公司监管与法律事件 - 天风证券于2025年11月28日因涉嫌信息披露违法违规、违法提供融资收到中国证监会《立案告知书》[1][2] - 天风证券于2026年2月14日公告收到中国证监会湖北证监局下发的《行政处罚事先告知书》[1][2] - 《行政处罚事先告知书》认定天风证券存在信息披露违法违规、违法提供融资行为[1][2] 投资者维权信息 - 相关律师提示于2021年4月28日至2025年11月28日期间买入天风证券且有持仓的投资者可自愿登记索赔[1][2] - 符合上述买入及持仓条件的投资者无论其在2025年11月29日及之后是否卖出均可登记[1][2][5] - 投资者可通过“新浪股民维权平台”进行自愿登记索赔[1][2][3]

公司收到行政处罚事先告知书 - 天风证券于2026年2月13日收到中国证监会湖北监管局下发的《行政处罚事先告知书》[7][31] - 公司因涉嫌为股东及关联人提供融资、未按规定披露信息导致2020年至2022年年度报告存在重大遗漏，被拟处以警告及1500万元人民币罚款[2][26] - 包括时任董事长余磊、副总裁兼财务总监许欣在内的多名责任人被处以警告及罚款，其中许欣被合计罚款600万元人民币，并与余磊一同被拟采取终身证券市场禁入措施[2][21][26] 违法事实：为股东及关联人提供融资 - **为第一大股东当代集团提供融资**：2020年至2022年期间，天风证券通过多种方式累计为当代集团提供融资 - 以自有资金提供融资55.02亿元人民币，已收回52.53亿元，剩余2.49亿元已主张债权[8][33] - 以管理的客户资产提供融资，包括通过信托计划提供10.12亿元、购买债券提供4.92亿元、通过私募基金逆回购提供15.2亿元，合计30.24亿元人民币[9][34] - **为股东武汉商贸的关联人提供融资**：2021年，天风证券以股权意向金名义向武汉商贸的关联人光谷融资租赁转款5亿元人民币，形成为其提供融资，该款项已收回[9][34] - **为股东文峰股份的关联人提供融资**：2021年，天风证券及其子公司为文峰股份关联人薛某指定的公司提供3亿元人民币融资，该款项已收回[10][35] 违法事实：信息披露违规导致年报重大遗漏 - **未披露与当代集团的关联交易**：2020年至2022年年度报告存在重大遗漏 - **非经营性资金占用**：2020年、2021年发生额分别为14.75亿元和6.95亿元，占最近一期经审计净资产的12.17%和3.98%；年末占用余额分别为12.08亿元和19.03亿元，占当期净资产的6.92%和7.58%[11][36] - **其他类型关联交易**：2020年通过指定投资和购买债券提供融资25.83亿元，并通过当代集团子公司对外投资2.38亿元[12][37]；2021年通过购买债券提供融资5亿元，并支付13亿元受让当代集团对薛某相关公司的债权[12][37]；2022年通过自营逆回购提供融资2.49亿元[13][38] - **未披露与光谷融资租赁的关联交易**：2021年，天风证券参与其增资扩股并转款5亿元人民币，该关联交易未在2021年年度报告中披露[14][39] - **违规影响**：2020年至2023年，公司发行的13只债券的募集说明书或定期报告引用了存在重大遗漏的2020年至2022年年度报告[15][40] 相关责任人员认定与处罚 - **时任董事长余磊**：知悉并同意相关融资及关联交易事项，仍在相关报告上签字，被认定为两项违法行为的直接负责的主管人员，拟被警告并合计罚款600万元，并被采取终身市场禁入措施[17][19][21][42][44][46] - **时任副总裁兼财务总监许欣**：知悉并具体执行相关融资及关联交易事项，参与以客户资产提供融资，仍在相关报告上签字，被认定为两项违法行为的直接负责的主管人员，拟被警告并合计罚款600万元，并被采取终身市场禁入措施[18][19][21][43][44][46] - **其他责任人员**：时任总裁王琳晶、常务副总裁冯琳、副总裁翟晨曦因知悉、参与融资请求或事项并在相关报告上签字，被认定为其他直接责任人员，分别被拟处以警告及300万元、300万元、330万元人民币罚款[17][21][42][51] 公司背景与现状 - **涉事高管背景**：时任副总裁兼财务总监许欣，49岁，拥有研究生学历，曾任职于中国华融资产管理股份有限公司及华融证券，2015年5月15日起任天风证券副总裁[5][27][30] - **高管薪酬**：根据2024年年报，许欣2024年度从公司获得的税前报酬总额为162.72万元人民币[4][5][29][30] - **公司回应与状态**：公司表示诚恳接受处罚，已着手整改，并称在国有控股后全面加强治理、内控和风险管理[22][47]；公司公告称目前经营情况正常，且根据告知书认定情况，不触及其他风险警示或重大违法强制退市情形[23][48]

