交易核心信息 - 永义国际间接全资附属公司Easyknit Properties作为卖方，与买方高山订立买卖协议，出售其间接全资附属公司卓益的全部已发行股本 [1] - 交易代价为减去一笔相当于约2.955亿港元的未偿还款项净额后的金额，预期购买价款约为2.684亿港元 [1][2] - 购买价款将由高山透过发行2025年可换股票据的方式支付 [2] 标的资产详情 - 卓益的核心资产为位于九龙旺角花园街19号花园广场的多间商铺，可出售总面积达13544平方尺 [1] - 卓益的其他资产主要包括香港上市股本证券，于2025年3月31日公平值总额约为4630万港元，其中包括4230.8万股百福控股股份及26.8万股中国平安股份 [1] - 4230.8万股百福控股股份将在交易完成前转让至永义国际另一间全资附属公司 [1] 交易战略动机 - 出售资产是公司惯常策略的一部分，旨在审慎保持现金流量，避免为相关净现金流出提供资金 [2] - 交易预计不会为公司及股东带来亏损，并将通过可换股票据的利息为集团提供定期收入来源 [2] - 交易将抵销集团因该物业产生的现金支出，该等支出合共超过物业产生的租金收入，并将降低集团的资产负债比率 [2]

交易核心信息 - 永义国际间接全资附属公司卓益的全部已发行股本将被出售给高山，代价为减去一笔约2.955亿港元的未偿还款项净额后的金额 [1] - 预期购买价款约为2.684亿港元，支付方式为高山于完成日向卖方发行2025年可换股票据 [2] - 交易标的卓益的核心资产为位于九龙旺角花园街19号花园广场的多间商铺，总可出售面积为13544平方尺 [1] 交易标的资产详情 - 卓益持有于香港上市的股本证券，包括4230.8万股百福控股股份及26.8万股中国平安股份，于2025年3月31日的公平值总额约为4630万港元 [1] - 4230.8万股百福控股股份将在交易完成前转让至永义国际的另一间全资附属公司 [1] 交易战略目的与财务影响 - 出售物业是公司惯常策略的一部分，旨在审慎保持现金流量，而非持续支付相关净现金流出所需的款项 [2] - 交易预计不会为公司及股东带来预期亏损，并将通过可换股票据的利息为集团提供定期收入来源 [2] - 出售将抵销集团就该物业所产生的现金支出，该等支出合共超过物业产生的租金收入，并将降低集团的资产负债比率 [2]

