募集资金基本情况 - 公司首次公开发行人民币普通股股票10,000万股，每股发行价格为3.99元，募集资金总额为399,000,000元 [1] - 扣除发行费用后实际募集资金净额为345,402,847.17元 [1] - 募集资金已全部到位，并由大华会计师事务所出具验资报告 [1] 募集资金专户管理 - 公司开设募集资金专项账户，实行专户管理，并与银行、保荐机构签订三方监管协议 [2] - 公司及原保荐机构民生证券与7家银行分别签订《募集资金专户存储三方监管协议》 [2] - 2024年3月公司变更保荐机构为申万宏源承销保荐，原三方监管协议终止 [3] - 公司与新保荐机构及监管银行重新签订三方监管协议 [4] 募集资金使用及专户注销 - 截至2025年6月30日，"5G通信模块及产业化平台建设项目"专户已使用79,662,770.92元，专户余额为1,050,203.27元 [5] - 另一"5G通信模块及产业化平台建设项目"专户已使用13,860,807.99元，专户余额为8,101,272.41元 [5] - 公司拟注销上述专户，剩余资金将结转至一般户补充流动资金 [5] - 董事会授权总经理办理专户注销事宜，注销后相关监管协议终止 [6]

募集资金 - 公司首次公开发行10000万股，每股3.99元，募资399000000元，净额345402847.17元[2] 项目资金使用 - 截至2025年6月30日，“5G项目”广发银行专户已用79662770.92元，余额1050203.27元[8] - 截至2025年6月30日，“5G项目”惠州农商行专户已用13860807.99元，余额8101272.41元[8] 监管协议 - 2021年3月17日与多家银行签《募集资金专户存储三方监管协议》[3] - 2024年变更保荐机构，与申万宏源及监管银行新签三方监管协议[4][5] 专户注销 - 拟注销广发银行、惠州农商行相关专户，部分已注销[6][7][8] - 董事会授权办理注销，注销后与相关银行监管协议终止[9]

交易数据 - 截至2025年7月4日收盘，九联科技报收于10.11元，下跌1.94%，换手率1.55%，成交量7.76万手，成交额7902.75万元 [1] - 主力资金净流出866.99万元，占总成交额10.97%，游资资金净流入483.61万元，占总成交额6.12%，散户资金净流入383.37万元，占总成交额4.85% [1] 募投项目进展 - 公司首次公开发行股票募投项目"5G通信模块及产业化平台建设项目"已达到预定可使用状态，决定结项并将节余募集资金915.15万元永久补充流动资金 [1] - 该项目募集资金拟投资总额10,040.28万元，累计投入9,352.36万元，投入比例93.15%，节余资金915.15万元 [1] - 公司首次公开发行人民币普通股股票10,000万股，每股发行价格3.99元，募集资金总额3.99亿元，扣除发行费用后净额3.45亿元 [1] 股东减持计划 - 胡嘉惠女士持有公司26,181,820股(占总股本5.2364%)，拟减持不超过600万股(不超过总股本1.2%) [2] - 许华先生持有16,181,820股(3.2364%)，拟减持不超过400万股(不超过0.8%) [2] - 凌俊先生持有10,200,000股(2.04%)，拟减持不超过250万股(不超过0.5%) [2] - 梁文娟等3人拟通过海纳百川减持合计不超过430,625股(不超过0.0861%) [2] - 邱星明等2人拟通过海融科技减持合计不超过130,000股(不超过0.026%) [2] - 减持期间为公告披露后15个交易日起3个月内，原因为个人资金需求 [2]

