公司名稱: 中國銀行股份有限公司(「本公司」) 股份發行人及根據《上市規則》第十九B章上市的香港預託證券發行人的證券變動月報表 截至月份: 2025年8月31日 狀態: 新提交 致：香港交易及結算所有限公司 呈交日期: 2025年9月1日 I. 法定/註冊股本變動 | 1. 股份分類 | 普通股 | 股份類別 H | | | 於香港聯交所上市 (註1) | | 是 | | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | 證券代號 (如上市) | 03988 | 說明 H股 | | | | | | | | | | 法定/註冊股份數目 | | | 面值 | | 法定/註冊股本 | | | 上月底結存 | | | 83,622,276,395 | RMB | | 1 RMB | | 83,622,276,395 | | 增加 / 減少 (-) | | | 0 | | | RMB | | 0 | | 本月底結存 | | | 83,622,276,395 | RMB | | 1 RMB | | 83,622,276,395 | | 2. 股份分類 | ...

股份發行人及根據《上市規則》第十九B章上市的香港預託證券發行人的證券變動月報表 呈交日期: 2025年9月1日 I. 法定/註冊股本變動 | 1. 股份分類 | 普通股 | 股份類別 H | | | 於香港聯交所上市 (註1) | | 是 | | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | 證券代號 (如上市) | 03988 | 說明 H股 | | | | | | | | | | 法定/註冊股份數目 | | | 面值 | | 法定/註冊股本 | | | 上月底結存 | | | 83,622,276,395 | RMB | | 1 RMB | | 83,622,276,395 | | 增加 / 減少 (-) | | | 0 | | | RMB | | 0 | | 本月底結存 | | | 83,622,276,395 | RMB | | 1 RMB | | 83,622,276,395 | | 2. 股份分類 | 普通股 | 股份類別 A | | 於香港聯交所上市 (註1) | | 否 | | | --- | --- | --- | --- ...

核心财务表现 - 上半年纯利同比下跌0.9% 逊于预期 [1] - 拨备前利润同比增长0.1% 低于预期 [1] - 股东权益回报率同比下降0.8个百分点至8.6% [1] - 中期每股股息同比减少9.4%至0.109元人民币 [1] 资本与资产质量 - 普通股权一级资本充足率环比上升75个基点至12.57% 受注资影响 [1] - 贷款规模环比增长2% 同比增长9.1% [1] 盈利能力指标 - 第二季度净息差环比下降5个基点至1.24% [1] - 净利息收入环比下降0.6% [1] 机构预测调整 - 2025年至2027年盈利预测下调1%至2% [1] - 目标价由4.72港元下调至4.42港元 维持中性评级 [1]

财务表现 - 上半年纯利同比下跌0.9% 逊于预期[1] - 拨备前利润同比增长0.1% 低于预期[1] - 股东权益回报率同比下降0.8个百分点至8.6%[1] - 净利息收入季减0.6% 净息差较上季下降5个基点至1.24%[1] 资本与股息 - 普通股权一级资本充足率较上季上升75个基点至12.57% 受注资影响[1] - 中期每股股息同比减少9.4%至0.109元人民币[1] 业务指标 - 贷款按季增长2% 同比增长9.1%[1] 机构评估调整 - 2025年至2027年盈利预测下调1%至2%[1] - 目标价由4.72港元下调至4.42港元 评级为中性[1]

核心财务表现 - 上半年纯利按年跌0.9%逊于预期 [1] - 拨备前利润按年仅增长0.1%低于预期 [1] - 股东权益回报率按年减0.8个百分点至8.6% [1] - 中期每股股息按年减9.4%至0.109元 [1] 资本与资产质量 - 普通股权一级资本充足率较上季上升75个基点至12.57% [1] - 贷款总额按季增2% 按年增9.1% [1] 盈利能力指标 - 净息差较上季下降5个基点至1.24% [1] - 净利息收入季减0.6% [1] 盈利预测与估值调整 - 2025年至2027年盈利预测下调1%至2% [1] - 目标价由4.72港元下调至4.42港元 评级为中性 [1]

