资本要求 - 公司需满足最低普通股一级资本比率为风险加权资产的4.50%、一级杠杆资本比率为平均资产的4.00%、总资本比率为风险加权资产的8.00%和一级资本比率为风险加权资产的6.00%等资本要求[215] 净利息收入模拟政策 - 公司净利息收入模拟政策限制潜在风险，100个基点冲击下不超基础净利息收入的10%，200个基点为15%，300个基点为20%，400个基点为25%[217] 利率冲击下净利息收入变化 - 截至2022年3月31日，利率非平行瞬时冲击下，400个基点冲击净利息收入增加1.586亿美元，增幅22.8%；300个基点增加1.191亿美元，增幅17.2%；200个基点增加7910万美元，增幅11.4%；100个基点增加3910万美元，增幅5.6%[219] 借款能力与额度 - 截至2022年3月31日，公司在联邦住房贷款银行（FHLB）设施下借款能力约为58亿美元，无未偿还的短期或长期预付款[225] - 截至2022年3月31日，公司联邦基金额度总计21亿美元，无未偿还借款，在贴现窗口有11亿美元的抵押借款额度，无未偿还借款[226] 现金使用情况 - 2022年前三个月，公司经营活动使用现金1.078亿美元，投资活动使用2.889亿美元，融资活动使用8390万美元[228] 州和市政证券情况 - 截至2022年3月31日，公司持有的州和市政证券公允价值总计11亿美元，约100%由对应州或市政当局的一般义务支持，约72%为学区发行[230]

财务数据和关键指标变化 - 第一季度摊薄后每股收益为0.38美元，净利润为6170万美元，高于上一季度的0.37美元 [20] - 净利息收入为1.61亿美元，较上一季度减少500万美元，主要因PPP贷款减免费用减少600万美元 [21] - 非利息收入方面，财富管理业务表现良好，但抵押贷款银行业务收入下降，其他费用收入环比减少420万美元 [23] - 非利息支出约为1.46亿美元，较上一季度减少800万美元，主要因薪资福利、外部服务成本和其他费用减少 [24] - 3月31日，累计其他综合收益从正2700万美元变为负1.59亿美元，影响有形普通股权益比率和有形账面价值每股分别为68个基点和1.16美元 [25] 各条业务线数据和关键指标变化 贷款业务 - 总贷款增长约2.9亿美元，不包括PPP贷款时年化增长率约为6.4%，多个领域实现增长 [10] - 消费贷款余额增长1.2亿美元，增幅8.5%，主要由住宅抵押贷款增长10.4%推动 [11] - 商业贷款组合增长1.7亿美元，增幅5.5%，C&I贷款增长加速，商业建设贷款增长5400万美元，增幅23%，商业抵押贷款增长1000万美元，增幅0.6% [12] 存款业务 - 存款总额下降3200万美元，降幅0.6%，存款成本维持在11个基点，存款组合向低成本或无息产品转移 [14] 收费业务 - 财富管理业务创纪录，但资管和托管资产降至138亿美元，低于年末的146亿美元 [15] - 商业业务总费用下降250万美元，降幅6%，现金管理增长8.4%，但资本市场、SBA出售收益费用和商户费用有压力 [16] - 消费银行业务受抵押贷款银行业务收入下降影响，住宅银行业务手续费收入环比下降270万美元，消费交易手续费环比下降3.1% [17] 各个市场数据和关键指标变化 未提及相关内容 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司计划今年收购Prudential Bancorp，这是16年来首次银行收购，符合公司战略、地域和文化目标 [7] - 公司将费城视为有机会的市场，通过收购Prudential将业务拓展到更多社区 [7] - 公司提高季度普通股股息至每股0.15美元，较上一季度增加0.01美元，增幅7%，并获批7500万美元股票回购计划 [7] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层对2022年第一季度表现满意，贷款增长良好，财富管理业务创纪录，费用下降 [6] - 预计消费业务将持续稳定增长，商业业务管道稳定，线利用率将成为增长动力，新增团队将带来下半年增长机会 [31][32] - 由于利率环境，互换业务和抵押贷款业务是手续费收入的两大逆风因素，但抵押贷款业务以购买资金驱动，有望继续表现良好 [33][34] - 费用指引调整主要因通胀影响多个类别 [37] - 存款方面，非利息存款占比增加，公司有战略灵活性，预计存款贝塔值早期增速慢于上一轮加息周期 [38] 其他重要信息 - 董事长兼首席执行官Phil Wenger将于2022年12月31日退休，Curt Myers将于2023年1月1日接任 [8] - 公司将在未来几周发布首份企业社会责任报告，并成立气候特别工作组应对业务影响 [62] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 2022年剩余时间贷款增长的进展和经营环境 - 消费业务将是稳定增长贡献者，更加多元化且提前还款逆风减少；商业业务管道稳定，线利用率将支持增长，新增团队将带来下半年增长机会 [31][32] 问题2: 手续费收入指引下调的驱动因素和增长集中领域 - 互换业务因利率环境不稳定，预计与去年持平；抵押贷款业务因利率上升快于预期，第一季度表现疲软，但以购买资金驱动，有望继续表现良好 [33][34] 问题3: 费用指引调整的驱动因素 - 主要因通胀影响多个类别 [37] 问题4: 近期加息对存款余额和成本的影响及贝塔值和潜在流失情况 - 第一季度非利息存款占比增加，公司有战略灵活性，预计存款贝塔值早期增速慢于上一轮加息周期，公司将确保以合适方式提高利率留住关键客户 [38] 问题5: 幻灯片中的指引是否包括Prudential的数字 - 不包括，将在下个季度开始纳入指引 [41] 问题6: 利率环境变化对Prudential交易增值的影响 - 目前收购的相对增值指引保持不变 [43] 问题7: 净利息收入指引是否包括超额现金水平正常化 - 指引假设会有一定程度的正常化，主要取决于贷款增长情况 [44] 问题8: 储备金的未来走向 - 公司不提供贷款损失准备金的具体指引，目前信用环境良好，除非经济前景改变，否则未来准备金水平主要受贷款增长影响 [50] 问题9: 如何看待美联储缩表和盈利资产规模 - 未来6 - 8个季度，隔夜现金将被贷款完全取代，投资组合占总资产比例将保持在15%左右，公司将耐心等待贷款增长 [55] 问题10: 债券购买的收益率提升情况 - 收益率提升约40个基点 [56] 问题11: 财富管理费用的计费方式和未来趋势 - 大部分业务基于资管和投资组合水平收取定期费用，通常按季末展望未来计费，资产下降会对收入有一定压力，但业务仍在增长 [60] 问题12: 公司目前的ESG定位和举措 - 公司正在努力了解未来的报告要求，将在未来几周发布首份企业社会责任报告，内部有气候特别工作组应对业务影响 [62] 问题13: 若美联储加息超过预期，净利息收入展望如何变化 - 净利息收入将增加，每25个基点的加息将带来约2500万美元的增量影响，同时需考虑存款贝塔值的影响 [66] 问题14: 即期存款价格是否有变动 - 目前没有产品的利率发生变化 [67][68] 问题15: 若C&I利用率回到历史水平，贷款增长情况和时间框架 - 贷款增长可能在5 - 7亿美元之间，利用率提升速度将加快，但具体幅度不确定 [70] 问题16: 本季度4.65亿美元抵押贷款的留存和出售情况及利率上升的影响 - 本季度留存约3000万美元可售产品，随着商业业务增长，未来可能考虑出售更多产品 [71] 问题17: CECL流程中，俄乌冲突和疫情因素对储备和拨备的影响 - 公司依赖穆迪的基本经济预测，穆迪的经济学家会考虑各种宏观经济因素并提供基本输出和压力情景 [72] 问题18: 如何看待超额流动性在现金和隔夜流动性方面的长期正常化 - 疫情前公司每晚的隔夜现金在5000 - 1亿美元之间，目前约为8亿美元，预计年底仍会高于历史水平，2023年可能恢复到历史水平 [75] 问题19: 现金管理费用增长的原因 - 主要因客户增长和业务活动增加 [77]

