日止三个月和九个月有效税率分别为18.4%和13.6%，2021年同期分别为14.6%和9.1%[158] - 2022年第三季度和前九个月有效税率分别为18.4%和13.6%，2021年同期分别为14.6%和9.1%；2022年第三季度和前九个月基于股票奖励归属或行使的超额税收优惠分别为1090万美元和3140万美元，2021年同期分别为1040万美元和5280万美元[190] - 2022年前三个月和前九个月有效税率分别为18.4%和13.6%，去年同期分别为14.6%和9.1%[190] 公司净利润情况 - 2022年9月30日止三个月净利润增至1.561亿美元，增长34.9%；九个月降至2.644亿美元，下降22.1%[155][159] - 2022年第三季度净利润占收入百分比为12.7%，较去年同期增加1.0%[159] 公司摊薄后每股收益情况 - 2022年9月30日止三个月和九个月摊薄后每股收益分别为2.63美元和4.47美元，较去年同期分别增加0.68美元和减少1.28美元[160] 公司人道主义援助承诺情况 - 公司维持1亿美元对乌克兰员工的人道主义援助承诺[146] 公司经营活动现金情况 - 2022年前九个月经营活动提供的现金为2.78亿美元，去年同期为2.877亿美元，同比下降[161] - 2022年前九个月经营活动提供的净现金为2.78亿美元，较2021年同期减少970万美元[213] - 2022年前九个月经营活动提供净现金2.78亿美元，较2021年同期减少970万美元[212][213] 各地区营收情况 - 2022年第三季度美国营收从5.641亿美元增至7.153亿美元，增长26.8%；前九个月从15.15亿美元增至20.59亿美元，增长36.0%[174] - 2022年前九个月，EMEA地区收购使营收增长1.443亿美元，欧元和英镑兑美元贬值对营收有负面影响[175] - 2022年第三季度APAC地区营收同比增加300万美元，增长10.5%；前九个月增加1680万美元，增长22.6%[176] - 2022年第三季度CEE地区营收同比减少3470万美元，前九个月减少4920万美元[177] - 2022年第三季度和前九个月北美地区收入分别为7.48383亿美元和21.59751亿美元，2021年同期分别为5.93862亿美元和16.00737亿美元；2022年第三季度收入增长1.545亿美元，增幅26.0%，前九个月增长5.59亿美元，增幅34.9%[195][197][198] - 2022年第三季度和前九个月欧洲地区收入分别为4.70009亿美元和13.73923亿美元，2021年同期分别为3.5008亿美元和9.38733亿美元[195] - 2022年第三季度和前九个月俄罗斯地区收入分别为852.8万美元和5972.1万美元，2021年同期分别为4459.7万美元和1.1121亿美元[195] - 2022年前三个月和前九个月北美地区收入分别为7.48383亿美元和21.59751亿美元，去年同期分别为5.93862亿美元和16.00737亿美元[195] - 2022年前三个月和前九个月欧洲地区收入分别为4.70009亿美元和13.73923亿美元，去年同期分别为3.5008亿美元和9.38733亿美元[195] - 2022年前三个月和前九个月俄罗斯地区收入分别为852.8万美元和5972.1万美元，去年同期分别为4459.7万美元和1.1121亿美元[195] - 2022年前三个月北美地区收入同比增加1.545亿美元，增幅26.0%；运营利润同比增加5360万美元，增幅43.9%[197] - 2022年前九个月北美地区收入同比增加5.59亿美元，增幅34.9%；运营利润同比增加1.024亿美元，增幅31.3%[198] - 2022年第三季度欧洲业务收入4.7亿美元，同比增长1.199亿美元，增幅34.3%；前九个月收入增长4.352亿美元，增幅46.4%[202][203] - 2022年第三季度俄罗斯业务收入占总业务收入的0.7%，同比减少3610万美元，降幅80.9%；前九个月收入减少5150万美元，降幅46.3%[207][208] 各地区运营利润情况 - 2022年第三季度北美地区运营利润为1.75845亿美元，较2021年同期的1.22232亿美元增长5360万美元，增幅43.9%；运营利润率从20.6%增至23.5%[195][197] - 2022年前九个月北美地区运营利润为4.29999亿美元，较2021年同期的3.27595亿美元增长1.024亿美元，增幅31.3%；运营利润率从20.5%降至19.9%[195][198] - 2022年第三季度，欧洲地区收入4.7亿美元，同比增加1.199亿美元，增幅34.3%，收购贡献4050万美元，按固定汇率计算收入增长49.3%，运营利润增长6.3%至6480万美元，运营利润率降至13.8%[202] - 截至2022年9月30日的九个月，欧洲地区收入增加4.352亿美元，增幅46.4%，运营利润减少560万美元，降幅3.4%，运营利润率降至11.4%[203] - 截至2022年9月30日的三个月，俄罗斯地区收入占总业务收入的0.7%，同比减少3610万美元，降幅80.9%，运营利润为150万美元，同比减少900万美元[207] - 截至2022年9月30日的九个月，俄罗斯地区收入减少5150万美元，降幅46.3%，占总业务收入的1.7%，运营亏损1630万美元，同比减少3390万美元[208] - 