公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2024年6月30日止六个月，公司收入约为人民币942.6百万元，较2023年同期的约人民币822.4百万元增加约14.6%[3][4] - 同期，公司毛利约为人民币92.9百万元，2023年同期为人民币69.9百万元[3] - 公司拥有人应占本期亏损及全面开支总额约为人民币39.8百万元，2023年同期约为人民币42.4百万元[3] - 本期经调整EBITDA约为人民币140.2百万元，2023年同期为人民币134.1百万元[3] - 公司2024年上半年总收入约942.6百万元，较2023年同期的约822.4百万元增加约14.6%[14] - 销售成本2024年上半年约为849.7百万元，较2023年同期的约752.5百万元增加，主要因已售存货成本从约591.5百万元增至约662.0百万元[20] - 毛利2024年上半年约为92.9百万元，较2023年同期的约69.9百万元增加约32.9%，毛利率从约8.5%上升至约9.9%[21] - 其他收入从2023年上半年的约8.6百万元增加约57.7%至2024年上半年的约13.6百万元，因获政府补助约10.1百万元[26] - 分销及销售开支从2023年上半年的约52.2百万元增加约48.2%至2024年上半年的约77.3百万元，占收入百分比从约6.3%升至约8.2%[27] - 行政开支从2023年上半年的约49.3百万元减少约4.5%至2024年上半年的约47.1百万元，占收入百分比从约6.0%减至约5.0%[28] - 研发开支从2023年上半年的约12.7百万元增加约14.2%至2024年上半年的约14.5百万元，占收入百分比稳定在约1.5%[29] - 融资成本从2023年6月30日止六个月的约1980万元增加19.0%至本期的约2360万元[30] - 所得税抵免从2023年6月30日止六个月的约70万元增加至本期的约350万元[31] - 公司拥有人应占亏损及全面开支总额从2023年6月30日止六个月的约4240万元减少至本期的约3980万元[31] - 经调整亏损从2023年6月30日止六个月的约1140万元增加至本期的约2230万元[32] - 经调整EBITDA从2023年6月30日止六个月的约1.341亿元增加4.5%至本期的约1.402亿元[32] - 2024年6月30日集团流动资产约9.155亿元，较2023年12月31日的约8.087亿元增加13.2% [35] - 物业、厂房及设备以及使用权资产从2023年12月31日的约7.956亿元减少至2024年6月30日的约7.631亿元[36] - 存货从2023年12月31日的约7900万元增加至2024年6月30日的约1.012亿元[37] - 贸易及租赁应收款项从2023年12月31日的约1.06亿元减少至2024年6月30日的约9880万元[38] - 2024年6月30日银行结余及现金约4.778亿元，2023年12月31日约4.166亿元[43] - 2024年6月30日银行借款账面值约5.742亿元，2023年12月31日约4.55亿元；其他借款约2.653亿元，2023年12月31日约2.372亿元[44] - 2024年6月30日无抵押及有担保银行及其他借款约7.761亿元，2023年12月31日约6.209亿元；有抵押及有担保银行及其他借款约6340万元，2023年12月31日约7130万元[44] - 2024年借款实际年利率介乎3.2%至9.4%，2023年12月31日年利率4.0%至11.8%[44] - 2024年6月30日资本负债比率为117.0%，2023年12月31日为93.6%[45] - 2024年6月30日集团有1052名全职雇员，2023年12月31日有1143名全职雇员[48] - 本期雇员薪酬（不包括董事薪酬）约9380万元，截至2023年6月30日止六个月约9390万元[48] - 截至2024年6月30日止六个月收入9.42598亿元，2023年同期8.22391亿元[53] - 截至2024年6月30日止六个月毛利9288万元，2023年同期6990.7万元[53] - 截至2024年6月30日止六个月除税前亏损4412.2万元，2023年同期4310.2万元[53] - 截至2024年6月30日止六个月本期亏损及全面开支总额4058.3万元，2023年同期4235.9万元[53] - 2024年6月30日非流动资产总值838,184千元，较2023年12月31日的872,361千元下降约3.92%[54] - 2024年6月30日流动资产总值915,463千元，较2023年12月31日的808,735千元增长约13.20%[54] - 2024年6月30日流动负债总额753,443千元，较2023年12月31日的645,173千元增长约16.78%[54] - 2024年6月30日流动资产净值162,020千元，较2023年12月31日的163,562千元下降约0.94%[55] - 2024年6月30日资产总值减流动负债为1,000,204千元，较2023年12月31日的1,035,923千元下降约3.45%[55] - 2024年6月30日非流动负债总额282,619千元，较2023年12月31日的296,114千元下降约4.56%[55] - 2024年6月30日净资产717,585千元，较2023年12月31日的739,809千元下降约3.00%[55] - 2024年上半年总收入942,598千元，2023年同期为822,391千元，同比增长14.62%[64] - 2024年上半年其他收入13,574千元，2023年同期为8,607千元，同比增长57.71%[65] - 2024年上半年融资成本23,613千元，2023年同期为19,840千元，同比增长19.02%[66] - 2024年上半年除税前亏损经扣除相关项目后列示，董事薪酬4,673千元，物业等折旧138,389千元，无形资产摊销4,333千元等[67] - 2024年上半年所得税抵免（3,539）千元，2023年同期为（743）千元[68] - 2024年上半年本公司拥有人应占期内亏损（39,792）千元，2023年同期为（42,359）千元[71] 设备回收业务数据关键指标变化 - 设备回收业务收入约人民币681.9百万元，较2023年同期的约人民币582.6百万元增加约17.0%[6] - 设备回收业务售出设备数目449,029台，较2023年的341,957台增长31.3%[7] - 设备回收客户数目1,309个，较2023年的766个增长70.9%[7] - 设备回收收入2024年上半年为681,853千元，占比72.3%，较2023年同期增长17.0%，售出设备数目从341,957台增至449,029台[14][15] - 截至2024年6月30日止六个月，设备回收业务收入681,853千元[60] - 截至2023年6月30日止六个月，设备回收业务收入582,603千元[61] - 2024年上半年设备回收收入681,853千元，2023年同期为582,603千元，同比增长17.04%[63][64] 设备订阅业务数据关键指标变化 - 设备订阅业务收入约人民币183.7百万元，较2023年同期的约人民币162.6百万元增加约13.0%[8] - 设备订阅业务总设备订阅量3,112,036台，较2023年的2,700,602台增长15.2%[9] - 设备订阅服务收入2024年上半年为183,730千元，占比19.5%，较2023年同期增长13.0%，总设备订阅量从2,700,602台增至3,112,036台，客户数目从16,727名增至22,726名[14][17] - 截至2024年6月30日止六个月，设备订阅服务收入260,745千元[60] - 截至2023年6月30日止六个月，设备订阅服务收入239,788千元[61] IT技术订阅服务业务数据关键指标变化 - IT技术订阅服务收入约人民币77.0百万元，较2023年同期的约人民币77.2百万元减少约0.3%[10] - IT技术订阅服务收入2024年上半年为77,015千元，占比8.2%，较2023年同期减少0.3%[14] 贸易及应付款项数据关键指标变化 - 2024年6月30日贸易及租赁应收款项（扣除预期信贷亏损拨备）为98,797千元，2023年12月31日为105,978千元[73] - 