增长股前景 - 2021年增长股大幅上涨，主要原因是宽松的货币政策，但随着利率上升，部分增长股出现调整 [1] - 未来12至24个月内可能多次降息，看好增长股再次大幅上涨 [1] - 重点关注价格低于30美元的增长股，这些股票可能在24个月内实现三倍回报 [1] 公司分析 Marathon Digital (MARA) - 过去12个月股价上涨64%，预计未来仍有上涨空间 [4] - 2024年第一季度哈希率同比增长142%至27.8EH/s，计划年底达到50EH/s [5] - 第一季度现金储备（包括数字资产）达16亿美元，支持积极扩张 [6] - 近期宣布多元化业务，开始挖掘Kaspa，后者是市值第五大的工作量证明数字资产 [6] Miniso Group (MNSO) - 主要从事中国及全球生活方式产品的零售和批发，产品价格具有吸引力 [9] - 过去12个月股价上涨10%，但市盈率仅为15.3，存在估值差距 [10] - 计划2024至2028年每年开设900至1100家零售店，推动收入增长 [11] - 2024年第一季度调整后EBITDA利润率为25.9%，同比提高200个基点 [11] - 去年开始派发股息，当前股息收益率为2.1%，预计未来几年股息增长 [12] Rivian Automotive (RIVN) - 电动汽车行业近期大幅调整，主要受宏观经济压力和激烈竞争影响 [14] - 2021年底上市后股价曾涨至172美元，目前跌至14.50美元 [15] - 近期与大众汽车达成协议，大众将投资50亿美元成立合资公司 [16] - 合资公司将共享电动汽车架构和软件，支持Rivian开发R2和R3车型 [16] - 大众计划到2030年在美国推出25款新电动汽车，长期合作有望创造价值 [16]

公司动态 - Marathon Digital Holdings宣布开始挖矿Kaspa（KAS），以进一步多元化其数字资产计算组合 [1] - 公司已购买约60 petahash的KS3、KS5和KS5 Pro ASIC矿机，预计在某些情况下利润率可达95% [3] - 30 petahash的Kaspa ASIC矿机已在公司位于德克萨斯州的自有设施中运行，其余预计将在2024年第三季度全面投入使用 [3] - 截至2024年6月25日，公司已挖出9300万KAS，价值约1500万美元 [9] 行业与技术 - Kaspa是一种类似于比特币的开源、去中心化、完全可扩展的Layer-1协议，采用工作量证明（PoW）共识机制 [2] - Kaspa使用BlockDAG（有向无环图）技术，每秒处理一个区块，相比比特币的线性区块链，能够同时生成多个区块，实现更快的交易速度 [2] - Kaspa目前是市值第五大的工作量证明数字资产，市值达39亿美元，每日交易量约为6480万美元 [7] - Kaspa的流通供应量约为240亿KAS，当前区块奖励为103.83 KAS，总供应量上限为287亿KAS [7] 战略与前景 - Marathon通过挖矿Kaspa，能够创造与比特币不同的收入流，并利用其在数字资产计算领域的核心能力 [4] - 公司凭借现有基础设施、与硬件制造商的独特关系、强大的资产负债表以及团队的专业知识，能够充分利用Kaspa ASIC矿机的高利润率 [4] - 公司自2023年5月开始评估Kaspa作为多元化收入的潜在方式，并于2023年9月成功部署首批Kaspa ASIC矿机，随后逐步扩大运营规模 [8]

比特币价格走势 - 比特币价格已跌破50日和100日指数移动平均线(EMA) 表明空头正在占据主导 [2] - 比特币在72000美元形成三重顶形态 颈线位在56463美元 若跌破颈线位 可能进一步下探至50000美元支撑位 [2] - 比特币价格已从年内高点下跌超过17% 接近熊市区域 [4] 加密货币相关公司表现 - MicroStrategy股价已从年内高点下跌超过31% 进入深度熊市 [2] - Coinbase股价从年内高点下跌超过23% [2] - Bakkt股价从年内高点下跌超过74% [2] - 比特币矿企股票承压 Marathon Digital股价周一下跌超过2.7% Riot Platforms下跌超过3.56% [3] - CleanSpark Iris Energy Hut 8 Group和Bitfarms等矿企股价也出现回落 [3] 比特币未来走势预测 - 分析师认为比特币可能在未来几个月反弹 理由包括美国大选可能利好加密货币 夏季通常交易量低且波动性小 美联储可能在未来几个月降息 [5] - 欧洲央行 瑞士央行 加拿大央行和瑞典央行已开始降息 这可能对比特币有利 [5] - 比特币矿企股票可能反弹 或继续整合 如Riot对Bitfarms的收购要约和CoreWeave对Core Scientific的收购要约 [5]

