净利息收入相关指标变化 - 净利息收入通常占公司总收入的70% - 80%，2020年第二季度平均生息资产余额增加15%，净息差降至3.59%；上半年平均生息资产余额增加11%，净息差降至3.67%[139][149][154] - 2020年第二季度净利息收入增加44.6万美元，即6%，达到740万美元，2020年上半年增加57.3万美元，即4%，达到1440万美元[184][187] - 2020年第二季度平均生息资产余额增长15%，上半年增长11%，净息差分别下降29和26个基点至3.59%和3.67%[184][187] - 2020年第二季度生息资产收益率下降58个基点，上半年下降42个基点，利息支出占平均生息资产的百分比分别下降29和17个基点[184][187] - 2020年第二季度贷款收益率下降41个基点，上半年下降30个基点，证券收益率分别下降24和23个基点，银行计息存款收益率分别下降218和169个基点[185][188] - 2020年6月30日结束的三个月，税收等效净利息收入为7459美元，2019年同期为7017美元；六个月税收等效净利息收入为14535美元，2019年同期为13968美元[158] - 2020年6月30日结束的三个月，GAAP下总净利息收入为7411美元，2019年同期为6965美元；六个月总净利息收入为14437美元，2019年同期为13864美元[160] - 2020年净利息收入1453.5万美元，利率差3.46%，资金成本0.52%，净利息收益率3.67%；2019年净利息收入1396.8万美元，利率差3.65%，资金成本0.69%，净利息收益率3.93%[197] 非利息费用占比情况 - 2020年上半年非利息费用中，薪资和员工福利占比56%， occupancy和设备费用占比14%[140] PPP贷款业务数据 - 2020年第二季度，银行发放7620万美元PPP贷款，获得250万美元贷款费用，产生52万美元贷款发起成本，6月30日PPP贷款余额达7330万美元[141][143] - 2020年第二季度发放7620万美元薪资保护计划（PPP）贷款，利率为1%[185][188] 贷款延期计划情况 - 2020年6月30日，参与贷款延期计划的贷款总额达1.826亿美元，占银行总贷款余额的28%；7月31日降至1.199亿美元，占比18%[144] - 2020年6月30日，银行贷款延期计划涉及1.826亿美元，占总贷款余额的28%；7月31日，参与计划的贷款降至1.199亿美元，占比18%[242] 贷款组合行业占比 - 贷款组合中，酒店、零售购物和医疗保健行业分别约占9%、5%和4%（不包括PPP贷款）[145] - 截至2020年6月30日，酒店、零售/购物、医疗保健行业贷款余额分别为49,235美元、27,017美元、22,658美元，占比分别为7.56%、4.15%、3.48%，总计98,910美元，占比15.19%[242] 贷款损失准备情况 - 2020年上半年计提贷款损失准备170万美元，2019年同期为20万美元；第二季度计提80万美元，2019年同期为20万美元[145][150][155] - 2020年第二季度贷款损失拨备80万美元，截至2020年6月30日贷款损失准备金总额630万美元，占总贷款0.97%；2019年同期拨备20万美元，准备金总额500万美元，占总贷款0.87%[200] - 2020年前六个月贷款损失拨备170万美元，净冲销33.8万美元；2019年同期拨备20万美元，净冲销21.4万美元[203][204] - 截至2020年6月30日和2019年12月31日，贷款损失准备金分别为630万美元和490万美元，分别占总贷款的0.97%和0.86% [236] 公司债务与股息情况 - 2020年6月，公司发行500万美元次级债务[146] - 2020年第二季度，公司普通股股东季度现金股息为每股0.11美元，与第一季度持平[146] - 2020年6月，公司发行500万美元次级债务；第二季度宣布并支付每股0.11美元股息，与第一季度相同[258] 净收入与每股收益情况 - 2020年第二季度净收入增至220万美元，每股收益0.46美元；上半年净收入降至390万美元，每股收益0.81美元[147][152] 资产回报率与股权回报率情况 - 2020年第二季度平均资产回报率为1.00%，平均股权回报率为11.30%；上半年平均资产回报率为0.93%，平均股权回报率为10.01%[147][152] 非利息支出与收入情况 - 2020年6月30日结束的三个月，非利息支出为5613美元，2019年同期为6230美元；六个月非利息支出为11757美元，2019年同期为12328美元[158] - 截至2020年6月30日三个月，非利息收入降至180万美元，减少26.2万美元，降幅13%；六个月降至390万美元，减少14.8万美元，降幅4%[206][207] - 截至2020年6月30日三个月，非利息支出降至560万美元，减少61.7万美元，降幅10%；六个月降至1180万美元，减少57.1万美元，降幅5%[210][211] 效率比率情况 - 2020年6月30日结束的三个月，效率比率为60.34%，2019年同期为67.94%；六个月效率比率为63.41%，2019年同期为67.59%[158] 税收优惠与税率情况 - 