业绩总结 - 公司最新财报中报告总收入为12.5亿美元，同比增长15%[22] - 净利润为2.3亿美元，较去年同期增长20%[22] - 每股收益（EPS）为0.75美元，较去年增长10%[22] - 公司预计下一季度收入将达到13亿美元，增长率为6%[22] - 毛利率为45%，较去年同期上升2个百分点[22] - 运营费用为3亿美元，占总收入的24%[22] - 现金及现金等价物余额为5亿美元，较上季度增长8%[22] 研发与投资 - 公司在研发上的投入为1.5亿美元，占总收入的12%[22] - 公司计划在未来一年内增加资本支出至1亿美元，主要用于技术升级[22] 客户反馈 - 客户满意度调查显示，满意度达到了92%，较去年提高了3个百分点[22] 风险与展望 - 公司在2022年的展望包含前瞻性声明，涉及未来财务表现的预测[2] - 公司在2021年12月31日的年度报告中讨论了影响其财务状况的风险和不确定性[3] - 公司在本次报告中使用了某些非GAAP财务指标，并在报告末尾进行了与GAAP指标的对比[4]

业绩总结 - 截至2021年12月31日，Fulton Financial Corporation的资产总额为258亿美元[9] - 公司市值约为29亿美元，且有稳定的股息收益率[8] - 2021年净收入为61,887千美元，较上季度的75,583千美元下降18.1%[25] - 每股稀释净收入为0.37美元，较上季度的0.45美元下降17.8%[25] - 2021年不良贷款（NPLs）为1.36%，较2020年上升[19] - 2021年效率比率为63.1%，较2020年改善[21] - 2021年股息从每股0.13美元增加至0.14美元，特别股息为每股0.08美元[23] - 2021年公司回购约280万股，使用了约59%的7500万美元的回购授权[23] 用户数据 - 公司在16个县的存款市场份额约为15.7%，占其总存款的60%[8] - 公司在31个县的存款市场份额约为1.0%，占其总存款的40%[8] - 2021年核心存款加速增长，特别是非利息存款[17] - 2021年存款成本处于历史低位，存款成本为0.14%[18] 未来展望 - 预计2022年净利息收入在660百万至680百万美元之间[38] - 预计2022年非利息收入在230百万至245百万美元之间[38] 新产品和新技术研发 - 公司在数字化转型方面持续取得进展，提升客户体验[5] 市场扩张和并购 - 公司在中大西洋市场拥有约200个金融中心和3200名员工，展现出强大的流动性[9] 财务表现 - 2021年平均贷款较2020年增长2.0%，较2019年增长13.4%[16] - 2021年贷款组合收益率为4.00%[16] - 净利息收入为165,613千美元，较上季度的171,270千美元下降3.8%[25] - 非利息收入为63,876千美元，较上季度的62,577千美元增长2%[25][34] - 非利息支出为154,019千美元，较上季度的144,596千美元增加6.5%[25][36] - 资产回报率(ROA)为0.94%，较上季度的1.13%下降0.19个百分点[25] - 股东权益回报率(ROE)为9.34%，较上季度的11.45%下降2.11个百分点[25] 资本充足性 - 公司在资本充足性方面表现强劲，保持良好的资产质量和准备金水平[7] - 2021年总风险资本比率为14.1%，高于监管最低要求[23] 其他信息 - 公司在过去5年中，实物账面价值每股的复合年增长率为6.23%[8] - 2021年信贷损失准备金为-5,000千美元，相较于上季度的-600千美元显著增加[25]

商业贷款政策 - 公司商业贷款政策限制对单一借款人的最大总贷款承诺为5.5亿美元（截至2021年12月31日）[16] - 公司商业银行业务主要面向销售额低于1.5亿美元的中小企业[16] 金融中心情况 - 截至2021年12月31日，富尔顿银行有205个金融中心（不包括远程服务设施）[18] - 2020年10月1日公司宣布关闭21个金融中心办公室，于2021年1月8日完成关闭和整合[19] 子公司情况 - 公司拥有5家100%股权的非银行子公司用于财务报告合并，3家不用于合并[20][21] - 截至2021年12月31日，3家非合并非银行子公司总资产分别为6186千美元、4124千美元、6186千美元[21] 经济刺激法案及相关政策 - 2020年3月27日《CARES法案》签署成为法律，是一项2.2万亿美元的经济刺激法案[29] - PPP贷款年利率为1%，2020年6月5日前发放的贷款期限为2年，之后为5年[31] - 主街贷款计划于2021年1月8日终止，薪资保护流动性工具于2021年7月30日终止，货币市场共同基金流动性工具于2021年3月31日到期[32] - PPP贷款作为流动资产的处理规则有效期至2021年7月30日[33] 金融监管法规 - 《经济增长法案》将银行控股公司强化审慎标准强制适用的总资产门槛提高至2500亿美元，资产低于1000亿美元的银行控股公司新规立即生效[36] - 公司作为总资产超100亿美元的存款机构，受消费者金融保护局监管和执法权力约束[42] - 合格抵押贷款要求消费者支付的点数和费用不超过贷款总额3%，借款人总债务收入比不高于43%（部分情况除外）[43] - 2020年12月消费者金融保护局发布两条合格抵押贷款最终规则，第一条规则强制合规日期从2021年7月1日推迟至2022年10月1日[44] - 《巴塞尔协议III规则》规定公司和富尔顿银行最低CET1资本比率为4.50%、一级资本比率为6.00%、总资本比率为8.00%、一级杠杆比率为4.00%，还有2.5%的资本保护缓冲[48] - 《巴塞尔协议IV》标准2022年1月1日生效，总产出下限到2027年1月1日逐步实施，对公司和富尔顿银行的影响取决于联邦银行机构的实施方式[54] - 因《经济增长法案》及相关实施条例，公司和富尔顿银行不再需进行《多德 - 弗兰克法案》规定的公司压力测试[55] - 银行控股公司对资本恢复计划的担保责任限于银行“资本不足”时资产的5%或合规所需金额中的较低者[58] - 符合条件的富尔顿银行可将最多50亿美元或机构总负债20%中的较低者的互惠存款排除在“经纪存款”处理之外[60] - 富尔顿银行向关联方的贷款交易，对任一关联方限于其监管资本的10%，对所有关联方合计限于20%[62] - 富尔顿银行存款由DIF保险，一般每位参保储户最高保额25万美元[64] - 资产超100亿美元的大型机构（如富尔顿银行）的FDIC评估率年化范围为1.5至40个基点[65] - 资产总额低于500亿美元的银行（如富尔顿银行），FDIC存款保险费扣除按超过100亿美元资产的比例逐步取消[66] - 举报人提供信息致成功执行BSA或其他反洗钱相关法律违规行为且货币制裁超100万美元，可获不超30%的货币制裁款项[69] - 若机构商业房地产贷款满足特定条件，需采用强化风险管理措施，如建设、土地开发等贷款占总资本100%或以上等[70] - 公司需遵守GLBA隐私保护和网络安全相关法规，向客户披露隐私政策并提供通知，客户可选择不与非关联第三方共享非公开个人信息[76] - 2022年4月1日起实施新的重大网络安全事件通知规则，银行及服务提供商需在规定时间内通知相关方，5月1日起需合规[78] - 联邦储备委员会规定存款机构需按比例维持现金储备，交易账户余额1690万美元至1.275亿美元部分维持3%储备，超过1.275亿美元部分维持10%储备，2020年12月22日起交易账户储备率降至0%[79][81] - 银行控股公司收购银行或金融控股公司等需获联邦储备委员会事先批准，收购10%或以上（但少于25%）投票股票会产生控制权收购的可反驳推定[82][84] - 作为金融控股公司，公司开展金融相关活动需满足“资本充足”和“管理良好”要求，否则可能受限[86] - 公司需遵守联邦证券法，管理层和独立注册会计师需就财务报告内部控制有效性发布报告[92] 资本状况 - 截至2021年12月31日，公司和富尔顿银行超过《巴塞尔协议III规则》规定的最低资本要求，包括资本保护缓冲[48] - 