公司收到证监会立案告知书 - 公司于近期收到中国证监会下发的《立案告知书》，因涉嫌福建省永安林业（集团）股份有限公司持股变动信息披露违法违规，中国证监会决定对公司立案 [1] 公司收到湖北证监局行政监管措施事先告知书 - 公司于2026年2月13日收到湖北证监局下发的两份行政监管措施事先告知书 [3] - 针对子公司天风天睿投资有限公司，湖北证监局拟采取暂停新设私募基金产品**1年**及出具警示函的行政监管措施，因其存在经营突破业务范围、管理的部分私募基金产品运作不规范、私募债存在非市场化发行等问题 [4] - 针对公司本身，湖北证监局拟采取暂停开展代销私募金融产品业务**2年**、责令处分有关责任人员并报告结果、监管谈话的行政监管措施 [5] - 公司存在的问题包括：部分员工推介非公司代销的金融产品、违规与武汉当代天信财富管理有限公司协同开展业务、违规销售福升安心稳健1号私募基金、经营决策不审慎、对子公司及分支机构管控不力、未有效控制风险 [6] - 公司还存在2022年业绩预告信息披露不准确、个别研究报告制作和发布不规范、个别投资银行类项目执业不规范、组织架构与私募基金业务整改不到位、人员管理及备案工作不规范、物业子公司经营范围事项违反承诺等问题 [6] - 公司表示国有控股后已全面加强党的领导、优化治理体系、加强内部控制，并诚恳接受监管处理，将认真整改 [8] 公司收到湖北证监局《行政处罚事先告知书》 - 公司于2025年11月28日因涉嫌信息披露违法违规、违法提供融资被中国证监会立案 [11] - 2026年2月13日，公司收到湖北证监局下发的《行政处罚事先告知书》 [11] - 经查明，案涉期间，当代集团及其一致行动人合并计算为天风证券第一大股东 [13] - 2020年至2022年期间，天风证券以自有资金为股东当代集团累计提供**55.02亿元**融资，已收回**52.53亿元**，剩余**2.49亿元**已主张债权 [14] - 天风证券以管理的客户资产为股东当代集团提供融资，包括通过信托计划提供**10.12亿元**、通过一级市场购买债券提供**4.92亿元**、通过私募基金逆回购提供**15.2亿元** [15] - 2021年，天风证券以股权意向金名义向股东武汉商贸的关联人光谷融资租赁提供**5亿元**融资，已收回 [15] - 2021年，天风证券及其子公司为股东文峰股份的关联人薛某指定的相关公司提供**3亿元**融资，已收回 [16] - 天风证券未按规定披露与当代集团的关联交易，导致2020年至2022年年度报告存在重大遗漏 [16] - 2020年、2021年，当代集团对天风证券形成的非经营性资金占用发生额分别为**14.75亿元**、**6.95亿元**，占公司最近一期经审计净资产的**12.17%**、**3.98%** [16] - 截至2020年、2021年年末，当代集团占用余额分别为**12.08亿元**、**19.03亿元**，占公司当期报告记载净资产的**6.92%**、**7.58%** [17] - 2020年，天风证券通过指定投资纾困项目**1.28亿元**、私募基金产品购买债券**24.55亿元**，合计为当代集团提供**25.83亿元**融资；通过当代集团子公司对外投资**2.38亿元** [17] - 2021年，天风证券通过私募基金产品购买债券为当代集团提供**5亿元**融资；通过支付**13亿元**受让当代集团对薛某相关公司债权 [17] - 2022年，天风证券通过自营部门逆回购为当代集团提供**2.49亿元**融资 [17] - 2021年，天风证券未按规定披露向光谷融资租赁转款**5亿元**的关联交易，导致2021年年度报告存在重大遗漏 [18] - 湖北证监局拟对公司及相关责任人作出行政处罚及市场禁入决定 [20] - 拟对天风证券股份有限公司给予警告，并处以**1500万元**的罚款 [25] - 拟对时任董事长余磊给予警告，并处以**600万元**罚款；拟对时任副总裁、财务总监许欣给予警告，并处以**600万元**罚款 [25] - 拟对时任副总裁、常务副总裁翟晨曦给予警告，并处以**330万元**罚款；拟对时任董事、总裁王琳晶给予警告，并处以**300万元**罚款；拟对时任常务副总裁冯琳给予警告，并处以**300万元**罚款 [25][26] - 拟对余磊、许欣采取终身市场禁入措施 [26] - 公司表示国有控股后已全面加强治理与内控，诚恳接受处罚并将认真整改 [27] - 根据《行政处罚事先告知书》认定的情况，公司不触及其他风险警示、重大违法强制退市情形 [28]

