北京值得买科技股份有限公司 章 程 二零二三年十月 1 | 第一章 总则 3 | | --- | | 第二章 经营宗旨和范围 4 | | 第三章 股份 4 | | 第一节 股份发行 4 | | 第二节 股份增减和回购 5 | | 第三节 股份转让 6 | | 第四章 股东和股东大会 7 | | 第一节 股东 7 | | 第二节 股东大会的一般规定 9 | | 第三节 股东大会的召集 12 | | 第四节 股东大会的提案与通知 13 | | 第五节 股东大会的召开 15 | | 第六节 股东大会的表决和决议 17 | | 第五章 董事会 22 | | 第一节 董事 22 | | 第二节 董事会 25 | | 第六章 首席执行官、投资决策委员会及其他高级管理人员 30 | | 第七章 监事会 31 | | 第一节 监事 31 | | 第二节 监事会 32 | | 第八章 财务会计制度、利润分配和审计 33 | | 第一节 财务会计制度 33 | | 第二节 内部审计 37 | | 第三节 会计师事务所的聘任 38 | | 第九章 通知和公告 39 | | 第一节 通知 39 | | 第二节 公告 39 | | 第 ...

北京值得买科技股份有限公司（以下简称"公司"）于 2023 年 5 月 26 日召 开的第三届董事会第十九次会议及第三届监事会第十六次会议审议通过了《关于 全资子公司投资建设值得买数字产业示范基地的议案》，同意公司全资子公司北 京知港科技有限公司（以下简称"知港科技"）在北京市丰台区中关村丰台园东 区三期 1516-53A 地块投资建设"值得买数字产业示范基地"，该投资计划总金 额不超过人民币 7 亿元，资金来源为自有资金或自筹资金。知港科技已支付上述 国有土地使用权出让价款并取得北京市规划和自然资源委员会出具的《中华人民 共和国不动产权证书》。具体内容详见公司 2023 年 5 月 27 日于巨潮资讯网 （www.cninfo.com.cn）上披露的《关于全资子公司投资建设值得买数字产业示 范基地的公告》（公告编号：2023-056）。 为满足公司全资子公司知港科技（即被担保人）"值得买数字产业示范基地" 建设的资金需要，保障项目顺利建设推进，公司于 2023 年 10 月 25 日召开第三 届董事会第二十二次会议、第三届监事会第十九次会议，审议通过了《关于为全 资子公司向银行申请综合授信提供担保的议案》， ...

证券代码：300785 证券简称：值得买 公告编号：2023-081 北京值得买科技股份有限公司 关于完成工商变更登记及备案的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 8、营业期限：2011 年 11 月 10 日至长期 9、经营范围：一般项目：技术服务、技术开发、技术咨询、技术交流、技 术转让、技术推广；广告发布；社会经济咨询服务；市场调查（不含涉外调查）； 计算机系统服务；数据处理服务；国内货物运输代理；以自有资金从事投资活动； 摄影扩印服务；技术进出口；货物进出口；进出口代理；计算机软硬件及辅助设 2、名称：北京值得买科技股份有限公司 3、类型：股份有限公司（上市、自然人投资或控股） 4、住所：北京市丰台区汽车博物馆东路 1 号院 3 号楼 33 层 3801 5、法定代表人：隋国栋 6、注册资本：19,885.5243 万元 7、成立日期：2011 年 11 月 10 日 北京值得买科技股份有限公司（以下简称"公司"）分别于 2023 年 8 月 25 日召开第三届董事会第二十一次会议、2023 年 9 月 14 日召开 2023 年第二次 ...

