文章核心观点 微牛上市表现亮眼，同期采用DE - SPEC模式上市的马来西亚AI公司GIBO即将上市，市场对其表现充满期待，中达集团控股作为GIBO投资者和合作伙伴，可能成为最大受益者之一，GIBO上市后市值增长将给中达集团控股带来多方面积极影响 [1][2] 微牛上市情况 - 4月11日微牛以DE - SPEC模式在纳斯达克上市，上市首日股价涨超10%至每股13.25美元，第二个交易日盘中一度涨超500%，多次触发熔断，最终收涨374.7%，总市值296亿美元 [1] GIBO公司情况 - GIBO是全球领先的AIGC动画流媒体平台，自2019年成立专注AIGC技术研发与应用，核心技术覆盖AI脚本生成、智能语音合成及图像修复，为内容创作者提供全流程解决方案，业绩年增长率超300% [1] - GIBO上市前估值约82.8亿美元，鉴于微牛成功，市场对其上市后表现充满期待，预计可能超预期，先进技术与广阔前景有望推动市值快速增长 [1] 中达集团控股与GIBO关系及影响 - 中达集团控股近年向人工智能赛道全面转型，是港股AI赛道新兴力量，是GIBO投资者并与其开展深度业务合作，深度参与GIBO媒体关系管理与内容生态建设，是其全球化战略重要推手 [1][2] - 随着GIBO上市及市值增长，中达集团控股持有的GIBO股份价值将大幅提升，带来丰厚资本增值收益，增强财务表现、提升资产质量，增强在科技投资领域影响力与竞争力，助力长远发展 [2]

文章核心观点 Bukit Jalil Global Acquisition 1 Ltd.与GIBO Holdings Limited业务合并进入最终阶段，合并后公司将在纳斯达克上市，折射出中达集团控股在AI领域的深度布局与投资远见，其AI资产组合引发市场对估值体系重估，有望在科技革命中抢占先机 [1][2][3] 业务合并情况 - Bukit Jalil Global Acquisition 1 Ltd.宣布与GIBO Holdings Limited业务合并进入最终阶段，预计4月7日前后完成合并，合并后公司将在纳斯达克挂牌上市，估值达82.8亿美元 [1] GIBO公司情况 - GIBO自2019年成立，专注AIGC技术研发与应用，核心技术覆盖AI脚本生成、智能语音合成及图像修复，为内容创作者提供全流程解决方案 [2] - GIBO年增长率超300%，已成为全球故事讲述者与内容生产者重要合作伙伴 [2] - GIBO通过与Bukit Jalil的SPAC合并上市，将加速技术迭代与全球化扩张 [2] - GIBO推出的AI工具链能降低内容生产成本，突破传统创作创意边界，契合全球数字内容产业爆发式增长需求 [2] 中达集团控股情况 - 中达集团控股近年通过“财务优化+科技投资”双轮驱动战略向高成长赛道转型 [2] - 中达集团控股持有GIBO股份，深度参与其媒体关系管理与内容生态建设，是GIBO全球化战略重要推手 [2] - 中达集团控股已布局英伟达、特斯拉等科技巨头，计划在AI领域进一步扩大投资，2024年业绩公告表示未来聚焦AI技术及相关领域 [2] - 随着GIBO估值逐步兑现，中达集团控股股权投资业务有望成为业绩增长核心引擎 [2] - 中达集团控股宣布4月9日召开董事会审议特别股息方案，彰显公司财务稳健性，为股东提供短期回报预期 [3] - 中达集团控股3月以来股价累计涨幅近200%，成交量放大逾十倍，反映资金对其AI战略高度认可 [3] - GIBO上市带来的资本增值、特别股息催化效应及中达集团控股在AI领域持续布局，将形成长期价值支撑 [3]

文章核心观点 - 中达集团控股公告审议特别股息派发方案，叠加AI领域战略布局，引发市场对其估值体系重估预期，公司投资价值体现在短期、中期和长期三方面 [1][2] 公司动态 - 2025年3月27日中达集团控股公告4月9日召开董事会审议特别股息派发方案 [1] - 2024年底公司董事会通过全球AI战略投资计划，拟布局英伟达、特斯拉、Meta等科技巨头 [1] - 3月14日公司公告与全球知名AI内容平台GIBO达成战略合作协议，持有其不超过5%股份 [2] 市场表现 - 港股市场高股息标的在派息公告后往往获资金追捧，财报季宣派特别股息的公司股价表现更突出，如华润万象生活宣布特别股息当日股价飙升10.75%，联易融科技宣布后盘中涨幅一度超10% [1] - 中达集团控股二级市场呈现量价齐升走势，3月以来累计涨幅达110%，成交量较前期放大超十倍 [2] 合作方情况 - GIBO是亚洲领先的AIGC动画流媒体平台，年收入增长率达300%，AIGC技术广泛应用于影视、游戏领域，正推进美股上市进程，估值达82.8亿美元 [2] 投资价值体现 - 特别股息派发提升短期配置吸引力 [2] - GIBO上市进程及AI投资收益构成中期价值催化 [2] - 通过战略投资构建的AI资产组合有望形成长期竞争壁垒，GIBO上市投资收益或成核心价值支撑 [2]

公司整体财务数据关键指标变化 - 2024年公司收入75,708千港元，2023年为90,160千港元，同比下降16.03%[2] - 2024年公司毛利66,151千港元，2023年为72,880千港元，同比下降9.23%[2] - 2024年公司除所得税前亏损83,163千港元，2023年为133,756千港元，亏损幅度收窄37.83%[3] - 2024年公司本年度亏损83,163千港元，2023年为133,851千港元，亏损幅度收窄38.02%[3] - 2024年公司基本及摊薄每股亏损0.49港仙，2023年为0.80港仙，亏损幅度收窄38.75%[3] - 2024年公司全面亏损总额81,565千港元，2023年为355,539千港元，亏损幅度收窄77.06%[4] - 2024年公司非流动资产总值577,992千港元，2023年为229,577千港元，同比增长151.77%[5] - 2024年公司流动资产总值449,705千港元，2023年为810,447千港元，同比下降44.51%[5] - 2024年公司流动负债总额291,796千港元，2023年为262,812千港元，同比增长10.99%[6] - 2024年公司净资产733,127千港元，2023年为776,684千港元，同比下降5.61%[6] - 截至2024年12月31日止年度，综合外界分类收入为75,708千港元，上一年度为90,160千港元，同比下降16.03%[15][16] - 截至2024年12月31日止年度，除所得税前亏损为83,163千港元，上一年度为133,756千港元，同比收窄37.82%[15][16] - 截至2024年12月31日止年度，本年度亏损为83,163千港元，上一年度为133,851千港元，同比收窄38.03%[15][16] - 截至2024年12月31日止年度，资产总值为1,027,697千港元，上一年度为1,040,024千港元，同比下降1.19%[15][16] - 截至2024年12月31日止年度，负债总额为294,570千港元，上一年度为263,340千港元，同比增长11.86%[15][16] - 2024年来自外界客户总收益为75,708千港元，2023年为90,160千港元，其中香港地区2024年为74,949千港元，2023年为78,170千港元，中国地区2024年为759千港元，2023年为11,990千港元[20] - 2024年非流动总资产为577,992千港元，2023年为229,577千港元，其中香港地区2024年为577,796千港元，2023年为211,293千港元，中国地区2024年为196千港元，2023年为18,284千港元[20] - 2024年五大客户收益占总收益约28.44%，2023年为23.25%，最大客户2024年占约6.45%，2023年为6.26%[21] - 2024年财务费用为8,355千港元，2023年为13,495千港元，其中银行借贷利息2024年为399千港元，2023年为1,727千港元[25] - 2024年除所得税前亏损相关折旧为4,181千港元，2023年为4,596千港元；雇员福利开支2024年为46,215千港元，2023年为93,820千港元[26] - 2024年所得税开支为0千港元，2023年为95千港元，其中即期香港2023年过往年度超额拨备为(399)千港元，即期中国2023年年度支出为418千港元[28] - 计算每股基本及摊薄亏损所用年内已发行普通股加权平均数2024年为17,074,958千股，2023年为16,604,689千股[31] - 于联营公司之投资应占资产净值2024年为132,635千港元，2023年为157,180千港元[31] - 透过其他全面收益按公平值列账之股本投资2024年为4,185千港元，2023年为2,638千港元[32] - 2024年末应收贷款总额约520,970,000港元，2023年为438,619,000港元，年利率介乎5%至7%[34] - 