港股市场动态 - 机器人概念股早盘普涨，极智嘉-W涨5.93%，云迹涨5.10%，蓝思科技涨4.82%，优必选涨2.77% [1] - 根据Omdia报告，2025年全球人形机器人年度装机量预计新增约1.6万台，智元机器人装机量位居全球厂商榜首，其后为宇树科技、优必选 [1] - 天岳先进大涨超15.8%，浙商证券研报指出其积极拓展碳化硅在新兴领域的应用 [1] - 文远知行-W涨超3.4%，截至2026年1月12日，其全球Robotaxi车队正式迈入“千辆时代”，已在全球10多座核心城市运营，并在广州、北京和阿布扎比实现纯无人商业化运营，阿布扎比车队即将实现单车盈亏平衡 [1] - 曹操出行再涨近8%，公司此前公告拟全资收购蔚星科技（耀出行），并计划全资收购吉利商旅 [1] - 极智嘉-W涨超5.9%，公司推出RMS调度系统全新版本，其3D监控功能新增LOD细节层次技术，可在不增加额外服务器投入的前提下实现高保真3D模型实时加载 [2] - 油气股显著回吐，山东墨龙大跌超8.1%，消息面上隔夜国际油价大跌，布兰特原油期货收跌2.76美元或4.15%，报每桶63.76美元 [2] - 创新实业再涨近8%，2026年以来电解铝价格大幅上涨，华泰证券指出26年整体供需偏紧逻辑仍然成立，行业高利润周期有望延续 [2] - 商业航天概念回暖，亚太卫星涨5.02%，钧达股份涨5.02%，中国技术集团涨2.06%，金风科技涨4.29%，消息面上马斯克表示三年内星舰发射频率将超每小时一次，SpaceX终极目标为每年生产1万艘星舰 [2] - 潍柴动力再涨超4.9%，公司已完成行业领先级别的硫化物全固态电池实验室研究，正在进行产业化落地研发，数据中心用发电产品需求强劲、产销两旺，公司正在加速进行SOFC产能提升 [3] - 兆易创新涨超6.2%，据Counterpoint Research最新报告，内存市场已进入“超级牛市”阶段，当前行情甚至超越了2018年的历史高点 [4] 美股市场动态 - 部分核电概念股走强，Talen Energy涨11.8%，Vistra Energy涨6.63%，Constellation Energy涨3.28%，消息面上美国两党议员将推出一项新法案，计划建立规模达25亿美元的“战略韧性储备”，用于储备关键矿产 [5] - 摩根士丹利涨5.78%，财报显示其Q4营收同比增长10%至178.9亿美元，好于市场预期的177.5亿美元，净利润为44.0亿美元，较上年同期的37.1亿美元增长18%，摊薄后每股收益为2.68美元，好于市场预期的2.45美元 [5] - 减肥药板块承压，礼来跌3.76%，其减肥药被FDA列入审查名单，决定推迟至2026年4月10日，诺和诺德跌3.04%，辉瑞逆涨1.21%，安进涨0.32% [6] - 燃石医学继昨日大涨18.49%后，周四再涨16.83%，公司近期携两项研究成果分别亮相SABCS与ASCO-GI会议，聚焦乳腺癌和结直肠癌液体活检技术的临床应用 [6] - Fluence Energy涨12.58%，公司将为先锋清洁能源中心提供储能解决方案 [6] - 禾赛涨7.52%，据央视财经，随着车辆自动驾驶能力演进，激光雷达作为关键硬件出货量不断走高，当前市面上入门级激光雷达价格已降至较低水平 [7] - 英伟达持仓概念股普涨，CoreWeave涨5.8%，NEBIUS涨1.87%，Arm Holdings涨0.11%，英伟达涨2.13% [7] - 贝莱德涨5.93%，财报显示其第四季度营收同比上升23%至70亿美元，超出分析师67亿美元的平均预期，调整后每股收益同比增长10%至13.16美元，超出分析师12.28美元的平均预期，第四季度吸引资金流入合计3420亿美元，资产管理规模升至创纪录的14万亿美元 [7] - 戴尔科技涨0.82%，据Omdia报告，2025年全球PC市场显著复苏，全年总出货量较2024年增长9.2%，第四季度单季出货量同比增幅达10.1%，戴尔第四季度同比增速达26%创单季出货纪录，全年出货量达4189万台，市场份额同比提升2个百分点 [8] - 波士顿科学同意以逾140亿美元的估值收购医疗器械制造商Penumbra，后者股价盘前涨11.82%，波士顿科学将以现金加股票方式收购，每股对价为374美元，较Penumbra周三收盘价溢价约19%，该交易股权价值约为146亿美元，预计将在今年内完成 [9]