公司业绩与市场表现 - 公司预计在即将发布的财报中每股收益为-0.18美元 同比下降38.46% [1] - 公司预计收入为1.6847亿美元 同比增长106.06% [1] - 公司股票在最近交易日收盘价为20.66美元 较前一日上涨1.87% 表现优于标普500指数 后者当日下跌0.25% [3] - 公司股票在过去一个月内下跌4.52% 表现不及商业服务行业 后者下跌0.21% 也不及标普500指数 后者上涨3.59% [8] 估值与行业对比 - 公司当前远期市盈率为176.35倍 远高于行业平均的21.17倍 [7] - 公司所属的技术服务行业在Zacks行业排名中位列第66 处于所有250多个行业的前27% [5] - 技术服务行业的表现优于排名后50%的行业 前者表现是后者的2倍 [5] 分析师预期与评级 - 过去一个月内 Zacks一致预期每股收益下调227% [2] - 公司目前Zacks评级为5级 即强烈卖出 [2] - 全年Zacks一致预期每股收益为0.12美元 同比下降29.41% 收入为6.8501亿美元 同比增长76.77% [6] 其他相关信息 - 分析师预期的调整与股票短期表现直接相关 [9] - 投资者应关注分析师预期的变化 这些变化反映了公司短期业务趋势的变化 [4]

盈利预测与业绩表现 - 下一财年共识盈利预测为0.45美元，同比增长65.4%，但过去一个月内该预测下调了15.1% [2] - 当前季度共识销售额预测为1.8754亿美元，同比增长129.4%，当前和下一财年销售额预测分别为7.3541亿美元和9.3167亿美元，分别同比增长89.8%和26.7% [3] - 公司在过去四个季度中未能超过共识EPS预测，仅有一次超过共识收入预测 [4] - 当前季度预计每股亏损0.04美元，同比增长69.2%，但过去30天内共识EPS预测下调了400% [5] - 上一季度收入为1.652亿美元，同比增长223.1%，EPS为-0.06美元，去年同期为-0.03美元 [7] - 当前财年共识盈利预测为0.27美元，同比增长58.8%，但过去30天内该预测下调了344.4% [19] - 上一季度收入低于共识预测14.8%，EPS低于共识预测400% [20] 股价表现与估值 - 公司股价在过去一个月内上涨4.9%，略高于标普500指数的4.6%涨幅，与所属的科技服务行业涨幅持平 [5] - 公司估值相对于同行处于溢价水平，Zacks估值评分为F [16] - Zacks价值风格评分系统通过传统和非传统估值指标对股票进行评分，帮助判断股票是否被高估或低估 [22] 行业与市场关注 - 公司是Zacks.com访问者近期最关注的股票之一 [11] - Zacks Rank 5（强烈卖出）表明公司股票可能在短期内表现不及大盘 [17] - 媒体发布或关于公司业务前景的重大变化的传闻通常会导致股价立即波动，但基本面因素最终主导长期投资决策 [18] 盈利预测与股价关系 - Zacks优先评估公司盈利预测的变化，认为股票的公允价值由其未来盈利流的现值决定 [8] - 盈利预测上调会提高股票的公允价值，从而吸引投资者买入并推高股价 [12] - 实证研究表明，盈利预测修正趋势与短期股价走势之间存在强相关性 [12]

公司运营表现 - 公司在2024年5月比特币产量为616枚，同比下降51%，环比下降27% [5] - 公司5月平均每日比特币产量为19.9枚，同比下降51%，环比下降30% [5] - 公司5月赢得区块数量为170个，同比下降1%，环比增长32% [5] - 公司5月平均运营算力为25.7 EH/s，同比增长106%，环比增长22% [5] - 公司5月安装算力为30.6 EH/s，同比增长52%，环比增长2% [5] - 公司5月峰值算力达到28.1 EH/s，运营矿机数量增至约246,000台 [8] 公司战略与目标 - 公司计划到2024年底达到50 EH/s的算力目标 [3] - 公司目标到2028年实现50%的收入来自海外市场 [4] - 公司与肯尼亚能源和石油部达成协议，支持该国能源利用和可再生能源项目优化 [4] 公司财务状况 - 截至2024年5月31日，公司持有17,857枚比特币，同比增长46%，环比增长1% [11] - 公司5月出售390枚比特币，未来计划继续出售部分比特币以支持运营和公司用途 [10] - 公司5月底现金及现金等价物为2.904亿美元，同比增长198%，环比增长100% [11] - 公司5月底现金及比特币总价值为14.952亿美元，环比增长23% [13] 公司技术进展 - 公司Ellendale设施的运营改进取得积极成果，并继续优化新收购站点的浸没冷却技术和最新一代硬件 [3] - 公司5月新增约5,000台矿机（约0.7 EH/s），Ellendale设施重新安装约9,000台矿机 [8] - 公司5月运营矿机数量增至约246,000台，理论算力为30.6 EH/s，其中237,000台矿机（约29.3 EH/s）完全运营 [8]

