公司资产处置交易 - 北新路桥拟将其持有的河南禹亳全部5.33%股权转让给新疆建融 [1] - 本次股权转让的交易价格为人民币2.43亿元 [1] - 交易完成后，北新路桥将不再持有河南禹亳的股权 [1] 交易目的与依据 - 交易目的为优化公司财务结构、降低经营风险、提升资产运营效率 [1] - 交易价格以评估价格为定价参考依据，并经双方协商一致 [1]

公司资产处置 - 公司于2025年12月24日召开董事会，审议通过转让所持河南禹亳铁路发展有限公司全部股权的议案 [1] - 股权受让方为新疆建融国有资本运营投资（集团）有限责任公司，交易完成后公司将不再持有河南禹亳股权 [1] - 本次转让河南禹亳5.33%股权的交易价格为人民币24,320.72万元，定价参考评估价格并经双方协商 [1] 公司经营与财务概况 - 公司2025年上半年营业收入主要来源于工程收入，占比高达91.35% [1] - 其他收入来源包括高速公路服务业占比5.8%、其他行业占比1.47%、设备租赁占比0.56%、房地产销售占比0.5% [1] - 截至新闻发稿时，公司总市值为65亿元 [1]

公司资产处置 - 北新路桥拟将其持有的河南禹亳全部5.33%股权转让给新疆建融 [1] - 本次股权转让的协商价格为人民币24,320.72万元 [1] - 交易完成后，公司将不再持有河南禹亳的股权 [1] 交易目的与依据 - 交易目的为优化公司财务结构、降低经营风险、提升资产运营效率 [1] - 交易价格以评估价格为定价参考依据 [1]

融资情况 - 公司向特定对象发行380,487,474股A股，发行价4.07元，募资1,548,584,019.18元[3] 股本变化 - 公司总股本由1,268,291,582股增至1,648,779,056股[3] 股东情况 - 控股股东兵团建工集团持股数增至607,431,670股，比例降至36.84%[3][4] - 无限售条件股份持股比例变为35.65%，有限售占比1.19%[5] 其他 - 2025年12月26日新增股份在深交所上市[3] - 兵团建工集团定增股份18个月内不得转让[6]

发行情况 - 公司向特定对象发行股票380,487,474股，价格4.07元/股，募集资金总额1,548,584,019.18元，净额1,532,236,775.42元[10] - 新增股份2025年12月17日完成股份登记，预计26日在深交所上市[10] - 发行后总股本1,648,779,056股，调整后最近一年每股收益 - 0.26元/股[10] - 控股股东兵团建工集团认购股份限售18个月，其他发行对象限售6个月，从2025年12月26日起算[11] 公司概况 - 公司2001年8月7日成立，2009年11月11日上市，注册资本1,268,291,582元[21] - 公司股票简称北新路桥，代码002307.SZ，法定代表人为张斌，董事会秘书为顾建民[21] - 公司主营公路、桥梁、隧道和市政交通等基础设施施工业务[21] 发行流程 - 2025年8月7日和26日分别召开董事会和股东会，延长发行决议有效期及授权董事会办理相关事宜[26] - 2025年9月1日收到证监会批复，同意向特定对象发行股票注册申请[27] - 首轮认购邀请书发送多类对象，后新增13名投资者，2025年11月27 - 28日启动追加发行，追加认购邀请书新增4家投资者[28][30] - 首轮报价2025年11月27日9:00 - 12:00，主承销商收到14名认购对象申购报价，有效报价区间4.07 - 4.63元/股[32] - 本次发行价格确定为4.07元/股，首轮申购未达拟募集资金总额，启动追加认购程序[33] - 截至2025年11月28日，追加认购期间主承销商收到18家投资者追加认购申请，其中7家为首轮报价投资者[34] 发行对象情况 - 本次发行对象最终确定为18家，均以现金认购[50] - 财通基金等多家机构及个人获配股数及对应金额，限售期6个月（控股股东兵团建工集团除外）[50] 业绩数据 - 2025年1 - 9月营业收入767,596.54万元，净利润 - 11,800.28万元[109] - 2025年1 - 9月经营活动产生的现金流量净额为38,966.38万元，投资活动为 - 145,662.64万元，筹资活动为159,946.92万元[112] - 报告期各期末公司总资产、总负债规模均呈增长趋势[114] - 报告期各期末公司流动比率、速动比率、资产负债率水平较为稳定，利息保障倍数呈小幅下降趋势[115] - 报告期内公司实现收入和净利润有不同表现[116] - 2024年公司财务费用、计提信用减值损失增加，综合毛利率降低，毛利额减少[116] - 2025年1 - 9月应收账款周转率为3.66次，存货周转率为4.76次等多项指标[113]