品大事 - 中国船舶吸收合并中国重工事项获上交所审核通过，尚需中国证监会注册及其他必要批准[3] - 航天宏图控股股东一致行动人拟转让5.1%股份，1332.63万股以19元/股协议转让，合计2.53亿元[4] - 国投中鲁拟购买电子院100%股份，交易完成后将增加产业化咨询、工艺设计等业务，7月7日复牌[5] - 海泰发展拟9065.95万元转让海发方信置地100%股权，预计增加2025年度利润总额46万元[6] - 基蛋生物拟1.5亿元投建智能化生产研发基地，预计2028年建成，形成化学发光、生化等产品线产能[7] - 新华保险拟出资112.5亿元认购国丰兴华鸿鹄志远三期私募证券投资基金1号份额，基金规模225亿元[8] - 华明装备上调回购股份资金总额上限至2.5亿元[9] - 奥特维实控人及其一致行动人拟询价转让4.99%股份，1575万股[10] - 建科院拟公开挂牌转让湖北建胜40%股权[11] - 航天电子旗下飞鸿测试公司拟增资扩股，合计增资2.91亿元[12] - *ST汇科因涉嫌信披违规遭证监会立案[13] 观业绩 - 金新农上半年生猪销售收入7.63亿元同比下降1.23%，销量63.23万头同比增长5.57%[14] - 天邦食品6月商品猪销售收入6.75亿元环比下降4.01%，1-6月销售295.82万头，收入41.43亿元[15] - 广汽集团6月汽车销量15.01万辆同比下降8.22%，1-6月累计销量75.53万辆同比下降12.48%[16] - 普利特上半年净利润预增38.88%-66.65%，预计2亿元-2.4亿元，改性材料业务增长，新能源业务好转[17][18] - 株冶集团上半年净利润预增50.97%-75.23%，预计5.6亿元-6.5亿元，贵金属价格增长及锌冶炼加工费回暖[19] - 芯动联科上半年净利润预增144.46%-199.37%，预计1.38亿元-1.69亿元，在手订单充足[20] - 中策橡胶上半年净利润预减6.3%-11.81%，预计22.4亿元-23.8亿元，去年同期有一次性非经常性损益[21] - *ST四通上半年预亏1100万元-1700万元，产能利用率不足导致利润降低[22] - 三棵树上半年净利润预增80.94%-119.04%，预计3.8亿元-4.6亿元，零售业务规模及毛利率增长[23] 签大单 - 宏盛华源子公司预中标约11.27亿元南方电网项目，约占2024年营业收入的11.12%[25] - 时代新材二季度签订约27.11亿元风电叶片销售合同[26] 增减持 - 国检集团控股股东减持公司可转债90万张，占发行总量11.25%[27] - 粤万年青实控人一致行动人等拟合计减持不超6%股份[28] - 迈普医学股东唐莹拟减持不超66.51万股，占总股本0.9999%[29] - 九联科技董监高等拟合计减持不超2.61%股份[30] - *ST花王股东吴群拟减持不超1.76%股份[32]

股东减持计划 - 胡嘉惠拟减持不超6,000,000股，占比不超1.2000%[2][10] - 许华拟减持不超4,000,000股，占比不超0.8000%[2][12] - 凌俊拟减持不超2,500,000股，占比不超0.5000%[2][12] - 海纳百川拟减持不超430,625股，占比不超0.0861%[5] - 海融科技拟减持不超130,000股，占比不超0.0260%[5] - 减持期间为2025年7月26日至10月25日[12][13] 过往减持情况 - 海纳百川2023年7 - 12月减持527,500股，占比0.1100%[2][11] - 海融科技2022年6月减持110,000股，占比0.0220%[2][11] 减持规则 - 公开发行前持股5%以上股东锁定期满且担责后可减持[13,14,15] - 监事上市12或36个月内不转让，锁定期满后减持价不低于发行价[16] - 核心技术人员上市12个月内和离职6个月内不转让[17] 其他要点 - 减持计划与承诺一致，无不得减持情形[18] - 减持计划实施有不确定性，不导致控制权变更[19][20]

股东减持计划 - 股东胡嘉惠拟减持不超过600万股，占公司总股本的1.2000% [1] - 股东许华拟减持不超过400万股，占公司总股本的0.8000% [1] - 股东凌俊拟减持不超过250万股，占公司总股本的0.5000% [1] - 股东梁文娟、刘文燕、郑广平拟合计减持不超过43.06万股，占公司总股本的0.0861% [1] - 股东邱星明、何云华拟合计减持不超过13万股，占公司总股本的0.0260% [1]