核心观点 - 公司通过多措并举强化金融要素保障并提升金融服务乡村振兴质效 截至2025年7月末涉农贷款余额达213亿元 较上年新增超30亿元 [1] - 公司积极发挥金融桥梁作用助力涉农政策落地 创新推出农业"政银保"模式降低涉农企业融资门槛 截至7月末累计落地9笔相关贷款 授信金额2500万元 优惠减免担保费用20万元 [1] - 公司通过优化供给提升涉农服务能力 聚焦地方产业特色创新专属金融产品 并运用科技手段优化线上信用贷款产品 [2] 金融支持措施 - 公司携手地方政府及担保机构落地全省系统内首笔农业"政银保"模式涉农贷款 有效降低融资门槛 [1] - 公司创新推出"百千万工程贷""海洋牧场贷""岭南特色农产品贷"等专属产品 精准对接差异化融资需求 [2] - 公司运用互联网和大数据技术优化"益农快贷""惠农贷"等线上信用贷款产品 提升服务效率 [2] 业务成效 - 截至2025年7月末涉农贷款余额213亿元 较上年新增超30亿元 [1] - 农业"政银保"模式项下累计落地9笔贷款 授信总额2500万元 [1] - 为涉农小微企业优惠减免担保费用20万元 解决融资难融资贵问题 [1]

外卡受理环境建设 - 天津市可受理外卡商户达2万户 可受理外卡自助设备4765台 支持外币兑换的银行网点1570个 设置外币代兑点65个[1] - 实现离境退税商场 三星级以上酒店 景区 国家一级博物馆外卡受理全覆盖 为280个重点商户升级支付设备[2] - 中国银行与天津轨道交通集团合作升级80个地铁站外卡受理环境 部署专用POS机支持Visa/MasterCard购票[2] - 浦发银行在重点商圈及酒店升级外卡支付功能 覆盖五大道咖啡馆和意式风情区餐厅等场景[2] 外币兑换服务优化 - 天津机场T1航站楼实现货币兑换"双点位"布局 提供23种货币兑换服务[3] - 在60余家星级酒店和重点文旅场所布设外币兑换设施 制定标准化服务规范[3] - 升级"一码查2.0"双语查询地图 累计提供1.5万人次查询服务 支持定位导航功能[3] - 天津银行推出支持11种语言的"在华智慧通"App 提供外汇牌价查询和网点地图[4] - 中国银行开发"来华通"App 集成多语言翻译和AR导航功能 覆盖购物点餐等场景[4] 移动支付创新突破 - 新上线哈萨克斯坦 巴基斯坦电子钱包"外包内用"业务[5] - 财付通 支付宝优化"外卡内绑"服务 已落地12个国家和地区27个境外电子钱包[5] - 改造受理终端增设数字人民币支付功能 覆盖全市地铁站及会议酒店周边500家商户[5] - 上半年外籍人员移动支付业务111万笔 金额1.4亿元 同比分别增长78%和81%[6] 现金支付保障体系 - 工行配备100元/300元/500元三种规格"零钱包" 涵盖20元至1元多种券别[7] - 农行在重点区域提供外币零钞无忧兑换服务 每日调拨5元/10元/20元面额钞票[7] - 央行累计调拨172亿元发行基金 投放108亿元原封新券[8] - 在重点商圈景区设立现金兑换点 开展50余次设备巡查确保及时补钞[8] 银行网点服务升级 - 天津市244个重点银行网点全部支持外籍人士简易开户服务[9] - 工行推广短期签证开户新流程 允许3个月内短期签证及免签人员简易开户[10] - 交行配置外语版开户指南及税务文件 兴业银行实施账户分级管理和上门服务[10] - 中行设立"跨境金融服务中心" 提供多语言境外银行卡绑卡和离境退税指导[9] - 部分银行开设"涉外服务专窗" 配备多语种服务人员和支付指引手册[9]