公司信息 - 公司证券代码为002307，证券简称为北新路桥[1] 公告披露 - 公司发布向特定对象发行股票上市公告书披露的提示性公告[2] - 《新疆北新路桥集团股份有限公司向特定对象发行股票上市公告书》及相关文件于2025年12月25日披露[2][4]

发行情况 - 发行数量为380,487,474股，发行价格为4.07元/股[2] - 股票上市数量为380,487,474股，上市时间为2025年12月26日[2] - 发行对象为18名特定对象，兵团建工集团认购股份限售18个月，其他对象限售6个月[3] - 实际发行数量超拟发行数量70%，募集资金总额1,548,584,019.18元[9] - 发行价格与发行底价比率为100.00% [10] - 募集资金净额为1,532,236,775.42元，新增股本380,487,474元，资本公积1,151,749,301.42元[12] 时间节点 - 2023年8月1日公司召开第七届董事会第一次会议，审议通过相关发行议案[4] - 2025年9月1日公司收到中国证监会同意向特定对象发行股票注册的批复[7] - 2025年12月17日，中国结算深圳分公司受理公司本次发行新股登记申请材料[12] 股东情况 - 发行前截至2025年9月30日，公司前十名股东合计持股630,272,318股，占比49.68%[44] - 发行后截至2025年12月17日，公司前十名股东合计持股894,262,133股，占比54.24%[46] 股份结构 - 发行前无限售条件股份1,268,291,582股，占比100%；发行后占比76.92%[47] - 发行前有限售条件股份为0；发行后为380,487,474股，占比23.08%[47] - 发行前股份总数1,268,291,582股，发行后为1,648,779,056股[47] 其他影响 - 发行募集资金到位后，公司总资产和净资产将增加，资产负债率将下降[49] - 发行募集资金投资项目围绕主营业务开展，实施后主营业务不变[50] - 发行完成后，机构投资者持有公司股份的比例有所提高[51] - 发行不会对公司董事、高级管理人员和核心技术人员结构造成重大影响[52] - 发行完成后，公司与控股股东等关联方业务和管理关系无重大变化，不增加同业竞争[53] - 发行不会使公司与控股股东等关联人的关联交易发生重大变化[53] 中介机构 - 保荐人（主承销商）为中信建投证券股份有限公司[54] - 律师事务所为上海市锦天城律师事务所[54] - 审计机构和验资机构均为希格玛会计师事务所（特殊普通合伙）[55]