波士顿科学收购Penumbra交易概览 - 波士顿科学于2026年1月15日宣布，拟以每股374美元的对价收购Penumbra，对应企业价值约145亿美元 [2] - 交易采用现金与股票组合方式，预计现金部分约占73%，股票部分约占27%，预计将于2026年内完成 [2] - 交易完成后的首个完整年度，预计在调整后口径下对每股收益（EPS）产生一定稀释，随后逐步转为中性并在之后年度体现增厚效应 [2] Penumbra公司业务与技术分析 - Penumbra长期聚焦血栓相关疾病与神经血管介入领域，是少数同时在卒中与外周血管两条高复杂度介入路径上形成系统化产品布局的独立器械公司之一 [3] - 公司预计2025年全年营收约14亿美元，同比增长约17% [3] - 产品适应场景横跨多个急危重症领域，包括急性缺血性卒中、肺栓塞、深静脉血栓、急性肢体缺血、心肌梗死以及动脉瘤相关介入 [3] - 技术路径以机械取栓为核心，其计算机辅助真空取栓系统（CAVT）是最具辨识度的技术方向 [4] - Lightning Bolt与Lightning Flash系列产品构成外周血管取栓核心，旨在提升操作一致性与可控性 [6] - 公司还布局了外周栓塞系统，与取栓系统形成互补，覆盖“清除血栓”与“阻断血流”两类介入需求 [7] 波士顿科学同期收购Valencia Technologies - 在同一周内，波士顿科学还宣布拟收购神经调控技术公司Valencia Technologies，其核心产品为植入式刺激单元eCoin® [8][10] - 该公司的神经调控路径通过调节特定神经信号通路间接影响生理过程，适用于慢病管理，可实现持续、背景式干预 [12] 行业背景与战略意义 - 波士顿科学收购Penumbra是大型医疗器械公司在血管介入领域持续进行“相邻扩张”的一部分，即围绕既有客户群、临床路径向相邻技术手段与疾病谱系延伸 [13] - 在外周血管与肺栓塞领域，波士顿科学已有超声辅助溶栓产品EKOS，而Penumbra的机械取栓路径与之形成治疗手段层面的互补，而非内部替代 [14][16] - 在神经血管领域，Penumbra的急性卒中介入产品与波士顿科学现有的TCAR产品体系（聚焦经颈动脉路径的血运重建）形成“术式互补”，覆盖卒中防治链条的不同阶段 [17][18] - 行业并购窗口的形成部分源于Stryker在2025年初收购Inari Medical（企业价值360亿美元）的连锁效应，该交易抬升了外周血栓、肺栓塞等细分赛道的市场关注度、估值锚点与并购预期 [19][20] - Penumbra因其成熟商业化产品、明确增长曲线以及差异化技术路径，被视为潜在并购标的的核心名单 [20]

