募资情况 - 首次公开发行5000万股，每股66.99元，募资总额334950.00万元，净额325992.36万元[4] - 募投项目总投资120045.76万元，使用募资投入120045.76万元[5] - 超募资金205946.60万元[5] 资金使用 - 拟用不超50000.00万元超募资金永久补流，占比不超24.28%[2][7] - 承诺12个月内累计使用超募资金补流或还贷不超30%[2][8] - 该事项需股东大会审议通过方可实施[2][9][11]

募资情况 - 公司首次公开发行5000万股A股，每股66.99元，募资33.495亿元，净额32.5992358889亿元[1] - 募投项目总投资12.004576亿元，拟用募资12.004576亿元[4] 现金管理 - 拟用不超16亿元闲置募资现金管理，期限12个月内，资金可循环使用[6] - 投资产品含保本型理财、结构性存款，不得质押和证券投资[8][9] - 收益归公司，优先补足募投不足，到期归还专户[13] 审议情况 - 2024年10月29日会议审议通过现金管理议案，无需股东大会审议[19][20] - 监事会认为合规，不影响运营和募投，同意使用[21] - 保荐机构中信证券无异议，核查意见2024年10月30日签署[23][27]

证券代码：688439 证券简称：振华风光 公告编号：2024-041 贵州振华风光半导体股份有限公司 关于使用部分暂时闲置募集资金进行现金管理的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 重要内容提示： 贵州振华风光半导体股份有限公司（以下简称"公司"或"振华风光"）于 2024年10月29日召开第二届董事会第三次会议和第二届监事会第三次会议，审议 通过《关于使用部分暂时闲置募集资金进行现金管理的议案》，同意公司使用不 超过人民币160,000万元（包含本数）部分暂时闲置募集资金进行现金管理，用于 购买安全性高、流动性好、满足保本要求的投资产品（包括但不限于保本型理财 产品、结构性存款、通知存款、定期存款、大额存单、协定存款等）或中国证券 监督管理委员会认可的其他投资品种等，本次现金管理决议的有效期限自公司董 事会审议通过之日起的12个月内（含12个月）有效，在上述额度和期限范围内， 资金可以循环滚动使用。董事会授权总经理或董事长授权人员在上述额度和决议 有效期内全权行使现金管理决策权及签署相关文件，具体事项由 ...

证券代码：688439 证券简称：振华风光 公告编号：2024-044 贵州振华风光半导体股份有限公司 关于续聘会计师事务所的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或 者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 重要内容提示： 注册地址：北京市海淀区知春路 1 号 22 层 2206。 业务资质：大信拥有财政部颁发的会计师事务所执业证书，是我国最早从事 证券业务的会计师事务所之一，以及首批获得 H 股企业审计资格的事务所。 首席合伙人：谢泽敏。 ● 拟续聘的会计师事务所名称: 大信会计师事务所（特殊普通合伙）（以 下简称"大信"） ● 本事项尚需提交公司股东大会审议。 一、拟聘任会计师事务所的基本情况 （一）机构信息 1.基本信息 名称：大信会计师事务所（特殊普通合伙） 机构性质：特殊普通合伙企业 历史沿革：大信成立于 1985 年，2012 年 3 月转制为特殊普通合伙制事务 所。大信在全国设有 33 家分支机构，在香港设立了分所，并于 2017 年发起设立 了大信国际会计网络，目前拥有美国、加拿大、澳大利亚、德国、法国、英国、 新加坡等 38 家网络 ...

