| 证券代码：300872 | 证券简称：天阳科技 | 公告编号：2024-109 | | --- | --- | --- | | 债券代码：123184 | 债券简称：天阳转债 | | 天阳宏业科技股份有限公司 关于股份回购进展暨回购期限届满回购完成的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 天阳宏业科技股份有限公司（以下简称"公司"）于 2023 年 11 月 3 日召开 第三届董事会第十四次会议审议通过了《关于回购公司股份方案的议案》，同意 公司使用自有资金以集中竞价交易方式回购公司发行的人民币普通股（A 股）， 用于实施员工持股计划或股权激励。回购的资金总额不低于人民币 3,000 万元， 不超过人民币 5,000 万元（均含本数）；回购价格不超过人民币 20.14 元/股（含 本数）；预计回购数量为 1,489,572 股至 2,482,621 股，具体回购股份的数量以 回购结束时实际回购的股份数量为准。 2024 年 2 月 8 日，公司召开第三届董事会第十七次会议，审议通过了《关 于调整回购公司股份方案的议案》，同意对公司第三届董事会 ...

可转债发行 - 发行可转换公司债券975万张，募集资金总额97,500.00万元，净额96,301.58万元[6] - 可转债期限6年，自2023年3月23日至2029年3月22日[9] - 可转债每张面值100元，按面值发行[9] 可转债条款 - 票面利率第一年0.30%、第二年0.40%、第三年0.80%、第四年1.50%、第五年2.30%、第六年3.00%[10] - 每年付息一次，到期归还本金和最后一年利息[11] - 转股期限自2023年3月29日起满六个月后第一个交易日至到期日[13] - 初始转股价格为14.92元/股[14] 转股价格调整 - 公司发生股份变化时，按相应公式调整转股价格[15] - 股票连续三十个交易日至少十五个交易日收盘价低于当期转股价格85%时，董事会可提向下修正方案[17] - 修正后的转股价格不低于股东大会召开日前二十个交易日和前一交易日均价较高者，不低于每股净资产值和股票面值[17] 赎回与回售 - 到期赎回时，赎回全部未转股可转债，赎回价格为票面面值的115%（含最后一期利息）[19] - 有条件赎回情形一：转股期内，A股股票在任意连续三十个交易日中至少十五个交易日的收盘价格不低于当期转股价格的130%（含130%）[20] - 有条件赎回情形二：本次发行的可转债未转股余额不足3000万元[20] - 有条件回售：在可转债最后两个计息年度内，公司股票在任意连续三十个交易日的收盘价格低于当期转股价格的70%，持有人可回售[21] 股东配售与认购 - 公司现有A股总股本404427654股（无库存股），原股东可优先配售可转债上限总额约9749941张，约占本次发行可转债总额的99.9994%[25][27] - 原股东按每股配售2.4108元可转债的比例计算可配售金额，并按100元/张转换为可转债张数[24][27] - 网上投资者每个账户最小认购单位为10张（1000元），申购上限为1万张（100万元）[25] - 原股东优先认购时间为2023年3月23日（T日）9:15 - 11:30、13:00 - 15:00，逾期视为自动放弃优先配售权[28] 发行相关 - 认购金额不足97500.00万元的部分由保荐机构（主承销商）包销[24] - 原股东优先认购和网上投资者申购或缴款认购的可转债数量合计不足本次发行数量的70%时，公司及保荐机构（主承销商）将协商是否中止发行[24] 资金用途 - 本次发行募集资金总额不超过97,500.00万元，分别投入金融业云服务解决方案升级项目39,506.34万元、数字金融应用研发项目39,500.26万元、补充流动资金18,493.40万元[32][33] 债券持有人会议 - 单独或合计持有本次可转债未偿还债券面值总额10%以上的债券持有人可书面提议召开债券持有人会议[30] - 公司董事会应在提出或收到召开债券持有人会议的提议之日起30日内召开会议，并于会议召开前15日公告通知[30] - 债券持有人会议对表决事项作出决议，须经出席并有表决权的债券持有人所持未偿还债券面值总额超过二分之一同意方为有效[31] 上市与减持 - 可转换公司债券于2023年4月18日起在深交所上市交易，债券简称“天阳转债”，代码“123184”[34] - 控股股东欧阳建平及其一致行动人皓宏智业合计认购“天阳转债”3,571,744张，占可转债发行总量的36.63%[34] - 截至2024年10月25日，欧阳建平及其一致行动人累计减持“天阳转债”2,714,112张，占可转债发行总量的27.84%[35] - 减持后，欧阳建平持有857,632张，占8.80%；皓宏智业持有量为0[36] - 关联方减持符合约定，不会对发行人偿债能力、生产经营产生不利影响[37]