截至2021年12月31日，公司和富尔顿银行超过资本规则下所有监管目的所需的资本要求，被视为“资本充足”[54] - 富尔顿银行资本比率高于被OCC认定为“资本充足”的最低水平，“资本充足”要求总风险资本比率10.00%或更高、一级风险资本比率8.00%或更高、CET1风险资本比率6.50%或更高、一级杠杆资本比率5.00%或更高[57] - 截至2021年12月31日，公司当前资本水平超过巴塞尔协议III规定的最低资本要求，包括资本保护缓冲[147] 气候相关情况 - 2021年10月21日FSOC将气候相关金融风险列为金融稳定“新兴威胁”，OCC为资产超1000亿美元的银行发布气候风险管理原则[94] - 宾夕法尼亚、弗吉尼亚和马里兰州出台气候相关计划，关注企业温室气体排放影响[95][96] 员工情况 - 截至2021年12月31日公司约有3200名全职等效员工，2020年为约3300名，2021年空缺和离职率略高于2020年[97] - 公司重视员工敬业度，进行年度调查，领导对团队敬业度负责，结果向董事会报告[98][99] - 2021年公司开展多项举措促进多元化、公平和包容，如为领导者提供盟友培训等[100] - 公司高管包括E. Philip Wenger（64岁）、Mark R. McCollom（57岁）等多人，各有任职时间和经历[106][108] - 公司通过提供有竞争力的薪资、激励措施和福利投资员工，实施绩效薪酬文化[101] - 公司主要通过自身网站、社交媒体平台及内外部招聘人员招聘员工[102] - 公司通过学习与人才发展中心为员工提供专业发展培训，还提供第三方培训机会[102] - 2021年公司持续应对新冠疫情，支持员工、客户和社区，鼓励员工接种疫苗[103] 业务收入及风险 - 截至2021年12月31日，州和市政实体存款约占总存款的11%[138] - 2021年公司确认了1280万美元的消费者透支费用[141] - 公司投资管理和信托服务收入受证券市场波动影响，证券经纪服务销售依赖消费者对证券市场的信心[136] - 公司面临流动性风险，依赖客户存款为主要资金来源，市场条件等因素可能影响资金来源和成本[137][138] 税务情况 - 2018年起公司联邦企业所得税税率降至21%，但税法对某些扣除项目设限部分抵消低税率带来的净收入增加[145] - 美国联邦、州或地方税法变化可能增加公司实际税率，对当前和未来财务表现产生负面影响[145] 业务影响因素 - 《多德 - 弗兰克法案》持续影响公司业务和运营结果，包括借记卡交换收入减少和FDIC存款保险评估修订等[143] - 公司面临潜在收购风险，收购可能导致有形账面价值和每股净收入稀释[151][153] - 公司面临激烈竞争，包括来自金融科技公司的竞争，可能影响盈利能力和业务增长[155] - 气候变化可能影响公司业务和运营结果，相关监管举措可能增加合规成本和风险[158][159] - 公司面临ESG风险，可能影响声誉和证券市场价格[160] - 会计政策、标准和解释的变化可能影响公司财务状况和经营成果的报告[164] - 公司面临多种运营风险，风险管理框架可能无法有效降低风险[165] - 公司依赖第三方供应商，其不履行合同可能影响公司运营和财务状况[167] - 金融机构间的系统性风险可能对公司产生不利影响[168] - 公司面临网络安全风险，虽目前未造成重大影响，但未来不确定[173] - 公司采取措施应对数据泄露和网络威胁，但效果无法保证[175] - 贷款发起和销售存在风险，回购和赔偿损失可能超储备[178] - 金融服务行业技术变革快，公司可能无法跟上步伐[181] - 公司依赖子公司的股息和其他付款，可能无法满足资金需求[184] - 反收购条款可能对股东产生负面影响[185] - 宾夕法尼亚州公司法及公司修订章程和细则中的反收购条款或会阻碍敌意收购[186] - 银行控股公司收购公司超5%流通普通股需美联储批准，非银行控股公司收购10%或以上需批准，持有25%或以上非个人股东受BHCA监管[187] - 负面宣传会损害公司声誉和业务，影响运营和财务状况[188] - 公司内部控制可能无效，影响业务、运营、财务和声誉[189] - 公司可能无法吸引和留住熟练人才，关键人员流失会有重大不利影响[190] - 信用评级下调会对公司资金、流动性、借款成本和资本市场准入产生重大不利影响[191] - 交易对手信用评级下调会影响公司股价、资本获取和成本[192] - 公司未来增长可能需筹集额外资本，但可能无法按需获得或成本过高[193] - 无法筹集额外资本会影响公司内部增长和收购扩张能力[194] 商誉情况 - 截至2021年12月31日，公司资产负债表上记录的商誉达5.343亿美元，需至少每年评估商誉减值情况[163] 违规处理情况 - 2020年公司支付150万美元民事罚款，以解决美国证券交易委员会执法部门调查[148]

业绩总结 - 2021年第四季度净利息收入为165,613千美元，较2021年第三季度的171,270千美元下降3.8%[5] - 2021年第四季度非利息收入为63,876千美元，较2021年第三季度的62,577千美元增长2%[5][13] - 2021年第四季度净收入为61,887千美元，较2021年第三季度的75,583千美元下降18.2%[5] - 2021年第四季度每股稀释净收入为0.37美元，较2021年第三季度的0.45美元下降17.8%[5] - 2021年第四季度资产回报率(ROA)为0.94%，较2021年第三季度的1.13%下降了0.19个百分点[5] - 2021年第四季度股东权益回报率(ROE)为9.34%，较2021年第三季度的11.45%下降了2.11个百分点[5] - 2021年第四季度非利息支出为154,019千美元，较2021年第三季度的144,596千美元增长6.5%[5][16] - 2021年第四季度信贷损失准备金为5,000千美元，较2021年第三季度的600千美元显著增加[5] - 2021年第四季度不良贷款(NPL)占贷款总额的比例为0.83%[9] - 2021年第四季度的效率比率为65.2%，较2021年第三季度的60.3%上升了4.9个百分点[5] 未来展望 - 2022年净利息收入预计在660百万至680百万美元之间[17] - 2022年非利息收入预计在230百万至245百万美元之间[17] - 2022年非利息支出预计在580百万至600百万美元之间[17] - 2021年12月31日的有效税率预计在16.5%至17.5%之间[17] 其他财务指标 - 2021年12月31日的普通股东权益的年化回报率为11.89%[19] - 2021年12月31日的效率比率为65.2%[20] - 2021年12月31日的贷款准备金占调整后贷款总额的比例为1.38%[20] - 2021年12月31日的净收入为59,325千美元[19] - 2021年12月31日的平均普通股东权益为2,713,198千美元[19] - 2021年12月31日的监管资本比率为8.5%至14.3%[17]