2024年6月30日贸易应付款项、其他应付款项及应计费用为165,420千元，2023年为220,121千元[75] - 2024年6月30日贸易应付款项为107,632千元，2023年12月31日为147,840千元[76] - 2024年6月30日应计员工成本及退休福利计划供款为28,541千元，2023年12月31日为41,187千元[76] - 2024年6月30日来自设备订阅服务租赁客户的垫款为15,934千元，2023年12月31日为17,659千元[76] - 2024年6月30日其他应付税项为1千元，2023年12月31日为2,322千元[76] - 2024年6月30日有抵押及其他已收按金为8,129千元，2023年12月31日为6,853千元[76] - 2024年6月30日应计开支为3,786千元，2023年12月31日为4,260千元[76] - 2024年6月30日其他应付款项及应计费用为57,788千元，2023年12月31日为72,281千元[76] - 2024年6月30日总计应付款项为165,420千元，2023年12月31日为220,121千元[76] - 2024年6月30日6个月内贸易应付款项为95,115千元，2023年12月31日为113,363千元[77] - 2024年6月30日6个月至12个月贸易应付款项为563千元，2023年12月31日为23,871千元[77] 税收相关数据关键指标变化 - 凌雄（深圳）截至2024年及2023年6月30日止六个月享有15%的优惠所得税税率[69]

公司基本信息 - 公司于2022年1月10日在开曼群岛注册成立，股份代号为2436[1] - 公司主要营业地点位于中国深圳市福田区梅林街道孖岭社区凯丰路10号翠林大厦5楼501[4] - 公司香港主要营业地点位于九龙观塘道348号宏利广场5楼[4] - 公司开曼群岛主要股份过户登记处为Maples Fund Services (Cayman) Limited[4] - 公司香港股份过户登记处为卓佳证券登记有限公司[5] - 公司核数师为中汇安达会计师事务所有限公司[5] - 公司合规顾问为海通国际资本有限公司[6] - 公司法律顾问为盛德律师事务所[6] 股东大会及企业管治 - 公司将于2024年6月21日举行股东周年大会[8] - 公司于2023年1月1日至2023年12月30日期间生效的企业管治守则[14] 业务扩展与客户增长 - 公司2023年设备回收业务客户人数达到1,980位，同比增长约86.8%[26] - 公司2023年设备订阅业务客户人数达到26,028位，同比增长约52.8%[26] - 公司2023年IT技术订阅业务客户人数达到24,699位，同比增长约63.3%[26] - 公司2023年获得长期设备订阅新客户12,343位，同比增长约112.0%[26] - 公司2023年业务版图扩展至10个城市，包括天津、石家庄、太原、沈阳、合肥、重庆等[27] 收入与业务表现 - 公司2023年总收入增长7.8%，达到人民币1,793.1百万元[31] - 设备回收业务收入增长8.1%，达到人民币1,286.4百万元[32] - 设备订阅业务收入增长9.0%，达到人民币347.9百万元[34] - IT技术订阅服务收入增长2.4%，达到人民币158.8百万元[36] - 设备回收客户数量增长86.8%，达到1,980名[33] - 设备订阅业务总订阅量增长15.9%，达到5,744,050台[35] - 全新设备订阅量增长21.2%，达到4,505,008台[35] - 二手设备订阅量减少0.2%，达到1,239,042台[35] 环保与可持续发展 - 公司2023年翻新设备133万余台，减少碳排放量17,052.7吨[29] - 公司致力于为客户提供全栈式设备全生命周期管理服务，践行循环经济理念[29] 标准化与行业参与 - 公司参与编制和起草国家标准《企业信用评价指标》和《企业信用评价指标编制指南》[28] - 公司发布《企业办公电脑租赁标准化发展报告》，推动标准化模式建构[28] - 公司未来将继续加强标准化模式建构，为客户减少IT设备首次投入和维护成本[28] 财务表现与成本控制 - 销售成本在2023年为人民币1,645.5百万元，同比增长12.3%，主要由于已售存货成本增加140.7百万元至1,308.3百万元[48] - 毛利在2023年为人民币147.6百万元，同比下降25.9%，毛利率从12.0%下降至8.2%[49] - 设备回收业务的毛利从人民币15.2百万元减少至毛损27.9百万元，毛利率从1.3%下降至-2.2%[50] - 设备订阅服务的毛利从人民币73.7百万元减少至72.1百万元，毛利率从23.1%下降至20.7%[51] - IT技术订阅服务的毛利从人民币110.3百万元减少至103.5百万元，毛利率从71.1%下降至65.1%[52] - 研发开支在2023年为人民币25.5百万元，同比下降7.3%，主要由于股份为基础的付款开支减少2.6百万元[55] - 公司本年度录得净亏损约人民币131.03百万元，而2022年同期录得净利润约人民币99.95百万元[58] - 本年度经调整亏损（非国际财务报告准则）约人民币67.4百万元，2022年同期经调整利润约人民币10.9百万元[59] - 本年度经调整EBITDA（非国际财务报告准则）约人民币241.0百万元，较2022年减少15.5%[60] 资产与负债 - 公司流动资产于2023年12月31日约为人民币808.7百万元，较2022年12月31日增加11.2%[65] - 公司物业、厂房及设备以及使用权资产于2023年12月31日约为人民币795.6百万元，较2022年减少[66] - 公司存货于2023年12月31日约为人民币79.0百万元，较2022年增加[66] - 公司贸易及租赁应收款项于2023年12月31日约为人民币106.0百万元，较2022年增加[66] - 公司其他应收款项、按金及预付款项于2023年12月31日约为人民币156.6百万元，较2022年增加[66] - 公司贸易应付款项于2023年12月31日约为人民币147.8百万元，较2022年增加[66] - 截至2023年12月31日，其他应付款项及应计费用约为人民币72.3百万元，较2022年同期的60.6百万元增加11.6百万元，主要由于应计员工成本及退休福利计划供款增至41.2百万元[67] - 截至2023年12月31日，公司银行结余及现金约为人民币416.6百万元，较2022年同期的183.8百万元增加[69] - 截至2023年12月31日，公司银行及其他借款账面值约为人民币455.0百万元，较2022年同期的329.3百万元增加[70] - 截至2023年12月31日，公司资本负债比率为93.6%，较2022年同期的68.2%增加[71] 员工与薪酬 - 截至2023年12月31日，公司有1,143名全职雇员，较2022年同期的761名增加[75] - 2023年度，公司雇员薪酬（不包括董事薪酬）约为人民币192.1百万元，与2022年度的191.5百万元基本持平[75] 董事与管理层 - 公司董事及高级管理层包括曹维军先生、李靖先生、甘志成先生、徐乃玲女士和姚正旺先生[80][81][82][83][84][85] - 曹维军先生于2022年7月取得中国东北师范大学计算机科学与技术学士学位[80] - 李靖先生自2014年10月起担任京东副总裁及京东零售的企业业务事业部总裁[81] - 甘志成先生在香港及中国的管理会计、审计及鉴证、税务、公司服务及跨境并购咨询方面拥有逾23年经验[82] - 徐乃玲女士于金融及投资行业拥有逾30年经验，曾任职于中国光大银行、平安银行及中国光大国际有限公司[84] - 姚正旺先生拥有逾21年投资及金融行业以及中国A股上市公司企业管治方面的经验[85] 企业管治与董事会 - 公司未单独设立主席及首席执行官，由胡先生兼任二职，负责整体管理、运营及战略发展[89] - 董事会由三名执行董事、一名非执行董事及三名独立非执行董事组成，具有高度独立性[89] - 董事会已成立三个委员会：审核委员会、薪酬委员会及提名委员会，分别负责监督特定事务[91] - 公司已采纳董事进行证券交易的综合行为守则，全体董事确认已严格遵守相关规定[89] - 管理层未按时每月向董事会提供更新资料，截至年报日期已按要求安排[89] 风险管理与内部控制 - 公司已建立风险管理内部审计机制，负责监督及评估风险管理及内部控制[116] - 公司已制定及采纳风险管理政策，提供识别、评估及管理重大风险的指导[117] - 