公司业绩情况 - 2024年度外销占比约38%，实现营业收入41,895.68万元，较上年同期增长9.98%，归属于上市公司股东的合并净利润为 -74.40万元 [2][3] - 2025年一季度实现合并营业收入9,851.26万元，归属于上市公司股东的合并净利润为487.61万元 [3] 业绩影响因素 - 2024年度净利润同比扭盈为亏，管理费用同比增长45.39%，销售费用同比增长31.25%，折旧及摊销大幅增长，研发费用同比大幅增长，货币互换收益对财务报表影响相对较小 [3] - 关税政策暂未对2024年度已完成订单及业务产生重大影响 [2] 公司战略与发展 - 以原有体外循环血路业务为基础，通过自研及并购拓展业务，预计未来3年内完成完整业务生态搭建 [3][4] - 泰国工厂按计划推进，预计2026年正式投产 [3] 市场拓展与业务 - 现有业务通过参与集采、加快产品注册等拓展市场，新业务凭借优质客户资源推广 [5] - CRRT专用型体外循环血路暂未进入国家集采范围 [5] 盈利与分红 - 未来盈利增长点包括现有业务新市场导入增量和新增业务增量 [6] - 2024年度利润分配方案预计派发现金股利28,759,984.00元，不会对公司经营产生负面影响 [8] 其他情况 - 暂未考虑跨行业并购，将统筹考量未来再融资计划 [2][4] - 闲置资金优先用于主营业务，剩余用于低风险现金管理及理财 [4] - 产品库存上升受病房护理类产品影响，因销量增长64.31%进行备货 [8] - 研发费用增长94.47%，符合医疗器械行业特点 [8] - 看好行业未来发展，因人口老龄化、产品刚需、政策助推 [8]

项目融资成果 - 呈澄高速项目获得18亿元再融资 成功置换存量高息债务并延长贷款期限7年 [1][3] - 贷款利率大幅下降60个基点 预计为公司节省利息支出约6000万元 [3] - 实现沉淀资产激活转化 改善集团流动性储备 为集团资产盘活开辟新路径 [1][3] 项目基础信息 - 呈澄高速全长15.316公里 采用双向六车道高速公路标准 2016年6月全线通车运营 [3] - 项目起点位于昆明市呈贡马金铺乡小营村 终点与龙街互通连接 [3] - 通车后助力澄江市融入滇中城市群"1小时经济圈" 带动沿线城镇经济发展 [3] 项目运营质量 - 荣获全国青年文明号 全国高速公路优质服务项目和昆明市"春城杯"特等奖 [3] - 路况服务质量考核成绩多次领跑全省 具有卓越服务质量 [3] - 有效促进文旅产业和乡村振兴 成为连通昆明与澄江的交通要道 [3] 公司战略规划 - 坚持成为基础设施投资主力军的战略目标 坚持效益至尊和现金为王原则 [5] - 通过资源整合 资本运作和资产盘活三方面关键举措做大项目营收和现金流 [5] - 着力控风险 强管理 严纪律 塑团队 优党建五个方面提升管理质效 [5] - 持续优化债务结构 释放基础设施资产价值 促进集团产业优势融合 [5]

再融资审核终止 - 上交所终止风神股份以简易程序向特定对象发行股票的审核 因公司撤回申请文件及保荐人撤销保荐 [1] 再融资计划细节 - 计划发行53,003,533股 募集资金总额30,000万元 不超过三亿元且不超过最近一年末净资产的20% [2] - 发行对象包括诺德基金、华安证券资管、国泰基金、财通基金、UBS AG、兴证全球基金等16家机构及个人投资者 [2] - 募集资金净额拟全部用于高性能巨型工程子午胎扩能增效项目 项目总投资146,369.08万元 [2][3] 财务表现 - 2024年营业收入670,814.99万元 同比增长16.89% [3][4] - 2024年归属于上市公司股东的净利润28,094.33万元 同比下降19.47% [3][4] - 2024年扣非净利润23,560.70万元 同比下降28.55% [3][4] - 2024年经营活动产生的现金流量净额20,088.03万元 同比下降58.03% [4] - 2024年末归属于上市公司股东的净资产328,406.73万元 同比增长1.23% [4] 盈利水平下降原因 - 主要原材料价格上涨幅度较大 主要原材料入库均价同比上升7.30% [4] 股权结构 - 中国化工橡胶有限公司直接持有57.50%股份 为公司控股股东 [5] - 中国化工资产管理有限公司作为一致行动人持有1.51%股份 [5] - 国务院国资委为公司实际控制人 [5]

上交所发行上市审核动态核心观点 - 2023年2月上交所实施全面注册制后，将原分期发布的《科创板发行上市审核动态》变更为《上交所发行上市审核动态》，2023年至今已发布13期，汇总42个"问题解答" [2] 研发人员认定 - 非全时研发人员认定需满足当期研发工时占比不低于50%，中介机构需核查研发人员分布是否符合行业特点及内部控制有效性 [4][5] - 研发人员认定需关注实际工作性质而非所属部门，实习期及离职再入职人员工时原则上不计入统计 [4] - 发行人需建立研发人员管理及工时统计内控制度，中介机构需验证支持性单据 [5] 产学研合作核查 - 中介机构需重点关注产学研合作成果是否涉及核心技术，权属是否清晰及是否存在纠纷 [6] - 需评估企业对产学研合作的依赖程度及自主研发能力，包括技术改进、产品布局等 [6] - 需核查合作合规性及费用支出公允性，是否符合会计准则 [6][7] 再融资监管要求 - 中介机构受处罚将影响再融资简易程序适用，需核查同类业务违规情况 [7][8] - 前次募集资金使用进度计算需包含超募资金 [20] - 募投项目自用产品效益测算应以合并报表为基础，侧重成本节约而非收入指标 [28] 并购重组审核 - 并购重组预沟通需提交完整咨询材料，关注内幕信息管理及交易方案合规性 [13] - "小额快速"机制取消科创板配套融资支付限制，审核周期缩短至20个工作日 [21][22] - 定向可转债购买资产需符合股份购买条件，转股价格调整仅限注册前一次 [30] 板块定位论证 - 主板行业代表性论证需参考《国民经济行业分类》，披露市场份额及技术成熟度 [16] - 软件企业科创属性需区分基础软件、工业软件等领域，关注业务合规性 [56][57] - 医疗企业销售推广需核查商业贿赂风险及费用真实性，关注内控有效性 [54] 特殊事项处理 - 生产安全事故需评估是否构成重大违法及对持续经营影响，核查整改措施 [25] - 国有股东标识需在注册前取得批复文件，招股书需披露办理进展 [43][69] - 200人公司需在上市前规范，控股股东为200人公司需单独申请监管 [45] 信息披露要求 - 再融资募投项目需披露具体支出构成及测算依据，明确资金缺口解决方式 [15] - 涉及国家秘密可申请豁免披露，需提供主管部门认定文件及替代方案 [65][66] - 资本公积转增股本新增股份需锁定36个月，申报前六个月操作适用增资扩股规则 [55][64]