2024年末证券买卖业务产生之应收贸易账款为273,180千港元，2023年为316,456千港元[36] - 2024年末配售及资产管理业务产生之应收贸易账款为1,972千港元，2023年为4,515千港元[40] - 透过损益按公平值列账之股本投资2024年为38,844千港元，2023年为25,681千港元[41] - 2024年末本集团托管之已质押上市证券约424,160,000港元，2023年为396,711,000港元已抵押作其他借贷之担保[33] - 2024年证券买卖业务产生之应付贸易账款为107,329千港元，2023年为77,573千港元，按年息0.01%计息[42] - 2024年计息银行及其他借贷以及银行透支总计167,661千港元，2023年为168,800千港元[45] - 2024年集团所持透过其他全面收益按公平值列账之股本投资为4,182千港元，2023年为2,635千港元[47] - 2024年集团所持透过损益按公平值列账之股本投资为6,144千港元，2023年为0千港元[47] - 2024年集团托管之已质押上市证券为424,160千港元，2023年为396,711千港元[47] - 2024年法定股本800,000千港元，已发行及缴足股本172,818千港元；2023年法定股本800,000千港元，已发行及缴足股本167,573千港元[50] - 2024年行使524,500,000份购股权，发行524,500,000股股份；2023年行使463,400,000份购股权，发行463,400,000股股份[50] - 2024年公司收入约7570万港元，2023年约9020万港元；2024年除税前亏损约8320万港元，2023年约13380万港元[51] - 2024年除所得税后亏损净额约8320万港元，2023年约13390万港元；2024年公司拥有人应占每股基本亏损约0.49港仙，2023年约0.80港仙[51] - 2024年12月31日，CWIF受管理资产约2.102亿美元，较2023年12月31日的2.343亿美元有所下降；本年度管理费收入约为530万港元[58] - 2024年12月31日，公司有11笔个人客户未偿还贷款，本金总额约4.069114亿港元，利率介乎5%至7%；6笔公司客户未偿还贷款，本金总额约1.447亿港元，利率为7%[61] - 2024年12月31日，应收贷款总额约为5.21亿港元，较2023年的4.386亿港元有所增加[78] - 集团应收之五大贷款总额约3.309亿港元，占应收贷款总额63.5%，2023年为3.322亿港元或75.7%[78] - 本年度公司收入约7570万港元，去年约9020万港元[80] - 本年度其他全面收益净额约160万港元，2023年为其他全面亏损2.217亿港元[80] - 2024年12月31日公司资产净值约7.331亿港元，2023年为7.767亿港元[80] - 本年度最大客户及五大客户分别占总收益约6.45%（2023年：6.25%）及28.44%（2023年：23.25%）[81] - 2024年12月31日现金及银行结存约1340万港元，2023年为2260万港元[82] - 2024年12月31日银行透支约1480万港元，2023年为2040万港元；计息银行借贷约1000万港元，2023年无；其他借贷约1.429亿港元，2023年为1.484亿港元[82] - 2024年12月31日流动比率约1.54倍，2023年为3.08倍[82] - 2024年12月31日资本与负债比率约22.9%，2023年为21.7%[83] - 2024年12月31日，集团抵押约4.562亿港元上市股本投资（2023年12月31日：3.993亿港元）担保借贷[91] 各业务线财务数据关键指标变化 - 2024年证券买卖佣金收入为5,515千港元，2023年为5,250千港元；配售佣金收入2024年为5,485千港元，2023年为39,539千港元[23] - 2024年放贷款业务利息收入为30,060千港元，2023年为27,403千港元；证券保证金融资利息收入2024年为25,107千港元，2023年为9,248千港元[23] - 2024年放贷款业务应收贷款信贷亏损拨备计提净额为20,572千港元，2023年为123千港元；证券买卖业务应收贸易账款信贷亏损拨备计提/（拨回）净额2024年为3,051千港元，2023年为(5,340)千港元[26] - 2024年提供债务资本市场服务收入约550万港元，2023年约3950万港元[51] - 本年度证券买卖佣金收入约550万港元，较2023年的530万港元有所增长；证券保证金融资利息收入约2510万港元，较2023年的920万港元大幅增长[53] - 本年度参与3项债务发行，总发行规模约为人民币14.079亿元，息票率介乎每年3.58%至4.15%；提供债务资本市场服务佣金收入约550万港元[54] - 本年度放贷业务所得利息收入约为3010万港元[78] - 本年度集团就放贷业务应收贷款确认预期信贷亏损约2060万港元，2023年为10万港元[78] 折旧与拨备相关数据 - 截至2024年12月31日止年度，物业、厂房及设备折旧为1,294千港元[17] - 截至2024年12月31日止年度，使用权资产折旧为2,887千港元[17] - 截至2024年12月31日止年度，放贷款业务产生的应收贷款的信贷亏损拨备计提净额为20,572千港元[17] - 截至2024年12月31日止年度，证券买卖业务产生的应收贸易账款的信贷亏损拨备计提净额为3,051千港元[17] 资本开支与股息相关数据 - 截至2024年12月31日止年度，资本开支为2,358千港元[17] - 公司董事2024年未建议派付任何末期股息，2023年也无[28] 投资物业与股权交易相关数据 - 投资物业2023年添置17,034千港元，公平值增加净额703千港元，2024年出售17,737千港元，年末为0[31] - 2023年出售山高控股集团有限公司65,356,000股普通股，总代价约169,272,000港元[33] 公司运营与合规相关数据 - 潜在借款人一般应拥有足以偿还贷款本金的充足资产，经营历史最少三年，无诉讼、清盘、刑事或破产记录[67] - 亿峰对潜在客户进行批核前尽职审查，确定其身份、财务状况及借贷目的[68] - 客户提前还款需提前不少于一个营业日书面通知，偿还未偿还贷款及所有未偿还项[76] - 还款逾期超两天会计上报，超七天发逾期通知，超14天可进一步提醒或采取其他行动[77] - 重大借贷交易占集团总资产5%或以上时，信贷审查按标准商业惯例进行[69] - 2024年12月31日，贷款年利率介于5%至7%，期限为一至三年[78] - 2024年12月31日，集团共有36名雇员[92] - 公司认为本年度已符合香港联交所企业管治守则的守则条文[93] - 公司全体董事确认本年度遵守证券交易标准守则及本身守则规定[94] - 本年度公司及其附属公司无购买、出售或赎回公司上市证券，2024年12月31日无库存股份[95] - 公司审核委员会每年至少开会两次，由三名独立非执行董事组成[96] - 中瑞和信确认初步公告数字与经审核综合财务报表数额相符[97] - 公告日期，董事会成员包括执行董事和独立非执行董事[98] 公司收购与合作相关数据 - 2024年12月31日中达基建投资拟6000万港元收购目标公司1 100%股权，已在2025年2月25日完成[85][87] - 2024年5月8

财务表现 - 集团收入为26,061千港元，较去年同期下降68.1%[6] - 毛利为18,208千港元，较去年同期下降72.2%[6] - 集团录得虧損13,958千港元，去年同期虧損30,511千港元[6] - 每股基本及攤薄虧損為0.08港仙，去年同期為0.18港仙[6] - 收入大幅下降68.1%至约26,100,000港元[89] - 债務資本市場服務收入大幅下降至約5,400,000港元[89] - 資產管理規模縮小[89] - 除稅前虧損約13,900,000港元[89,90] - 每股基本虧損約0.08港仙[90] 分部表現 - 集團的財務投資及服務收入為13,144千港元，較去年同期下降70.5%[6] - 集團的經紀及佣金收入為9,406千港元，較去年同期下降14.8%[6] - 集團的諮詢費收入為2,788千港元，較去年同期下降76.6%[6] - 集團的銷售商品及顧問費收入為723千港元，較去年同期下降93.9%[6] - 財務投資及服務分類收入為15,932千港元，分類業績為18,514千港元[33] - 經紀及佣金分類收入為9,406千港元，分類業績為-9,141千港元[33] - 企業及其他分類收入為723千港元，分類業績為-18,053千港元[33] 財務狀況 - 非流動資產總值為527,280千港元[10] - 流動資產總值為569,765千港元[10] - 流動負債總額為320,962千港元[10] - 流動資產淨值為248,803千港元[10] - 