华泰联合证券有限责任公司 关于西安康拓医疗技术股份有限公司 首次公开发行限售股上市流通的核查意见 华泰联合证券有限责任公司（以下简称"保荐机构"）作为西安康拓医疗技术 股份有限公司（以下简称"康拓医疗"或"公司"）首次公开发行股票的保荐机构， 根据《证券发行上市保荐业务管理办法》《上海证券交易所科创板股票上市规则》 《上海证券交易所科创板上市公司自律监管指引第1号——规范运作》等法律法 规的规定，对公司首次公开发行限售股上市流通情况进行了核查，核查情况如下： 一、本次上市流通的限售股类型 经中国证券监督管理委员会出具的《关于同意西安康拓医疗技术股份有限公 司首次公开发行股票注册的批复》（证监许可〔2021〕959号）核准，并经上海 证券交易所同意，康拓医疗首次公开发行人民币普通股（A股）股票1,451.00万股， 并于2021年5月18日在上海证券交易所科创板上市交易。公司首次公开发行前总 股本为4,351.798万股，首次公开发行后总股本为5,802.798万股，其中有限售条件 流通股合计4,621.9552万股，占公司股份总数的79.65%；无限售条件流通股合计 1,180.8428万股，占公司股份总数的 ...

国浩律师(西安)事务所 法律意见书 国浩律师(西安)事务所 关于西安康拓医疗技术股份有限公司 2023年年度股东大会的 法律意见书 致:西安康拓医疗技术股份有限公司 根据《中华人民共和国证券法》(以下简称"《证券法》")《中华人民共和 国公司法》(以下简称"《公司法》")等法律、行政法规和规范性文件的规定, 国浩律师(西安)事务所(以下简称"国浩")接受西安康拓医疗技术股份有限公 司(以下简称"公司")的委托,指派律师出席公司 2023年年度股东大会(以下简 称"本次股东大会")并对本次股东大会的相关事项进行见证,依法出具本法律意 见书。 国浩及经办律师依据《证券法》《律师事务所从事证券法律业务管理办法》和 《律师事务所证券法律业务执业规则(试行)》等规定及本法律意见书出具目以前 已经发生或者存在的事实,严格履行了法定职责,遵循了勤勉尽责和诚实信用原则, 进行了充分的核查验证,保证本法律意见所认定的事实真实、准确、完整,所发表 的结论性意见合法、准确,不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,并承担相 应法律责任。 本法律意见书仅供公司 2023年年度股东大会之目的使用,本所及经办律师同意 本法律意见书随同公司 ...

证券代码：688314 证券简称：康拓医疗 公告编号：2024-015 西安康拓医疗技术股份有限公司 2023 年年度股东大会决议公告 本公司董事会及全体董事保证公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或 者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 重要内容提示： 本次会议是否有被否决议案：无 一、 会议召开和出席情况 （一） 股东大会召开的时间：2024 年 5 月 7 日 （二） 股东大会召开的地点：西安市高新区毕原一路西段 1451 号西安康拓医疗 技术股份有限 公司三楼会议室 （三） 出席会议的普通股股东、特别表决权股东、恢复表决权的优先股股东及 其持有表决权数量的情况： | 1、出席会议的股东和代理人人数 | 11 | | --- | --- | | 普通股股东人数 | 11 | | 2、出席会议的股东所持有的表决权数量 | 54,624,766 | | 普通股股东所持有表决权数量 | 54,624,766 | | 3、出席会议的股东所持有表决权数量占公司表决权数量的比例（%） | 67.2394 | | 普通股股东所持有表决权数量占公司表决权数量的比例（%） | 67.2394 ...

