融资情况 - 公司向特定对象发行380,487,474股A股，发行价4.07元/股，募资总额1,548,584,019.18元，净额1,532,236,775.42元[1] 募投项目调整 - 宿州至固镇高速项目调整后拟用募资占比77.66%，金额不变[4] - 补充流动资金调整后拟用募资34,223.68万元，占比22.34%[4] - 调整前募投拟用募资165,000.00万元，调整后153,223.68万元[4] 决策审议 - 2025年12月19日董事会、审计委员会审议通过调整募投资金议案[4] 各方意见 - 审计委员会认为调整无不利影响[4] - 保荐人对调整无异议[6] 调整原因 - 因实际净额少于原拟投入金额，为保障项目实施[3]

募集资金协议与使用规则 - 公司应在募集资金到位后一个月内与保荐机构、商业银行签订三方监管协议[9] - 募集资金投资项目超计划完成期限且投入未达计划金额50%，需重新论证可行性[11] - 公司可在募集资金到账后六个月内置换自筹资金，置换距到账时间不超六个月[12][17] - 公司使用闲置募集资金暂时补充流动资金，单次不超十二个月，提交董事会审议通过后两日内公告[13][14] - 补充流动资金到期前归还至专户，全部归还后两日内公告[14] - 公司变更募集资金用途需经董事会和股东会审议通过[21] 项目实施与资金处理 - 改变募集资金投资项目实施地点需董事会审议通过并二日内公告[18] - 单个或全部项目完成后，节余资金低于项目募集净额10%，董事会审议通过可使用；达或超10%，需股东会审议通过；低于五百万元或低于项目募集净额1%可豁免程序[18] - 全部募集资金项目完成前，部分资金永久补充流动资金需满足到账超一年、不影响其他项目实施、按变更要求履行程序和披露义务[18] 监督与审计 - 内部审计部门至少每季度检查一次募集资金存放与使用情况并向审计委员会报告[20] - 董事会每半年全面核查项目进展，出具专项报告并披露；年度审计时聘请会计师事务所专项审核并出具鉴证报告[20] - 二分之一以上独立董事同意，可聘请会计师事务所对资金使用专项审计，公司配合并承担费用[20] - 保荐机构至少每半年现场调查一次，年度结束后出具专项核查报告并披露；发现重大违规或风险及时报告深交所[21] 其他 - 制度由董事会负责解释[23] - 若项目通过子公司或受控制企业实施，公司确保其遵守制度[23] - 制度自董事会审议通过之日起实施，原《募集资金使用管理制度》废止[24]

募资情况 - 公司向特定对象发行380,487,474股A股，每股4.07元，募资1,548,584,019.18元，净额1,532,236,775.42元[1] 募投项目调整 - 宿州至固镇高速项目调整后拟用募资119,000.00万元，占比77.66%[5] - 补充流动资金项目调整后拟用募资34,223.68万元，占比22.34%[5] - 调整前募投项目拟用募资165,000.00万元，调整后为153,223.68万元[5] 审议情况 - 2025年12月19日相关会议审议通过调整募资投入金额议案[1][7][8] - 审计和保荐人认为调整合规，无损害股东利益情况[8][9] - 本次调整不属用途变更，无需提交股东会审议[1]

募资情况 - 公司向特定对象发行380,487,474股A股，每股4.07元，募资1,548,584,019.18元，净额1,532,236,775.42元[1] 募投项目 - 调整后募投项目拟投入153,223.68万元，宿州至固镇高速项目119,000.00万元，补充流动资金34,223.68万元[5] 子公司情况 - 安徽宿固注册资本10,000万元，北新路桥持股98.50%，宿州交旅持股1.50%[6] 子公司业绩 - 2025年1 - 9月安徽宿固资产417,507.91万元，负债333,953.15万元，营收3.24万元，净利润2.82万元[9] - 2024年安徽宿固资产385,755.97万元，负债310,704.04万元，营收0.24万元，净利润 - 5.63万元[9] 借款事项 - 公司拟向安徽宿固提供不超119,000.00万元借款用于宿州至固镇高速项目[5] - 2025年12月19日董事会通过借款议案，审计委员会同意，保荐人无异议[12][14][15]

会议信息 - 公司于2025年12月19日召开第七届董事会第二十六次会议[2] - 会议应到董事9人，实到董事9人[2] 议案审议 - 审议通过调整募投项目募集资金投入金额议案，9票同意[2] - 审议通过用募集资金向控股子公司借款实施募投项目议案，9票同意[3] - 审议通过修订《募集资金使用管理制度》议案，9票同意[4]