資產總值減流動負債為776,083千港元[10] - 權益總額為775,555千港元[10][11] - 本公司權益股東應佔權益為775,527千港元[11] - 非控股權益為28千港元[11] - 於二零二四年六月三十日，本集團之資產淨值約為775,600,000港元[136] - 於二零二四年六月三十日，本集團之流動比率約為1.78倍[138] - 於二零二四年六月三十日，本集團之資本與負債比率約為22.1%[139] 借貸及抵押 - 銀行及其他借貸總額為171,118千港元，其中包括銀行透支11,379千港元、銀行借貸10,000千港元和其他借貸149,739千港元[69] - 本集團已抵押若干上市股本投資約401,100,000港元及於中國的兩處物業約17,400,000港元以擔保其他借貸[143] - 本集團以若干保證金客戶所持已抵押上市股本投資約55,700,000港元以擔保銀行透支及銀行借貸[143] 放貸業務 - 本集團透過間接全資附屬公司億峰財務有限公司進行放貸業務[106] - 於2024年6月30日，本集團有11筆個人客戶未償還貸款，本金總額約4.07億港元，利率介乎5%至7%[107] - 本集團有4筆公司客戶未償還貸款，本金總額約8,270萬港元，利率為7%[107] - 大部分現有客戶乃由本公司執行董事轉介[110] - 億峰對公司客戶及個人客戶均設有相關標準[110] - 億峰設有信貸委員會，由兩名執行董事組成，負責監察放貸業務的信貸政策及程序[111] - 億峰在批准貸款前會進行盡職調查，了解潛在客戶的身份、財務狀況及借款目的[112] - 除提供抵押品外，會考慮借款人是否為常客、其信譽、貸款金額、貸款期限等因素以評估信貸風險及釐定貸款條款[117] - 本集團根據每筆個別貸款的還款日期監控所有貸款的還款情況[127] - 本集團已就放貸業務產生之應收貸款確認預期信貸虧損為零[128] 企業管治 - 公司遵守上市規則附錄C1所載的企業管治守則的所有守則條文[162] - 公司在2023年12月31日止年度的年報中詳細披露了公司的企業管治實踐[162] - 公司董事已確認於本期間遵守標準守則及公司自身的操守守則[171] - 公司未發現有關員工未遵守公司證券交易的書面指引[173] 其他 - 截至2024年6月30日止六個月的簡明綜合財務報表所採用的會計政策及計算方法與本集團截至2023年12月31日止年度的年度綜合財務報表所呈列者相同[24] - 本集團於本中期期間首次應用由香港會計師公會頒佈之經修訂香港財務報告準則[28] - 期內並無就香港利得稅作出撥備，因為本集團並無於香港產生任何應課稅溢利[42][43] - 董事會決定不就本期間派付任何中期股息[44] - 期內並無就購股權作出任何攤薄調整，因為其具反攤薄影響[45][48] - 公司於2023年6月8日終止了2013年購股權計劃，但之前授出的購股權將繼續有效並可根據該計劃予以行使[151] - 公司於2023年6月8日根據上市規則第17章採納了新的2023年購股權計劃[151] - 公司於2024年股東大會上，更新並批准了2023年購股權計劃的計劃授權限額[152]

公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2024年6月30日止六个月，公司收入为26061千港元，较2023年同期的81577千港元下降68.05%[1] - 同期毛利为18208千港元，较2023年同期的65536千港元下降72.22%[1] - 2024年上半年除所得税前亏损为13958千港元，较2023年同期的31036千港元亏损幅度收窄54.99%[2] - 本公司拥有人应占每股亏损，2024年上半年为0.08港仙，2023年同期为0.18港仙[2] - 截至2024年6月30日，非流动资产总值为527280千港元，较2023年12月31日的229577千港元增长129.76%[4] - 截至2024年6月30日，流动资产总值为569765千港元，较2023年12月31日的810447千港元下降30.93%[4] - 截至2024年6月30日，流动负债总额为320962千港元，较2023年12月31日的262812千港元增长22.12%[4] - 截至2024年6月30日，流动资产净值为248803千港元，较2023年12月31日的547635千港元下降54.57%[4] - 截至2024年6月30日，净资产为775555千港元，较2023年12月31日的776684千港元下降0.14%[6] - 截至2024年6月30日，本公司权益股东应占权益为775527千港元，较2023年12月31日的776656千港元下降0.14%[6] - 截至2024年6月30日止六个月，公司综合收入为26,061千港元，较2023年同期的81,577千港元下降68.05%[11][12] - 截至2024年6月30日止六个月，公司综合业绩亏损8,680千港元，较2023年同期亏损的22,359千港元收窄61.18%[11][12] - 截至2024年6月30日止六个月，公司除所得税前亏损13,958千港元，较2023年同期的31,036千港元收窄54.99%[11][12] - 截至2024年6月30日止六个月，公司本期亏损13,958千港元，较2023年同期的30,511千港元收窄54.25%[11][12] - 截至2024年6月30日，公司资产总值为1,097,045千港元，较2023年同期的1,432,571千港元下降23.42%[11][12] - 截至2024年6月30日，公司负债总额为321,490千港元，较2023年同期的354,852千港元下降9.40%[11][12] - 2024年上半年收入2.6061亿港元，2023年同期为8.1577亿港元，同比下降68.05%[13] - 2024年上半年其他收入及收益净额1926万港元，2023年同期为2878万港元，同比下降33.08%[13] - 2024年上半年财务费用4257万港元，2023年同期为9661万港元，同比下降55.94%[15] - 2024年上半年本公司拥有人应占亏损1395.8万港元，2023年同期为2949.6万港元，同比下降52.68%[18] - 2024年上半年每股基本亏损根据本公司拥有人应占亏损1395.8万港元及已发行普通股加权平均数169.03113亿股计算[18][19] - 2023年上半年香港利得税过往年度超额拨备52.5万港元，所得税抵免52.5万港元[16] - 公司决定2024年不派付任何中期股息（2023年：无）[17] - 截至2024年6月30日止六个月收入约2610万港元，较2023年同期的约8160万港元大幅减少68.1% [43] - 2024年上半年除税前亏损约1390万港元，2023年同期约3100万港元；除税后亏损净额约1390万港元，2023年同期约3050万港元[43] - 2024年上半年公司拥有人应占每股基本亏损约0.08港仙，2023年同期约0.18港仙[43] - 2024年上半年公司主要管理人员薪金、津贴及实物利益为807千港元，退休计划供款为26千港元，2023年同期分别为688千港元和36千港元[41] - 截至2024年6月30日止六个月，证券买卖交易产生的董事保证金融资利息收入为67千港元，2023年同期为248千港元[38] - 2024年上半年证券及期货买卖所得佣金收入约250万港元，与2023年同期持平；证券保证金所得利息收入约150万港元，2023年同期为520万港元[45] - 本期集团收入约2610万港元，上一期约8160万港元，收入包括放贷利息、债务资本市场佣金等 [68] - 本期集团其他全面亏损净额约80万港元，2023年同期约310万港元，主要因股本投资公平值亏损 [68] - 2024年6月30日，集团资产净值约7.756亿港元，2023年12月31日约7.767亿港元 [68] - 2024年6月30日，集团现金及银行结存约1940万港元，2023年12月31日约2260万港元 [69] - 2024年6月30日，集团银行透支约1140万港元，2023年12月31日约2040万港元；计息银行借贷约1000万港元，2023年12月31日无；其他借贷约1.497亿港元，2023年12月31日约1.484亿港元 [70] - 2024年6月30日，集团流动比率约为1.78倍，2023年12月31日约为3.08倍 [71] - 2024年6月30日集团资本与负债比率约为22.1%，2023年12月31日为21.7%，借贷总额约1.711亿港元[72] 各业务线数据关键指标变化 - 公司分为财务投资及服务、经纪及佣金以及企业及其他三个经营分类[11] - 截至2024年6月30日止六个月，财务投资及服务分类收入为15,932千港元，业绩为18,514千港元[11] - 截至2024年6月30日止六个月，经纪及佣金分类收入为9,406千港元，业绩亏损9,141千港元[11] - 