业绩说明会信息 - 2024年9月13日14:00 - 16:00参加上交所集体业绩说明会[2][4] - 2024年9月12日16:00前可提前提问题[2] - 以线上文字互动形式召开[3][4] 参与人员及方式 - 董事长等参加[5] - 2024年9月6 - 12日16:00前可登录网站或邮箱提问[5] - 联系人及电话、邮箱[6] 报告及查看 - 2024年8月29日发布半年度报告[2] - 会后可通过上证路演中心查看情况及内容[6]

股东大会信息 - 2024年第二次临时股东大会9月25日14点在武汉召开[3] - 网络投票9月25日进行，交易系统和互联网投票时间不同[3] - 审议变更注册资本等议案和半年度利润分配预案[6] 时间相关 - 股权登记日为2024年9月18日[11] - 现场出席会议登记时间为9月24日[13] 其他 - 特别决议议案为议案1，对中小投资者单独计票的议案为议案2[7] - 涉及融资融券等业务相关账户及沪股通投资者按规定投票[5] - 同一表决权重复表决以第一次结果为准[8] - 股东对所有议案表决完毕才能提交[9] - 会议联系人是梅映雪，地址在武汉[14]

报告公司投资评级 - 报告维持"买入"评级 [6] 报告的核心观点 业绩表现 - 2024年上半年公司实现营收1.5亿元,同比增长0.1% [1] - 扣非后归母净利润为0.8亿元,同比下滑17.9% [1] - 剔除财务费用影响的扣非后归母净利润为0.6亿元,同比下滑7.6% [1] - 2024年第二季度,公司营业收入为0.8亿元,同比下滑7.0% [2] - 扣非后归母净利润为0.4亿元,同比下滑32.5% [2] - 剔除财务费用影响的扣非后归母净利润为0.3亿元,同比下滑23.1% [2] 业务分析 - To C的证券信息服务为0.3亿元,同比增长0.4% [3] - To B软件销售及维护服务之和为1.1亿元,同比增长1.3%,主要由于公司在商密改造、信创版软件、以及"多端协同数字化中台"等方面助力证券行业数字化转型,且新增债券行情交易数据接入服务 [4] - 成本费用方面,上半年公司成本费用之和为0.8亿元,同比增长8.8%,其中销售和管理费用均下滑,但研发费用同比增长30.1%,主要由于本期研发直接投入较上年同期增长0.1亿元 [5] - 公司上半年投资收益较上年同期增长0.2亿元,主要由于公司新增新意科技投资,且本期现金管理中理财计划和信托计划收益增加 [5] 盈利预测和估值 - 预计2024~2026年营业收入分别为4.3/4.2/4.2亿元,同比增长-1.4%/-2.3%/0.8% [6] - 预计2024~2026年归母净利润分别为3.1/2.8/2.9亿元,同比增长-0.9%/-8.1%/1.6% [6] - 对应48.6/52.9/52.0倍PE [6] 风险提示 - 国密改造或金融信创落地节奏不及预期 [7] - C端业务开展不及预期 [7] - 投资产品公允价值调减的风险 [7]

