| 证券代码：603368 | 证券简称：柳药集团 公告编号：2024-014 | | --- | --- | | 转债代码：113563 | 转债简称：柳药转债 | 广西柳药集团股份有限公司（以下简称"公司"）第五届董事会第十三次会 议于 2024 年 3 月 26 日在公司五楼会议室召开。因情况特殊，经公司全体董事同 意，豁免本次会议通知时限要求。本次会议采用现场表决和通讯表决相结合方式， 参加会议董事应到 7 人，实到 7 人。会议由董事长朱朝阳先生主持，公司监事会 成员及高级管理人员列席了会议。本次会议的召集、召开程序符合《公司法》《公 司章程》和《董事会议事规则》的规定，会议合法有效。 二、董事会会议审议情况 经公司董事审议，会议表决通过了如下议案： （一）审议通过《关于调整公司 2023 年度向特定对象发行 A 股股票募集资 金规模的议案》 根据相关法律、法规及规范性文件的规定，综合考虑公司实际情况、项目实 施安排及当前市场状况等因素，公司现将本次向特定对象发行 A 股股票募集资金 总额由不超过人民币 100,000.00 万元（含本数）调整为不超过人民币 70,000.00 万元（含本数），本次 ...

关于 广西柳药集团股份有限公司 2023 年限制性股票激励计划 部分限制性股票回购注销实施的 法律意见书 深圳市福田区深南大道 4011 号香港中旅大厦 21-26 层 邮政编码（Postcode）：518048 21-26/F, HKCTS Tower, 4011 Shennan Road, Futian District, Shenzhen, P. R. China 电话（Tel.）：0086-755-83025555 传真（Fax.）：0086-755-83025068 网址（Website）：www.huashanglawyer.com | 释 义 | | | iii | | --- | --- | --- | --- | | 第一节 | | 法律意见书引言 iv | | | 第二节 | | 法律意见书正文 1 | | | | | 一、本次回购注销的批准和授权 1 | | | | | 二、本次回购注销的原因、数量、回购价格和资金来源等情况 3 | | | | | 三、本次回购注销的实施进展 5 | | | | 四、结论性意见 | 5 | | 法律意见书 广东华商律师事务所 关于广西柳药集团股份有限公司 ...

| 证券代码：603368 | 证券简称：柳药集团 公告编号：2024-011 | | --- | --- | | 转债代码：113563 | 转债简称：柳药转债 | 广西柳药集团股份有限公司 关于部分限制性股票回购注销实施公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 重要内容提示： ● 回购注销原因：广西柳药集团股份有限公司（以下简称"公司"）2023 年限制性股票激励计划中的首次授予激励对象韦明立担任公司职工代表监事，职 务发生变更，不再具备激励资格，故公司决定对其持有的已获授但尚未解除限售 的 35,000 股限制性股票予以回购注销。 ● 本次注销股份的有关情况： 根据《激励计划》相关规定，激励对象因担任公司独立董事、监事或其他不 能持有公司限制性股票的职务，其已解除限售的限制性股票不做处理，已获授但 尚未解除限售的限制性股票不得解除限售，由公司回购注销，回购价格为授予价 格。 鉴于公司 2023 年限制性股票激励计划的首次授予激励对象韦明立担任公司 职工代表监事，职务发生变更，不再具备激励资格，故公司决定 ...

营业收入 - 柳药集团2022年营业收入达190.53亿元，位列全国药品批发企业第16位[1] 医药批发业务 - 公司医药批发业务稳踞区内龙头，形成高效配送网络，覆盖全区14个地级市[1] - 公司通过医药批发领域高占有率带动业绩稳固，持续强化与上下游合作，业绩结构有望持续改善[8] - 公司医药批发、医药零售和医药工业板块的利润增长率分别为10%/19%/28%[12] 医药零售业务 - 公司医药零售业务拥有700多家药店，位列全国药品连锁百强企业第12位[4] - 公司医药零售业务通过DTP药店、慢病管理等创新业务，推动线上线下融合，打造新零售业态[5] - 公司零售板块在2022年拥有20.15%的利润率[9] 医药工业 - 公司医药工业主要围绕中药产业布局，开展中药饮片生产加工和现代中药产品研发[6] - 公司医药工业在中药配方颗粒领域有望引领跨地区发展，已完成多省备案并开发客户265家[7] - 公司工业板块拥有48.82%的利润率[9] 股权激励计划 - 公司发布股权激励计划，设定了2023-2025年三年考核目标，归母净利润增长目标分别为20%/44%/73%[10] 财务展望 - 公司预测2023-2025年EPS分别为2.31、2.79、3.34元/股，对应PE分别为8.3x、6.9x、5.7x，给与“买入”评级[13] - 公司财务报表显示2021-2025年资产负债表和利润表数据，2025年ROE预计为14.6%[16]