2024年上半年提供债务资本市场服务收入约540万港元，2023年同期约3690万港元[43] - 2024年上半年公司参与3项债务发行，总发行规模约为人民币14.079亿元，息票率介乎每年3.58%至4.15%，提供债务资本市场服务录得佣金收入约540万港元[46] - 截至2024年6月30日，Central Wealth Investment Fund SPC受管理资产约为2.034亿美元，2023年12月31日为2.343亿美元[50] - 本期管理费用收入约为260万港元[50] - 截至2024年6月30日，集团有11笔个人客户未偿还贷款，本金总额约4.069114亿港元，利率5% - 7%；4笔公司客户未偿还贷款，本金总额约8270万港元，利率7% [52] - 个人客户A - K未偿还贷款本金总计约1.999614亿港元，部分利率7%，部分5% [52] - 公司客户L - O未偿还贷款本金总计约8270万港元，利率均为7% [52] - 2024年6月30日，贷款年利率为5% - 7%，期限为一至三年，应收贷款总额约4.52亿港元，五大贷款总额约3.309亿港元，占应收贷款总额73.2% [65] - 本期放贷业务利息收入约1400万港元，集团确认预期信贷亏损为零，2023年12月31日为10万港元 [65] 金融工具及投资相关数据变化 - 2024年6月30日透过其他全面收益按公平值列账之上市股本投资为182.6万港元，2023年12月31日为263.8万港元，下降30.78%[20] - 2024年6月30日放贷业务应收贷款4.52023亿港元，2023年12月31日为4.38619亿港元，增长3.05%[21] - 2024年6月30日证券及期货买卖业务应收贸易账款3.69181亿港元，2023年12月31日为3.16456亿港元，增长16.66%[23] - 截至2024年6月30日，应收保证金客户款项约3.47361亿港元，2023年12月31日为3.01083亿港元，年利率介乎6.875%至13.125%，2023年12月31日介乎6.25%至15.6%，以保证金客户所持投资约6158.7万港元作抵押，2023年12月31日为1.0118亿港元[24] - 2024年6月30日，配售及资产管理业务产生的应收贸易账款（个人客户和投资基金）为152万港元，2023年12月31日为451.5万港元，信贷亏损拨备分别为8.9万港元和20.5万港元[25] - 2024年6月30日，透过损益按公平值列账的香港上市股本证券为3047.2万港元，2023年12月31日为2568.1万港元[27] - 2024年6月30日，证券及期货买卖业务产生的应付贸易账款为1.34546亿港元，2023年12月31日为7757.3万港元[28] - 2024年6月30日，即期银行透支（有抵押）为1137.9万港元，实际年利率6.1%；银行借贷（有抵押）为1000万港元，实际年利率5.9%至6.2%；其他借贷（有抵押）为1.49739亿港元，实际年利率2.5%至12.8%；2023年12月31日对应金额分别为2037.5万港元、无、1.42887亿港元，其他借贷（无抵押）为553.8万港元，实际年利率5.8%[31] - 法定股本方面，2024年6月30日和2023年12月31日均为800亿股，每股面值0.01港元；已发行及缴足股本方面，2024年6月30日为17.234045507亿股，2023年12月31日为16.757250461亿股[31] - 2024年6月30日，透过其他全面收益按公平值列账之股本投资为182.6万港元，透过损益按公平值列账之股本及基金投资为3047.2万港元，债务投资为69万港元；2023年12月31日对应金额分别为263.8万港元、2568.1万港元、16.6万港元[32] - 截至2024年6月30日，按公平值计量的资产总计32,988千港元，其中第一层级32,298千港元，第二层级690千港元[34] - 截至2023年12月31日，按公平值计量的资产总计28,485千港元，其中第一层级28,319千港元，第二层级166千港元[35] - 2024年6月30日集团已抵押上市股本投资约4.011亿港元，2023年12月31日为3.993亿港元[74] - 2024年6月30日集团已抵押中国两处物业约1740万港元以担保其他借贷[74] - 2024年6月30日集团以客户抵押上市股本投资约5570万港元担保银行透支及借贷，2023年12月31日为7300万港元[74] 公司运营及管理相关 - 公司于2024年1月1日开始的年度期间强制生效应用由香港会计师公会颁布的经修订香港财务报告准则，对财务状况及表现无重大影响[9] - 证券买卖业务产生之应付贸易账款按年息0.01%计息，期货买卖业务产生之应付贸易账款不计息，均须于有关贸易结算日偿还[28] - 集团应付款项及应计费用不计息，一般须于三个月内偿付[30] - 集团认为现金及银行结存等短期到期工具公平值与账面价值大致相若，应付票据及租赁负债公平值与账面价值相若，部分投资公平值按市场报价计算[33] - 本期恒生指数开盘为17,135点，收盘为17,719点[50] - 集团录得透过损益按公平值列账之股本、基金及债务投资未变现收益约50万港元，出售相关投资已变现亏损约90万港元[50] - 贷款本金及利息须于到期日偿还[53] - 对于占集团总资产5%或以上的重大借贷交易，按标准商业惯例进行信贷审查程序[57] - 贷款利率参考风险因素、贷款期限、借贷记录及竞争对手提供的利率厘定[57] - 还款逾期超两天，会计上报财务总监口头提醒；逾期超七天，发逾期通知；逾期超14天，进一步提醒或采取其他行动 [64] - 集团考虑贷款重续时会考量借款人还款记录、最新财务实力及背景，不理想则到期不续 [62] - 2024年5月8日公司与FMC Cayman成立合资企业，已发行股本为5000万港元，公司拥有90%，需安排融资2.5亿元人民币[73] - 2024年6月30日集团共有52名雇员[75] - 审核委员会每年至少开会两次，成员包括

公司整体财务数据关键指标变化 - 2023年公司收入约9020万港元，2022年约2.778亿港元[5] - 2023年公司除所得税前亏损净额约1.338亿港元，2022年约1.033亿港元[5] - 2023年公司除所得税后亏损净额约1.339亿港元，2022年约1.061亿港元[6] - 2023年公司拥有人应占每股基本亏损约0.80港仙，2022年约0.67港仙[6] - 2023年公司其他全面亏损约2.217亿港元，2022年为其他全面收益6080万港元[96] - 2023年透过其他全面收益按公平值列账之股本投资公平值减少约2.202亿港元，2022年为6560万港元[96] - 2023年12月31日，公司资产净值约7.767亿港元，2022年为11.051亿港元[96] - 2023年12月31日现金及银行结存约2260万港元，2022年为6240万港元[99] - 2023年12月31日银行透支约2040万港元，2022年为2160万港元；计息其他借贷约1.484亿港元，2022年为1.231亿港元[100] - 2023年12月31日流动比率约3.08倍，2022年为1.5倍；流动资产约8.104亿港元，2022年为14.163亿港元；流动负债约2.628亿港元，2022年为9.452亿港元[101] - 2023年12月31日资本与负债比率约21.7%，2022年为20.5%；借贷总额约1.688亿港元[102] - 2023年公司收入9.016亿港元，除所得税前亏损1.33756亿港元，本年度亏损1.33851亿港元[127] - 截至2023年12月31日，集团资产总值10.40024亿港元，负债总额2.6334亿港元，资产净值7.76684亿港元[127] 各业务线数据关键指标变化 - 2023年公司提供债务资本市场服务所得佣金收入约3950万港元[5] - 本年度证券及期货买卖佣金收入约530万港元，较2022年的850万港元下降；证券保证金融资利息收入约920万港元，较2022年的1310万港元下降[19] - 本年度集团参与31项债务发行，总发行规模约22.843亿美元，息票率3.65% - 8.0%，中达证券在发行离岸中国债券的管理人中位列第57位，债务资本市场服务配售佣金收入约3950万港元[22] - 截至2023年12月31日，Central Wealth Investment Fund SPC管理资产约2.343亿美元，较2022年的2.771亿美元下降，本年度管理费用收入约1410万港元[31] - 2023年放贷业务利息收入约2740万港元[82] - 2023年已确认应收贷款预期信贷亏损约10万港元，2022年为1320万港元[83] - 2023年中医诊所业务顾问费收入约1150万港元，销售商品约60万港元[86][87] 香港市场宏观数据 - 2023年香港实质本地生产总值恢复增长3.2%，2022年萎缩3.7%[7] - 