2022年前九个月欧洲业务运营利润减少560万美元，降幅3.4%；第三季度运营利润增长6.3%至6480万美元[202][203] 各业务板块收入情况 - 截至2022年9月30日的三个月和九个月，除北美地区软件与高科技业务外，各业务板块收入同比增长超20%，软件与高科技业务仍是最大业务板块，旅游与消费业务分别增长33.2%和51.9%，金融服务业务分别增长33.8%和50.5%，商业信息与媒体业务分别增长21.1%和23.8%，生命科学与医疗保健业务分别增长36.6%和42.3%[200] - 2022年第三季度，欧洲地区旅游与消费业务收入增长61.5%，九个月增长80.1%，收购分别贡献2510万美元和8100万美元；金融服务业务分别增长16.9%和31.5%，收购分别贡献270万美元和1740万美元[205] - 2022年第三季度，俄罗斯地区金融服务业务收入降幅85.0%，九个月降幅50.2%；旅游与消费业务分别下降75.2%和30.8%；软件与高科技业务分别下降91.1%和29.0%[208] - 截至2022年9月30日，各业务板块中，新兴业务板块在三个月和九个月的收入分别增长17.7%和29.8%[200] - 欧洲地区业务中，新兴垂直领域在三个月和九个月的收入分别增长44.4%和57.6%，收购分别贡献740万美元和2820万美元[205] - 2022年前三个月和前九个月，除软件与高科技行业外，北美地区各行业收入同比增长均超20%[200] - 2022年第三季度和前九个月，旅游与消费行业收入分别增长61.5%和80.1%，收购分别贡献2510万美元和8100万美元[205] 公司成本及费用情况 - 2022年第三季度，不计折旧和摊销的收入成本为8.268亿美元，同比增长26.5%；前九个月为24.54亿美元，同比增长39.7%[180][181] - 2022年第三季度，生产专业人员平均数量同比增长21.0%；前九个月增长27.1%[180][181] - 2022年前九个月，外汇汇率变化对不计折旧和摊销的收入成本产生5.1%的不利影响[181] - 2022年第三季度销售、一般和行政费用为1.98亿美元，较2021年同期的1.695亿美元增长16.8%；占收入的百分比降至16.1%，较上一年同期下降1.0%[183] - 2022年前九个月销售、一般和行政费用为6.678亿美元，较2021年同期的4.578亿美元增长45.9%；占收入的百分比增至18.6%，较上一年同期增加1.3%[184] - 2022年第三季度和前九个月折旧和摊销费用分别为2190万美元和6910万美元，2021年同期分别为2150万美元和5980万美元；占收入的百分比分别降至1.8%和1.9%，2021年同期均为2.2%[186] - 2022年第三季度和前九个月利息和其他收入（损失）净额分别为420万美元和560万美元，2021年同期分别为亏损530万美元和收益260万美元[187] 公司流动性及现金存放情况 - 截至2022年9月30日，公司主要流动性来源包括14.88亿美元现金及现金等价物、6020万美元短期投资和6.75亿美元循环信贷额度可用借款[211] - 截至2022年9月30日，公司在乌克兰银行有6380万美元现金及现金等价物，在白俄罗斯银行有4540万美元，在俄罗斯银行有3310万美元[228] - 截至2022年9月30日，公司主要流动性来源包括14.88亿美元现金及现金等价物、6020万美元短期投资和6.75亿美元循环信贷额度可用借款[211] 公司投资及融资活动现金情况 - 2022年前九个月投资活动使用的净现金为1.518亿美元，2021年同期为1.585亿美元[214] - 2022年前九个月融资活动使用的净现金为1010万美元，2021年同期为1450万美元[215] - 2022年前九个月投资活动使用净现金1.518亿美元，2021年同期为1.585亿美元[212][214] - 2022年前九个月融资活动使用净现金1006.6万美元，2021年同期为1449.8万美元[212] - 2022年前九个月融资活动净现金使用量为1010万美元，2021年同期为1450万美元[215] - 2022年前九个月，公司从股票期权行使和ESPP首次购股中获得现金3140万美元，2021年同期从股票期权行使中获得2020万美元[215] - 2022年前九个月，公司支付与受限股票单位净股份结算相关的预扣税2210万美元，2021年同期为3410万美元[215] - 2022年前九个月，公司偿还债务1150万美元[215] 公司外汇相关情况 - 2022年第三季度，约32.4%的合并收入和51.0%的合并运营费用以美元以外的货币计价[232] - 2022年第一季度，公司将俄罗斯卢布外汇远期合约取消套期指定，并将4390万美元的累计损失重新分类计入收入[235] - 公司使用外汇远期合约管理外汇汇率波动风险，截至2022年9月30日，除俄罗斯卢布外汇远期合约外均被指定为套期[234] - 2022年第三季度外汇收益为670万美元，去年同期亏损340万美元；前九个月外汇亏损1.02亿美元，去年同期亏损580万美元[236] - 2022年第一季度，公司将俄罗斯卢布外汇远期合约重新分类，累计损失4390万美元计入外汇损失[235] - 2022年前九个月，外汇损失为1.02亿美元，2021年同期为580万美元[236] 公司对俄罗斯业务处理情况 - 2022年3月4日公司宣布停止为俄罗斯客户提供服务，4月7日宣布逐步退出俄罗斯业务，9月7日达成出售协议，未来该地区收入预计将消失[208] 公司对俄罗斯客户坏账情况 - 2022年前九个月，公司对俄罗斯客户的贸易应收款和合同资产评估后记录了570万美元的净坏账费用[229] - 2022年前九个月，公司对俄罗斯客户的贸易应收款和合同资产评估

