交易概述 - 得邦照明拟以现金方式通过受让股份及增资取得浙江嘉利工业股份有限公司不少于51%股份并取得控制权 预计构成重大资产重组 [5][6] - 交易旨在实现公司产业结构优化 增强盈利能力和资产质量 [2][6] - 公司已与嘉利股份部分股东签署《收购意向协议》 具体交易方式及收购比例待进一步论证协商 [6] 标的公司情况 - 嘉利股份为新三板挂牌企业 专业从事汽车灯具研发设计制造销售 涵盖乘用车商用车及少量摩托车车灯业务 是我国知名内资汽车灯具制造企业 [5] - 2024年全年实现营收26.8亿元 净利润8796.06万元 2025年上半年实现营收13.2亿元 净利润3025.18万元 [5] 交易影响与意义 - 交易完成后嘉利股份将成为上市公司控股子公司 纳入合并报表范围 有助于提升公司经营规模和业绩 [6][7] - 将强化公司第二增长曲线 增强核心竞争力和可持续发展能力 符合全体股东利益 [7] - 交易采用现金方式 不涉及发行股份 不构成关联交易 不会导致上市公司控制权变更 [6] 公司背景与财务表现 - 得邦照明是综合性高新技术企业 专注于通用照明和车载零部件行业 产品涵盖民用商用照明及车载产品 [6] - 2025年上半年公司营业收入21.52亿元 同比增长0.4% 净利润1.43亿元 同比减少19.66% [6]

财务表现 - 公司2025年上半年营业收入为8.17亿元 同比增长0.11% [1] - 归属于上市公司股东的净利润为1.07亿元 同比减少15.92% [1] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为9004.81万元 同比减少12.25% [1] - 基本每股收益为1.02元 [1] 经营数据 - 公司营业收入保持基本持平状态 增幅仅为0.11% [1] - 净利润指标出现双位数下滑 扣非净利润降幅达12.25% [1]

财务表现 - 报告期营业收入32.16亿元 同比下降4.46% [1] - 归属于上市公司股东的净利润3.69亿元 同比下降4.07% [1] - 扣除非经常性损益的净利润2.79亿元 同比下降12.98% [1] - 基本每股收益0.49元 [1]

财务表现 - 上半年营业收入32.16亿元 同比下降4.46% [1] - 归属于上市公司股东的净利润3.69亿元 同比下降4.07% [1] - 基本每股收益0.49元 [1]

财务表现 - 2025年上半年营业收入8.17亿元 同比增长0.11% [1] - 净利润1.07亿元 同比下降15.92% [1] 利润分配 - 公司计划不派发现金红利 [1] - 不送红股 [1] - 不以公积金转增股本 [1]

公司产品与业务 - 公司生产、研发、销售不同规格型号的诱蚊灯产品 包括粘捕式灭蚊灯和电击式灭蚊灯等类型 [1] - 部分诱蚊灯用于餐厅、酒店、家庭等室内场合 部分设计为太阳能户外充电式 可应用于公园、操场、社区广场、绿化带等户外场所 [1] - 诱蚊灯通过特定波长的光引诱蚊虫 并结合电网/粘胶/风道等方式杀灭蚊虫 [1] 社会责任与捐赠活动 - 公司作为佛山本地诱蚊灭蚊灯生产企业 积极践行社会责任 [1] - 截至8月底已向本地部分区镇街单位、红十字会、福利中心等捐赠约2500台诱蚊灭蚊灯 [1] 未来发展规划 - 公司将持续做好生产供应和产品推广 [1] - 计划向社会提供更多优质诱蚊灭蚊灯产品 助力防范蚊虫危害 [1]

核心财务表现 - 2025年中报营业总收入30.39亿元，同比增长2.01%，但第二季度营收15.01亿元，同比下降4.09% [1] - 归母净利润6915万元，同比下降53.64%，第二季度归母净利润仅37.14万元，同比暴跌99.54% [1] - 毛利率26.32%，同比下降10.58个百分点，净利率2.28%，同比下降54.55% [1] 资产负债结构 - 应收账款规模达11.4亿元，占最新年报归母净利润比例高达272.86% [1][11] - 货币资金10.4亿元，同比增长14.97%，但货币资金覆盖流动负债比例仅为81.52% [1][11] - 有息负债4.85亿元，同比增长8.11%，短期借款同比增长47.85% [1][3] - 存货同比增长30.54%，主要因泰国工厂产量增加 [2] 现金流状况 - 每股经营性现金流0.21元，同比增长57.76%，经营活动现金流量净额同比增长57.39% [1][6] - 投资活动现金流量净额同比增长207.57%，主要因理财产品赎回增加 [7] - 筹资活动现金流量净额同比下降222.24%，因分配股利2.1亿元 [8] 特殊项目变动 - 交易性金融资产同比下降71.41%，因理财及收益凭证到期赎回 [1] - 在建工程同比增长36.93%，因增加泰国智能制造项目投入 [3] - 递延收益同比增长289.25%，因政府补助增加 [5] - 其他综合收益同比增长279.95%，主要受外币报表折算差异影响 [5] 经营环境影响 - 美国关税政策变化导致客户暂停中国生产订单，转向泰国生产 [11] - 中美经贸会谈后客户恢复订单并加速从中国出货，但长期出口将主要从泰国基地完成 [11] - 公司商业模式主要依靠研发及营销驱动 [10] 历史业绩对比 - 公司2024年ROIC为9.81%，低于上市以来中位数12.57% [9] - 2024年净利率6.14%，产品附加值表现一般 [9] - 2023年为历史最低ROIC年份，仅7.84% [9]