监管处罚与违规细节 - 证监会及湖北证监局拟对天风证券及其关联方当代科技产业集团合计处以2500万元顶格罚款 9名相关责任人被罚款合计3480万元 [2] - 天风证券时任董事长余磊、副总裁兼财务总监许欣及当代集团实控人艾路明被采取终身证券市场禁入措施 [2] - 湖北证监局拟暂停天风证券代销私募金融产品业务2年 [3] - 调查认定2020年至2022年期间 天风证券违法为当代集团提供融资 未按规定披露关联交易 [3] 违规事件背景与整改 - 天风证券被立案调查涉及其为原大股东当代集团涉嫌违法提供融资及信息披露违法违规 [2][3] - 违规事件与2022年年报披露的原大股东当代集团通过第三方主体占用资金有关 [3] - 2022年度当代集团累计偿还占用本金19.03亿元 2020年至2022年对应利息1.06亿元 截至2022年底资金及利息已全部归还 [4] - 公司被立案后制定整改方案追回违规占用资金 自2023年起经营重心转向合规建设与业务发展 [3] 股权结构与公司治理变化 - 当代集团所持天风证券股权已转让给湖北省有关企业 公司经营得以保障 [5] - 2022年10月宏泰集团入主天风证券并于年底获核准成为控股股东 其实际控制人为湖北省财政厅 [6] - 2025年6月天风证券完成40亿元定增 由控股股东宏泰集团全额认购 定增后宏泰集团持股比例提升至28.14% 与一致行动人合计持股35.65% [6] - 实现国有控股后 公司在控股股东指导支持下加强内部控制 健全全面风险管理体系 [5] 公司经营与财务表现 - 天风证券目前经营情况正常 [5] - 公司最新业绩预告显示预计归母净利润1.25亿至1.85亿元 实现扭亏为盈 [7]

天风证券收到监管处罚 - 中国证监会湖北证监局拟对天风证券及其关联方武汉当代科技产业集团股份有限公司合计处以2500万元的顶格罚款，9名相关责任人被罚款合计3480万元 [3] - 监管同时拟对天风证券采取暂停代销私募金融产品业务2年的行政监管措施 [4] - 当代集团实际控制人艾路明、天风证券时任董事长余磊、时任副总裁兼财务总监许欣被采取终身证券市场禁入措施 [3] 违规行为细节 - 监管调查认定，2020年至2022年期间，天风证券违法为当代集团提供融资，且未按规定披露与当代集团的关联交易 [5] - 2022年度，当代集团累计偿还占用资金本金19.03亿元，2020年至2022年期间对应利息1.06亿元，截至2022年底占用资金及利息已全部归还 [5] - 公司2022年年报披露，原大股东当代集团通过第三方主体占用公司资金 [5] 公司近期立案与整改情况 - 在本次处罚落地之际，天风证券因涉嫌福建省永安林业(集团)股份有限公司持股变动信息披露违法违规再次被立案 [4] - 公司此前于2023年11月底因涉嫌信息披露违法违规、违法提供融资被立案 [4] - 被立案后，公司制定整改方案并追回违规占用资金，自2023年起经营重心转向合规建设与业务发展 [5] 公司股权变更与经营状况 - 2022年10月，湖北省宏泰集团入主天风证券成为控股股东，其实际控制人为湖北省财政厅 [6] - 2025年6月，天风证券完成40亿元定增，由控股股东宏泰集团全额认购，定增后宏泰集团持股比例提升至28.14%，与一致行动人合计持股比例达35.65% [6] - 公司最新业绩预告显示，预计归母净利润为1.25亿至1.85亿元，实现扭亏为盈 [6] - 证监会指出，当代集团所持股权已转让给湖北省有关企业，公司经营得以保障 [5]