财务数据 - 公司2024年上半年营业收入为147,626,920.84元，与上年同期基本持平[22] - 公司2024年上半年归属于上市公司股东的净利润为100,388,547.92元，同比下降15.45%[22] - 公司2024年上半年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为77,908,355.38元，同比下降17.92%[22] - 公司2024年上半年经营活动产生的现金流量净额为54,143,330.83元，同比下降25.68%[22] - 公司2024年6月30日归属于上市公司股东的净资产为3,428,374,647.28元，较上年度末下降0.11%[22] - 公司2024年6月30日总资产为3,702,891,785.86元，较上年度末增长1.84%[22] - 公司实现营业总收入147,626,920.84元，同比增长0.14%[24] - 实现归属上市公司股东净利润100,388,547.92元，同比减少15.45%[24] - 归属于母公司所有者的扣除非经常性损益的净利润77,908,355.38元，同比减少17.92%[24] - 截至2024年6月30日，公司总资产为37.03亿元，归属于上市公司股东的净资产为34.28亿元[24] 业务概况 - 公司软件产品包括行情分析系统、证券交易系统、智能服务系统等[30] - 公司提供软件维护服务包括软件日常维护和升级、应急支持、不定期回访、技术咨询、技术培训等[31][32] - 公司证券信息服务业务包括授权行情服务和金融数据服务[33] - 公司的盈利模式主要包括软件产品销售业务、维护服务业务和证券信息服务业务[34] - 公司采取直销模式销售软件产品和服务，以减少中间环节、迅速反馈客户需求[35] - 公司证券信息服务采用线上销售模式，通过官网和APP等渠道为客户提供专业、高效的产品及服务[36] - 公司需要采购证券行情数据及市场资讯信息，主要通过与各金融信息供应商签署协议获得[37] - 公司收入超过75%源于面向证券公司的证券行情交易系统销售及维护服务[85] 行业政策 - 国家高度重视数字经济与软件行业发展，出台多项政策支持行业创新发展[39] - 政策强调补足关键基础软件短板，推动新兴技术在金融行业的应用[40] - 技术革新为行业发展提供有力支持，人工智能等技术在金融科技领域得到广泛应用[41] - 监管政策促进行业健康发展，加强对数据采集、网络安全等方面的规范[42] 技术创新 - 公司紧跟国际先进技术的发展趋势，高度重视创新和研发，持续加大研发投入[48] - 公司具备完善的研发创新平台，主要包括终端技术、编码与传输技术、安全与密码技术、中间件技术、云计算技术、大数据技术和人工智能技术等[49] - 公司终端技术采用混合编程，终端中采用底层语言实现框架、通讯、界面组织管理和协调，大量采用脚本化技术实现业务逻辑、通过 DUI 和 Web Kit 技术实现混合渲染[50][1] - 公司编码与传输技术处于国内较为先进水平，相关编码技术能保障数据及时性、提高伺服端伺服能力、降低终端和带宽要求[50][2] - 公司安全与密码技术、中间件技术、云计算技术、大数据技术和人工智能技术等处于行业领先水平[49] - 公司持续加大研发投入，报告期内研发投入同比增长30.02%[60] - 公司获得2个软件著作权，并有多个项目正在研发过程中[57] - 公司在安全研究和安全服务方面具备较强技术实力，在安全领域技术日趋成熟[3] - 公司中间件产品具有良好的性能和稳定性，吞吐效率可达到3万TPS[4] - 公司云计算技术研发基于虚拟化、可管理的分布式计算技术，在可信计算领域存在一定优势[5] - 公司大数据技术研发主要集中在异常交易行为分析、并行查询等方面，并应用于证券行情交易系统[6] - 公司人工智能技术研发主要集中在资讯数据清洗、深度学习等方面，并应用于证券金融科技产品[7] - 公司提出全栈信息技术创新，为证券公司提供基于商密、信创的数字化中台解决方案[54] - 公司持续关注AI发展，迭代人工智能技术路径，丰富证券金融科技产品矩阵[54] - 公司致力于将研发成果转化为实际产品和服务，提升已有产品性能并探索新应用场景[54] 研发团队 - 公司研发人员数量为328人，占公司总人数的69.05%[69] - 研发人员平均薪酬为7.89万元[69] - 研发人员中硕士及以上学历占比15.55%[70] - 研发人员中30岁以下占比45.43%[71] - 公司拥有专业、稳定的研发团队，研发经费投入占公司总收入比例为28.08%[74] 公司优势 - 公司是国内证券行情交易系统软件和证券信息服务的重要供应商[73] - 公司"通达信"软件品牌在机构版证券交易软件领域具有较高的知名度和认可度[76] - 公司拥有面向证券行业的全面丰富的金融数据库资源[77] - 公司以技术和研发创新为支撑，助力证券行业数字化转型[79] 财务分析 - 公司主营业务收入增长0.51%，其他业务收入减少82.10%[89] - 营业成本下降10.14%，主要系预计负债计提减少

业绩分配 - 2023年度每10股派现8元，预计派现104,538,560元，每10股转增4股，转增后总股本变为182,942,480股[5] - 2024年半年度每10股派现1.1元，分红总额不低于半年度净利润10%-20%[8] 公司变更 - 公司注册资本将由130,673,200元增至182,942,480元[5] 议案表决 - 多项议案表决均为同意7票，反对0票，弃权0票[2][4][6][7][8][9]

利润分配 - 2023年度以130,673,200股为基数，每10股派现8元，预计派现104,538,560元[1] - 2023年度以130,673,200股为基数，每10股转增4股，合计转增52,269,280股[1] 股本与注册资本变更 - 转增后公司总股本变为182,942,480股[1] - 公司注册资本由130,673,200元增至182,942,480元[2] 章程修订 - 公司章程拟修订，注册资本由13067.32万元变为18294.248万元[4] - 公司章程拟修订，股份总额由130,673,200股变为182,942,480股[4]

会议信息 - 公司第五届监事会第十三次会议于2024年8月28日上午11:00召开，3名监事均出席[1] 审议议案 - 审议通过《2024年半年度报告》及其摘要等4项议案，表决均全票通过[2][3][5][8] - 2024年半年度利润分配预案需提交2024年第二次临时股东大会审议[6][7]

业绩总结 - 2024年半年度营收147,626,920.84元，同比增0.14%[2] - 2024年半年度净利润100,388,547.92元，同比减15.45%[2] 利润分配 - 拟每10股派现1.10元，派现20,123,672.80元[1][2] - 现金分红比例20.05%，预案待股东大会审议[2][3]