2020年和2019年计算税收优惠所用税率为21%[159] - 2020年6月30日结束的三个月，非GAAP下总税收优惠为48美元，2019年同期为52美元；六个月总税收优惠为98美元，2019年同期为104美元[160] 贷款损失准备评估与构成 - 贷款损失准备按季度评估，由特定和一般部分组成[164][167] 董事会贷款委员会情况 - 董事会贷款委员会由五名董事组成，每月开会，主席向董事会报告[170] 承诺授信等业务情况 - 2020年6月30日，承诺授信、备用信用证和利率锁定承诺总计1.106亿美元[174] - 2020年6月30日，承诺授信额度为9560万美元，2019年12月31日为9250万美元；未偿还备用信用证分别为1040万美元和1100万美元；锁定利率的抵押贷款承诺为460万美元[261][263][264] 建设和土地开发贷款情况 - 建设和土地开发贷款多数一年到期，银行采取多种措施降低风险[175] 平均贷款与计息存款情况 - 2020年第二季度平均贷款增加6960万美元，上半年增加4980万美元，平均银行计息存款分别增加3890万和2750万美元[184][187] 银行计息存款占比情况 - 银行计息存款在平均生息资产中的占比从3%升至第二季度的7%和上半年的6%[185][188] 计息账户利息支出情况 - 2020年第二季度计息支票账户和货币市场账户利息支出分别下降57和77个基点，上半年分别下降43和45个基点[186][189] 净利息收入影响因素 - 未来净利息收入可能受非应计贷款、生息资产构成变化和市场利率下降的负面影响[190] 贷款还款延期计划影响 - 银行实施贷款还款延期计划，可能影响第三和第四季度资产质量识别[191] 生息资产相关数据对比 - 截至2020年6月30日半年，总生息资产平均余额7.96亿美元，利息收入1651.1万美元，收益率4.17%；2019年同期平均余额7.17亿美元，利息收入1634.1万美元，收益率4.59%[196] - 2020年6月30日，应税证券平均余额1.15亿美元，利息收入130.6万美元，收益率2.29%；2019年同期平均余额1.13亿美元，利息收入143.3万美元，收益率2.55%[196] - 2020年6月30日，应税贷款平均余额6亿美元，利息收入1455.1万美元，收益率4.88%；2019年同期平均余额5.49亿美元，利息收入1411.7万美元，收益率5.19%[196] - 2020年6月30日，计息存款平均余额5.42亿美元，利息支出163.8万美元，成本率0.61%；2019年同期平均余额4.97亿美元，利息支出197.3万美元，成本率0.80%[196][197] 递延薪资成本与贷款手续费收入情况 - 2020年第二季度递延薪资成本52万美元，与250万美元贷款手续费收入相抵，将在贷款期限内计入收益[212] 所得税费用情况 - 2020年第二季度所得税费用增加4.4万美元，2020年上半年减少10.5万美元[214] 资产情况 - 截至2020年6月30日，总资产增加1.42亿美元至9.421亿美元，主要归因于净贷款增加7580万美元和银行计息存款增加5450万美元[215] 负债情况 - 截至2020年6月30日，总负债增加1.385亿美元至8.613亿美元，主要归因于总存款增加1.326亿美元[216] 股东权益情况 - 截至2020年6月30日，股东权益总额增加360万美元至8080万美元，有形普通股权益较2019年12月31日增加5% [217] 净贷款情况 - 截至2020年6月30日，净贷款增加7580万美元至6.452亿美元，商业和工业贷款增加7460万美元，其中包括7330万美元的PPP贷款[218] 逾期贷款情况 - 截至2020年6月30日，逾期90天以上仍在计息的贷款为1000美元，较2019年12月31日的9.7万美元减少[226] 不良资产情况 - 截至2020年6月30日和2019年12月31日，不良资产分别为150万美元，分别占总资产的0.16%和0.18% [233] 潜在问题贷款情况 - 截至2020年6月30日，潜在问题贷款为860万美元，较2019年12月31日的340万美元增加[234] 减值贷款情况 - 截至2020年6月30日和2019年12月31日，减值贷款分别为580万美元和150万美元[230] 证券情况 - 2020年6月30日，证券总额为1.413亿美元，较2019年12月31日的1.404亿美元增加83.6万美元，增幅1%[244] 存款情况 - 2020年6月30日，存款总额为8.39亿美元，较2019年12月31日的7.064亿美元增加1.326亿美元；非利息活期存款、储蓄和有息活期存款、定期存款占比分别为30%、56%、14%，2019年12月31日占比分别为27%、56%、17%[246] 资金相关情况 - 2020年6月30日，现金、银行存款、证券和一年内到期贷款总计1.644亿美元；贷款组合中8%（即5390万美元）在一年内到期；非存款可用资金总计2.394亿美元[249] 银行资本比率要求与实际情况 - 银行需满足的最低资本比率要求为：普通股一级资本比率4.5%、一级资本比率6%、总资本比率8%、一级杠杆比率4%；2019年起，加上2.5%的资本留存缓冲后，普通股一级资本比率为7.0%、一级资本比率为8.5%、总资本比率为10.5%[253] - 2020年6月30日，银行监管资本比率分别为：总资本与风险加权资产比率15.20%、一级资本与风险加权资产比率14.11%、普通股一级资本与风险加权资产比率14.11%、一级资本与平均资产比率9.08%、资本留存缓冲比率7.20%[254] 公司普通股回购情况 - 2020年前六个月，公司回购并注销129,035股普通股，平均每股价格16.05美元，总计210万美元；2019年未回购[257] 市场风险披露情况 - 未要求进行市场风险的定量和定性披露[267]