监管处罚与违规细节 - 湖北证监局拟对天风证券及其客户当代集团合计处以2500万元顶格罚款 9名相关责任人被罚款合计3480万元 [2] - 天风证券时任董事长余磊、时任副总裁兼财务总监许欣及当代集团实际控制人艾路明被采取终身证券市场禁入措施 [2] - 湖北证监局拟暂停天风证券代销私募金融产品业务2年 [3] - 监管认定2020年至2022年期间天风证券违法为当代集团提供融资 未按规定披露关联交易 与当代集团共同实施违法行为 [3] - 2022年度当代集团累计偿还占用资金本金19.03亿元 2020年至2022年对应利息1.06亿元 截至当年年底资金及利息已全部归还 [4] 公司近期立案与整改情况 - 天风证券因涉嫌永安林业持股变动信息披露违法违规再次被立案 [3] - 公司2023年11月底首次被立案 涉嫌信息披露违法违规及违法提供融资 或与2022年报披露的原大股东当代集团资金占用事项相关 [3] - 被立案后天风证券制定整改方案并追回违规占用资金 公司称自2023年起经营重心已全面转向合规建设与业务发展 [3] 股权变更与公司治理 - 当代集团所持天风证券股权已转让给湖北省有关企业 公司经营得以保障 [4] - 2022年10月宏泰集团入主天风证券并于年底获核准成为控股股东 宏泰集团实际控制人为湖北省财政厅 [5] - 2025年6月下旬天风证券40亿元定增落地 由控股股东宏泰集团全额认购 定增后宏泰集团持股比例提升至28.14% 与一致行动人合计持股比例提升至35.65% [5] - 公司实现国有控股后 在控股股东指导支持下加强内部控制 健全全面风险管理体系 强化合规与风险管理考核 [4] 公司经营与财务表现 - 天风证券公告称目前公司经营情况正常 [4] - 公司最新业绩预告显示预计归母净利润1.25亿至1.85亿元 实现扭亏为盈 [6]

陈志祥个人履历与调查事件 - 湖北开放大学党委副书记、校长陈志祥因涉嫌严重违纪违法，正接受湖北省纪委监委纪律审查和监察调查 [1] - 陈志祥调任高校校长不足两年，此前长期担任金融国企高管，曾任湖北宏泰集团党委副书记、总经理，并兼任天风证券党委书记 [1][2] - 陈志祥职业生涯始于中国证监会湖北监管局，后转入湖北国企系统，历任湖北省农村信用社联合社副主任、武汉光谷联合产权交易所董事长等职 [2] - 2023年4月，陈志祥在湖北宏泰集团掌控天风证券股权后，兼任天风证券党委书记 [3] - 2024年，陈志祥由金融国企高管调任湖北开放大学党委书记、校长，直至被查 [3] 天风证券股权变更与公司治理 - 湖北宏泰集团于2023年2月通过受让股份及与一致行动人合计持有天风证券22.62%的股份，成为天风证券控股股东 [4] - 控股落地后，天风证券管理层随即调整，2023年4月陈志祥兼任天风证券党委书记，原董事长余磊改任党委副书记 [5] - 2024年1月，余磊辞去天风证券董事长职务，由恒泰证券原董事长庞介民接任党委副书记及后续董事长职务，陈志祥继续担任党委书记 [6] - 2024年10月，陈志祥调任高校后，天风证券董事长庞介民接棒党委书记职务，完成党务主职交接 [6] 天风证券历史问题与监管立案 - 天风证券原控股股东当代集团存在资金占用问题，2022年年报显示，当代集团2022年累计偿还本金19.03亿元，2020年至2022年对应利息1.06亿元，截至2022年底占用资金及利息已全部归还 [4] - 2025年11月28日，天风证券公告收到中国证监会《立案告知书》，原因为涉嫌信息披露违法违规、违法提供融资，市场消息指此次立案与原大股东当代集团资金占用事项有所关联 [6] 天风证券经营业绩表现 - 天风证券近年来盈利波动较大，2022年亏损15.09亿元，2024年亏损0.30亿元（或2971万元） [6] - 公司预计2025年归母净利润为1.25亿元到1.85亿元，与2024年全年亏损2971万元相比，实现扭亏为盈 [6] - 业绩扭亏为盈得益于控股股东大力支持，公司积极把握市场机遇，报告期内投资收益相比上年同期增加 [6] 湖北宏泰集团背景 - 湖北宏泰集团成立于2022年1月，是湖北省唯一金融服务类企业，为天风证券控股股东 [4] - 集团同时是湖北银行第一大股东、长江财险第一大股东、长江证券第四大股东等 [4]

