交易概述 - 沙河实业股份有限公司拟以支付现金方式收购深业鹏基（集团）有限公司持有的深圳晶华显示电子股份有限公司70%股权 [1] - 交易完成后，晶华电子将成为沙河实业的控股子公司并纳入合并报表范围 [1] - 本次收购预计构成重大资产重组 [1] 交易性质 - 本次交易构成关联交易，因交易双方控股股东同为深业集团有限公司控制下的企业 [1] - 交易不涉及上市公司发行股份，不构成重组上市 [1] - 交易不会导致上市公司控股股东和实际控制人变更 [1]

证券代码：000014 证券简称：沙河股份 公告编号：2025-37 沙河实业股份有限公司 关于筹划重大资产重组的进展公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 特别提示： 1.沙河实业股份有限公司（以下简称"公司"）于 2025 年 10 月 31 日披露了《关于筹划重大资产重组的提示性公告》（公告编号： 2025-28），已对本次交易涉及的相关事项进行了说明。 2.本次交易相关工作正在积极推进中，交易各方尚未签署正式协 议。本次交易尚存在较大不确定性，公司将根据相关事项的进展情况， 分阶段及时履行信息披露义务，敬请广大投资者关注公司后续公告， 注意投资风险。 一、交易概述 公司拟以支付现金的方式购买深业鹏基（集团）有限公司（以下 简称"深业鹏基"）持有的深圳晶华显示电子股份有限公司（以下简 称"晶华电子"）70%的股权。本次交易完成后，晶华电子将成为公 司的控股子公司，纳入公司合并报表范围。 本次收购预计构成《上市公司重大资产重组管理办法》规定的重 大资产重组，因深业鹏基控股股东深圳控股有限公司与公司控股股东 深业沙河（集团）有限公司同为深业集团 ...

公司治理与审计安排 - 沙河股份于12月23日召开2025年第二次临时股东大会 [2] - 股东大会审议并通过了续聘公司2025年度财务审计机构的议案 [2] - 股东大会同时审议并通过了续聘公司2025年度内控审计机构的议案 [2]

股东会信息 - 2025 年第二次临时股东会现场会议于 12 月 23 日 14:45 召开，网络投票时间为 9:15 - 15:00[3] - 出席股东 285 人，代表股份 87168900 股，占 36.0133%[4] 议案表决情况 - 《关于续聘公司 2025 年度财务审计机构的议案》总表决同意 85808040 股，占 98.4388%[6] - 《关于续聘公司 2025 年度财务审计机构的议案》中小股东表决同意 3471970 股，占 71.8413%[6] - 《关于续聘公司 2025 年度内控审计机构的议案》总表决同意 85808040 股，占 98.4388%[7] - 《关于续聘公司 2025 年度内控审计机构的议案》中小股东表决同意 3471970 股，占 71.8413%[8] 合法性认定 - 律师认为公司 2025 年第二次临时股东会召集、召开程序及表决合法有效[7]

股东会信息 - 公司董事会于2025年12月6日发布召开2025年第二次临时股东会通知[4] - 现场会议于2025年12月23日在深圳召开，网络投票时间为当天9:15至15:00[5][6] 参会情况 - 本次会议通过现场和网络投票的股东共285人，代表股份87,168,900股，占公司有表决权股份总数的36.0133%[7] 议案表决 - 《关于续聘公司2025年度财务审计机构的议案》同意85,808,040股，占比98.4388%[9] - 《关于续聘公司2025年度内控审计机构的议案》同意85,808,040股，占比98.4388%[10]

