报告公司投资评级 - 维持"推荐"评级 [2] 报告的核心观点 收入增长稳健，盈利边际改善 - 2024年上半年实现收入52.8亿元，同比增长34.88% [1] - 2024年第二季度收入35.53亿元，同比增长51.09%，环比增长105.6% [1] - 2024年上半年归母净利润4.34亿元，同比下降46.92% [1] - 2024年上半年扣非归母净利润3.88亿元，同比下降43.23% [1] - 2024年上半年毛利率为16.01%，同比下降8.02个百分点 [1] - 2024年第二季度毛利率为14.23%，同比下降6.49个百分点，环比下降5.44个百分点 [1] - 2024年第二季度净利率为4.72%，同比下降9.50个百分点，环比下降10.66个百分点 [1] 大兆瓦机型技术储备充足 - 2024年上半年风机及配件实现收入49.17亿元，同比增长68.07%，占比93.97% [1] - 其中5MW及以上机组实现收入42.09亿元，同比增长173.85%，营收占比80.44% [1] - 2024年上半年公司国内陆上风机对外销售规模为3.3GW，同比增长121% [1] - 风机业务毛利率15.13%，环比去年下半年增加6.14个百分点 [1] - 公司持续推进大兆瓦机组的开发和优化，8.5-11MW平台产品已获取批量订单 [1] - 15MW陆上风电机组已完成技术开发、SI-23085样机通过测试验证并于2024年5月获取型式认证证书 [1] 不断发力海外市场 - 公司在多个国家实现市场突破，完成首个印度项目的吊装发电 [2] - 在印度、东南亚、中东区域成功中标多个项目，在谈合同装机容量较大 [2] - 公司计划加快海外产能建设，推动印度工厂扩产，筹备哈萨克斯坦工厂建设 [2] 财务数据总结 - 2024-2026年营收预测分别为181/237/263亿元 [3] - 2024-2026年归母净利润预测分别为22/27/33亿元 [3] - 2024-2026年PE预测分别为13/11/9倍 [3]

公司基本信息 - 公司2024年上半年报告期从2024年1月1日至2024年6月30日[12] - 公司注册地址和办公地址均为北京市昌平区北清路三一产业园[13] - 公司股票在上海证券交易所科创板上市，股票代码为688349[16] - 公司法定代表人为周福贵[13] - 公司董事会秘书为周利凯，联系电话为010-60737789[14] - 公司半年度报告备置地点为公司办公地[15] - 公司选定的信息披露报纸包括《中国证券报》《证券日报》《证券时报》《上海证券报》[15] - 公司半年度报告未经审计[4] - 公司报告期内未发生公司治理特殊安排等重要事项[5] - 公司报告期内未发生被控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况[5] 财务表现 - 公司2024年上半年营业收入为5,280,422千元，同比增长34.88%[18] - 归属于上市公司股东的净利润为433,565千元，同比下降46.92%[18] - 经营活动产生的现金流量净额为-2,807,491千元，主要由于支付采购原材料款项及票据兑付增加[20] - 基本每股收益为0.3627元/股，同比下降47.32%[19] - 研发投入占营业收入的比例为7.07%，同比下降3.99个百分点[19] - 公司实现营业收入52.80亿元，同比增长34.88%[69] - 公司归属于上市公司股东的净利润4.34亿元，同比下降46.92%[69] - 公司总资产343.07亿元，归属于上市公司股东的净资产122.86亿元[69] - 公司销售商品、提供劳务收到的现金为67.73亿元，销售回款率超过100%[70] - 公司总体毛利率16.01%，较去年下半年环比增加4.82个百分点[70] - 公司研发费用投入3.73亿元，占营业收入的比例7.07%[71] - 公司应收账款35.38亿元，较年初减少2.95亿元，资产负债率为64.19%[70] - 公司营业收入为5,280,422千元，同比增长34.88%[91] - 营业成本为4,435,180千元，同比增长42.44%[91] - 研发费用为373,133千元，同比下降13.81%[91] - 经营活动产生的现金流量净额为-2,807,491千元，主要由于支付采购原材料款项及票据兑付增加[92] - 投资活动产生的现金流量净额为-3,098,772千元，主要由于本期理财收回减少，投资理财支付增加[92] - 