公司融资与项目调整 - 公司董事会审议通过调整募投项目募集资金投入金额的议案 根据募集资金净额实际情况进行调整 [1] - 本次发行实际募集资金净额为15.32亿元 低于原募投项目拟使用募集资金的金额 [1] - 调整后 宿州至固镇高速公路项目拟使用募集资金11.9亿元 占调整后总投入的77.66% [1] - 调整后 补充流动资金拟使用募集资金3.42亿元 占调整后总投入的22.34% [1]

市场整体表现 - 12月16日，上证指数收于3824.81点，下跌1.11% [1] - 同日，深证成指收于12914.67点，下跌1.51% [1] 基础建设板块市场表现 - 12月16日，基础建设板块整体下跌1.39%，表现弱于大盘指数 [1] - 板块内，北新路桥领跌 [1] 基础建设板块资金流向 - 当日，基础建设板块主力资金净流出7.4亿元 [2] - 游资资金净流入1.49亿元 [2] - 散户资金净流入5.92亿元 [2]

市场整体表现 - 截至今日上午10:29，上证综指报3885.56点，收于五日均线之下，涨跌幅为-0.10% [1] - A股总成交额为8962.42亿元 [1] - 今日有827只A股价格突破了五日均线 [1] 突破五日均线个股表现 - 在突破五日均线的个股中，泓禧科技、欢乐家、冠中生态的乖离率较大，分别为12.87%、12.29%、9.01% [1] - 张裕A、新劲刚、南京聚隆等个股乖离率较小，刚刚站上五日均线 [1] 高乖离率个股详情 - 泓禧科技今日涨跌幅为19.61%，换手率4.14%，最新价34.65元，五日均线30.70元，乖离率12.87% [1] - 欢乐家今日涨跌幅为19.98%，换手率4.90%，最新价27.74元，五日均线24.70元，乖离率12.29% [1] - 冠中生态今日涨跌幅为14.73%，换手率9.95%，最新价21.57元，五日均线19.79元，乖离率9.01% [1] - 抚顺特钢今日涨跌幅为10.00%，换手率7.00%，最新价5.72元，五日均线5.30元，乖离率8.01% [1] - 骑士乳业今日涨跌幅为10.86%，换手率15.80%，最新价10.51元，五日均线9.73元，乖离率7.99% [1] - 运机集团今日涨跌幅为10.01%，换手率3.62%，最新价34.07元，五日均线31.57元，乖离率7.92% [1] - 通宇通讯今日涨跌幅为10.00%，换手率29.49%，最新价32.01元，五日均线29.67元，乖离率7.90% [1] - 固德威今日涨跌幅为9.48%，换手率4.93%，最新价56.95元，五日均线53.15元，乖离率7.16% [1] - 顺威股份今日涨跌幅为10.04%，换手率3.90%，最新价8.77元，五日均线8.19元，乖离率7.13% [1] - 孚日股份今日涨跌幅为10.03%，换手率5.03%，最新价11.30元，五日均线10.58元，乖离率6.81% [1] - 农产品今日涨跌幅为9.97%，换手率1.52%，最新价10.15元，五日均线9.51元，乖离率6.77% [1] - 乐凯胶片今日涨跌幅为9.97%，换手率4.84%，最新价9.49元，五日均线8.89元，乖离率6.75% [1] - 孩子王今日涨跌幅为9.74%，换手率6.10%，最新价10.59元，五日均线9.92元，乖离率6.73% [1] - 蓝帆医疗今日涨跌幅为10.00%，换手率2.29%，最新价5.72元，五日均线5.37元，乖离率6.52% [1] - 皇台酒业今日涨跌幅为10.02%，换手率10.83%，最新价13.50元，五日均线12.68元，乖离率6.45% [1] - 科大国创今日涨跌幅为10.78%，换手率16.03%，最新价38.95元，五日均线36.62元，乖离率6.37% [1] - 中粮糖业今日涨跌幅为9.99%，换手率2.69%，最新价18.49元，五日均线17.40元，乖离率6.25% [1] - 长荣股份今日涨跌幅为7.27%，换手率5.45%，最新价8.41元，五日均线7.94元，乖离率5.97% [1] - 国中水务今日涨跌幅为9.88%，换手率4.00%，最新价2.67元，五日均线2.52元，乖离率5.78% [2] - 北新路桥今日涨跌幅为9.94%，换手率7.52%，最新价5.75元，五日均线5.44元，乖离率5.78% [2]

