制度修订 - 2025年8月14日董事会审议通过修订《承诺管理制度》议案[3] - 议案需提交2025年第一次临时股东会审议[3] 制度要点 - 承诺事项须有明确履约期限，表述应具体可操作[6][7] - 承诺应在信息披露平台专区披露[7] - 变更或豁免承诺需经独董会议过半数同意[9] - 定期报告披露承诺事项及进展[8] - 制度由董事会制订修改解释，股东会通过后生效[10]

制度修订 - 2025年8月14日公司第四届董事会十一次会议通过修订《总经理工作细则》议案[3] 总经理设置 - 公司设1名总经理，可按需设副总经理，由董事会聘任或解聘[6] - 总经理每届任期与董事会相同，连聘可连任[10] 总经理职责 - 拟订公司中长期规划、重大投资及年度生产经营计划[12] - 拟订财务预算、决算等方案及增减持、发行建议方案[12][13] - 决定职工工资等，提请聘任或解聘高管[13] 总经理办公会 - 是公司日常经营管理决策机构，纪要保存10年[21][23] - 议程审定后提前1天通知，重要材料提前1天送达[23] 细则生效 - 本细则经董事会审议通过生效实施，由董事会解释[35][36]

制度修订 - 2025年8月14日公司第四届董事会第十一次会议通过修订《年报信息披露重大差错责任追究制度》议案，8票同意[2] 重大差错认定 - 涉及资产、负债、净资产、收入、利润等会计差错金额满足一定条件认定为重大会计差错[10][11] - 业绩预告、快报与年报实际业绩差异达一定程度认定为存在重大差异[17][18][19] - 涉及金额占最近一期经审计净资产10%以上的担保等认定为其他年报信息披露重大差错[15][16] 责任追究 - 责任追究形式包括责令改正等，董事等可附带经济处罚[23][20] - 追究结果纳入年度绩效考核指标，参照适用于中报和季报[21][25] 其他规定 - 情节恶劣从重处理，有效阻止从轻处理[21][22] - 董事会处罚前应听取责任人意见[22] - 制度由董事会制定、修改和解释，自通过之日起生效[26] - 未尽事宜按国家法律和《公司章程》执行修订[25]

北交所市场概况 - 截至3月9日北交所开市三个多月 上市公司合计87家 总股本超过125亿股 总市值逾2000亿元[2] - 市场整体运行平稳 交投活跃度稳步提升 后备阵容有序扩容[2] - 北交所与新三板形成金字塔形市场结构 上市公司均来源于新三板创新层[4] 2021年业绩表现 - 86家公司披露业绩快报 85家归母净利润为正 占比超过九成[2] - 54家公司实现归母净利润同比正增长 占比逾六成[2] - 贝特瑞以14.22亿元归母净利润居首 颖泰生物 同力股份 连城数控等超过3亿元 长虹能源 翰博高新 森萱医药等超过1亿元[2] 市场定位与特色 - 服务创新型中小企业主阵地 定位突出更早 更小 更新 与主板 科创板 创业板形成错位格局[3] - 截至2021年底 上市公司中战略新兴产业 先进制造业 现代服务业等占比87%[3] - 试点注册制同步落地 四套并行上市标准 审核流程公开透明[3] 市场机制与影响 - 与沪深交易所和区域股权市场建立转板对接机制 发挥多层次资本市场联接作用[4] - 机构投资者加速布局 奠定长期投资和价值投资基础[4] - 证券公司加大业务投入和企业储备 商业银行积极参与形成直接融资与间接融资共同服务局面[4]

诉讼情况 - 2024年8月15日法院受理，2025年6月26日一审终结，子公司山东福尔一审胜诉[11] - 原告最初请求被告支付代垫款1.85亿等[6] - 原告变更请求为支付结算款1.85亿等[8] - 被告二辩称原告证据伪造[10] - 法院驳回原告诉讼请求，费用原告负担[13] 后续应对 - 若上诉公司及子公司将积极应诉[14] 影响说明 - 截至披露日未对公司经营和财务造成重大不利影响[15][16]