营业收入与利润情况 - 本季度营业收入181816609.03元较上年同期减少44.52%年初至报告期末为792385495.64元较上年同期减少18.74%[2] - 本季度归属于上市公司股东的净利润17146448.65元较上年同期减少87.76%年初至报告期末为248442887.98元较上年同期减少37.36%[2] - 本季度归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润12308664.52元较上年同期减少90.16%年初至报告期末为229164769.02元较上年同期减少39.28%[2] - 2024年前三季度营业总收入为792385495.64元[14] - 2023年前三季度营业总收入为975114037.61元[14] - 2024年前三季度营业利润为283521600.42元2023年同期为505900608.51元[15] - 2024年前三季度利润总额为282749811.22元2023年同期为505275415.31元[15] - 2024年前三季度净利润为249915389.26元2023年同期为430219797.91元[15] - 2024年前三季度归属于母公司股东的净利润为248442887.98元2023年同期为396645494.68元[15] - 2024年前三季度基本每股收益为1.2422元/股2023年同期为1.9832元/股[16] 研发投入情况 - 本季度研发投入合计36060513.23元较上年同期增长9.46%年初至报告期末为107354638.79元较上年同期增长0.29%[3] - 本季度研发投入占营业收入的比例为19.83%较上年同期增加9.78个百分点年初至报告期末为13.55%较上年同期增加2.57个百分点[3] 资产情况 - 本报告期末总资产为5504235833.52元较上年度末增长2.68%[3] - 本报告期末归属于上市公司股东的所有者权益为4836798379.21元较上年度末增长2.28%[3] - 2024年9月30日货币资金为586881899.22元2023年12月31日为1259030367.26元[10] - 2024年9月30日交易性金融资产为1600000000元2023年12月31日为1288601779.39元[10] - 2024年9月30日应收票据为132388245.47元2023年12月31日为298708080.88元[10] - 2024年9月30日应收账款为1711946231.07元2023年12月31日为1147461107.09元[10] - 2024年9月30日预付款项为27086497.17元2023年12月31日为39168443.69元[10] - 2024年9月30日其他应收款为18713590.95元2023年12月31日为3182421.79元[10] - 2024年9月30日存货为664302350.81元2023年12月31日为696017442.63元[10] 营业收入与利润变动原因 - 营业收入下降主要系市场整体需求下降客户去库存行为影响税收优惠政策变更及产品降价[5] 经营活动现金流量情况 - 经营活动产生的现金流量净额同比减少10213.07万元主要系销售商品提供劳务收到的现金大量减少支付的税金大幅增加[5] - 2024年前三季度销售商品、提供劳务收到的现金为437010934.95元2023年同期为533065123.07元[17] - 2024年前三季度经营活动产生的现金流量净额为 -126351657.42元2023年同期为 -24220957.77元[18] 投资活动现金流量情况 - 2024年前三季度投资活动产生的现金流量净额为 -426814389.54元2023年同期为 -54745301.21元[18] 股东持股情况 - 中国振华电子集团有限公司持股数量为80239970持股比例40.12%[7] - 深圳市正和兴电子有限公司持股数量39311534持股比例19.66%[7] 成本费用情况 - 2024年前三季度营业总成本为466498775.78元[14] - 2023年前三季度营业总成本为458981986.80元[14] - 2024年前三季度营业成本为258794140.92元[14] - 2023年前三季度营业成本为278326476.33元[14] - 2024年前三季度税金及附加为7608473.61元[14] - 2023年前三季度税金及附加为2499141.73元[14] - 2024年前三季度销售费用为31621464.50元[14] - 2023年前三季度销售费用为35502337.37元[14] - 2024年前三季度信用减值损失为59929599.45元2023年同期为25877251.28元[15] - 2024年前三季度资产减值损失为9406048.06元2023年同期为7666394.26元[15]

融资情况 - 公司首次公开发行5000万股A股，每股66.99元，募资334,950.00万元，净额325,992.36万元，超募205,946.60万元[2] 募投项目 - 募投项目含晶圆制造及封测产业化、研发中心建设，总投资1,200,457,600.00元，拟用募资相同[5] 资金支付 - 公司拟用承兑汇票等支付募投资金并等额置换，因外币支付和提效降本[6] 审批情况 - 2024年10月29日公司董事会和监事会审议通过相关议案[11] - 监事会、保荐机构认为事项合规，分别表示同意和无异议[13][14]

中信证券股份有限公司 4、本持续督导期间，保荐人根据相关法规和规范性文件的要求履行持续督 导职责，具体内容包括： （1）查阅公司章程、三会议事规则等公司治理制度、三会会议材料； （2）查阅公司财务管理、会计核算和内部审计等内部控制制度； （3）查阅公司与控股股东、实际控制人及其关联方的资金往来明细及相关 内部审议文件、信息披露文件； 关于贵州振华风光半导体股份有限公司 2024 半年度持续督导跟踪报告 中信证券股份有限公司（以下简称"中信证券"或"保荐人"）作为贵州振 华风光半导体股份有限公司（以下简称"振华风光"或"公司"或"上市公司"） 首次公开发行股票并在科创板上市的保荐人，根据《证券发行上市保荐业务管理 办法》、《上海证券交易所科创板股票上市规则》等相关规定，中信证券履行持 续督导职责，并出具本持续督导半年度跟踪报告。 一、持续督导工作概述 1、保荐人制定了持续督导工作制度，制定了相应的工作计划，明确了现场 检查的工作要求。 2、保荐人已与公司签订保荐协议，该协议已明确了双方在持续督导期间的 权利义务，并报上海证券交易所备案。 3、本持续督导期间，保荐人通过与公司的日常沟通、现场回访等方式开展 持续督 ...