2023年第四季度香港季节性调整失业率维持2.9%[8] - 2023年香港货物出口总额较2022年减少7.8%，进口额减少5.7%[10] - 2023年恒生指数开盘报19570点，年末收报17047点[13] 公司业务架构及市场情况 - 经纪及保证金、债务资本市场、资产管理业务均通过即达进行，即达分别持有中达证券、中达资产管理100%股权[18][20][25] - 中达证券可进行证券及期货条例项下第1类和第4类受规管活动业务[18][20] - 中达资产管理可进行证券及期货条例项下第4类和第9类受规管活动业务[25] - 集团于2017年涉足中资美元债券市场，该市场分工业、房地产发展、金融和城投四个业务板块[21] - 因美元融资成本高和信贷风险增强，中国离岸债券发行延续下行趋势，新增发行金额大幅下降，物业及城投发行人数量大量减少[15] Central Wealth Investment Fund SPC情况 - Central Wealth Investment Fund SPC于2018年6月在开曼群岛注册，截至2023年12月31日有3个独立投资组合[28] - Central Wealth Investment Fund SPC投资目标是通过资本增值实现高回报率及寻求固定收益回报，投资策略是投资多种固定收益工具，主要投资中资机构离岸美元债[29][30] 公司财务投资情况 - 本年度恒生指数开盘19,570点，收盘17,047点，公司财务投资及买卖录得未变现亏损约540万港元，债务投资利息收入约70万港元[33] 公司贷款业务情况 - 截至2023年12月31日，公司有14笔个人客户未偿还贷款，本金总额约4.216114亿港元，利率5% - 7%；5笔公司客户未偿还贷款，本金总额约7570万港元，利率7% [39] - 个人客户A的一笔贷款本金1000万港元，利率7%，期限60个月，抵押为非上市香港实体的股本权益[42] - 个人客户B的一笔贷款本金1970万港元，利率7%，期限24个月，抵押为香港的住宅物业[42] - 个人客户C的一笔贷款本金1500万港元，利率7%，期限24个月，抵押为中国的住宅物业[42] - 个人客户D的一笔贷款本金1600万港元，利率7%，期限24个月，抵押为香港的上市证券[42] - 个人客户E的一笔贷款本金7500万港元，利率7%，期限36个月，抵押为中国的商业物业[42] - 公司客户L的一笔贷款本金5000万港元，利率7%，期限24个月，无抵押[42] - 公司客户M的一笔贷款本金1250万港元，利率7%，期限24个月，抵押为香港的上市证券[42] - 公司客户N的一笔贷款本金800万港元，利率7%，期限24个月，抵押为香港的住宅物业[42] - 重大借贷交易指占集团总资产5%或以上的交易，信贷审查按标准商业惯例进行[58] - 贷款申请按个别基准评估批准，考虑申请人背景、声誉、偿债记录和是否为常客等因素[60] - 评估信贷风险和确定贷款条款时，除抵押品外，还考虑借款人是否为常客、信誉、贷款金额和期限等因素[63] - 所有现有客户均为业务联系或执行董事转介，有良好信誉或长期业务关系，可限制集团风险敞口[65] - 贷款申请获批后，财务总监发出标准贷款协议，申请人提供身份和地址证明[66] - 财务总监收到客户签署的贷款协议所附提取通知后发放资金，以支票存入指定账户，禁止现金发放[67] - 亿峰进行中期及年度审阅，信贷委员会获取评估借款人最新背景和财务资料[69] - 集团考虑贷款重续时，考虑借款人还款或信贷记录、最新财务实力和背景，不理想则到期不续[71] - 客户提前还款需提前不少于一个工作日书面通知，还款时偿还未偿还贷款及所有未偿还项[73] - 还款逾期超两天会计人员上报，超七天发逾期通知，超14天可进一步提醒或采取其他行动[74] - 2023年12月31日，贷款年利率为5% - 7%，期限为1 - 3年，应收贷款总额约4.386亿港元，五大应收贷款总额约3.322亿港元，占比75.7%[82] 公司客户与供应商情况 - 公司最大客户和五大客户分别占总收益约6.26%和23.25%[98] - 年内集团五大客户收益占总收益23.25%，最大客户占6.26%[132] - 年内无单一供应商占集团总采购量10%或以上[133] - 公司董事或持股超5%股东无上述客户或供应商实益权益[134] 公司股权交易情况 - 2022年11月4日，公司附属公司出售6535.6万股山高控股普通股，总代价1.693亿港元，拟用8910万港元偿债，7990万港元作营运资金[108] - 2022年12月19日，公司拟收购杭州易侑文化传媒51%股权，总代价1.456亿元人民币，协议于2023年6月30日到期终止，未支付代价[110] - 2023年11月29日，公司全资附属公司以8000万港元收购Senworth Limited 25%已发行股本，其中3000万港元现金支付，5000万港元以发行承兑票据支付[113] - 交易前买方持有目标公司49%权益，完成后将持有74%权益[114] 公司抵押情况 - 截至2023年12月31日，集团抵押约3.993亿港元上市股本投资及约1770万港元中国物业以担保借贷，2022年为3.921亿港元[117] 公司人员情况 - 截至2023年12月31日，集团共有56名雇员[118] - 陈静娴于2023年7月24日辞任执行董事，林国炎于2023年3月8日辞任独立非执行董事，李美凤于2023年3月8日获委任独立非执行董事[136] - 宋采泥、陈洪金及郭志光须于2024年股东周年大会上退任并参选连任[136] - 陈晓东、李靖、余庆锐、宋采泥及陈洪金与公司订立无固定任期服务合约，郭志光、吴铭及李美凤按一年固定任期获委任[140][141] - 陈静娴于2023年7月24日辞任公司副主席及执行董事[162] 公司购股期权计划情况 - 公司于2023年6月8日终止2013年购股期权计划，同日采纳2023年购股期权计划[154][155] - 2023年1月1日，2013年购股期权计划可供授出购股期权数为155,565,046份[156] - 2023年12月31日，2023年购股期权计划可供授出购股期权数为157,595,046份，服务提供者分项限额为167,572,504份[156] - 截至2023年12月31日，公司购股计划参与者年初未行使购股权总数2554090000份，本年度授出1518130000份，行使463400000份，失效1611890000份，年末未行使1996930000份[158][159] - 2023年9月13日授出购股期权前股份收市价为0.027港元[160] - 2023年根据购股计划授出购股期权可能发行股份数目除以已发行股份加权平均数为0.1[161] 公司股权持有情况 - 截至2023年12月31日，陈晓东为公司普通股实益拥有人，拥有108886246股，占公司已发行股本0.65%[164] - 陈晓东、余庆锐所授购股权涉及相关股份数目均为327,170,000，各占公司已发行股本1.95%[166] - 宋采泥所授购股权涉及相关股份数目为159,600,000，占公司已发行股本0.95%[166] - 截至2023年12月31日，胡伟新拥有权益的普通股数目为1,666,658,000，占公司已发行股本9.95%[173] - 截至2023年12月31日，刘明忠拥有权益的普通股数目为1,000,006,000，占公司已发行股本5.97%[173] - 截至2023年12月31日，金马香港投资有限公司拥有权益的普通股数目为881,971,316，占公司已发行股本5.26%[173] - 截至2023年12月31日，未来世界控股有限公司拥有权益的普通股数目为881,971,316，占公司已发行股本5.26%[173] 公司合规及公众持股情况 - 截至报告刊发前最后实际可行日期，公司维持足够公众持股量[177] - 截至报告日期，无董事被视作于与集团业务构成竞争或可能构成竞争业务中拥有权益[178] - 截至报告日期，集团已在重大方面遵守相关法律法规[179] 公司审计及核数师情况 - 2023年财务报表由大华马施云审计，公司将在股东周年大会提呈决议案续聘其为核数师[181] 公司董事会情况 - 董事会负责公司业务的发展方向及控制，制定政策、策略及计划[185] - 董事会负责公司所有重要事项，包括政策、预算、风险管理等[187] - 截至2023年年报日期，董事会有5名执行董事和3名独立非执行董事[190] - 截至2023年12月31日止年度，董事会一直符合上市规则，至少有3名独立非执行董事，占董事会至少三分之一[193] - 公司已接获各独立非执行董事的年度独立性确认书，认为所有独立非执行董事均属独立[196] - 公司实施有效机制确保董事会获独立意见，提名委员会将每年评估独立非执行董事独立性[198] - 截至2023年12月31日止年度，董事会认为确保独立意见的机制有效[199] 公司股息及储备情况 - 董事建议不派发2023年度任何股息[125] - 截至2023年12月31日，公司无现金及实物分派储备，股份溢价账及资本储备约47.79645亿港元可按缴足红股方式分派[131] 企业管治守则规定 - 企业管治守则规定主席及行政总裁角色应区分，不应由一人兼任[200]