会议主要讨论的核心内容 公司业务情况 - 公司主营业务为植物医疗机械产品,主要集中在神经外科的颅骨修补领域 [1][2] - 除神经外科外,还布局了胸外科的胸骨固定和口腔种植等业务 [2][3] - 神经外科业务占公司收入的90%左右,分为PIC材料修补产品和传统金属产品 [2] - PIC材料产品生物相容性好,但价格较高,市场渗透率还较低 [2] - 公司2023年整体收入预计2.75亿元,增长14%,其中神经外科收入1.7亿元,增长18% [3] - 2024年Q4公司整体收入预计近7亿元,增长8%,神经外科业务保持50%以上增速 [3][4] 省外业务情况 - 省外业务去年开始进入集采,今年一季度开始陆续执行,PIC材料产品销量明显提升 [2][3] - 预计到Q2将有10多个省份落地集采,PIC产品渗透率将快速提升 [3] - 胸外科胸骨固定产品2023年收入预计1000-1400万元,增长80%以上,2024年Q4保持50%以上增速 [3][4] - 合面修复业务去年获得注册证,预计今年能实现几百万元收入 [3][4] 海外业务情况 - 海外业务目前有2000万元左右收入,包括正常出口销售和美国代工业务 [4] - 在美国重点推广PIC产品和可吸收光骨塞,单价较高,销量有望持续增长 [4][5] - 美国市场目前主要使用PIC材料产品,公司有本土化生产优势 [11][12] 问答环节重要的提问和回答 省外PIC产品市场份额情况 - 公司目前在河南等省份PIC材料修补产品市场占有率约50%以上,PIC固定产品占有率约80%以上 [6][7] - 预计未来5年内PIC材料可替代金属材料成为主流 [23][24] 2023年手术量和出厂价变化 - 2023年PIC材料修补手术量约5000例,创历史新高 [7][8] - 反腐影响已经过去,对公司影响不大 [7][8] - 集采落地后,PIC材料产品出厂价预计会下调50%以上 [8][9] 新产品研发和布局 - 正在研发无线颅内压监测仪、可吸收光骨塞等新产品 [16][17] - 持续优化PIC材料产品,提高生产效率和降低成本 [17][18][19] - 布局口腔种植和面部修复等新兴业务,预计未来1-2年内有较大突破 [17][18][19] 竞争优势分析 - 公司是最早进入神经外科PIC材料领域的企业,积累了大量手术经验 [27][28][29] - 在产品覆盖、成本优势和服务质量等方面具有较强竞争力 [29][30][31]

证券代码：688314 证券简称：康拓医疗 西安康拓医疗技术股份有限公司 2023 年年度股东大会会议资料 2024 年 5 月 西安康拓医疗技术股份有限公司 2023 年年度股东大会会议须知 为了维护全体股东的合法权益，确保股东大会的正常秩序和议事效率，保证 大会的顺利进行，根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《上 市公司股东大会规则》及《西安康拓医疗技术股份有限公司章程》《西安康拓医 疗技术股份有限公司股东大会议事规则》等相关规定，特制定 2023 年年度股东 大会会议须知： 一、为保证本次大会的严肃性和正常秩序，切实维护与会股东（或股东代理 人）的合法权益，除出席会议的股东（或股东代理人）、公司董事、监事、高级 管理人员、见证律师及董事会邀请的人员外，公司有权依法拒绝其他无关人员进 入会场。 二、出席会议的股东及股东代理人须在会议召开前半小时到会议现场办理签 到手续，并按规定出示证券账户卡、身份证明文件或营业执照复印件（加盖公章）、 授权委托书等，上述登记材料均需提供复印件一份，个人登记材料复印件须个人 签字，法定代表人证明文件复印件须加盖公司公章，经验证后，方可出席会议。 会议开始后， ...