筹资活动产生的现金流量净额为1,495,254千元，同比增长211.94%，主要由于本期借款较上年同期增加[92] 风电行业动态 - 2024年上半年全国风电新增并网容量达到25.84GW，同比增长12.4%[24] - 预计2024年并网风电和太阳能发电合计新增装机规模达到3亿千瓦左右，累计装机占比将首次超过40%[24] - 安徽省规划实施乡村振兴风电项目装机规模200万千瓦左右[27] - 山西省规划下达乡村振兴风电项目规模200万千瓦左右[27] - 甘肃省"千乡万村驭风行动"试点项目装机规模达490兆瓦[28] - 宁夏老旧风电场"以大换小"改造后机组可利用率高达99.75%[29] - 2023年全球海上风电新增容量达10.8GW，中国以6.3GW领跑全球[30] - 预计到2033年底，全球海上风电总容量将达到487GW[30] - 2024年1-6月，海南省"绿电+绿证"交易总成交电量6.47亿千瓦时，是去年全年的7.6倍[32] - 新疆2024年上半年绿电交易电量8.6亿千瓦时，较2023年全年增长2倍[32] - 广西2024年上半年绿电交易电量50.79亿千瓦时，是去年同期的3.4倍[32] - 2024年全球风电装机增长预测上调10%，预计总装机容量将达到1,210GW[31] - 上海市深远海风电规划总规模2,930万千瓦，全部建成后每年可提供约1,000亿千瓦时绿电[30] - 2024年能源工作指导意见要求风电和太阳能发电量占全国发电量比重达到17%以上[35] 公司产品与技术 - 公司陆上智能风机产品功率覆盖3.XMW-11MW，风轮直径最大可达230米，适用于多种环境[38] - 公司海上智能风机产品功率覆盖8MW-16MW，采用双馈发电系统设计和一体化设计，提供低度电成本解决方案[38] - 公司采用数智化顶层设计，集成智慧风场智能运维模式，实现风电场优化运行[44] - 公司柔性智能生产线技术支撑多型号机组柔性生产，具备高可靠性和易维护特性[44] - 公司智能数字化技术通过数据中台和数据可视化技术实现制造智能管理与决策数字化[44] - 公司开发了5.XMW、6.XMW、7.XMW、10.XMW、15.5MW等系列化双馈风力异步发电机，具备损耗低、效率高、温升合理、可靠性高等优点[45] - 公司自主开发混塔空腔基础结构计算软件，填补行业内在此领域缺乏专业计算软件的空白，为混塔技术的安全性与经济性提供保障[46] - 公司通过数字化技术与EPC管理深度链接形成的工程管理平台，实现工程划分与任务跟踪，对质量安全、工作进度、成本穿透进行一体化管理[46] - 公司采用无人机+AI地貌识别技术，快速、准确提取居民点、高压线、公路等信息，结合国土、林业等限制性区域，整合可布机区域，大幅提升微观选址效率[46] - 公司自主开发塔筒自动化设计软件，实现等强度设计，使得塔筒重量更轻、更经济，同时实现一键出图，极大提高定制化交付效率[46] - 公司提出生态景观型风场理论，从道路、平台、升压站、风机及附属设施等方面进行系统性分析，给出了赋分计算的定量分析方法，指导风电场的生态景观规划与设计[46] - 公司实现集电线路在线监测，对集电线路状态参数的自动监测，及时发现并处理线路故障和威胁，延长检修周期，提高设备利用率与检修效率[46] - 公司打造智慧能量管理平台，实现并网、离网模式自动切换，对发电、储能及负荷精准控制，通过优化控制策略实现经济效益最大化[46] - 公司建立储能电站完整的设备清单，探索总结出一整套施工工艺及调试流程，处于国内先进水平[46] - 公司对风机基础混凝土浇筑过程的关键工序进行智能监测，包括混凝土浇筑连续性监测和混凝土振捣充分性监测，并按规则发出预警信息，使后台管理人员随时随地掌握基础混凝土浇筑质量[46] - 公司陆上4.XMW-6.XMW平台机型SI-172625、SI-16050和SI-19580分别获得DNVGL和UL型式认证，陆上8.5MW-11MW平台已完成4台样机吊装并网[48] - 公司15MW陆上风电机组已完成技术开发，基本完成机组试制，并同步进行共平台海上机型拓展开发[48] - 公司自研分片塔和钢混塔技术已进入批量阶段，国内首个10MW机型并搭载自研混塔的批量项目即将吊装[49] - 公司智能制造技术在韶山叶片基地试点，实现AI算法、数字孪生等前沿技术应用，推动叶片全流程精细化质量管控[49] - 公司发电机设计技术已批量应用铝绕组及铝缆技术，有效降低成本并提升效率[50] - 