热点头条 - 台积电2025年第四季度净利润同比飙升35%至约160亿美元，创历史新高，毛利率首度突破60%[2] 公司预计2026年一季度营收将同比增长40%至358亿美元，全年资本支出将增长37%至560亿美元[2] - 高盛集团将通过发行投资级债券募资160亿美元，这将是华尔街银行有史以来规模最大的此类发行[2] 摩根士丹利和富国银行也分别启动约80亿美元和50亿美元的发债交易[2] - 波士顿科学宣布以145亿美元收购医疗器械商Penumbra，每股对价374美元，较收购前溢价19%[2] 交易旨在扩大公司心血管产品组合，增强在全球医疗器械市场的竞争力[2] - OpenAI正寻求加强其在美国的硬件供应链，并寻找合作伙伴以进军消费级设备、机器人和云数据中心领域[3] - 苹果宣布拓展Apple Pay的跨境支付支持，持有中国多家银行发行的特定Visa卡用户可使用Apple Pay进行跨境支付[3] 大中华地区公司要闻 - 上汽集团2025年预计净利润同比增长438%-558%，业绩大幅增长主要受益于新能源汽车销量显著提升、供应链成本优化及海外市场拓展[5] - 利欧股份因股票连续10个交易日收盘价涨幅偏离值达96.77%，自1月16日开市起停牌核查[5] 公司表示AI相关业务收入占比较小，对经营业绩不构成重大影响[5] - 紫金矿业在矿产资源开发和产能扩张方面动作频频，主要产品价格维持高位，叠加全球大宗商品市场回暖，推动业绩预期向好[5] - 龙蟠科技预计2026年与宁德时代发生不超过70亿元的采购交易，合作范围涵盖新能源电池材料等相关产品[5] - 洛阳钼业预计2025年度实现归属于上市公司股东的净利润为200亿元到208亿元，同比增加47.80%到53.71%[6] 业绩增长得益于主要产品铜、钴、钼等量价齐升[6] 美洲地区公司要闻 - 微软与贝莱德合作的AI项目已募资125亿美元，目标300亿美元[8] 并与维基百科签署AI内容训练协议，获取其6500万篇多语言文章数据[8] - Meta与维基百科签署AI内容训练协议，加入科技巨头合作网络[8] - 特斯拉的三星测试其定制5G调制解调器，预计上半年供货[8] 2025年美国电动车市占率达59%，日本销量创新高[8] - 亚马逊在欧洲推出“主权云”服务以应对数据安全监管[8] AWS与力拓合作采购铜以支持AI数据中心[8] - 谷歌推出基于Gemma 3构建的开放翻译模型TranslateGemma，支持55种语言间交流[8] 并与苹果联手推进Gemini AI赋能Siri[8] - 摩根士丹利2025年第四季度净营收178.9亿美元，同比增长10.3%，净利润44亿美元，多项指标均超市场预期[8] 业绩增长得益于投行和财富管理业务强劲表现[8] 亚太地区公司要闻 - 丰田汽车在印尼市场表现强劲，Kijang Innova车型2025年日均交付167辆成为最畅销车型[10] 集团整合遇阻，以15%溢价收购子公司丰田自动织机的方案遭激进股东Elliott拒绝[10] - 三星确认Galaxy AI基础功能永久免费以提升用户粘性[10] 5G基带芯片成功打入特斯拉供应链，预计上半年开始供货[10] 半导体战略调整，年内将关闭一座8英寸晶圆代工厂[10] - SK海力士加速芯片产能布局，韩国龙仁新芯片工厂提前3个月投产，计划2027年2月正式启用[10] 清州新工厂M15X将于下月开始生产高带宽存储芯片以应对HBM需求激增[10] - 三菱电机拟通过公开招标剥离汽车零部件子公司，预计交易金额达13-19亿美元，旨在优化资源配置聚焦核心业务[10] - 现代汽车北京全球旗舰工厂推出纯电车型EO羿欧，以六大品质标准定义纯电新标杆[11] - 印度航空宣布自2026年2月1日起，在孟买至法兰克福航线上投入使用新的波音787-9型客机[11] 但近期一架空客A350飞机因发动机吸入货运集装箱造成严重损坏[11] 欧洲及大洋洲地区公司要闻 - 阿斯麦受台积电2026年资本开支上调至520-560亿美元提振，第四季度订单额预计达70亿欧元[13] 摩根大通和富国银行分别将其目标价上调至1518美元和1450美元[13] - 路威酩轩作为欧洲市值最高公司之一（超5000亿美元），与爱马仕、开云集团共同受益于高端消费市场韧性[14] 因同行历峰集团第三季度业绩超预期，市场对奢侈品行业需求前景乐观[14] - 必和必拓与力拓深化合作，联手开发澳大利亚扬迪科吉纳和扬迪铁矿石项目，目标年产近2亿吨铁矿石[14] - 宝马确认2027年推出纯电M3，基于Neue Klasse平台，搭载四电机驱动系统及“Heart of Joy”计算中枢[14] 同时推进新一代4系及M4开发，纯电版续航预计超800公里[14] - 保时捷与荣耀合作推出Magic8 RSR保时捷设计手机，影像系统升级至CIPA6.5级防抖，支持200mm长焦拍摄[14]

