会议召开与出席情况 - 股东大会于2025年11月18日上午09:30在贵州省贵阳市现场召开，同时通过深圳证券交易所交易系统和互联网系统进行网络投票 [3] - 会议采用现场与网络投票相结合的方式，由董事长刘文生先生主持，召集召开程序符合相关法律法规及公司章程规定 [3] - 共有221名股东参与投票，代表股份237,278,426股，占公司有表决权股份总数的49.0363% [4] - 现场投票股东3人，代表股份220,450,377股，占比45.5586%；网络投票股东218人，代表股份16,828,049股，占比3.4777% [4] - 参与投票的中小股东共219人，代表股份21,970,872股，占总股份的4.5405% [4] - 公司董事、监事出席会议，部分高级管理人员及见证律师列席会议 [5] 提案审议与表决结果 - 议案一《关于修订〈公司章程〉的议案》获得通过，总表决同意股数236,402,526股，占出席有效表决权股份的99.6309% [6] - 议案一中小股东表决同意股数21,094,972股，占出席中小股东有效表决权股份的96.0134% [8] - 议案二《关于修订〈公司股东会议事规则〉的议案》获得通过，总表决同意股数235,944,925股，占比99.4380% [9] - 议案二中小股东表决同意股数20,637,371股，占比93.9306% [10] - 议案三《关于修订〈公司董事会议事规则〉的议案》获得通过，总表决同意股数235,946,125股，占比99.4385% [11] - 议案三中小股东表决同意股数20,638,571股，占比93.9361% [12] - 以上三项议案均为特别决议事项，均经出席股东大会股东所持有效表决权股份总数的三分之二以上通过 [8][10][12] - 本次股东大会未出现否决议案，也未涉及变更以往已通过的决议 [2] 法律意见与文件 - 广东岭南（佛山）律师事务所律师欧阳娟芬、马锐对本次股东大会进行见证并出具法律意见 [13] - 法律意见认为本次股东大会的召集、召开程序、人员资格及表决程序均符合相关法律法规和公司章程，表决结果合法有效 [13] - 股东大会决议及法律意见书为备查文件，具体内容可查阅巨潮资讯网 [14][15]

股东大会信息 - 2025年第二次临时股东大会于11月18日9:30召开[3] - 221人参与投票，代表股份237,278,426股，占比49.0363％[5] 议案表决情况 - 修订《公司章程》议案，同意236,402,526股，占比99.6309％[6] - 修订《公司股东会议事规则》议案，同意235,944,925股，占比99.4380％[9] - 修订《公司董事会议事规则》议案，同意235,946,125股，占比99.4385％[12] 中小股东表决情况 - 修订《公司章程》议案，中小股东同意21,094,972股，占比96.0134％[8] - 修订《公司股东会议事规则》议案，中小股东同意20,637,371股，占比93.9306％[10] - 修订《公司董事会议事规则》议案，中小股东同意20,638,571股，占比93.9361％[13] 其他 - 律师认为大会召集、召开及表决合法有效[14] - 备查文件为股东大会决议和律师法律意见[16]

会议时间 - 2025年10月28日董事会决议召开第二次临时股东大会[4] - 2025年10月30日登载召开股东大会通知[4] - 2025年11月18日上午9:30股东大会召开[6] 参会情况 - 出席股东及代理人221人，代表股份237,278,426股，占比49.0363％[10] - 出席中小股东及代理人219人，代表股份21,970,872股，占比4.5405％[10] 议案表决 - 《关于修订<公司章程>的议案》总表决同意236,402,526股，占比99.6309％[13] - 《关于修订<公司章程>的议案》中小股东表决同意21,094,972股，占比96.0134％[15] - 《关于修订<公司股东会议事规则>的议案》总表决同意235,944,925股，占比99.4380％[16] - 《关于修订<公司董事会议事规则>的议案》总表决同意235,946,125股，占比99.4385％[18] 表决结果 - 本次股东大会所有议案均为特别表决事项，经出席股东有效表决权股份总数的2/3以上通过[20]

公司控股股东支持情况 - 控股股东保利久联始终支持公司经营发展，并给予借款等诸多帮助 [1] - 控股股东提供的借款利率不超过其实际资金来源综合融资成本，约2%至5% [1] - 具体借款金额需关注公司披露的定期报告 [1]

案件进展与投资者索赔 - 投资者诉保利联合证券虚假陈述责任纠纷案已有投资者获得赔偿款 [1] - 法院判决支持于2020年4月28日至2023年1月20日期间买入并在2023年1月21日后卖出或持有而亏损的投资者报名索赔 [1] - 该案诉讼时效遵循三年原则 将于2026年1月到期 目前仅剩约两个月时间 [1] 索赔法律依据与公司违规行为 - 保利联合于2024年1月收到证监会《行政处罚决定书》 [2] - 公司在2019年至2021年期间错误划分应收账款风险组合 导致少计提坏账准备 [2] - 因应收账款账龄划分及计算错误 导致2019年至2021年少计提坏账准备并虚增净利润 致使2021年盈亏发生变化 [2] 索赔范围与原则 - 民事赔偿责任范围以原告因虚假陈述而实际发生的损失为限 包括投资差额损失及该部分的佣金和印花税 [1] - 依据同案同判原则 后续同类型案件胜诉概率极高 [1]