业绩总结 - 2022年第三季度收入为12.27亿美元，同比增长5年复合年增长率为27%[10] - 2021年总收入为37.58亿美元[10] - GAAP每股收益为2.63美元，同比增长34.9%；非GAAP每股收益为3.10美元，同比增长28.1%[10] 用户数据 - 90%的经常性收入来自于超过一年合作的客户[62] - 公司前100名客户中，有67家为财富500强或福布斯全球2000强企业[60] 地区与行业表现 - 按行业划分，金融服务收入为2.55亿美元，同比增长10.4%[11] - 按地区划分，CEE收入为7.47亿美元，同比增长10.5%[11] - APAC收入为4.38亿美元，同比增长35.3%[11] - EMEA收入为3.2亿美元，同比增长26.3%[11] - 旅行与消费行业收入为2.8亿美元，同比增长41.9%[10] - 生命科学与医疗行业收入为1.3亿美元，同比增长35.0%[10] 财务健康状况 - 过去12个月公司运营现金流为5.63亿美元[61] - 公司现金余额为15亿美元，负债名义上为零[61] - 公司可用的信用额度为6.75亿美元[60] 市场定位与展望 - 公司在7000亿美元以上的市场中处于良好定位[61] - 预计全年收入可见度为80-90%[62] - 公司在2016年至2021年期间实现了27%的年复合增长率（CAGR）[54] - 2021年公司非GAAP每股收益（EPS）年复合增长率为27%[60] - 公司在过去5年内的非GAAP运营利润率保持稳定[60] 运营规模 - 公司在全球超过50个国家和地区运营，员工总数超过60,250人[10]

财务数据和关键指标变化 - Q2营收11.9亿美元，按报告基础计算同比增长35.6%，按固定汇率计算增长40.1%，外汇产生450个基点的负面影响 [27] - GAAP毛利率为29.2%，去年同期为33.8%；非GAAP毛利率为31.5%，去年同期为35% [32] - GAAP SG&A占收入的19.5%，去年同期为17.2%；非GAAP SG&A占收入的15.2%，去年同期为15.6% [33] - GAAP运营收入为9300万美元，占收入的7.8%，去年同期为1.25亿美元，占收入的14.2%；非GAAP运营收入为1.77亿美元，占收入的14.9%，去年同期为1.55亿美元，占收入的17.6% [33][34] - GAAP有效税率为负114.9%，非GAAP有效税率为22.9% [34] - GAAP摊薄后每股收益为0.32美元，同比下降1.62美元或83.5%；非GAAP摊薄后每股收益为2.38美元，同比增长0.33美元或16.1%，Q2约有5900万股摊薄后流通股 [35] - Q2运营现金流为7800万美元，去年同期为6900万美元；自由现金流为5900万美元，去年同期为4600万美元；Q2末现金及现金等价物约为13亿美元；Q2末DSO为71天，Q1为69天，去年同期为70天，预计全年维持在该水平 [36] 各条业务线数据和关键指标变化 - 旅游与消费业务增长61.1%，主要由零售客户的强劲有机增长和近期收购带来的收入贡献推动 [29] - 生命科学与医疗保健业务增长40.1%，医疗保健行业和生命科学领域均有增长 [29] - 金融服务业务增长29.4%，资产管理、支付和银行业务带来增长，排除俄罗斯客户后增长41.5%或按固定汇率计算增长45.7% [29] - 商业信息与媒体业务增长25.4%，主要由商业信息行业的客户推动 [30] - 软件与高科技业务增长22.7% [30] - 新兴业务增长36.1%，由电信、能源、制造和汽车行业的客户推动，排除俄罗斯客户后增长40.6%或按固定汇率计算增长49.1% [30] 各个市场数据和关键指标变化 - 美洲市场是最大区域，占Q2收入的60%，同比增长36.8%或按固定汇率计算增长37.9% [31] - EMEA市场占Q2收入的35%，同比增长45.2%或按固定汇率计算增长58%，由强劲的有机增长和近期收购的增量贡献推动 [31] - CEE市场占Q2收入的2%，同比收缩46.7%或按固定汇率计算收缩58.2%，主要受俄罗斯客户服务业务缩减影响 [31] - APAC市场同比增长20.8%或按固定汇率计算增长25%，目前占收入的3% [31] - Q2前20大客户收入同比增长27%，前20大客户之外的客户收入同比增长41% [31] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司战略分四个阶段，第一阶段关注员工安全和乌克兰业务稳定，目前员工均在安全地点且保持一定生产力，公司还提供1亿美元人道主义援助 [6][7] - 第二阶段加速全球数字化努力和多元化能力增长，包括地理多元化，在印度、拉丁美洲、中亚等地建立交付中心，预计年底受影响地区交付能力降至30%，正退出俄罗斯业务，当地员工从Q1末的9000多人降至不足1000人 [8][11][12] - 第三阶段继续服务和扩大全球客户组合需求，已重新定位大部分客户项目，预计部分客户仍将从乌克兰和白俄罗斯获得服务，前20和前50大客户组合有所增长 [13][14][15] - 