[报告研究的具体公司] 柳药集团(603368) [分组1] 医药批发为公司核心业务，零售&工业正逐步贡献第二增长曲线 - 2017-2022年期间公司收入复合增速约15%,其中批发业务占比约80%,零售业务占比约15%,工业业务占比约5% [2][3] - 批发业务为公司的核心业务,2017-2022年营收复合增速约12%,毛利率约7.68% [3][4] - 零售业务为公司的潜力业务,2017-2022年营收复合增速约27%,毛利率约20.15% [3][4] - 工业业务有望贡献公司第二增长曲线,2017-2022年营收复合增速约75%,毛利率约48.82% [3][4] [分组2] 医药批发业务保持稳定增长,SPD项目有望成为新亮点 - 公司已建立覆盖广西14个地级市的高效物流配送网络,实现对广西区内三级、二级规模以上医院的全覆盖 [9][10] - 公司在广西医药批发市场的市占率约29%,领先于国控广西 [32] - 公司正逐步推广SPD项目,目前已累计开展器械耗材SPD项目合作医院超20家,有望成为新的增长点 [33][34][35][36] [分组3] 零售业务拥有DTP药房优势,门店拓张和AI应用有望提升增长 - 公司零售业务主要由全资子公司桂中大药房运营,截至2022年末拥有736家药店,其中DTP药店174家 [42][43] - 公司零售业务在广西市占率约18%,未来社会药房扩张仍存空间 [43][44][45] - 公司与华为云、润达医疗合作,将应用AI技术提升零售服务质量,有望优化单店盈利模型 [46][47] [分组4] 工业业务"饮片+配方颗粒+中成药"三驾马车齐发力 - 公司工业业务主要由仙茱中药、仙茱制药、康晟制药和万通制药等子公司运营 [48][49] - 仙茱中药是公司工业板块的基本盘,2022年营收占比超50%,毛利率约18.66% [51][52] - 仙茱制药专注中药配方颗粒生产研发,已完成400多个品种备案,产能达1500吨 [52][53][54][55][56] - 康晟制药和万通制药主要从事中成药生产,已有多个产品纳入广西民族药名单 [57][58][59][60][61][62][63]

| 证券代码：603368 | 证券简称：柳药集团 公告编号：2023-010 | | --- | --- | | 转债代码：113563 | 转债简称：柳药转债 | 广西柳药集团股份有限公司 关于回购注销部分限制性股票通知债权人的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 一、通知债权人的理由 1、申报时间：2024 年 1 月 19 日-2024 年 3 月 3 日，工作日 8:30-17:30 2、申报地点：广西柳州市官塘大道 68 号 广西柳药集团股份有限公司 证券投 资部 3、申报方式：现场递交、邮寄、传真或电子邮件 广西柳药集团股份有限公司（以下简称"公司"）于 2024 年 1 月 18 日召开第五 届董事会第十二次会议和第五届监事会第九次会议，审议通过了《关于回购注销部 分限制性股票的议案》。根据《上市公司股权激励管理办法》《广西柳药集团股份有 限公司 2023 年限制性股票激励计划（草案）》（以下简称"《激励计划》"）等相关规 定，鉴于公司 2023 年限制性股票激励计划中的首次授予激励对象韦 ...

