诉讼金额 - 涉案合同欠款47725337.11元及逾期付款利息等[2] - EPC合同总金额为56304220.72元[5] - 截至2025年4月18日利息为12011197.12元[6] 诉讼进展 - 案件已受理，尚未开庭审理[2] - 暂无法判断对公司利润影响[2] 项目进程 - 亚德系统2021年12月30日完成设备材料安装验收[6] - 德鑫公司2022年10月15日出具项目验收意见[6] 股权关系 - 被告二持有被告一62%的股权[5]

公司基本信息 - 业绩说明会于2025年6月5日15:00 - 16:30以网络远程方式在中国证券报·中证网举行，参与人员有董事长朱震敏等[1] - 截至2025年5月30日，公司股东人数为32520 [2] 业务相关 - 现有主要业务为成套设备出口和工程承包、环境科技、复合材料生产 [2] - 拟计划发行股份购买中技江苏清洁能源有限公司100%股权并募集配套资金，该公司从事工商业用户侧储能项目投资等，产品为合同能源管理服务，储能电站位于江苏溧阳、广东东莞等地 [3] - 在发挥传统优势基础上逐步聚焦固废领域，有合适机会将参与新型城镇化业务 [6][7] 信息披露 - 公司客户情况查阅《公司2024年年度报告》，2025年第一季度经营情况查阅《2025年第一季度报告》 [2] - 同业竞争内容查阅2024年6月《中成进出口股份有限公司收购报告书》 [7] - 公司业务开展情况查阅信息披露选定媒体发布的相关公告 [7] 计划与意向 - 目前无增持或回购计划，有需披露事项将按规定履行义务 [2] - 高度重视市值管理，以战略为引领提升业绩，多渠道传递公司价值 [7] - 持续关注监管重组新规 [8] ESG工作 - 2023年发布首份ESG报告，2023年11月及2024年12月获“ESG金牛奖央企五十强”及“ESG金牛奖治理二十强”，2024年3月、2025年4月分别披露第二、三份ESG报告，未来将持续完善优化 [3] 其他情况 - 截至目前经营正常，不存在触发退市风险警示或其他风险警示的情形 [8] - 公司环境保护情况参阅ESG报告相关章节内容 [8]

交易预案 - 中成股份拟通过发行股份方式向中技进出口购买中技江苏100%股权，并向不超过35名特定投资者募集配套资金 [1] - 中技江苏成立于2021年，注册资本6349万元，主营业务为工商业用户侧储能项目的投资、开发和运营 [1] - 中技江苏主要产品为合同能源管理服务，提供储能、充放电等服务 [1] 业务运营 - 中技江苏已承建并运营江苏时代(一期)、时代上汽、江苏时代(二期)、时代广汽、东莞基站等工商业用户侧储能项目 [1] - 在运营储能电站位于江苏省溧阳市、广东省东莞市、肇庆市、广州市和河南省济源市 [1] 财务表现 - 2023年中技江苏营收1446.55万元，净利润149.13万元 [1] - 2024年中技江苏营收3990万元，净利润1815.92万元，净利润率高达45.5% [1] 盈利模式 - 中技江苏通过峰谷电价差获利，在电价低谷期购电储存，高峰期售电，收益与用户分成 [2] 行业挑战 - 江苏等地已明确缩小电价峰谷价差，预计直接削薄20%至30%利润空间 [2] - 峰谷价差缩小成为全国政策大趋势 [2] - 新能源全面入市交易增加电站收益不确定性 [2] - 商业模式技术门槛低，易被复制，难以形成护城河 [2]