第四阶段关注盈利能力，随着业务转移到新地区，正调整费率结构和优化新交付地点绩效，预计2023年上半年恢复接近历史水平的利润 [16] - 公司继续推进投资议程，EPAM Continuum成为知名咨询品牌，云与数据服务进展迅速，IP和教育计划及先进远程供应模式也有进展 [17] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司认为当前经济指标复杂且市场谨慎，但近期需求环境仍稳定，中期广泛需求趋势将支持公司实现20%以上的有机增长 [19] - 公司在应对全球经济事件影响方面比过去更有优势，长期增长和创造价值的机会良好 [20] - 2022年公司优先控制战争影响，已取得进展，同时加速战略关键要素，新的常态有助于公司实现业务多元化、提高生产力和灵活性，以适应市场变化 [21][22] 其他重要信息 - 公司预计2022年剩余时间仅提供下一季度指引，2023年初恢复全年指引 [39] - 公司预计Q3营收至少12.1亿美元，同比增长至少22%，按固定汇率计算增长至少26%，其中约400个基点来自过去12个月完成的收购；预计俄罗斯客户收入不足1000万美元，去年同期为4400万美元 [45] - 预计Q3 GAAP运营收入在9.5% - 10.5%之间，非GAAP运营收入在15% - 16%之间；GAAP有效税率约为19%，非GAAP有效税率约为22%；GAAP摊薄后每股收益至少1.65美元，非GAAP摊薄后每股收益至少2.48美元，预计加权平均流通股为5940万股 [46] - 公司已为乌克兰员工和家属提供超3400万美元人道主义援助，预计2022年至2023年将继续支出 [44] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 2Q新客户与现有客户增长贡献情况及下半年趋势 - 需求和收入增长方面，Q2现有客户持续增长，新客户增长略有放缓，因Q2前半段公司重点保留现有客户；Q2后半段开始关注新客户，预计下半年新客户需求增加，新老客户均会增长 [50][51][52] 问题2: 排除俄罗斯员工流失后，Q2可计费员工人数情况及下半年恢复战前水平的能力 - 排除俄罗斯较高的自愿和非自愿流失率后，Q4、Q1和Q2的流失率保持一致；公司认为虽受俄罗斯业务退出影响，但有信心恢复到战前增长速度，如2018 - 2019年的季度和年度增长水平 [53][54][55] 问题3: 过去几个季度员工人数变化及新交付中心表现，以及达到满负荷运营的时间和新地区进展 - Q2新增1200 - 1300人，均在乌克兰、白俄罗斯和俄罗斯之外；Q2俄罗斯利用率低，但其他地区利用率高于预期，乌克兰利用率稳定；从Q2到Q3利用率可能下降，因业务转移会产生闲置人员，但公司有信心增加人员以支持需求 [56][57][59] 问题4: 调整新交付地点费率卡的情况，以及工资通胀的影响和是否会持续到2023年 - 资源转移到新地区后，薪酬几乎立即变化，但费率调整有滞后，部分客户立即调整，部分滞后一个季度，部分要到2023年；公司通过数据监控进展良好，预计2023年Q1大部分对话完成并实现费率提高 [63][64] 问题5: 本季度现金生成与预期的比较及未来现金流趋势 - 现金流表现良好，DSO为71天，略高于预期，有轻微负面影响；预计Q3现金流转化率超100%，与历史模式一致，目前现金状况和生成能力令人鼓舞 [67] 问题6: 根据2Q结果和3Q指引，能否更早恢复战前利润率，以及战前利润率的基准 - Q3非GAAP运营收入指引在15% - 16%，预计Q4盈利水平相似，正朝着16% - 17%的传统范围回升；目前判断2023年最终盈利水平还为时过早 [69][70] 问题7: 员工人数多元化过程中，哪些地区建设较容易，哪些较具挑战性，是否已度过最危险阶段 - 拉丁美洲建设进度领先，印度和中欧增长强劲；虽市场仍有挑战，但公司有信心通过人员转移和招聘在受影响地区之外建立产能 [71][72] 问题8: 资源转移时，客户是否仍要求改变交付地点，趋势如何，客户确定首选交付地区的速度 - 客户情况复杂，部分客户为降低风险转移业务，部分客户维持战前模式，还有新客户进入；公司业务并非正常状态，但Q2排除俄罗斯后的有机固定汇率增长为37%，说明需求正常 [74][75][76] 问题9: 与客户关于宏观经济的对话情况，是否有销售周期延长或项目推迟的迹象，宏观因素如何纳入展望 - 此类对话一直存在，难以区分是地区情况还是整体经济因素导致；对话频率可能略有增加，但季度间波动较大 [77][79] 问题10: 客户对交付模式的需求是否持续变化，年终目标如何演变 - 客户需求不断变化，部分客户上季度询问，部分现在或未来询问；总体需求强劲，公司对非受影响地区的增长速度有信心 [81][82][83] 问题11: 俄罗斯业务中，想搬迁的人员是否已完成搬迁，目前俄罗斯剩余业务情况及过渡时间 - 公司正在确定完全退出俄罗斯的条件，受俄罗斯监管要求影响，可能还需一个月左右；目前俄罗斯员工不足1000人，完成后将全部离开EPAM [84] 问题12: 公司对并购的看法，以及是否利用并购填补地缘政治带来的缺口 - 公司并购策略变化不大，主要用于获取额外能力、开拓新地区；目前交付平台和地点基础良好，并购并非关键 [86] 问题13: 公司在应对经济周期和衰退压力方面的表现 - 过去公司在衰退中通常经历两三个季度后开始增长；当前行业挑战使公司更具韧性和适应性，对未知情况准备更充分 [88][89] 问题14: 随着交付模式改变，毛利率能否回到战前35% - 