资产减值 - 报告期内公司资产减值损失2.76亿元，同比增加216.48%[2] - 报告期内公司信用减值损失372.83万元，同比增加128.17%[3] - 2022 - 2024年公司分别计提存货减值损失3405.30万元、8718.31万元、891.76万元[41] 商誉与固定资产 - 截至2024年12月31日，公司商誉账面原值51180.58万元，已提减值准备13743.90万元，账面价值37436.68万元[5] - 报告期公司计提固定资产减值损失3290.73万元，主要是子公司山东福尔已拆除设备减值[24] 收入与毛利率 - 2025年一季度公司合计销售收入138727.58万元，销售成本120283.59万元，毛利率13.30%[35] - 2024年公司合计销售收入582988.24万元，销售成本522122.40万元，毛利率10.44%[35] - 2024年公司主要产品平均销售单价4.58万元/吨，较2023年下降10.20%[49] 应收账款 - 报告期末公司应收账款账面余额14.61亿元，较期初增长45.44%[44] - 2024年末主要客户应收账款余额5.12亿元，截至2025年6月初回款4.97亿元，回款比例超97%[63] 诉讼与资金 - 公司未结案重大诉讼涉及金额2.74亿元，未计提预计负债[86] - 公司货币资金期末余额11.16亿元，短期借款期末余额26.13亿元[89] 其他 - 公司贸易业务收入确认采用总额法和净额法，根据交易中身份判断[57] - 国内销售在客户签收时点确认收入，出口销售以货物离港时点（提单日期）确认收入[58]

业绩总结 - 报告期内公司资产减值损失2.76亿元，同比增加216.48%，信用减值损失372.83万元，同比增加128.17%[2][3] - 2024年公司销售收入582988.24万元，销售成本522122.40万元，毛利率10.44%[52] - 2025年一季度公司销售收入138727.58万元，销售成本120283.59万元，毛利率13.30%[52] - 报告期内营业收入58.30亿元，同比下滑0.65%，综合毛利率10.44%，上期为17.12%，2022年度为26.04%[67] - 2024年公司主要产品平均销售单价4.58万元/吨，较2023年下降10.20%，平均成本4.08万元/吨，较2023年下降0.49%，销量61784.00吨，较2023年增加22.33%[73][74][75] 各子公司业绩 - 山东福尔2024年营业收入50515.81万元，较2023年下降27.34%，2023年较2022年下降33.56%[34] - 禾益股份2024年营业收入40847.34万元，较2023年增长6.31%，2023年较2022年下降14.75%[34] - 万全宏宇2024年营业收入21853.96万元，较2023年下降33.97%，2023年较2022年增长33.03%[34] - 杭州颖泰(含Pro）2024年营业收入101153.51万元，较2023年增长1.75%，2023年较2022年下降38.65%[34] - 常隆农化2024年营业收入184657.72万元，较2023年增长17.82%，2023年较2022年下降19.45%[34] - 森源化工2024年营收7564.38万元，较2023年下降30.91%，毛利率为 - 6.24%，净利润为 - 2651.63万元[48] 资产减值 - 报告期公司计提固定资产减值损失3290.73万元，主要是子公司山东福尔已拆除设备减值[37] - 报告期公司计提工程物资减值损失3915.89万元，主要是NC034资产组减值[41] - 公司对持有的森源化工20%股权计提减值损失2507.99万元[50] 资产组数据 - 山东福尔资产组2024 - 2022年预测期收入复合增长率分别为13.99%、17.59%、5.67%[25] - 江西禾益资产组2024 - 2022年预测期收入复合增长率分别为6.76%、9.29%、7.43%[27] - 万全宏宇资产组2024 - 2022年预测期收入复合增长率分别为12.81%、3.86%、4.50%[29] - 杭州颖泰（含Pro）资产组2024 - 2022年预测期收入复合增长率分别为7.46%、6.19%、6.04%[31] - 常隆农化资产组2024 - 2022年预测期收入复合增长率分别为4.38%、7.19%、 - 0.60%[31] 应收账款 - 报告期末应收账款账面余额14.61亿元，较期初增长45.44%，1年以上款项6604.52万元，较期初增长87.69%[67] - 2024年末公司主要客户应收账款余额5.12亿元，截至2025年6月初回款4.97亿元，回款比例超97%[97] 费用情况 - 本期销售费用9581.17万元，同比下降3.98%，其中港杂费2194.48万元，同比增加37.33%，职工薪酬3532.82万元，同比减少11.27%[144] - 本期管理费用3.28亿元，同比减少9.67%，其中职工薪酬1.75亿元，同比增加27.40%[144] - 本期研发费用1.73亿元，同比增加4.14%，其中人员人工费用9236.50万元，同比增加18.74%，其他费用1846.47万元，同比减少36.61%[144] 诉讼事项 - 未结案重大诉讼涉及金额2.74亿元，公司未计提预计负债[157] - 2024年8月28日山东福尔收到应诉通知书，截至年报披露日未判决[159] 其他 - 2024年我国化学农药产量同比增加37.6%[71] - 2024年人民币汇率从年初7.0827上升到年末7.1884，间接提高公司外销毛利[83] - 2024年度公司贸易业务采用总额法确认收入金额为82462.57万元，采用净额法确认收入金额为4.78万元[92]

