| 证券代码：002918 | 证券简称：蒙娜丽莎 | 公告编号：2024-052 | | --- | --- | --- | | 债券代码：127044 | 债券简称：蒙娜转债 | | 蒙娜丽莎集团股份有限公司 关于完成变更登记并换发营业执照的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误 导性陈述或重大遗漏。 蒙娜丽莎集团股份有限公司（以下简称"公司"）于 2024 年 7 月 12 日分别召开第四 届董事会第一次会议、第四届监事会第一次会议审议通过了《关于选举第四届董事会董事 长的议案》等议案，选举产生了公司董事长、副董事长、董事会各专门委员会委员、监事 会主席及聘任了公司高级管理人员。具体内容详见 2024 年 7 月 13 日公司在信息披露媒体 《证券时报》及巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）披露的《第四届董事会第一次会 议决议公告》《第四届监事会第一次会议决议公告》。 近日，公司完成了法定代表人变更、董监高备案等工商变更登记手续，并领取了由佛 山市市场监督管理局核发的营业执照，相关登记信息如下： 1、名称：蒙娜丽莎集团股份有限公司 8、 ...

公司概览 - 蒙娜丽莎成立于1992年,是一家集科研开发、创意设计、专业生产、市场营销为一体的民营股份制大型建筑陶瓷企业,产量为行业第二。[20] - 公司定位中高端陶瓷市场,产品品类丰富,包括陶瓷板、仿古砖、抛光砖、全抛釉瓷砖、岩板等多个大品类。[22][23] - 公司股权结构相对集中,四位实控人合计持有64.27%的股份,有利于保持发展战略和经营管理政策的连贯性和稳定性。[32] 业绩表现 - 2021-2022年公司大幅计提信用减值,导致业绩大幅下滑,2021年归母净利润同比下降44.41%,2022年转亏。[38] - 2023年公司持续收缩风险较大的战略工程业务,资产减值损失和应收账款减值影响有望逐步减弱,归母净利润由负转正。[38][39] - 公司主要产品中,瓷质有釉砖为核心产品,收入占比不断提升;陶瓷板、薄型陶瓷砖作为第二大收入来源,近年来增长迅猛。[41][47] - 公司持续控制费用,销售费用率有所下降,但研发投入保持稳定。[48][49] 行业环境 - 建筑陶瓷行业上游为非金属矿物材料,下游主要受地产和基建影响。[63] - 近年来地产和基建投资增速有所放缓,但政府出台多项政策支持房地产市场和基建投资,有望维持建陶需求的韧性。[72][77][85] - 随着环保要求趋严,行业面临"煤改气"压力,成本上升可能导致落后产能加速出清,行业集中度有望提升。[97][102] - 消费升级趋势下,个性化、功能化、艺术化的新兴产品需求不断释放,有利于龙头企业进一步提升市占率。[105][107] 公司战略 - 公司主动收缩风险较大的战略工程业务,专注打造全渠道优势,经销业务占比不断提升。[123][126] - 公司加大投入岩板领域,凭借产品创新、品牌影响力和渠道优势,有望在行业产品结构变革中获得先发优势。[139][145] - 公司通过合理布局产能、创新减碳降本、数智化转型等措施,提升管理及生产效率,增强核心竞争力。[151][160][168] 盈利预测与估值 - 预计公司2024-2026年营收和净利润将保持增长,其中2026年营收和净利润分别为60.26亿元和4.50亿元。[172][176] - 公司估值低于同行业平均水平,考虑到其行业地位和竞争优势,首次给予"增持"评级。[176][179] 风险提示 - 地产竣工端修复不及预期、行业竞争加剧、新增产能难以消化、原材料和燃料价格大幅波动等。[180][183]

| 证券代码：002918 | 证券简称：蒙娜丽莎 | 公告编号：2024-049 | | --- | --- | --- | | 债券代码：127044 | 债券简称：蒙娜转债 | | 蒙娜丽莎集团股份有限公司 第四届董事会第一次会议决议公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误 导性陈述或重大遗漏。 一、董事会会议召开情况 经与会董事审议，以记名投票表决方式审议通过了以下议案： 1、审议通过了《关于选举第四届董事会董事长的议案》 经审议，董事会同意选举萧礼标先生为公司第四届董事会董事长，任期三年，自本次 董事会审议通过之日起至第四届董事会任期届满时止。 萧礼标先生简历详见 2024 年 7 月 13 日公司在信息披露媒体《证券时报》及巨潮资讯 网（http://www.cninfo.com.cn）披露的《关于完成董事会、监事会换届选举及聘任高级管 理人员、内审部负责人和证券事务代表的公告》。 表决结果：同意 9 票，反对 0 票，弃权 0 票。 2、审议通过了《关于选举第四届董事会副董事长的议案》 经审议，董事会同意选举霍荣铨先生为公司第四届董事会副董事长，任期三年， ...