募集资金基本情况 - 公司于2020年5月完成首次公开发行，发行普通股21,082,000股，每股发行价52.09元，募集资金总额1,098,161,380元 [1] - 募集资金于2020年5月14日划至公司指定账户，经会计师事务所验资确认 [1] - 公司与保荐机构及广州农商行番禺支行签订《募集资金三方监管协议》 [1] 募集资金专户变更 - 2024年5月17日公司董事会及监事会审议通过变更募集资金专户议案 [2] - 公司将存放于广州农商行番禺支行的募集资金转存至工商银行广州番禺支行新专户 [2] - 新专户账号为3602024329201987469，并签署新的三方监管协议 [2] 募投项目历史调整 - 2021年8月公司将四个募投项目达到预定可使用状态日期调整至2023年12月31日 [3] - 2023年4月公司再次延期项目："生产基地升级扩建"、"研发中心升级"及"营销展示平台"延至2026年12月31日，"生产基地二期扩建"延至2025年12月31日 [4] 当前募投项目进展 - 截至2025年6月30日，募集资金承诺投资总额99,771.34万元，已使用60,165.12万元 [5] - 公司拟将"生产基地升级扩建"及"营销展示平台"项目延期至2027年12月31日，"生产基地二期扩建"延期至2027年12月31日 [5] 项目延期原因 - 国内经济结构调整、增速放缓及消费恢复未达预期影响项目进度 [6] - 国际宏观经济波动、地缘政治及贸易政策不确定性加剧外部环境挑战 [6] - 公司硬件投入和人员配置进程延缓，导致建设进度不及预期 [6] 项目延期影响 - 延期仅涉及投资进度变化，未调整投资总额、建设内容及实施主体 [6] - 不会对募投项目产生实质性影响，符合监管规定及公司管理制度 [6] - 公司将持续关注市场变化，加快项目建设以提高资金使用效率 [6] 审批程序及意见 - 2025年8月26日公司董事会审议通过募投项目延期议案 [7] - 独立董事认为延期决定谨慎，履行了必要审批程序，符合相关规定 [8] - 保荐机构对延期事项无异议，提示公司加快项目实施及信息披露工作 [9]

公司成立与基本信息 - 中山市维晨照明科技有限公司于近日成立 注册资本为10万元人民币 [1] - 公司经营范围涵盖技术服务开发咨询交流转让推广 照明器具销售 半导体照明器件销售等 [1] - 业务范围包括五金产品零售 金属制品销售 电子产品销售 塑料制品销售等日用商品领域 [1] 业务范围与进出口 - 公司涉及货物进出口与技术进出口业务 国家禁止或涉及行政审批的货物和技术除外 [1] - 经营品类延伸至建材家具领域 包括建筑陶瓷制品销售 非金属矿及制品销售 [1] - 覆盖工业原材料销售 含电子元器件批发 橡胶制品销售 木材销售及包装材料销售 [1] 商品品类覆盖 - 零售商品包含日用玻璃制品 办公用品 家居用品 家用电器及日用百货 [1] - 拓展至工艺美术品 厨具卫具 玩具 机械设备及针纺织品原料销售 [1] - 业务涉及汽车零配件批发 体现多元化商品贸易布局 [1]

公司基本信息 - 新成立公司名称为中山市寻光之旅灯饰有限公司 [1] - 注册资本为10万人民币 [1] - 经营范围覆盖照明器具制造及销售、半导体照明器件制造及销售、电子元器件制造及销售、家具制造及销售、五金产品制造及销售、医疗器械销售及租赁、技术服务和进出口业务 [1] 业务范围 - 照明业务包括照明器具制造销售、半导体照明器件制造销售、照明设备制造销售及灯具销售 [1] - 电子业务包括其他电子器件制造、半导体器件专用设备销售、电子元器件制造批发零售及电子专用材料销售 [1] - 家具业务包括家具制造销售、家具零配件销售及家具安装维修服务 [1] - 五金业务包括五金产品制造批发零售、金属制品销售及金属工具制造销售 [1] - 医疗业务包括第一类医疗器械销售和第一类医疗设备租赁 [1] - 技术服务业务包括信息咨询服务、信息技术咨询服务、互联网销售及技术服务开发咨询交流转让推广 [1] - 进出口业务包括技术进出口和货物进出口 [1]