营收与利润情况 - 2024年第一季度营业收入69,917,918.34元，同比增长8.16%[4] - 归属于上市公司股东的净利润19,935,123.47元，同比增长2.65%[4] - 2024年第一季度营业总收入69,917,918.34元，2023年第一季度为64,642,702.97元[17] - 2024年第一季度营业总成本44390295.19元，2023年同期为41550307.81元[18] - 2024年第一季度净利润19621574.10元，2023年同期为19079127.44元[18] - 2024年第一季度基本每股收益和稀释每股收益均为0.25元/股，2023年同期均为0.24元/股[19] 现金流量情况 - 经营活动产生的现金流量净额33,563,731.94元，同比增长142.56%[4] - 2024年第一季度经营活动现金流入小计86080813.23元，2023年同期为78281483.00元[22] - 2024年第一季度经营活动产生的现金流量净额33563731.94元，2023年同期为13837410.61元[22] - 2024年第一季度投资活动现金流入小计70711827.42元，2023年同期为130684060.50元[24] - 2024年第一季度投资活动产生的现金流量净额 -98506081.63元，2023年同期为 -108821161.64元[24] - 2024年第一季度筹资活动现金流入小计108950.00元，2023年同期为2500000.00元[24] - 2024年第一季度筹资活动产生的现金流量净额 -1003984.71元，2023年同期为1666526.42元[24] - 2024年第一季度现金及现金等价物净增加额 -66185627.86元，2023年同期为 -93530917.91元[24] 资产与权益情况 - 本报告期末总资产694,867,666.59元，较上年度末增长2.82%[5] - 本报告期末归属于上市公司股东的所有者权益606,075,048.04元，较上年度末增长3.22%[5] - 2024年3月31日公司资产总计694,867,666.59元，较2023年12月31日的675,787,403.12元有所增长[13][14][15] - 2024年3月31日货币资金308,934,158.47元，较2023年12月31日的375,119,786.33元减少[13] - 2024年3月31日应收账款5,459,007.91元，较2023年12月31日的9,317,376.30元减少[13] - 2024年3月31日存货29,995,439.94元，较2023年12月31日的35,371,462.64元减少[13] - 2024年3月31日长期股权投资20,039,321.41元，较2023年12月31日的22,340,222.02元减少[13] - 2024年3月31日合同负债3,075,461.64元，较2023年12月31日的1,941,122.17元增加[14] - 2024年3月31日租赁负债453,852.73元，较2023年12月31日的1,021,178.28元减少[15] - 2024年3月31日归属于母公司所有者权益合计606,075,048.04元，较2023年12月31日的587,184,063.37元增加[15] 研发投入情况 - 研发投入4,655,270.57元，同比增长16.37%，研发投入占比6.66%，增加0.47个百分点[4] 非经常性损益情况 - 非经常性损益合计1,080,086.98元，其中政府补助1,130,689.57元，现金管理投资收益140,000元[6][7] 股东情况 - 报告期末普通股股东总数4,721户，表决权恢复的优先股股东总数为0[9] - 胡立人持股39,435,788股，持股比例48.54%，为第一大股东[9] - 朱海龙持股7,666,000股，持股比例9.44%，为第二大股东[9] - 前10名无限售条件股东中，朱海龙持有7,666,000股人民币普通股[10]

PEEK 骨板在美国的拓展情况 - 2023年PEEK骨板在美国上半年获得例，下半年的拓展情况有所增加[1][2] - PEEK骨板在美国的本地化生产由子公司BIOPLATE实施，目前处于FDA验证前的准备阶段[2] 其他产品收入情况 - 2023年报中其他产品收入264万元主要为代销OSTEOPORE生物可吸收材料颅颌骨固定填充产品[2] - 境外分部产生的其他业务收入1136.58万元是BIOPLATE提供代加工服务产生的收入[3] PEEK 胸骨固定带市场情况 - 公司PEEK胸骨固定带适用于成人胸骨正中开胸术后的胸骨固定，全国每年进行的心血管外科手术中的体外循环下手术近年来维持在15-18万例之间[4] 美国子公司业务情况 - 美国子公司作为公司实施全球化战略的窗口，其承担海外研发、生产、销售多项职能，公司正在通过丰富产线、扩大营销、转移生产等多方面措施来提高其收入规模，降低运营成本，促使其尽快扭亏[5] 募投项目进展情况 - 公司对募投项目"三类植入医疗器械产品产业与研发基地项目"二期即中试车间及研发中心建设进行延期，主要是根据目前的工程建设进度以及未来研发、中试等配套设施的配备周期测算，本着谨慎性原则进行调整，不涉及公司产能变化[5] PEEK 材料产品业务情况 - PEEK材料神经外科产品较传统钛材料产品具有明显的性能优势，近年来随着持续的市场教育及营销推广，PEEK材料产品渗透率逐年上升，因此性能好、价值高的PEEK材料产品的收入及营收占比逐年提高[7]