报告公司投资评级 - 维持“增持”评级 [5] 报告的核心观点 - 根据公司三季报调整2024 - 2026年营收和归母净利润预测 预计营收分别为19.51/20.76/23.00亿元 同比增长0.80%/6.40%/10.80% 归母净利润分别为1.32/1.66/1.96亿元 同比增长12.72%/26.42%/17.81% [5] 业绩简评 - 2024年前三季度公司实现营收14.02亿元 同比下降2.01% 扣非归母净利润0.16亿元 同比增长20.03% [2] - 单Q3实现营收4.74亿元 同比下降3.67% 扣非归母净利润 - 659.59万元 上年同期为 - 718.71万元 亏损有所收窄 [2] 经营分析 - 单Q3成本及三费合计同比下降2.16% 销售/管理/研发费用率为6.47%/7.57%/7.99% 分别同比变动1.48pct/-0.70pct/-6.20pct 研发费用率下降因部分研发项目进入收尾阶段 [3] - Q3销售商品、提供劳务收到的现金同比增长19.36% 应收账款周转天数为265.23天 较上年同期减少31.41天 因加强应收账款管理等 [3] - 公司在银行IT多个领域市占率较高 2019 - 2023年信用卡解决方案领域连续5年市场份额排名第一 2023年风险管理、非结构化数据管理解决方案份额排名第二等 [4] - 10月9日公司收购海南绿色数字55%的股份 整合多渠道信用数据 开展信贷业务运营 [4] 盈利预测 - 调整公司2024 - 2026年营业收入预测为19.51/20.76/23.00亿元 同比增长0.80%/6.40%/10.80% [5] - 归母净利润预测调整为1.32/1.66/1.96亿元 同比增长12.72%/26.42%/17.81% 分别对应58.97x/46.64x/39.59x PE [5] 市场中相关报告评级比率分析 |日期|一周内|一月内|二月内|三月内|六月内| | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | |买入|0|0|1|1|3| |增持|0|0|0|0|0| |中性|0|0|0|0|0| |减持|0|0|0|0|0| |评分|0.00|0.00|1.00|1.00|1.00| [12]

