会议信息 - 云南云维股份2025年第五次临时股东大会现场会议于12月29日15:00召开[3] - 网络投票时间为12月29日9:15 - 9:25，9:30 - 11:30，13:00 - 15:00[3] - 会议将审议包括取消监事会并修订《公司章程》等11项议案[3][5] 制度修订 - 公司将取消监事会，原监事会职权由董事会审计委员会承接，修订《公司章程》相关表述[14] - 公司修订《股东大会议事规则》并更名为《股东会议事规则》[17] - 公司于2025年12月13日披露多项制度文件[20][22][25][30][33][36][38][40] 业务数据 - 2025年购买其他贸易产品或服务预计2000万元，1 - 9月实际发生36.50万元[44] - 2025年租赁房屋场地等预计250万元，1 - 9月实际发生114.53万元[44] - 2025年信息化服务预计58万元，1 - 9月实际发生5.93万元[44] - 2025年购买原材料等小计预计2308万元，1 - 9月实际发生156.96万元[44] - 2025年向云南曲煤焦化销售煤炭预计5000万元，1 - 9月实际发生0万元[44] - 2025年向云南能投曲靖发电销售煤炭预计35000万元，1 - 9月实际发生13948.57万元[44] - 2025年向云南能投威信能源销售煤炭预计22000万元，1 - 9月实际发生1566.35万元[44] - 2025年向云南永昌硅业销售产品预计6000万元，1 - 9月实际发生1232.11万元[44] - 2025年向云南省盐业昆明盐矿销售动力煤预计3000万元，1 - 9月实际发生1690.67万元[44] - 2025年关联交易预计金额80508万元，1 - 9月实际发生22210.05万元[46] - 2026年向关联人购买预计金额5250万元，占同类业务比例3.16%，1 - 9月实际发生156.96万元，占比2.18%[47] - 2026年向关联人销售预计金额81800万元，1 - 9月实际发生22053.09万元[47] - 云南普阳煤化工2025年焦丁、兰炭预计交易金额6200万元，1 - 9月实际发生3615.39万元[46] 公司资本 - 云南省能源投资集团有限公司注册资本2203948.6563万元，持有公司29.04%股份[48] - 云南曲煤焦化实业发展有限公司注册资本166656.87万元[48] - 云南能投曲靖发电有限公司注册资本100000万元[49] - 云南能源投资股份有限公司注册资本92072.9464万元[49] - 云南能投绿色新材有限责任公司注册资本193235.220631万元[52] - 云南永昌硅业股份有限公司注册资本39080.05万元[52] - 云南居正健康管理有限公司注册资本为10000万元人民币[54] - 云南普阳煤化工有限责任公司注册资本为10000万元人民币[55] - 云南能投威信能源有限公司注册资本为227730万元人民币[55] - 云南能投信息产业开发有限公司注册资本为100805.700201万元人民币[56] 关联交易 - 关联交易定价遵循市场公平等原则[58] - 关联交易议案经相关会议审议通过，提请股东大会审议[59] - 关联董事和关联股东在议案审议时回避表决[59]

大宗交易概况 - 2025年12月22日，云维股份发生一笔大宗交易，成交260万股，成交金额1079万元，占当日总成交额的3.84% [1] - 该笔大宗交易成交价为4.15元，较当日市场收盘价4.17元折价0.48% [1] 交易细节 - 交易证券为云维股份，证券代码600725 [2] - 买入营业部为因值证券劈发有限，卖出营业部为思德证券劈纹盘限 [2] - 该笔交易被标记为“专场”交易 [2]