公司内部法务部负责审核及更新与客户、合作伙伴及供应商签订的合约形式，并确保业务运营符合适用规则及法规[118] - 公司对运营及员工活动的各个方面落实合规管理，并建立员工违反法律、法规及内部政策的问责制[118] 股东与股权结构 - 截至2023年12月31日，公司董事及最高行政人员胡先生拥有142,051,375股股份，占已发行股本约40.21%[189] - 截至2023年12月31日，公司董事及最高行政人员陈修伟先生拥有1,350,754股股份，占已发行股本约0.38%[189] - 胡先生通过Bear Family持有75,107,558股股份，占公司已发行股本的21.26%[190] - Beauty Bear持有30,000,000股股份，占公司已发行股本的8.49%[190] - Little Bear持有19,063,215股股份，占公司已发行股本的5.40%[190] - LX Brothers持有17,880,602股股份，占公司已发行股本的5.06%[190] 员工激励计划 - 公司于2022年3月23日采纳LX Brothers员工激励计划，旨在表彰员工对公司发展的贡献[162] - LX Brothers员工激励计划涉及的股份总数不超过公司已发行股本的6.0%，即21,195,540股股份[164] - 截至年报日期，LX Brothers已配发及发行17,880,602股股份，占已发行股份约5.06%[164] - 公司于2022年4月1日采纳Beauty Bear雇员激励计划，包括购股权计划和受限制股份奖励计划，计划涉及的最高股份数目为35,325,900股，占已发行股份总数的10%[170] 财务报告与审计 - 公司外部核数师中汇安达会计师事务所有限公司提供的审核服务费用为人民币2000千元，非审核服务费用为人民币730千元，总计2730千元[115] 其他信息 - 公司将于2024年6月21日召开股东周年大会，并暂停办理股份过户登记手续[141] - 公司不建议派付截至2023年12月31日止年度的任何末期股息[140]

业绩总结 - 公司2023年营业收入约17.93亿元人民币，同比增长7.8%[1] - 公司毛利率为8.2%，较22年下降约3.8个百分点，设备订阅的毛利率为20.7%，IT服务的毛利率为65.1%，回收业务的毛利率为-2.2%[2] - 公司经调整后的EBITDA为2.41亿元人民币，经调整后的净亏损为6740万，主要原因是收入降速和人员大幅增加导致毛利率下降[3] 用户数据 - 公司客户数大幅增长，设备订阅、IT服务和回收业务的客户数分别较2022年增长了52.8%、63.4%和86.8%，为未来业务增长打下基础[4] 未来展望 - 公司预计2024-2026年实现总收入20.27/23.96/29.58亿元人民币，调整后的EBITDA为3.67/5.02/6.3亿元人民币，订阅和IT服务将以20%-40%的增速发展[5] - 公司净利润预计从-131万人民币到55万人民币，全面摊薄EPS从-0.37到0.16人民币，毛利率从8.2%到16.5%[6] 市场扩张和并购 - 公司市值为2.08亿港元，自由流通股占比20%，股价为5.90港元[2] - 公司采用EV/EBITDA估值法，目标市值为35.8亿人民币，对应目标股价为11.0港元/股[6] 风险提示 - 公司风险提示包括变现业务增速不及预期和客户变现转化率低于预期[7]

公司整体财务数据关键指标变化 - 2023年度收入约17.931亿元，较2022年的约16.64亿元增加7.8%[2] - 2023年度净亏损约1.3103亿元，2022年度净利润约9995万元[2] - 公司2023年总收入约1793.1百万元，较2022年的1664.0百万元增加约7.8%[14] - 2023年销售成本约1645.5百万元，占同期收入约91.8%，较2022年的1464.8百万元及88.0%有所增加[20] - 2023年毛利约147.6百万元，较2022年的199.3百万元减少约25.9%，毛利率从12.0%降至8.2%[21] - 分销及销售开支从2022年的125.7百万元增加2.2%至2023年的128.4百万元，占收入百分比从7.6%降至7.2%[25] - 行政开支从2022年约8680万元增至2023年约1.025亿元，增幅18.1%，占收入百分比从5.2%增至5.7%[26] - 研发开支从2022年约2750万元减至2023年约2550万元，降幅7.3%，占收入百分比从1.7%减至1.4%[27] - 融资成本从2022年约4240万元减至2023年约4180万元，降幅1.4%[28] - 2023年所得税开支约250万元，2022年所得税抵免约430万元；2023年净亏损约1.3103亿元，2022年净利润约9995万元[29] - 2023年经调整亏损约6740万元，2022年经调整利润约1090万元[30] - 经调整EBITDA从2022年约2.851亿元减至2023年约2.41亿元，降幅15.5%[31] - 2023年以股份为基础的付款开支约6060万元，2022年约7120万元[33] - 2023年流动资产约8.087亿元，较2022年约7.271亿元增加11.2%；2023年流动比率约1.3倍，2022年约1.2倍[36] - 物业、厂房及设备以及使用权资产从2022年约8.029亿元减至2023年约7.956亿元[37] - 存货从2022年约7660万元增至2023年约7900万元[38] - 贸易及应收票据从2022年12月31日的约6490万元增加至2023年12月31日的约1.06亿元，因服务线订阅及销售额增加[39] - 其他应收款项、按金及预付款项从2022年12月31日的约1.173亿元增加至2023年12月31日的约1.566亿元，因购买IT设备支付按金增加[40] - 贸易应付款项从2022年12月31日的约1.251亿元增加至2023年12月31日的约1.478亿元，因受益于上游供应商贸易政策[41] - 其他应付款项及应计费用从2022年12月31日的约6060万元增加至2023年12月31日的约7230万元，因应计员工成本及退休福利计划供款增加[42] - 银行结余及现金从2022年12月31日的约1.838亿元增加至2023年12月31日的约4.166亿元，因赎回所致[44] - 2023年12月31日银行借款约4.55亿元（2022年12月31日约3.293亿元），其他借款约2.372亿元（2022年12月31日约2.216亿元），借款年利率3.2% - 9.8%（2022年12月31日4.0% - 11.8%）[45] - 资本负债比率从2022年12月31日的68.2%增至2023年12月31日的93.6%[46] - 2022年11月认购本金约2.8亿港元（约2.563亿元）货币市场基金，2023年3月31日赎回[46] - 全职雇员从2022年12月31日的761名增至2023年12月31日的1143名，雇员薪酬约1.921亿元（2022年约1.915亿元）[50] - 2023年公司收入为1793093千元人民币，2022年为1664049千元人民币，同比增长7.76%[58] - 2023年公司除税前亏损128546千元人民币，2022年利润为95698千元人民币[58] - 2023年公司年内全面开支总额为131032千元人民币，2022年全面收益总额为99948千元人民币[58] - 2023年基本每股亏损0.43元人民币，2022年每股盈利0.72元人民币[58] - 2023年非流动资产总值为872361千元人民币，2022年为833785千元人民币[59] - 2023年流动资产总值为808735千元人民币，2022年为727076千元人民币[59] - 2023年流动负债总额为645173千元人民币，2022年为598989千元人民币[59] - 2023年资产总值减流动负债为1035923千元人民币，2022年为961872千元人民币[60] - 2023年非流动负债总额为296114千元人民币，2022年为154560千元人民币[60] - 2023年净资产为739809千元人民币，2022年为807312千元人民币[60] - 2023年客户合约收入1500336千元，2022年为1406108千元[68] - 2023年其他收入中利息收入、政府补助、来自客户补偿收入分别为6,086千元、5,270千元、7,190千元，总计18,546千元；2022年分别为750千元、10,309千元、7,547千元，总计18,606千元[74] - 