公司运营表现 - 公司在2024年5月比特币产量为616枚，同比下降51%，环比下降27% [5] - 公司5月平均每日比特币产量为19.9枚，同比下降51%，环比下降30% [5] - 公司5月赢得170个区块，同比增长32% [5] - 公司5月平均运营算力为25.7 EH/s，同比增长106%，环比增长22% [5] - 公司5月安装算力为30.6 EH/s，同比增长52%，环比增长2% [5] - 公司5月激活了约5000台矿机，总矿机数量增至约246,000台，理论算力达30.6 EH/s [8] 财务表现 - 公司截至2024年5月31日持有17,857枚比特币，同比增长46%，环比增长1% [11] - 公司5月出售了390枚比特币，未来计划继续出售部分比特币以支持运营和公司用途 [10] - 公司5月底现金及现金等价物为2.904亿美元，同比增长198%，环比增长100% [11] - 公司5月底现金及比特币总价值为14.952亿美元，环比增长23% [13] 国际扩展与合作 - 公司与肯尼亚能源和石油部达成协议，支持该国能源利用和可再生能源项目优化 [4] - 公司目标到2028年50%的收入来自海外，并计划继续扩展全球业务 [4] 技术与设施优化 - 公司Ellendale设施的运营改进取得积极成果，团队继续优化新收购站点，采用浸没式冷却技术和最新硬件 [3] - 公司计划到2024年底达到50 EH/s的目标算力 [3] - 公司5月峰值算力达到28.1 EH/s [8]

公司业绩 - Marathon Digital Holdings 2024年第一季度每股亏损0.06美元 低于Zacks共识预期的0.02美元 去年同期每股亏损0.03美元 [2] - 公司第一季度业绩出现-400%的盈利意外 上一季度预期盈利0.05美元 实际亏损0.02美元 盈利意外为-140% [3] - 过去四个季度 公司均未能超过共识EPS预期 [3] 收入表现 - 2024年第一季度收入1.652亿美元 低于Zacks共识预期14.80% 去年同期收入5113万美元 [4] - 过去四个季度中 公司仅有一次超过共识收入预期 [4] 增长预期 - 公司预计今年收入增长99% EPS增长59% [5] - 尽管有强劲增长预期 投资者和分析师对公司能否在当前政治经济不确定性中生存持怀疑态度 [5] 股价表现 - 公司在比特币减半事件前股价下跌近50% [1] - 六周后股价仍处于相同水平 [1] - 公司股票轨迹与预期修正势头存在脱节 [6]

分组1: Meme股票市场趋势 - 2021年Meme股票为散户投资者创造了大量财富 近期一些股票的价格走势表明Meme股票季节可能回归 GameStop股票从4月的10美元上涨至5月第二周的52周高点64.8美元 Novavax股票在过去一个月飙升265% [1] - 预计未来几个季度Meme股票热潮将更加广泛 上一次Meme股票热潮发生在低利率时期 潜在降息可能推动投机活动激增 [2] 分组2: Marathon Digital (MARA) - MARA股票在过去12个月上涨115% 远期市盈率38倍 在Meme股票热潮中估值可能大幅上升 [3] - 比特币在60,000美元以上盘整 潜在降息和加密货币采用率上升可能推动价格大幅上涨 Marathon Digital作为最大的比特币矿商之一将从中受益 [4] - 2024年第一季度Marathon的算力达到27.8EH/s 同比增长142% 公司计划年底前将算力提升至50EH/s 预计将带来收入和EBITDA的显著增长 第一季度末公司持有16亿美元现金 为激进增长计划提供充足资金 [5] 分组3: Plug Power (PLUG) - PLUG股票曾参与2021年Meme股票热潮 但随后因现金消耗和执行能力问题进入下跌趋势 预计Meme热潮将推动PLUG股票从超卖水平大幅反弹 可能实现5倍或10倍回报 [6] - 公司获得美国能源部高达16.6亿美元的贷款担保承诺 资金将用于建设和拥有最多6个绿色氢生产设施 美国能源部的支持可能增强投资者信心 [7] - 公司专注于国际扩张 近期在国际市场达成多项客户协议 并获得韩国首个国际PEM电解槽认证 这些有利的商业发展可能支持Meme股票大幅上涨 [8] 分组4: Tilray Brands (TLRY) - 总统选举临近 是买入大麻股票的好时机 2021年拜登当选时大麻股票飙升 大多数美国人支持大麻合法化 预计选举期间将引发相关股票价格波动 [9] - TLRY股票过去12个月横盘整理 预计未来几个季度可能出现大幅上涨 公司宣布2.5亿美元市场计划 资金将用于大麻重新分类为附表III药物后的潜在收购 [10] - 2024年第三季度Tilray收入同比增长30% 国际大麻收入增长强劲 2023年通过收购成为美国第五大精酿啤酒商 这些发展表明TLRY股票可能大幅上涨 [11]

公司财务表现 - Marathon Digital 2024年第一季度收入同比增长223% 达到1652亿美元 [3] - 公司净利润增长184% 达到3372亿美元 [4] - 调整后EBITDA增长266% 达到5288亿美元 [4] 估值分析 - Marathon Digital的市盈率在1042倍至1228倍之间 远低于竞争对手Riot Platforms和CleanSpark [6][7] - 根据最近四个季度的每股收益计算 市盈率为862倍 [7] 投资价值 - Marathon Digital股票结合了增长和价值 是比特币爱好者的首选 [1][8] - 公司股价仍低于30美元 具有较大上涨空间 [9] - 即使比特币减半事件可能影响收入 公司财务状况依然稳健 [5]