文章核心观点 - 公司近期股价有所上涨,但过去三个月内下跌11.28% [1] - 根据GF评分,公司的财务实力、成长性和估值指标均有所下降,表明公司未来表现可能不及历史水平 [1] 公司业务概况 - 公司是一家独立的勘探和生产公司,在美国、拉丁美洲和中东有业务 [2] - 截至2023年底,公司拥有近40亿桶油当量的探明储量,2023年日均产量为123.4万桶油当量,油气比例约为50:50 [2] - 公司市值为505.4亿美元,2023年销售额为271.2亿美元,营业利润率为20.61% [2] 公司财务分析 - 公司2023年营业收入为283亿美元,其中油气业务占75.3%,化工业务占18.8%,中游和营销业务占9% [3] - 公司2023年税前利润为64亿美元,净利润为101亿美元 [3] - 公司财务实力指标较弱,阿尔特曼Z-得分仅为1.74,低于财务困境区间,现金债务比仅为0.09,表明偿债能力较差 [4] 成长前景 - 公司缺乏显著的增长,增长排名较低,收入和利润的可预测性也较差,仅有1颗星 [5]

文章核心观点 - 公司将于2024年11月12日公布第三季度财务业绩,并于次日召开电话会议进行讨论 [1] - 公司是一家国际性能源公司,主要资产位于美国、中东和北非,是美国最大的石油和天然气生产商之一 [2] - 公司的中游和营销业务提供流量保证并最大化其油气资产价值,化工子公司OxyChem制造生活必需品的基础化学品 [2] - 公司的Oxy Low Carbon Ventures子公司正在推进前沿技术和商业解决方案,在减排的同时推动业务增长 [2] 公司概况 - 公司是一家国际性能源公司,主要资产位于美国、中东和北非 [2] - 公司是美国最大的石油和天然气生产商之一,在Permian和DJ盆地以及墨西哥湾offshore地区拥有领先的生产能力 [2] - 公司的中游和营销业务提供流量保证并最大化其油气资产价值 [2] - 公司的化工子公司OxyChem制造生活必需品的基础化学品 [2] - 公司的Oxy Low Carbon Ventures子公司正在推进前沿技术和商业解决方案,在减排的同时推动业务增长 [2] 财务信息 - 公司将于2024年11月12日公布第三季度财务业绩,并于次日召开电话会议进行讨论 [1] - 第三季度财务业绩将在公司网站的投资者关系版块公布 [1] - 电话会议的录音将在会议结束后几个小时内发布在公司网站上 [1]

文章核心观点 - 该分析师专注于石油天然气行业,擅长对公司的财务状况、竞争地位和发展前景进行深入分析 [1] - 该分析师认为石油天然气行业具有周期性,需要有耐心和丰富的从业经验 [1] - 该分析师本人持有相关公司的股票或衍生工具,并表示这是自己的观点,没有收到任何报酬 [2] - 该分析师提醒投资者需要审阅公司的所有文件和新闻发布,并根据自己的投资条件来判断是否适合投资 [2][3] 公司相关内容 - 该分析师关注的公司包括Occidental Petroleum和其他相关公司 [1] - 该分析师会全面分析这些公司的资产负债表、竞争地位和发展前景 [1] 行业相关内容 - 该分析师认为石油天然气行业具有周期性,是一个"繁荣-萧条"的行业 [1] - 从事这个行业需要有耐心和丰富的从业经验 [1]

文章核心观点 - 沃伦·巴菲特持有大量的美国石油公司(Occidental Petroleum)股票,并且最近又增持了4.35亿美元 [1] - 巴菲特认为Occidental Petroleum拥有大量美国的油气资产,并且在碳捕集方面处于领先地位 [1] - 作者认为Occidental Petroleum的股价目前处于合理水平,并且有望进一步上涨 [1][2][3] 行业分析 - 原油价格最近有所下跌,但仍维持在65美元/桶的支撑位附近,如果突破70美元/桶将更有看涨潜力 [1] - Occidental Petroleum的股价在周线和月线图上都处于重要均线支撑位附近,显示中长期走势较为稳健 [2][3] 公司分析 - Occidental Petroleum最近创下了新的多年低点,但在上周五和本周一出现了潜在的反转信号 [1] - 如果Occidental Petroleum的股价能够跑赢大盘,并且保持当前的上涨动能,将有望进一步上涨 [1]

文章核心观点 - 奥克西登石油公司(OXY)最近一个交易日的股价上涨1%,超过了标普500指数0.42%的涨幅 [1] - 过去一个月,奥克西登石油公司股价下跌10.44%,低于能源板块2.47%的跌幅和标普500指数2.06%的涨幅 [1] - 奥克西登石油公司即将公布的季度财报预计每股收益将下降22.88%,但营收将同比增长3.58% [1] - 全年来看,奥克西登石油公司的每股收益和营收预计分别下降3.51%和2.06% [2] 公司相关 - 分析师对奥克西登石油公司的预测数据有所下调,反映了短期业务趋势的变化 [2] - 奥克西登石油公司目前的市盈率为14.28倍,低于行业平均水平15.93倍 [3] 行业相关 - 奥克西登石油公司所在的油气综合行业目前在所有行业中排名靠后,位于底部28% [3] - 历史数据显示,行业排名靠前的行业整体表现优于排名靠后的行业 [4]