收入结构 - 净利息收入通常占公司总收入的70%-80%，是主要收入来源[135] 非利息费用占比 - 2020年第一季度，非利息费用中薪资和员工福利占比58%，占用和设备费用占比13%[136] 公司运营调整 - 约40%的银行员工远程工作，公司将年度股东大会改为线上形式[137] 股票回购情况 - 2019年第四季度，公司董事会授权一项最高500万美元的股票回购计划，有效期至2020年12月31日；2020年第一季度，公司回购并注销129,035股，平均每股价格16.05美元，总计210万美元[235] - 2020年3月，公司暂停500万美元股票回购计划，第一季度回购并注销129,035股，总价210万美元[140] - 2020年3月，因疫情导致的经济不确定性，公司暂停股票回购计划[236] 贷款延期还款计划 - 约27%的银行贷款余额纳入贷款延期还款计划，期限90天[141] - 银行贷款延期还款计划涵盖27%的贷款组合余额，可能影响资产质量评估[180] 薪资保护计划（PPP） - 第一轮薪资保护计划（PPP）中，银行获批330笔申请中的91%，总额5210万美元，预计产生约160万美元手续费收入[142] 流动性情况 - 3月31日，银行表内流动性（现金和无抵押证券）为1.334亿美元，占资产的16%，表外流动性为1.769亿美元，占资产的22%[143] 商业房地产贷款行业占比 - 2020年3月31日，商业房地产贷款中，酒店、零售购物和医疗保健行业分别占总贷款组合的8%、5%和4%[144] 贷款损失准备 - 2020年第一季度，公司计提贷款损失准备90万美元，上年同期无此项[145] - 2020年第一季度贷款损失拨备为90万美元，使贷款损失准备金总额达到560万美元，占总贷款的0.96%[183] - 2020年第一季度贷款损失拨备主要归因于贷款损失准备金一般准备金部分增加，其中定性因素调整贡献约70万美元[184] 净利润及回报率 - 2020年第一季度，净利润降至170万美元，较2019年同期减少55.6万美元，平均资产回报率为0.85%，平均股权回报率为8.72%[147] 财务指标对比（2020年与2019年同期） - 2020年3月31日非利息支出为6144美元，2019年同期为6098美元；税收等效净利息收入2020年为7076美元，2019年为6951美元；非利息收入2020年为2099美元，2019年为1985美元；效率比率2020年为66.50%，2019年为67.23%[153] - 2020年3月31日总净利息收入为7026美元，2019年同期为6899美元；总税收利益2020年为50美元，2019年为52美元；总税收等效净利息收入2020年为7076美元，2019年为6951美元[155] 税收税率 - 2020年和2019年计算税收利益所用税率均为21%[154] 信贷承诺情况 - 截至2020年3月31日，承诺提供信贷、备用信用证和利率锁定承诺总计1.059亿美元[167] 贷款损失准备金组成 - 公司贷款损失准备金由特定和一般部分组成，特定部分针对减值贷款，一般部分基于历史损失经验并调整定性因素[162][163] 贷款批准政策 - 银行贷款政策根据贷款人员职位和经验给予贷款金额批准限额，管理贷款委员会、董事会贷款委员会和董事会按权限批准贷款[164] 贷款业务来源 - 住宅贷款主要通过抵押贷人员招揽和各方推荐产生，商业地产和工商业贷款主要通过直接招揽和现有客户业务获得[165] 建设和土地开发贷款风险控制 - 银行对建设和土地开发贷款采取限制贷款金额、分析项目成本和借款人信用、监控施工进度等措施降低风险[168] 商业地产贷款审查与担保 - 商业地产贷款主要通过直接招揽客户获得，银行审查偿债覆盖率、借款人信用等，通常要求主要所有者个人担保[170] 工商业贷款特点 - 工商业贷款基于借款人业务现金流还款，可能无担保或由商业资产担保，风险较高但收益率通常也较高[171] 净利息收入及相关指标变化 - 2020年第一季度净利息收入增加12.7万美元，即2%，达到700万美元，平均生息资产余额增长6%，净息差下降20个基点至3.77%[176] - 生息资产收益率下降归因于贷款收益率下降17个基点、证券收益率下降21个基点和银行有息存款收益率下降87个基点[177] - 有息资产平均利息支出占比下降归因于存款和次级债务支付的利率降低，有息支票账户、货币市场账户和初级次级债务成本分别下降26、10和94个基点[178] 非利息收入变化 - 非利息收入增加11.4万美元，即6%，达到210万美元，主要归因于财富管理费用增加8.8万美元（20%）和其他客户服务费用增加3.2万美元（18%）[187] 非利息支出变化 - 非利息支出增加4.6万美元，即1%，达到610万美元，主要归因于薪资和员工福利增加14.6万美元（4%），部分被FDIC评估费用减少3.9万美元（57%）和其他运营费用减少5万美元（8%）抵消[189] 