核心事件与背景 - 天风证券上海证券自营分公司与前副总裁郭胜北的劳动合同纠纷案，于2025年12月11日在上海市第一中级人民法院二审开庭 [2][3] - 该案受到高度关注，与天风证券在2025年11月末被中国证监会立案调查，以及前董事长余磊、前常务副总裁翟晨曦相继失联的背景直接相关 [4][10] 纠纷起源与核心争议 - 郭胜北于2020年12月被聘任为天风证券副总裁兼上海证券自营分公司总经理，于2022年7月公告辞职 [6] - 郭胜北离职三天后，天风证券发布2022年半年度业绩预减公告，预计归母净利润同比减少约**85%**，并将主因归咎于自营业务收入大幅下降 [6] - 2022年7月，一份市场流传的《问责决定书》显示，截至2022年4月末，天风自营分公司债券投资部持有的多只地产债预计亏损约**6.75亿元**，公司据此决定对郭胜北降薪**40%**（月薪从**25万元**降至**15万元**），并扣回相关奖金 [7] - 郭胜北于2023年8月通过公开信“八问”进行回应，否认应对亏损负责，称自己成了“背锅侠” [5][8] - 郭胜北声称其投资思路与总裁王琳晶不同，且自2022年5月17日后的交易由王琳晶亲自主持，自己早在2022年2月及6月已提出辞职 [6] - 郭胜北指出，流传的《问责决定书》为作废版本，最终版本已删去对其降薪的处分 [8] - 郭胜北已就相关情况向证监会进行实名举报 [9] 公司内部管理与历史遗留问题 - 郭胜北在公开信中指控，翟晨曦入职时与余磊、王琳晶签署的债券业务奖励办法不合理，将债券收入不计成本直接提成，提成后再计算成本提奖金，推高了信用债业务风险偏好 [8][11] - 根据天风证券2021年年报，时任常务副总裁翟晨曦的税前报酬总额为**999.32万元**，位列当年董监高之首 [12] - 市场普遍关注天风证券被证监会立案调查（涉嫌信息披露违法违规、违法提供融资）与原大股东“当代系”的历史遗留问题相关 [10] - 2025年2月，天风证券原董事长余磊被曝遭留置；2025年11月，前常务副总裁翟晨曦被曝失联并被带走协助调查 [10]

监管立案事件 - 公司于2025年11月28日收到中国证监会下发的《立案告知书》，因涉嫌信息披露违法违规、违法提供融资被立案 [1][7] - 公司公告称，目前各项生产经营活动正常有序开展，将积极配合调查并履行信息披露义务 [1][7] 近期财务表现 - 2025年前三季度，公司实现营业收入21.12亿元，同比增长57.53% [2][8] - 2025年前三季度，公司实现归属于母公司股东的净利润1.53亿元，同比扭亏为盈 [2][8] 市场反应 - 立案公告发布后，公司股价受到显著冲击，2025年12月1日低开近9% [2][8] - 2025年12月1日，公司股价收盘报4.46元/股，单日跌幅达7.66% [2][8] 投资者索赔信息 - 律师表示，因公司涉嫌信息披露违法违规等遭证监会立案，投资者或可索赔 [2][8] - 初步索赔范围暂定为上市后至2025年11月28日之间买入，且在2025年11月28日收盘时仍持有股票的投资者 [2][8] - 根据2022年最高人民法院新的司法解释，投资者提起诉讼已取消行政处罚前置程序 [6][12]

公司股价与立案事件 - 12月1日A股开盘后，天风证券低开近9%，截至发稿前下跌近7% [1] - 公司于11月29日收到中国证监会下发的《立案告知书》，因涉嫌信息披露违法违规、违法提供融资被立案 [1] 立案背景与历史关联 - 本次立案或与2022年年度报告中披露的原民营大股东资金占用事项有所关联 [4] - 2022年年度报告披露，原大股东武汉当代科技产业集团股份有限公司通过第三方主体占用公司资金，截至2022年12月31日，占用资金及利息已全部归还 [4] - 市场此前普遍预期立案只是时间问题，立案告知书落地印证了猜想 [4] 公司控制权变更与现状 - 2023年湖北国资宏泰集团正式控股天风证券，目前持有公司28.33%股权，原大股东当代集团因债务危机已退出股东行列 [4] - 天风证券是湖北省属唯一金融服务类企业湖北宏泰集团控股的省属金融企业，是湖北唯一省属证券公司 [4] - 截至2025年三季度末，公司前三季度实现营业收入21.12亿元，同比增长57.53%；实现归属于上市公司股东的净利润1.53亿元 [4] 公司前高管相关事件 - 天风证券原董事长余磊涉嫌在公司上市期间向原湖北省委书记蒋超良利益输送巨额利益，被采取留置措施调查至今 [5] - 2024年1月17日晚间，公司公告收到董事长余磊等人的书面辞职报告，因工作原因辞去公司董事等职务 [7]