财务状况 - 二零二三年度收入为90,160千港元，较二零二二年度大幅下降至277,840千港元[1] - 二零二三年度毛利为72,880千港元，较二零二二年度大幅下降至160,799千港元[1] - 本年度虧損为133,851千港元，较去年度虧損106,056千港元有所增加[2] - 流动资产总值为810,447千港元，较二零二二年度大幅下降至1,416,334千港元[4] - 本集团首次应用了香港会计师公会颁布的新订及经修订的香港财务报告准则，对财务状况和披露内容没有产生重大影响[8][13] - 本集团的綜合損益表和綜合財務狀況表受到香港会计师公会指引的影响，但现金流量没有受到影响[13] - 本集团根据香港会计师公会指引重新计量了截至2022年12月31日止年度的服务成本、利息支出和精算假设变动的影响[12][14] - 本集团根据业务性质和提供的产品和服务进行了财务投资及服务、经纪及佣金、企业及其他三大经营分部的组织和管理[21] 收入情况 - 二零二三年度香港財務報告準則第15號範圍內客戶合約收入为5,250千港元，较二零二二年度下降38.5%[34] - 二零二三年度香港財務報告準則第15號範圍外其他收入及收益淨額为90,160千港元，较二零二二年度下降67.6%[34] - 二零二三年度其他收入及收益淨額为11,084千港元，较二零二二年度增长509.1%[35] 费用支出 - 二零二三年度财务费用为13,495千港元，较二零二二年度下降47.8%[38] - 二零二三年度除所得税前虧損为132,864千港元，较二零二二年度增长23.7%[39] - 二零二三年度所得税开支为95千港元，较二零二二年度下降96.5%[42] - 二零二三年度每股基本及攤薄虧損为132,864千港元，较二零二二年度增长23.7%[42] 投资情况 - 二零二三年度投資物業公平值增加淨額为703千港元，较二零二二年度增长100%[44] - 本集团持有的上市公司股本投资按公平值计量，金额为2,638,000港元，较上年减少了392,073,000港元[47] - 本集团持有的民银资本控股有限公司股份为2,635,000港元，占股权比例为0.75%[48] - 本集团向第三方出售山高控股集团有限公司65,356,000股普通股，总代价为169,272,000港元[50] 资产负债情况 - 本集团持有的应收贷款总额为438,619,000港元，其中逾期部分为30,608,000港元[52] - 本集团持有的应收贸易账款中，保证金客户款项为301,083,000港元，以客户持有的投资作为抵押[55] - 本集团持有的配售及资产管理业务产生的应收贸易账款为4,515,000港元，其中公司客户未信贷减值的款项为0[56] - 本集团持有的透过损益按公平值计量的股本及基金投资总额为25,681,000港元，较上年减少了9,827,000港元[57] - 本集团持有的应付贸易账款总额为77,573,000港元，其中现金客户款项为42,058,000港元[58] - 本集团持有的其他应付款项及应计费用一般须在三个月内偿付，金额未披露具体数字[60] - 二零二三年计息银行及其他借贷以及银行透支总额为168,800千港元，较二零二二年的184,213千港元有所下降[61] - 本集团透支融资为180,000,000港元，已动用约20,375,000港元[62] - 本集团来自创兴银行有限公司及上海商业银行有限公司的银行借款以保证金客户持有抵押，总额约为159,565,360港元[63] - 本集团部分其他借贷以持有或托管的上市证券作抵押，市值为399,346千港元[64] - 本集团股本为16,757,250,461股，每股面值0.01港元，总额为167,573千港元[67] 业务情况 - 本集团通过分步收购将合营公司达启文化转为附属公司，持有其60%股权[69] - 本集团同意收购达启文化40%股权，总现金代价为人民币1元，主要从事直播产业定制服装品牌的开发[71] - 分步收购后，达启文化成为本集团间接全资附属公司，可识别资产及负债公平值为9,290千港元[72] - 本集团出售广东友倍亲51%股权，主要业务为中药及补品贸易，现金代价总额为人民币1元[74] 经营情况 - 本年度放贷业务所得利息收入约为27,400,000港元[120] - 预期信贷损失为约100,000港元[122] - 中医诊所业务包括顾问费收入约为11,400,000港元和商品销售约为600,000港元[124] - 本集团收入主要来源包括放贷业务利息收入约27,400,000港元、配售佣金收入约39,500,000港元、证券及期货买卖佣金收入约5,300,000港元、资产管理业务管理费收入约14,100,000港

公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2023年6月30日止六个月，公司收入为81,577千港元，较2022年同期的189,788千港元下降57.01%[4] - 2023年上半年毛利为65,536千港元，2022年同期为96,051千港元，同比下降31.77%[4] - 2023年上半年除所得税前亏损为31,036千港元，2022年同期为57,286千港元，亏损幅度收窄45.82%[4] - 本期公司权益股东应占亏损为29,496千港元，2022年同期为57,286千港元，亏损减少48.51%[4] - 2023年上半年基本及摊薄每股亏损为0.18港仙，2022年同期为0.36港仙，亏损减半[4] - 2023年上半年公司全面亏损总额为33,570千港元，2022年同期为43,404千港元，亏损减少22.66%[5] - 截至2023年6月30日，非流动资產总值为638,608千港元，较2022年12月31日的637,566千港元增长0.16%[6] - 截至2023年6月30日，流动资產总值为793,963千港元，较2022年12月31日的1,416,334千港元下降44%[6] - 截至2023年6月30日，流动负债总额为353,640千港元，较2022年12月31日的945,171千港元下降62.58%[7] - 截至2023年6月30日，流动资產淨值为440,323千港元，较2022年12月31日的471,163千港元下降6.54%[7] - 截至2023年6月30日，资產总值减流动负债为1,078,931千港元，较2022年12月31日的1,108,729千港元下降2.69%[7] - 截至2023年6月30日，非流动负债总额为1,212千港元，较2022年12月31日的2,989千港元下降59.45%[7] - 截至2023年6月30日，淨資產为1,077,719千港元，较2022年12月31日的1,105,740千港元下降2.53%[7] - 截至2023年6月30日，本公司擁有人應佔股本为167,573千港元，较2022年12月31日的162,939千港元增长2.84%[7] - 截至2023年6月30日，本公司擁有人應佔儲備为910,146千港元，较2022年12月31日的939,364千港元下降3.11%[7] - 截至2023年6月30日，非控股權益为0千港元，较2022年12月31日的3,437千港元下降100%[7] - 截至2023年6月30日止六个月，经营活动产生的现金流量净额为76,199千港元，2022年同期为 - 1,256千港元[10] - 截至2023年6月30日止六个月，投资活动所用的现金流量净额为 - 93,075千港元，2022年同期为 - 414千港元[10] - 截至2023年6月30日止六个月，融资活动产生的现金流量净额为4,704千港元，2022年同期为 - 37,207千港元[10] - 截至2023年6月30日止六个月，现金及现金等价物减少净额为 - 12,172千港元，2022年同期为 - 38,877千港元[10] - 2023年6月30日期初现金及现金等价物为40,750千港元，2022年同期为116,364千港元[10] - 2023年6月30日期末现金及现金等价物为27,352千港元，2022年同期为77,299千港元[10] - 2023年6月30日现金及银行结存为44,375千港元，银行透支为 - 17,023千港元；2022年同期现金及银行结存为99,668千港元，银行透支为 - 22,369千港元[10] - 截至2023年6月30日止六个月综合收入为81,577千港元，较2022年同期的189,788千港元下降57.01%[19][20][21] - 截至2023年6月30日止六个月综合亏损为30,511千港元，较2022年同期的57,286千港元收窄46.74%[19][20] - 