公司与国内轴承行业头部企业联合开发国产齿轮箱轴承，目前已大批量使用，并网后使用情况良好[51] - 公司本期新增发明专利38个，获得15个，累计发明专利申请数645个，获得数219个[52] - 公司在研项目919项目预计总投资49,246.53万元，本期投入9,663.28万元，累计投入39,211.20万元，处于试验验证阶段[55] - 公司在研项目9198项目预计总投资18,532.97万元，本期投入4,866.35万元，累计投入14,132.83万元，处于样机试制阶段[55] - 海上风电电气系统关键技术研究已完成实施验证及推广，累计投入金额为571.67万元[56] - 8.8MW 4极定子铝绕组发电机开发已完成样机试验进入小批阶段，本期投入金额为877.95万元[56] - 919机组叶片开发处于试验验证阶段，本期投入金额为2,959.14万元[57] - 922机组叶片开发处于试验验证阶段，本期投入金额为2,140.26万元[57] - 15.5MW 4极发电机开发已完成样机交付，本期投入金额为262.95万元[57] - 混塔自研技术开发处于实施验证中，本期投入金额为449.59万元[57] - 大兆瓦全铝发电机关键技术研究完成样机上线，本期投入金额为113.87万元[58] - 30MW六自由度对拖试验台开发处于实施验证阶段，本期投入金额为966.80万元[58] - 公司研发人员数量为773人，占公司总人数的14.35%[59] - 公司具备风电全产业链业务布局，包括风机核心零部件、风机产品及运维服务、风电场设计、建设、运营等方面[61] - 公司研发人员总人数达773人，占公司总人数比例为14.35%[62] - 公司共取得专利835项，其中发明专利219项，实用新型专利607项，外观设计专利6项，海外专利3项[62] - 公司取得软件著作权264项，参与制修订国家或行业标准25项，参与团体标准制修订5项[62] - 公司通过数字孪生与设计仿真的应用，缩短了大兆瓦机型的研发周期，降低了生产时间及制造成本[63] - 公司创新构建新型高塔技术体系，涵盖新型高塔设计、制造、施工、运维全产业链技术[65] - 公司依托于高度集成化的智慧风电场生产管理系统，实现了对风电场资源的全面整合与优化[67] - 公司积极开拓五大新业务：分散式风电项目、源网荷储项目、"以大代小"风电、国际风电项目以及工商业储能项目[67] - 公司上半年新增取得15项发明专利、23项实用新型专利，累计取得219项发明专利、607项实用新型专利[71] - 公司在手储备待开发的风资源规模较大，目前在建的自建风场规模超2GW[82] - 上半年国内陆上风机对外销售容量3.3GW，同比增长121%[82] 公司业务与收入 - 2024年1-6月，公司风机及配件收入为4,916,648千元，占总收入的93.97%[40] - 5.XMW及以上风机收入为4,208,590千元，占总收入的80.44%，同比增长显著[40] - 公司运维服务收入为68,070千元，占总收入的1.30%[40] - 公司发电收入为128,254千元，占总收入的2.45%[40] - 公司风电建设服务收入为144,533千元，占总收入的2.76%[40] - 公司中标内蒙古能源乌拉特中旗项目和克什克腾旗项目，共150台10兆瓦机组[72] - 公司在印度、东南亚、中东区域成功中标多个项目，全年海外新增订单有望实现高速增长[76] - 公司提供的风电机组发电量约2,030万兆瓦时，相当于减少二氧化碳排放1,157.71万吨[81] 公司风险与挑战 - 公司面临技术研发风险，新技术和新产品研发结果可能不及预期[83] - 公司面临客户集中度偏高风险，主要客户流失可能对经营业绩造成不利影响[86] 公司资产与负债 - 货币资金本期期末数为7,346,051千元，占总资产的21.41%，较上年期末减少36.38%[94] - 交易性金融资产本期期末数为2,641,712千元，占总资产的7.70%，较上年期末增加7,267.15%[94] - 存货本期期末数为4,631,878千元，占总资产的13.50%，较上年期末增加50.05%[94] - 合同资产本期期末数为2,690,721千元，占总资产的7.84%，较上年期末增加53.64%[94] - 长期借款本期期末数为3,793,915千元，占总资产的11.06%，较上年期末增加234.22%[94] - 境外资产规模为364,084千元，占总资产的1.06%[95] - 