营业收入情况 - 本报告期营业收入473,887,082.56元，同比减少3.67%；年初至报告期末营业收入1,402,490,787.47元，同比减少2.01%[3] - 营业总收入本期发生额为14.02亿元，上期发生额为14.31亿元，下降2.01%[18] 净利润情况 - 本报告期归属于上市公司股东的净利润 - 5,887,529.49元，同比减少115.11%；年初至报告期末为85,269,763.72元，同比增加38.63%[3] - 营业利润本期为85,535,974.71元，上期为51,152,730.11元[19] - 净利润本期为83,271,641.68元，上期为61,131,402.18元[19] - 归属于母公司股东的净利润本期为85,269,763.72元，上期为61,509,834.23元[20] 现金流量情况 - 本报告期经营活动产生的现金流量净额未披露；年初至报告期末为 - 194,748,021.83元，同比减少480.92%[3] - 经营活动产生的现金流量净额为 - 194,748,021.83元，同比减少480.92%，主要因本期销售回款较上期减少[10] - 投资活动产生的现金流量净额为 - 420,876,747.78元，同比增加45.48%，主要因本期部分结构性理财产品期末到期已赎回[10] - 筹资活动产生的现金流量净额为287,066,598.46元，同比减少55.61%，主要因上期收到可转债募集资金[10] - 销售商品、提供劳务收到的现金本期为1,281,821,165.51元，上期为1,442,655,648.37元[21] - 公司收到的税费返还本期为2960892.29元，上期为2678260.54元[22] - 收到其他与经营活动有关的现金本期为173819798.05元，上期为88892352.85元[22] - 经营活动现金流出小计本期为1653349877.68元，上期为1483100411.61元[22] - 经营活动产生的现金流量净额本期为 - 194748021.83元，上期为51125850.15元[22] - 投资活动现金流入小计本期为1358496919.83元，上期为1419494906.55元[22] - 投资活动产生的现金流量净额本期为 - 420876747.78元，上期为 - 771928081.05元[22] - 筹资活动现金流入小计本期为516541421.00元，上期为1116821267.30元[22] - 筹资活动产生的现金流量净额本期为287066598.46元，上期为646643851.17元[23] - 现金及现金等价物净增加额本期为 - 328566841.16元，上期为 - 74107660.66元[23] - 期末现金及现金等价物余额本期为1062008025.46元，上期为487973895.85元[23] 资产与权益情况 - 本报告期末总资产4,382,801,759.44元，较上年度末增加8.56%；归属于上市公司股东的所有者权益2,670,191,971.01元，较上年度末增加2.95%[3] - 公司资产总计期末余额为43.83亿元，期初余额为40.37亿元，增长8.58%[17] - 流动资产合计期末余额为33.26亿元，期初余额为32.74亿元，增长1.54%[17] - 非流动资产合计期末余额为10.57亿元，期初余额为7.63亿元，增长38.54%[17] - 流动负债合计期末余额为7.61亿元，期初余额为5.46亿元，增长39.34%[18] - 非流动负债合计期末余额为9.52亿元，期初余额为8.98亿元，增长6.12%[18] - 负债合计期末余额为17.13亿元，期初余额为14.44亿元，增长18.64%[18] - 所有者权益合计期末余额为26.70亿元，期初余额为25.93亿元，增长2.99%[18] 非流动性资产处置与政府补助情况 - 本报告期非流动性资产处置损益718.92元，年初至报告期期末为20,712,901.39元[5] - 本报告期计入当期损益的政府补助1,000.00元，年初至报告期期末为51,356,829.42元[5] 交易性金融资产情况 - 交易性金融资产期初122,000,000.00元，同比增加100.00%，因本期购买结构性存款所致[8] 费用情况 - 研发费用本期发生额106,381,407.73元，上期发生额185,700,186.60元，同比减少42.71%，因部分研发项目进入收尾阶段[9] - 财务费用本期发生额41,726,288.47元，上期发生额23,536,404.38元，同比增加77.28%，因本期计提可转债利息费用增加所致[9] - 营业成本本期发生额为1,035,206,830.49元，上期为1,007,644,724.47元[19] - 税金及附加本期为8,610,925.29元，上期为10,515,904.13元[19] - 销售费用本期为86,755,965.67元，上期为77,062,304.78元[19] - 研发费用本期为106,381,407.73元，上期为185,700,186.60元[19] 投资收益情况 - 投资收益本期发生额2,733,760.81元，上期发生额1,910,307.42元，同比增加43.11%，因结构性存款收益增加所致[9] 股东情况 - 报告期末普通股股东总数为28,496名[11][13] - 欧阳建平持股比例21.60%，持股数量88,105,854股，其中质押56,900,000股[11] - 连云港皓宏智业创业投资合伙企业（有限合伙）持股比例9.75%，持股数量39,750,117股[11][13] 股份回购与激励计划情况 - 截至报告期末，公司累计回购股份4,346,480股，占总股本1.07%，回购金额50,063,158元[15] - 2024年7月26日，2023年限制性股票激励计划首次授予部分第一个归属期归属的限制性股票336.51万股上市流通[15] 可转债情况 - 公司可转债转股价格调整为11.80元/股，自2024年7月26日起生效[15] 人员变动情况 - 杨晓明辞去独立董事等职务，成艳华当选第三届董事会独立董事[15] 应收账款情况 - 应收账款期末余额为14.85亿元，期初余额为12.70亿元，增长16.93%[16] 综合收益与每股收益情况 - 综合收益总额本期为97,822,547.81元，上期为126,066,408.34元[20] - 基本每股收益本期为0.21，上期为0.15[20]