文章核心观点 - Occidental Petroleum (OXY)是一家运营良好的能源公司,拥有可观的有机和并购驱动的产量增长潜力[1] - 该公司正在扩大其运营足迹,并使用过剩的现金流偿还债务,导致资产负债表更加精简[1] 公司概况 - Occidental Petroleum是一家专注于能源行业的公司[1] - 公司正在通过有机增长和并购来扩大其业务规模和产量[1] - 公司正在使用过剩的现金流来偿还债务,从而改善其资产负债表[1] 行业分析 - 能源行业是公司的主要业务领域[1] - 公司正在利用其在行业中的地位和资源优势来推动业务增长[1] - 公司正在采取措施来优化其财务状况,为未来发展奠定基础[1]

公司表现与股价 - Occidental Petroleum (OXY) 的股价在过去12个月内下跌了15.8%，而行业平均下跌幅度为7.2% [1] - 公司在过去四个季度中表现稳定，平均盈利超出预期20.6% [6] - 公司的股本回报率 (ROE) 为17.91%，低于行业平均的19.89% [10][11] 债务与资本结构 - 公司发行了50亿美元的高级无担保票据，用于资助CrownRock收购的现金对价 [2] - 公司计划在明年8月前偿还至少45亿美元的债务 [4] - 通过非核心资产剥离和自由现金流，公司已实现38亿美元的债务削减目标，占全年目标的85% [5] 运营与资产 - 公司通过收购CrownRock的资产，增强了其在Midland Basin的资产组合，预计日产量从125万桶油当量 (BOE) 增加到132万桶油当量 [3] - 公司专注于Permian地区的资源开发，并受益于其强大的国内运营 [3][15] 市场与竞争环境 - 公司面临高度竞争的环境，竞争对手在获取新储量和补充产量方面构成挑战 [8] - 公司对商品价格波动敏感，截至2023年12月31日，未采取任何商品对冲措施 [1][9] 估值与盈利预期 - 公司的企业价值/息税折旧摊销前利润 (EV/EBITDA TTM) 为5.38倍，高于行业平均的4.65倍 [14] - 过去60天内，公司2024年和2025年的每股收益 (EPS) 预期分别下调了2.5%和11.8% [12] 总结 - 尽管公司面临商品价格波动和行业竞争的挑战，但其在Permian地区的专注、CrownRock收购以及债务削减计划为其提供了积极的发展动力 [15]

巴菲特对Occidental Petroleum的投资 - 巴菲特近期大幅增持Occidental Petroleum股票 上季度增持超过700万股 [2] - 伯克希尔哈撒韦目前持有Occidental Petroleum约160亿美元股票 占其投资组合第六大仓位 [3] - 巴菲特自2022年开始投资Occidental 并持续增持 目前持股比例接近30% 并持有可提升持股比例的认股权证 [4] Occidental Petroleum的运营优势 - 公司管理层获得巴菲特高度认可 被认为以正确方式运营公司 [5] - 公司石油生产的平均盈亏平衡点低于60美元/桶 低于当前约70美元/桶的油价水平 [5] - 公司化工和中游业务在不同市场条件下都能产生自由现金流 [5] - 公司具有灵活资本配置能力 近年进行数十亿美元收购 回购股票并支付1 7%股息收益率 [6] 油价对Occidental Petroleum的影响 - 公司业绩高度依赖长期油价走势 近期91亿美元收购CrownRock的交易需要油价维持在当前水平以上 [7] - 油价每上涨1美元/桶 公司年化现金流可增加2 6亿美元 油价上涨4美元/桶可带来超过10亿美元额外现金流 [8] - 巴菲特投资Occidental Petroleum主要基于对长期油价走势的看好 公司具有在油价上涨环境中获利的运营杠杆 [9]

股价表现 - Occidental Petroleum最新收盘价为52.40美元，较前一交易日上涨0.31%，表现优于标普500指数的0.25%涨幅 [1] - 过去一个月公司股价下跌8.94%，表现不及Oils-Energy板块的0.05%跌幅和标普500指数的1.65%涨幅 [1] 财务预测 - 预计公司下一季度每股收益为0.91美元，同比下降22.88% [2] - 预计下一季度营收为76.7亿美元，同比增长3.58% [2] - 预计全年每股收益为3.57美元，同比下降3.51% [3] - 预计全年营收为283.2亿美元，同比下降2.06% [3] 估值水平 - 公司当前远期市盈率为14.62倍，低于行业平均的17.06倍 [7] - 公司所属的Oils-Energy板块Zacks行业排名为188，处于所有250+行业中的后26% [7] 分析师评级 - 过去30天Zacks一致预期每股收益下调3.17% [6] - 公司当前Zacks评级为3级（持有） [6] 行业表现 - Zacks行业排名显示，排名前50%的行业表现优于后50%行业2倍 [8]

公司概况 - Occidental Petroleum Corporation (NYSE: OXY) 是一家主要的独立石油和天然气生产商 业务覆盖美国 中东和北非地区 同时拥有中游服务业务和化学品业务 生产并销售烧碱 [2] 投资服务 - Beyond the Wall Investing 提供订阅服务 用户可通过订阅节省每年数千美元的股票研究报告费用 并获得最新和最高质量的分析 [1] - 该服务提供基于基本面的投资组合 每周分析机构投资者的见解 定期发布基于技术信号的短期交易机会 并根据读者请求提供股票反馈 以及社区聊天功能 [2] 分析师披露 - 分析师目前未持有任何提及公司的股票 期权或类似衍生品 但可能在72小时内通过购买股票或看涨期权等方式建立多头头寸 [2]