财务数据 - 公司注册资本1268291582元，股票代码002307.SZ[13] - 2025年9月30日资产总计5893091.97万元，负债合计5220917.02万元[16] - 2025年1 - 9月营业收入767596.54万元，净利润 - 11800.28万元[18] - 2025年1 - 9月经营活动现金流量净额38966.38万元，投资活动现金流量净额 - 145662.64万元[20] - 2025年9月30日流动比率1.02倍，速动比率0.92倍[21] - 2025年9月30日合并资产负债率88.59%，母公司资产负债率79.83%[21] - 2025年1 - 9月应收账款周转率3.66次，存货周转率4.76次[23] 报告期数据 - 报告期各期营业总收入分别为116.58亿元、84.87亿元、102.15亿元及76.76亿元[36] - 报告期各期净利润分别为0.48亿元、0.75亿元、 - 4.64亿元及 - 1.18亿元[36] - 报告期各期毛利率分别为17.26%、19.97%、14.68%及15.29%[36] - 报告期各期经营活动现金流量净额分别为3.85亿元、5.79亿元、 - 1.59亿元及3.90亿元[32] 项目与资产 - 2024年新增运营广平高速公路项目，总投资额140亿元[43] - 截至2025年9月末，高速公路类特许经营权账面价值381.23亿元，占总资产64.69%[27] - 截至2025年9月30日，在建特许经营权项目金额69.29亿元，占总资产11.76%[28] 发行股票 - 本次向特定对象发行股票募集资金总额不超过165000万元，用于宿州至固镇高速公路项目及补充流动资金[92][114] - 发行价格4.07元/股，发行股数380487474股，募集资金总额1548584019.18元[83] - 控股股东兵团建工集团拟用8000万元现金认购，限售18个月[83] 风险提示 - 建筑施工行业受宏观经济和产业政策影响有商业周期，影响公司盈利能力[44] - 建筑施工原材料和劳动力价格波动影响公司盈利能力[45] - 工程招投标若不能中标，前期投入费用无法收回[46] - 工程分包组织不好，面临工期延误、违约、质量安全事故等风险[48] - 建筑行业垫资施工和保证金交纳使公司面临资金压力和债务负担[49] - 公司PPP项目可能面临清库风险，影响现有PPP业务及经营业绩[55] - 截至2025年9月30日，公司及子公司存在部分尚未了结的重大诉讼[59] - 公司向多元化目标发展，管理难度增加，曾发生工程人员挪用款项事件[60] - 建筑工程项目易受多种不确定因素影响，存在施工管理风险[62] - 公司未来建设规模可能扩大，融资规模或上升，增加投融资管理难度和风险[63] - 建筑行业是高危行业，发生重大安全事故会影响公司社会信誉和经济效益[64] - 国家产业、劳工薪酬、税收优惠、环保、房地产等政策变动可能影响公司经营[68][69][70][71][72] - 本次向特定对象发行股票能否成功或足额募集资金存在不确定性[74] - 前次募投项目未实现预期效益，本次募投项目也可能因多种不确定性无法实现预期效益[74] - 本次募投项目建成通车后预计年均新增折旧摊销15727.28万元，可能导致亏损[75] 保荐相关 - 中信建投证券指定宋华杨、张涛担任本次发行的保荐代表人[97] - 持续督导期间为本次发行股票上市当年剩余时间及以后1个完整会计年度[116] - 持续督导事项包括完善制度、关注信息披露、监督募集资金使用等[116] - 保荐人持续关注发行人担保等事项，规范其担保行为决策程序并要求事前沟通[117] - 保荐人关注发行人经营等多方面状况，与发行人建立信息沟通机制[117] - 保荐人必要时对发行人进行现场检查和实地专项核查[117] - 保荐人履行职责可要求发行人通报信息、回访查阅材料、列席会议、事前审阅文件等[117] - 发行人承诺配合保荐人履行职责，提供真实准确完整资料[117] - 保荐人将按要求对发行人实施持续督导[117] - 本次北新路桥向特定对象发行上市符合相关规定[118] - 中信建投证券同意作为北新路桥本次发行上市的保荐人并承担责任[118] - 项目协办人是李良，保荐代表人是宋华杨和张涛[120] - 内核负责人是徐子桐，保荐业务负责人是刘乃生，法定代表人/董事长是刘成[121]

证券代码：002307 证券简称：北新路桥 公告编号：2025－73 新疆北新路桥集团股份有限公司 二、交易对方的基本情况 1.企业名称：新疆建融国有资本运营投资（集团）有限责任公司 关于转让河南禹亳铁路发展有限公司全部股权的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 2025 年 12 月 24 日，新疆北新路桥集团股份有限公司（以下简称"北新路 桥"或"公司"）召开第七届董事会第二十七次会议，审议通过了《关于转让河 南禹亳铁路发展有限公司全部股权的议案》，同意公司将所持河南禹亳铁路发展 有限公司（以下简称"河南禹亳"）全部股权转让给新疆建融国有资本运营投资 （集团）有限责任公司（以下简称"新疆建融"）。现将具体情况公告如下： 一、交易概述 为优化公司财务结构，降低经营风险，进一步提升公司资产运营效率，公司 拟将所持河南禹亳全部股权（工商登记出资比例为 5.33%）转让给新疆建融，本 次交易以评估价格为定价参考依据，经双方协商一致，河南禹亳 5.33%股权的转 让价格为人民币 24,320.72 万元。本次交易完成后，公司将不再持有河南禹亳的 股权 ...

第七届董事会第二十七次会议决议公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 证券代码：002307 证券简称：北新路桥 公告编号：2025－72 新疆北新路桥集团股份有限公司 新疆北新路桥集团股份有限公司（以下简称"公司""本公司"）关于召开第 七届董事会第二十七次会议的通知于 2025 年 12 月 19 日以通讯方式向各位董事 发出，会议于 2025 年 12 月 24 日在乌鲁木齐市经济技术开发区（头屯河区）澎 湖路 33 号北新大厦 22 层本公司会议室召开。本次会议应到董事 9 人，实到董事 9 人，参会董事符合法定人数。会议由董事长张斌先生主持，会议的召集、召开、 表决程序符合《中华人民共和国公司法》和《公司章程》的有关规定。经与会董 事审议，形成以下决议： 一、审议通过《关于转让河南禹亳铁路发展有限公司全部股权的议案》。 本议案已经公司第七届董事会战略委员会 2025 年第五次会议审议通过。 表决结果：同意 9 票，反对 0 票，弃权 0 票。 具体内容详见公司同日在《证券时报》《证券日报》《中国证券报》及巨潮资 讯网（http://ww ...