可转债发行与交易 - 2023年3月23日发行975.00万张可转换公司债券，总额97,500.00万元[1] - 2023年4月18日起在深交所挂牌交易[2] 转股相关 - 转股期限自2023年10月9日起至2029年3月22日止[3][4] - 初始转股价格为14.92元/股，后多次调整[5][7][9][10] 赎回情况 - 2024年9月30日至10月25日触发有条件赎回条款，公司不行使权利[13][14] 持有人情况 - 控股股东欧阳建平期初持有1,977,495，期间卖出1,119,863，期末持有857,632[16] 合规情况 - 保荐机构认为不提前赎回已履行必要程序，符合要求[17]

会议情况 - 第三届董事会第二十三次会议于2024年10月25日召开，7位董事全到[3] 转债赎回 - 2024年9 - 10月公司股票触发“天阳转债”赎回条款，转股价11.8元/股，触发价15.34元/股[4] - 公司决议本次及未来三月不行使提前赎回权，2025年1月25日后另行决定[4] 议案表决 - 《关于不提前赎回“天阳转债”的议案》7票赞成通过，无需股东大会审议[5]

可转债发行与转股 - 2023年3月23日发行975.00万张可转换公司债券，总额97,500.00万元[4] - 转股期限自2023年10月9日至2029年3月22日[6] - 初始转股价格14.92元/股，现11.80元/股[7][12] 转股价格调整 - 2024年2月26日修正为11.88元/股，2月27日生效[8] - 2024年5月22日调整为11.83元/股[9][10] - 2024年7月26日调整为11.80元/股[11] 赎回条款相关 - 有条件赎回触发，2024年10月25日决定本次不行使[14][15] - 未来三个月再触发也不行使，2025年1月25日后另行决定[15] 股东持有情况 - 控股股东欧阳建平期初持有1,977,495张，期末持有867,632张[18] 其他 - 截至披露日未收到未来六个月减持计划[18] - 保荐机构对不行使提前赎回权无异议[19]

债券与股本变动 - 2023年3月23日发行975.00万张可转换公司债券，总额97,500.00万元[5] - 2024年3月13日至10月21日，“天阳转债”累计转股43,835,850股[6] - 2024年3月13日至10月21日，公司总股本由404,429,094股增至451,630,044股[6] 激励计划与权益变动 - 2024年7月26日，2023年限制性股票激励计划首次授予部分第一个归属期上市流通336.51万股[6] - 控股股东及其一致行动人持股比例从31.96%稀释至28.58%[6] - 欧阳建平持股占比从22.02%降至19.70%[7] - 皓宏智业持股占比从9.94%降至8.89%[7] 转股价格 - “天阳转债”初始转股价格14.92元/股，最新11.80元/股[5] 其他 - 本次权益变动不涉及要约收购，实控人不变[4] - 权益变动因可转债转股及激励计划股份上市流通导致[4]

可转债发行与转股 - 2023年3月23日发行975.00万张可转债，总额97,500.00万元[4] - 转股期限自2023年10月9日至2029年3月22日[6] - 初始转股价格14.92元/股，后多次调整[7][8][9][11] 股本与转股情况 - 截至2024年10月21日，总股本451,630,044股[13] - 累计5,173,139张转股，占转股前已发行股份总额10.84%[3][13] - 尚有4,576,861张未转股，占发行总量46.94%[3][13] 限制性股票 - 2024年7月26日，336.51万股限制性股票上市流通[11]

公司股权结构 - 中泰证券（上海）资管公司注册资本16,666万元，中泰证券持股60%，深圳派特纳持股24%，深圳前海山小持股16%[9] 股份变动 - 截至2024年10月8日，“天阳转债”转换成公司股份5,845,487股[13] - 2024年7月26日，336.51万股限制性股票上市流通[13] - 公司总股本增至413,638,241股，剔除回购专户股份后为409,291,761股[13] 权益变动 - 本次权益变动后，中泰证券（上海）资管持股2030万股，比例降至4.91%（剔除后4.96%）[16][31] - 权益变动因公司总股本增加致持股比例被动稀释[31] 未来展望 - 中泰证券（上海）资管不排除未来12个月增减公司权益[31]