所得税费用变化 - 2020年第一季度所得税费用较去年同期减少14.9万美元，差异源于净永久性税收扣除[192] 新冠疫情影响 - 新冠疫情可能对净利息收入、贷款损失拨备、非利息收入和非利息支出产生负面影响[179][186][188][191] 资产相关指标变化 - 截至2020年3月31日，公司总资产增至8.164亿美元，较2019年12月31日增加1640万美元，增幅2%[194] - 截至2020年3月31日，总存款增至7.206亿美元，较2019年12月31日增加1420万美元，增幅2%[195] - 截至2020年3月31日，股东权益增至7850万美元，较2019年12月31日增加130万美元，增幅2%[196] - 截至2020年3月31日，净贷款增至5.763亿美元，较2019年12月31日增加690万美元，增幅1%[197] 逾期及减值贷款情况 - 截至2020年3月31日，逾期90天以上仍计提利息的贷款为8.6万美元，较2019年12月31日的9.7万美元有所减少[205] - 截至2020年3月31日和2019年12月31日，减值贷款均为150万美元[208] 不良资产及其他潜在问题贷款情况 - 截至2020年3月31日和2019年12月31日，不良资产均为150万美元，分别占总资产的0.19%和0.18%[211] - 截至2020年3月31日和2019年12月31日，其他潜在问题贷款分别为440万美元和340万美元[212] 贷款损失准备金占比变化 - 截至2020年3月31日和2019年12月31日，贷款损失准备金分别为560万美元和490万美元，分别占总贷款的0.96%和0.86%[214] 特定行业贷款余额及延期情况 - 截至2020年3月31日，酒店、零售/购物、医疗保健行业贷款余额共计9479.2万美元，占总贷款的16.29%，约22%的贷款余额参与了贷款延期计划[219] 证券总额变化 - 截至2020年3月31日，证券总额为1.476亿美元，较2019年12月31日的1.404亿美元增加720万美元，增幅5%[222] 存款结构及总额变化 - 截至2020年3月31日，存款总额为7.206亿美元，较2019年12月31日的7.064亿美元增加1420万美元；非利息活期存款、储蓄和有息活期存款、定期存款分别占总存款的27%、57%和16%[223] 资金到期情况 - 截至2020年3月31日，现金、银行有息和无息存款、证券以及一年内到期贷款总计1.174亿美元；贷款组合中11%（即6670万美元）在一年内到期[226] 非存款可用资金情况 - 2019年3月31日，非存款可用资金总额为2.379亿美元，其中包括从亚特兰大联邦住房贷款银行获得的1.467亿美元有担保资金、通过联邦储备贴现窗口获得的3020万美元有担保资金以及与其他代理银行的6100万美元无担保联邦基金信贷额度[226] 银行资本水平要求 - 银行需满足的最低资本水平要求为：普通股一级资本比率4.5%、一级资本比率6%、总资本比率8%、一级杠杆比率4%；自2019年起，加上2.5%的资本保护缓冲后，普通股一级资本比率为7.0%、一级资本比率为8.5%、总资本比率为10.5%[230] 银行监管资本比率 - 截至2020年3月31日，银行的监管资本比率分别为：总资本与风险加权资产比率14.98%、一级资本与风险加权资产比率14.02%、普通股一级资本与风险加权资产比率14.02%、一级资本与平均资产比率10.08%、资本保护缓冲比率6.98%[231] 信贷承诺及备用信用证变化 - 截至2020年3月31日和2019年12月31日，银行的信贷承诺分别为9160万美元和9250万美元；未偿还备用信用证分别为860万美元和1100万美元[239][241] 次级债务利率互换协议 - 2020年4月21日，公司就未偿还的次级债务签订利率互换协议，将900万美元次级债务的可变利率转换为固定利率，期限至2034年6月至2036年10月[243][244]

财务数据关键指标变化 - 2019年净收入降至960万美元，较2018年减少57.9万美元，摊薄后每股收益为1.92美元，2018年为1010万美元，摊薄后每股收益为2.04美元[148] - 2019年平均资产回报率为1.23%，平均股权回报率为13.19%，2018年分别为1.34%和16.36%[148] - 2019年净收入减少主要因非利息收入减少60.5万美元（7%）和非利息支出增加55.7万美元（2%），部分被净利息收入增加38.4万美元（1%）、贷款损失拨备减少15万美元和所得税费用减少4.9万美元抵消[149] - 2019年效率比率为65.28%，2018年为63.05%[153] - 2019年非利息支出为2431.8万美元，2018年为2376.1万美元[153] - 2019年税等效净利息收入为2821.7万美元，2018年为2783.3万美元[153] - 2019年非利息收入为855.2万美元，2018年为915.7万美元[153] - 2019年全年，公司净利息收入增加38.4万美元，即1%，达到2800万美元，2018年同期为2760万美元[179] - 2019年全年，公司平均盈利资产余额增长3%，净息差下降5个基点至3.88%，2018年同期为3.93%[179] - 利息支出占平均盈利资产的百分比增加17个基点，总盈利资产收益率增加12个基点[179] - 