公司股价与交易表现 - 12月18日盘中，公司股价上涨2.00%，报13.75元/股，成交4136.91万元，换手率1.25%，总市值33.28亿元 [1] - 当日资金流向显示，主力资金净流入268.96万元，其中大单买入672.66万元（占比16.26%），卖出403.70万元（占比9.76%） [1] - 公司今年以来股价累计上涨25.11%，但近期表现疲软，近5个交易日下跌5.69%，近20日下跌14.54%，近60日下跌15.64% [2] - 今年以来公司已2次登上龙虎榜，最近一次为10月23日，当日龙虎榜净买入额为-4409.13万元，买入总计4195.23万元（占总成交额5.28%），卖出总计8604.37万元（占总成交额10.83%） [2] 公司基本面与财务数据 - 公司主营业务为房地产开发与经营，其收入构成为：房地产销售72.68%，物业租赁23.77%，物业管理3.55% [2] - 2025年1月至9月，公司实现营业收入2085.89万元，同比大幅减少93.58%；归母净利润为-3222.23万元，同比减少168.73% [2] - 截至2025年9月30日，公司股东户数为2.62万户，较上期增加34.41%；人均流通股为9231股，较上期减少25.60% [2] - 公司A股上市后累计派现1.93亿元，近三年累计派现8132.75万元 [3] 公司背景与行业属性 - 公司全称为沙河实业股份有限公司，成立于1987年7月27日，于1992年6月2日上市，注册地址位于广东省深圳市南山区 [2] - 公司所属申万行业为房地产-房地产开发-住宅开发 [2] - 公司所属概念板块包括：深汕合作区、深圳国资、国资改革、广东国资、小盘等 [2] 机构持仓情况 - 截至2025年9月30日，南方中证房地产ETF发起联接A（004642）为公司第三大流通股东，持股212.86万股，相比上期减少3.51万股 [3]

公司公告 - 沙河股份将于2025年12月23日召开2025年第二次临时股东会 [2]

会议时间 - 2025年第二次临时股东会现场会议时间为12月23日14:45[1] - 网络投票时间为12月23日9:15 - 9:25、9:30 - 11:30、13:00 - 15:00（交易系统）和9:15至15:00（互联网系统）[1][13][14] 会议登记 - 会议股权登记日为2025年12月16日[3] - 会议登记时间为2025年12月22日8:30 - 12:00、14:00 - 17:30[6] - 会议登记地点为深圳市南山区白石路2222号沙河世纪楼董事会办公室[7] 会议审议 - 审议《关于续聘公司2025年度财务审计机构的议案》和《内控审计机构议案》[4] 其他信息 - 中小投资者指除特定人员外其他股东[5] - 网络投票代码为360014，投票简称为沙河投票[12] - 公司地址、邮编、电话、传真、邮箱、联系人信息[11]

房地产板块市场表现 - 房地产板块整体走低 [1] - 中国武夷股价下跌超过8% [1] - 华夏幸福、沙河股份、世荣兆业等公司股价跟随下跌 [1]

地产板块市场表现 - 12月10日午后地产板块发力走高，多只股票收盘涨停或大幅上涨，其中世联行、万科A、南都物业、华夏幸福涨停，特发服务、沙河股份、金地集团、保利发展等涨超5% [1] 万科债券展期进展 - 万科首个展期债券“22万科MTN004”的债权人大会于12月10日召开，讨论债券展期事宜 [1] - 该债券是万科于2022年12月发行的中期票据，余额为20亿元，票面利率3%，原到期日为2025年12月15日 [1] - 存续期管理机构浦发银行于12月5日披露了展期“最终议案”，相较此前市场流传的“初步议案”，新增了关于付息和增信措施的选项，但保持了本金展期一年且无首付的核心条款 [1] 行业现状与政策展望 - 当前房地产行业仍处于调整周期，销售端整体同比延续下滑态势 [2] - 政策层面持续加码城市更新与存量盘活，成为推动行业转型的关键抓手 [2] - 市场信心修复缓慢，但政策预期较强，后续经济将呈现“政策驱动下的温和修复”态势 [2] - 需求端疲软格局短期难逆转，但货币政策维持宽松、财政发力基建与城市更新、房地产政策持续优化等组合拳将逐步托底经济 [2]