公司战略规划 - 2021年开始全面战略升级，深入布局消费内容、营销服务和消费数据三大核心板块，提升B端和C端连接效率，战略升级已取得初步成效 [2] - 2023年有三个战略重点：不忘创新初心、追求增长本质；全力拥抱AI、抓住弯道超车机会；探索跨境出海、复制“什么值得买”成功模式 [3] 用户增长与推广 - “什么值得买”App坚持以优质内容为核心的增长策略，注重用户增长质量，2022年发布新品牌主张并改版，激发用户创作热情，今年对用户目标增长有更高要求，尤其注重老用户促活和唤醒 [3] - 公司高度重视围绕各个细分用户群体的拓展，过往在高校等场所开展过营销活动，未来会根据营销计划加强对相关细分用户群体的拓展力度 [7] - 公司关注通过快递驿站或社区团购等下沉市场增加品牌影响力的机会，希望与用户多维度交互并贡献价值 [7] AI产品与应用 - 基于“什么值得买”消费内容场景和海量消费数据，研发值得买消费内容大模型，通过AIGC技术重构核心产品和运营流程 [3] - 内容生产方面，推出“AI购买建议”，将MGC全面升级为AIGC，提高优质内容产出效率 [3] - 社区治理方面，利用AI进行社区治理和内容质量控制，内测“AI评论机器人”产品 [3][4] - 产品创新方面，基于大模型研发“私人购物助手”，为用户提供更好的消费决策体验 [4] 业务数据情况 - 2023年上半年，“什么值得买”确认GMV达到109.48亿，同比增长6.84%，京东、淘系及拼多多GMV占比位列前三，与抖音合作增速较快；电脑数码、食品生鲜、家用电器为头部品类，母婴用品等品类占比持续提升 [4] - 2023年上半年，“什么值得买”月平均活跃用户数为3,718.72万人，同比增长1.01% [4] - 截止2023年6月底，公司商品数据库收录近22万个品牌、1123万聚合商品，形成涵盖人、货、场等多维度的底层数据体系 [8] 业务发展与合作 - 战略合作是公司扩大品牌影响力和实现业务加速发展的重要方式，公司设置战略合作部推进相关事宜，希望与优秀企业加强合作，探索人工智能在消费场景中的应用 [4][5][6] - 公司围绕三大业务板块孵化子业务，会根据市场和子业务发展情况，对符合趋势且状况良好的业务加大投入，对发展不好的业务进行战略收缩或淘汰 [5] - 公司在今年5月27日披露投资建设值得买数字产业示范基地的公告，目前处于施工阶段 [5] 财务与股价相关 - 公司第二季度成本增加是因为业务发展投入增长，二、四季度是业务和投入成本的峰值，属正常情况 [4] - 去年下半年和今年上半年公司三位创始人股东减持，目的是降低质押率和风险，目前减持已完成；董事长隋国栋及其一致行动人承诺2023年8月29日至2024年2月29日不减持 [6] - 公司财务报表按相关准则和规定编制，董事会等保证半年度报告内容真实、准确、完整 [6] 其他业务建议与规划 - 2023年公司要在“降本增效”基础上突出“提效”，一方面加大核心产品研发投入，提升关键业务人才密度；另一方面建立顺畅跨部门协作机制，提升管理效率 [7] - 公司坚持技术驱动战略，会不断引入高水平研发人员提升技术实力 [7] - “什么值得买”APP有直播板块，未来将根据情况加大对直播的支持力度 [8] - 公司积极布局消费类MCN业务，通过旗下子公司多元通道开展，打造消费内容账号矩阵，为账号提供多方面服务支持 [8] - 公司出海业务处于筹备阶段，希望复制“什么值得买”商业模式到海外，预计明年完成1 - 2个国家落地，首选电商基础设施完善、对中国友好的国家 [9] - 公司会按证监会和交易所要求履行信息披露义务，融资融券在符合条件后会自动开通 [9]

关于举行 2023 年半年度业绩网上说明会的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 北京值得买科技股份有限公司（以下简称"公司"）《2023 年半年度报告》 及《2023 年半年度报告摘要》已于 2023 年 8 月 29 日在中国证监会指定的创业 板信息披露网站巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）披露。 为便于广大投资者进一步了解公司经营情况，公司定于 2023 年 9 月 25 日 （星期一）15:00-17:00 在全景网举办 2023 年半年度业绩说明会，本次半年度 业绩说明会将采用网络远程的方式举行，投资者可登陆全景网"投资者关系互动 平台"（http://ir.p5w.net）参与本次半年度业绩说明会。 证券代码：300785 证券简称：值得买 公告编号：2023-080 北京值得买科技股份有限公司 特此公告。 北京值得买科技股份有限公司董事会 2023 年 9 月 20 日 出席本次半年度业绩说明会的人员有：公司董事长兼首席执行官隋国栋先生、 独立董事曲凯先生、首席财务官李楠女士、董事会秘书柳伟亮先生、保荐代表人 罗浩先 ...

