公司资金运作 - 公司于2025年10月31日召开董事会及监事会 审议通过新增全资子公司上海寒武纪作为"面向大模型的芯片平台项目"和"面向大模型的软件平台项目"的实施主体 [1] - 公司及上海寒武纪将使用不超过人民币10亿元闲置募集资金暂时补充流动资金 使用期限为自董事会审议通过之日起12个月 [1] - 本次使用闲置募集资金补充流动资金仅限于公司及上海寒武纪的业务拓展和日常经营等主营业务相关用途 不会用于新股配售或股票交易等 [2] 募投项目管理 - 新增实施主体后 公司将与上海寒武纪共同实施上述募投项目 [1] - 资金使用将确保不影响募集资金投资项目的建设进度 并将根据项目进展及需求情况及时归还至募集资金专用账户 [1] - 此次资金运作不会变相改变募集资金用途 亦不会影响募集资金投资计划的正常进行 [2]

公司战略与资本配置 - 公司拟新增上海寒武纪、深圳分公司、安徽寒武纪、西安寒武纪四家全资子公司及分公司作为“面向大模型的芯片平台项目”和“面向大模型的软件平台项目”的实施主体 [1] - 公司将与上述新增主体共同实施募投项目，显示其通过内部资源整合以推进大模型相关技术研发的战略部署 [1] - 公司计划使用募集资金向三家子公司增资，其中向上海寒武纪增资10亿元，向安徽寒武纪和西安寒武纪各增资8000万元 [1] 募投项目具体安排 - 本次涉及的募集资金投资项目具体为“面向大模型的芯片平台项目”和“面向大模型的软件平台项目” [1] - 公司同意在上海寒武纪及其深圳分公司、安徽寒武纪、西安寒武纪分别设立募集资金专户，以确保资金专款专用 [1] - 公司管理层已获授权签署办理开立募集资金专户的监管协议，保障项目资金管理的规范性与透明度 [1]

募投项目实施主体调整 - 公司新增上海寒武纪、深圳分公司、安徽寒武纪、西安寒武纪四家全资子公司及分公司作为"面向大模型的芯片平台项目"和"面向大模型的软件平台项目"的实施主体 [1] - 公司将与新增实施主体共同实施上述募投项目 [1] - 此次调整未改变募投项目的投资总额、募集资金投入额及建设内容 [1] 募集资金增资安排 - 公司计划使用募集资金向上海寒武纪增资100,000万元人民币 [1] - 公司计划使用募集资金向安徽寒武纪增资8,000万元人民币 [1] - 公司计划使用募集资金向西安寒武纪增资8,000万元人民币 [1] 调整影响评估 - 公司认为此次调整不会对公司的正常经营产生重大不利影响 [1]

政策影响 - 2024年10月发布的《上海证券交易所发行上市审核规则适用指引第6号》已推动9家科创板企业提交再融资申请 合计拟融资247 96亿元 [1][2] - 政策有效破解"轻资产 高研发投入"企业的融资瓶颈 推动资源向技术创新前沿集聚 [1] - 首批案例中迪哲医药 芯原股份已注册生效 另有7家处于审核问询阶段 [2] 企业案例 - 寒武纪再融资申请获受理 拟融资49 8亿元 非资本性支出占比87 25% 主要用于人员工资与产品试制费 [1][2] - 迪哲医药通过该政策完成首单再融资 避免压缩新药研发投入 加速临床推进和产业化进程 [3] - 芯原股份在监管部门指导下提高募集资金使用效率 推动高质量发展 [3] 行业特征 - 适用企业集中于半导体芯片设计 创新药 人工智能等战略性新兴产业 具有研发驱动 技术密集特征 [4] - 科创板符合"轻资产 高研发投入"标准企业或超百家 但当前提交再融资申请者较少 [4] 政策优化建议 - 需加强政策宣导和操作指引 帮助企业与中介机构适应新标准 [5] - 提升审核透明度与效率 为企业提供更大融资灵活性 [4]