收购信息 - 2025年10月10日公司与Easyknit Properties订立协议，有条件收购卓益全部已发行股本，预计购买价款约2.684亿港元，将发行2025年可换股票据支付[2][4][18][28] - 卓益重大资产为九龙旺角物业，可出售面积13,544平方呎，其他资产含4230.8万股百福控股及26.8万股中国平安股份，2025年3月31日公平值约4630万港元[3][12] - 购买出售公司的一项或多项百分比率超100%，构成非常重大收购事项[5] - 完成交易后，卓益将成为公司的一间直接全资附属公司[25] 财务数据 - 截至2025年3月31日止两年，卓益2024年资产净值7.50767亿港元，2025年为7.177亿港元；2024年除税前净亏损2845.3万港元，2025年为4145.2万港元[14] - 截至2025年3月31日止年度，永义分配予卓益的行政开支约为1560万港元，主要为员工成本[15] - 截至2025年3月31日止年度，卓益持有的投资物业公平值变动及金融资产公平值变动产生的亏损约为1820万港元[15] - 2025年3月31日，卓益的资产净值约为7.177亿港元，完成日前债务转移后将减少1.2亿港元[16] - 该物业于2025年3月31日卓益项下的价值为6.82亿港元，两个年度产生的租金收入分别约为1110万港元[17] - 证券转让金额约3380万港元，指4230.8万股百福控股股份，买入价0.80港元[19] - 2025年3月31日，卓益结欠银行的贷款本金加应计利息约为3.02亿港元，将与1.2亿港元合计[20] - 新融资预计本金金额1.62亿港元，期限42个月，14期按季还款，利率为香港银行同业拆息+1.55%；另一笔预计本金金额5200万港元，须经银行定期检讨，17年内还清，利率为香港银行同业拆息+1.0%[22] - 现有贷款期限60个月，18期按季还款，利率为香港银行同业拆息+1.55%；另一笔须经银行定期检讨，2042年9月30日前还清，利率为香港银行同业拆息+1.0%[22] - 8400万港元贷款，新期限6年72期按月还，利率为香港银行同业拆息+1.0%；现有期限20年240期按月还，利率为香港银行同业拆息+1.0%[23] - 1.2亿港元贷款，新期限57个月19期按季还，利率为香港银行同业拆息+1.8%；现有授信额度将在2025年3月31日减少800万港元、2025年9月30日减少1400万港元、2026年9月30日减少3800万港元，利率为香港银行同业拆息+1.0%[23] - 公司市账率为0.08，市值约22930万港元；可比较公司市账率范围在0.10至0.17[67][68] - 2025年3月31日集团流动负债下有抵押银行贷款约15.75亿港元，流动资产约37.67亿港元；资产负债率约为0.7，与2024年3月31日持平[79] - 物业预期销售价值为6.93亿港元，较2025年3月31日增加1100万港元或1.6%；2020年历史价值约7.27亿港元，较近期预期销售价值高出约5%[80] 可换股票据 - 2025年可换股票据本金金额预计为2.684亿港元，到期日为发行日的第五个周年日，到期赎回价格为未偿还本金金额的100%加未付应计利息[33] - 2025年可换股票据允许持有人或公司选择时间提早赎回，自发行日起按未偿还本金金额以年利率5厘计息，每半年付息[33] - 2025年可换股票据持有人有权在转换期内以每股转换股份0.169港元（可调整）转换全部或部分未偿还本金金额，每次转换金额不得低于100万港元整数倍[34] - 转换期自发行日起直至到期日之前最近第七个营业日（包括该日）止[34] - 初步转换价为每股转换股份0.169港元，有多种情况会触发转换价调整[34][35][36][37][38][39][40][41][42][43][44][45][46][48][51][53] - 初步转换价每股0.169港元，较2025年10月10日收市价0.162港元溢价约4.32%[60] - 转换价较截至2025年10月10日止最后五个、十个、三十个、九十个连续交易日平均收市价分别折让约16.34%、15.50%、18.75%、溢价约42.02%[60] - 转换价较2025年3月31日经审核每股资产净值2.77港元折让约93.90%[60] 股份情况 - 2025年1月1日至10月6日，股份平均收市价约0.110港元，转换价较其溢价约53.64%[61] - 2025年2月19日至7月3日，股份收市价从0.167港元跌至0.068港元，跌幅约59.3%，转换价较最低收市价溢价约148.53%[61] - 2025年9月4日至9月18日，股份收市价从0.350港元跌至0.192港元，跌幅约41.14%[62] - 2025年1月1日至10月6日，股份按每股资产净值折让介乎约87.39%至99.00%买卖，平均约96.30%[63] - 2025年1月1日至10月6日，平均每日成交量占已发行股份总数百分比介乎约0.0%至15.03%，平均值约0.76%[64] - 假设换股权利全部行使，将配发及发行15.8816568亿股转换股份，相当于公布日期公司已发行股本约156.6%，及扩大后已发行股本约61.0%[72] - 公布日期公司已发行股份总数为1.014444348亿股[74] - 永义集团及其联系人在公布日期持股8228.6811万股，占比8.11%；朱年耀持股1.11325339亿股，占比10.97%；胡荣持股1.01386亿股，占比10.00%[74] 项目情况 - 勿地臣街项目银行贷款未偿还金额约4.492亿港元，出售估计所得款项净额约1.508亿港元；最新初步报价收购价约6亿港元[78] - 坚尼地城项目附带建设贷款约7.337亿港元，预计2025年底前取得入伙纸；2026年1 - 9月约60%的销售量预计产生所得款项净额约2.426亿港元[79] 其他信息 - 公司将268000股中国平安保险股份纳入收购事项以促进新融资安排评估；拟收购平安股份后持有三至十二个月获取潜在资本收益[87][88] - 2024年10月15日及2025年2月3日等进行供股，集资所得款项净额61,200,000港元已按拟定用途动用[91] - 公司将召开股东大会审议买卖协议及发行转换股份，永义集团及其联系人将放弃投票[94][95] - 截至公布日期，佳豪持有46,375,000港元的2023年可换股票据，全数转换后永义集团控制36.97%股份投票权，购买出售公司属关连交易[96] - 买卖协议日期为2025年10月10日；最后截止日期为2025年12月31日；发行2025年可换股票据日期为完成日[104] - 完成日为最后一项先决条件达成或豁免后十个营业日或各方书面约定日期[102] - 股东特别大会将召开以考虑及酌情批准买卖协议等事项[108]