元成股份涉嫌虚假陈述 - 公司于2025年10月9日收到证监会浙江监管局下发的《行政处罚事先告知书》[1] - 涉嫌违法事实包括2020年至2022年年报存在虚假记载以及2022年非公开发行股票文件编造重大虚假内容[1] - 具体手段为通过虚增越龙山项目成本和产值虚增2020年至2022年营收和利润 以及未及时将淮阴项目价审差异入账处理虚增2022年营收和利润[1] - 相关投资者索赔区间为2021年4月15日至2024年1月31日期间买入并在2024年1月31日后卖出或持有[1] 保利联合行政处罚及索赔 - 公司于2024年1月16日收到证监会贵州监管局下发的《行政处罚决定书》[2] - 违法事实为2019年少计提坏账准备43,121,976.07元 虚增净利润36,653,679.66元 占当期披露金额19.95%[2] - 2020年少计提坏账准备77,752,927.99元 虚增净利润65,892,497.89元 占当期披露金额43.24%[2] - 2021年少计提坏账准备235,768,852.67元 虚增净利润200,267,416.27元 占当期披露金额124.47% 导致2021年盈亏性质发生变化[2] - 相关投资者索赔案已有个案获赔到位 诉讼时效已进入倒计时[1][2] - 投资者索赔区间为2020年4月28日至2023年4月28日期间买入并在2023年4月28日后卖出或持有[2]

公司经营与发展 - 公司控股股东一直积极支持公司经营发展 [2] - 公司将继续全力以赴地做好应收账款的清收工作 [2] - 公司将持续通过市场拓展、重点项目推进及精益管理等措施提升经营质效 [2] 应收账款管理 - 去年在股东及相关各方支持下公司应收账款清收取得一定成效 [2]

案件进展 - 保利联合投资者索赔案已获赔到位并进入结案程序 律师团队继续推进后续案件立案并接受索赔委托 [1] - 该投资者索赔案诉讼时效已进入倒计时 [1] 行政处罚事实 - 公司于2024年1月16日公告收到证监会贵州监管局《行政处罚决定书》 [1] - 2019年公司少计提坏账准备4312万元 虚增净利润3665万元 占当期披露净利润的19.95% [1] - 2020年公司少计提坏账准备7775万元 虚增净利润6589万元 占当期披露净利润的43.24% [1] - 2021年公司少计提坏账准备2.36亿元 虚增净利润2亿元 占当期披露净利润的124.47% 导致2021年盈亏性质发生变化 [1] 投资者索赔资格 - 在2020年4月28日至2023年4月28日期间买入公司股票 并在2023年4月28日后卖出或持有股票的投资者 目前仍可发起索赔 [1]

公司概况与业务 - 公司成立于2002年7月18日，于2004年9月8日在深圳证券交易所上市 [1] - 公司是国内领先的民爆企业，提供民爆器材及爆破工程一体化服务，具备全产业链优势 [1] - 公司主营业务为民爆器材产品研发、生产、销售、爆破、配送、工程技术服务、设计及施工等一体化经营业务，以及生态产业运营管理业务 [1] 经营业绩 - 2025年三季度营业收入为46.04亿元，在行业中排名第5位，高于行业平均数41.11亿元和中位数25.69亿元，但远低于行业第一名广东宏大的145.52亿元和第二名易普力的73.56亿元 [2] - 主营业务构成中，爆破工程施工收入22.14亿元，占比69.57%，民爆产品生产及销售收入8.7亿元，占比27.33%，其他收入9847.95万元，占比3.09% [2] - 2025年三季度净利润为-1.16亿元，在行业中排名垫底（13/13），行业第一名广东宏大的净利润为11.9亿元，行业平均数为3.38亿元 [2] 财务健康状况 - 2025年三季度资产负债率为83.34%，高于去年同期的83.01%，且远高于行业平均的44.44% [3] - 2025年三季度毛利率为17.10%，低于去年同期的19.55%，也低于行业平均的28.51% [3] 股权结构与股东情况 - 公司控股股东为保利久联控股集团有限责任公司，实际控制人为中国保利集团有限公司 [4] - 截至2025年9月30日，A股股东户数为4.08万，较上期增加43.88% [5] - 截至2025年9月30日，户均持有流通A股数量为1.19万，较上期减少30.50% [5]

板块整体表现 - 化学制品板块在10月30日较上一交易日下跌0.57%，表现弱于大盘，当日上证指数下跌0.73%，深证成指下跌1.16% [1] - 板块内个股表现分化，领跌个股为博苑股份，跌幅达7.66% [1][2] 领涨个股表现 - 杭氧股份(002430)领涨板块，收盘价29.52元，涨幅9.99%，成交量为49.47万手，成交额为14.30亿元 [1] - 先锋新材(300163)涨幅6.94%，收盘价4.93元，成交量为154.22万手，成交额为7.59亿元 [1] - 金融资(002407)涨幅6.26%，收盘价26.50元，成交量为244.51万手，成交额高达64.08亿元 [1] 领跌个股表现 - 博苑股份(301617)领跌，收盘价94.00元，跌幅7.66%，成交量为7.86万手，成交额为7.63亿元 [2] - 锦华新材(920015)跌幅7.29%，收盘价58.33元，成交量为13.21万手，成交额为8.10亿元 [2] - 保利联合(002037)跌幅6.13%，收盘价10.10元，成交量为24.74万手，成交额为2.54亿元 [2] 板块资金流向 - 化学制品板块整体呈现主力资金净流出，净流出金额为9.33亿元 [2] - 游资资金净流入2.69亿元，散户资金净流入6.65亿元 [2] - 杭氧股份获得主力资金净流入1.52亿元，主力净占比10.66% [3] - 永太科技获得主力资金净流入1.25亿元，主力净占比8.87% [3] - 雅化集团获得主力资金净流入1.08亿元，主力净占比5.82% [3]