截至2023年6月30日，公司资产总值为1,432,571千港元，较2022年同期的1,833,132千港元下降21.85%[19][20] - 截至2023年6月30日，公司负债总额为354,852千港元，较2022年同期的736,103千港元下降51.79%[19][20] - 2023年上半年公司收入约8160万港元，2022年同期约18980万港元[60] - 2023年上半年除税前亏损净额约3100万港元，2022年同期约5730万港元[61] - 2023年上半年除税后亏损净额约3050万港元，2022年同期约5730万港元[64] - 2023年上半年公司拥有人应占每股基本亏损约0.18港仙，2022年同期约0.36港仙[64] - 集团本期收入约8160万港元，上期约18980万港元[134] - 集团本期其他全面亏损净额约310万港元，2022年同期其他全面收益净额约1390万港元[145] - 2023年6月30日集团资产净值约10.777亿港元，2022年12月31日为11.057亿港元[145] - 2023年6月30日集团现金及银行结存约4440万港元，2022年12月31日为6240万港元[146] - 2023年6月30日集团银行透支约1700万港元，2022年12月31日为2160万港元[147] - 2023年6月30日集团流动比率约为2.25倍，2022年12月31日为1.50倍[148] - 2023年6月30日集团资本与负债比率约为21.0%，2022年12月31日为20.5%[149] - 集团借贷总额约2.264亿港元，包括银行及其他借贷、银行透支及应付票据[150] - 截至2023年6月30日，集团投资组合账面总值约4.561亿港元[158] 各业务线收入关键指标变化 - 财务投资及服务收入2023年上半年为14,039千港元，2022年同期为16,004千港元，下降12.27%[4] - 经纪及佣金收入2023年上半年为44,571千港元，2022年同期为148,648千港元，下降70.02%[4] - 咨询费收入2023年上半年为11,031千港元，2022年同期为25,136千港元，下降56.11%[4] - 销售商品及服务费收入2023年上半年为11,936千港元，2022年同期为0千港元[4] - 2023年上半年财务投资及服务收入为14,039千港元，经纪及佣金收入为44,571千港元，企业及其他收入为22,967千港元[19] - 2022年上半年财务投资及服务收入为16,004千港元，经纪及佣金收入为148,648千港元，企业及其他收入为25,136千港元[20] - 2023年上半年配售佣金收入为36,866千港元，较2022年同期的128,471千港元下降71.31%[21] - 2023年上半年管理费用收入为11,031千港元，较2022年同期的23,641千港元下降53.34%[21] - 2023年上半年放贷业务利息收入为13,534千港元，较2022年同期的16,370千港元下降17.32%[21] - 2023年上半年证券保证金利息收入为5,210千港元，较2022年同期的16,027千港元下降67.49%[21] - 2023年上半年证券买卖交易产生的董事保证金融资利息收入24.8万港元，2022年同期25.1万港元[58] - 2023年上半年证券买卖交易产生的已收董事佣金收入为0，2022年同期6万港元[58] - 2023年上半年集团主要管理人员薪金、津贴及实物利益68.8万港元，2022年同期114.9万港元[58] - 2023年上半年证券及期货买卖所得佣金收入约250万港元，2022年同期420万港元[73] - 2023年上半年证券保证金所得利息收入约520万港元，2022年同期1600万港元[73] - 2023年上半年提供债务资本市场服务所得佣金收入约3690万港元[61] - 公司参与22项债务发行，总发行规模约15.389亿美元，息票率3.45% - 7.8%，DCM服务佣金收入约3690万港元[78] - 2023年6月30日，公司在管资产约1.908亿美元（2022年12月31日为2.771亿美元），管理费用收入约1100万港元[87] - 年内，放贷业务所得利息收入约为1350万港元[133] - 中医诊所业务本期收入约1190万港元[137] 资产相关数据关键指标变化 - 2023年6月30日透过其他全面收益按公平值列账的上市股本投资为39109.7万港元，2022年12月31日为39207.3万港元[30] - 2023年6月30日放贷业务应收贷款43861.9万港元，2022年12月31日为43341.9万港元；贷款利率为5% - 7%[31] - 公司就应收贷款结余约31262.4万港元（2022年12月31日：33098.8万港元）持有抵押品或其他信贷提升措施[32] - 2023年6月30日证券及期货买卖业务应收贸易账款33717.5万港元，2022年12月31日为40976.4万港元[33] - 2023年6月30日证券及期货买卖业务应收贸易账款信贷亏损拨备26015.9万港元，2022年12月31日为26206.8万港元[33] - 证券及期货买卖业务应收保证金客户款项约3.22亿港元（2022年12月31日：3.95亿港元），年利率6.25% - 15.6%（2022年12月31日：6% - 15.6%），以客户投资约9.27亿港元（2022年12月31日：14.72亿港元）作抵押[37] - 2023年6月30日，配售及资产管理业务应收贸易账款中公司客户404.6万港元、个别客户11.1万港元、投资基金968.2万港元，总计1383.9万港元（2022年12月31日：3422.6万港元），信贷亏损拨备35.5万港元（2022年12月31日：74.7万港元）[40] - 2023年6月30日，透过损益按公平值列账的股本及基金投资总计3781.1万港元（2022年12月31日：3550.8万港元），其中香港上市股本证券2596.2万港元（2022年12月31日：2580万港元），中国投资基金1184.9万港元（2022年12月31日：879.1万港元）[44] - 2023年6月30日，证券及期货买卖业务应付贸易账款中结算所219.9万港元、现金客户3594.5万港元、保证金客户4004.8万港元，总计7819.2万港元（2022年12月31日：69582.3万港元）[46] - 2023年6月30日银行透支（有抵押）为17,023千港元，实际年利率5.875%；2022年12月31日为21,638千港元，实际年利率5.25%[50] - 2023年6月30日银行借贷（有抵押）为39,500千港元，实际年利率5.2 - 6.7%；2022年12月31日为39,500千港元，实际年利率2.4 - 6.2%[50] - 2023年6月30日其他借贷（有抵押/无抵押）为102,732千港元，实际年利率5.75 - 7.0%；2022年12月31日为89,032千港元，实际年利率7.0%[50] - 2023年6月30日已发行及缴足股份为16,757,250,461股，金额167,573千港元；2022年12月31日为16,293,850,461股，金额162,939千港元[50] - 2023年6月30日透过其他全面收益按公平值列账之股本投资账面价值和公平值均为391,097千港元；2022年12月31日为392

整体财务数据关键指标变化 - 2023年上半年收入8157.7万港元，较2022年同期的1.89788亿港元下降57.01%[1] - 2023年上半年毛利6553.6万港元，较2022年同期的9605.1万港元下降31.77%[1] - 2023年上半年除所得税前亏损3103.6万港元，较2022年同期的5728.6万港元收窄45.82%[2] - 2023年上半年本期亏损3051.1万港元，较2022年同期的5728.6万港元收窄46.74%[2] - 2023年上半年本公司拥有人应占每股亏损0.18港仙，较2022年同期的0.36港仙收窄50%[2] - 2023年6月30日非流动资产总值6.38608亿港元，较2022年12月31日的6.37566亿港元增长0.16%[4] - 2023年6月30日流动资产总值7.93963亿港元，较2022年12月31日的14.16334亿港元下降44.08%[4] - 2023年6月30日流动负债总额3.5364亿港元，较2022年12月31日的9.45171亿港元下降62.59%[4] - 2023年6月30日净资产10.77719亿港元，较2022年12月31日的11.0574亿港元下降2.53%[5] - 2023年6月30日本公司权益股东应占权益10.77719亿港元，较2022年12月31日的11.02303亿港元下降2.23%[5] - 截至2023年6月30日止六个月综合收入为81,577千港元，较2022年同期的189,788千港元下降57.01%[11][12][13] - 