股本情况 - 截至2025年9月底，公司法定/注册股本总额为4亿港元，法定/注册股份数目为400亿股，面值0.01港元/股，较上月无变动[1] - 截至2025年9月底，公司已发行股份（不包括库存股份）数目为10.14444348亿股，库存股份数目为0，已发行股份总数为10.14444348亿股，较上月无变动[2] 可换股票据情况 - 2023年可换股票据上月底已发行总额为7000万港元，本月底仍为7000万港元[4] - 2023年可换股票据本月底可能发行或自库存转让的股份数目为10亿股，认购价/转换价为0.07港元/股[4] - 2023年2月20日发行本金2.09亿港元、5厘票息率的5年期可换股票据，初步兑换价0.106港元/股[4] - 2023年7月19日股本重组，兑换价由0.106港元调整为4.24港元，兑换股份数目调整为4929.2452万股[5] - 2024年12月11日部分赎回后，本金减至1.09亿港元，兑换股份数目减至6.05555555亿股[6] - 2025年2月4日供股后，兑换价由1.80港元调整为1.40港元，兑换股份数目增至7.78571428亿股[6] - 2025年2月12日进一步部分赎回后，未偿还本金减至8000万港元，兑换股份数目减至5.71428571亿股[7] - 2025年9月2日，兑换价由0.14港元修订为0.07港元，兑换股份数目增至10亿股[7][8] 证券发行及上市相关 - 本月证券发行或库存股份出售或转让获董事会正式授权批准，按规定进行[12] - 已收取证券发行或库存股份出售或转让应得全部款项[12] - 上市相关先决条件、批准证券上市买卖函件所载条件均已履行[12] - 每类证券在各方面均相同[12] - 规定送呈公司注册处存档的文件已正式存档，其他法律规定已遵行[12] - 所有权文件按规定已发送或准备发送[12] - 上市文件所示物业交易已完成，购买代价已缴付[12] - 债券等信托契约已制备签署，详情已送呈公司注册处存档[12] 购回股份定义 - 购回股份作库存时，事件发生日期指公司购回并以库存方式持有股份的日期[13]

股东大会 - 普通决议案于2025年9月17日股东特别大会投票通过[3][4] - 赋予投票权的已发行股份总数1,014,444,348股[4] 股份出售决议 - 以每股≥0.80港元出售百福股份，赞成票332,833,535，占比77.94%[5] - 以每股≥0.80港元出售百福股份，反对票94,186,000，占比22.06%[5]

股东增持交易详情 - 股东胡荣于2025年8月29日以每股均价0.077港元增持740万股[2] - 股东胡荣于2025年9月3日以每股均价0.115港元增持839万股[2] - 两次增持合计1579万股，总涉资约153.5万港元[1] 增持后股权变动 - 增持后胡荣最新持股数目为101,386,000股[1][2] - 持股比例由8.44%上升至10.00%[1] - 持股比例在2025年8月29日为9.17%，至2025年9月3日达到10.00%[2]

公司股权变动 - 胡荣于9月3日增持高山企业839万股 每股作价0.115港元 总金额96.49万港元 [1] - 增持后最新持股数目达1.01亿股 持股比例升至10% [1] 交易细节 - 本次增持股份交易均价为每股0.115港元 [1] - 通过公开市场操作完成股权增持 [1]

股东增持情况 - 胡荣于9月3日增持高山企业839万股 每股作价0.115港元 总金额约为96.49万港元 [1] - 增持后最新持股数目约为1.01亿股 最新持股比例为10% [1]