报告期投资额为1,925,446千元，较上年同期增加92.05%[97] - 交易性金融资产期末数为2,641,712千元，本期公允价值变动损益为21,703千元[98] - 衍生品投资报告期内实现损益为-14,813千元[102] - 公司通过套期保值业务对冲价格波动风险，严格控制资金规模，并建立《商品期货套期保值业务管理制度》[104] 公司股权与股东 - 公司股东翟纯、翟宪、王海燕承诺自2022年6月22日起36个月内不转让或委托他人管理其持有的公司首次公开发行股票前已发行的股份[135] - 公司股东段大为承诺自2022年6月22日起36个月内不转让或委托他人管理其持有的公司首次公开发行股票前已发行的股份[135] - 中信证券投资有限公司承诺自2022年6月22日起24个月内不转让其通过首次公开发行战略配售取得的股份[137] - 公司控股股东梁稳根及一致行动人承诺避免与公司及其控股子公司产生同业竞争，并承诺不新设或收购与公司业务相同或类似的公司[137] - 公司控股股东梁稳根及一致行动人承诺减少和规范与公司及其控股子公司之间的关联交易，确保交易公平、公允[138] - 公司承诺严格执行利润分配政策，注重股东回报并兼顾可持续发展[139] - 公司控股股东及其一致行动人承诺在股东大会上对符合利润分配政策的预案投赞成票[139] - 公司及控股股东承诺在股票连续20个交易日收盘价低于每股净资产时启动稳定股价预案[139] - 公司及控股股东承诺在招股说明书存在虚假记载或误导性陈述时回购股票[141] - 公司及控股股东承诺在欺诈发行上市情况下购回全部新股[141] - 公司承诺采取措施填补被摊薄即期回报，包括约束董事和高级管理人员的职务消费行为[141] - 公司控股股东及其一致行动人承诺不无偿或以不公平条件向其他单位或个人输送利益[143] - 公司承诺依法承担赔偿或赔偿责任，确保招股说明书及其他信息披露资料的真实性[143] - 公司总股本由1,205,521,015股变更为1,226,404,215股，因2020年股票期权激励计划第三个行权期完成行权[187] - 公司有限售条件股份减少2,345,814股，无限售条件流通股增加2,345,814股，主要由于中信证券投资有限公司战略配售股份上市流通[185][186] - 基本每股收益从0.3627元/股调整为0.3564元/股[188] - 稀释每股收益保持不变，仍为0.3563元/股[188] - 归属于上市公司普通股股东的每股净资产从10.19元/股调整为10.02元/股[188] - 报告期末普通股股东总数为10,677户[190] - 梁稳根持有560,874,900股，占总股本的46.53%[192] - 唐修国持有86,493,750股，占总股本的7.17%[192] - 向文波持有79,080,000股，占总股本的6.56%[192] - 毛中吾持有79,080,000股，占总股本的6.56%[192] - 袁金华持有46,953,750股，占总股本的3.89%[192] - 周福贵持有40,528,500股，占总股本的3.36%[192] - 梁稳根持有560,874,900股有限售条件股份，为首发限售[196] - 唐修国持有86,493,750股有限售条件股份，为首发限售[196] - 毛中吾持有79,080,000股有限售条件股份，为首发限售[196] - 向文波持有79,080,000股有限售条件股份，为首发限售[196] - 袁金华持有46,953,750股有限售条件股份，为首发限售[196] - 周福贵持有40,528,500股有限售条件股份，限售期至2026年7月7日[196] - 王海燕持有29,655,000股有限售条件股份，为首发限售[196] - 易小刚持有29,655,000股有限售条件股份，为首发限售[196] - 王佐春持有9,885,000股有限售条件股份，为首发限售[196] - 赵想章持有9,885,000股有限售条件股份，为首发限售[196] 公司关联交易 - 2024年1-6月公司日常关联交易实际发生金额为509,278千元，占同类交易比例的8.38%[155] - 2024年1-6月公司日常关联交易中，三一集团有限公司及其控制的企业交易金额为48,465千元，占同类交易比例的0.80%[155] - 2024年1-6月公司日常关联交易中，三一重装国际控股有限公司及其控制的企业交易金额为89,014千元，占同类交易比例的1.46%[155] - 2024年1-6月公司日常关联交易中，树根互联股份有限公司及其控制的企业交易金额为132千元，占同类交易比例的0.00%[155] - 2024年1-6月公司日常关联交易中，