宏观经济与政策 - 央行推出支持经济高质量发展的“组合拳”，包括下调再贷款、再贴现利率0.25个百分点，增加支农支小再贷款额度5000亿元，单设1万亿元民营企业再贷款，增加科技创新再贷款额度4000亿元，并将商业用房购房贷款最低首付比例下调至30% [3] - 2025年中国社会融资规模增量累计为35.6万亿元，比上年多3.34万亿元；全年人民币贷款增加16.27万亿元；12月末M2余额340.29万亿元，同比增长8.5% [5] - 国家电网计划在“十五五”期间完成固定资产投资4万亿元，较“十四五”时期增长40%，资金重点用于科技创新和新型电力系统建设 [11] - 2025年全国外汇市场交易量达42.6万亿美元，企业外汇套期保值比率升至30%，均为历史新高；全年跨境资金净流入3021亿美元 [27] 产业发展与动态 - 人工智能需求旺盛，台积电2025年第四季度净利润同比飙升35%至约160亿美元，创历史新高，毛利率首度突破60%；公司将2026年资本开支指引大幅上调至520亿-560亿美元，较此前预期高出近四成 [3] - 中国航天科技集团2026年将深入推进载人登月、深空探测等重大工程，并大力发展商业航天、低空经济等战新产业 [14] - 2026年第二届商业航天产业发展大会定于3月在深圳举办，将围绕低轨卫星、商业航天发射等热点议题展开 [11] - 受全球存储芯片成本激增影响，iPhone 18高配机型关键内存模块价格较年初上涨约230%，导致高存储版本售价或提高50-100美元 [15] - 脑机接口初创公司Merge Labs完成2.52亿美元种子轮融资，OpenAI是最大投资方 [15] 资本市场与公司表现 - A股市场成交额2.94万亿元，较上日缩减约1万亿元，上证指数跌0.33%，深证成指涨0.41%，半导体产业链爆发，商业航天、AI应用概念股大幅下挫 [7] - 全市场首只千亿元级黄金ETF诞生，华安黄金ETF流通规模达到1007.62亿元，成为国内首只突破千亿的黄金ETF [8] - 2026年开年半个月内，已有3家高端制造业或战略性新兴领域企业通过北交所上市审核，延续审核加速节奏 [8] - 高盛2025年第四季度营业收入下降3%至135亿美元，但每股收益增长12%至14.01美元，远超市场预期，并宣布上调季度股息 [20] - 摩根士丹利2025年第四季度营收178.9亿美元，同比上升10.3%，固定收益承销收入同比大增近93% [21] - 美国六大银行在2025年进行了超过1400亿美元的派息和股票回购，超过2019年创下的纪录 [21] 国际贸易与地缘政治 - 美国白宫声明称，将从1月15日起对部分进口半导体、半导体制造设备和衍生品加征25%进口从价关税，英伟达H200芯片和超威半导体MI325X在列 [3] - 日本首相要求中方撤回“对日两用物项出口管制”，商务部表示坚决反对，不予接受 [5] - 美国总统特朗普向安全团队表示，希望对伊朗的军事行动为“快速、决定性打击”，美军“亚伯拉罕·林肯”号航母打击群正调往中东 [16] - 欧盟宣布自2月1日起将俄罗斯石油的价格上限从每桶47.6美元下调至44.1美元 [26] 消费与商业 - 商务部部长表示2026年将坚持“政策+活动”双轮驱动促消费，聚焦服务消费、消费品以旧换新及下沉市场 [4] - 千问App全面接入淘宝、支付宝等阿里生态业务，在全球首次实现AI购物功能，并向所有用户开放测试 [14] - 西贝被曝将关闭全国102家门店，占其门店总数约三成，涉及约4000名员工 [14] - Visa联合Apple Pay支持中国持卡人将Visa卡绑定至Apple Pay实现境外无卡支付，首批接入八家国内银行 [13] 金融与债券市场 - 金融监管总局部署2026年工作重点，要求有力有序有效推进中小金融机构风险化解，并推动城市房地产融资协调机制常态化运行 [5] - 财政部、税务总局公告，将境外机构投资境内债券市场的税收优惠政策延续实施至2027年12月31日 [22] - 针对万科两笔合计57亿元到期中期票据，提出包含本金展期至2026年底等四套解决方案 [22] - 2025年11月海外投资者净增持美国国债856亿美元，日本连续第11个月增持至12026亿美元，中国持续减持至6826亿美元 [24] 商品与外汇市场 - 美油主力合约收跌4.38%报59.17美元/桶，布伦特原油主力合约跌4.06%报63.82美元/桶，因中东地缘紧张情绪降温及美国原油库存增加 [25] - COMEX黄金期货跌0.33%报4620.50美元/盎司，受美联储官员鹰派信号及美国经济数据超预期影响 [26] - 人民币汇率方面，在岸人民币对美元收盘报6.9698，较上一交易日上涨36个基点；离岸人民币对美元上涨83.0个基点报6.9631 [27] - 美元指数涨0.28%报99.35，韩国成立跨部门工作小组，旨在韩元持续贬值之际打击非法外汇交易 [27]