52周新高股票表现 - 截至9月4日收盘共有60只股票创52周新高[1] - 高山企业(00616)以60.87%创高率位居榜首 收盘价0.350港元 最高价0.370港元[1] - 米兰站(01150)创高率达44.00% 收盘价0.340港元 最高价0.360港元[1] - 永义国际(01218)创高率为17.14% 收盘价3.830港元 最高价4.100港元[1] - 橙天嘉禾(01132)创高率16.49% 收盘价0.096港元 最高价0.113港元[1] - 三叶草生物－Ｂ(02197)创高率16.46% 收盘价1.730港元 最高价1.840港元[1] - 首都金融控股(08239)创高率16.28% 收盘价4.880港元 最高价5.000港元[1] 中高涨幅股票明细 - 信能低碳(00145)创高率14.41% 收盘价0.270港元[1] - 华领医药－Ｂ(02552)创高率12.71% 收盘价4.590港元 最高价4.700港元[1] - 亿仕登控股(01656)创高率9.84% 收盘价2.120港元[1] - 兴利集团(00114)创高率9.37% 收盘价0.610港元 最高价0.700港元[1] - CHINANEWENERGY(01156)创高率8.67% 收盘价0.187港元 最高价0.188港元[1] - 协鑫新能源(00451)创高率8.33% 收盘价0.900港元 最高价0.910港元[1] - 中创新航(03931)创高率6.67% 收盘价24.720港元 最高价25.600港元[1] 中等涨幅股票表现 - 北亚策略(08080)创高率6.17% 收盘价0.420港元 最高价0.430港元[1] - 加科思－Ｂ(01167)创高率5.35% 收盘价10.430港元 最高价11.220港元[1] - 汇量科技(01860)创高率4.39% 收盘价16.660港元 最高价17.370港元[1] - 和誉－Ｂ(02256)创高率4.31% 收盘价17.810港元 最高价18.880港元[1] - 绿源集团控股(02451)创高率4.27% 收盘价9.910港元 最高价10.010港元[1] - 嘉利国际(01050)创高率4.24% 收盘价1.170港元 最高价1.230港元[1] - 碧瑶绿色集团(01397)创高率3.57% 收盘价1.120港元 最高价1.160港元[1] 低涨幅股票情况 - 汇聚科技(01729)创高率3.42% 收盘价14.390港元 最高价15.100港元[1] - 中国新零售供应链(03928)创高率3.25% 收盘价5.050港元 最高价5.400港元[1] - 金界控股(03918)创高率3.17% 收盘价5.880港元 最高价6.190港元[1] - 亿和控股(00838)创高率3.09% 收盘价0.950港元 最高价1.000港元[1] - 四环医药(00460)创高率3.05% 收盘价1.610港元 最高价1.690港元[1] - 南粤控股(01058)创高率3.03% 收盘价0.510港元[1] - 华晨中国(01114)创高率3.02% 收盘价3.300港元 最高价3.410港元[1] 大型企业及ETF表现 - ＧＸ亚太－Ｕ(09064)创高率3.01% 收盘价7.530港元[1] - 太兴集团(06811)创高率2.83% 收盘价1.090港元[1] - ＢＯＳＳ直聘－Ｗ(02076)创高率2.70% 收盘价91.750港元 最高价95.000港元[1] - 药明合联(02268)创高率2.53% 收盘价63.150港元 最高价69.000港元[1] - 康臣药业(01681)创高率2.50% 收盘价15.200港元 最高价15.550港元[1] - 六福集团(00590)创高率2.41% 收盘价25.620港元 最高价26.360港元[1] - 福耀玻璃(03606)创高率1.15% 收盘价70.850港元 最高价74.500港元[2] 创新低股票表现 - 万马控股股权(02935)创低率-25.00% 收盘价0.034港元 最低价0.030港元[2] - 荣阳实业(02078)创低率-15.85% 收盘价0.160港元 最低价0.069港元[2] - 能源国际投资(00353)创低率-12.70% 收盘价0.295港元 最低价0.275港元[2] - 倩碧控股(08367)创低率-12.00% 收盘价0.232港元 最低价0.220港元[2] - 云康集团(02325)创低率-10.71% 收盘价1.810港元 最低价1.750港元[2] - 万威国际(00167)创低率-7.41% 收盘价0.850港元 最低价0.750港元[2] - 合景悠活(03913)创低率-6.30% 收盘价0.240港元 最低价0.223港元[2] 其他创新低股票 - 国富氢能(02582)创低率-5.83% 收盘价56.000港元 最低价55.700港元[2] - 禹洲集团(01628)创低率-5.56% 收盘价0.035港元 最低价0.034港元[2] - 瑞慈医疗(01526)创低率-4.44% 收盘价0.970港元 最低价0.860港元[2] - 找钢集团－Ｗ(06676)创低率-3.70% 收盘价2.620港元 最低价2.600港元[2] - 瑞科生物－Ｂ(02179)创低率-3.70% 收盘价7.350港元 最低价6.510港元[2] - 中华燃气(08246)创低率-2.86% 收盘价0.071港元 最低价0.068港元[2] - 美中嘉和(02453)创低率-2.82% 收盘价4.820港元[2]

股价及成交量异常波动 - 公司股份于2025年9月4日在联交所出现股价及成交量异常波动 [1] - 董事会确认不知悉导致异常波动的任何原因 亦无任何须予公布的未披露内幕消息 [1] 潜在物业收购事项 - 公司正与一名潜在卖方就一项物业收购事项进行磋商 [1] - 截至公告日期 各方尚未订立任何最终或具有法律约束力的协议或合同 [1] - 收购事项存在不确定性 可能会或可能不会进行 [1]