会计政策变更 - 2024年1月1日起按《企业会计准则应用指南汇编2024》变更会计政策[5] - 因保证类质量保证预计负债借方计入科目调整[4] 财务数据调整 - 2023年1 - 6月销售费用追溯调整后减少139,596千元[8] - 2023年1 - 6月营业成本追溯调整后增加139,596千元[8] 变更影响 - 不影响净资产及净利润，不改变盈亏性质[7] - 对财务、经营和现金流无重大影响，不损害公司及股东利益[5][9]

募资情况 - 公司首次公开发行股票募集资金总额561,091.43万元，净额547,069.86万元[2] - 首次公开发行股票超募资金243,890.72万元[4] 募投项目 - 2022 - 2024年多次变更募投项目，涉及金额有23,496.00万元等[5][6] - 三一重能智能风电装备制造产业园拟投40,000.00万元，截至2024年7月31日投入22,364.18万元，比例55.91%[8][10] - 三一巴彦淖尔零碳产业园一期拟投50,800.00万元，截至2024年7月31日投入27,828.03万元，比例54.78%[10] 项目延期 - 上述两项目原计划2024年达到预定可使用状态，调整至2025年[11] - 延期原因包括建设量大、标准高、款项未达支付节点及管控资本支出进度[11][12] 项目结项 - 2024年7月29日同意“郴州三一智能制造产业园项目”结项，节余资金补充流动资金[8] 审批情况 - 2024年8月29日董事会和监事会审议通过部分募投项目延期议案[14] - 独立董事、监事会、保荐机构均认为延期符合规定，同意或无异议[15][17][18]

会议情况 - 三一重能第二届董事会独立董事专门会议第三次会议于2024年8月29日召开[1] - 应出席独立董事3名，实际出席3名[1] 议案审议 - 审议通过《关于公司2024年半年度募集资金存放与实际使用情况专项报告的议案》，表决3票同意[3] - 审议通过《关于公司部分募投项目延期的议案》，表决3票同意[7] 项目延期 - 部分募投项目延期未改变投资总额等内容[4]

募集资金情况 - 公司公开发行188,285,715股，每股发行价29.80元，募集资金总额561,091.43万元，净额547,069.86万元[2][3] - 截至2024年6月30日，本年度使用募集资金71,200.33万元，专户余额70,572.04万元[4] - 2022年和2024年，公司两次审议通过使用部分超募资金7.31亿元永久补充流动资金，占超募资金总额的29.97%[42] - 2023年，公司同意使用超募资金2.35亿元增加三一重能智能风电装备制造产业园建设项目投资额，5.08亿元投资建设三一巴彦淖尔零碳产业园一期建设项目[42] - 2024年原计划用1 - 2亿元超募资金回购股份，后调整为3 - 5亿元，资金来源变为超募资金和自有资金[8] - 截至2024年6月30日，闲置募集资金现金管理余额为13.354015亿元[18] - 募集资金总额为548,647.77万元，本年度投入71,200.33万元，已累计投入355,448.06万元[35] - 变更用途的募集资金总额为84,367.41万元，占总额比例为15.38%[35] 项目投入与进度 - 郴州三一智能制造产业园项目截至期末累计投入36,925.42万元，投入进度95.44%，预定可使用状态日期调整为2024年6月30日[35][37] - 风机后市场工艺技术研发项目截至期末累计投入662.30万元，投入进度100.00%[35] - 新产品与新技术开发项目截至期末累计投入69,428.74万元，投入进度59.14%，预定可使用状态日期为2024年12月31日[35] - 三一重能智能风电装备制造产业园建设项目（16,504.00万元）截至期末累计投入16,504.00万元，投入进度100.00%，预定可使用状态日期为2025年8月10日[36] - 生产线升级改造项目截至期末累计投入1,794.40万元，投入进度100.00%[36] - 补充流动资金项目截至期末累计投入100,000.00万元，投入进度100.00%[36] - 三一锡林郭勒零碳智造产业园项目截至期末累计投入8,633.79万元，投入进度29.59%，预定可使用状态日期为2024年12月31日[36] 项目变更与调整 - 