市场整体表现 - 12月22日，焦炭板块整体下跌0.1%，表现弱于大盘，当日上证指数上涨0.69%，深证成指上涨1.47% [1] - 板块内个股表现分化，云维股份领跌，跌幅为2.34%，而陕西黑猫、云煤能源、宝泰隆、安泰集团均录得上涨，涨幅分别为0.54%、0.49%、0.29%、0.21%，美锦能源股价持平，山西焦化微跌0.26% [1] 个股交易情况 - 安泰集团成交最为活跃，成交量达101.70万手，成交额4.76亿元 [1] - 云维股份成交量也较高，为63.78万手，成交额2.70亿元，但其股价跌幅最大 [1] - 宝泰隆成交量为39.61万手，成交额1.36亿元 [1] - 美锦能源成交量为36.49万手，成交额1.72亿元 [1] - 陕西黑猫成交量为20.61万手，成交额超过7649.13万元 [1] - 云煤能源成交量为16.00万手，成交额6497.07万元 [1] - 山西焦化成交量相对较低，为14.30万手，成交额5508.27万元 [1] 板块资金流向 - 当日焦炭板块整体呈现主力资金净流出，净流出额为6855.98万元 [1] - 游资资金也呈现净流出，净流出额为256.97万元 [1] - 散户资金则呈现净流入，净流入额为7112.95万元 [1] 个股资金流向详情 - 云维股份主力资金净流出最多，达2330.05万元，主力净占比为-8.63%，同时游资净流出2268.87万元，游资净占比为-8.41%，但散户净流入4598.92万元，散户净占比高达17.04% [2] - 安泰集团主力资金净流出1999.76万元，主力净占比为-4.20%，但游资净流入1467.70万元，游资净占比为3.09%，散户净流入532.06万元 [2] - 美锦能源主力资金净流出589.31万元，主力净占比为-3.43%，游资净流入315.16万元，散户净流入274.16万元 [2] - 云煤能源主力资金净流出580.05万元，主力净占比为-8.93%，游资净流出175.26万元，游资净占比为-2.70%，散户净流入755.30万元，散户净占比为11.63% [2] - 山西焦化主力资金净流出554.72万元，主力净占比为-10.07%，游资净流入89.71万元，散户净流入465.01万元，散户净占比为8.44% [2] - 陕西黑猫主力资金净流出466.53万元，主力净占比为-6.10%，游资净流入108.65万元，散户净流入357.88万元，散户净占比为4.68% [2] - 宝泰隆主力资金净流出335.56万元，主力净占比为-2.46%，游资净流入205.95万元，散户净流入129.61万元 [2]

公司股价与交易表现 - 12月22日盘中股价下跌2.11%至4.18元/股 成交额1.98亿元 换手率3.78% 总市值51.52亿元 [1] - 当日主力资金净流出1399.08万元 特大单净卖出111.75万元 大单净卖出1287.33万元 [1] - 今年以来股价累计上涨23.67% 近5个交易日、近20个交易日均上涨15.15% 近60个交易日上涨16.11% [1] 公司财务与经营状况 - 2025年1月至9月营业收入为4.43亿元 同比减少19.62% [2] - 2025年1月至9月归母净利润为-1731.75万元 同比减少90.01% [2] - 公司主营业务收入构成为：煤炭产品销售占95.38% 兰炭焦丁等销售占4.62% [1] 公司股东与分红情况 - 截至12月10日股东户数为3.11万户 较上期减少2.81% 人均流通股为39629股 较上期增加2.89% [2] - A股上市后累计派现3.50亿元 但近三年累计派现0.00元 [3] 公司基本信息与行业分类 - 公司全称为云南云维股份有限公司 位于云南省昆明市 成立于1996年6月26日 于1996年7月2日上市 [1] - 公司主营业务涉及化工及化纤材料、纯碱、原煤、焦煤及煤化工产品的生产、加工和销售 [1] - 所属申万行业为煤炭-焦炭Ⅱ-焦炭Ⅲ 所属概念板块包括煤化工、国资改革、低价、小盘、并购重组等 [1]