一、监事会会议召开情况 | 证券代码：603368 | 证券简称：柳药集团 公告编号：2024-007 | | --- | --- | | 转债代码：113563 | 转债简称：柳药转债 | 广西柳药集团股份有限公司（以下简称"公司"）第五届监事会第九次会议 于 2024 年 1 月 18 日在公司五楼会议室召开。会议通知于 2024 年 1 月 15 日以书 面形式发出，本次会议采用现场会议方式，参加会议监事应到 3 人，实到 3 人。 会议由监事会主席陈晓远先生主持。会议的召集、召开程序符合《公司法》《公 司章程》和《监事会议事规则》的规定，会议合法有效。 二、监事会会议审议情况 广西柳药集团股份有限公司 第五届监事会第九次会议决议公告 本公司监事会及全体监事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 公司监事会对本次回购注销部分已获授但尚未解除限售的限制性股票的原 因、价格、数量等方面进行认真核实，认为：公司本次回购注销部分限制性股票 事项符合《上市公司股权激励管理办法》《广西柳药集团股份有限公司 2023 年限 制性股票激励计划（ ...

证券代码：603368 证券简称：柳药集团 公告编号：2024-008 转债代码：113563 转债简称：柳药转债 广西柳药集团股份有限公司 关于高级管理人员辞职暨聘任的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 一、关于高级管理人员辞职的情况 广西柳药集团股份有限公司（以下简称"公司"）董事会于近日收到公司董 事、副总裁陈洪先生提交的书面辞职报告。陈洪先生因工作变动原因，申请辞去 公司副总裁职务，辞职后仍担任公司董事职务。根据《公司法》《公司章程》等 相关规定，陈洪先生的辞职报告自送达公司董事会之日起生效。截至本公告日， 陈洪先生持有公司股份 2,778,190 股，不存在应当履行而未履行的承诺事项。 公司董事会对陈洪先生在担任公司副总裁期间为公司发展所做出的贡献表 示衷心的感谢！ 二、关于高级管理人员聘任的情况 2024 年 1 月 18 日，公司召开第五届董事会第十二次会议，审议通过了《关 于聘任公司高级管理人员的议案》。根据公司总裁提名，并经董事会提名委员会 审核，同意聘任梁震先生（简历详见附件）担任公 ...

| 证券代码：603368 | 证券简称：柳药集团 公告编号：2024-006 | | --- | --- | | 转债代码：113563 | 转债简称：柳药转债 | 广西柳药集团股份有限公司 第五届董事会第十二次会议决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 一、董事会会议召开情况 广西柳药集团股份有限公司（以下简称"公司"）第五届董事会第十二次会 议于 2024 年 1 月 18 日在公司五楼会议室召开。会议通知于 2024 年 1 月 15 日以 书面、电子邮件等形式发出，本次会议采用现场表决和通讯表决相结合方式，参 加会议董事应到 7 人，实到 7 人。会议由董事长朱朝阳先生主持，公司监事会成 员及高级管理人员列席了会议。本次会议的召集、召开程序符合《公司法》《公 司章程》和《董事会议事规则》的规定，会议合法有效。 二、董事会会议审议情况 经公司董事审议，会议表决通过了如下议案： （一）审议通过《关于聘任公司高级管理人员的议案》 （二）审议通过《关于回购注销部分限制性股票的议案》 鉴于公司 2023 ...

| 证券代码：603368 | 证券简称：柳药集团 公告编号：2024-009 | | --- | --- | | 转债代码：113563 | 转债简称：柳药转债 | 广西柳药集团股份有限公司 关于回购注销部分限制性股票的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 重要内容提示： 广西柳药集团股份有限公司（以下简称"公司"）于 2024 年 1 月 18 日召开 第五届董事会第十二次会议和第五届监事会第九次会议，审议通过了《关于回购 注销部分限制性股票的议案》。鉴于公司 2023 年限制性股票激励计划中的首次授 予激励对象韦明立担任公司职工代表监事，职务发生变更，不再具备激励资格， 根据《上市公司股权激励管理办法》《广西柳药集团股份有限公司 2023 年限制性 股票激励计划（草案）》（以下简称"《激励计划》"）等相关规定，公司决定对其 持有的已获授但尚未解除限售的 35,000 股限制性股票予以回购注销。现将相关 事项公告如下： 一、本次限制性股票激励计划已履行的决策程序和信息披露情况 序号 已履行的决策程序 ...