报告公司投资评级 - 维持"买入"的投资评级 [6] 报告的核心观点 业绩短期承压 - 受税收优惠政策变更及产品降价影响,公司营收和净利润短暂承压 [2] - 经营活动现金流量净额下降,主要系销售商品收到的现金减少,支付的税金增加 [3] 持续加大研发投入 - 公司新增60余款新品,其中49款已形成试用及供货 [4] - 公司持续加大放大器、转换器、接口驱动等主营产品研发投入,并开发MCU、电机驱动等新产品 [4] - 上半年研发投入7129.41万元,占营业收入11.68%,新增8项关键技术 [5] 长期发展前景良好 - 公司作为国内高可靠放大器产品国产化的核心承制单位,未来有望受益于装备排产上升、国产替代等增长逻辑 [9] - 预计2024-2026年,公司归母净利润分别为6.04亿元、6.76亿元和8.42亿元,对应PE估值分别为15.56倍、13.90倍和11.16倍 [9]

报告公司投资评级 - 报告给予公司"买入"评级 [7] 报告的核心观点 - 受税收优惠政策变更及产品降价影响,公司营收和毛利率有所下降。2024H1公司营收6.11亿元(-5.69%),24Q2营收2.62亿元(-19.01%),主要系税收优惠政策变更及产品降价影响所致。2024H1归母净利润2.31亿元(-9.84%),净利率下降至37.62%(-6.25pct)。其中,受税收优惠政策变更及产品降价影响,毛利率下降至67.45%(-4.29pct),管理费用率和财务费用率上升导致期间费用率上升至21.24%(+2.89pct) [3] - 固定资产和在建工程较年初明显增长,集成电路产业园项目持续推进。2024上半年固定资产3.22亿元,较年初增长41.16%,主要系集成电路产业园项目部分厂房已达到可使用状态,确认为固定资产所致。2024H1在建工程1.75亿元,较年初增长983.56%,主要系集成电路产业园项目和办公楼装修正常投入所致 [3] - 军用运放领先企业有望充分受益于行业增长,持续研发拓品类强化市场推广。公司是国内产品型号最全、性能指标最优的高可靠放大器供应商之一。军用集成电路具备装备排产上升+单机价值量提升+国产替代三重增长逻辑,短期虽有规划调整和用户需求调整的影响,但是国内军用集成电路中长期维持高景气,公司作为国内高可靠放大器产品国产化的核心承制单位,有望核心受益于行业增长 [3] 财务数据总结 - 2024年营业收入预计为12.21亿元,同比下降5.9%;归母净利润预计为5.10亿元,同比下降16.5% [5] - 2024年毛利率预计为71.0%,较2023年下降3.5个百分点;净利率预计为41.8%,较2023年下降5.3个百分点 [5] - 2024年每股收益预计为2.55元,市盈率为17.2倍 [5]

证券代码：688439 证券简称：振华风光 公告编号：2024-038 贵州振华风光半导体股份有限公司 第二届董事会第二次会议决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 一、董事会会议召开情况 贵州振华风光半导体股份有限公司（以下简称"公司"）第二届董事会第二 次会议于 2024 年 8 月 23 日 10 时以通讯方式召开。本次会议通知于 2024 年 8 月 13 日以书面及电子邮件等方式通知全体董事。会议由董事长朱枝勇先生主持， 会议应到董事 7 人，实到董事 7 人。本次会议的召集和召开、表决方式、决议内 容符合《中华人民共和国公司法》《上海证券交易所科创板股票上市规则》等相 关法律法规、规范性文件及《贵州振华风光半导体股份有限公司章程》的相关规 定，会议决议合法有效。 二、董事会会议审议情况 与会董事认真审议本次会议相关议案，以书面记名投票表决方式作出如下决 议： （一）审议通过《2024 年半年度报告及摘要》 表决结果：同意 7 票，反对 0 票，弃权 0 票。 本议案已经公司董事会审计委员会审议 ...