中成股份收购中技江苏进军储能领域 - 中成股份拟通过发行股份方式收购中国技术进出口集团持有的中技江苏清洁能源有限公司100%股权 [1] - 中成股份实控人为国务院国资委，现有主营业务包括成套设备出口和工程承包、环境科技、复合材料生产，但近年来营收连年下滑，净利润持续亏损 [1] 中技江苏业务与财务数据 - 中技江苏成立于2021年10月，注册资本6349.57万元，主要从事工商业用户侧储能项目的投资、开发和运营，通过合同能源管理模式为用户提供储能解决方案 [2] - 中技江苏在运营储能电站位于江苏省溧阳市、广东省东莞市、肇庆市、广州市、河南省济源市 [2] - 中技江苏近两年营收分别为1446.55万元和3990万元，净利润分别为149.13万元和1815.92万元 [3] - 中技江苏已承建并运营江苏时代（一期）、时代上汽、江苏时代（二期）、时代广汽、东莞基站等工商业用户侧储能项目，客户主要为大型工商业企业 [3] 收购影响与战略意义 - 收购完成后，中成股份将跨界储能行业，实现储能业务与原有业务统筹并进，向绿色发展领域延伸，打造第二增长曲线 [3] - 收购将改善中成股份的资产规模、营业收入和净利润水平 [3] - 发行股份购买资产的价格确定为11.19元/股，较公司最新收盘价14.31元折价约22% [4] 行业风险 - 工商业用户侧储能行业受电价分时价差影响，电力市场价格波动可能导致电价价差减小，削弱储能项目经济性 [4] - 电价政策变动可能影响中技江苏的收入和投资回报 [4]

公司股价表现 - 中成股份并购重组预案复牌后首日股价高开低走，次日一度逼近跌停，5月29日收盘逆势大跌超5% [2] - 二级市场对重组反应剧烈且"纠结"，复牌首日开盘一度涨停但随后大幅跳水，次日以逼近跌停价开盘后收盘仍跌超5% [8] 并购标的概况 - 中成股份拟通过发行股份方式向中技进出口购买中技江苏100%股权，并向不超过35名特定投资者募集配套资金 [3] - 中技江苏成立于2021年，注册资本6349万元，主营业务为工商业用户侧储能项目的投资、开发和运营，主要产品为合同能源管理服务 [4] - 中技江苏在储能业内知名度较低，业内人士表示"没听说过"且其参赛项目未获奖 [5] 标的财务数据 - 中技江苏2023年营收1446.55万元、净利润149.13万元，2024年营收3990万元、净利润1815.92万元，2024年净利润率高达45.5% [6] - 2024年储能行业上市公司净利润率普遍在2%至10%，部分企业亏损，行业人士称"如此高的利润率几乎不可能实现" [6] 商业模式风险 - 中技江苏核心盈利模式依赖峰谷电价差获利，但江苏等地已明确缩小电价峰谷价差，预计将削薄20%至30%利润空间 [7] - 新能源全面入市交易增加电站收益不确定性，商业模式技术门槛低易被复制 [7] - 新型电力系统对储能企业技术要求快速提升，企业需提升智能化交易能力 [7] 行业竞争格局 - 2024年中国新型储能市场整体供大于求，系统集成环节竞争残酷，50%以上储能系统企业将被淘汰 [6] - 排名前十的储能系统集成商将瓜分八成以上市场份额 [6] 公司转型背景 - 中成股份主业萧条、业绩亏损，此次收购是向储能等绿色能源业务延伸的急迫选择 [8] - 公司面临两难抉择：不转型则传统主业难以为继，转型则面临储能行业技术迭代快、竞争激烈的挑战 [9] 市场分歧 - 有观点认为中技江苏背靠通用技术集团，并购有望实现业务转型和业绩逆转 [8] - 也有观点质疑标的公司规模偏小、商业模式单一，能否支撑上市公司转型有待观察 [8] - 标的资产评估定价、业绩承诺等关键信息尚未最终确定 [8]

证券代码：000151 证券简称：中成股份 公告编号：2025-37 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确、完整，没有虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏。 中成进出口股份有限公司 关于开具项目保函的公告 一、合同基本情况 2025 年 1 月 26 日，中成进出口股份有限公司(以下简称 "中成股份"或"公司")与 INTEC ENERGY SOLUTIONS PTY LTD 土耳其公司（以下简称"INTEC 土耳其"）组建的 联合体与 Shafag (Jabrayil) Solar Limited(以下简称"SJSL"或 "业主")签署《阿塞拜疆日出 EPC 光伏项目》（以下简称 "合同"）。合同标的为光伏发电场站（直流侧 288MWp， 交流侧 240MWp）的设计、采购（不含光伏组件采购）和施 工，包含 2 年质保期责任以及运营维护服务；合同金额约 1.19 亿美元（不含业主自采光伏组件价格）。 2025 年 4 月 8 日，根据项目执行需要，公司、INTEC 土 耳其及其子公司 INTEC ENERGY SOLUTIONS MMC（以下 简称"INTEC 阿塞拜疆"）与业主 SJSL 签署 ...