证券代码：300785 证券简称：值得买 公告编号：2023-079 北京值得买科技股份有限公司 2023 年第二次临时股东大会决议公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 特别提示： 1、本次股东大会无增加、变更、否决议案的情形； 2、本次股东大会未涉及变更前次股东大会决议； 3、本次股东大会以现场表决与网络投票相结合的方式召开 1、北京值得买科技股份有限公司（以下简称"公司"）2023 年第二次临时 股东大会通知于 2023 年 8 月 29 日在证监会指定信息披露网站巨潮资讯网 （http://www.cninfo.com.cn）上以公告形式发出，本次股东大会采取现场投票 及网络投票相结合的方式召开。 2、会议召开方式：现场表决与网络投票相结合。 3、会议召开时间： （1）现场会议时间：2023 年 9 月 14 日（星期四）下午 14:30 （2）网络投票时间：2023 年 9 月 14 日 通过深圳证券交易所交易系统进行网络投票的时间为 9:15—9:25，9:30— 11:30 和 13:00—15:00； 通过深圳证券交易所互联网投票 ...

关于 北京值得买科技股份有限公司 2023年第二次临时股东大会的 法律意见书 上海市浦东新区世纪大道 1589 号长泰国际金融大厦 11 层 电话：021-61913137 传真：021-61913139 邮编：200122 二〇二三年九月 上海泽昌律师事务所 上海泽昌律师事务所 法律意见书 上海泽昌律师事务所 关于北京值得买科技股份有限公司 2023 年第二次临时股东大会的 法律意见书 泽昌证字 2023-01-07-03 致：北京值得买科技股份有限公司 上海泽昌律师事务所（以下简称"本所"）接受北京值得买科技股份有限公司 （以下简称"公司"）委托，就公司召开 2023 年第二次临时股东大会（以下简称 "本次股东大会"）的有关事宜，根据《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公 司法》"）、《中华人民共和国证券法》（以下简称"《证券法》"）、中国证券 监督管理委员会发布的《上市公司股东大会规则》（以下简称"《股东大会规则》"） 等法律、法规、规章和其他规范性文件以及《北京值得买科技股份有限公司章程》 （以下简称"《公司章程》"）的有关规定，出具本法律意见书。 为出具本法律意见书，本所及本所律师依据《律师事务所 ...

北京值得买科技股份有限公司 章 程 二零二三年九月 1 | 第一章 总则 | 3 | | --- | --- | | 第二章 经营宗旨和范围 | 4 | | 第三章 股份 | 4 | | 第一节 股份发行 | 4 | | 第二节 股份增减和回购 | 5 | | 第三节 股份转让 | 6 | | 第四章 股东和股东大会 | 7 | | 第一节 股东 | 7 | | 第二节 股东大会的一般规定 | 9 | | 第三节 股东大会的召集 | 12 | | 第四节 股东大会的提案与通知 | 13 | | 第五节 股东大会的召开 | 15 | | 第六节 股东大会的表决和决议 | 17 | | 第五章 董事会 | 22 | | 第一节 董事 | 22 | | 第二节 董事会 | 25 | | 第六章 首席执行官及其他高级管理人员 29 | | | 第七章 监事会 | 31 | | 第一节 监事 | 31 | | 第二节 监事会 | 31 | | 第八章 财务会计制度、利润分配和审计 33 | | | 第一节 财务会计制度 | 33 | | 第二节 内部审计 | 37 | | 第三节 会计师事务所的聘任 | 38 | | ...