| 证券代码：002918 | 证券简称：蒙娜丽莎 | 公告编号：2024-050 | | --- | --- | --- | | 债券代码：127044 | 债券简称：蒙娜转债 | | 经审议，监事会同意选举蔡莉莉女士为公司第四届监事会主席，任期三年，自本次监 事会审议通过之日起至第四届监事会任期届满时止。 蔡莉莉女士简历详见 2024 年 6 月 22 日公司在信息披露媒体《证券时报》及巨潮资讯 网（http://www.cninfo.com.cn）披露的《关于职工代表监事换届选举的公告》。 蒙娜丽莎集团股份有限公司 第四届监事会第一次会议决议公告 本公司及监事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误 导性陈述或重大遗漏。 一、监事会会议召开情况 蒙娜丽莎集团股份有限公司（以下简称"公司"）第四届监事会第一次会议经全体监 事同意豁免会议通知期限，现场发出会议通知，于 2024 年 7 月 12 日召开 2024 年第一次 临时股东大会后在佛山市顺德区乐从镇文华南路保利中心T2栋蒙娜丽莎大厦30楼会议室 以现场方式召开。本次会议应出席监事 3 名，实际出席监事 3 名，全体监事共同推举 ...

| 证券代码：002918 | 证券简称：蒙娜丽莎 | 公告编号：2024-051 | | --- | --- | --- | | 债券代码：127044 | 债券简称：蒙娜转债 | | 蒙娜丽莎集团股份有限公司 关于完成董事会、监事会换届选举及聘任高级管理人员、 2024 年 7 月 12 日，公司召开第四届董事会第一次会议，选举产生了公司董事长、副 董事长、董事会各专门委员会委员及聘任了公司高级管理人员、内审部负责人和证券事务 代表。同日，公司召开第四届监事会第一次会议，选举产生了公司第四届监事会主席。现 将相关情况公告如下： 内审部负责人和证券事务代表的公告 本公司及董事会、监事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 蒙娜丽莎集团股份有限公司（以下简称"公司"）于 2024 年 7 月 12 日召开 2024 年 第一次临时股东大会，审议通过了《关于选举第四届董事会非独立董事的议案》《关于选 举第四届董事会独立董事的议案》及《关于选举第四届监事会股东代表监事的议案》，于 2024 年 6 月 21 日召开职工代表大会选举产生了公司第四届监事会职工代表监事，公 ...

北京市朝阳区建外大街丁 12 号英皇集团中心 8、9、11 层 8/9/11/F, Emperor Group Centre, No.12D, Jianwai Avenue, Chaoyang District, Beijing, 100022, P.R.China 电话/Tel.:010-50867666 传真/Fax:010-56916450 网址/Website:www.kangdalawyers.com 北京 西安 深圳 海口 上海 广州 杭州 沈阳 南京 天津 菏泽 成都 苏州 呼和浩特 香港 武汉 郑州 长沙 厦门 重庆 合肥 宁波 济南 北京市康达律师事务所 关于蒙娜丽莎集团股份有限公司 2024 年第一次临时股东大会的法律意见书 关于本法律意见书，本所及本所律师谨作如下声明： 1、在本法律意见书中，本所及本所律师仅就本次会议的召集和召开程序、 召集人和出席人员的资格、表决程序以及表决结果进行核查和见证并发表法律 意见，不对本次会议的议案内容及其所涉及的事实和数据的完整性、真实性和 准确性发表意见。 康达股会字【2024】第 2079 号 致：蒙娜丽莎集团股份有限公司 北京市康达律师事务所（以下 ...