公司融资与资金用途 - 公司于12月13日完成向特定对象发行股票，募集资金总额15.49亿元已全部到位 [1][4] - 本次发行由财通基金、诺德基金、华泰资管、申万宏源、兴证全球等机构及王梓旭、李天虹等知名投资人参与认购 [1] - 募集资金将主要用于宿州至固镇高速公路项目（G3京台高速公路复线）的建设 [1] 募投项目概况与战略意义 - 宿州至固镇高速公路项目是G3京台高速公路复线，起于宿州市东部，南接固镇，可连接至宁洛高速及长三角城市，旨在分担G3京台高速日益加大的交通压力 [1] - 项目是加快长三角区域一体化发展、完善皖北城市群与长三角地区交通纽带、统筹区域经济社会协调发展的重要基础设施 [1] - 项目建成将加密皖北及合肥都市圈高速公路网络，支持皖北振兴、提升合肥辐射功能，并促进区域城镇体系调整、产业集聚与经济社会发展 [2] - 项目实施是落实《交通强国建设纲要》、《促进中部地区崛起"十三五"规划》等一系列国家及区域经济发展战略的重要举措 [2] 项目财务与运营细节 - 宿州至固镇高速公路项目拟总投资55.25亿元，截至发行董事会召开日已投资12.82亿元，尚需投资42.42亿元 [3] - 本次发行拟为该项目募集资金11.90亿元，剩余30.52亿元资金缺口拟通过银行债务融资及自有资金解决 [3] - 项目采用BOT模式运营，建设期36个月，预计2025年末完成施工 [3] - 项目税后内部收益率为5.09%，运营期预计平均实现营业收入4.26亿元、净利润1.13亿元，具有良好的盈利能力 [3] 公司业务发展与战略 - 公司作为国内路桥建设龙头企业，隶属于新疆生产建设兵团第十一师，业务遍及国内二十多个省（区、市）及国外10个国家，采用BOT、EPC等多种模式 [2] - 公司已初步实现由低端项目向中高端项目、单一产业向多元产业转变的业务布局 [2] - 投资该项目有利于公司构建“建筑业+”多元业务体系，横向发展基础设施、工程科技服务等业务，纵向提升工程总承包能力，并向“投资、建设、运营养护”一体化方向发展，打造全产业链综合服务能力 [3]

发行基本信息 - 2025年12月9日验资显示，向特定对象发行股票380,487,474股，价格4.07元/股，募资总额1,548,584,019.18元，净额1,532,236,775.42元[18] - 本次发行股票为境内上市人民币普通股（A股），每股面值1.00元[20] - 定价基准日为2025年11月25日，发行价与发行底价比率100.00%[22][23] 发行流程 - 2023年8月1日召开第七届董事会第一次会议审议通过发行议案[13] - 2023年8月31日十一师国资委同意发行事项[13] - 2023年9月4日召开2023年第二次临时股东大会通过相关议案[13] - 2025年6月23日收到深交所审核中心意见告知函，认为符合条件[16] - 2025年9月1日收到中国证监会同意注册批复[16] - 2025年11月28日向18名发行对象发出《缴款通知书》[17] - 2025年12月4日中信建投证券划转剩余认购款项[17] 认购情况 - 控股股东兵团建工集团拟用8,000万元现金认购，不参与询价但接受竞价结果[25] - 发行对象18家，均以现金认购，发行股数380,487,474股[25] - 兵团建工集团认购股份限售18个月，其他发行对象限售6个月[27] - 2025年11月6日首轮认购邀请书发送，涉及104家投资者，后新增13名[30] - 2025年11月27 - 28日追加认购邀请书发送，新增4家投资者[32] - 2025年11月27日上午9:00 - 12:00首轮报价，14名认购对象有效报价，区间4.07 - 4.63元/股[34] - 首轮申购报价后未达拟募集资金总额，启动追加认购程序[36] - 追加认购期间收到18家投资者申请，7家为首轮报价投资者[37] - 发行对象最终确定为18家，发行股票数量380,487,474股，募集资金总额1,548,584,019.18元[39,40] - 财通基金管理有限公司获配股数67,911,547股，获配金额276,399,996.29元[39] - 王梓旭获配股数44,226,044股，获配金额179,999,999.08元[39] 股东情况 - 发行前截至2025年9月30日公司前十名股东合计持股630,272,318股，占比49.68%[72] - 发行后公司前十名股东合计持股894,262,133股，占比54.24%，限售股306,486,482股[73][74] 其他信息 - 本次发行风险等级为R3级，专业投资者和普通投资者C3及以上可认购[65] - 保荐人（主承销商）为中信建投证券股份有限公司，法定代表人为刘成[69] - 律师事务所为上海市锦天城律师事务所，位于上海市浦东新区[69]