截至2023年6月30日止六个月综合亏损为30,511千港元，较2022年同期的57,286千港元收窄46.74%[11][12] - 截至2023年6月30日资产总值为1,432,571千港元，较2022年同期的1,833,132千港元下降21.85%[11][12] - 截至2023年6月30日负债总额为354,852千港元，较2022年同期的736,103千港元下降51.79%[11][12] - 2023年上半年本公司拥有人应占亏损29,496,000港元，2022年同期为57,286,000港元[17] - 2023年上半年财务费用为9,661千港元，较2022年同期的13,597千港元下降28.94%[14] - 2023年上半年所得税抵免525千港元，2022年同期无[14] - 计算每股基本亏损所用2023年上半年已发行普通股加权平均数为16,449,599千股，2022年同期为15,969,650千股[19] - 董事会决定2023年上半年不派付任何中期股息，2022年同期也无[16] - 截至2023年6月30日止六个月公司收入约8160万港元，2022年同期约1.898亿港元[40] - 截至2023年6月30日止六个月除税前亏损净额约3100万港元，2022年同期约5730万港元[41] - 截至2023年6月30日止六个月除税后亏损净额约3050万港元，2022年同期约5730万港元[42] - 2023年6月30日止六个月公司拥有人应占每股基本亏损约0.18港仙，2022年同期约0.36港仙[42] - 本期集团收入约8160万港元，上一期约18980万港元[91] - 本期其他全面亏损净额约310万港元，2022年6月30日止六个月为其他全面收益净额约1390万港元[92] - 2023年6月30日集团资产净值约10.777亿港元，2022年12月31日为11.057亿港元[92] - 2023年6月30日现金及银行结存约4440万港元，2022年12月31日为6240万港元[93] - 2023年6月30日流动比率约为2.25倍，2022年12月31日为1.50倍[95] - 2023年6月30日资本与负债比率约为21.0%，2022年12月31日为20.5%[96] 各业务线财务数据关键指标变化 - 2023年上半年配售佣金收入36,866千港元，较2022年同期的128,471千港元下降71.31%[13] - 截至2023年6月30日，上市股本投资按公平值为391,097千港元，2022年12月31日为392,073千港元[20] - 截至2023年6月30日，应收贷款为438,619千港元，2022年12月31日为433,419千港元，贷款利率为5% - 7%[21][22] - 截至2023年6月30日，集团就应收贷款约312,624,000港元持有抵押品，2022年12月31日为330,988,000港元[23] - 截至2023年6月30日，证券及期货买卖业务应收贸易账款为337,175千港元，2022年12月31日为409,764千港元，保证金客户款项年利率为6.25% - 15.6%[24][26] - 截至2023年6月30日，配售及资产管理业务应收贸易账款为13,839千港元，2022年12月31日为34,226千港元[27] - 截至2023年6月30日，透过损益按公平值列账的股本及基金投资为37,811千港元，2022年12月31日为35,508千港元[28] - 截至2023年6月30日，应付贸易账款为78,192千港元，2022年12月31日为695,823千港元，证券买卖业务应付贸易账款年息0.01%[29] - 截至2023年6月30日，计息银行及其他借贷以及银行透支为193,960千港元，2022年12月31日为184,213千港元，实际年利率在2.4% - 12.8%之间[32] - 截至2023年6月30日金融资产账面价值456,128千港元，2022年12月31日为457,258千港元[33] - 截至2023年6月30日止六个月证券买卖交易产生的董事保证金融资利息收入248千港元，2022年同期为251千港元；已收董事佣金收入为0，2022年同期为6千港元[39] - 2023年6月30日止六个月主要管理人员薪金、津贴及实物利益688千港元，2022年同期为1,149千港元；股权结算的购股权开支为0，2022年同期为3,565千港元；退休计划供款36千港元，2022年同期为40千港元[39] - 提供债务资本市场服务所得佣金收入约3690万港元[40] - 证券及期货买卖所得佣金收入约为250万港元（2022年6月30日：420万港元），证券保证金所得利息收入约为520万港元（2022年6月30日：1600万港元）[48] - 公司参与22项债务发行，2023年6月30日总发行规模约为15.389亿美元，息票率介乎每年3.45%至7.8%，提供债务资本市场服务录得佣金收入约3690万港元[51] - CWIF于2023年6月30日拥有6个独立投资组合，在管资产已达约1.908亿美元（2022年12月31日：2.771亿美元），管理费用收入约为1100万港元[55][57] - 2023年期间，恒生指数开盘为19570点，收盘为18916点，集团录得透过损益按公平值列账之股本及基金投资之未变现收益约30万港元、债务投资之未变现亏损约170万港元及出售投资之变现收益约2万港元，债务投资的利息收入达约30万港元[58] - 2023年6月30日，集团有14笔个人客户未偿还贷款，本金总额约4.216114亿港元，利率介乎5%至7%，及5笔公司客户未偿还贷款，本金总额约7570万港元，利率为7%[62] - 2023年6月30日应收贷款总额约4.386亿港元，2022年12月31日为4.334亿港元[84] - 集团应收五大贷款总额约3.322亿港元，占应收贷款总额75.7%，2022年12月31日占比76.6%[84] - 年内放贷业务所得利息收入约1350万港元[84] - 放贷业务应收贷款确认预期信贷亏损约30万港元，2022年12月31日为1320万港元[86] - 中医诊所业务本期收入约1190万港元[87] 业务板块及运营相关 - 公司涉足中国美元债券市场，该市场主要分为工业、房地产发展、金融及城市建设投资四个业务板块[50] - 资产管理业务透过即达进行，即达拥有中达资产管理有限公司全部股权，可进行第4类及第9类受规管活动业务[52] - 投资经理通过投资多种金融工具实现投资目标，投资组合现主要投资于中国机构发行的离岸美元计值债券[56] - 放贷业务通过间接非全资附属公司亿峰财务有限公司进行，亿峰持有香港放债人牌照[59] - 公司对重大借贷交易（占集团总资产5%或以上）有特定信贷审查程序[71] - 2023年6月30日，贷款年利率介于5%至7%，期限为一至三年[83] - 还款逾期超两天，会计人员上报财务总监，财务总监口头提醒客户[80] - 还款在口头提醒超七天后逾期，财务总监发逾期通知[80] - 还款继续逾期超14天，财务总监可进一步提醒或采取其他行动[80] - 客户提前还款需提前不少于一个营业日书面通知，并偿还未偿还贷款及所有未偿还项[79] - 集团保留权利提前书面通知客户偿还贷款及未偿还项，还款当日支付未偿还贷款及所有未偿还项[81] 公司股权交易及投资情况 - 2022年11月4日出售6535.6万股山高控股集团有限公司普通股，总代价1.693亿港元[100] - 2022年12月19日拟收购杭州易侑文化传媒有限公司51%股权，总代价1.456亿元人民币，协议于2023年6月30日到期终止[101] - 2023年6月30日，集团投资组合账面总值约4.561亿港元[102] - 2023年6月30日，山高控股集团有限公司投资占集团资产总值26.51%，公平值为3.79721亿港元[102] - 山高集团2022年度收入及其他收入合共约43.194亿港元，纯利约1.703亿港元[105] - 2022年12月31日，山高集团经审核综合资产净值约155.748亿港元[105] - 2023年6月30日，集团持有6535.65万股山高股份，收报5.81港元[108] - 2023年6月30日，集团已抵押上市股本投资约3.911亿港元用于担保其他借贷[109] - 2023年6月30日，集团以客户抵押上市股本投资约1.458亿港元担保银行透支及借贷[109] 公司人员及治理相关 - 2023年6月30日，集团共有134名雇员[110] - 审核委员会包括三名独立非执行董事，已审阅公司本期未审核中期财报[114] - 公告日期，董事会有五名执行董事和三名独立非执行董事[115] 外部市场数据 - 香港季节性调整失业率由2023年3 - 5月的3%微跌0.1%至4 - 6月的2.9%[44] 财务报表审批情况 - 未经审核中期简明综合财务报表于2023年8月25日经董事会批准及授权刊发[39] 公司行业排名情况 - 按计入各参与方的发行量计，中达证券于2023年上半年在发行离岸中国债券的管理人中位列第四十四位[51]