36%的水平 - Q2毛利率好于预期，预计Q2到Q3会有所改善；人员转移到新地区会有暂时影响，预计2023年基本解决；毛利率可能略低于2021年高峰时期，但会朝着传统的16% - 17%范围回升 [91][92][94] 问题15: 客户项目优先级是否改变，项目类型、销售周期或新项目授予速度是否有变化 - 目前未看到客户项目优先级改变，仍以应用现代化、云迁移、数据和平台工程等传统驱动因素为主，这也是公司对Q3和Q4增长有信心的原因之一 [95] 问题16: 未来两三年，除白俄罗斯、乌克兰和俄罗斯外，哪些地区有潜力扩大业务规模 - 印度是人才增长最快的市场之一；拉丁美洲人才水平令人印象深刻；2020 - 2021年开始关注的部分中亚和西亚国家也有潜力；公司在中欧和东欧仍有增长，且有大量搬迁人员补充 [98][99][100] 问题17: 毛利率受俄罗斯利用率和向高成本地区转移的影响程度 - 向新地区转移的影响至少与俄罗斯利用率的影响相当；Q3和Q4盈利能力相似，因人员转移到新地区后成本上升，但费率调整有滞后；公司与客户就费率调整进展良好，且有低成本中心可供选择 [101][102][103] 问题18: 预计下半年受影响地区交付能力降至30%，这是否反映工作分配情况，以及关闭俄罗斯业务对下降幅度的影响 - 该比例大致反映工作分配情况；关闭俄罗斯业务导致的下降幅度约占总下降幅度的一半 [105][106][107] 问题19: 新地区扩张后，以美元支付工资的员工比例是否变化 - 情况复杂，部分新地区如西亚和中亚会以美元计算工资；俄罗斯员工原本以卢布支付，部分搬迁后将以当地货币支付，部分以美元支付 [108][109] 问题20: 商品成本中以美元计价的比例 - 管理层无法当场提供该数据，将尝试向市场提供相关信息 [110]

整体财务数据关键指标变化 - 2022年上半年公司收入为23.66亿美元，较2021年同期的16.62亿美元增长42.4%[153][155] - 2022年第二季度收入为11.95亿美元，较去年同期的8.814亿美元增长35.6%，受外币汇率变化影响减少3990万美元或4.5%[155] - 2022年上半年收入受外币汇率变化影响减少6310万美元或3.8%，收购分别为第二季度和上半年收入贡献5460万美元和1.322亿美元[155] - 2022年第二季度和上半年运营收入分别降至9300万美元和2.223亿美元，较2021年同期分别下降25.7%和4.4%[156] - 2022年第二季度和上半年运营收入占收入的百分比分别降至7.8%和9.4%，2021年同期分别为14.2%和14.0%[156] - 2022年第二季度和上半年有效税率分别为 - 114.9%和5.8%，2021年同期分别为6.9%和6.0%[158] - 2022年第二季度净利润降至1860万美元，较去年同期的1.147亿美元下降83.8%，占收入百分比降至1.6%[159] - 2022年上半年净利润较2021年同期下降51.6%[159] - 2022年3月和6月每股摊薄收益分别为0.32美元和1.84美元，较去年同期分别下降1.62美元和1.96美元[160] - 2022年上半年经营活动提供的现金为2570万美元，去年同期为8170万美元[161] - 2022年第二季度总营收达11.95亿美元，较去年同期增长35.6%，收购贡献6.2%，外汇汇率波动使营收增长减少4.5%[168] - 2022年上半年总营收较去年同期增长42.4%，收购贡献8.0%，外汇汇率波动使营收增长减少6310万美元（3.8%）[169] - 2022年第二季度营收成本（不含折旧和摊销）为8.463亿美元，较2021年同期增长45.0%，占营收比例从66.2%升至70.8%[179] - 2022年上半年营收成本（不含折旧和摊销）为16.272亿美元，较2021年同期增长47.5%，占营收比例从66.4%升至68.8%[180] - 2022年第二季度销售、一般和行政费用为2.325亿美元，较2021年同期的1.519亿美元增长53.1%，占收入百分比从17.2%增至19.5%[182] - 2022年上半年销售、一般和行政费用为4.698亿美元，较2021年同期的2.883亿美元增长63.0%，占收入百分比从17.3%增至19.9%[183] - 2022年第二季度和上半年折旧和摊销费用分别为2300万美元和4730万美元，较去年同期的2050万美元和3830万美元有所增加，但占收入百分比降至1.9%[185] - 2022年第二季度和上半年利息及其他收入净额分别降至160万美元和140万美元，2022年上半年主要受或有对价公允价值变动损失610万美元影响[186] - 2022年第二季度和上半年有效税率分别为 - 114.9%和5.8%，较2021年同期的6.9%和6.0%有所下降，主要归因于股票奖励的超额税收优惠和公司选举的税务处理[189] - 2022年第二季度，公司报告收入同比增长35.6%，按固定汇率计算增长40.1%[238] - 2022年第二季度，公司运营收入同比下降25.7%，按固定汇率计算下降13.5%[238] 各地区业务线数据关键指标变化 - 2022年第二季度美国营收从5.025亿美元增至6.87亿美元，增长36.7%；上半年从9.505亿美元增至13.44亿美元，增长41.4%[173] - 