2023年其他收益及亏损中股息收入、出售物业等收益、终止租赁收益等总计10,671千元；2022年为 - 4,014千元[75] - 2023年融资成本中借款利息开支、租赁负债利息开支分别为40,880千元、953千元，总计41,833千元；2022年分别为41,315千元、1,110千元，总计42,425千元[76] - 2023年用于计算每股基本（亏损）/盈利的本公司拥有人应占年内（亏损）/盈利为 - 131,268千元，2022年为99,948千元[79] - 2023年贸易及租赁应收款项第三方、关联方分别为111,086千元、7,630千元，扣除预期信贷亏损拨备后为105,978千元；2022年分别为67,459千元、4,750千元，扣除后为64,879千元[81] - 2023年贸易及租赁应收款项（扣除预期信贷亏损拨备）3个月内、3 - 6个月、6 - 12个月、1年以上分别为87,645千元、10,093千元、6,177千元、2,063千元；2022年分别为49,784千元、7,738千元、4,940千元、2,417千元[82] - 2023年贸易及租赁应收款项中应收账款账面总值为22,365,000元，逾期90日以上为13,085,000元；2022年分别为20,029,000元、9,258,000元[82] - 2023年贸易应付款项为147,840千元，2022年为125,123千元，同比增长约18.16%[83] - 2023年应计员工成本及退休福利计划供款为41,187千元，2022年为23,594千元，同比增长约74.57%[83] - 2023年其他应付款项及应计费用总计72,281千元，2022年为60,640千元，同比增长约19.2%[83] - 2023年贸易应付款项、其他应付款项及应计费用合计220,121千元，2022年为185,763千元，同比增长约18.5%[83] - 2023年贸易应付款项中6个月内的为113,363千元，2022年为88,185千元，同比增长约28.55%[84] - 2023年贸易应付款项中6个月至12个月的为23,871千元，2022年为22,104千元，同比增长约8%[84] - 2023年贸易应付款项中1年以上的为10,606千元，2022年为14,834千元，同比下降约28.49%[84] 各业务线客户数量关键指标变化 - 2023年设备回收业务、设备订阅业务及IT技术订阅服务客户数分别达1980名、26028名及24699名，2022年分别为1060名、17034名及15121名[3] - 2023年设备回收业务客户数1980名，较2022年的1060名增长86.8%[7] - 设备订阅服务收入2023年为347863千元，占比19.4%，较2022年增长9.0%；长期设备订阅客户数从13326名增至21615名，总设备订阅量从4957703台增至5744050台[14][17] - IT技术订阅服务收入2023年为158840千元，占比8.9%，较2022年增长2.4%；每月平均订阅量从285310台增至337334台，客户数从15121名增至24699名[14][18] 设备回收业务数据关键指标变化 - 2023年设备回收业务收入约12.864亿元，较2022年的约11.897亿元增加约8.1%[6] - 2023年设备回收业务售出设备810559台，较2022年的925561台下降12.4%[7] - 设备回收收入2023年为1286390千元，占比71.7%，较2022年增长8.1%；其中笔记本电脑及其他IT设备收入增长49.2%，平板电脑及手机收入下降12.0%[14][16] - 设备回收业务毛利从2022年的15.2百万元降至2023年毛损27.9百万元，毛利率从1.3%降至 - 2.2%[22] - 2023年移动设备回收收入702346千元，非移动设备回收收入584044千元；2022年移动设备回收收入798316千元，非移动设备回收收入391364千元[64][65] 设备订阅业务数据关键指标变化 - 2023年设备订阅业务收入约3.479亿元，较2022年的约3.193亿元增加约9.0%[8] - 2023年设备订阅业务总设备订阅量5744050台，较2022年的4957703台增长15.9%[9] - 设备订阅服务毛利从2022年的73.7百万元降至2023年的72.1百万元，毛利率从23.1%降至20.7%，主要设备月均使用率从85.3%升至87.9%[23] - 2023年短期设备订阅收入55106千元，长期设备订阅收入292757千元；2022年短期设备订阅收入61313千元，长期设备订阅收入257941千元[64][65] - 截至2023年12月31日止年度，来自长期订阅设备客户收入为292,757,000元，2022年为257,941,000元[73] IT技术订阅服务业务数据关键指标变化 - 2023年IT技术订阅服务收入约1.588亿元，较2022年的约1.551亿元增加约2.4%[10] - 2023年IT技术订阅服务长期订阅收入1.15468亿元，较2022年的1.11769亿元增长3.3%[11] - 2023年IT技术订阅服务一年内、一年以上但不超两年、超过两年分别为140,368千元、57,012千元、12,146千元，总计209,526千元；短期设备订阅服务一年内为8,314千元[73] 地区收入占比情况 - 深圳地区2023年收入1485481千元，占比82.9%；上海、武汉、北京、广州及其他地区分别占比5.5%、2.1%、4.9%、2.6%、2.0%[19] 重大客户收入情况 - 2023年来自客户B收入405054千元，2022年来自客户A收入188537千元，均源自设备回收业务且占集团总销售额超10%[67] 收入确认政策 - 设备回收收入在商品控制权转移给客户时确认，短期设备订阅服务收入于履约时随时间确认，长期设备订阅服务合约含租赁及非租赁部分[70] - 与IT技术订阅服务相关收入在履约时随时间按直线法确认[71] 会计政策变更 - 公司于2023年1月1日开始的会计年度采纳新订及经修订国际财务报告准则，未导致重大变动[62] 租赁应收未贴现租赁付款情况 - 2023年租赁应收未贴现租赁付款一年内、第二年、第三年分别为288,003千元、59,296千元、24,485千元，总计3

股权结构 - 截至2023年6月30日，公司未发行任何债权证[98] - Bear Family实际持有公司21.26%的股份，湖南电广传媒持有13.12%，达晨管理持有13.12%[99] - UBS Trustees持有公司11.22%的股份，劉強東先生持有11.22%，陈炜先生持有10.45%[99] - 上海通韞信息技术合伙企业持有公司9.32%的股份[99] - Tigris Innovation Limited持有公司11.22%的股份[100] - 上海譽竣企业管理合伙企业持有公司10.45%的股份[101] - Beauty Bear实际持有公司8.49%的股份，Little Bear实际持有公司5.40%的股份[99] - Gold Bear Technology Limited由Hua先生全资拥有，持有公司5.25%的股份[104] - 公司上市后净额约为3.381亿港元（约合人民币30.79亿元）[108] 财务数据 - 本公司独立核数师已对中期财务数据进行审阅，未发现任何违规情况[116] - 2023年上半年，公司收入为822.39亿元人民币，较去年同期略有下降[127] - 公司净资产为800.67亿元人民币，较去年底略有下降[129] - 公司流动资产净值为220.05亿元人民币，较去年同期大幅增长[128] - 公司非流动负债总额为210.89亿元人民币，较去年同期有所增加[129] - 公司研发开支为12.71亿元人民币，较去年同期略有下降[127] - 公司毛利为69.91亿元人民币，较去年同期有所下降[127] - 公司每股基本亏损为0.14元人民币，较去年同期有所增加[127] - 公司现金及现金等价物为386.81亿元人民币，较去年同期大幅增长[128] - 公司总权益为800.67亿元人民币，较去年底略有下降[129] - 凌雄科技集团有限公司截至2023年6月30日止六个月的總權益为人民幣800,674千元[doc id='130'] - 凌雄科技集团有限公司截至2023年6月30日止六个月的经营活动所得现金净额为人民幣53,242千元[doc id='131'] - 凌雄科技集团有限公司是一家投资控股公司，主要从事设备回收业务、提供设备订阅服务和信息技术（IT）技术订阅服务[doc id='133'] - 凌雄科技集团有限公司的中期财务数据根据国际会计准则第34号和香港联合交易所有限公司证券上市规则的适用披露规定编制[doc id='134'] - 凌雄科技集团有限公司已採納國際會計準則理事會頒佈的所有新訂及經修訂國際財務報告準則，並無重大變動[doc id='136'] - 凌雄科技集团有限公司截至2023年6月30日止六个月的设备回收业务收入为人民幣582,603千元，设备订阅服务收入为人民幣239,788千元[doc id='139'] 公司行为 - 本集团向凌雄（深圳）的一名员工授出2,222,222股奖励股份，调整为6,000,000股股份[177] - 本集团以股份为基础的付款开支为人民币8,276,000元[178] - 中期财务资料于2023年8月28日获董事会批准并授权刊发[179]