财务数据和关键指标变化 - 2021年第四季度摊薄后每股收益为0.37美元，全年每股收益为1.62美元，创历史新高 [5] - 第四季度净利息收入为1.66亿美元，环比下降500万美元，主要因PPP贷款费用减少800万美元，但被贷款增长、生息资产收益率稳定和利息支出适度下降所抵消 [17] - 第四季度非利息收入增加，非利息费用约为1.54亿美元，环比增加940万美元，有效税率为23% [20][21] - 截至12月31日，投资组合余额增长1.67亿美元，达到42亿美元；总存款余额下降约5亿美元，存款成本从12个基点降至11个基点；贷款与存款比率从第三季度的82.8%升至84.9%；净息差为2.77%，较第三季度的2.82%下降5个基点 [18] - 2022年指导预期：净利息收入在6.6亿 - 6.8亿美元之间，非利息收入（不包括证券收益）在2.3亿 - 2.45亿美元之间，运营费用在5.8亿 - 6亿美元之间，有效税率在16.5% - 17.5%之间 [22] 各条业务线数据和关键指标变化 贷款业务 - 第四季度贷款增长加速，总贷款增长约3.45亿美元，按年率计算约为7.8%，高于第三季度的4.5%（不包括PPP贷款） [9] - 消费贷款业务中，贷款余额增长1.36亿美元，按年率计算增长9.9%，主要由住宅抵押贷款推动；住宅抵押贷款本季度发放额为5.82亿美元，较上一季度下降12%，较去年同期下降28%；购房贷款发放额为3.9亿美元，占本季度住宅抵押贷款发放总额的约67%；12月31日，抵押贷款管道余额为3.72亿美元 [10] - 商业贷款组合增长2.09亿美元，按年率计算增长6.9%，高于上一季度的1.4%；商业抵押贷款增长1.34亿美元，按年率计算增长7.5%；工商业贷款增加4400万美元，按年率计算增长4.5%；商业建筑贷款增长1800万美元，按年率计算增长7.7% [11] 存款业务 - 第四季度存款总体下降，核心商业和消费存款略有增加，总体下降是由市政存款余额的季节性流出导致，总存款余额环比下降5.01亿美元，即2.3% [12] 手续费收入业务 - 手续费收入环比增加130万美元，即2.1%，核心商业手续费、资本市场、消费银行和财富管理业务均实现增长，但被抵押贷款银行业务收入的季节性下降所抵消 [12] - 商业业务中，总商业手续费环比增加170万美元，即10.4%，资本市场和SBA收入环比增加，商户银行和现金管理业务贡献稳定 [12] - 财富管理业务表现出色，全年业绩创历史新高，管理和托管资产在第四季度增长至146亿美元，高于第三季度末的140亿美元和上一年末的128亿美元 [14] - 消费银行业务中，住宅抵押贷款银行业务表现稳健，贷款销售略有下降，但销售利润率仍高于历史水平；消费交易手续费环比增长2.8%，按年率计算增长11.1% [15] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司服务的经济和市场显示出加速迹象，失业率持续下降，商业活动持续扩张 [7] - 各市场贷款均有增长，巴尔的摩、华盛顿、德尔马瓦地区增长加速，工商业贷款需求和利用率表现良好 [37] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司对支持当前市场进一步增长的特定并购机会感兴趣，将采取积极但有纪律的方式进行收购，倾向于运营模式和文化相似、位于现有业务范围内、规模在10亿 - 80亿 - 100亿美元之间的银行 [7][47] - 2022年预计投资组合将与资产负债表保持相对稳定比例，多余流动性将被贷款增长吸收；关注利率上升对净息差的影响，预计早期加息大部分能转化为利润 [26][29] - 持续进行成本控制，2022年指导体现2020年第四季度成本削减计划的全年影响，同时承认存在通胀压力；投资于技术项目，包括销售系统全面实施、核心技术升级和贷款发起系统升级 [28][61] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管全球仍受新冠疫情影响，但公司服务的经济和市场显示出加速迹象，失业率下降，商业活动扩张，社区持续发展 [7] - 信贷前景在进入2022年时保持稳定，资产质量稳定，逾期率低，延期和宽限情况持续下降 [16] - 预计2022年净利息收入、非利息收入、运营费用和有效税率将在一定范围内，核心运营盈利能力有望继续改善 [22] 其他重要信息 - 第四季度利用股价下跌回购约110万股，平均价格为15.98美元，已使用7500万美元股票回购授权的约60%；2021年宣布每股0.08美元的特别现金股息，是上一年的两倍 [8][22] - 第四季度记录了250万美元的抵押贷款服务权资产估值准备金减少，MSR资产在12月31日的资产负债表上为3540万美元 [20] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1：利率上升对战略的影响以及净利息收入指导是否考虑大量证券购买 - 公司预计投资组合占资产负债表的比例将保持相对稳定，随着2022年贷款增长，投资组合将相应增加；利率上升不会显著改变近期证券购买策略，多余流动性预计将被贷款增长吸收 [26] 问题2：非利息费用指导如何考虑通胀因素以及是否包括特定的遗留基础设施成本削减 - 2022年指导体现了2020年第四季度成本削减计划的全年影响，不包括新的成本削减；承认存在通胀压力，预计将看到技术投资的成果 [28] 问题3：若2022年额外加息，对净息差有何影响 - 公司约有100亿美元未对冲的贷款与基准利率挂钩，25个基点的加息预计每年增加2500万美元收入；早期加息大部分预计能转化为利润，但存款贝塔值和激增存款的表现存在不确定性 [29] 问题4：请提供存款增长假设和证券再投资收益率与到期收益率的对比 - 公司不提供具体的贷款或存款类别假设，但市政存款有季节性波动，2022年上半年约有6亿美元CD到期，加权平均利率为25个基点，下半年有7亿美元CD到期，加权平均利率为1.25个基点，新CD的替代收益率约为12 - 13个基点；证券再投资收益率较到期收益率提高约20 - 25个基点 [33][35] 问题5：请评论工商业贷款需求和利用率情况 - 各市场贷款均有增长，巴尔的摩、华盛顿、德尔马瓦地区增长加速，工商业贷款需求强劲，各贷款类别大多实现增长 [37] 问题6：工商业贷款额度利用率目前是多少，历史百分比是多少 - 第三季度和本季度额度利用率均提高40个基点，目前较历史水平低约8%，历史平均水平为30%多 [43][44] 问题7：是否倾向于继续回购股票，董事会是否会批准新的回购授权 - 是否使用剩余的回购授权将取决于股价，但预计未来会有回购计划 [45] 问题8：并购时会寻找什么样的合作伙伴银行，考虑收购多大规模的银行 - 倾向于运营模式和文化相似、位于现有业务范围内、规模在10亿 - 80亿 - 100亿美元之间的银行 [47] 问题9：请分享2022年有机增长的幅度和组合预期 - 公司不提供具体的贷款或细分市场增长目标，而是提供与PPNR组件相关的指导，有机增长将在很大程度上取决于经济的持续复苏和供应链问题的缓解 [53][54] 问题10：净利息收入指导是否包括剩余的未赚取PPP费用 - 净利息收入指导包括800万美元的未赚取PPP费用，预计大部分将在第二季度中期确认 [55][57] 问题11：请提供占用成本和外部服务费用的方向性指导 - 占用成本预计将恢复正常；外部服务费用对技术项目的时间安排较为敏感，各季度可能会有波动，但公司对费用控制情况感到满意，过去几年费用增长率低于2% [59] 问题12：请分享2022年技术项目支出的目标 - 第四季度的技术成本主要与公司全面实施销售系统有关；2022年计划投资于核心技术升级和某些业务线的贷款发起系统升级，以提高客户能力和内部效率 [61] 问题13：贷款组合中Reg. G占比多少合适 - 合适的占比将取决于利率前景和整体利率风险状况，目前预计在25% - 35%之间；若经济如预期开放，商业贷款增长将占整体生息资产增长的50%以上；若利率继续上升，预计整个行业的抵押贷款业务量将有所下降 [66] 问题14：资产负债表上的现金有多少具有较高波动性，预计今年和一年后现金状况如何 - 公司希望将隔夜现金头寸维持在5000万 - 1亿美元之间，目前资产负债表上的超额流动性约为20个基点的利差；预计第一季度超额流动性将有所下降，贷款增长也将推动现金余额下降 [69] 问题15：参与并购的三大战略优先事项是什么，交易中会考虑哪些财务指标 - 战略优先事项包括提高现有市场的市场份额、扩大规模以支持后台运营、获取人才和实现增长；财务指标包括合并后第一年盈利增厚、有形账面价值稀释在三年内收回、内部收益率超过资本成本 [71][72]