2022年第二季度EMEA地区英国、瑞士和荷兰营收分别为1.497亿美元、7920万美元和5090万美元，去年同期分别为1.127亿美元、6380万美元和3670万美元；上半年分别为3.029亿美元、1.611亿美元和1.011亿美元，去年同期分别为2.062亿美元、1.314亿美元和6970万美元[174] - 2022年第二季度和上半年APAC地区营收分别较2021年同期增加520万美元（20.8%）和1380万美元（30.1%）[175] - 2022年第二季度CEE地区俄罗斯客户营收为1800万美元，较去年同期减少1780万美元；上半年为4870万美元，较去年同期减少1470万美元[176] - 2022年第二季度北美地区收入为7.23657亿美元，较去年同期增长1.916亿美元（36.0%），运营利润为1.2742亿美元，增长1620万美元（14.5%）[194][195] - 2022年上半年北美地区收入为14.11368亿美元，较去年同期增长4.045亿美元（40.2%），运营利润为2.54154亿美元，增长4880万美元（23.8%）[194][196] - 2022年第二季度欧洲地区收入为4.51944亿美元，运营利润为3539.6万美元；上半年收入为9.03914亿美元，运营利润为9210.7万美元[194] - 2022年第二季度俄罗斯地区收入为1926万美元，运营利润为166.2万美元；上半年收入为5119.3万美元，运营亏损为1782.2万美元[194] - 2022年上半年北美各行业收入均增长超19%，软件与高科技是最大行业，收入为16.1034万美元，同比增长19.6%，六个月收入为31.7316万美元，同比增长21.9%[198] - 2022年3月和6月，北美旅游与消费行业收入分别增长53.9%和63.9%，金融服务分别增长52.2%和61.5%，商业信息与媒体分别增长23.4%和25.3%，生命科学与医疗保健分别增长43.6%和45.4%[198] - 2022年第二季度，欧洲市场收入为4.519亿美元，同比增加1.4亿美元，增幅44.9%，运营利润降至3540万美元，降幅29.8%[200] - 若按2021年第二季度汇率计算，欧洲市场收入增长57.8%，2022年和2021年第二季度，欧洲市场收入分别占总市场收入的37.8%和35.4%[200] - 2022年上半年，欧洲市场收入增加3.153亿美元，增幅53.6%，运营利润减少940万美元，降幅9.3%[201] - 2022年和2021年上半年，欧洲市场收入分别占总市场收入的38.2%和35.4%，运营利润分别占欧洲市场收入的10.2%和17.2%[201] - 2022年3月和6月，欧洲旅游与消费行业收入分别增长75.7%和91.8%，金融服务分别增长31.2%和40.3%[203] - 2022年第二季度，俄罗斯市场收入占总市场收入的1.6%，减少1810万美元，降幅48.5%，运营利润为170万美元，减少440万美元[205] - 2022年上半年，俄罗斯市场收入减少1540万美元，降幅23.1%，占总市场收入的2.2%，运营亏损1780万美元，减少2480万美元[206] - 2022年第二季度北美地区营收7.24亿美元，同比增长36.0%，运营利润1.27亿美元，同比增长14.5%[194][195] - 2022年上半年北美地区营收14.11亿美元，同比增长40.2%，运营利润2.54亿美元，同比增长23.8%[194][196] - 2022年第二季度欧洲地区营收4.52亿美元，同比增长44.9%，运营利润3540万美元，同比下降29.8%[194][200] - 2022年第二季度俄罗斯地区营收1926万美元，同比下降48.5%，运营利润166.2万美元，同比下降72.4%[194] - 2022年上半年俄罗斯地区营收5119.3万美元，同比下降23.2%，运营亏损1782.2万美元，去年同期为盈利700.8万美元[194] - 2022年上半年欧洲业务收入增加3.153亿美元，增幅53.6%，运营利润减少940万美元，降幅9.3%[201] - 2022年上半年和2021年上半年，欧洲业务收入分别占总业务收入的38.2%和35.4%[201] - 2022年上半年欧洲业务运营利润占收入的比例从2021年同期的17.2%降至10.2%[201] - 2022年上半年旅游与消费行业收入增长显著，三个月和六个月的增幅分别为75.7%和91.8%[203] - 2022年第二季度俄罗斯业务收入占总业务收入的1.6%，减少1810万美元，降幅48.5%[205] - 2022年上半年俄罗斯业务收入减少1540万美元，降幅23.1%，占总业务收入的2.2%[206] 俄罗斯业务相关决策 - 公司宣布将停止为俄罗斯客户提供服务并逐步退出俄罗斯市场，预计该市场未来收入将消失[208] - 公司于2022年3月4日宣布停止为俄罗斯客户提供服务，4月7日宣布逐步退出俄罗斯业务[193] - 公司计划逐步退出俄罗斯业务，可能产生重大费用[147][151] - 2022年3月和4月公司宣布停止为俄罗斯客户服务并逐步退出俄罗斯市场[193] 公司流动性与现金流情况 - 截至2022年6月30日，公司主要流动性来源为12.94亿美元现金及现金等价物、6010万美元短期投资和6.75亿美元循环信贷额度可用借款[211] - 2022年上半年经营活动提供净现金2570万美元，较2021年同期的8170万美元减少5600万美元[213] - 2022年上半年投资活动使用净现金1.231亿美元，2021年同期为9740万美元；2022年上半年业务收购使用现金净额1060万美元，2021年同期为1.213亿美元[214] - 