整体财务概况 - 2023年上半年公司收入约为8.224亿元，亏损约为4240万元，经调整EBITDA约为1.341亿元[3] - 2023年上半年公司总收入约8.224亿人民币，较2022年同期减少约3.7%，主要因设备回收分部收入减少[13] - 2023年上半年销售成本约7.525亿人民币，较2022年同期减少，主要因已售存货成本减少，但部分被设备订阅分部销售成本增加抵消[19] - 2023年上半年毛利约6990万人民币，较2022年同期减少约29.8%，毛利率从11.7%降至8.5%[20] - 2023年上半年其他收入稳定在约860万人民币[21] - 本期亏损约4240万元，2022年上半年亏损约580万元，亏损增加因无金融负债公平值变动收益、收入减少3.7%、股份付款开支增加51.6%[25] - 本期经调整EBITDA从2022年上半年约1.275亿元增至约1.341亿元，增幅5.2%[26] - 本期经调整亏损约1140万元，2022年上半年约520万元[27] - 2023年上半年收入822391千元，较2022年同期854013千元有所下降；毛利69907千元，较2022年同期99621千元减少[50] - 2023年上半年期内亏损及全面开支总额42359千元，2022年同期为5830千元；基本每股亏损0.14元，2022年同期为0.05元[50] - 2023年上半年总收入为822,391千元，2022年同期为854,013千元[57][58][61] - 2023年上半年其他收入为8,607千元，2022年同期为8,533千元[62] - 2023年上半年所得税开支为 -74.3万元，2022年同期为 -127.5万元[65] - 2023年上半年公司拥有人应占期内亏损为4235.9万元，2022年同期为4224.7万元[68] 业务板块情况 设备回收业务 - 2023年上半年设备回收业务收入约5.826亿元，较2022年同期减少约7.8%[6] - 2023年上半年设备回收业务售出设备数目为341957台，同比减少27.7%；设备回收客户数目为766名，同比增长28.5%[7] - 2023年上半年设备回收业务每名客户贡献的平均收入为760579元，同比减少28.3%；平均销售价值为1377.4元/台，同比增长9.2%[7] - 设备回收收入5.82603亿人民币，占比70.8%，较2022年同期减少7.8%，主要因上游供应商处置淘汰IT设备量减少[13][14] - 2023年上半年设备回收收入为582,603千元，2022年同期为632,117千元[60][61] 设备订阅业务 - 2023年上半年设备订阅业务收入约1.626亿元，较2022年同期增加约8.1%[8] - 2023年上半年设备订阅业务总设备订阅量为2700602台，同比增长20.4%；可供订阅设备总数为533660台，同比增长9.1%[9] - 设备订阅服务收入1.62561亿人民币，占比19.8%，较2022年同期增加8.1%，长期设备订阅客户数从9966名增至13761名，收入从1.232亿增至1.403亿，总设备订阅量从2243465台增至2700602台[13][16] - 2023年上半年短期设备订阅收入为22,287千元，2022年同期为27,126千元[60] IT技术订阅服务业务 - 2023年上半年IT技术订阅服务收入约7720万元，较2022年同期增加约8.0%[10] - 2023年上半年IT技术订阅服务长期订阅收入为5733.2万元，同比增长4.8%；短期订阅收入为1989.5万元，同比增长18.2%[11] - IT技术订阅服务收入7722.7万人民币，占比9.4%，较2022年同期增加8.0%，每月平均订阅量从257409台增至314600台，客户数从10367名增至15424名[13][17] - 2023年上半年IT技术订阅服务收入为77,227千元，2022年同期为71,529千元[60] 地区收入分布 - 深圳收入占比80.6%，为6.62658亿人民币；上海、武汉、北京、广州及其他地区收入占比分别为3.7%、5.9%、5.1%、2.8%、1.9%[18] 各项开支情况 - 2023年上半年分销及销售开支约5220万人民币，较2022年同期减少约19.6%[21] - 行政开支从2022年上半年约3540万元增至本期约4930万元，增幅39.3%，占收入百分比从4.1%增至6.0%[22] - 研发开支从2022年上半年约1300万元减至本期约1270万元，降幅2.3%，占收入百分比稳定在1.5%[23] - 融资成本从2022年上半年约2200万元减至本期约1980万元，降幅9.8%[24] - 本期以股份为基础的付款开支约3570万元，含分销及销售、行政、研发开支下的1090万元、2140万元、340万元[27] - 2023年上半年融资成本为19,840千元，2022年同期为21,995千元[63] - 2023年上半年除税前亏损涉及董事薪酬8,016千元，2022年同期为6,015千元[64] - 2023年上半年物业、厂房及设备以及使用权资产折旧为128,739千元，2022年同期为112,173千元[64] - 2023年上半年确认存货成本为570,974千元，2022年同期为615,804千元[64] 资产负债情况 - 2023年6月30日集团流动资产约8.165亿元，较2022年12月31日约7.271亿元增加12.3%[30] - 2023年6月30日集团流动比率约1.4倍，2022年12月31日约1.2倍[30] - 物业、厂房及设备以及使用权资产从2022年12月31日约8.029亿人民币降至2023年6月30日约7.644亿人民币，因折旧费用增加约1.287亿人民币[31] - 存货从2022年12月31日约7660万人民币增至2023年6月30日约9480万人民币，因接近2023年6月30日购买的淘汰IT设备增加[32] - 贸易及租赁应收款项从2022年12月31日约6490万人民币增至2023年6月30日约1.252亿人民币，因部分款项结算时间未到期[33] - 贸易应付款项从2022年12月31日约1.251亿人民币降至2023年6月30日约1.186亿人民币，因部分款项及时结算[35] - 银行结余及现金从2022年12月31日约1.838亿人民币增至2023年6月30日约4.121亿人民币，因赎回[38] - 银行借款从2022年12月31日约3.293亿人民币增至2023年6月30日约3.89亿人民币，其他借款维持在约2.216亿人民币[39] - 借款实际年利率从2022年12月31日的4.0% - 11.8%降至2023年的4.0% - 10.1%[40] - 资本负债比率从2022年12月31日的68.2%增至2023年6月30日的76.3%[41] - 截至2023年6月30日，非流动资产总值791526千元，较2022年12月31日的833785千元减少；流动资产总值816481千元，较2022年12月31日的727076千元增加[51] - 截至2023年6月30日，流动负债总额596436千元，较2022年12月31日的598989千元略有减少；非流动负债总额210897千元，较2022年12月31日的154560千元增加[51][52] - 截至2023年6月30日，净资产800674千元，较2022年12月31日的807312千元略有减少[52] - 