净利润相关数据变化 - 2021年前三季度归属于普通股股东的净利润为2.05896亿美元，2020年同期为1.27213亿美元；2021年第三季度为7302.1万美元，2020年同期为6161.1万美元[156] - 2021年第三季度归属于普通股股东的净利润为7300万美元，较2020年同期增加1140万美元；2021年前九个月为2.059亿美元，较2020年同期增加7870万美元[166] 每股净利润相关数据变化 - 2021年前三季度摊薄后归属于普通股股东的每股净利润为1.26美元，2020年同期为0.78美元；2021年第三季度为0.45美元，2020年同期为0.38美元[156] 资产回报率相关数据变化 - 2021年前三季度平均资产年化回报率为1.09%，2020年同期为0.71%；2021年第三季度为1.13%，2020年同期为0.97%[156] 股东权益回报率相关数据变化 - 2021年前三季度平均普通股股东权益年化回报率为10.28%，2020年同期为7.26%；2021年第三季度为10.64%，2020年同期为10.32%[156] - 2021年第三季度有形普通股股东平均权益回报率年化后为14.56%，2020年同期为13.35%；前九个月为21.36%，2020年同期为9.44%[171] 净息差相关数据变化 - 2021年前三季度净息差为2.78%，2020年同期为2.90%；2021年第三季度为2.82%，2020年同期为2.70%[156] - 2021年前九个月FTE净利息收入增至5.072亿美元，较2020年同期增加3030万美元，净息差降至2.78%，较2020年同期下降12个基点，降幅4.2%[199] - 2021年前九个月净利息收入为4.98亿美元，2020年同期为4.68亿美元，FTE净息差从2.90%降至2.78%[200] 效率比率相关数据变化 - 2021年前三季度效率比率为62.3%，2020年同期为64.2%；2021年第三季度为60.3%，2020年同期为62.0%[156] 不良资产与总资产之比相关数据变化 - 2021年前三季度不良资产与总资产之比为0.58%，2020年同期为0.57%；2021年第三季度为0.58%，2020年同期为0.57%[156] - 2021年9月30日，不良资产较2020年12月31日增加80万美元，增幅0.5%，占总资产的0.58%[167] 年化净冲销与平均贷款之比相关数据变化 - 2021年前三季度年化净冲销与平均贷款之比为0.08%，2020年同期为0.10%；2021年第三季度为 - 0.05%，2020年同期为 - 0.05%[156] PPP贷款相关情况 - 自薪资保护计划（PPP）启动至2021年9月30日，公司共发放约27亿美元PPP贷款，其中21亿美元已符合贷款豁免条件并由美国小企业管理局（SBA）偿还[163] - 净贷款从2020年12月31日的18.90082亿美元降至2021年9月30日的18.269407亿美元，降幅3.3%，主要因2021年前九个月约21亿美元的薪资保护计划（PPP）贷款被豁免[237][238] - 截至2021年9月30日和2020年12月31日，PPP贷款分别为6亿美元和16亿美元[237] 员工办公安排变化 - 2021年第四季度，公司计划将目前大部分远程办公的员工转为现场办公或现场 - 远程混合办公安排[161] 非利息收入相关数据变化 - 2021年前九个月，剔除净投资证券收益后的非利息收入增加560万美元，增幅3.3%；财富管理费用增加1010万美元，增幅23.3%[167] - 2021年第三季度非利息收入（不含投资证券收益）较2020年同期减少70万美元，降幅1.1%，总非利息收入减少67.2万美元，降幅1.1%[189][190] - 2021年前九个月非利息收入（不含投资证券净收益）增加560万美元，增幅3.3%，总非利息收入增加3605万美元，增幅20.7%[217] 净利息收入相关数据变化 - 2021年第三季度净利息收入增加1720万美元，增幅11.1%；前九个月增加3050万美元，增幅6.5%[167] - 2021年第三季度FTE净利息收入为1.74亿美元，收益率2.82%；2020年同期为1.57亿美元，收益率2.70%[173] - 2021年FTE利息收入增加500万美元，主要因平均生息资产增加14亿美元（5.8%）及净贷款收益率提高15个基点[177] - 2021年与2020年相比，FTE利息收入减少1374.9万美元，其中因平均余额增加贡献3642.4万美元，因利率变化减少5017.2万美元[202] 平均贷款相关数据变化 - 2021年第三季度平均净贷款减少5亿美元，降幅2.5%；前九个月增加7亿美元，增幅4.1%[167] - 2021年平均贷款较2020年同期减少4.66亿美元（2.5%），主要因PPP贷款净减少，部分被住宅抵押、商业抵押和建筑贷款组合增加抵消[180][181] - 2021年前九个月平均贷款为187.65亿美元，较2020年增加7.38亿美元，增幅4.1%，收益率从3.69%降至3.46%[200][207] - 商业和住宅抵押贷款组合及建筑组合增长推动平均贷款增加，排除PPP贷款后，商业和工业贷款余额下降[207][209] 平均存款相关数据变化 - 2021年第三季度平均存款增加17亿美元，增幅8.5%；前九个月增加27亿美元，增幅14.5%[167] - 2021年第三季度平均存款成本降至0.12%，较2020年同期降低17个基点，使利息支出减少810万美元[182] - 2021年平均总存款增加17亿美元（8.5%），主要因无息活期存款、有息活期和储蓄账户增加，部分被定期存款减少6.43亿美元（25.8%）抵消[182] - 2021年前九个月平均存款为216.72亿美元，较2020年增加27.38亿美元，增幅14.5%，平均总成本从0.41%降至0.15%[210] - 无息活期存款、有息活期和储蓄账户增加推动平均总存款增加，定期存款减少6.26亿美元，降幅23.8%[210] - 存款平均成本下降贡献3410万美元利息支出减少，主要因利率降低和无息活期存款增长[210] - 截至2021年9月30日和2020年12月31日，总存款分别为22.074041亿美元和20.839207亿美元，增长5.9% [256] - 2021年总需求和储蓄账户增加17亿美元，即9.5%，主要由于客户流动性强，部分被经纪存款和定期存款减少抵消[256] 信贷损失拨备相关数据变化 - 2021年第三季度和前九个月信贷损失拨备分别为负60万美元和负960万美元，较2020年同期分别减少770万美元和8030万美元[167] - 2021年第三季度信贷损失拨备为负60万美元，较2020年同期减少770万美元，2020年第三季度信贷损失拨备费用为710万美元[187] - 2021年第三季度和前九个月贷款的信贷损失拨备分别为负60万美元和负1000万美元，2020年同期分别为790万美元和7040万美元[252] - 2021年前九个月信贷损失拨备为负960万美元，较2020年同期减少8030万美元，主要因经济状况改善[215] 非利息支出相关数据变化 - 2021年第三季度非利息支出增加550万美元，增幅3.9%；前九个月增加3910万美元，增幅9.2%[168] - 2021年第三季度非利息支出较2020年同期增加545.1万美元，增幅3.9%，其中薪资和员工福利增加350万美元，增幅4.4%；数据处理和软件增加210万美元，增幅16.7%；州税增加230万美元，增幅85.5%；专业费用减少60.8万美元，降幅21.1%[194][195][196] - 2021年前九个月非利息支出增加3910.6万美元，增幅9.2%，主要因薪资福利、数据处理软件、州税和债务清偿成本增加[217][222] 所得税费用相关数据变化 - 2021年第三季度所得税费用为1430万美元，较2020年同期增加470万美元；前九个月为4020万美元，较2020年同期增加2130万美元[169] - 2021年第三季度所得税费用为1430万美元，较2020年同期增加470万美元，有效税率从2020年同期的13.4%升至15.9%[197] - 2021年前九个月所得税费用为4020万美元，较2020年同期增加2130万美元，有效税率从12.9%升至15.8%，主要因税前收入增加[226] 生息资产相关数据变化 - 2021年第三季度平均生息资产为245.73亿美元，利息收入1.87亿美元，收益率3.03%；2020年同期平均生息资产为232.22亿美元，利息收入1.82亿美元，收益率3.13%[173] - 2021年前九个月平均生息资产为243.81亿美元，较2020年的219.88亿美元增加23.93亿美元，增幅10.9%，收益率从3.45%降至3.04%[200][204] 