财务表现 - 2023年上半年公司实现营业收入6.77亿元，同比增长11.68% [3] - 归属于上市公司股东的净利润为2,816.72万元，同比增长39.45% [3] - 扣除非经常性损益后归属于上市公司股东的净利润为1,966.87万元，同比增长84.71% [3] - 新业务收入为21,505.06万元，同比增长33.37%，占总收入的31.75% [3] 业务板块 - 消费内容板块："什么值得买"收入为46,223.74万元，同比增长3.82%，占总收入的68.25% [3] - 营销服务板块：运营服务费收入1.13亿元，同比增长88.71%，主要得益于抖音代运营业务的快速增长 [3] - 品牌营销收入5,295.45万元，同比增长82.22%，服务客户包括首农食品集团、海尔、卡萨帝等 [3] 新业务发展 - 抖音代运营业务（DP）进入高速发展期，服务多个知名国际美妆个护品牌，如宝洁集团、赫莲娜等 [3] - 新业务中运营服务费收入同比增长88.71%，品牌营销收入同比增长82.22% [3] 战略规划 - 推进"什么值得买"APP全面转型，打造基于消费兴趣的社区产品 [4] - 加大对AIGC领域的投资，打造消费内容大模型，推出值得买辅助创作平台（ZDM-Copilot）和私人购物助手 [4] - 完善多元孵化机制，提高孵化业务运营效率，实现业务间合作效益最大化 [4] 用户与市场 - "什么值得买"APP用户男性占比60%多，女性占比近40%，新增用户年轻化、多元化趋势明显 [7] - 2023年上半年月平均活跃用户数为3,718.72万人，同比增长1.01% [7] - 公司计划通过APP改版提升用户活跃度，基于用户兴趣和消费习惯进行推荐 [7] 出海业务 - 公司正在组建团队和制定出海计划，计划将"什么值得买"商业模式复制到海外市场 [6] - 海外市场离散度高，公司认为其商业模式在海外具备竞争力 [6] 中小商家赋能 - 2023年上半年服务合作商家数量超过1,746个，活跃商家占比54% [5] - 中小商家通过新巢服务平台累计完成订单375万个，实现GMV转化超过4.5亿元 [5] 技术投入 - 公司采购H100算力卡，与国内大模型公司、云计算公司合作，保障AIGC领域探索 [5] - 正在训练自有消费内容大模型，具备文本、图片、视频生成及多模态理解能力 [5]

公司基本信息 - 公司股票简称为值得买，股票代码为300785[11] - 公司法定代表人为隋国栋[11] - 公司联系人为柳伟亮，联系地址为北京市丰台区诺德中心二期11号楼39层证券部，电话为010-56640901，传真为010-56640901，电子邮箱为ir@zhidemai.com[12] - 公司的外文名称为Beijing Zhidemai Technology Co., Ltd.[11] 公司财务状况 - 公司报告期内营业收入为677,287,995.18元，同比增长11.68%[15] - 归属于上市公司股东的净利润为28,167,240.96元，同比增长39.45%[15] - 经营活动产生的现金流量净额为13,887,939.47元，较上年同期增长114.94%[15] - 公司报告期末总资产为2,270,213,817.93元，较上年度末增长0.07%[15] - 公司报告期末归属于上市公司股东的净资产为1,811,984,144.44元，较上年度末增长0.14%[15] 行业发展趋势 - 2023上半年，国内消费市场进入稳步复苏阶段，全国社会消费品零售总额为22.76万亿元，同比增长8.2%[19] - 网上零售额为7.16万亿元，同比增长13.1%，其中实物商品网上零售额占比达到26.6%[19] - 政策持续加力扩大国内需求，中央政治局会议提出要积极扩大国内需求，发挥消费拉动经济增长的基础性作用[19] - 大众消费观念转向理性，消费者开始减少冲动消费，更注重产品本身的价值和性价比[19] - 用户决策重视真实内容，消费者希望通过参考真实的消费内容找出“最优解”，掌握消费主动权[19] 公司业务发展 - 公司致力于消费内容、营销服务和消费数据三大核心，加大技术投入，实现业绩的高质量增长[21] - 公司通过消费内容社区“什么值得买”、重点垂类应用及消费类MCN构建消费内容板块，助力电商平台以及品牌商实现品效合一[22] - 公司通过内部变革与持续创新强化业务核心竞争力，推进新战略落地，积极投入AIGC技术研发与应用[29] 用户数据与平台发展 - 用户贡献的内容发布量占比为61.39%，机器贡献内容占比达到33.06%[23] - 公司通过“什么值得买”为电商平台、品牌商提供信息推广服务，收入分为电商导购佣金收入和广告展示收入[23] - 公司2023年上半年实现营业收入为67,728.80万元，同比增长11.68%；净利润为2,816.72万元，同比增长39.45%[29] 风险管理与合规 - 公司面临的宏观经济风险主要来自全球经济和国内消费市场的不确定性，可能导致互联网广告和增值业务收入波动[90] - 公司将密切关注宏观经济波动，优化业务结构，增强创新能力以提高抗风险能力[90] - 公司的部分收入来自电商导购佣金和互联网效果营销平台收入，存在对单一客户依赖的风险，公司将积极拓展新客户以降低风险[90]