2023年6月30日贸易及租赁应收款项为1.3607亿元，2022年12月31日为7220.9万元[70] - 2023年6月30日贸易及租赁应收款项扣除预期信贷亏损拨备后为1.252亿元，2022年12月31日为6487.9万元[70] - 2023年6月30日贸易应付款项为1.1857亿元，2022年12月31日为1.25123亿元[73] - 2023年6月30日其他应付款项及应计费用为5672.6万元，2022年12月31日为6064万元[73] 人员情况 - 2023年6月30日全职雇员771名，较2022年12月31日的761名增加10名，雇员薪酬约9390万人民币，高于2022年同期的约8520万人民币[43] 公司治理与合规 - 公司已委任独立调查员和内部控制顾问分别对审计事宜和内部控制系统进行审查并已出结果[44] - 公司由胡祚雄先生兼任首席执行官及董事会主席，董事认为该安排适合公司且符合整体利益[46] - 公司已采纳董事进行证券交易的综合行为守则，全体董事确认本期已遵守守则[47] 股息与证券交易 - 董事会决议不就本期（2023年上半年）派发中期股息[48] - 公司及其附属公司本期无购买、出售或赎回公司上市证券的行为[48] - 公司自注册成立以来截至2023年及2022年6月30日止六个月未宣派或派付股息，报告期末后也不拟派息[67] 证券交易状态 - 股份自2023年3月23日下午二时五十七分起在联交所短暂停止买卖，将继续暂停买卖，以待达成复牌指引[49] 税收优惠政策 - 凌雄（深圳）截至2023年及2022年6月30日止六个月享有15%的优惠所得税税率[65] - 若干中国附属公司自2022年1月1日至2024年12月31日，前二级应课税收入的实际应课税收入合资格扣除额分别减至12.5%及25%，超过300万元的应课税收入按20%优惠税率缴纳所得税[66] - 从事研发活动的企业可将年度研发开支的175%申报为可扣税开支，凌雄（深圳）已申报该加计扣除[66] 业务展望 - 预计2023年下半年经济平稳运行，公司将把握机遇，扩大业务版图，提升服务水平，优化业务结构[12] 收入与资产地域分布 - 公司所有收入源于中国，所有非流动资产也位于中国[59]

公司基本信息 - 公司于2022年1月10日在开曼群岛注册成立，股份代号为2436，上市日期为2022年11月24日[5][6] - 公司执行董事包括胡祚雄先生、陈修伟先生、曹维军先生等[3] - 公司中国主要营业地点及总部位于深圳市福田区梅林街道孖岭社区凯丰路10号翠林大厦5楼501[3] - 公司核数师为中汇安达会计师事务所有限公司[4] - 公司合规顾问为海通国际资本有限公司[4] - 公司控股股东包括胡先生、Bear Family、Little Bear、LX Brothers及Beauty Bear[5] - 公司采纳了Beauty Bear雇员激励计划，包括Beauty Bear购股权计划及受限制股份奖励计划[5] - 公司是设备全生命周期管理解决方案供应商，主要在中国开展相关业务[200] 客户定义 - 大客戶指截至某一年度1月1日，根据公司长期设备订阅服务订阅30台或以上设备的客户[6] 财务业绩 - 2022年公司营业收入达16.64亿元，同比增长25.1%，年内利润达9990万元，实现扭亏为盈[11] - 2022年设备回收业务收入达11.897亿元，同比增长28.7%；设备订阅业务收入达3.193亿元，同比增长20.2%[11] - 2022年设备回收业务收入约11.897亿元，较2021年增加约28.7%[24] - 2022年售出设备925,561台，较2021年增长8.0%；设备回收客户1,060个，较2021年减少3.7%[25] - 2022年每名设备回收客户贡献的平均收入为1,122,339元，较2021年增长33.7%[25] - 2022年设备平均销售价值为每台1,185.2元，较2021年增长35.2%[25] - 2022年设备订阅业务收入约3.193亿元，较2021年增加约20.2%[26] - 2022年全新设备订阅服务收入2.5938亿元，较2021年增长29.0%；二手设备订阅服务收入5987.4万元，较2021年减少7.3%[27] - 2022年IT技术订阅服务收入约1.551亿元，较2021年增加约10.5%[27] - 2022年长IT技术期订阅服务收入1.11769亿元，较2021年增长14.4%；短期订阅服务收入4334.6万元，较2021年增长1.5%[28] - 2022年公司总收入约1664.0百万元，较2021年的1330.4百万元增加25.1%，各服务线收入均增长[34][35] - 设备回收收入1189680千元，占比71.5%，较2021年增长28.7%，上游供应商数目从317名增至365名[34][36] - 设备订阅服务收入319254千元，占比19.2%，较2021年增长20.2%，长期客户数从10030名增至13326名，总订阅量从4235301台增至4957703台，月均订阅费从62.7元增至64.4元[34][37] - IT技术订阅服务收入155115千元，占比9.3%，较2021年增长10.5%，客户数从11178名增至15121名，月均订阅量从228662台增至285310台[34][38] - 深圳地区收入1331509千元，占比80.0%，较2021年增长明显[39] - 2022年销售成本约1464.8百万元，占收入约88.0%，较2021年的1137.3百万元增加，已售存货成本增31.1%，折旧增23.0%[41] - 2022年毛利约199.3百万元，较2021年的193.1百万元增长3.2%，毛利率从14.5%降至12.0%[42] - 设备回收业务毛利从29.1百万元减至15.2百万元，毛利率从3.1%降至1.3%，因已售存货成本增加[42][43] - 设备订阅服务毛利从61.7百万元增至73.7百万元，毛利率稳定在23%左右，主要设备月均使用率从84.9%升至85.3%[42][44] - 其他收入约18.6百万元，较2021年的14.9百万元增加25.2%，因客户提前解约补偿收入4.0百万元[46] - 按公平值计量且其变动计入损益的金融负债公平值由2021年亏损4.339亿元变为2022年收益1.977亿元，增幅6.316亿元[47] - 分销及销售开支从2021年的1.159亿元增加8.5%至2022年的1.257亿元，占收入百分比从8.7%降至7.6%[48] - 行政开支从2021年的4050万元增加114.3%至2022年的8680万元，占收入百分比从3.0%增至5.2%[49] - 研发开支从2021年的1830万元增加50.4%至2022年的2750万元，占收入百分比稳定在1.4%和1.7%[50] - 融资成本从2021年的3630万元增加16.9%至2022年的4240万元[51] - 2021年所得税开支240万元，2022年所得税抵免430万元[52] - 2022年利润9990万元，2021年亏损4.487亿元，转亏为盈因金融负债公平值收益和收入增长[53] - 2022年经调整利润1090万元，2021年经调整亏损740万元[54] - 经调整EBITDA从2021年的2.24亿元增加27.2%至2022年的2.851亿元[55] - 2022年以股份为基础的付款开支7120万元，分别计入分销及销售、行政和研发开支[58] - 2022年公司年内收益为99,948千元，2021年亏损448,702千元；2022年经调整EBITDA为285,062千元，2021年为224,018千元[60] 业务成果 - 通过IT设备订阅模式，帮助企业节省高达97.4%的初始资金投入，三年运营成本减低30%[10] - 2022年助力超17000家IT设备订阅客户降低成本、提升效率[10] - 2022年大客户数量达1387名，同比增长26.3%[12][17] - 2022年设备订阅业务中长期设备订阅客户数量增长超3200家，同比增加32.9%[12] - 2022年设备回收业务碳减排量达6309.8吨[12] - 2022年协助13326名长期设备订阅客户实现轻资产及数字化转型，同比增长约32.9%[16] - 2022年为127个政府单位提供服务，提供设备订阅量18292台[16] 公司发展目标 - 公司将在全生命周期管理行业深耕，服务更多中小企业[13] - 公司目标是扩大在管IT设备规模，开发不同场景解决方案，提高技术能力和升级系统基础设施[32] 资产负债情况 - 2022年末公司流动资产约727.1百万元，较2021年末的390.1百万元增加约86.4%；流动比率约为1.2倍，2021年末约为0.7倍[60] - 公司物业、厂房及设备以及使用权资产从2021年末约753.9百万元增至2022年末约802.9百万元，主要因2022年添置订阅设备约346.4百万元，部分被折旧费用约224.4百万元抵销[61] - 存货从2021年末约74.3百万元增至2022年末约76.6百万元，因年末上游供应商对淘汰IT设备处置需求增加[62] - 贸易及租赁应收款项从2021年末约53.4百万元增至2022年末约64.9百万元，因所有服务线订阅及销售额增加[63] - 其他应收款项、按金及预付款项从2021年末约140.7百万元减至2022年末约117.3百万元，因预付客户获取成本使用比例增加等[64] - 贸易应付款项从2021年末约68.3百万元增至2022年末约125.1百万元，因采购IT设备增加[65] - 2022年末银行结余及现金约183.8百万元，2021年末约148.2百万元，增加因全球发售筹资及经营活动现金流量净额增加[69] - 2022年末公司有账面价值约329.3百万元银行借款和约221.6百万元其他借款，借款实际年利率介乎4.0%至11.8%[70][71] - 2022年末资本负债比率为68.2%，2021年末因权益亏绌无意义[73] 员工情况 - 2022年底公司全职雇员761名，较2021年底的831名有所减少[79] - 2022年雇员薪酬（不含董事薪酬）约1.915亿元，2021年约1.22亿元[79] 资金运作 - 2023年3月公司以2.815亿港元赎回货币市场基金，含本金约2.8亿港元及利息约150万港元[82] 证券交易情况 - 公司及其附属公司自上市至2022年底无购买、出售或赎回公司上市证券行为[84] 董事任职情况 - 胡祚雄于2022年3月24日调任执行董事，负责整体管理、营运及战略规划[85] - 陈修伟于2022年3月24日调任执行董事，负责信息技术应用及研发工作[88] - 曹维军于2022年3月24日调任执行董事，负责客户发展以及战略业务发展[91] - 李靖于2022年3月28日获委任为非执行董事，为管理等提供见解[93] - 甘志成于2022年9月27日获委任为独立非执行董事，为营运及管理提供独立意见[95] - 徐乃玲女士57岁，2022年9月27日获委任为独立非执行董事，有逾30年金融及投资行业经验[98][99] - 姚正旺先生48岁，2023年4月11日起获委任为独立非执行董事，有逾20年投资及金融行业和企业管治经验[102][103] - 赵晋琳女士54岁，2022年9月27日获委任为独立非执行董事，2023年4月11日辞任，有逾27年税务行业经验[106][107] 高管履历 - 蒋泽立先生41岁，2019年9月加入集团担任首席财务官及副总裁，负责监督财务管理[109] - 甘先生在香港及中国相关领域有逾22年经验，2000年成立甘志成会计师事务所，2009年成立卓富德咨询[96] - 徐女士1986年7月取得中国哈尔滨金融高等专科学校城市金融专科文凭，2004年7月获中国西南财经大学金融学本科文凭，2015年9月获中国厦门大学高级管理人员工商管理硕士学位[100] - 姚先生1997年获汕头大学法学学士学位，2010年11月获深圳证券交易所颁发的董事会秘书资格证书，2007年11月获中国证监会颁发的上市公司高级管理人员培训结业证书[105] - 赵女士2010年2月获广东省人事厅认证为会计学教授，1989年7月取得西安交通大学焊接专业学士学位，1995年6月取得西南财经大学会计学硕士学位，2005年1月取得暨南大学会计学博士学位[108] - 甘先生分别于2011年及2020年获香港税务学会注册为注册税务师及特许税务师[97] - 甘先生于2020年9月28日获委任为卓越商企服务集团有限公司独立非执行董事，2019年3月11日获委任为信基沙溪集团股份有限公司公司秘书[96] - 蒋先生在上市公司审核、会计等方面有约20年经验，2012年12月起为中国注册会计师[110] 公司秘书情况 - 刘炎先生32岁，2022年3月21日获委任为公司联席公司秘书，负责企业融资及公司秘书事宜[111][114] - 张嘉伦女士33岁，2022年7月26日获委任为公司联席公司秘书，在公司秘书领域有逾七年经验[115] 企业管治 - 公司自上市起采纳企业管治守则中的守则条文作为自身企业管治守则[119] - 公司未区分主席与首席执行官角色，由胡先生兼任二职，董事会认为此安排合适[120] - 因疏忽，管理曾未每月向董事会成员提供更新资料，现已按时安排分发[121] - 公司自上市起采纳董事证券交易综合行为守则，全体董事遵守规定标准[122] - 董事会采纳标准守则规管相关雇员证券交易，报告期内无雇员违反情况[123] - 董事会负责集团整体领导、战略决策和业务监督，成立三个委员会并委派职责[124] - 全体董事履行职责时需真诚行事、遵守法规并维护公司及股东利益[124] - 截至2022年12月31日，董事会由7名董事组成，包括3名执行董事、1名非执行董事和3名独立非执行董事[125] - 各执行董事与公司订立为期3年服务协议，可提前30日书面通知终止；非执行董事及独立非执行董事订立为期3年委任函，可提前1个月书面通知终止[130][131] - 企业管治守则规定每名董事至少每三年轮值退任一次，每届股东周年大会上三分之一董事须轮值退任，退任董事符合资格重选连任[129][132] - 为填补临时空缺或增添人员获委任的新任董事，任期至下一届公司股东周年大会，届时可重选连任[133] - 公司为董事安排培训并提供阅读资料，全体董事在报告期内遵守相关规定参与持续专业发展活动[134][136] - 董事负责编制2022年12月31日止财政年度财务报表，监督其编制确保真实公平反映集团状况并合规[137][138] - 截至2022年12月31日，董事会认为无可能对集团持续经营能力构成重大疑虑的重大不确定因素[140] - 外聘核数师中汇安达会计师事务所有限公司对集团综合财务报表发表独立意见并向股东汇报[14

整体财务表现 - 2022年公司收入约16.64亿元，较2021年的约13.304亿元增加25.1%[2] - 2022年公司利润约为9990万元，而2021年亏损约4.487亿元[2] - 2022年毛利为1.99275亿元，2021年为1.93136亿元[3] - 2022年每股基本盈利0.72元，2021年每股基本亏损3.73元[3] - 2022年除税前利润为9994.8万元，2021年亏损4.48702亿元[24][27] - 2022年所得税抵免为425万元，2021年开支为243.1万元[25] - 2022年用于计算每股基本盈利的本公司拥有人应占年内盈利为9994.8万元，2021年亏损4.48702亿元[27] - 2022年其他收入为1860.6万元，2021年为1486.1万元[22] - 2022年其他收益及亏损为 - 401.4万元，2021年为0；融资成本为4242.5万元，2021年为3630.1万元[23] - 2022年销售成本约1464.8百万元，占同期收入约88.0%，较2021年增加，主要因已售存货成本增31.1%、折旧增23.0%[51] - 公司本年度毛利约19930万元，较2021年增长约3.2%，毛利率由14.5%降至12.0%[52] - 其他收入约1860万元，较2021年增加约25.2%，因客户提前解约确认补偿收入400万元[56] - 按公平值计量的金融负债公平值变动由亏损43390万元转为收益19770万元，增幅63160万元[57] - 分销及销售开支由11590万元增至12570万元，占收入百分比由8.7%降至7.6%[58] - 行政开支由4050万元增至8680万元，占收入百分比由3.0%增至5.2%[59] - 研发开支由1830万元增至2750万元，占收入百分比稳定在1.4%及1.7%[60] - 本年度利润约9990万元，2021年亏损约44870万元，转亏为盈因金融负债收益及收入增长[62] - 2022年经调整利润为1093.7万元，2021年经调整亏损为738.8万元[67] - 2022年经调整EBITDA为2.85062亿元，2021年为2.24018亿元[68] 资产与负债情况 - 2022年非流动资产总值为8.33785亿元，2021年为7.87765亿元[4] - 