计息负债相关数据变化 - 2021年第三季度平均计息负债为158.06亿美元，利息支出0.13亿美元，利率0.32%；2020年同期平均计息负债为160.26亿美元，利息支出0.25亿美元，利率0.62%[173] - 2021年利息支出减少1220万美元，主要因平均计息负债利率降低30个基点[178] - 2021年利息支出减少4404.7万美元，主要因平均计息负债利率下降38个基点[202][205] 贷款发放政策变化 - 自2021年10月1日起，公司停止发放新的LIBOR贷款，并开始发放SOFR贷款[179] 资产负债表重组情况 - 2021年3月公司完成资产负债表重组，包括提前偿还5.36亿美元FHLB预付款及现金要约收购7500万美元次级债务和6000万美元优先票据[178] - 2021年3月公司完成资产负债表重组，包括提前偿还5.36亿美元FHLB预付款及现金要约收购次级债务和优先票据[205] 短期借款相关数据变化 - 2021年第三季度平均总短期借款减少1.183亿美元，降幅19.3%，主要因存款余额增加提供了多余资金[184][185] - 2021年前九个月平均总短期借款减少3.474亿美元，降幅39.8%，主要因存款余额增长提供了过剩资金[212][213] - 短期借款总额减少1.611亿美元，降幅25.6%；长期借款总额减少6.689亿美元[259] 长期借款相关数据变化 - 2021年第三季度平均总长期借款减少6.682亿美元，降幅51.6%，主要因2021年3月完成资产负债表重组，减少的长期借款使利息支出减少610万美元[184][186] - 2021年前九个月平均总长期借款减少4.009亿美元，降幅32.3%，主要因2021年3月完成资产负债表重组，减少长期借款使利息支出减少1030万美元[212][214] - 截至2021年9月30日和2020年12月31日，总借款分别为1.096353亿美元和1.926329亿美元，减少43.1% [258] 各业务线收入相关数据变化 - 2021年第三季度商业银行业务收入较2020年同期减少160万美元，降幅8.6%，主要因资本市场收入减少；消费银行业务收入增加140万美元，增幅13.2%，主要因信用卡收入增加[189][190][191] - 2021年第三季度财富管理收入较2020年同期增加360万美元，增幅24.0%，主要因客户资产水平增加和市场表现改善使经纪收入增长[189][190][192] - 2021年第三季度抵押贷款银行业务收入较2020年同期减少730万美元，降幅43.2%，主要因抵押贷款销售减少和销售利差降低，不过抵押贷款服务收入有所增加[189][190][193] 资产项目相关数据变化 - 截至2021年9月30日，现金及现金等价物增加6.232亿美元，增幅33.7%，主要因公司超额流动性使美联储存款增加[229][230] - 截至2021年9月30日，美联储和联邦住房贷款银行股票减少3080万美元，降幅33.5%，因提前偿还长期联邦住房贷款银行贷款和减少信用证使用[229][231] - 截至2021年9月30日，待售贷款减少4080万美元，降幅48.6%，因公司决定将更多住宅抵押贷款留在贷款组合中[229][232] - 截至2021年9月30日，总资产增加4840.99万美元，增幅1.9%，总负债增加4011.09万美元，增幅1.7%，股东权益增加829.9万美元，增幅3.2%[229] - 投资证券总额从2020年12月31日的33.40424亿美元增至2021年9月30日的40.0076亿美元，增幅19.8%[234] - 可供出售证券

财务数据和关键指标变化 - 第三季度摊薄后每股收益为0.45美元，归属普通股股东的净利润为7300万美元，较上一季度每股增加0.07美元 [24] - 净利息收入为1.71亿美元，较上一季度增加900万美元，主要因PPP贷款 forgiven费用增加、适度贷款增长、生息资产收益率提高以及利息支出下降 [25] - 净息差为2.82%，较上一季度的2.73%扩大9个基点，源于PPP贷款费用确认增加、生息资产收益率提高和存款成本持续下降 [29] - 第三季度信贷损失拨备为负60万美元，上一季度为负350万美元，第一季度为负550万美元 [30] - 非利息收入方面，抵押贷款银行业务收入因贷款销售强劲和销售利差扩大而增长，其他费用收入较上一季度增加260万美元，主要源于股权投资收益 [32][33] - 非利息支出约为1.45亿美元，较上一季度增加400万美元，主要因季度天数、福利成本、可变薪酬成本和数据处理成本增加，但部分被房地产销售和售后回租交易抵消 [34][35] - 有效税率为16%，与上一季度一致 [36] - 2021年净利息收入预计在6.55亿 - 6.65亿美元之间，信贷损失拨备预计为负，非利息收入（不包括证券收益）预计在2.3亿 - 2.35亿美元之间，运营费用（不包括资产负债表重组相关费用）预计在5.7亿 - 5.75亿美元之间 [38] 各条业务线数据和关键指标变化 贷款业务 - 总贷款增长约2.05亿美元，按年率计算约为4.5%（排除PPP贷款 forgiven影响） [14] - 消费贷款余额较上一季度增长1.86亿美元，增幅3.5%，按年率计算为14%，主要由住宅抵押贷款和住宅建设贷款推动 [15] - 住宅抵押贷款本季度发放额为6.59亿美元，较上一季度下降25%，购买活动占比从第二季度的60%升至约70%，9月30日抵押贷款管道约为疫情前水平的2倍 [16] - 住宅建设贷款较上一季度增加2100万美元，增幅14% [16] - 商业贷款方面，因经销商库存问题，整体持平，但商业贷款额度使用率增加4600万美元，商业建设贷款较上一季度增长2.1%，按年率计算为8.4%，C&I贷款（排除 floor plan）较上一季度增长0.5%，按年率计算为2%，商业抵押贷款持平 [17] 存款业务 - 总存款余额较上一季度增加3.5亿美元，增幅1.6%，其中季节性市政存款增加2900万美元 [18] - 存款成本从15个基点降至12个基点，预计未来将适度下降 [28] 手续费收入业务 - 手续费收入增加1100万美元，主要源于财富管理、抵押贷款银行业务和消费手续费业务的良好表现 [19] - 财富管理业务表现出色，管理和管理的资产增至140亿美元，季度收入连续四个季度创纪录 [19] - 消费交易手续费较上一季度增长8.7%，商业银行业务手续费略有下降 [20] 各个市场数据和关键指标变化 未提及相关内容 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司对通过并购支持未来增长感兴趣，关注与公司战略和社区银行风格相契合的公司，并购目标规模预计在10亿 - 80亿或90亿美元之间 [11][64] - 公司计划于11月1日开始让更多团队成员回到现场工作，专注于实现公司增长、运营卓越以及有效风险管理和合规的三大主要优先事项 [12] - 行业内并购趋势持续，公司会关注合适的并购机会并在定价上保持纪律性 [11] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 2021年第三季度公司业绩稳健，经济和服务市场持续改善，失业率下降，随着疫苗接种率提高，对公司和市场未来持乐观态度 [9][10] - 信贷前景仍持谨慎乐观态度，已进一步降低2021年信贷损失拨备预期 [21] 其他重要信息 - 公司利用股价下跌机会，已使用约三分之一的7500万美元股票回购授权，若财务上合理将继续回购 [11][37] - 公司选择将部分可销售抵押贷款保留在资产负债表上，虽对2021年抵押贷款银行业务收入有一定影响，但可能为净利息收入带来长期显著收益 [32] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1：商业管道稳定，询问经销商 floor plan利用率情况、第四季度及未来展望以及规模和当前利用率 - 公司预计第四季度贷款发放将保持稳定并加速增长，商业贷款额度使用率增长是积极信号。