| 证券代码：002918 | 证券简称：蒙娜丽莎 | 公告编号：2024-048 | | --- | --- | --- | | 债券代码：127044 | 债券简称：蒙娜转债 | | 蒙娜丽莎集团股份有限公司 2024 年第一次临时股东大会决议公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、 误导性陈述或重大遗漏。 特别提示： 1、本次股东大会无否决或变更议案的情况。 2、本次股东大会不涉及变更前次股东大会决议的情况。 3、本次股东大会以现场投票、网络投票相结合的方式召开。 一、会议的召开和出席情况 1、会议召开的日期、时间： （1）现场会议召开时间：2024 年 7 月 12 日（星期五）下午 14:00 （2）网络投票时间： ①通过深圳证券交易所交易系统进行网络投票的时间为 2024 年 7 月 12 日上午 09:15-9:25、9:30-11:30，下午 13:00-15:00。 ①通过深圳证券交易所互联网投票系统投票的开始时间为 2024 年 7 月 12 日上午 9:15 至下午 15:00 期间的任意时间。 2、会议召开方式：本次股东大会采用现场表决与网络投票相 ...

会议主要讨论的核心内容 - 公司和行业上半年的整体情况,包括经济环境压力、行业产能过剩、房地产业务大幅下降等 [1][2][3] - 公司经销渠道的变化,整装渠道占比大幅提升,产品结构也发生变化 [4][5] - 公司工程端和零售端的占比变化,工程端大幅下降 [5][6] - 公司为应对现金流风险而采取的措施,如转向买断式工程代理等 [6][7] - 公司宝交楼项目的情况,今年有所减少 [7][8] - 公司加大对经销商的支持力度,如就近OEM、授信政策等 [9][10][11][12] - 公司对整装渠道的风险管控,提醒经销商注意资金风险 [13][14][15] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **庄家骏 提问** 询问公司工程代理商的占比情况,是否符合预期 [16][17] **张总 回答** 工程代理商占比有所下降,从过去30%左右下降到20%左右,主要是公司为了加强风险管控而采取的措施 [16][17][18] 问题2 **提问者 提问** 询问公司在降本降费方面的具体措施和进展情况 [22][23] **张总 回答** 公司在原材料采购、能源优化、人员调整等方面都有具体的降本措施,并且还有进一步的空间 [22][23][24][25] 问题3 **提问者 提问** 询问公司对转债后续计划的考虑 [25][26] **张总 回答** 由于当前市场环境和公司业绩情况,公司会将转债后续计划纳入讨论,具体方案还在研究中 [26]

净利润及收益 - 归属于上市公司股东的净利润预计为6,680万元至9,600万元，同比下降41.63%至59.38%[2] - 扣除非经常性损益后的净利润预计为6,200万元至9,000万元，同比下降45.90%至62.73%[2] - 基本每股收益预计为0.16元/股至0.23元/股，上年同期为0.40元/股[2] 营业收入 - 营业收入预计为220,000万元至243,000万元，上年同期为291,023.84万元[2] 市场环境与竞争 - 建筑陶瓷市场有效需求整体偏弱，行业产能过剩，竞争加剧，价格战白热化[3] - 公司主动放弃部分账期长、收款风险大、毛利水平低的工程订单[3] 成本控制与资产减值 - 公司深化落实多项提质降本增效措施，但仍未能覆盖销量及售价变动带来的影响[9] - 部分资产出现减值迹象，公司计提减值准备，导致净利润同比下降[9]

会议主要讨论的核心内容 - 公司面临行业整体下行压力,需要通过降价策略来争取市场份额,但同时也要保证产品质量 [1][2][3][4][5][6] - 公司正在加大新产品的研发和推广力度,希望通过差异化产品来提升平均价格 [7][8] - 公司正在积极拓展抖音等新销售渠道,以获取更多订单 [15] - 公司正在调整销售策略,由过去的主动推动转向拉动式营销,更多关注终端消费者需求 [7][8] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **投资者提问** 公司的回款情况如何,还有多少应收账款需要计提 [9][10][11][12][13] **张总回答** 公司对风险较高的地产客户采取了更加谨慎的信用政策,总体回款情况较好,但仍需密切关注部分客户的信用状况 [9][10][11][12][13] 问题2 **投资者提问** 公司各销售渠道的占比和增速情况如何 [14][15] **张总回答** 公司2B端销售占比有所下降,整体销售有所下滑,公司正在加大抖音等新渠道的拓展力度 [14][15] 问题3 **投资者提问** 公司的费用管控还有哪些空间 [25][26][27] **张总回答** 公司正在通过优化销售费用、研发费用和财务费用等方面来进一步降低成本,预计今年相关费用占比将有所下降 [25][26][27]