2022年流动资产总值为7.27076亿元，2021年为3.90052亿元[4] - 2022年流动负债总额为5.98989亿元，2021年为5.29089亿元[4] - 2022年流动资产净额为1.28087亿元，2021年为 - 1.39037亿元[5] - 2022年净资产为8.07312亿元，2021年为 - 6.30224亿元[5] - 2022年12月31日，租赁交易使用权资产及租赁负债账面价值分别为1133万元和1291.9万元，国际会计准则第12号修订本2023年1月1日或之后开始的年度报告期间生效[9] - 2022年租赁应收未贴现租赁付款为3.29384亿元，2021年为2.37547亿元[21] - 2022年贸易及租赁应收款项为7220.9万元，2021年为5908.5万元，扣除预期信贷亏损拨备后，2022年为6487.9万元，2021年为5344万元[29] - 2022年3个月内贸易及租赁应收款项（扣除预期信贷亏损拨备）为4978.4万元，2021年为4329.9万元[30] - 2022年贸易及租赁应收款项中应收账款账面总值逾期金额为2.0029亿元，2021年为2.1688亿元；逾期90日以上金额2022年为9258万元，2021年为1.1672亿元[30] - 2022年贸易应付款项为125,123千元，较2021年的68,293千元增长[31] - 2022年12月31日集团流动资产约7.271亿元，较2021年12月31日增加约86.4%，流动比率约为1.2倍[68] - 物业、厂房及设备以及使用权资产由2021年12月31日的约7.539亿元增至2022年12月31日的约8.029亿元[69] - 存货由2021年12月31日的约7430万元增至2022年12月31日的约7660万元[70] - 贸易及租赁应收款项由2021年12月31日的约5340万元增加至2022年12月31日的约6490万元[71] - 其他应收款项、按金及预付款项由2021年12月31日的约1.407亿元减少至2022年12月31日的约1.173亿元[72] - 2022年12月31日贸易应付款项约1.251亿元，较2021年12月31日增加约5680万元[73] - 2022年12月31日银行及其他借款账面价值约5.509亿元，借款实际年利率介乎4.0%至11.8%[76] - 2022年12月31日资本负债比率为68.2%，2021年12月31日因权益亏绌该比率无意义[77] 业务构成与收入情况 - 公司从事设备回收业务、提供设备订阅服务及信息技术技术订阅服务[6] - 2022年设备回收业务收入1189680千元，设备订阅服务收入474369千元，总额1664049千元；2021年对应数据分别为924408千元、405994千元、1330402千元[11][12] - 2022年移动设备回收收入798316千元，非移动设备回收收入391364千元；2021年对应数据分别为468304千元、456104千元[11][12] - 2022年短期设备订阅收入61313千元，长期设备订阅收入257941千元，IT技术订阅服务收入155115千元；2021年对应数据分别为48043千元、217559千元、140392千元[11][12] - 2022年和2021年公司全部收入源于中国，所有非流动资也位于中国[13] - 2022年来自客户A收入188537千元，占比超10%，2021年无占比超10%客户[14] - 2022年客户合约收入1406108千元，2021年为1112843千元[15][16] - 2022年设备回收收入1189680千元于某一时间点确认，设备订阅服务收入216428千元于一段时间内确认；2021年对应数据分别为924408千元、188435千元[15] - 短期设备订阅服务针对线下活动，订阅期少于三个月，收入于订阅期内按直线法确认[17] - 长期设备订阅服务提供至少六个月IT设备，合约包括租赁及非租赁部分，客户按月或按季度支付订阅费[17] - 截至2022年12月31日，来自长期订阅设备客户的收入为2.57941亿元，2021年为2.17559亿元[20] - 设备全生命周期管理解决方案收入中，设备回收业务贡献约71.5%[34] - 2022年设备回收业务收入约1,189.7百万元，较2021年增加约28.7%[37] - 2022年售出设备925,561台，较2021年的857,118台增长8.0%[38] - 2022年设备订阅业务收入约319.3百万元，较2021年增加约20.2%[39] - 2022年全新设备订阅服务收入259,380千元，较2021年增长29.0%[40] - 2022年二手设备订阅服务收入59,874千元，较2021年下降7.3%[40] - 2022年总设备订阅量4,957,703台，较2021年增长17.1%[40] - 公司2022年总收入约1664.0百万元，较2021年同期增加约25.1%，各服务线收入均增加[45] - 设备回收收入约1189.68百万元，占比71.5%，较2021年增长28.7%，上游供应商从317名增至365名[45][46] - 设备订阅服务收入约319.25百万元，占比19.2%，较2021年增长20.2%，长期客户从10030名增至13326名，总订阅量从4235301台增至4957703台，月均订阅费从62.7元增至64.4元[45][48] - IT技术订阅服务收入约155.11百万元，占比9.3%，较2021年增长10.5%，客户从11178名增至15121名，月均订阅量从228662台增至285310台[41][42][45][49] - 设备回收业务中，平板电脑及手机收入798316千元，增长70.5%；笔记本电脑及其他IT设备收入391364千元，下降14.2%[47] - 按地理位置划分，深圳收入1331509千元，占比80.0%；上海、武汉、北京、广州及其他地区占比较小[50] 业务毛利情况 - 设备回收业务毛利由2910万元降至1520万元，毛利率由3.1%降至1.3%，已售存货成本增31.1%[53] - 设备订阅服务毛利由6170万元增至7370万元，订阅量由4235301台增至4957703台，毛利率稳定[54] - IT技术订阅服务毛利由10240万元增至11030万元，毛利率由72.9%略降至71.1%[55] 公司运营与发展 - 未来公司目标是扩大在管IT设备规模，开发解决方案产品及服务，提高技术能力和升级基础设施[43] - 中国企业数量增加，IT支出和数字化需求增长，IT设备订阅服务市场渗透率有望继续提高[43] - 公司将通过协助企业降本增效承担社会责任，提供解决方案产生积极环境、社会及管治影响[43] 员工情况 - 2022年12月31日公司全职雇员761名，较2021年12月31日的831名减少[81] - 本年度雇员薪酬（不含董事薪酬）约人民币191.5百万元，较截至2021年12月31日止年度的约人民币122.0百万元增加[81] 基金投资情况 - 本年度公司认购两款货币市场基金，分别约227.6百万港元（约人民币208.3百万元）和52.4百万港元（约人民币48.0百万元）[78] - 2023年3月公司以总赎回价281.5百万港元赎回货币市场基金，含本金约280.0百万港元及利息收入约1.5百万港元[82] 或然负债与结算政策 - 2022年12月31日公司无重大或然负债，业务交易以人民币结算，暂无外汇对冲政策[80] 股息与股票交易情况 - 董事会决议不建议就本年度派發末期股息[87] - 股份于2023年3月23日下午二时五十七分起在联交所短暫停止买卖且将继续[88] - 公司股票暂停买卖，以待达成复牌指引[89] 公司治理情况 - 公司自2022年11月24日上市起采纳企业管治守则，但主席与首席执行官由胡祚雄先生兼任，管理曾因疏忽未按月提供更新资料[83][84] - 公司自上市日期起采纳董事进行证券交易的综合行为守则，全体董事自上市起至2022年12月31日已遵守该守则[85] 公司人员架构 - 截至2023年7月12日，董事会主席兼执行董事为胡祚雄[89] - 截至2023年7月12日，公司执行董事还有陈修伟、曹维军[89] - 截至2023年7月12日，公司非执行董事为李靖[89] - 截至2023年7月12日，公司独立非执行董事为甘志成、徐乃玲、姚正旺[89] 以股份为基础的付款开支 - 2022年以股份为基础的付款开支约7120万元，包括分销及销售开支2240万元、行政开支4110万元及研发开支770万元[66]