分组1：投资者关系活动基本信息 - 活动类别为特定对象调研 [3] - 活动时间是2025年6月16日，地点为线上调研 [3] - 参会单位及人员有华夏基金、西南证券，上市公司接待人员包括公司董事、总经理、董秘刘晓亮先生和证券事务代表樊雅荣女士 [3] 分组2：农化行业及公司发展情况 - 2022年行业受疫情及局部地缘冲突影响，需求集中释放，景气度提升；2023年进入去库存周期；2024年产能过剩 [4] - 当前行业呈现区域性和结构性分化，东部沿海推进自动化等升级，中西部产量增加，部分传统品种产能过剩，创新产品不足，存在结构性产能过剩与局部供给短缺并存格局 [4] - 颖泰生物构建研产供销一体化运营体系，北京为研发中心，在5省布局6家生产型子公司，分设团队服务国内外客户并完成多国登记注册 [4] 分组3：行业产能出清 - 产能出清依靠市场调节与宏观调控协同，部分企业微利或亏损逼出低效产能 [5] - 安全和环保等政策趋严，淘汰老旧落后产能和产品，推动产业升级，是综合施策的渐进过程 [5][6] 分组4：公司核心产品价格 - 目前因产能过剩，农药原药市场价格承压，公司核心产品价格底部盘整 [7] - 下半年受国际局势、国内突发事件、政策及需求等影响，行业供需格局改善有望推动价格弹性释放 [7] 分组5：公司产品线规划及品种结构 - 新产品布局遵循“工艺成熟+登记先行”策略，2025年部分新项目推进实施 [8] - 存量品种中除草剂为核心品类，杀菌剂、杀虫剂占比通过技术迭代逐步提升，淘汰低毛利率边缘产品，推动产品结构优化 [8]

股票解除限售情况 - 本次解除限售股票数量为6,002,500股，占公司总股本0.49% [1] - 解除限售原因包括董事、监事、高级管理人员每年解除限售（A类）及离职人员解除限售（B类）等 [2] - 尚未解除限售的股票数量为18,007,500股 [2] 股本结构变化 - 解除限售后，无限售条件股份增至1,207,582,500股，占总股本98.51% [2] - 有限售条件股份合计18,217,500股，占总股本1.49%，其中高管股份包含董事及高级管理人员持股 [2] - 公司总股本为1,225,800,000股 [2] 其他相关事项 - 申请解除限售的股东不存在未履约承诺或非经营性资金占用情形 [2] - 未发现上市公司对股东存在违规担保等损害利益行为 [2] - 本次解除限售股票中不涉及约定或承诺的限售股份 [2]

股份数据 - 本次股票解除限售数量6,002,500股，占总股本0.49%，2025年5月27日可交易[3] - 股东王榕本次解除限售6,002,500股，未解除限售18,007,500股[5] - 无限售条件股份1,207,582,500股，占比98.51%[7] - 有限售条件股份合计18,217,500股，占比1.49%[7] - 公司总股本1,225,800,000股[7]