2019年总生息资产平均余额72.79亿美元，利息收入3.31亿美元，收益率4.55%；2018年平均余额70.76亿美元，利息收入3.13亿美元，收益率4.43%；2017年平均余额68.02亿美元，利息收入2.80亿美元，收益率4.12%[184] - 2019年净利息收入2.82亿美元，利率差3.60%，资金成本0.70%，利息支出占平均生息资产的0.67%，净利息收益率3.88%；2018年净利息收入2.78亿美元，利率差3.74%，资金成本0.51%，利息支出占比0.50%，净利息收益率3.93%；2017年净利息收入2.56亿美元，利率差3.64%，资金成本0.36%，利息支出占比0.35%，净利息收益率3.77%[184] - 2019年总利息负债平均余额51.60亿美元，利息支出4887万美元，成本率0.95%；2018年平均余额50.61亿美元，利息支出3512万美元，成本率0.69%；2017年平均余额49.41亿美元，利息支出2386万美元，成本率0.48%[184] - 2019年生息资产利息收入变动中，量的影响为1374万美元，率的影响为385万美元，合计1759万美元；2018年量的影响为1306万美元，率的影响为2015万美元，合计3321万美元[187] - 2019年利息负债利息支出变动中，量的影响为244万美元，率的影响为1131万美元，合计1375万美元；2018年量的影响为102万美元，率的影响为1024万美元，合计1126万美元[187] - 2019年净利息收入变动中，量的影响为1130万美元，率的影响为 - 746万美元，合计384万美元；2018年量的影响为1204万美元，率的影响为991万美元，合计2195万美元[187] - 2019年净冲销贷款总计52.5万美元，2018年为91.7万美元[190] - 2019年非利息收入为860万美元，较2018年减少60.5万美元，降幅7%[193] - 非利息收入减少主要归因于存款账户服务费减少25.2万美元（降幅8%）、银行拥有的人寿保险收入减少38.4万美元和其他营业收入减少40万美元，部分被ATM和支票卡手续费增加7.4万美元（增幅3%）等项目抵消[193] - 2019年非利息费用增加55.7万美元，即2%，达到2430万美元，主要归因于薪资和员工福利、营销费用等多项费用的增加[196] - 2019年所得税费用较2018年同期减少4.9万美元，差异源于净永久性税收扣除[199] - 截至2019年12月31日，总资产增加4710万美元至8亿美元，主要归因于净贷款和银行计息存款的增加[200] - 截至2019年12月31日，总负债增加3650万美元至7.228亿美元，主要归因于总存款的增加[201] - 截至2019年12月31日，股东权益增加1050万美元至7720万美元，资本比率超过监管最低要求[202] - 截至2019年和2018年12月31日，不良资产分别为150万美元和320万美元，分别占总资产的0.18%和0.42%，仅由非应计贷款组成[209] - 截至2019年12月31日，90天以上逾期仍应计的贷款为9.7万美元，2018年为23.5万美元[211] - 截至2019年和2018年12月31日，贷款损失准备金分别为490万美元和500万美元，分别占总贷款的0.86%和0.92%[212] - 2019年末和2018年末减值贷款分别为150万美元和340万美元，相关贷款损失准备金分别为3.3万美元和24.3万美元[214] - 2019年和2018年减值贷款的平均账面投资额分别为190万美元和350万美元[214] - 2019年末和2018年末分类为不良债务重组（TDRs）的贷款分别为36万美元和46.7万美元[214] - 2019 - 2015年各年末贷款损失准备金余额分别为493.4万美元、500.9万美元、532.6万美元、532.1万美元和552.4万美元[217] - 2019 - 2015年各年净冲销与当期平均未偿还贷款的比率分别为0.09%、0.17%、0.02%、0.04%和0.27%[217] - 2019 - 2015年各年末非计息贷款分别为145.9万美元、317.2万美元、93.7万美元、152万美元和385.4万美元[220] - 2019 - 2015年各年末非计息贷款和逾期贷款总额分别为155.6万美元、340.7万美元、144.6万美元、188.6万美元和662.5万美元[220] - 2019 - 2015年各年末贷款损失准备金与期末贷款的比率分别为0.86%、0.92%、1.02%、1.09%和1.26%[220] - 2019年末证券总额为1.404亿美元，较2018年末的1.45亿美元减少45万美元，降幅为3%[221] - 2019年末和2018年末可供出售投资组合的未实现总收益分别为130万美元和7.5万美元[221] - 截至2019年12月31日，存款总额为7.064亿美元，较2018年的6.706亿美元增加3590万美元，非利息活期存款、储蓄和有息活期存款、定期存款分别占比27%、56%、17%[230] - 截至2019年和2018年12月31日，未偿还的信贷承诺和备用信用证合同金额分别为9252.8万美元和1095万美元、9110.9万美元和994.7万美元[240] - 