证券代码：688314 证券简称：康拓医疗 投资者关系活动类别 □特定对象调研 □分析师会议 □媒体采访 业绩说明会 □新闻发布会 □路演活动 □现场参观 □其他(请文字说明) 参与单位 2023 年度业绩说明会 时间 2024 年 4 月 23 日 16:00-17:00 地点 上证路演中心 公司参会人员姓名 董事长胡立人先生 总经理朱海龙先生 董事会秘书周欢先生 财务总监沈亮先生 独立董事郭毅新先生 投资者关系活动主要 内容介绍 问题一、2023 年 PEEK 骨板在美国上半年获得 4 例，下半年的拓展情况如何？PEEK 骨板在美国的本 | 地化生产的安排与进度情况介绍？PEEK 骨板在美国 | | --- | | 的本地化生产是否由 BIOPLATE 完成？ | | 答：2023 年，公司持续增加 PEEK 骨板在美国市 | | 场的拓展力度，下半年销量有所增加。PEEK 骨板在 | | 美国的本地化生产由子公司 BIOPLATE 实施，目前处 | | 于 FDA 验证前的准备阶段。 | | 问题二、公司 2023 年报 P166 页境外收入分类 | | 中 ， 其 他 产 品 2023 年 收 入 是 ...

报告公司投资评级 - 投资评级为买入（维持） [11] 报告的核心观点 - 2023年公司收入再创新高，PEEK产品成长力依旧可期，PEEK神外产品是业务增长主要驱动力，PEEK胸骨固定带营收维持高增长 [11][13] - 考虑到河南省神外集采落地执行，下调2024 - 2025年并新增2026年盈利预测，预计2024 - 2026年归母净利润分别为0.76/0.96/1.20亿元，EPS分别为0.94/1.18/1.47元，当前股价对应P/E分别为20.4/16.3/13.0倍，维持“买入”评级 [22] 根据相关目录分别进行总结 财务数据 - 2023年实现营业收入2.75亿元（+14.62%），归母净利润7600万元（+0.56%），毛利率81.18%，净利率27.5%，经营活动现金流净额8522万元；内销2.43亿元，外销0.20亿元，毛利率分别为84.21%（ - 1.14pct）、51.57%；销售费用率20.02%（+0.22pct），研发费用率6.41%（ - 1.22pct），管理费用率19.01%（ + 0.64pct） [11][22] - 预计2024 - 2026年营业收入分别为3.00/3.75/4.69亿元，归母净利润分别为0.76/0.96/1.20亿元，毛利率分别为71.1%/72.2%/73.1%，净利率分别为25.5%/25.5%/25.6%，ROE分别为13.2%/14.9%/16.5%，EPS分别为0.94/1.18/1.47元，P/E分别为20.4/16.3/13.0倍，P/B分别为2.7/2.5/2.2倍 [12] 产品情况 - PEEK材料神外产品收入1.67亿元（+18.01%），毛利率87.11%（ - 1.35pct），行业PEEK渗透率仍有较大提升空间；钛材料神外产品收入0.77亿元（+0.53%），毛利率70.54%（ - 0.94pct）；PEEK胸骨固定带实现收入1367万元（+83.39%），具有国内外双材料注册证，市场空间及增长潜力大；口腔业务围绕“宜植”品牌覆盖多种产品，并参股投资提高业务协同性 [24] 研发与注册进展 - 海外完成美国市场PEEK骨板本土化生产，推进PEEK骨板在巴西获批；国内3D打印PEEK颅骨系统和PEEK材料颌面部植入产品已拿证，推进境外生物可吸收产品、无线颅内压监护仪在国内引进注册；皮肤填充业务开展“交联透明质酸钠凝胶”和“含微球的交联透明质酸钠凝胶”项目研发及临床实验准备工作 [24]

2023年年度报告 公司代码：688314 公司简称：康拓医疗 西安康拓医疗技术股份有限公司 2023 年年度报告 2023年年度报告 重要提示 一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性、准确性、 完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、 公司上市时未盈利且尚未实现盈利 □是 √否 三、 重大风险提示 ...