经销商业务面临库存问题，本季度逆风为2400万美元，该业务规模约为3.5亿美元 [42] 问题2：消费端金融科技合作伙伴关系（学生贷款）的增长前景以及是否会在消费端全面推广 - 公司通过该合作进入学生贷款业务，目前每月贷款发放额在200万 - 400万美元之间，预计将继续增长，并在寻找其他合作以加速消费端贷款发放 [44] 问题3：第四季度数据处理费用是否仍会保持较高水平以及2022年是否会继续增加 - 数据处理费用符合年初指引，预计会继续缓慢上升，主要因行业数字化和会计处理方式变化。剔除债务清偿成本后，公司费用同比增长约1.5%，主要因盈利增加导致激励奖金和财富佣金增加 [46] 问题4：是否预计第四季度整体存款下降 - 第三季度是市政存款业务的高峰，历史上第三季度到第一季度市政存款会从高峰降至低谷，幅度在5亿 - 6亿美元之间，但疫情期间的激增存款是否会持续仍不确定 [53] 问题5：第四季度费用中有多少是一次性的，以便为2022年建模提供基础 - 一次性费用预计在300万 - 500万美元之间，包括为鼓励员工接种疫苗提供的500美元奖金和对Fulton Forward Foundation的捐款 [55][57] 问题6：如何看待资产负债表中盈利资产的增长或重新配置，未来几个季度更可能转向更盈利资产还是直接增长 - 这取决于供应链问题和市场开放程度，商业贷款额度使用率增加是积极信号，透支费用增加可能表明人们开始消耗刺激资金，公司有18亿美元的超额现金，目标是将其从隔夜现金转向更盈利的资产类别，具体比例将在第四季度财报电话会议上讨论 [61] 问题7：经销商 floor plan投资组合的峰值是多少 - 该投资组合较预期减少约8000万 - 1亿美元 [62] 问题8：公司考虑的并购目标规模范围 - 公司仍在考虑规模在10亿 - 80亿或90亿美元之间的并购目标 [64] 问题9：4% - 4.5%（排除PPP）的年化贷款增长是否是公司近期的合理预期，是否有其他未被看到的顺风因素或乐观因素 - 公司预计贷款增长在4% - 6%之间，希望达到该范围的上限。金融科技合作等举措将加速贷款发放，商业活动的恢复将是增长的重要推动力 [70] 问题10：如何看待证券投资组合的近期增长和投资意愿 - 证券投资组合主要用于流动性管理，其增长与整体资产负债表增长相称。理想情况下，公司希望将超额流动性投入更高收益的资产类别，预计证券投资组合不会按比例大幅增加 [71] 问题11：目前对PPP余额和 forgiven的展望，何时会完全从资产负债表中移除，以及剩余1800万美元费用的确认节奏 - 预计约10% - 15%的PPP贷款将成为定期贷款，大部分将在明年第一季度末前 forgiven。预计第四季度确认约1200万美元费用，明年第一季度确认约600万美元费用 [77] 问题12：因市场并购导致的招聘机会情况，是指个人还是团队，以及其影响程度 - 公司一直在寻找团队和贷款人，并购会增加招聘机会，公司在整个业务范围内寻找合适的人员 [78] 问题13：本季度是否回购了股票，价格是多少 - 公司本季度回购了170万股股票，平均价格为每股15.43美元 [81] 问题14：在当前市场环境下，公司认为并购成功并受股东欢迎的关键因素有哪些 - 公司关注有形账面价值稀释和回本时间，希望回本时间在3年以内；强调第一年合并运营的每股收益增厚；关注内部收益率，要求高于目标公司的资本成本；同时注重文化契合度 [83][84] 问题15：公司在招聘新贷款人或其他员工时是否面临劳动力市场的通胀压力，以及何时进行绩效加薪和如何考虑通胀因素 - 公司各层级都面临工资上涨压力，招聘困难，预计工资将持续上涨并出现永久性通胀。公司通常在4月进行年度加薪 [92][94] 问题16：除并购、收益率曲线变陡或利率环境改善外，公司内部有哪些机会可以逐步提高盈利能力（如PPNR相对于平均资产、ROA和ROE） - 公司最大的机会在于利用18亿美元的超额流动性，将其重新配置到更盈利的资产类别，以提高核心PPNR [95]

净利润相关数据 - 2021年第二季度归属于普通股股东的净利润为6240.2万美元，2020年同期为3955.9万美元；2021年上半年为1.32874亿美元，2020年同期为6560.6万美元[157] - 2021年第二季度归属于普通股股东的净利润为6240万美元，较2020年同期的3960万美元增加2280万美元；上半年为1.329亿美元，较2020年同期的6560万美元增加6730万美元[168] 每股净利润相关数据 - 2021年第二季度摊薄后归属于普通股股东的每股净利润为0.38美元，2020年同期为0.24美元；2021年上半年为0.81美元，2020年同期为0.40美元[157] 资产回报率相关数据 - 2021年第二季度年化平均资产回报率为1.00%，2020年同期为0.66%；2021年上半年为1.07%，2020年同期为0.57%[157] 股东权益回报率相关数据 - 2021年第二季度年化平均普通股股东权益回报率为9.38%，2020年同期为6.89%；2021年上半年为10.10%，2020年同期为5.68%[157] - 2021年第二季度有形普通股股东平均权益回报率年化后为12.93%，2020年同期为8.99%；上半年为13.95%，2020年同期为7.40%[174] 净息差相关数据 - 2021年第二季度净息差为2.73%，2020年同期为2.81%；2021年上半年为2.76%，2020年同期为3.01%[157] - 2021年二季度净利息收入1.62亿美元，FTE净息差2.73%；2020年同期净利息收入1.53亿美元，FTE净息差2.81%[176] - 2021年上半年FTE净利息收入增至3.328亿美元，较2020年同期增加1300万美元，净息差降至2.76%，较2020年同期下降25个基点，降幅8.3%[205] - 2021年上半年净利息收入为3.27亿美元，2020年同期为3.14亿美元，FTE净息差从3.01%降至2.76% [206] 公司网点服务安排 - 约25%的公司网点预计长期仅提供预约大堂服务[162] 员工办公安排 - 公司计划在2021年第三季度末让大部分远程办公员工恢复现场或现场 - 远程混合办公安排[163] PPP贷款情况 - 从薪资保护计划（PPP）开始到2021年6月30日，公司共发放约27亿美元PPP贷款，其中16亿美元已符合贷款豁免条件并由美国小企业管理局（SBA）偿还[165] 疫情对公司的影响 - 新冠疫情导致经济和社会活动严重中断，影响公司客户业务及公司自身业务运营，对公司财务结果的影响仍不确定[159][160][167] 美联储降息影响 - 美联储公开市场委员会（FOMC）降息可能对公司净利息收入、利润率和盈利能力产生不利影响[164] 非利息收入及费用相关数据 - 2021年上半年，剔除净投资证券收益后的非利息收入增加630万美元，增幅5.8%；财富管理费用增加650万美元，增幅22.9%[170] - 2021年第二季度非利息收入（不含投资证券净收益）减少110万美元，降幅2.0%，总非利息收入减少403.2万美元，降幅7.2%[193][194] - 2021年上半年非利息收入（不包括投资证券净收益）增加630万美元，增幅5.8%，总非利息收入增加3672.1万美元，增幅33.2%[223] 净利息收入相关数据 - 2021年第二季度净利息收入增加960万美元，增幅6.3%；上半年增加1300万美元，增幅4.3%[170] 平均净贷款相关数据 - 2021年第二季度和上半年平均净贷款分别增长5.748亿美元（3.1%）和13亿美元（7.7%）[170] - 2021年二季度平均贷款189.07亿美元，较2020年同期增加5.75亿美元，增幅3.1%，主要因商业和住宅抵押及建筑贷款组合增长[183][185] - 2021年上半年平均贷款为189.43亿美元，较2020年同期的175.96亿美元增加13.47亿美元，增幅7.7%，收益率从3.86%降至3.42% [206][213] 平均存款相关数据 - 2021年第二季度和上半年平均存款分别增长25亿美元（12.9%）和32亿美元（17.8%）[170] - 2021年二季度平均存款217.66亿美元，较2020年同期增加24.89亿美元，增幅12.9%，主要因无息活期存款、有息活期和储蓄账户增加，部分被定期存款减少6.21亿美元抵消[186] - 