2022年上半年融资活动使用净现金1060万美元，2021年同期为1900万美元；2022年上半年行使股票期权和ESPP首次购股收到现金2220万美元，2021年同期为1560万美元；2022年上半年支付限制性股票单位净股份结算预扣税2080万美元，2021年同期为3370万美元；2022年上半年偿还债务1080万美元[215] - 截至2022年6月30日，公司主要流动性来源包括12.94亿美元现金及现金等价物、6010万美元短期投资和6.75亿美元循环信贷额度[211] - 2022年上半年经营活动提供的净现金为2570万美元，较2021年同期减少5600万美元[213] - 2022年上半年投资活动使用的净现金为1.231亿美元，高于2021年同期的9740万美元[214] - 2022年上半年融资活动使用的净现金为1060万美元，低于2021年同期的1900万美元[215] - 公司现有现金、现金等价物和短期投资，加上预期的运营现金流，至少在未来十二个月内足以满足预计的运营和资本支出需求[217] 公司海外资金与坏账情况 - 截至2022年6月30日，公司在白俄罗斯银行有4040万美元现金及现金等价物，在乌克兰银行有4020万美元，在俄罗斯银行有1720万美元[228] - 2022年上半年，公司对俄罗斯客户贸易应收款和合同资产评估预计未来信用损失，记录820万美元坏账费用[229] - 截至2022年6月30日，公司在白俄罗斯银行有4040万美元现金及现金等价物，在乌克兰银行有4020万美元，在俄罗斯银行有1720万美元[228] - 2022年上半年，公司因俄罗斯客户信用恶化，记录了820万美元的坏账费用[229] 外汇相关情况 - 2022年第二季度，约33.5%的合并收入和53.0%的合并运营费用以美元以外的货币计价[232] - 公司使用外汇远期合约管理外汇汇率波动风险，截至2022年6月30日，除俄罗斯卢布外汇远期合约外，所有外汇远期合约均指定为套期保值[234] - 2022年第一季度，公司取消俄罗斯卢布外汇远期合约套期保值指定，将4390万美元累计损失重新分类计入收入[235] - 2022年第二季度外汇损失8590万美元，去年同期为470万美元[236] - 截至2022年6月30日的三个月里，约33.5%的合并收入和53.0%的合并运营费用以美元以外的货币计价[232] - 公司使用衍生金融工具管理外汇汇率波动风险，除俄罗斯卢布外汇远期合约外，其他外汇远期合约均被指定为套期保值[234] - 2022年第一季度，公司将俄罗斯卢布外汇远期合约重新指定为非套期保值，并将4390万美元的累计损失重新分类为外汇损失[235] - 2022年第二季度，外汇损失为8590万美元，去年同期为470万美元[236] 公司其他事项 - 公司承诺向乌克兰员工提供1亿美元人道主义援助[145] - 公司认为通胀对经营业绩和财务状况的影响不显著[209] - 公司面临信用集中、外汇汇率和利率变化带来的市场风险，国际业务还面临不同经济条件、政治不稳定等风险[226]

公司整体财务数据关键指标变化 - 2022年第一季度公司收入为11.72亿美元，较2021年同期的7.808亿美元增长50.1%[151][154] - 2022年第一季度运营收入占收入的百分比降至11.0%，2021年同期为13.7%[151][153][155] - 2022年第一季度有效税率为15.6%，2021年同期为5.1%[153][156] - 2022年第一季度净利润降至8970万美元，较2021年同期的1.09亿美元下降17.7%[153][157] - 2022年第一季度摊薄后每股收益为1.52美元，较2021年同期减少0.34美元[153][158] - 2022年第一季度经营活动使用现金5180万美元，2021年同期为提供现金1280万美元[159] - 2022年第一季度因某些外汇汇率变化，收入减少2270万美元，占比2.9%[154] - 2022年第一季度公司总营收达11.72亿美元，同比增长50.1%，收购贡献9.9%，外汇汇率波动使营收增长减少2.9%[166] - 2022年第一季度营收成本（不含折旧和摊销）为7.808亿美元，同比增长50.4%，占营收比例从66.5%升至66.6%[175] - 2022年第一季度销售、一般和行政费用为2.373亿美元，同比增长74.0%，占营收比例从17.5%升至20.3%[178] - 2022年第一季度折旧和摊销费用为2430万美元，同比增加，占营收比例从2.3%降至2.1%[179] - 2022年第一季度利息和其他净损益从收益540万美元变为亏损20万美元[180] - 2022年第一季度有效税率从5.1%升至15.6%，主要因股票奖励归属或行使时记录的超额税收优惠减少及美国税收法规变化[183] - 2022年第一季度经营活动净现金使用量为5184.8万美元，较2021年同期减少6470万美元[200] - 2022年第一季度投资活动净现金使用量为3456.3万美元，2021年同期为提供4846.1万美元[202] - 2022年第一季度融资活动净现金使用量为960.4万美元，2021年同期为提供132.9万美元[199] - 汇率变动对现金、现金等价物和受限现金的影响在2022年第一季度为减少4540.7万美元，2021年同期为减少1185.6万美元[199] - 2022年第一季度现金、现金等价物和受限现金净减少1.41亿美元，2021年同期为增加5076.1万美元[199] - 