2019年12月31日，普通股一级资本为8.0505亿美元，一级资本为8.0505亿美元，二级资本为4934万美元，总风险资本为8.5439亿美元，风险加权资产为57.5569亿美元[248] - 2019年12月31日，普通股一级资本比率为13.99%，一级资本比率为13.99%，总资本比率为14.84%，杠杆率为10.13%，资本保护缓冲比率为6.84%[248] - 2019年全年利息和股息收入为3.2897亿美元，利息支出为4887万美元，净利息收入为2.801亿美元，净收入为9556万美元[255] - 2018年全年利息和股息收入为3.1138亿美元，利息支出为3512万美元，净利息收入为2.7626亿美元，净收入为1.0135亿美元[255] - 2019年第四季度净收入为2716万美元，基本每股净收入和摊薄后每股净收入均为0.55美元[255] - 2018年第四季度净收入为2321万美元，基本每股净收入为0.47美元，摊薄后每股净收入为0.47美元[255] - 2019年全年基本每股净收入和摊薄后每股净收入均为1.92美元[255] - 2018年全年基本每股净收入为2.05美元，摊薄后每股净收入为2.04美元[255] 业务结构与运营 - 银行通过14个分行、1个贷款业务办公室和1个客服中心提供产品和服务，分行包括13个全服务零售银行办公室和1个得来速快速银行办公室[145] - 董事会贷款委员会目前由五名董事组成，其中四名是非管理董事，每月召开会议[166] - 公司参与其他金融机构发起的商业房地产贷款和工商业贷款，并购买其他金融机构发起的消费贷款[167] 资产配置与收益结构变化 - 贷款在平均盈利资产中的占比从75%提高到77%，其他银行的有息存款和证券占比从25%降至23%[180] - 贷款收益率提高6个基点，对盈利资产收益率的增长影响最大[180] - 货币市场账户平均余额在总平均有息存款中的占比从18%提高到23%，储蓄账户平均余额占比从25%降至21%[181] - 多数存款类别的付息利率上升，货币市场账户成本提高45个基点，对利息支出增加影响最大[181] - 2019年，货币市场账户平均余额占平均有息存款的23%，储蓄账户平均余额占比降至21%，而2018年分别为18%和25%[230] 资金与流动性 - 截至2019年12月31日，现金、银行存款、证券和一年内到期贷款总计1.234亿美元，贷款组合中有13%（7510万美元）在一年内到期[235] - 截至2019年12月31日，非存款可用资金总计2.181亿美元，其中包括来自亚特兰大联邦住房贷款银行的1.443亿美元、与其他代理银行的6100万美元无担保联邦基金信贷额度以及通过联邦储备贴现窗口获得的1280万美元[235] 资本充足率与监管要求 - 自2019年1月1日起，银行适用的最低资本比率要求为：普通股一级资本比率7.0%、一级资本比率8.5%、总资本比率10.5%[246] - 管理层认为，截至2019年和2018年12月31日，银行满足所有适用的资本充足要求，包括资本保护缓冲[246] - 公司符合联邦储备委员会小银行控股公司政策声明的资格标准，无需报告合并监管资本[244] - 2019年和2018年12月31日，银行满足“资本充足”的要求[249] - 符合社区银行杠杆率（CBLR）框架的社区银行组织需一级杠杆率大于9%，总资产少于100亿美元，表外风险敞口、交易资产和负债有限[251] 特定业务承诺 - 2019年12月31日，公司承诺授信、备用信用证和利率锁定承诺总计1.057亿美元[169] - 截至2019年12月31日，银行有220万美元的固定利率抵押贷款发起承诺[243]

Table of Contents UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 FORM 10-Q ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended September 30, 2019 or ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to Commission File Number: 0-23976 (Exact name of registrant as specified in its charter) Virginia 54-1232965 (State or other jurisdiction of incor ...

Table of Contents UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 FORM 10-Q ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended June 30, 2019 or ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 112 West King Street, Strasburg, Virginia 22657 (Address of principal executive offices) (Zip Code) For the transition period from to (I.R.S. Employer Identification No.) Commission F ...

UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 FORM 10-Q S QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended March 31, 2019 or £ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to Commission File Number: 0-23976 (Exact name of registrant as specified in its charter) Virginia 54-1232965 (State or other jurisdiction of incorporation or organizati ...

整体财务数据关键指标变化 - 2018年净收入增加370万美元至1010万美元，摊薄后每股收益为2.04美元，2017年为640万美元，摊薄后每股收益为1.30美元[152] - 2018年平均资产回报率为1.34%，平均股权回报率为16.36%，2017年分别为0.89%和11.57%[152] - 2018年效率比率为63.05%，2017年为66.42%[157] - 2018年计算税等效净利息收入的税率为21%，2017年为34%[158] - 截至2018年12月31日，总资产增加1390万美元至7.53亿美元，主要因净贷款和证券增加[205] - 截至2018年12月31日，总负债增加530万美元至6.863亿美元，主要因总存款增加[206] - 截至2018年12月31日，股东权益增加850万美元至6670万美元，资本比率超监管最低要求[207] - 2018年利息和股息收入总计31138千美元，2017年为27652千美元[256] - 2018年利息支出总计3512千美元，2017年为2386千美元[256] - 2018年净利息收入总计27626千美元，2017年为25266千美元[256] - 2018年贷款损失准备金总计600千美元，2017年为100千美元[256] - 2018年非利息收入总计9157千美元，2017年为8292千美元[256] - 2018年非利息支出总计23761千美元，2017年为23284千美元[256] - 2018年所得税前收入总计12422千美元，2017年为10174千美元[256] - 2018年所得税费用总计2287千美元，2017年为3726千美元[256] - 2018年净收入总计10135千美元，2017年为6448千美元[256] 净利息收入相关数据变化 - 2018年净利息收入增加240万美元，增幅9%，非利息收入增加86.5万美元，增幅10%，所得税费用减少140万美元，降幅39%[153] - 2018年净利息收入增加240万美元，即9%，达到2760万美元，2017年同期为2530万美元[184] - 2018年总税等效净利息收入为2783.3万美元，2017年为2563.8万美元[159] - 2018年净利息收入2.7833亿美元，利率差3.74%，资金成本0.51%，利息支出占平均生息资产0.50%，净利息收益率3.93%；2017年净利息收入2.5638亿美元，利率差3.64%，资金成本0.36%，利息支出占平均生息资产0.35%，净利息收益率3.77%；2016年净利息收入2.3646亿美元，利率差3.50%，资金成本0.30%，利息支出占平均生息资产0.30%，净利息收益率3.61%[190] - 2018年净利息收入变化中，量的影响为1204万美元，率的影响为991万美元，收入变化总计2195万美元；2017年净利息收入变化中，量的影响为1730万美元，率的影响为262万美元，收入变化总计1992万美元[192] 贷款损失准备金相关数据变化 - 2018年贷款损失准备金增加50万美元，非利息费用增加47.7万美元，增幅2%[153] - 2018年贷款损失准备金为60万美元，2017年为10万美元[155] - 2018年贷款损失拨备60万美元，年末贷款损失准备金总额500万美元，占总贷款0.92%；2017年贷款损失拨备10万美元，年末贷款损失准备金总额530万美元，占总贷款1.02%[194] - 2018年净冲销贷款总计91.7万美元，主要是消费者贷款净冲销87.8万美元；2017年净冲销贷款9.5万美元[195] - 2018年特定准备金增加24.3万美元，一般准备金减少；2017年一般准备金增加，特定准备金减少[195][196] - 2018年其他房地产贷款类别记录了79.3万美元的贷款损失回收，被其他类别130万美元的贷款损失准备金抵消[219] - 2018年末贷款损失准备金余额为5009000美元，2017年末为5326000美元[223] - 2018年净冲销额为917000美元，净冲销额与当期平均未偿还贷款的比率为0.17% [223] - 2018年末商业、金融和农业贷款的贷款损失准备金分配额为464000美元，占比8.22% [224] 生息资产与盈利资产相关数据变化 - 2018年平均生息资产余额增长4%，净息差增加16个基点至3.93%，2017年为3.77%[154] - 2018年平均盈利资产余额增长4%，净息差增加16个基点至3.93%，2017年同期为3.77%[184] - 盈利资产收益率增加31个基点，贷款收益率增加30个基点对盈利资产收益率增长影响最大[184][185] - 平均盈利资产的利息支出占比增加15个基点，主要归因于存款支付的利率上升[184][186] - 