2024年公司将募投项目“郴州三一智能制造产业园项目”预定可使用日期延至6月30日[25] - 2024年公司将“风机后市场工艺技术研发项目”等未使用资金用于“三一锡林郭勒零碳智造产业园项目”[28] - 公司拟将“风机后市场工艺技术研发项目”“生产线升级改造项目”尚未使用的募集资金用于投资“三一锡林郭勒零碳智造产业园项目”[41] - 2024年8月29日，将三一重能智能风电装备制造产业园建设项目、三一巴彦淖尔零碳产业园一期建设项目达到预定可使用状态日期分别调整为2025年8月10日、2025年9月30日[41] - 公司拟暂时中止“风机后市场工艺技术研发项目”及“生产线升级改造项目”以提升现金流和募集资金使用效率[41] - 经股东大会审议通过，公司变更多个募投项目，包括新建大兆瓦风机整机生产线项目等[44] - 公司2022年12月相关会议同意将新建大兆瓦风机整机生产线项目变更为郴州三一智能制造产业园项目[49] - 公司2023年8月、9月相关会议同意将三一张家口风电产业园建设项目变更为三一重能智能风电装备制造产业园建设项目[49][50] 其他情况 - 公司制定《三一重能股份有限公司募集资金管理制度》，与银行、保荐机构签订监管协议，严格存放和使用募集资金[9] - 报告期内，公司不存在以自筹资金预先投入募集资金的置换情况[13] - 报告期内，公司不存在使用闲置募集资金暂时补充流动资金的情况[14] - 2022年公司及子公司获同意使用暂时闲置募集资金进行现金管理[15] - 2022年公司及子公司使用不超53.2亿元闲置募集资金现金管理，期限12个月[16] - 2023年公司及子公司使用不超26亿元闲置募集资金现金管理，期限12个月[17] - 2024年公司及子公司使用不超22亿元闲置募集资金现金管理，期限12个月[18] - 2022年公司同意用基本户支付募投项目人员费用，再用募集资金等额置换[24] - 公司按规定披露募集资金存放与使用情况，无违规使用情形[30] - 国家出台政策鼓励风电行业发展，大兆瓦和超长叶片成主流，国内陆上海上风电进入平价时代，新增风电装机高增长[39][41] - 变更募投项目是为加大大兆瓦和大尺寸叶片研发力度，推动风机技术开发应用[39][41] - 拟变更的“三一锡林郭勒零碳智造产业园项目”符合公司战略布局，能增强产品竞争力[39][41] - 三一重能智能风电装备制造产业园建设项目和三一巴彦淖尔零碳产业园一期建设项目因建设量大、要求高、周期长，对资本支出进度适度管控[41] - 公司基于审慎原则把控项目质量，综合考虑建设进度和资金使用情况，决定募投项目延期[41] - 公司全面推进降本增效，从整体经营角度优化部分项目实施进度[41] - 2022年12月14日，公司同意使用募集资金4.16亿元置换预先投入募投项目的自筹资金、1367.98万元置换已支付发行费用的自筹资金，合计置换4.30亿元[42] - 截至2024年6月30日，“郴州三一智能制造产业园项目”累计投入募集资金3.69亿元、利息及理财收益扣除手续费后净额813万元，节余2577.75万元用于永久补充流动资金[42] - 2024年1月16日，公司同意使用1 - 2亿元超募资金以集中竞价交易方式回购公司股份；2月19日，将回购资金总额调整为3 - 5亿元，来源调整为超募资金和自有资金[43] - 截至2024年3月31日，风机后市场工艺技术研发项目和生产线升级改造项目已累计使用募集资金分别为638.48万元、1794.40万元；实际转出时分别为662.30万元、1794.40万元[44] - 郴州三一智能制造产业园项目拟投入募集资金38690.17万元，截至期末计划累计投资38690.17万元，本年度实际投入9556.79万元，实际累计投入36925.42万元，投资进度95.44%[48] - 三一重能智能风电装备制造产业园建设项目拟投入募集资金40000万元，截至期末计划累计投资40000万元，本年度实际投入9884.17万元，实际累计投入19767.98万元，投资进度49.42%[48] - 三一锡林郭勒零碳智造产业园项目拟投入募集资金29173.24万元，截至期末计划累计投资29173.24万元，本年度实际投入8633.96万元，实际累计投入8633.96万元，投资进度29.60%[48] - 三个项目拟投入募集资金总额合计107863.41万元，截至期末计划累计投资107863.41万元，本年度实际投入28074.92万元，实际累计投入65327.36万元[48] - 截至2024年6月30日，郴州三一智能制造产业园项目累计已投入募集资金36925.42万元，利息及理财收益扣除手续费后净额813.00万元，募集资金节余2577.75万元[48] - 郴州三一智能制造产业园项目尚有部分合同尾款2953.47万元待支付[48] - 三一重能智能风电装备制造产业园建设项目使用原募投项目计划投入的募集资金16504.00万元，使用部分超募资金23496.00万元增加投资额，合计使用40000万元[50]