募集资金情况 - 公司首次公开发行10000万股，每股发行价3.99元，募集资金总额3.99亿元，净额3.4540284717亿元[1] 募投项目调整 - 家庭网络信息终端设备扩产项目调整后拟投入2000万元[6] - 物联网移动通信模块及产业化平台建设项目调整后拟投入2500万元[6] - 5G通信模块及产业化平台建设项目调整后拟投入10040.28万元[7] - 九联科技研发中心升级改造建设项目调整后拟投入10000万元[7] - 补充流动资金调整后拟投入10000万元[7] 项目投入情况 - 5G通信模块及产业化平台建设项目拟投入10040.28万元，累计投入9352.36万元，投入比例93.15%，节余915.15万元[10] 资金处理 - 公司拟将5G通信模块及产业化平台建设项目节余的915.15万元永久补充流动资金[1][10] - 单个或全部募投项目完成后，节余募集资金低于1000万，无需董事会审议和保荐机构发表意见[12] - 待节余资金转出，公司将注销该募投项目相关专户，三方监管协议终止[11]

行业概述 - 影视录放设备行业从传统录像带、VCD播放器发展到高清蓝光播放器、智能电视盒子和在线流媒体设备，持续满足消费者多样化需求 [1] - 中国影视录放设备市场规模从2015年3376.35亿元增长至2024年6164.48亿元，年复合增长率6.92% [1][13] - 行业未来将向更高清晰度、更优音质、更智能功能和更便捷使用方式发展，VR/AR技术可能带来创新应用 [1][13] 政策环境 - 2025年国务院提出支持影视等领域精品创作，鼓励保险机构提供影视作品等领域保险产品和服务 [6] - 2025年广东省对影视基地新建外景地、高新技术摄影棚等最高给予2000万元扶持，对新技术试验项目最高给予1000万元扶持 [6][8] - 2024年发改委推动重点电影基地硬件设施更新改造，鼓励升级符合高新技术格式要求的摄影器材等装备 [8] 产业链结构 - 上游包括电子元器件、光学镜头、滤光片等原材料及零部件 [9] - 中游为影视录放设备生产制造 [9] - 下游应用领域涵盖电影、家庭娱乐、教育、安防监控等 [9] 光学镜头细分领域 - 2024年中国光学镜头产量48.2亿个，需求量39.1亿个 [11] - 光学镜头影响画面清晰度和质量，决定拍摄视角和景深效果，应用扩展到智能驾驶、VR/AR设备等新兴领域 [11] 竞争格局 - 全球市场由索尼、松下、佳能等日韩企业主导高端市场 [14] - 国内沃格光电、淳中科技等企业在细分领域创新，呈现"外资主导、本土崛起"态势 [14][17] - 本土企业在光电玻璃、显控系统等细分领域各具优势，呈现"专精特新"发展特点 [17] 重点企业分析 - 沃格光电2025年一季度营业收入5.48亿元，同比增长4.23%，业务涵盖光电玻璃精加工、车载显示触控模组等 [19] - 九联科技2024年智能终端营业收入17.01亿元，同比增长3.72%，数字机顶盒等产品在国内运营商市场占有率领先 [21] 发展趋势 - 技术创新驱动行业向8K超高清、AI画质增强等方向发展，国产CMOS传感器和光学镜头性能提升 [23] - 短视频创作、直播电商催生轻量化设备需求，在线教育推动录播系统智能化升级 [24] - 用户体验成为核心卖点，操作界面简化，专业功能下放至消费级产品 [25]

资金使用 - 2024年8月22日公司审议通过用不超4000万元闲置募集资金补流议案[1] - 公司实际使用3000万元闲置募集资金补流[1] - 2025年6月27日公司归还3000万元募集资金至专用账户[2]

市场扩张和并购 - 公司拟现金收购能通科技51%股权实现控股[2] - 2025年4月16日签署《收购框架协议书》[3] - 收购价格以评估值协商确定[3] 交易进展 - 交易预计构成重大资产重组，不构成关联交易[2] - 尚处筹划阶段，方案待论证协商[5] - 涉及军工审查，已申请未批复[4] 信息披露 - 2025年5月27日披露进展公告[3] - 未签正式协议，将分阶段披露信息[4][5] 风险提示 - 交易有不确定性，股票不停牌[5]