收购公告 - 波士顿科学公司宣布已达成协议收购Penumbra公司 [2] 管理层信息 - 波士顿科学公司出席的管理层包括董事长兼首席执行官Mike Mahoney、执行副总裁兼首席财务官Jon Monson [2] - Penumbra公司出席的管理层包括董事长兼首席执行官Adam Elsesser [2] - 问答环节将增加心血管部门执行副总裁兼集团总裁Joe Fitzgerald以及外周介入部门副总裁兼首席医疗官Michael R. Jaff博士参与 [2] 信息发布 - 公司已于当天早些时候发布新闻稿宣布收购协议 [2] - 描述此次收购的演示文稿可在公司官网投资者关系栏目获取 [2] 电话会议内容 - 本次电话会议包含关于收购预期财务和业务影响及收益的前瞻性陈述 [3]

Boston Scientific has agreed to acquire Penumbra in a cash-and-stock deal worth $14.5 billion. ...

收购交易概览 - 波士顿科学将以145亿美元收购Penumbra 交易对价为每股374美元 [1] - 该交易在开盘前宣布 导致波士顿科学股价下跌 Penumbra股价上涨 [1] 战略与业务影响 - 此次收购旨在扩大波士顿科学在心血管领域的业务范围 [1] - Penumbra专注于机械血栓切除术和神经血管领域 其产品用于治疗肺栓塞、中风、深静脉血栓形成、急性肢体缺血和心脏相关疾病 [1]

收购事件概览 - 波士顿科学公司拟以145亿美元收购Penumbra公司 [1] - 消息公布后，Penumbra公司股价飙升11.5% [1] - 消息公布后，波士顿科学公司股价下跌5.5% [1]

台积电业绩与股价表现 - 台积电股价上涨5.2%，创下历史新高[1] - 公司第四季度业绩及2026年展望均超出市场预期[1] 阿斯麦股价表现及驱动因素 - 阿斯麦股价上涨7.2%，创下历史新高[1] - 股价上涨受到台积电亮眼业绩的提振以及摩根大通（小摩）的唱多影响[1] Spotify业务动态 - 音乐流媒体平台Spotify股价上涨2.0%[1] - 公司宣布在美国等地提高订阅价格[1] 波士顿科学与Penumbra并购交易 - 波士顿科学股价下跌6.2%[1] - Penumbra股价上涨11.7%[1] - 波士顿科学将以145亿美元收购Penumbra[1]

智通财经APP获悉，周四，波士顿科学(BSX.US)同意以逾140亿美元的估值收购医疗器械制造商 Penumbra(PEN.US)，后者股价盘前涨超12%，报352.6美元。波士顿科学将以现金加股票的方式收购 Penumbra，每股对价为374美元，较Penumbra周三收盘价溢价约19%。Penumbra股东可选择每股获得374 美元现金，或兑换为3.8721股波士顿科学普通股。该交易的股权价值约为146亿美元，预计将在今年内 完成。 ...