募集资金情况 - 公司2020年4月21日首次公开发行1667万股，每股107.41元，募资总额17.905247亿元，净额17.13926258亿元[2] - 截至2024年6月30日，募集资金账户余额3.644873913亿元[4] - 截至2023年12月31日，募集资金账户余额2.4451412014亿元[4] - 以前年度购买理财产品金额14.1亿元[4] 资金收益与使用 - 本年度利息及理财收益（扣除手续费）3567.456328万元[4] - 本年度已使用金额7570.129212万元[4] 存款余额 - 截至2024年6月30日，结构性存款期末余额5.6亿元[4] - 截至2024年6月30日，大额存单期末余额1亿元[4] - 截至2024年6月30日，定期存款期末余额4亿元[4] - 截至2024年6月30日，券商收益凭证期末余额1.9亿元[4] 资金管理授权 - 2021 - 2024年多次同意使用闲置募集资金进行现金管理并调整额度[17][18][19][20][21] - 截至2023年12月31日，现金管理合计余额超授权额度1000万元[21] 项目资金调整 - 2023年12月31日，通达信基于大数据的行业安全监测系统项目节余7084.48万元用于财富趋势金融科技第二总部建设[26] 项目投入进度 - 通达信基于大数据的行业安全监测系统项目截至期末投入进度24.41%，本期效益1325.90[32] - 通达信可视化金融研究终端项目截至期末投入进度42.34%[33] - 通达信开放式人工智能平台项目截至期末投入进度39.36%[33] - 通达信专业投资交易平台项目截至期末投入进度35.98%[33]

公司基本信息 - 公司于2020年4月27日在上海证券交易所上市，首次发行1667万股[6] - 公司注册资本为18294.248万元[7] - 公司股份总额为182942480股，均为普通股[17] - 公司股票每股面值为1元[14] 股权结构 - 黄山认购43066412股，占比86.13%[15] - 丁济珍认购2339750股，占比4.68%[15] - 金石投资有限公司认购1500000股，占比3.00%[15] - 海通开元投资有限公司认购1000000股，占比2.00%[15] - 黄青认购596875股，占比1.19%[15] - 田进恩和张丽君均认购477500股，占比均为0.96%[15] 股份限制 - 特定情形收购股份合计不得超已发行股份总额的10%，并应在3年内转让或注销[22] - 发起人股份自公司成立之日起1年内不得转让；公开发行前股份自上市交易之日起1年内不得转让[24] - 董监高任职期间每年转让股份不得超所持总数的25%，上市交易之日起1年内及离职后半年内不得转让[24] 股东权益与义务 - 连续180日以上单独或合并持有1%以上股份的股东，特定情形下有权请求监事会或董事会诉讼[31] - 持有5%以上有表决权股份的股东，质押股份应当日书面报告[33] 股东大会 - 年度股东大会每年召开1次，需在上一会计年度结束后6个月内举行[38] - 特定情形公司需在2个月内召开临时股东大会[38] - 单独或合计持有10%以上股份的股东可请求召开临时股东大会[39] - 董事会收到提议后10日内反馈，同意后5日内发通知[43] - 单独或合计持有3%以上股份的股东可在股东大会召开10日前提临时提案[48] - 召集人收到临时提案后2日内发补充通知[48] - 年度股东大会20日前、临时股东大会15日前公告通知[49] - 股权登记日与会议日期间隔不多于7个工作日且不得变更[51] - 股东大会延期等需在原定召开日前至少2个交易日公告说明[51] - 股东大会会议记录保存不少于10年[59] - 普通决议需出席股东（或代理人）所持表决权二分之一以上通过[60] - 特别决议需出席股东（或代理人）所持表决权三分之二以上通过[60] 董事会 - 董事会由七名董事组成，其中独立董事三名，设董事长一名[80] - 董事会设立战略、审计、提名、薪酬与考核四个专门委员会[81] - 董事会每年至少召开两次会议，提前10日书面通知[86] - 代表1/10以上表决权的股东等可提议召开临时会议，董事长10日内召集[87] - 董事会临时会议通知会议召开日前三天发出[87] - 董事会会议应有过半数董事出席，决议须全体董事过半数通过[88] - 董事会会议记录保存不少于10年[89] 管理层 - 公司设总经理等高级管理人员，由董事会聘任和解聘[92] - 总经理每届任期三年，连聘可连任[92] 监事会 - 监事会由三名监事组成，包括两名股东代表和一名职工代表[101] - 监事会每6个月至少召开一次会议[102] - 监事会会议记录保存至少10年[103] 财务与利润分配 - 公司在会计年度结束之日起4个月内披露年度报告[107] - 公司在会计年度前6个月结束之日起2个月内披露半年度报告[107] - 公司在会计年度前3个月和前9个月结束之日起1个月内披露季度报告[107] - 公司分配当年税后利润时，提取10%列入法定公积金[109] - 法定公积金累计额为注册资本的50%以上时，可不再提取[109] - 法定公积金转为股本时，留存公积金不得少于转增前注册资本的25%[109] - 公司每年以现金方式分配的利润不少于当年可分配利润的10%[110] - 公司最近三年以现金方式累计分配的利润应不少于最近3年年均可分配利润的30%[110] 其他 - 公司聘用会计师事务所聘期1年，可续聘[119] - 公司合并、分立、减少注册资本应通知债权人并公告[127][128] - 持有10%以上表决权的股东可请求法院解散公司[132] - 公司因特定情形解散应在15日内成立清算组清算[132] - 控股股东指持股占股本总额50%以上或表决权足以影响决议的股东[141]