2022年前三个月融资活动净现金使用为960万美元，2021年同期为融资活动提供净现金130万美元[203] - 2022年前三个月行使长期激励计划下股票期权收到现金340万美元，2021年同期为440万美元[203] - 2022年前三个月支付限制性股票单位净股份结算预扣税390万美元，2021年同期为330万美元[203] - 2022年前三个月偿还债务680万美元[203] - 利息及其他（损失）/收入净额从2021年第一季度的收益540万美元降至2022年第一季度的损失20万美元[180] - 2022年和2021年第一季度有效税率分别为15.6%和5.1%，2022年第一季度股票奖励归属或行使产生的超额税收优惠为1310万美元，2021年同期为2150万美元[183] - 2022年第一季度北美、欧洲和俄罗斯业务部门总营收为11.71614亿美元，2021年同期为7.80775亿美元[186] - 2022年第一季度经营活动净现金使用量为5180万美元，较2021年同期减少6470万美元 [200] - 2022年第一季度投资活动净现金使用量为3460万美元，2021年同期为提供4850万美元 [202] - 2022年第一季度融资活动净现金使用量为960万美元，2021年同期为提供130万美元 [203] - 2022年第一季度资本支出为2330万美元，2021年同期为1120万美元；收购业务净现金使用量为820万美元，2021年第一季度无收购业务 [202] 各业务板块及地区业务线数据关键指标变化 - 2022年第一季度各业务板块同比增长均超25%[151] - 2022年第一季度美国仍是最大客户所在地，营收从4.48亿美元增至6.57亿美元，增长46.7%[170] - 2022年第一季度EMEA地区前三大创收国家为英国、瑞士和荷兰，营收分别为1.532亿美元、8180万美元和5020万美元[171] - 2022年第一季度CEE地区俄罗斯客户营收为3070万美元，较2021年同期增加300万美元，未来该地区营收预计大幅下降[172] - 2022年第一季度APAC地区客户营收增加860万美元，增长41.2%，主要因金融服务业务增长[173] - 2022年第一季度北美地区营收6.88亿美元，同比增长44.8%，营业利润1.27亿美元，同比增长34.7%[188] - 2022年第一季度欧洲地区营收4.52亿美元，同比增长63.3%，营业利润5670万美元，同比增长11.0%[190] - 2022年第一季度俄罗斯地区营收3193.3万美元，同比增长9.3%，营业亏损1948.4万美元，去年同期营业利润97.9万美元[193] - 2022年第一季度北美业务部门营收增长2.129亿美元，增幅44.8%，运营利润增长3260万美元，增幅34.7%[188] - 2022年第一季度北美业务部门营收占总部门营收的58.7%，低于2021年同期的60.8%，运营利润率从2021年第一季度的19.8%降至18.4%[188] - 2022年第一季度北美业务部门各垂直行业营收增长均超过24%，其中旅游和消费者行业增长76.1%，金融服务行业增长72.5%[189] - 2022年第一季度欧洲市场收入4.52亿美元，同比增长1.753亿美元，增幅63.3%；运营利润5670万美元，同比增长11.0% [190] - 2022年第一季度俄罗斯市场收入占总市场收入的2.7%，同比增长2700万美元，增幅9.3%；运营亏损1950万美元，去年同期运营利润为100万美元 [193] - 2022年第一季度旅游与消费行业收入1.36788亿美元，同比增长111.7%；金融服务行业收入1.1733亿美元，同比增长50.3% [192] - 2022年第一季度俄罗斯金融服务行业收入2239.8万美元，同比增长6.3%；旅游与消费行业收入628.4万美元，同比增长26.7% [194] 公司业务决策与战略 - 公司承诺向乌克兰员工提供1亿美元人道主义援助[145] - 公司预计在2022年第二季度末或接近该时间完成俄罗斯业务的逐步退出[147] - 2022年3月4日公司宣布停止向俄罗斯客户提供服务，并为该市场客户提供过渡支持[186] 公司流动性情况 - 截至2022年3月31日，公司主要流动性来源为现金及现金等价物12.77亿美元和循环信贷额度下可用借款6.75亿美元[198] - 截至2022年3月31日，公司主要流动性来源为现金及现金等价物12.765亿美元，以及循环信贷安排下可用借款6.75亿美元 [198] - 公司认为现有现金及现金等价物加上预期经营现金流至少未来十二个月可满足运营和资本支出需求，但俄乌冲突和疫情影响不确定 [204] 季报估计和前瞻性陈述说明 - 季报和2021年年报包含估计和前瞻性陈述，主要在特定部分[210] - 估计和前瞻性陈述基于当前对未来事件和趋势的预期与估计[210] - 未来事件和趋势包括乌克兰局势、新冠疫情等，可能影响公司营收等[210] - 估计和前瞻性陈述虽基于合理假设，但受多种风险和不确定性影响[210] - “may”等词汇用于识别估计和前瞻性陈述[211] - 估计和前瞻性陈述仅代表作出时的情况，公司无义务更新[211] - 估计和前瞻性陈述涉及风险和不确定性，不保证未来表现[211] - 季报和年报中的估计和前瞻性陈述可能不会实现[211] - 公司未来结果可能与前瞻性陈述有重大差异[211] - 因不确定性，不应过度依赖前瞻性陈述[211]