市场整体表现 - 12月19日，焦炭板块整体上涨0.73%，表现强于大盘，当日上证指数上涨0.36%，深证成指上涨0.66% [1] - 板块内个股涨多跌少，在列出的7只个股中，6只上涨，1只下跌 [1] 领涨个股表现 - 云煤能源领涨板块，收盘价4.05元，涨幅2.02%，成交24.94万手，成交额9979.42万元 [1] - 云维股份涨幅1.43%，收盘价4.27元，成交94.64万手，成交额4.02亿元 [1] - 美锦能源涨幅1.08%，收盘价4.70元，成交51.57万手，成交额2.41亿元 [1] 其他个股表现 - 陕西黑猫上涨0.82%，收盘价3.70元，成交27.60万手，成交额1.01亿元 [1] - 宝泰隆上涨0.58%，收盘价3.44元，成交52.49万手，成交额1.78亿元 [1] - 山西焦化上涨0.26%，收盘价3.85元，成交17.55万手，成交额6711.07万元 [1] - 安泰集团是板块内唯一下跌个股，跌幅1.67%，收盘价4.71元，成交137.28万手，成交额6.42亿元 [1] 板块资金流向 - 当日焦炭板块整体呈现主力资金净流出态势，主力资金净流出8338.62万元 [1] - 游资资金净流出820.13万元 [1] - 散户资金则呈现净流入，净流入9158.75万元 [1] 个股资金流向详情 - 安泰集团主力资金净流出最多，达3483.08万元，主力净占比-5.43%，但游资净流入631.07万元 [2] - 云维股份主力资金净流出2373.69万元，主力净占比-5.91% [2] - 美锦能源主力资金净流出1502.71万元，主力净占比-6.23% [2] - 山西焦化主力资金净流出400.87万元，主力净占比-5.97%，但游资净流入227.74万元 [2] - 云煤能源主力资金净流出397.69万元，主力净占比-3.99% [2] - 陕西黑猫主力资金净流出182.11万元，主力净占比-1.80% [2] - 宝泰隆是唯一录得主力资金净流入的个股，净流入1.53万元，但净占比仅为0.01%，同时游资净流出566.50万元 [2]

公司股价与交易表现 - 12月19日盘中股价上涨2.14%，报4.30元/股，总市值53.00亿元 [1] - 当日成交额2.14亿元，换手率4.12% [1] - 主力资金净流入213.17万元，特大单净买入186.36万元（买入1097.15万元，卖出910.79万元），大单净买入26.80万元（买入4050.64万元，卖出4023.84万元） [1] - 今年以来股价上涨27.22%，近5个交易日、近20日、近60日涨幅均超过21% [1] 公司基本概况 - 公司全称为云南云维股份有限公司，位于云南省昆明市，成立于1996年6月26日，于1996年7月2日上市 [1] - 主营业务涉及化工及化纤材料产品的生产和销售、纯碱的生产和销售、原煤、焦煤及煤化工产品的生产、加工和销售 [1] - 主营业务收入构成中，煤炭产品销售占95.38%，兰炭焦丁等销售占4.62% [1] - 公司所属申万行业为煤炭-焦炭Ⅱ-焦炭Ⅲ，所属概念板块包括煤化工、国资改革、低价、小盘、并购重组等 [1] 股东结构与财务表现 - 截至12月10日，股东户数为3.11万户，较上期减少2.81%，人均流通股为39,629股，较上期增加2.89% [2] - 2025年1-9月，公司实现营业收入4.43亿元，同比减少19.62% [2] - 2025年1-9月，公司归母净利润为-1731.75万元，同比减少90.01% [2] 公司分红历史 - 公司A股上市后累计派现3.50亿元 [3] - 近三年累计派现0.00元 [3]

大宗交易概况 - 2025年12月16日，云维股份发生一笔大宗交易，成交量为309万股，成交金额为1081.5万元，占该股当日总成交额的7.2% [1] - 该笔大宗交易的成交价格为每股3.5元，相较于当日市场收盘价3.71元，折价幅度为5.66% [1] 交易细节 - 该笔大宗交易的买方营业部与卖方营业部均为国信证券股份有限公司山东分公司 [2] - 交易明细显示，证券简称为云维股份，证券代码为600725，交易日期为2025-12-16 [2]