业绩总结 - 2022年4月15日获批首发注册，发行188,285,715股，募资561,091.43万元[2] 募投项目 - 三一重能产业园拟募资4亿，截至2024年7月31日投入22,364.18万元，比例55.91%[5] - 三一巴彦淖尔产业园拟募资50,800万元，截至2024年7月31日投入27,828.03万元，比例54.78%[5] - 两项目原2024年达预定状态，调整至2025年[6] 项目延期 - 原因是建设量大、款项未达节点、管控资本支出[6][7] - 2024年8月29日审议通过延期议案，无需股东大会审议[9] - 独立董事、监事会、保荐机构均同意延期[10][11][13]

会议情况 - 公司第二届监事会第七次会议于2024年8月29日召开，3名监事均出席[2] 审议事项 - 审议通过2024年半年度报告及其摘要等三项议案，表决均全票通过[3][8][11] 信息披露 - 相关报告及公告同日在指定网站及媒体披露[7][10][13]

回购金额 - 预计回购30000万元至50000万元[2] - 累计已回购金额32383.32万元[2] - 2024年7月支付回购资金23973325.53元[6] 回购股份 - 累计已回购股数1251.5841万股，占总股本1.0205%[2] - 2024年7月回购992836股，占总股本0.0810%[6] 回购价格 - 实际回购价格区间22.23元/股至29.32元/股[2] - 2023年年度权益分派后上限调为不超32.41元/股[5] 回购议案 - 2024年1月16日通过议案，用1 - 2亿超募资金，不超33元/股[3] - 2024年2月19日调整总额3 - 5亿，来源为超募和自有资金[4]

会议主要讨论的核心内容 风机制造板块 - 公司预计今年风机出货量同比增长20%-30%,达到9-10GW [1][2] - 公司预计今年风机施工率将超过10%,行业整体装机量在80-90GW [1] - 风机价格趋于稳定,中标价格和交付价格与去年持平 [1][2] - 公司预计今年风机制造板块毛利率将同比有所改善,维持在15%-20%区间 [2] 海外市场 - 公司已在哈萨克斯坦中标两个项目,23年开始交付,毛利率达22%,高于国内 [3] - 公司未来将重点布局印度、中亚、东南亚、中东北非等区域,预计24年海外订单将大幅增长 [3][4] - 公司正在积极开拓海上风电市场,预计未来一年内将获得1-2个海上项目订单 [4] 风场建设 - 公司去年转让600MW风场,实现利润数亿元 [4] - 今年公司在建风场超过2GW,并网容量超过400MW,预计全年转让规模将超过1GW [4] - 但受区域因素影响,今年风场转让的盈利情况可能略有下降 [4] 问答环节重要的提问和回答 出货及排产情况 - 公司二季度出货量同比有望翻倍,三四季度将占全年出货量的60%-70% [5] 大型化趋势 - 目前主力机型为6MW,8-10MW机型占比10%-20%,未来可能略有增加 [6][7] - 陆上15-16MW机型目前仍处于样机阶段,未来商业化应用可能性不大,更多关注海上平台延伸 [6][7] - 海上机型大型化受限于运输等因素,未来可能发展至12-16MW [7] 价格及毛利水平 - 陆上风机中标价在1400-1600元/kW,对应毛利率15%-20% [8][9] - 海外项目单机价格约3000元/kW,毛利率可达20%以上,高于国内 [9][10][11][13] - 未来价格下降空间有限,主要受上游原材料价格波动影响 [20][21] 技术路线 - 公司主要采用双馈技术,15MW以下机型优先选用,同时也在开发半直驱技术 [22][23] 未来发展空间 - 陆上风电仍有较大发展空间,包括以旧换新、农村分散式等新增长点 [24][25][26][27][28] - 分散式风电机组容量预计以5MW左右为主,有利于控制成本 [28] - 公司未来每年新开工、并网和转让风场规模有望达到GW级 [29][30]