证券代码：000151 证券简称：中成股份 公告编号：2025-38 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 中成进出口股份有限公司 重大合同进展公告 一、合同基本情况 2025 年 4 月 8 日，根据项目执行需要，公司、INTEC 土 耳其及其子公司 INTEC ENERGY SOLUTIONS MMC（以下简称 "INTEC 阿塞拜疆"）与业主 SJSL 签署《阿塞拜疆日出 EPC 光伏项目合同补充协议》。原承包商联合体一方 INTEC 土耳 其变更为其子公司 INTEC 阿塞拜疆，INTEC 阿塞拜疆与中成 股份作为联合体共同履行项目合同义务，并对合同项下的工 程质量、工期、安全等义务承担连带责任；同时，INTEC 土 耳其对 INTEC 阿塞拜疆的合同履约承担连带责任并提供母公 司担保；除上述调整外，不涉及合同其他主要条款变更。 2025 年 5 月 21 日，公司与 INTEC 阿塞拜疆签署《联合 体协议》，中成股份与 INTEC 阿塞拜疆成立联合体，共同实施 项目，履行项目合同义务。中成股份作为联合体牵头方，代 表联合体开立银行保函并管 ...

| 证券代码：000151 证券简称：中成股份 公告编号：2025-39 | | --- | | 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确、完整，没有虚 | 假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 3、注册资本：1,000,000 欧元 4、成立日期：2020 年 6 月 25 日 5、注册地址：Industriestraat 9, 2500 Lier, 比利时 中成进出口股份有限公司 关于下属子公司破产清算的公告 中成进出口股份有限公司（以下简称"公司"）近日获悉， 下属子公司亚德比利时公众有限公司（以下简称"亚德比利 时"）因持续亏损无法清偿到期债务，且全部资产已不足以 偿付债务，已向比利时安特卫普商事法院（以下简称"安特 卫普商事法院"）提出破产申请，并收到安特卫普商事法院 出具的受理破产申请的裁定书。 一、 情况概述 亚德比利时为公司控股子公司新加坡亚德有限公司下 属子公司，于 2021 年 12 月经重大资产重组成为公司合并报 表范围企业。鉴于亚德比利时持续亏损，无法偿还到期债务 且已出现资不抵债的情况，为进一步优化资源配置，更好地 聚焦主业发展，维护公司及股东利益，亚德比利时向安特卫 普商事法 ...

证券代码：000151 证券简称：中成股份 公告编号：2025-36 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确、完整，没有虚假记 载、误导性陈述或者重大遗漏。 中成进出口股份有限公司关于召开 二〇二五年第三次临时股东大会的通知 一、召开会议的基本情况 1、股东大会届次：二〇二五年第三次临时股东大会 3、公司第九届董事会第二十三次会议审议通过了《关 于提议召开中成进出口股份有限公司二〇二五年第三次 临时股东大会的议案》。本次股东大会会议召开符合有关 法律、行政法规、深圳证券交易所业务规则和《公司章程》 2、股东大会的召集人：公司董事会 等规定。 4、会议召开的日期、时间： 现场会议召开日期和时间：2025年6月16日下午14:30 网络投票时间：2025 年 6 月 16 日。其中，通过深圳证 券交易所交易系统进行网络投票的具体时间为：2025 年 6 月 16 日上午 9:15-9:25,9:30-11:30，下午 13:00－15:00；通 过深圳证券交易所互联网投票系统投票的具体时间为：2025 年 6 月 16 日上午 9:15—下午 15:00 的任意时间。 5、会议的召开方式： 本次股东大 ...

会议情况 - 公司于2025年5月29日召开第九届监事会第十九次会议，3名监事实到[2] 议案审议 - 会议审议《开具项目保函》议案，3票赞成通过[2] 保函数据 - 申请开具预付款保函约1165.00万美元，履约保函约1456.60万美元，合计2621.60万美元[2][3] - 预付款保函保证至2025年9月25日或等额工程量完成并确认之日较早者[3] - 履约保函保证至2027年5月26日或相关事项最先发生日[3]