制度内容 - 公司制定独立董事年报工作制度提高治理水平[2] - 管理层四个月内向独立董事汇报经营情况[2] - 财务管理部提交审计工作安排等资料[3] - 安排独立董事与年审会计师沟通[3] - 独立董事签署书面确认意见并发表独立意见[3] - 独立董事关注信息保密情况[3] - 董事会秘书做好沟通协调工作[4] 生效条件 - 制度自董事会会议审议通过后生效[4]

新策略 - 制定年报信息披露重大差错责任追究制度提高规范运作与信息披露质量[2] - 制度适用于董事、高管等相关人员[4] 责任认定 - 多种情形致年报披露差错应追究责任[3][4] 处罚规则 - 不同情形有从重、从轻等处罚差异[4][5] - 董事会可采取多种方式追责并确定经济处罚金额[5][6] 权益保障 - 处罚前保障责任人陈述和申辩权利[5]

关联方界定 - 持有公司5%以上股份的法人（或其他组织）及其一致行动人为关联法人[3] - 直接或间接持有公司5%以上股份的自然人为关联自然人[3] 关联交易审批 - 与关联自然人交易金额不足30万元（除担保）由董事长审批[9] - 与关联法人交易金额不足300万元且占最近一期经审计净资产绝对值不足0.5％（除担保）由董事长审批[9] - 与关联自然人交易金额30万元以上需经全体独立董事过半数同意后履行董事会审议程序并披露[10] - 与关联法人交易金额300万元以上且占最近一期经审计净资产值绝对值0.5％以上需经相关程序并披露[10] - 与关联人交易金额达3000万元以上且占最近一期经审计净资产绝对值5%以上，应提供审计或评估报告，经董事会审议通过后提交股东会审议批准[10] 特殊关联交易规定 - 向非由上市公司控股股东等控制的关联参股公司提供财务资助，需经相关董事审议并提交股东会审议[13] - 为关联人提供担保，需经相关董事审议同意并作出决议，并提交股东会审议[13] - 为控股股东等及其关联人提供担保，对方应提供反担保[13] - 与关联人签订的日常关联交易协议期限超3年，应每3年重新履行审议和披露义务[14] 审议表决规则 - 董事会审议关联交易，关联董事回避表决，过半数非关联董事出席可举行，决议须经非关联董事过半数通过，不足三人提交股东会审议[15] - 股东会审议关联交易，关联股东回避表决且不得代理其他股东行使表决权[16] 关联交易定价 - 关联交易定价可参考政府定价等，还可采用成本加成法等定价方法[18][19] - 无法按原则和方法定价，应披露定价原则及方法并说明公允性[20] 关联交易披露 - 与关联人进行关联交易以临时报告形式披露，需向上海证券交易所提交公告文稿等文件[22] - 应在年度和半年度报告重要事项中披露重大关联交易，并按要求披露相关内容[25] 溢价购买资产规定 - 向关联人购买资产，成交价格相比账面值溢价超100%且交易对方未提供盈利担保等承诺，应说明原因及保障措施[26] - 审计委员会应对溢价购买关联人资产的关联交易发表意见[26] 其他规定 - 与关联人存在债权债务往来等事项，应披露形成原因及其对公司的影响[25] - 审计委员会作出判断前可聘请独立财务顾问出具报告作为依据[27] - 因资产交易可能导致非经营性资金占用应明确解决方案并在交易完成前解决[27] - 某些交易可免予按关联交易审议和披露，如受赠现金等[29] - 关联人向公司提供资金，利率不高于贷款市场报价利率且无需担保可豁免[29] - 与关联人共同出资设公司，现金出资且按比例确定股权可豁免股东会审议[30] - 拟披露关联交易属特定情形，公司可申请豁免披露或履行义务[30] 办法相关 - 本办法所指关系密切的家庭成员包括配偶、子女等[32] - 本办法由董事会负责解释[32] - 本办法自股东会审议通过后生效并实施，修改亦同[32] - 办法中事项不符合规定时，以证监会或上交所规定为准[32]