2021年上半年平均存款为214.43亿美元，较2020年同期的181.99亿美元增加32.44亿美元，增幅17.8%，平均成本从0.48%降至0.17% [216] 信贷损失拨备相关数据 - 2021年第二季度和上半年信贷损失拨备分别为负350万美元和负900万美元，较2020年同期分别减少2310万美元和7260万美元[170] - 2021年第二季度信贷损失拨备为负350万美元，较2020年同期减少2310万美元，2020年同期为1960万美元[191] - 2021年前六个月信贷损失拨备为负900万美元，较2020年同期减少7260万美元[221] - 2021年3个月和6个月截至6月30日，贷款信用损失拨备分别为负400万美元和负940万美元，而2020年同期分别为2220万美元和6240万美元[254] 不良资产相关数据 - 截至2021年6月30日，不良资产较2020年12月31日增加520万美元，增幅3.4%[170] 非利息支出相关数据 - 2021年第二季度非利息支出较2020年同期减少220万美元，降幅1.5%；上半年增加3370万美元，增幅11.8%[171] - 2021年第二季度非利息支出减少217.5万美元，降幅1.5%，其中薪资和员工福利减少260万美元，降幅3.3%；数据处理和软件增加170万美元，增幅14.3%；州税增加130万美元，增幅42.0%；专业费用减少68万美元，降幅20.4%；债务清偿成本减少250万美元[199][200][201] - 2021年上半年非利息支出增加3365.7万美元，增幅11.8%，主要因数据处理和软件、州税、债务清偿成本增加[228] 所得税费用相关数据 - 2021年第二季度所得税费用为1200万美元，较2020年同期的650万美元增加550万美元；上半年为2590万美元，较2020年同期的930万美元增加1660万美元[172] - 2021年第二季度所得税费用为1200万美元，较2020年同期增加550万美元，有效税率从14.2%升至15.6%[202] - 2021年上半年所得税费用为2590万美元，较2020年同期增加1660万美元，有效税率从12.4%升至15.8%[231] 平均生息资产相关数据 - 2021年二季度平均生息资产242.82亿美元，收益率2.97%；2020年同期为222.35亿美元，收益率3.32%，收益率下降35个基点致FTE利息收入减少1420万美元，资产增加20亿美元贡献1010万美元[180] - 2021年上半年平均生息资产为242.83亿美元，较2020年同期的213.65亿美元增加29.18亿美元，增幅13.7%，收益率从3.63%降至3.05% [206][210] 商业和工业贷款相关数据 - 2021年二季度商业和工业贷款平均余额54.45亿美元，较2020年同期减少2.65亿美元，降幅4.6%，主要因PPP贷款减免6.39亿美元及新贷款发放6000万美元[183][185] - 商业和工业贷款中，2021年上半年平均PPP贷款为16亿美元，2020年同期为6.295亿美元 [213] - 2021年6月30日，商业和工业贷款组合中PPP贷款总额为11亿美元，2020年12月31日为16亿美元[241] - 2021年6月30日，商业和工业贷款组合中房地产行业占比44.7%，2020年12月31日为41.4%[245] 存款成本及利息支出相关数据 - 2021年二季度总存款平均成本降至0.15%，较2020年同期下降21个基点，因存款利率降低和无息活期存款增长，使利息支出减少760万美元[186] - 2021年二季度利息支出减少1370万美元，主要因平均计息负债利率下降36个基点，其中有息活期存款和储蓄存款利率分别下降11和16个基点[181] - 2021年二季度定期存款平均余额20.04亿美元，较2020年同期减少6.21亿美元，降幅23.7%，成本下降62个基点，使利息支出减少3500万美元[181][186] - 2021年二季度长期借款平均余额6.27亿美元，较2020年同期减少7.35亿美元，使利息支出减少6600万美元，但平均利率提高90个基点增加利息支出2500万美元[181] - 2021年与2020年同期相比，FTE利息收入减少1879.2万美元，其中因平均余额增加贡献3457.2万美元，因利率变动减少5336.4万美元 [208] - 2021年与2020年同期相比，利息支出减少3181.2万美元，主要因平均生息负债利率降低43个基点 [208][211] 资产负债表重组情况 - 2021年3月公司完成资产负债表重组，包括提前偿还5.35亿美元FHLB预付款，现金要约收购7500万美元次级债务和6000万美元优先票据[181] - 2021年3月公司完成资产负债表重组，包括提前偿还5.35亿美元FHLB预付款，现金要约收购7500万美元次级债务和6000万美元优先票据 [211] 短期借款相关数据 - 2021年第二季度平均总短期借款减少1.937亿美元，降幅27.4%，主要因存款余额增加提供了超额资金[188][189] - 2021年前六个月平均总短期借款减少4.632亿美元，降幅46.1%，主要因存款余额增长带来的超额资金[218][219] 长期借款相关数据 - 2021年第二季度平均总长期借款减少7.346亿美元，降幅54.0%，主要因2021年3月完成资产负债表重组，减少的长期借款使利息支出减少660万美元[188][190] - 2021年前六个月平均总长期借款减少2.651亿美元，降幅21.9%，主要因2021年3月完成的资产负债表重组，包括提前偿还5.36亿美元的长期FHLB预付款等[218][220] 各业务线收入变化 - 商业银行业务收入增加38.1万美元，增幅2.3%；消费银行业务收入增加170万美元，增幅18.8%；财富管理收入增加420万美元，增幅31.5%；抵押银行业务收入减少710万美元，降幅71.5%；投资证券净收益减少300万美元[194][195][196][197][198] 资产相关数据 - 截至2021年6月30日，现金及现金等价物增加5620万美元，增幅3.0%，主要因公司超额流动性使美联储存款增加[234][235] - 截至2021年6月30日，FRB和FHLB股票减少2950万美元，降幅32.0%，因提前偿还长期FHLB预付款及减少使用FHLB信用证[234][236] - 截至2021年6月30日，待售贷款减少4200万美元，降幅50.0%，因公司决定将更多住宅抵押贷款留在贷款组合中[234][237] - 截至2021年6月30日，总资产增加1730.41万美元，增幅0.7%；总负债增加969.11万美元，增幅0.4%；股东权益增加761.3万美元，增幅2.9%[234] - 投资证券总额从2020年12月31日的33.40424亿美元增至2021年6月30日的39.21658亿美元，增幅17.4%[239] - 可供出售证券总额增加3520万美元，增幅1.2%，主要因购买美国政府证券和美国政府赞助机构证券，部分被3.762亿美元的住宅和商业抵押贷款支持证券转移所抵消[239] - 持有至到期证券总额增加5.46亿美元，主要因可供出售证券的转移和额外抵押贷款支持证券的购买[240] - 净贷款从2020年12月31日的18.90082亿美元降至2021年6月30日的18.586756亿美元，降幅1.7%，主要因2021年前六个月约12亿美元PPP贷款的减免[241][242] 贷款组合相关数据 - 截至2021年6月30日，约82亿美元（占贷款组合的44.2%）为商业抵押贷款和建筑贷款[244] 非应计贷款及不良贷款相关数据 - 非应计贷款较2021年3月31日增加约400万美元，增幅2.8%，主要因期间新增非应计贷款，部分被还款和冲销所抵消[248] - 不良贷款较2020年12月31日增加660万美元，增幅4.5%，2021年6月30日不良贷款占总贷款的比例为0.83%，2020年12月31日为0.78%[249] 内部风险评级贷款相关数据 - 截至2021年6月30日和2020年12月31日，总TDRs分别为11.