计息支票账户和货币市场账户成本分别增加25个基点和49个基点，影响最大[186] - 2018年总生息资产7.07575亿美元，利息收入3.1345亿美元，收益率4.43%；2017年总生息资产6.80178亿美元，利息收入2.8024亿美元，收益率4.12%；2016年总生息资产6.55913亿美元，利息收入2.5628亿美元，收益率3.91%[190] - 2018 - 2016年应税等价调整分别为20.7万美元、37.2万美元和39.1万美元[190] - 2018年生息资产收入变化中，量的影响为1306万美元，率的影响为2015万美元，收入变化总计3321万美元；2017年生息资产收入变化中，量的影响为1657万美元，率的影响为739万美元，收入变化总计2396万美元[192] - 2018年计息负债利息支出变化中，量的影响为102万美元，率的影响为1024万美元，支出变化总计1126万美元；2017年计息负债利息支出变化中，量的影响为 - 73万美元，率的影响为477万美元，支出变化总计404万美元[192] 银行业务运营与政策 - 银行通过14个分行、1个贷款业务办公室和1个客户服务中心提供产品和服务[148] - 银行贷款政策根据贷款人员职位和经验给予贷款金额审批权限，管理贷款委员会、董事会贷款委员会和董事会按权限审批贷款[171] - 住宅贷款主要通过贷款人员招揽和员工、房地产专业人士及客户推荐产生，商业房地产和工商业贷款主要通过直接招揽和现有客户业务获得[172] - 建设和土地开发贷款多数一年到期，银行通过限制贷款金额、分析项目成本和借款人信用、监控建设进度等降低风险[175] - 银行对消费贷款的承销标准包括确定申请人其他债务的还款历史、评估其偿还现有债务和拟申请贷款的能力[181] 证券相关数据变化 - 2018年末证券总额为1.45亿美元，较2017年末的1.39亿美元增加590万美元，增幅4% [227] - 2018年末可供出售证券组合的未实现总收益为75000美元，未实现总损失为240万美元 [227] - 2018年末持有至到期证券组合的未实现总收益为29000美元，未实现总损失为100万美元 [227] - 2018年末可供出售的美国机构和抵押支持证券公允价值为84922000美元 [229] - 2018年末持有至到期的美国机构和抵押支持证券账面价值为27420000美元 [229] - 2018年末受限证券成本为1688000美元 [229] - 截至2018年12月31日，证券投资组合摊余成本为1.47243亿美元，市值为1.43939亿美元，加权平均收益率为2.66%[231] 存款相关数据变化 - 截至2018年12月31日，存款总额为6.706亿美元，较2017年12月31日的6.65亿美元增加560万美元；非利息活期存款、储蓄和有息活期存款、定期存款分别占存款总额的27%、55%和18%[234] - 2018 - 2016年平均存款中，2018年非利息存款为1.85024亿美元，有息存款为4.9181亿美元，总存款为6.76834亿美元[236] 流动性与信贷承诺相关数据 - 截至2018年12月31日，现金、银行存贷款等一年内到期的流动资产总计1.111亿美元，贷款组合中有15%（即7980万美元）在一年内到期，非存款可用资金总计1.285亿美元[239] - 2018年12月31日，承诺信贷额度、备用信用证和利率锁定承诺总计1.074亿美元[174] - 截至2018年和2017年12月31日，未偿还的信贷承诺和备用信用证合同金额分别为9.1109亿美元和7.7992亿美元、994.7万美元和1037.9万美元[233] - 截至2018年12月31日，银行有640万美元的固定利率承诺用于发放抵押贷款[246] 资本充足率相关数据 - 最终规则要求银行普通股一级资本比率为4.5%，一级资本比率为6%，总资本比率为8%，一级杠杆比率为4%；2019年起，普通股一级资本比率为7.0%，一级资本比率为8.5%，总资本比率为10.5%[249] - 截至2018年12月31日，银行普通股一级资本为6968.8万美元，一级资本为6968.8万美元，二级资本为500.9万美元，总风险资本为7469.7万美元[251] - 截至2018年12月31日，银行普通股一级资本比率为12.71%，一级资本比率为12.71%，总资本比率为13.62%，杠杆比率为9.26%，资本保护缓冲比率为5.62%[251] - 管理层认为，截至2018年和2017年12月31日，银行满足所有适用的资本充足率要求，包括资本保护缓冲[250] - 公司需满足“资本充足”的资本水平要求：一级普通股资本比率6.5%、一级资本比率8%、总资本比率10%、一级杠杆比率5%，2018和2017年底银行均达标[252] 非利息收入与支出相关数据变化 - 2018年非利息收入增加86.5万美元，即10%，达到920万美元，主要因存款账户服务费、ATM和支票卡手续费等增加[199] - 2018年非利息支出增加47.7万美元，即2%，达到2380万美元，主要因薪资和员工福利、占用费用等增加[200] 不良资产相关数据 - 截至2018年12月31日，不良资产总计320万美元，占总资产0.42%，仅为非应计贷款[214] - 2018年末非应计贷款为3172000美元，非应计资产总额为3172000美元，非应计资产与期末贷款的比率为0.58% [226] 净贷款相关数据变化 - 截至2018年12月31日，净贷款增加2100万美元至5.378亿美元，主要因建筑贷款、住宅房地产贷款和商业及工业贷款增加[209]