财务表现 - 营业收入3294亿元 同比增长3.61% [1] - 手续费净收入同比增长9.17% [1] - 税后利润1261亿元 股东应享税后利润1176亿元 同比保持平稳 [1] - 净息差1.26% 平均总资产回报率0.70% 净资产收益率9.11% 成本收入比25.11% [1] 资产负债结构 - 资产总额36.79万亿元 较上年末增长4.93% [1] - 贷款和债券投资等高收益资产占比提升2.32个百分点 [1] - 负债总额33.66万亿元 较上年末增长4.85% [1] - 客户存款占负债比重提升0.78个百分点 [1] 客户与业务规模 - 全量对公客户数 全量个人客户数 个人客户全量金融资产稳步提升 [1] - 公司中型授信客户数较上年末增长13.48% [1] - 个人中高端客户占比提升0.16个百分点 [1] 资产质量 - 不良贷款率1.24% 较年初下降0.01个百分点 [1] - 不良贷款拨备覆盖率197.39% [1]

营收与利润表现 - 2025年上半年营业收入3290亿元 同比增长3.8% 较一季度增速提升1.2个百分点 较2024年全年增速提升2.6个百分点 [1] - 归母净利润1176亿元 同比下降0.9% 但较一季度降幅收窄2.1个百分点 [1] - 年化平均总资产回报率0.70% 净资产收益率9.11% [1] 收入结构变化 - 净利息收入同比下降5.3% 较一季度降幅扩大0.8个百分点 [1] - 非息收入表现亮眼：手续费净收入同比增长9.2% 其他非息收入同比增长42% 较一季度增速分别提升7.1和4.7个百分点 [1] - 非息收入占营收比重达34.7% 同比提升6.2个百分点 [1] - 手续费增长主要来自代理业务及托管业务 受益于财富管理业务发展 其他非息收入增长主要来自汇兑收益、贵金属销售和公允价值变动收益 [1] 资产负债状况 - 期末资产总额36.79万亿元 贷款总额23.01万亿元 存款总额25.77万亿元 同比分别增长8.5%、9.1%和8.5% 较一季度增速提升1.6、1.4和2.3个百分点 [2] - 净息差1.26% 同比下降18个基点 较一季度下降3个基点 [2] - 生息资产收益率同比下降48个基点至2.96% 付息负债付息率同比下降33个基点至1.86% [2] 资产质量指标 - 6月末不良贷款率1.24% 较3月末下降1个基点 [3] - 加回核销处置后年化不良生成率0.62% 同比提升15个基点 零售不良贷款持续暴露 [3] - 关注率1.44%较年初下降3个基点 逾期率1.32%较年初提升13个基点 [3] - 拨备覆盖率198% 较3月末下降0.6个百分点 较年初下降3.2个百分点 [3]

政策调整核心内容 - 上海多家银行包括中国银行、农业银行、建设银行、招商银行、平安银行、光大银行、北京银行、江苏银行、南京银行、大连银行等上海市分行发布公告 优化调整商业性个人住房贷款利率定价机制 不再区分首套住房和二套住房 [1] - 工商银行等银行具体执行利率水平将根据上海市市场利率定价自律机制要求 并结合银行经营状况和客户风险状况等因素合理确定 [1][2] 利率定价机制变化 - 银行可根据自身经营和客户风险状况确定具体利率 赋予银行自主定价权 有助于银行灵活调整策略和优化信贷资源配置 [1] - 部分第二套商业性个人住房贷款将触发存量房贷利率常态化调整 存量房贷利率加点值高于上季度全国新发放房贷利率平均加点值加30BP的可申请调整 [2] 具体利率水平 - 首套房利率目前最低为3.05% [3] - 有银行针对新增二套房贷将执行最低3.09%的利率 [3] - 存量房贷利率为3.45%的二套房贷款可申请降低至3.36% [3] 执行时间与办理方式 - 多数银行执行时间为9月1日 部分银行执行时间为9月5日 [3] - 办理方式包括通过手机银行"贷款—房贷利率调整"栏目申请 或线下向贷款服务行申请 也有银行会对符合条件客户电话告知并启动利率调整 [3] 政策影响与建议 - 存量房贷调整条件较多 覆盖面不会太广 此前房贷利率偏高的可能会降低 [3] - 建议各部门加大对政策的解释力度 促进刚需和改善型住房需求的释放 [4]